Dynamika modelu Solowa i modelu Mankiwa-Romera-Weila z endogenicznymi stopami oszczędności
|
|
- Lidia Stachowiak
- 7 lat temu
- Przeglądów:
Transkrypt
1 The Wroclaw School of Banking Research Journal ISSN I eissn Vol 5 I No 5 Zeszyy Naukowe Wyższej Szkoły Bankowej we Wrocławiu ISSN I eissn R 5 I Nr 5 Dynamika modelu Solowa i modelu Mankiwa-Romera-Weila z endogenicznymi sopami oszczędności Auor: Małgorzaa amieniecka Absrak Celem niniejszego opracowania jes analiza własności i dynamiki modelu wzrosu gospodarczego z endogeniczną sopą oszczędności Punkem wyjścia do rozważań są dyskrene wersje neoklasycznego modelu wzrosu Solowa oraz rozszerzonego modelu Solowa Okazuje się że modyfikacja w posaci zmiennych sóp oszczędności zależnych od parameru o charakerze behawioralnym ma znaczny wpływ na dynamikę układu czyniąc ją bardziej różnorodną Pojawiają się rozwiązania okresowe quasi-okresowe oraz chaos deerminisyczny Prognozowanie w długim okresie saje się mocno ograniczone Słowa kluczowe: wzros gospodarczy model Solowa model Mankiwa-Romera-Weila bifurkacje chaos deerminisyczny zmienne sopy oszczędności wykładnik Lapunowa warunki równowagi JEL: C62 E20 O4 Wprowadzenie Nieliniowe modele wzrosu gospodarczego szczególnie e kóre wyjaśniają przyczyny i powsawanie flukuacji gospodarczych (cykli) o sosowane od la narzędzie makroekonomiczne Temayce ej poświęcone są prace: Carsa Hommesa (Hommes ) Marji Lines i Franka Weserhoffa (Lines ; Weserhoff 2006c) Hansa-Walera Lorenza (Lorenz 987) Robera ruszewskiego (ruszewski 2006) i wielu innych Coraz częściej również w polskiej lieraurze pojawia się pogląd że w związku z osanim kryzysem finansowym możemy spodziewać się jeszcze większego zaineresowania modelowaniem układów o złożonej dynamice (Malaga 20 Celem niniejszego opracowania jes skonsruowanie modelu wzrosu gospodarczego uwzględniającego endogeniczną sopę oszczędności a nasępnie zbadanie jego dynamiki Posłużą do ego dyskrene wersje neoklasycznego modelu wzrosu Solowa oraz rozszerzonego modelu Solowa Model Solowa sosowany jes jako punk wyjściowy do dalszych rozważań nad wzrosem gospodarczym Wśród zale modelu Solowa najczęściej wymieniana jes zgodność z zw fakami sylizowanymi aldora (aldor 957) prosoa i możliwość modyfikacji modelu w aki sposób aby uwzględniał wpływ ineresujących nas zagadnień na zachowanie układu makroekonomicznego (Telega 202) Najbardziej znaną modyfikacją modelu Solowa jes opracowany w 992 roku przez N Gregory ego Mankiwa Davida Romera i Davida N Weila (Mankiw i in 992) dwuwymiarowy model uwzględniający dodakowy czynnik produkcji w posaci kapiału ludzkiego apiał ludzki definiowany przez S Ryszarda Domańskiego (Domański 993) jako zasób wiedzy i umiejęności zdrowia energii wialnej zaware w społeczeńswie i od kilku wieków sanowi obiek zaineresowania ekonomisów również w odniesieniu do analizy polskiej gospodarki Według SR Domańskiego pierwszym ekonomisą kóry zwrócił uwagę na kapiał zawierający się w czynniku pracy był William Pey ( ) Zauważył on że kapiał kwiący w człowieku charakeryzuje się wieloma podobieńswami z kapiałem rwałym (rzeczowym) Małgorzaa amieniecka olegium Analiz Ekonomicznych Szkoła Główna Handlowa w Warszawie eniecka@kopoznanplć
2 The Wroclaw School of Banking Research Journal I ISSN I eissn I Vol 5 I No 5 (Woźniak 2005) Model Mankiwa Romera i Weila zaliczany formalnie do nowej eorii wzrosu jes z powodzeniem modyfikowany i sosowany do wyjaśnienia zjawiska konwergencji zarówno w wersjach sochasycznych (evin Lee i in 997: ) jak i deerminisycznych Modyfikacje doyczą np uwzględniania wiedzy echnologicznej jako kolejnego czynnika produkcji (Nonneman Vanhoud 996: ) ransferu echnologii pomiędzy krajami (Dowrick Rogers 2002: ) współzależności miedzy krajami (Erur och 2007: ) zmiany posaci funkcji produkcji (Masanjala Papageorgiou 2004: 7 20 Tworzone są również wielowymiarowe modele (Tokarski 2007) W opracowaniu przyjęo założenie że model Mankiwa-Romera-Weila sanowi solidną podsawę do worzenia nowych modeli uwzględniających czynniki endogeniczne Zgodnie z wynikami uzyskanymi w 200 roku przez BS Bernanke a oraz RS Gurkaynaka długookresowy wzros powinien być skorelowany ze zmiennymi behawioralnymi kóre mają wpływ na sopę oszczędności (Bernanke Gurkaynak 200 W arykule zosanie przeprowadzona szczegółowa analiza modelów Solowa i Mankiwa-Romera- Weila po wprowadzeniu modyfikacji w posaci zmiennych sóp oszczędności zgodnie z propozycją Richarda H Daya (Day 982: ) Analiza numeryczna zaproponowanych modeli przeprowadzona będzie za pomocą programu idmc 2 Główne założenia wykorzysanych modeli Model Solowa Model Solowa w wersji podsawowej uwzględnia dwa czynniki produkcji: kapiał fizyczny () i efekywny zasób pracy (AL) Populacja oraz posęp echniczny charakeryzują się sałą i egzogeniczną sopą wzrosu odpowiednio n > 0 g > 0 Produkcja w ym modelu może być przeznaczona na konsumpcję lub akumulację kapiału Funkcja produkcji Y F( AL) spełnia neoklasyczne założenia: jes rosnąca w empie malejącym o sałych korzyściach skali i można ją przedsawić w posaci inensywnej apiał amoryzuje się według sopy δ > 0 a część dochodów przeznaczonych na akumulację kapiału wynosi s (0 i jes wielkością sałą Równanie ruchu dla kapiału przyjmuje posać: sy + ( + δ ) ( 2 idmc - ineracive dynamical model calculaor MLines AMedio wwwgioriousorg/idmc apiał w okresie nasępnym jes równy kapiałowi z okresu poprzedniego pomniejszonemu o deprecjację i powiększonemu o fakyczne inwesycje (kóre są równe oszczędnościom) Zakładam sałą egzogeniczną sopę wzrosu (n > 0) populacji L: L ( n) (2) + + L oraz sałą egzogeniczną sopę (g > 0) posępu echnicznego A: A ( g) (3) + + A Produk w okresie Y opisany jes dwuczynnikową funkcją produkcji Y F( A L ) spełniającą neoklasyczne założenia i zależy od kapiału > 0 oraz nakładu efekywnej pracy A > 0 L Niech: k A L (4) oznacza kapiał przypadający na jednoskę efekywnej pracy Wówczas Y (5) y A L oznacza produk przypadający na jednoskę efekywnej pracy orzysając z założenia o sałych korzyściach skali (funkcja produkcji jes jednorodna sopnia pierwszego): Y F( A L ) A L F A L f ( k ) A L Podsawiając (2) (3) (4) (5) do równania ( orzymujemy równanie opisujące dynamikę kapiału na jednoskę efekywnej pracy: k [ sf ( k ) ( ) k ] ( n ( g + δ (6) Model Mankiwa-Romera-Weila Model sworzony zosał w 992 r przez NG Mankiwa D Romera i DN Weila (Mankiw i in 992: ) w celu pokazania że neoklasyczna eoria wzrosu dobrze wyjaśnia różnice w poziomie dochodów między krajami oraz zjawisko konwergencji warunkowej Model Mankiwa- Romera-Weila uwzględnia kapiał ludzki kóry saje się kolejnym obok kapiału fizycznego () i efekywnego zasobu pracy (AL) czynnikiem produkcji Podobnie jak w modelu Solowa populacja oraz posęp echniczny charakeryzują się sałymi i egzogenicznymi sopami wzrosu odpowiednio: n > 0 i g > 0 Produk w bieżącym okresie przeznaczany jes na konsumpcję akumulację kapiału fizycznego i akumulację 670
3 Małgorzaa amieniecka Dynamika modelu Solowa i modelu Mankiwa-Romera-Weila z endogenicznymi sopami oszczędności kapiału ludzkiego (H) Trzyczynnikowa funkcja produkcji F(HAL) spełnia neoklasyczne założenia apiał fizyczny oraz kapiał ludzki deprecjonują się według sałych sóp: δ > 0 oraz δ H > 0 Część dochodów przeznaczonych na akumulację kapiału fizycznego oraz kapiału ludzkiego wynosi odpowiednio: s s H (0 s + s H < Uwzględniając powyższe założenia równania ruchu opisujące dynamikę całkowiych zasobów kapiału fizycznego i ludzkiego w modelu Mankiwa-Romera-Weila przyjmują posać: s Y + ( ) (7) + δ H ) H + shy + ( δ H (8) Tak jak w modelu Solowa populacja L wzrasa w sałym empie n (2) a posęp echniczny w sałym empie g (3) Niech: H Y k h y A L A L A L Ponownie korzysając z założenia o sałych korzyściach skali orzymujemy: H Y F( H A L ) A L F A Lϕ( k h ) A L A L Wówczas równania ruchu opisujące dynamikę kapiału fizycznego i ludzkiego przypadające na jednoskę efekywnej pracy przyjmują posać: (9) k [ ( ) ( ) + s φ k h δ k ( n+ ( g+ + (0) h + [ shφ( k h) ( δh) h] ( n+ ( g+ + Zmienne sopy oszczędności Zarówno model Solowa jak i model Mankiwa- Romera-Weila charakeryzują się egzogenicznymi sałymi sopami oszczędności W konsruowanych modelach ograniczenia e zosaną usunięe Sopy oszczędności będą zmienne w czasie i endogeniczne Powyższy posula zosanie zrealizowany poprzez adapację propozycji RH Daya (Day 982: ) wiążącej sopę oszczędności z dochodem posiadanym mająkiem i realną sopą procenową Dla modelu Solowa oszczędności są eraz opisane równaniem: ( b sy a k r a > 0 b ( 0 r) r oznacza realną sopę procenową: df ( k) a i b o paramery r dk kóre mają charaker behawioralny i obrazują zachowanie konsumena w sosunku do realnej sopy procenowej (uśrednione wielkości dla całej populacji) Implemenując powyższe założenie w modelu Mankiwa-Romera-Weila orzymujemy: b s y a k r (2) (3) bh sh y ah h r H a a H > 0 b ( 0 r ) bh ( 0 rh ) r r H realne sopy procenowe: ϕ( k h) ϕ ( k h) równe krańcowej produkywności każdego ypu kapiału r r H k h a ah b bh paramery o charakerze behawioralnym obrazujące zachowanie konsumena w sosunku do realnych sóp procenowych (uśrednione wielkości dla całej populacji) Bez sray ogólności w dalszej części opracowania założono że sopy deprecjacji kapiału fizycznego i ludzkiego w modelu Mankiwa- Romera-Weila są równe Uprości o sronę algebraiczną przekszałceń Podobnie: a a H oraz b bh W dalszych rozważaniach przyjęo funkcję produkcji ypu γ Cobba-Douglasa Wówczas: f ( k) k oraz α b ϕ ( k h) k h gdzie 0 < γ < 0 < α < 0 < β < α + β < Po modyfikacji czyli wprowadzeniu zmiennych sóp oszczędności zgodnie z: ( (2) (3) oszczędności w obu analizowanych modelach będą zależne od dochodu i będą rosły wraz ze wzrosem realnej sopy procenowej Model Solowa ze zmienną sopą oszczędności Po uwzględnieniu zmiennej sopy oszczędności zgodnie z ( równanie opisujące dynamikę kapiału na jednoskę efekywnej pracy przyjmuje posać: γ k+ a( bγ k ) k + ( δ) k ( n+ ( g+ (4) Pierwszym elemenem analizy zmodyfikowanego modelu Solowa będzie wyznaczenie równowagi (sanu sacjonarnego) Równowaga jes punkem sałym równania (4) i spełnia warunek: k k * + k 67
4 The Wroclaw School of Banking Research Journal I ISSN I eissn I Vol 5 I No 5 Twierdzenie Model Solowa z endogeniczną sopą oszczędności opisany równaniem (4) posiada jedno położenie równowagi: γ k * > 0 (5) γ k* θ γ + a δ ( n+ ( g+ θ ab Dowód: punk sały równania (4) spełnia warunek: k + k k * zaem: γ k* a( bγ ( k*) ) k* + ( δ) k* (6) ( n+ ( g+ Powyższe po przekszałceniach przyjmuje posać: γ + a δ ( n+ ( g+ γ ( k*) ab Po oznaczeniu prawej srony równania przez θ orzymujemy rozwiązanie równania (6): γ γ k* θ γ + a δ ( n+ ( g+ θ ab olejnym eapem analizy zaproponowanego modelu jes wyznaczenie warunków przy kórych wyznaczona równowaga jes lokalnie asympoycznie sabilna Twierdzenie 2 Równowaga (6) jes lokalnie asympoycznie sabilna gdy paramer a spełnia nierówność: γ 3 (7) ( n+ ( g+ + δ < a< ( n+ ( g+ + δ γ Dowód: niech: γ d ( k) a( bγ k ) k + ( δ ) ( n + ( g + [ k] oznacza prawą sronę równania (4) Punk sały równania (4) jes asympoycznie sabilny gdy : < d'( k*) < (8) a + δ (2 γ) abθ d'( k*) ( n+ ( g+ Zaem warunek lokalnej asympoycznej sabilności przyjmuje posać: a + δ (2 γ) abθ < < ( n+ ( g+ kóra po podsawieniu: + a δ ( n+ ( g+ θ ab jes równoważna: ( a + δ)( γ < + 2 γ < ( n+ ( g+ Prose przekszałcenia algebraiczne prowadzą do zależności: γ 3 ( n+ ( g+ + δ < a< ( n+ ( g+ + δ γ Przykładowo dla: γ 059 ; n000; δ 005 ; g005; b03 obszar lokalnej asympoycznej sabilności ze względu na paramer a ogranicza się do przedziału (0;5 23) Przekraczanie obszaru lokalnej asympoycznej sabilności wiąże się z wysępowaniem zjawiska bifurkacji kóre polega na jakościowej zmianie własności modelu maemaycznego układu dynamicznego przy drobnej zmianie jego paramerów (np warunków począkowych procesu albo warunków brzegowych) W dynamice bifurkacją (łac rozdwojeniem) nazywa się zmianę liczby rozwiązań równania różniczkowego lub różnicowego przy zmianie parameru ego równania Przed przysąpieniem do analizy scenariusza uray sabilności i lokalnych bifurkacji przedsawione będą podsawowe pojęcia z eorii bifurkacji (Medio Lines 200 Dla jednoparamerowej rodziny dyskrenych układów dynamicznych sabilne położenie równowagi raci sabilność w wyniku bifurkacji podwojenia okresu gdy przy zmianie parameru bifurkacyjnego jedna z rzeczywisych warości własnych macierzy linearyzacji zmniejszając swoją wielkość przekracza - podczas gdy pozosałe warości własne są co do modułu mniejsze od jedynki Skukiem ej bifurkacji jes powsanie orbiy okresowej o okresie 2 kóra może być sabilna lub niesabilna W wyniku nasępujących po sobie bifurkacji podwojenia okresu mogą powsawać orbiy o okresie 486 a akże może wysąpić zjawisko chaosu deerminisycznego Badanie długorwałych zachowań modelu uławia analiza numeryczna Za pomocą diagramów bifurkacyjnych przeanalizować można wpływ zmian parameru a na dynamikę modelu Rysunek przedsawia diagram bifurkacyjny ze względu na paramer a dla γ 059 ; n 000; δ 005 ; g 005; b 03 wraz z odpowiadającym mu wykładnikiem Lapunowa Model Solowa ze zmienną endogeniczną sopą oszczędności charakeryzuje się złożoną dynamiką dla warości parameru a przekraczających maksymalną warość z przedziału wyznaczonego 672
5 Małgorzaa amieniecka Dynamika modelu Solowa i modelu Mankiwa-Romera-Weila z endogenicznymi sopami oszczędności Rys Diagram bifurkacyjny i odpowiadający mu wykładnik Lapunowa dla parameru a (5;74) Źródło: opracowanie własne nierównością (7) Począkowo kapiał zbiega do równowagi sacjonarnej k* W miarę wzrosu parameru a równowaga a raci sabilność i rajekoria saje się okresowa Im większa warość parameru a ym większy okres i ampliuda oscylacji Osaecznie obserwujemy zjawisko chaosu deerminisycznego (dodani wykładnik Lapunowa) przy czym obszary chaoyczne poprzedzielane są oknami sabilnych orbi (cykli) o niskim okresie kóre można zinerpreować jako maemayczne modele poencjalnych cykli gospodarczych (rys Prognozowanie w ym modelu jes ograniczone i zależy od warości wykładnika Lapunowa Im większy dodani wykładnik Lapunowa ym krószy czas w kórym możemy przewidzieć warość modelowanej zmiennej W dalszej części opracowania uwzględnione zosaną zmienne sopy oszczędności w modelu Mankiwa-Romera-Weila a nasępnie zbadana będzie dynamika ak skonsruowanego dwuwymiarowego modelu wzrosu gospodarczego Model Mankiwa-Romera-Weila ze zmienną sopą oszczędności Po wprowadzeniu zmiennych sóp oszczędności zgodnie z (2) i (3) równania opisujące ewolucję w czasie kapiału fizycznego oraz kapiału ludzkiego na jednoskę efekywnej pracy przyjmują posać: α k+ a( bα k h ) k + ( δ) k ( n+ ( g+ α h+ a( bβ k h ) h + ( δ) h ( n+ ( g+ (9) (20) Twierdzenie 3 Zmodyfikowany model Mankiwa-Romera-Weila opisany równaniami (9) i (20) posiada dokładnie jeden punk sały (k* h*) aki że: β k * > 0 (2 α α α k* θ α β α α h * > 0 (22) α α α h* θ α β + a δ ( n+ ( g+ θ ab Dowód: punk sały (k* h*) układu równań (9) (20) spełnia warunki: k + k k * oraz h + h h * Zaem: α (23) k * ( ( *) ( *) ) * ( ) * ( n ( g a b α k h k + δ k + + α h* a( bβ ( k*) ( h*) ) h* + ( δ) h* ( n+ ( g+ (24) Układ równań (23) (24) jes równoważny układowi: 673
6 The Wroclaw School of Banking Research Journal I ISSN I eissn I Vol 5 I No 5 a + (2 ) ab ( k*) ( h*) δ α γ θ α β ( n+ ( g+ a + (2 ) ab ( k*) ( h*) δ β γ θ α β ( n+ ( g+ Oznaczenie prawej srony obu równań przez θ i przyrównanie lewych sron prowadzi do zależności: β h* k * α po uwzględnieniu kórej dosajemy rozwiązanie układu (23) (24) w posaci: α α (25) α α α h* θ α β a + δ (2 γ) abθ θ ( n+ ( g+ olejnym eapem analizy jes wyznaczenie obszaru zmienności paramerów modelu przy kórych równowaga jes lokalnie asympoycznie sabilna Do ego celu posłuży macierz linearyzacji kóra dla układu (9) (20) w ooczeniu równowagi sacjonarnej przyjmuje posać: a + δ (2 α) abθ abθα (26) ( n+ ( g+ ( n+ ( g+ Jk ( * h*) abθβ a + δ (2 ) abθ ( n+ ( g+ ( n+ ( g+ rj ( k* h*) oraz: de Jk ( * h*) [ 2( a + δ) abθ(4 α ) ] ( n+ ( g [ a + δ (2 α) abθ ][ a + δ (2 ) abθ ] αβa b θ ( n+ ( g+ 2 2 Równowaga będzie lokalnie asympoycznie sabilna gdy wszyskie warości własne macierzy Jacobiego będą co do modułu mniejsze od jedności Wymaganie o (Medio Lines 200 jes równoważne warunkom: + rj + de J > 0 rj + de J > 0 de J > 0 kóre dla równowagi (25) przyjmują posać: Ze względu na skomplikowaną srukurę algebraiczną powyższych nierówności przeprowadzona zosanie analiza numeryczna kóra wykaże isnienie kombinacji paramerów przy kórych równowaga jes lokalnie asympoycznie sabilna Przykładowo dla usalonych warości paramerów modelu: α 03 ; β 0 28 n 000; δ ; g 005; b 03 układ nierówności jes spełniony gdy a (00;2205) Swierdzenie: przy usalonej warości parameru b isnieje przedział zmienności parameru a ( a min ; amax ) dla kórego równowaga jes lokalnie asympoycznie sabilna przy czym a min jes dodanie i bliskie zeru Porównanie z analogicznym obszarem sabilności wyznaczonym dla modelu Solowa wskazuje że wprowadzenie kapiału ludzkiego do modelu Solowa ogranicza zakres lokalnej asympoycznej sabilności ze względu na paramer a Przekroczenie granicy obszaru wyznaczonego przez warunki: (27) (28) (29) prowadzi do uray sabilności i może wiązać się z wysępowaniem różnych ypów bifurkacji W przypadku układu (9) (20) uraa sabilności w obszarze gdzie a < amin jes związana z niskim poziomem oszczędności i co za ym idzie konsumpcją zgromadzonego kapiału Odmiennie wygląda syuacja w punkcie a amax Jeżeli: + rj + de J 0 oraz spełnione są jednocześnie warunki: 2 < rj < 0 i < de J < o mamy do czynienia z bifurkacją podwojenia okresu (Medio Lines 200 W przyoczonym przykładzie aka syuacja ma miejsce dla a 2205 max zaem w ym punkcie można spodziewać się uray sabilności na skuek bifurkacji podwojenia okresu Analiza numeryczna powierdza przewidywania Rysunki 2 i 3 przedsawiają diagramy bifurkacyjne dla kapiałów: fizycznego (k) ludzkiego (h) na jednoskę efekywnej pracy oraz odpowiadające im wykładniki Lapunowa dla α 03 ; β 0 28 n 000; δ ; g 005; b 03 Wzros sopy oszczędności poprzez paramer a prowadzi [ 2( a + δ ) abθ (4 α β )] [ a + δ (2 α) abθ ][ a + δ (2 ) abθ ] αβa b θ + + > ( n+ ( g+ ( n+ ( g [ 2( a + δ ) abθ (4 α β )] [ a + δ (2 α) abθ ][ a + δ (2 ) abθ ] αβa b θ + > ( n+ ( g+ ( n+ ( g [ a + δ (2 α) abθ ][ a + δ (2 ) abθ ] αβa b θ > ( n+ ( g+ 674 (27) (28) (29)
7 Małgorzaa amieniecka Dynamika modelu Solowa i modelu Mankiwa-Romera-Weila z endogenicznymi sopami oszczędności Rys 2 Diagram bifurkacyjny dla k i odpowiadający mu wykładnik Lapunowa dla parameru a (275;257) Źródło: opracowanie własne do posępującej desabilizacji układu Dla warości około 2466 obserwujemy bifurkację Neimarka-Sackera kóra charakeryzuje się zerowym wykładnikiem Lapunowa (rys 2 rys 3) i prowadzi do rozwiązań okresowych i quasi-okresowych Rys 3 Diagram bifurkacyjny dla h i odpowiadający mu wykładnik Lapunowa dla parameru a (275;257) Źródło: opracowanie własne 675
8 The Wroclaw School of Banking Research Journal I ISSN I eissn I Vol 5 I No 5 Rys 4 Diagramy bifurkacyjne dla k i h Paramer a (2542;2546) Pozosałe warości paramerów: 005; g 005 α 03; β 028; b03; n 000; δ Źródło: opracowanie własne Osaecznie model wykazuje zachowania chaoyczne kórym odpowiada dodani wykładnik Lapunowa Ogranicza o możliwość prognozowania w długim okresie gdyż maksymalny horyzon czasowy prognozy jes proporcjonalny do odwroności największego wykładnika Lapunowa Obszary chaoyczne ak jak w poprzednim modelu przedzielone są oknami sabilnych orbi okresowych (maemayczne modele poencjalnych cykli gospodarczych) (rys 4) Zakończenie W pracy zaprezenowane zosały zmodyfikowane modele: Solowa oraz Mankiwa-Romera- Weila Modyfikacja polegała na wprowadzeniu zmiennej sopy oszczędności o charakerze endogenicznym zgodnie z propozycją RH Daya ( Przeprowadzona analiza wykazała że zarówno układ jedno- jak i dwuwymiarowy charakeryzują się złożoną dynamiką a sopień jej złożoności zależy od parameru obrazującego zachowanie konsumena w sosunku do realnych sóp procenowych W obu przypadkach układ raci sabilność na skuek bifurkacji podwojenia 676 okresu Ujawniają się zachowania cykliczne quasi-okresowe oraz chaoyczne Pojawienie się zjawiska chaosu deerminisycznego powoduje że horyzon czasowy dla możliwości prognozowania ogranicza się do zw charakerysycznego czasu Lapunowa Pomiędzy obszarami chaoycznymi pojawiają się okna sabilności o niskim okresie W przypadku modelu z kapiałem ludzkim pojawia się ponado bifurkacja Neimarka- Sackera z charakerysycznymi quasi-okresowymi rozwiązaniami Przeprowadzona analiza nie wyczerpuje emau ale unaocznia że założenie o zmienności sóp oszczędności wpływa znacząco na dynamikę obu ypów kapiału oraz że w zaproponowanych modelach możliwa i celowa jes analiza dynamiki również poza obszarem lokalnej asympoycznej sabilności Ponado okazuje się że rozszerzenie modelu Solowa o kapiał ludzki znacznie ogranicza obszar sabilności równowagi sacjonarnej Zaproponowane modele eksponują zmienne sopy oszczędności jako poencjalny czynnik pojawiania się okresowych wahań kapiału i ym samym mogą sanowić pomos łączący eorię wzrosu z eorią cyklu koniunkuralnego
9 Małgorzaa amieniecka Dynamika modelu Solowa i modelu Mankiwa-Romera-Weila z endogenicznymi sopami oszczędności Bibliografia Bernanke BS Gurkaynak RS (200 Is Growh Exogenous? Taking Mankiw Romer and Weil Seriously NBER Working Paper No 8365 Day RH (982) Irregular Growh Cycles The American Economic Review Vol 72 No 3 pp Domański SR (993) apiał ludzki i wzros gospodarczy Warszawa PWN Dowrick S Rogers M (2002) Classical and Technological Convergence: Beyond he Solow- Swan Growh Model Oxford Economic Papers Vol 54 No 3 pp Erur C och W (2007) Growh Technological Inerdependence and Spaial Exernaliies: Theory and Evidence Journal of Applied Economerics Vol 22 No 6 pp Hommes CH (99 Adapive learning and roads o chaos The case of he cobweb model Economic Leers 36 Hommes CH (993) Periodic almos periodic and chaoic behaviour in Hicks non-linear rade cycle model Economics Leers 4 Hommes CH (995) A reconsideraion of Hicks non-linear rade cycle model Srucural Change and Economic Dynamics 6 Jakimowicz A (20 Dynamika nieliniowa w badaniach ekonomicznych Didacics of mahemaics No 8 (2) aldor N (957) A Model of Economic Growh The Economic Journal Vol 67 No 268 pp ruszewski R (2006) O pewnym modelu wzrosu gospodarczego z kapiałem ludzkim i endogenicznym posępie wiedzy Problemy wzrosu gospodarczego we współczesnych gospodarkach red D opycińska Szczecin Uniwersye Szczeciński s 8 24 ruszewski R (2006) Growh model wih human capial Complex economic dynamics Modeling Economies in Transiion red Władysław Welfe Pior Wdowinski Łódź AMFET s Lee Pesaran MH Smih R (997) Growh and Convergence in a Muli-Counry Empirical Sochasic Solow Journal of Applied Economerics Vol 2 No 4 pp Lines M (2007) Bifurcaion scenarios in a heerogeneous agen muliplier acceleraor model Pure Mahemaics and Applicaions 6 Lines M Weserhoff F (200) Infaion expecaions and macroeconomic dynamics: The case of raional versus exrapolaive expecaions Journal of Economic Dynamics and Conrol 34 Lorenz HW (987) Goodwin s nonlinear acceleraor and chaoic moion Journal of Economics 47 Malaga (2009) O niekórych dylemaach eorii wzrosu gospodarczego i ekonomii Warszawa Z Polskie Towarzyswo Ekonomiczne Mankiw N Gregory David Romer David N Weil (992) A Conribuion o he Empirics of Economic Growh Quarerly Journal of Economics 07 pp Masanjala WH Papageorgiou C (2004) The Solow Model wih CES Technology: Nonlineariies and Parameer Heerogeneiy Journal of Applied Economerics Vol 9 No 2 pp 7 20 Medio A Lines M (200 Nonlinear Dynamics: a Primer Cambridge Cambridge Universiy Press Nonneman W Vanhoud P (996) A Furher Augmenaion of he Solow Model and he Empirics of Economic Growh for OECD Counries The Quarerly Journal of Economics Vol No 3 pp Telega I (202) Trwałość w modelu wzrosu Solowa Analiza kryyczna Zeszyy Naukowe Nr 2 raków Polskie Towarzyswo Ekonomiczne Tokarski T (2007) Opymalne sopy inwesycji w N-kapiałowym modelu wzrosu gospodarczego Gospodarka Narodowa Nr 9 Weserhoff H (2006) Nonlinear expecaion formaion endogenous business cycles and sylized faco Sudies in Nonlinear Dynamics and Economerics 0 Issue 4 Aricle 4 Woźniak MG (2005) Znaczenie kapiału ludzkiego w skracaniu dysansu rozwojowego gospodarki Polski Zeszyy Naukowe Nr 3 raków Polskie Towarzyswo Ekonomiczne
10 The Wroclaw School of Banking Research Journal I ISSN I eissn I Vol 5 I No 5 Dynamics of he Solow and Mankiw-Romer-Weil model wih endogenous savings raes Absrac The purpose of he sudy is o analyze he properies and dynamics of economic growh model wih endogenous savings raes Consideraions are based on discree versions of he neoclassical Solow growh model and on he exended Solow model Variable savings raes ha depend on behavioral parameers are inroduced I urns ou ha his modificaion significanly diversifies he dynamics of he sysem There are periodical and quasi-periodical soluions as well as deerminisic chaos Therefore long run forecasing is limied eywords: economic growh Solow model Mankiw-Romer-Weil model bifurcaion deerminisic chaos variable savings raes Lyapunov exponen equilibrium condiions 678
ROZDZIAŁ 8 WIELOSTABILNOŚĆ W NIELINIOWYM MODELU CYKLU KONIUNKTURALNEGO Z OCZEKIWANIAMI
Rober Kruszewski ROZDZIAŁ 8 WIELOSTABILNOŚĆ W NIELINIOWM MODELU CKLU KONIUNKTURALNEGO Z OCZEKIWANIAMI Wprowadzenie Głównym celem opracowania jes zbadanie wpływu prosego mechanizmu oczekiwań na dynamikę
HETEROGENICZNE OCZEKIWANIA A KONKURENCJA DOSKONAŁA. MODEL MATEMATYCZNY
STUDIA I PRACE WYDZIAŁU NAUK EKONOMICZNYCH I ZARZĄDZANIA NR 35, T. 2 Rober Kruszewski Szkoła Główna Handlowa w Warszawie HETEROGENICZNE OCZEKIWANIA A KONKURENCJA DOSKONAŁA. MODEL MATEMATYCZNY STRESZCZENIE
NEOKLASYCZNY MODEL WZROSTU GOSPODARCZEGO Z CYKLICZNĄ LICZBĄ PRACUJĄCYCH 1
STUDIA OECONOMICA POSNANIENSIA 8, vol. 6, no. 9 DOI:.8559/SOEP.8.9. Paweł Dykas Uniwersye Jagielloński w Krakowie, Wydział Zarządzania i Komunikacji Społecznej, Kaedra Ekonomii Maemaycznej pawel.dykas@uj.edu.pl
Politechnika Gdańska Wydział Elektrotechniki i Automatyki Katedra Inżynierii Systemów Sterowania. Podstawy Automatyki
Poliechnika Gdańska Wydział Elekroechniki i Auomayki Kaedra Inżynierii Sysemów Serowania Podsawy Auomayki Repeyorium z Podsaw auomayki Zadania do ćwiczeń ermin T15 Opracowanie: Kazimierz Duzinkiewicz,
DYNAMIKA KONSTRUKCJI
10. DYNAMIKA KONSTRUKCJI 1 10. 10. DYNAMIKA KONSTRUKCJI 10.1. Wprowadzenie Ogólne równanie dynamiki zapisujemy w posaci: M d C d Kd =P (10.1) Zapis powyższy oznacza, że równanie musi być spełnione w każdej
dr Bartłomiej Rokicki Katedra Makroekonomii i Teorii Handlu Zagranicznego Wydział Nauk Ekonomicznych UW
Kaedra Makroekonomii i Teorii Handlu Zagranicznego Wydział Nauk Ekonomicznych UW Sposoby usalania płac w gospodarce Jednym z głównych powodów, dla kórych na rynku pracy obserwujemy poziom bezrobocia wyższy
Równania różniczkowe. Lista nr 2. Literatura: N.M. Matwiejew, Metody całkowania równań różniczkowych zwyczajnych.
Równania różniczkowe. Lisa nr 2. Lieraura: N.M. Mawiejew, Meody całkowania równań różniczkowych zwyczajnych. W. Krysicki, L. Włodarski, Analiza Maemayczna w Zadaniach, część II 1. Znaleźć ogólną posać
WNIOSKOWANIE STATYSTYCZNE
Wnioskowanie saysyczne w ekonomerycznej analizie procesu produkcyjnego / WNIOSKOWANIE STATYSTYCZNE W EKONOMETRYCZNEJ ANAIZIE PROCESU PRODUKCYJNEGO Maeriał pomocniczy: proszę przejrzeć srony www.cyf-kr.edu.pl/~eomazur/zadl4.hml
WZROST GOSPODARCZY A BEZROBOCIE
Wojciech Pacho & WZROST GOSPODARCZ A BEZROBOCIE Celem niniejszego arykułu jes pokazanie związku pomiędzy ezroociem a dynamiką wzrosu zagregowanej produkcji. Poszukujemy oowiedzi na pyanie czy i jak silnie
Postęp techniczny. Model lidera-naśladowcy. Dr hab. Joanna Siwińska-Gorzelak
Posęp echniczny. Model lidera-naśladowcy Dr hab. Joanna Siwińska-Gorzelak Założenia Rozparujemy dwa kraje; kraj 1 jes bardziej zaawansowany echnologicznie (lider); kraj 2 jes mniej zaawansowany i nie worzy
Plan wykładu. Dlaczego wzrost gospodarczy? Model wzrostu Harroda-Domara.
Plan wykładu Dlaczego wzrost gospodarczy? Model wzrostu Harroda-Domara. Model wzrostu Solowa. Krytyka podejścia klasycznego wstęp do endogenicznych podstaw wzrostu gospodarczego. Potrzeba analizy wzrostu
C d u. Po podstawieniu prądu z pierwszego równania do równania drugiego i uporządkowaniu składników lewej strony uzyskuje się:
Zadanie. Obliczyć przebieg napięcia na pojemności C w sanie przejściowym przebiegającym przy nasępującej sekwencji działania łączników: ) łączniki Si S są oware dla < 0, ) łącznik S zamyka się w chwili
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE X Ogólnopolskie Seminarium Naukowe, 4 6 września 007 w Toruniu Kaedra Ekonomerii i Saysyki, Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu Uniwersye Mikołaja Kopernika Zależność
ψ przedstawia zależność
Ruch falowy 4-4 Ruch falowy Ruch falowy polega na rozchodzeniu się zaburzenia (odkszałcenia) w ośrodku sprężysym Wielkość zaburzenia jes, podobnie jak w przypadku drgań, funkcją czasu () Zaburzenie rozchodzi
Inwestycje. Makroekonomia II Dr hab. Joanna Siwińska-Gorzelak
Inwesycje Makroekonomia II Dr hab. Joanna Siwińska-Gorzelak CIASTECZOWY ZAWRÓT GŁOWY o akcja mająca miejsce w najbliższą środę (30 lisopada) na naszym Wydziale. Wydarzenie o związane jes z rwającym od
VII. ZAGADNIENIA DYNAMIKI
Konderla P. Meoda Elemenów Skończonych, eoria i zasosowania 47 VII. ZAGADNIENIA DYNAMIKI. Równanie ruchu dla zagadnienia dynamicznego Q, (7.) gdzie M NxN macierz mas, C NxN macierz łumienia, K NxN macierz
INWESTYCJE. Makroekonomia II Dr Dagmara Mycielska Dr hab. Joanna Siwińska-Gorzelak
INWESTYCJE Makroekonomia II Dr Dagmara Mycielska Dr hab. Joanna Siwińska-Gorzelak Inwesycje Inwesycje w kapiał rwały: wydaki przedsiębiorsw na dobra używane podczas procesu produkcji innych dóbr Inwesycje
MAKROEKONOMIA 2. Wykład 3. Dynamiczny model DAD/DAS, część 2. Dagmara Mycielska Joanna Siwińska - Gorzelak
MAKROEKONOMIA 2 Wykład 3. Dynamiczny model DAD/DAS, część 2 Dagmara Mycielska Joanna Siwińska - Gorzelak ( ) ( ) ( ) i E E E i r r = = = = = θ θ ρ ν φ ε ρ α * 1 1 1 ) ( R. popyu R. Fishera Krzywa Phillipsa
MODELE EKONOMICZNE Z DYNAMIKĄ CHAOTYCZNĄ
Monika Miśkiewicz-Nawrocka MODELE EONOMICZNE Z DYNAMIĄ CHAOTYCZNĄ Wprowadzenie Od czasu pojawienia się w lieraurze pojęcia deerminisycznego chaosu można znaleźć wiele przykładów układów dynamicznych (zarówno
ESTYMACJA KRZYWEJ DOCHODOWOŚCI STÓP PROCENTOWYCH DLA POLSKI
METODY ILOŚCIOWE W BADANIACH EKONOMICZNYCH Tom XIII/3, 202, sr. 253 26 ESTYMACJA KRZYWEJ DOCHODOWOŚCI STÓP PROCENTOWYCH DLA POLSKI Adam Waszkowski Kaedra Ekonomiki Rolnicwa i Międzynarodowych Sosunków
2.1 Zagadnienie Cauchy ego dla równania jednorodnego. = f(x, t) dla x R, t > 0, (2.1)
Wykład 2 Sruna nieograniczona 2.1 Zagadnienie Cauchy ego dla równania jednorodnego Równanie gań sruny jednowymiarowej zapisać można w posaci 1 2 u c 2 2 u = f(x, ) dla x R, >, (2.1) 2 x2 gdzie u(x, ) oznacza
Jerzy Czesław Ossowski Politechnika Gdańska. Dynamika wzrostu gospodarczego a stopy procentowe w Polsce w latach
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE IX Ogólnopolskie Seminarium Naukowe, 6 8 września 2005 w Toruniu Kaedra Ekonomerii i Saysyki, Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu Poliechnika Gdańska Dynamika wzrosu
MAKROEKONOMIA 2. Wykład 3. Dynamiczny model DAD/DAS, część 2. Dagmara Mycielska Joanna Siwińska - Gorzelak
MAKROEKONOMIA 2 Wykład 3. Dynamiczny model DAD/DAS, część 2 Dagmara Mycielska Joanna Siwińska - Gorzelak 2 Plan wykładu Zakłócenia w modelu DAD/DAS: Wzros produkcji poencjalnej; Zakłócenie podażowe o sile
WYKORZYSTANIE RACHUNKU WARIACYJNEGO DO ANALIZY WAHAŃ PRODUKCJI W PRZEDSIĘBIORSTWACH
STUDIA I PRACE WYDZIAŁU NAUK EKONOMICZNYCH I ZARZĄDZANIA NR 36, T. 1 Sefan Grzesiak * WYKORZYSTANIE RACHUNKU WARIACYJNEGO DO ANALIZY WAHAŃ PRODUKCJI W PRZEDSIĘBIORSTWACH STRESZCZENIE W arykule podjęo problem
ĆWICZENIE 7 WYZNACZANIE LOGARYTMICZNEGO DEKREMENTU TŁUMIENIA ORAZ WSPÓŁCZYNNIKA OPORU OŚRODKA. Wprowadzenie
ĆWICZENIE 7 WYZNACZIE LOGARYTMICZNEGO DEKREMENTU TŁUMIENIA ORAZ WSPÓŁCZYNNIKA OPORU OŚRODKA Wprowadzenie Ciało drgające w rzeczywisym ośrodku z upływem czasu zmniejsza ampliudę drgań maleje energia mechaniczna
Wykład 4 Metoda Klasyczna część III
Teoria Obwodów Wykład 4 Meoda Klasyczna część III Prowadzący: dr inż. Tomasz Sikorski Insyu Podsaw Elekroechniki i Elekroechnologii Wydział Elekryczny Poliechnika Wrocławska D-, 5/8 el: (7) 3 6 fax: (7)
PROGRAMOWY GENERATOR PROCESÓW STOCHASTYCZNYCH LEVY EGO
POZNAN UNIVE RSITY OF TE CHNOLOGY ACADE MIC JOURNALS No 69 Elecrical Engineering 0 Janusz WALCZAK* Seweryn MAZURKIEWICZ* PROGRAMOWY GENERATOR PROCESÓW STOCHASTYCZNYCH LEVY EGO W arykule opisano meodę generacji
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE IX Ogólnopolskie Seminarium Naukowe, 6 8 września 005 w Toruniu Kaedra Ekonomerii i Saysyki, Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu Pior Fiszeder Uniwersye Mikołaja Kopernika
MAKROEKONOMIA 2. Wykład 3. Dynamiczny model DAD/DAS, część 2. Dagmara Mycielska Joanna Siwińska - Gorzelak
MAKROEKONOMIA 2 Wykład 3. Dynamiczny model DAD/DAS, część 2 Dagmara Mycielska Joanna Siwińska - Gorzelak ( ) ( ) ( ) E i E E i r r ν φ θ θ ρ ε ρ α 1 1 1 ) ( R. popyu R. Fishera Krzywa Phillipsa Oczekiwania
Wykład 3 POLITYKA PIENIĘŻNA POLITYKA FISKALNA
Makroekonomia II Wykład 3 POLITKA PIENIĘŻNA POLITKA FISKALNA PLAN POLITKA PIENIĘŻNA. Podaż pieniądza. Sysem rezerwy ułamkowej i podaż pieniądza.2 Insrumeny poliyki pieniężnej 2. Popy na pieniądz 3. Prowadzenie
Makroekonomia II. Plan
Makroekonomia II Wykład 5 INWESTYCJE Wyk. 5 Plan Inwesycje 1. Wsęp 2. Inwesycje w modelu akceleraora 2.1 Prosy model akceleraora 2.2 Niedosaki prosego modelu akceleraora 3. Neoklasyczna eoria inwesycji
Pobieranie próby. Rozkład χ 2
Graficzne przedsawianie próby Hisogram Esymaory przykład Próby z rozkładów cząskowych Próby ze skończonej populacji Próby z rozkładu normalnego Rozkład χ Pobieranie próby. Rozkład χ Posać i własności Znaczenie
ZARZĄDZANIE KOSZTAMI UTRZYMANIA GOTÓWKI W ODDZIAŁACH BANKU KOMERCYJNEGO
ZARZĄDZANIE KOSZTAMI UTRZYMANIA GOTÓWKI W ODDZIAŁACH BANKU KOMERCYJNEGO Sreszczenie Michał Barnicki Poliechnika Śląska, Wydział Oranizacji i Zarządzania Monika Odlanicka-Poczobu Poliechnika Śląska, Wydział
Programowanie dynamiczne i modele rekurencyjne w ekonomii Wykład 1
Programowanie dynamiczne i modele rekurencyjne w ekonomii Wykład 1 Michał Ramsza 3 marca 2015 Sreszczenie Pierwszy wykład bazuje głównie na [5, roz. 11.1 11.5], [1, roz. 1] oraz [4, roz. 1]. Maeriał obejmuje
MAKROEKONOMIA 2. Wykład 11. Poza modelem Solowa. dr Dagmara Mycielska dr hab. Joanna Siwińska - Gorzelak
MAKROEKONOMIA 2 Wykład 11. Poza modelem Solowa dr Dagmara Mycielska dr hab. Joanna Siwińska - Gorzelak 2 Plan wykładu Rozszerzenia NEOKLASYCZNEGO modelu Solowa (oparte na neoklasycznej funkcji produkcji)
Jacek Kwiatkowski Magdalena Osińska. Procesy zawierające stochastyczne pierwiastki jednostkowe identyfikacja i zastosowanie.
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE Jacek Kwiakowski Magdalena Osińska Uniwersye Mikołaja Kopernika Procesy zawierające sochasyczne pierwiaski jednoskowe idenyfikacja i zasosowanie.. Wsęp Większość lieraury
Nowokeynesowski model gospodarki
M.Brzoza-Brzezina Poliyka pieniężna: Neokeynesowski model gospodarki Nowokeynesowski model gospodarki Model nowokeynesowski (laa 90. XX w.) jes obecnie najprosszym, sandardowym narzędziem analizy procesów
E k o n o m e t r i a S t r o n a 1. Nieliniowy model ekonometryczny
E k o n o m e r i a S r o n a Nieliniowy model ekonomeryczny Jednorównaniowy model ekonomeryczny ma posać = f( X, X,, X k, ε ) gdzie: zmienna objaśniana, X, X,, X k zmienne objaśniające, ε - składnik losowy,
OCENA ATRAKCYJNOŚCI INWESTYCYJNEJ AKCJI NA PODSTAWIE CZASU PRZEBYWANIA W OBSZARACH OGRANICZONYCH KRZYWĄ WYKŁADNICZĄ
Tadeusz Czernik Daniel Iskra Uniwersye Ekonomiczny w Kaowicach Kaedra Maemayki Sosowanej adeusz.czernik@ue.kaowice.pl daniel.iskra@ue.kaowice.pl OCEN TRKCYJNOŚCI INWESTYCYJNEJ KCJI N PODSTWIE CZSU PRZEBYWNI
Całka nieoznaczona Andrzej Musielak Str 1. Całka nieoznaczona
Całka nieoznaczona Andrzej Musielak Sr Całka nieoznaczona Całkowanie o operacja odwrona do liczenia pochodnych, zn.: f()d = F () F () = f() Z definicji oraz z abeli pochodnych funkcji elemenarnych od razu
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE X Ogólnopolskie Seminarium Naukowe, 4 6 września 2007 w Toruniu Kaedra Ekonomerii i Saysyki, Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu Uniwersye Gdański Zasosowanie modelu
ROZDZIAŁ 2 DYNAMIKA MODELU WZROSTU GOSPODARCZEGO Z CZYNNIKIEM MIGRACJI LUDNOŚCI
Robert ruszewski ROZDZIAŁ 2 DYNAMIA MODELU WZROSTU GOSPODARCZEGO Z CZYNNIIEM MIGRACJI LUDNOŚCI 1. Wstęp Wzrost gospodarczy jest zjawiskiem ważnym i bardzo złożonym. Od wielu lat skupia na sobie uwagę ekonomistów
ROCZNIKI INŻYNIERII BUDOWLANEJ ZESZYT 7/2007 Komisja Inżynierii Budowlanej Oddział Polskiej Akademii Nauk w Katowicach
ROZNIKI INŻYNIERII BUDOWLANEJ ZESZYT 7/007 Komisja Inżynierii Budowlanej Oddział Polskiej Akademii Nauk w Kaowicach WYZNAZANIE PARAMETRÓW FUNKJI PEŁZANIA DREWNA W UJĘIU LOSOWYM * Kamil PAWLIK Poliechnika
Makroekonomia 1 Wykład 14 Inflacja jako zjawisko monetarne: długookresowa krzywa Phillipsa
Makroekonomia 1 Wykład 14 Inflacja jako zjawisko monearne: długookresowa krzywa Phillipsa Gabriela Grokowska Kaedra Makroekonomii i Teorii Handlu Zagranicznego Plan wykładu Krzywa Pillipsa: przypomnienie
Metody Lagrange a i Hamiltona w Mechanice
Meody Lagrange a i Hamilona w Mechanice Mariusz Przybycień Wydział Fizyki i Informayki Sosowanej Akademia Górniczo-Hunicza Wykład 7 M. Przybycień (WFiIS AGH) Meody Lagrange a i Hamilona... Wykład 7 1 /
z graniczną technologią
STUDIA OECOOMICA POSAIESIA 23, vol., no. (25) Uniwersye Ekonomiczny w Poznaniu, Wydział Informayki i Gospodarki Elekronicznej, Kaedra Ekonomii Maemaycznej emil.panek@ue.poznan.pl iesacjonarny model von
Stała potencjalnego wzrostu w rachunku kapitału ludzkiego
252 Dr Wojciech Kozioł Kaedra Rachunkowości Uniwersye Ekonomiczny w Krakowie Sała poencjalnego wzrosu w rachunku kapiału ludzkiego WSTĘP Prowadzone do ej pory badania naukowe wskazują, że poencjał kapiału
Wykład 6. Badanie dynamiki zjawisk
Wykład 6 Badanie dynamiki zjawisk Krzywa wieża w Pizie 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 y 4,9642 4,9644 4,9656 4,9667 4,9673 4,9688 4,9696 4,9698 4,9713 4,9717 4,9725 4,9742 4,9757 Szeregiem czasowym nazywamy
Makroekonomia 1 Wykład 15 Inflacja jako zjawisko monetarne: długookresowa krzywa Phillipsa
Makroekonomia 1 Wykład 15 Inflacja jako zjawisko monearne: długookresowa krzywa Phillipsa Gabriela Grokowska Kaedra Makroekonomii i Teorii Handlu Zagranicznego Plan wykładu Prawo Okuna Związek między bezrobociem,
MAKROEKONOMIA 2. Wykład 3. Dynamiczny model DAD/DAS, część 2. Dagmara Mycielska Joanna Siwińska - Gorzelak
MAKROEKONOMIA 2 Wykład 3. Dynamiczny model DAD/DAS, część 2 Dagmara Mycielska Joanna Siwińska - Gorzelak E i E E i r r 1 1 1 ) ( R. popyu R. Fishera Krzywa Phillipsa Oczekiwania Reguła poliyki monearnej
Matematyka ubezpieczeń majątkowych r. ma złożony rozkład Poissona. W tabeli poniżej podano rozkład prawdopodobieństwa ( )
Zadanie. Zmienna losowa: X = Y +... + Y N ma złożony rozkład Poissona. W abeli poniżej podano rozkład prawdopodobieńswa składnika sumy Y. W ejże abeli podano akże obliczone dla k = 0... 4 prawdopodobieńswa
WYKŁAD FIZYKAIIIB 2000 Drgania tłumione
YKŁD FIZYKIIIB Drgania łumione (gasnące, zanikające). F siła łumienia; r F r b& b współczynnik łumienia [ Nm s] m & F m & && & k m b m F r k b& opis różnych zjawisk izycznych Niech Ce p p p p 4 ± Trzy
MODELOWANIE STRUKTURY TERMINOWEJ STÓP PROCENTOWYCH WYZWANIE DLA EKONOMETRII
KRZYSZTOF JAJUGA Akademia Ekonomiczna we Wrocławiu MODELOWANIE STRUKTURY TERMINOWEJ STÓP PROCENTOWYCH WYZWANIE DLA EKONOMETRII. Modele makroekonomiczne a modele sóp procenowych wprowadzenie Nie do podważenia
Podstawowe wyidealizowane elementy obwodu elektrycznego Rezystor ( ) = ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( ) ( τ ) i t i t u ( ) u t u t i ( ) i t. dowolny.
Tema. Opracował: esław Dereń Kaedra Teorii Sygnałów Insyu Telekomunikacji Teleinformayki i Akusyki Poliechnika Wrocławska Prawa auorskie zasrzeżone Podsawowe wyidealizowane elemeny obwodu elekrycznego
KURS EKONOMETRIA. Lekcja 1 Wprowadzenie do modelowania ekonometrycznego ZADANIE DOMOWE. Strona 1
KURS EKONOMETRIA Lekcja 1 Wprowadzenie do modelowania ekonomerycznego ZADANIE DOMOWE www.erapez.pl Srona 1 Część 1: TEST Zaznacz poprawną odpowiedź (ylko jedna jes prawdziwa). Pyanie 1 Kóre z poniższych
BEZRYZYKOWNE BONY I LOKATY BANKOWE ALTERNATYWĄ DLA PRZYSZŁYCH EMERYTÓW. W tym krótkim i matematycznie bardzo prostym artykule pragnę osiągnąc 3 cele:
1 BEZRYZYKOWNE BONY I LOKATY BANKOWE ALTERNATYWĄ DLA PRZYSZŁYCH EMERYTÓW Leszek S. Zaremba (Polish Open Universiy) W ym krókim i maemaycznie bardzo prosym arykule pragnę osiągnąc cele: (a) pokazac że kupowanie
ANALIZA, PROGNOZOWANIE I SYMULACJA / Ćwiczenia 1
ANALIZA, PROGNOZOWANIE I SYMULACJA / Ćwiczenia 1 mgr inż. Żanea Pruska Maeriał opracowany na podsawie lieraury przedmiou. Zadanie 1 Firma Alfa jes jednym z głównych dosawców firmy Bea. Ilość produku X,
Badanie funktorów logicznych TTL - ćwiczenie 1
adanie funkorów logicznych TTL - ćwiczenie 1 1. Cel ćwiczenia Zapoznanie się z podsawowymi srukurami funkorów logicznych realizowanych w echnice TTL (Transisor Transisor Logic), ich podsawowymi paramerami
Metody badania wpływu zmian kursu walutowego na wskaźnik inflacji
Agnieszka Przybylska-Mazur * Meody badania wpływu zmian kursu waluowego na wskaźnik inflacji Wsęp Do oceny łącznego efeku przenoszenia zmian czynników zewnęrznych, akich jak zmiany cen zewnęrznych (szoki
Dlaczego jedne kraje są bogate a inne biedne? Model Solowa, wersja prosta.
Maroeonomia II Dlaczego jedne raje są bogae a inne biedne? Model Solowa, wersja prosa. Maroeonomia II Joanna Siwińsa-Gorzela Plan wyładu Funcja producji. San usalony Deerminany poziomu PKB na pracownia
POWIĄZANIA POMIĘDZY KRÓTKOOKRESOWYMI I DŁUGOOKRESOWYMI STOPAMI PROCENTOWYMI W POLSCE
Anea Kłodzińska, Poliechnika Koszalińska, Zakład Ekonomerii POWIĄZANIA POMIĘDZY KRÓTKOOKRESOWYMI I DŁUGOOKRESOWYMI STOPAMI PROCENTOWYMI W POLSCE Sopy procenowe w analizach ekonomicznych Sopy procenowe
Struktura sektorowa finansowania wydatków na B+R w krajach strefy euro
Rozdział i. Srukura sekorowa finansowania wydaków na B+R w krajach srefy euro Rober W. Włodarczyk 1 Sreszczenie W arykule podjęo próbę oceny srukury sekorowej (sekor przedsiębiorsw, sekor rządowy, sekor
Strukturalne podejście w prognozowaniu produktu krajowego brutto w ujęciu regionalnym
Jacek Baóg Uniwersye Szczeciński Srukuralne podejście w prognozowaniu produku krajowego bruo w ujęciu regionalnym Znajomość poziomu i dynamiki produku krajowego bruo wyworzonego w poszczególnych regionach
Ocena efektywności procedury Congruent Specyfication dla małych prób
243 Zeszyy Naukowe Wyższej Szkoły Bankowej we Wrocławiu Nr 20/2011 Wyższa Szkoła Bankowa w Toruniu Ocena efekywności procedury Congruen Specyficaion dla małych prób Sreszczenie. Procedura specyfikacji
ROZDZIAŁ 8 POLITYKA FISKALNA A OPTYMALNE STOPY OSZCZĘDNOŚCI W MODELU WZROSTU GOSPODARCZEGO Z CZYNNIKIEM MIGRACJI LUDNOŚCI
Robert ruszewski ROZDZIAŁ 8 OLITYA FISALNA A OTYMALNE STOY OSZCZĘDNOŚCI W MODELU WZROSTU GOSODARCZEGO Z CZYNNIIEM MIGRACJI LUDNOŚCI Wprowadzenie W pracy skonstruuję model wzrostu gospodarczego z kapitałem
MODELOWANIE KURSÓW WALUTOWYCH NA PRZYKŁADZIE MODELI KURSÓW RÓWNOWAGI ORAZ ZMIENNOŚCI NA RYNKU FOREX
Krzyszof Ćwikliński Uniwersye Ekonomiczny we Wrocławiu Wydział Zarządzania, Informayki i Finansów Kaedra Ekonomerii krzyszof.cwiklinski@ue.wroc.pl Daniel Papla Uniwersye Ekonomiczny we Wrocławiu Wydział
Dynamiczne formy pełzania i relaksacji (odprężenia) górotworu
Henryk FILCEK Akademia Górniczo-Hunicza, Kraków Dynamiczne formy pełzania i relaksacji (odprężenia) góroworu Sreszczenie W pracy podano rozważania na ema możliwości wzbogacenia reologicznego równania konsyuywnego
Matematyka finansowa 20.03.2006 r. Komisja Egzaminacyjna dla Aktuariuszy. XXXVIII Egzamin dla Aktuariuszy z 20 marca 2006 r.
Komisja Egzaminacyjna dla Akuariuszy XXXVIII Egzamin dla Akuariuszy z 20 marca 2006 r. Część I Maemayka finansowa WERSJA TESTU A Imię i nazwisko osoby egzaminowanej:... Czas egzaminu: 100 minu 1 1. Ile
Wykład 6. Badanie dynamiki zjawisk
Wykład 6 Badanie dynamiki zjawisk TREND WYODRĘBNIANIE SKŁADNIKÓW SZEREGU CZASOWEGO 1. FUNKCJA TRENDU METODA ANALITYCZNA 2. ŚREDNIE RUCHOME METODA WYRÓWNYWANIA MECHANICZNEGO średnie ruchome zwykłe średnie
Kombinowanie prognoz. - dlaczego należy kombinować prognozy? - obejmowanie prognoz. - podstawowe metody kombinowania prognoz
Noaki do wykładu 005 Kombinowanie prognoz - dlaczego należy kombinować prognozy? - obejmowanie prognoz - podsawowe meody kombinowania prognoz - przykłady kombinowania prognoz gospodarki polskiej - zalecenia
Ewa Dziawgo Uniwersytet Mikołaja Kopernika w Toruniu. Analiza wrażliwości modelu wyceny opcji złożonych
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE X Ogólnopolskie Seminarium Naukowe, 4 6 września 7 w Toruniu Kaedra Ekonomerii i Saysyki, Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu
Wskazówki projektowe do obliczania nośności i maksymalnego zanurzenia statku rybackiego na wstępnym etapie projektowania
CEPOWSKI omasz 1 Wskazówki projekowe do obliczania nośności i maksymalnego zanurzenia saku rybackiego na wsępnym eapie projekowania WSĘP Celem podjęych badań było opracowanie wskazówek projekowych do wyznaczania
Sformułowanie Schrödingera mechaniki kwantowej. Fizyka II, lato
Sformułowanie Schrödingera mechaniki kwanowej Fizyka II, lao 018 1 Wprowadzenie Posać funkcji falowej dla fali de Broglie a, sin sin k 1 Jes o przypadek jednowymiarowy Posać a zosała określona meodą zgadywania.
O PEWNYCH KRYTERIACH INWESTOWANIA W OPCJE NA AKCJE
MEODY ILOŚCIOWE W BADANIACH EKONOMICZNYCH om XIII/3, 01, sr 43 5 O EWNYCH KRYERIACH INWESOWANIA W OCJE NA AKCJE omasz Warowny Kaedra Meod Ilościowych w Zarządzaniu oliechnika Lubelska e-mail: warowny@pollubpl
ZATRUDNIENIE A WZROST GOSPODARCZY W TEORII I W RZECZYWISTOŚCI GOSPODARKI POLSKIEJ 1
PRZEGĄD STATSTCZN R. VII ZESZT 200 JERZ CZESŁAW OSSOWSKI ZATRUDNIENIE A WZROST GOSPODARCZ W TEORII I W RZECZWISTOŚCI GOSPODARKI POSKIEJ. MAKROEKONOMICZNE PODSTAW ZAPOTRZEBOWANIA NA PRACĘ Zaporzebowanie
PROGNOZOWANIE ZUŻYCIA CIEPŁEJ I ZIMNEJ WODY W SPÓŁDZIELCZYCH ZASOBACH MIESZKANIOWYCH
STUDIA I PRACE WYDZIAŁU NAUK EKONOMICZNYCH I ZARZĄDZANIA NR 15 Barbara Baóg Iwona Foryś PROGNOZOWANIE ZUŻYCIA CIEPŁEJ I ZIMNEJ WODY W SPÓŁDZIELCZYCH ZASOBACH MIESZKANIOWYCH Wsęp Koszy dosarczenia wody
Witold Orzeszko Uniwersytet Mikołaja Kopernika w Toruniu. Własności procesów STUR w świetle metod z teorii chaosu 1
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE IX Ogólnopolskie Seminarium Naukowe, 6-8 września 2005 w Toruniu Kaedra Ekonomerii i Saysyki, Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu
IMPLEMENTACJA WYBRANYCH METOD ANALIZY STANÓW NIEUSTALONYCH W ŚRODOWISKU MATHCAD
Pior Jankowski Akademia Morska w Gdyni IMPLEMENTACJA WYBRANYCH METOD ANALIZY STANÓW NIEUSTALONYCH W ŚRODOWISKU MATHCAD W arykule przedsawiono możliwości (oraz ograniczenia) środowiska Mahcad do analizy
Zasada pędu i popędu, krętu i pokrętu, energii i pracy oraz d Alemberta bryły w ruchu postępowym, obrotowym i płaskim
Zasada pędu i popędu, kręu i pokręu, energii i pracy oraz d Alembera bryły w ruchu posępowym, obroowym i płaskim Ruch posępowy bryły Pęd ciała w ruchu posępowym obliczamy, jak dla punku maerialnego, skupiając
Wyzwania praktyczne w modelowaniu wielowymiarowych procesów GARCH
Krzyszof Pionek Akademia Ekonomiczna we Wrocławiu Wyzwania prakyczne w modelowaniu wielowymiarowych procesów GARCH Wsęp Od zaproponowania przez Engla w 1982 roku jednowymiarowego modelu klasy ARCH, modele
Determinanty oszczêdzania w Polsce P r a c a z b i o r o w a p o d r e d a k c j ¹ B a r b a r y L i b e r d y
Deerminany oszczêdzania w Polsce P r a c a z b i o r o w a p o d r e d a k c j ¹ B a r b a r y L i b e r d y W a r s z a w a, 1 9 9 9 nr 28 Prezenowane w serii Rapory CASE sanowiska meryoryczne wyra aj¹
Prognozowanie średniego miesięcznego kursu kupna USD
Prognozowanie średniego miesięcznego kursu kupna USD Kaarzyna Halicka Poliechnika Białosocka, Wydział Zarządzania, Kaedra Informayki Gospodarczej i Logisyki, e-mail: k.halicka@pb.edu.pl Jusyna Godlewska
Wykład 5 Elementy teorii układów liniowych stacjonarnych odpowiedź na dowolne wymuszenie
Wykład 5 Elemeny eorii układów liniowych sacjonarnych odpowiedź na dowolne wymuszenie Prowadzący: dr inż. Tomasz Sikorski Insyu Podsaw Elekroechniki i Elekroechnologii Wydział Elekryczny Poliechnika Wrocławska
Zarządzanie Projektami. Wykład 3 Techniki sieciowe (część 1)
Zarządzanie Projekami Wykład 3 Techniki sieciowe (część ) Przedsięwzięcie wieloczynnościowe Przedsięwzięcie wieloczynnościowe skończona liczba wzajemnie ze sobą powiązanych czynności (eapów). Powiązania
EFEKT DŹWIGNI NA GPW W WARSZAWIE WPROWADZENIE
Paweł Kobus, Rober Pierzykowski Kaedra Ekonomerii i Informayki SGGW e-mail: pawel.kobus@saysyka.info EFEKT DŹWIGNI NA GPW W WARSZAWIE Sreszczenie: Do modelowania asymerycznego wpływu dobrych i złych informacji
Ćw. S-II.2 CHARAKTERYSTYKI SKOKOWE ELEMENTÓW AUTOMATYKI
Dr inż. Michał Chłędowski PODSAWY AUOMAYKI I ROBOYKI LABORAORIUM Ćw. S-II. CHARAKERYSYKI SKOKOWE ELEMENÓW AUOMAYKI Cel ćwiczenia Celem ćwiczenia jes zapoznanie się z pojęciem charakerysyki skokowej h(),
METODY STATYSTYCZNE W FINANSACH
METODY STATYSTYCZNE W FINANSACH Krzyszof Jajuga Akademia Ekonomiczna we Wrocławiu, Kaedra Inwesycji Finansowych i Ubezpieczeń Wprowadzenie W osanich kilkunasu laach na świecie obserwuje się dynamiczny
KRZYSZTOF JAJUGA Katedra Inwestycji Finansowych i Zarządzania Ryzykiem Akademia Ekonomiczna we Wrocławiu 25 LAT EKONOMETRII FINANSOWEJ
KRZYSZTOF JAJUGA Kaedra Inwesycji Finansowych i Zarządzania Ryzykiem Akademia Ekonomiczna we Wrocławiu 25 LAT EKONOMETRII FINANSOWEJ EKONOMETRIA FINANSOWA OKREŚLENIE Modele ekonomerii finansowej są worzone
ĆWICZENIE 4 Badanie stanów nieustalonych w obwodach RL, RC i RLC przy wymuszeniu stałym
ĆWIZENIE 4 Badanie sanów nieusalonych w obwodach, i przy wymuszeniu sałym. el ćwiczenia Zapoznanie się z rozpływem prądów, rozkładem w sanach nieusalonych w obwodach szeregowych, i Zapoznanie się ze sposobami
( 3 ) Kondensator o pojemności C naładowany do różnicy potencjałów U posiada ładunek: q = C U. ( 4 ) Eliminując U z równania (3) i (4) otrzymamy: =
ROZŁADOWANIE KONDENSATORA I. el ćwiczenia: wyznaczenie zależności napięcia (i/lub prądu I ) rozładowania kondensaora w funkcji czasu : = (), wyznaczanie sałej czasowej τ =. II. Przyrządy: III. Lieraura:
RACHUNEK EFEKTYWNOŚCI INWESTYCJI METODY ZŁOŻONE DYNAMICZNE
RACHUNEK EFEKTYWNOŚCI INWESTYCJI METODY ZŁOŻONE DYNAMICZNE PYTANIA KONTROLNE Czym charakeryzują się wskaźniki saycznej meody oceny projeku inwesycyjnego Dla kórego wskaźnika wyliczamy średnią księgową
WYKORZYSTANIE STATISTICA DATA MINER DO PROGNOZOWANIA W KRAJOWYM DEPOZYCIE PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH
SaSof Polska, el. 12 428 43 00, 601 41 41 51, info@sasof.pl, www.sasof.pl WYKORZYSTANIE STATISTICA DATA MINER DO PROGNOZOWANIA W KRAJOWYM DEPOZYCIE PAPIERÓW WARTOŚCIOWYCH Joanna Maych, Krajowy Depozy Papierów
WYKORZYSTANIE MIERNIKÓW KREOWANIA WARTOŚCI W RACHUNKU ODPOWIEDZIALNOŚCI
ZESZYTY NAUKOWE UNIWERSYTETU SZCZECIŃSKIEGO NR 668 FINANSE, RYNKI FINANSOWE, UBEZPIECZENIA NR 41 2011 BARTŁOMIEJ NITA Uniwersye Ekonomiczny we Wrocławiu WYKORZYSTANIE MIERNIKÓW KREOWANIA WARTOŚCI W RACHUNKU
Witold Orzeszko Uniwersytet Mikołaja Kopernika w Toruniu
DYNAMICZNE MODELE EKONOMETRYCZNE X Ogólnopolskie Seminarium Naukowe, 4 6 września 2007 w Toruniu Kaedra Ekonomerii i Saysyki, Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu Uniwersye Mikołaja Kopernika w Toruniu
Testowanie współzależności w rozwoju gospodarczym
The Wroclaw School of Banking Research Journal ISSN 1643-7772 I eissn 2392-1153 Vol. 15 I No. 5 Zeszyy Naukowe Wyższej Szkoły Bankowej we Wrocławiu ISSN 1643-7772 I eissn 2392-1153 R. 15 I Nr 5 Tesowanie
PROGNOZOWANIE I SYMULACJE EXCEL 2 PROGNOZOWANIE I SYMULACJE EXCEL AUTOR: ŻANETA PRUSKA
1 PROGNOZOWANIE I SYMULACJE EXCEL 2 AUTOR: mgr inż. ŻANETA PRUSKA DODATEK SOLVER 2 Sprawdzić czy w zakładce Dane znajduję się Solver 1. Kliknij przycisk Microsof Office, a nasępnie kliknij przycisk Opcje
Teoria realnego cyklu koniunkturalnego
Marcin Kolasa Teoria realnego cyklu koniunkuralnego. Wprowadzenie Jak relacjonuje Plosser (989), laa 6-e ubiegłego wieku były okresem opymizmu wśród makroekonomisów. Nasrój en bazował na dominującym wówczas
( ) ( ) ( τ) ( t) = 0
Obliczanie wraŝliwości w dziedzinie czasu... 1 OBLICZANIE WRAśLIWOŚCI W DZIEDZINIE CZASU Meoda układu dołączonego do obliczenia wraŝliwości układu dynamicznego w dziedzinie czasu. Wyznaczane będą zmiany
specyfikacji i estymacji modelu regresji progowej (ang. threshold regression).
4. Modele regresji progowej W badaniach empirycznych coraz większym zaineresowaniem cieszą się akie modele szeregów czasowych, kóre pozwalają na objaśnianie nieliniowych zależności między poszczególnymi
Modelowanie ryzyka kredytowego MODELOWANIE ZA POMOCA HAZARDU
Modelowanie ryzyka kredyowego MODELOWANIE ZA POMOCA PROCESU HAZARDU Mariusz Niewęgłowski Wydział Maemayki i Nauk Informacyjnych, Poliechniki Warszawskiej Warszawa 2014 hazardu Warszawa 2014 1 / 18 Proces