Prezentacja Grupa CCC 3 kwartały 2005
Plan prezentacji Wprowadzenie Wyniki finansowe Prognoza 2005 Realizacja celów i plany Spółki Informacje ogólne o Grupie CCC Rys historyczny Struktura operacyjna Grupy CCC Struktura sprzeday i sie dystrybucji Historyczne wyniki finansowe
Grupa CCC #1 NA POLSKIM RYNKU OBUWNICZYM Grupa CCC jest niekwestionowanym liderem na polskim rynku handlu i produkcji obuwia Najwiksza sie detaliczna pod wzgldem liczby punktów i wartoci sprzeday, jeden z dwóch najwikszych producentów 279 mln przychodów na koniec 2004 r; 76,3 mln w III kwartale 2005 (narastajco za 3 kwartały 2005: 231,7 mln) 287 punktów sprzeday na koniec III kw. 2005 z tego 282 w kraju i 5 w Czechach, ok. 5,5% udział w rynku, rentowno EBIT za 3 kwartały 15,6% (17,0% w III kwartale 2005); znaczna przewaga nad konkurencj, wysoka rentowno Silna marka Unikatowy model biznesowy, dajcy istotn przewag konkurencyjn, stanowicy kombinacj: Rozległej sieci detalicznej Optymalnych ródeł zakupów i własnych mocy produkcyjnych Efektywnego systemu dystrybucji i zarzdzania zapasami Silny potencjał dalszego wzrostu w perspektywie najbliszych lat: Zajcie atrakcyjnych lokalizacji w ramach ostatniej fazy szybkiego rozwoju centrów handlowych Okazja do ekspansji zagranicznej Udział w ogólnym wzrocie segmentu dóbr konsumpcyjnych
Finanse: porównanie III kwartału 2004 i 2005 3Q2004 `000 PLN 3Q2005 `000 PLN Zmiana Przychody ze sprzeday 66 894 76 281 14 % Zysk (strata) brutto na sprzeday 18 401 32 030 74 % Mara brutto na sprzeday 27,5% 42,0% 53 % Koszty sprzeday 10 340 16 544 60 % Koszty ogólne zarzdu 3 873 3 525-9 % EBIT 3 811 12 942 240 % Zysk (strata) brutto 2 209 11 771 433 % Zysk (strata) netto 2 621 8 550 226 % Rentowno netto 3,9% 11,2% 187 % Aktywa razem 165 539 192 081 16 % Zobowizania i rezerwy na zobowizania 109 125 40 507-63 % Zobowizania długoterminowe 13 610 2 466-82 % Zobowizania krótkoterminowe 95 515 38 041-60 % Kapitał własny 56 414 151 574 169 % Stopa zwrotu aktywów (ROE) 6,1% 6,2% 2 % Stopa zwrotu kapitału (ROA) 1,9% 4,4% 130 % * ROE i ROA liczone w oparciu o stan kapitałów własnych i aktywów na koniec III kwartału 2004/05
Finanse: porównanie wyników narastajco za III kwartały 2004 i 2005 3Q2004 `000 PLN 3Q2005 `000 PLN Zmiana Przychody ze sprzeday 196 040 231 765 18 % Zysk (strata) brutto na sprzeday 54 269 100 144 85 % Mara brutto na sprzeday 27,7% 43,2% 56 % Koszty sprzeday 27 889 51 601 85 % Koszty ogólne zarzdu 9 104 11 283 24 % EBIT 15 957 36 104 126 % Zysk (strata) brutto 12 580 35 816 185 % Zysk (strata) netto 10 112 26 927 166 % Rentowno netto 5,2% 11,6% 123 % Aktywa razem 165 539 192 081 16 % Zobowizania i rezerwy na zobowizania 109 125 40 507-63 % Zobowizania długoterminowe 13 610 2 466-82 % Zobowizania krótkoterminowe 95 515 38 041-60 % Kapitał własny 56 414 151 574 169 % Stopa zwrotu aktywów (ROE) 17,9% 17,8% -1 % Stopa zwrotu kapitału (ROA) 6,1% 14,0% 130 % * ROE i ROA liczone w oparciu o stan kapitałów własnych i aktywów na koniec III kwartału 2004/05
Jestemy skuteczni w działaniu 3 kwartały 2005 Podnielimy sprzeda o 18% Zwikszylimy wynik operacyjny o 126% Wypracowany zysk netto jest 2,5 x wikszy
Przychody ze sprzeday i zysk netto 120 000 100 000 Kwartalne przychody ze sprzeday 2004/05 93 004 80 000 60 000 58 943 62 478 70 203 66 894 76 283 81 946 40 000 20 000 0 16 000 14 000 12 000 10 000 8 000 1Q 2004/05 2Q 2004/05 3Q 2004/05 4Q 2004/05 Kwartalny zysk netto 2004/05 13 004 10 551 8 514 6 000 5 409 4 971 4 000 2 000 2 464 2 677 0 1Q 2004/05 2Q 2004/05 3Q 2004/05 4Q 2004/05
Przychody ze sprzeday i zysk netto 300 000 250 000 200 000 150 000 Przychody ze sprzeday 2004/05 narastajco 231 765 196 040 155 482 129 146 277 986 100 000 50 000 58 943 62 478 0 30 000 25 000 1Q 2004/05 2Q 2004/05 3Q 2004/05 4Q 2004 Zysk netto 2004/05 narastajco 26 927 20 000 18 413 20 663 15 000 10 000 5 000 2 464 5 409 7 435 10 112 0 1Q 2004/05 2Q 2004/05 3Q 2004/05 4Q 2004
Prognoza 2005 Wyniki skonsolidowane (w mln zł) 2004 Prognoza 2005 Zmiana Przychody ze sprzeday 279,23 330,5 +18,4 % Zysk brutto na sprzeday 90,92 128,4 +41,2 % Zysk operacyjny 35,63 48,6 +36,4 % Zysk netto 23,96 37,1 +54,8 %
Dotrzymujemy słowa Realizacja celów operacyjnych (stan po III kwartałach): Otwarcie 26 sklepów własnych w atrakcyjnych lokalizacjach Czechy: otwarcie 5 sklepów Działania promocyjne: Udana kampania reklamowa marki Lasocki jesie 2005 (wysoka rozpoznawalno marki, wzrost sprzeday) Zakoczone badania dotyczce pozycjonowania rynku Laur konsumenta w kategorii Obuwie, przyznawany dla najpopularniejszych produktów na podstawie bada konsumenckich Plany na IV kwartał 2005: Planujemy otwarcie kolejnych 14 (8 ju otwartych) sklepów w Polsce do koca 2005 roku (+2 franszyzowe) Planujemy otwarcie 2 salonów w Czechach do koca 2005 (1 z nich ju otwarty)
Własne salony sprzeday otwarcia III kwartał 2005 OTWARTO pow. ha ndl. pow. całkow ita data o twarcia S alo ny włas ne Elblg Zie lone Taras y ul. Te atralna 5 242,00 284,30 2005-08-03 Cz s tochowa Te s co ul. Drogowców 43 360,26 417,00 2005-08-26 Katowice Auchan ul. Re ców 30 238,50 261,06 2005-08-27 Wars zawa Te s co ul. P ołczys ka 121-125 225,23 250,00 2005-08-27 Wars zawa J anki ul. Ms zczonows ka 3 391,60 494,20 2005-09-01 Cze lad M1 ul. B dzis ka 80 697,23 815,00 2005-09-03 Wrocław Bore k ul. Halle ra 52 80,20 95,00 2005-09-29 Frans zyza J as trz bie Zdrój Al. P iłs uds kie go 2 272,74 288,00 2005-07-07 P rze my l ul. J agie los ka 15 185,00 185,00 2005-09-18 Cze c hy Olomouc Horizont P ras ka 406,51 455,00 2005-09-01
Własne salony sprzeday podpisane umowy Lp plano wana data o twarc ia Uwag i MIEJS COWO NAZWA CENTRUM HANDLOW EGO POWIERZH CNIA W m2 1. I kwartał 2006 Białys to k AUCHAN 480 2. I połowa 2006 Puławy GALER IA ZIELONA 299 oprotestowany 3. I połowa 2006 Białys to k przez kupców FOCUS PARC 328,8 4. I połowa 2006 Os tro ł ka ul. Gorbatowa 330 5. I połowa 2006 Łó d MANUFAKTUR A 342 6. I połowa 2006 Kie lc e Pas a wi tokrz ys ki 342,6 7. I połowa 2006 Krakó w ECE 343 8. I połowa 2006 Lublin CENTR UM OR KANA 563 9. II połowa 2006 Lublin PLAZA 254 10. II połowa 2006 S o s no wie c PLAZA 254 11. II połowa 2006 Bydg o s zc z CH AS TOR IA 354,51 12. II połowa 2006 Rybnik FOCUS PAR C 382,1 13. II połowa 2006 Wro c ław CH ARKADY 414 14. II połowa 2006 Wars zawa Z łote T aras y 445,2 przesuniecie na 15. II połowa 2006 Bydg o s zc z rok 2007 FOCUS PARC 452 16. II połowa 2006 Białys to k CH HETMAN 460 17. II połowa 2006 Zie lo na Gó ra FOCUS PAR C 466 18. II połowa 2006 Wro c ław Pas a Grunwaldz ki 504,7 19. II połowa 2006 Ło ma Pas az Podlas ki 549,6 ROK 2006 - NOWY BREND 1. II połowa 2006 Ło ma ECHO Pas a Podlas ki 167 2. II połowa 2006 Wro c ław ECHO Pas a Grunwaldz ki 211 ROK 2007 1. II połowa 2007 Gliwie FOCUS PAR C 500 2. 2007 r. Wro c ław Gale ria LEGNICKA 302 3. I połowa 2007 Gdas k ECE 530 4. I połowa 2007 Po zna ECE 360
Strategia Cel strategiczny: dynamiczne wzmacnianie pozycji na rozproszonym rynku handlu obuwiem, przy jednoczesnym zachowaniu wysokiego poziomu rentownoci. Cele taktyczne 2004-2008: Dywersyfikacja Wzmocnienie własnej sieci sprzeday w kraju Ograniczone wejcie na rynki zagraniczne Budowanie siły marki, dostosowywanie asortymentu do zmian w poziomie zamonoci społeczestwa Nowa sie butików - ok. 40 lokalizacji Nowe salony - ok. 100; pozycjonowanie powyej dotychczasowej oferty CCC 90 nowych własnych salonów (łcznie 29 tys. m2), wzrost liczby salonów ogółem do 350; Wzrost udziału w rynku z 5% do 8% Czechy Nastpnie Wgry, kraje bałtyckie, Ukraina Rosja - Moskwa Komunikacja marketingowa pozycjonowanie jako oferta dla klasy redniej Dobór kolekcji Rozpoczto proces typowania lokalizacji najmu powierzchni Pierwsze otwarcia nastpi w roku 2006 Około 80% lokalizacji w trakcie negocjacji, głównie w centrach handlowych Zarejestrowano spółk CCC BOTY CZECH Otwarcie 6 salonów w Czechach w cigu 3 kwartałów 2005 Sezonowe kampanie reklamowe Prestiowe lokalizacje
Rozwój sieci sprzeday detalicznej S kle py CCC Rosja - MODEL CCC Do koca 2005 108 + 6K 2006 3 (Mos kwa) 2006 +40 Doce lowo: ok. 50 2007 +40 2008 +20 BUTIKI Raze m: ok. 200 + 150F Jes ie 2006 5 2007 +18 2008 +17 Raze m: 40 CZECHY Linia S ALONY Do koca 2005 7 2006 10 2006 +10 2007 +30 2007 +10 2008 +30 2008 +10 2009 +30 Raze m: ok. 40 Raze m: 100
Producenci obuwia Analiza udziału w rynku reklamy
Producenci obuwia - analiza konkurencji Wielko kategorii 60 000 000 55 549 355 50 000 000 40 000 000 37 352 273 39 605 246 30 000 000 24 955 110 20 000 000 13 108 787 10 000 000 0 2001 2002 2003 2004 I-VIII 2005 Bardzo dynamicznie rozwijajca si kategoria Główni gracze to oprócz wiatowych marek sportowych firmy CCC, DEICHMANN
Producenci obuwia - analiza konkurencji cd... Sezonowo kategorii 14 000 000 12 000 000 10 000 000 8 000 000 6 000 000 4 000 000 2 000 000 0 I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII 2001 2002 2003 2004 2005 Bardzo widocznie rysujca si sezonowo kategorii Inwestycje letnie powizane z wydarzeniami sportowymi i sponsoringiem
Producenci obuwia - analiza konkurencji cd... Główni gracze 2003 9 000 000 8 000 000 7 000 000 6 000 000 5 000 000 4 000 000 3 000 000 2 000 000 1 000 000 0 CCC SP Z OO ARCOBALENO DEICHMANN NIKE ECCO ADIDAS REEBOK PUMA DR. SCHOLL RYŁKO Pozostali
Producenci obuwia - analiza konkurencji cd... Główni gracze 2004 9 000 000 8 000 000 7 000 000 6 000 000 5 000 000 4 000 000 3 000 000 2 000 000 1 000 000 0 CCC SP Z OO DEICHMANN REEBOK ARCOBALENO NIKE GINO ROSSI GEOX ECCO PUMA DR. SCHOLL Pozostali.
Producenci obuwia - analiza konkurencji cd... Główni gracze I-IX 2005 9 000 000 8 000 000 7 000 000 6 000 000 5 000 000 4 000 000 3 000 000 2 000 000 1 000 000 0 CCC SP Z OO NIKE REEBOK PUMA DEICHMANN ARCOBALENO ECCO ADIDAS DR. SCHOLL ETOS S.J. Pozostali
Informacje ogólne o Grupie CCC
Rys historyczny 15 lat dowiadczenia Powstanie Firmy Handlowej Miłek Powstanie CCC Sp. z o.o. Nowa baza magazynowa oraz siedziba firmy w Legnickiej SSE Załoenie CCC Factory Przekształcenie CCC Sp. z o.o. w CCC S.A. 1990 1996 1999 2000 2001 2004 Rozpoczcie detalicznego i hurtowego handlu obuwiem Rozwój sieci sprzeday, m.in. ółta Stopa, Dynamiczny rozwój sieci franszyzowej CCC Rozpoczcie własnej produkcji Dalszy rozwój sieci oraz poprawa wyników finansowych Rozwój własnej sieci detalicznej
Struktura operacyjna Grupy CCC stan na dzie: 31.09.2005 2 3 Dostawcy krajowi Dostawcy zagraniczni Sklepy razem: 287 Czechy (5) Kiermasze (6) Sklepy własne (94) Produkcja własna Elastyczno dostaw Korzyci podatkowe 1 Wyłczno na potrzeby CCC * CCC SA Efektywna logistyka System zamówie oparty o www Sklepy franszyzowe (133) Sklepy partnerskie (49) Klient kocowy
Sie dystrybucji salony franszyzowe i partnerskie stan na dzie: 31.09.2005 182 sklepów: 133 salonów franszyzowych, 49 sklepów partnerskich, nieco mniejsza rednia powierzchnia (ok. 190 m 2 dla franszyzy) Rozproszona grupa 40 franszyzobiorców (5 najwikszych ok. 25% sprzeday CCC ogółem w 2004) Mara detaliczna pokrywa wszelkie koszty franszyzobiorcy (m.in. czynsze, wikszo reklamacji) Korzystne dla CCC umowy franszyzowe: sprzeda towarów wyłcznie pochodzcych od CCC, instrumenty dyscyplinujce franszyzobiorców Wysoka lojalno franszyzobiorców: Sprawdzeni długoletni partnerzy CCC jest bezporednim najemc 52 z 182 lokali (głównie centra handlowe), które wygenerowały około 53 % przychodów sklepów farnszyzowych (koszt czynszu refakturowany z 2% mar) 300 250 L i c z b a s k l e p ó w 200 150 100 50 0 260 Liczba sklepów franszyzowych i partnerskich 2001-2005 278 213 2001 2002 2003 2004 3Q2005 Optymalizacja sieci franszyzowej 189 49 133
Sie dystrybucji własne salony sprzeday stan na dzie: 31.09.2005 94 sklepy własne o redniej powierzchni ok. 324 m 2 ; Dodatkowo 6 kiermaszy (bez logo CCC) o charakterze dyskontów do wyprzeday kocówek serii. Rozwijane na bazie dzierawionych powierzchni; liczba sklepów 120 100 80 60 40 20 0 2,1 Liczba sklepów własnych na terenie Polski * 6 5 18 13,3 50 22,8 78 33 114 prognoza 40 30 20 10 0 powierzchnia handlowa w tys. m2 Generuj redni mar detaliczn 2001 2002 2003 2004 2005 [49,1%] liczba sklepów pow ierzchnia w tys. m2 Układ towaru w salonie wg marek Marki grupuj asortyment wg ceny i jakoci instrument segmentacji klienta 100% 90% 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% Udział % przychodów ze sprzeday detalicznej w przychodach ze sprzeday ogółem * 98,73% 93,04% 1,27% 6,96% 73,02% 26,98% 59,98% 40,02% 48,92% 48,83% 51,08% 51,17% 2001 2002 2003 2004 2005 1H2005 prognoza obecnie przychody ze sprzeday detalicznej pozostałe przychody ze sprzeday * Obejmuje sprzeda usług
Wybrane historyczne dane i wskaniki finansowe Dane skonsolidowane Grupy CCC (pro forma) 2001 2002 2003 2004 w tys. zł w tys. zł w tys. zł w tys. zł Przychody ze sprzeday 268 217 291 347 245 982 279 233 Zysk (strata) brutto ze sprzeday 30 356 41 542 57 899 90 925 Mara brutto na sprzeday 11,32% 14,26% 23,54% 32,56% Koszty sprzeday 6 050 8 941 17 029 36 125 Koszty ogólnego zarzdu 11 030 19 223 22 678 17 641 EBIT 12 600 10 708 18 245 35 634 Zysk (strata) brutto 8 410 3 384 11 998 28 523 Zysk (strata) netto 5 855 1 756 10 764 23 958 Rentowno netto 2,2% 0,6% 4,4% 8,6%
Wybrane historyczne dane i wskaniki finansowe cd... Dane skonsolidowane Grupy CCC (pro forma) 2001 2002 2003 2004 w tys. zł w tys. zł w tys. zł w tys. zł Aktywa razem 101 991 135 793 142 355 178 237 Zobowizania i rezerwy na zobowizania 80 990 113 036 108 849 55 592 Zobowizania długoterminowe 13 321 4 592 2 493 10 575 Zobowizania krótkoterminowe 67 330 108 143 105 960 43 451 Kapitał własny 21 001 22 757 33 506 122 645 Stopa zwrotu z zainwestowanego kapitału własnego (ROE) 32,4% 8,0% 38,3% 26,9% Stopa zwrotu z aktywów (ROA) 7,8% 1,5% 7,7% 14,9%
Dzikuj za uwag CCC S.A. Polkowice, ul. Strefowa 6 59-101 Polkowice tel.: (076) 845 84 00 Fax: (076) 845 84 00 e-mail: ccc@ccc.com.pl Adres www: www.ccc.com.pl