Lokum Deweloper S.A. Warszawa, 16 maja 2018 r.

Wielkość: px

Rozpocząć pokaz od strony:

Download "Lokum Deweloper S.A. Warszawa, 16 maja 2018 r."

Artur Pawłowski
4 lat temu
Przeglądów:

1 Lokum Deweloper S.A. Warszawa, 16 maja 2018 r.

2 Model biznesowy dobór projektów pod kątem ich rentowności i możliwości wzmacniania marki w segmencie mieszkań o podwyższonym standardzie inwestycje w centrum miasta, rewitalizacja terenów poprzemysłowych projekt przemyślany w detalach optymalizacja kosztów, czasu realizacji i jakości produktu, dzięki pełnieniu funkcji Generalnego Wykonawcy ekonomia skali: realizacja kilkusetmieszkaniowych i większych osiedli 2

3 Najważniejsze wydarzenia stabilna sprzedaż: 304 lokale sprzedane (wzrost o 160%) 485 lokali objętych umowami rezerwacyjnymi, przedwstępnymi i deweloperskimi (wzrost o 28%) rozbudowa banku ziemi: nabycie i kontraktacja 5,9 ha dla lokali, 59,8 mln PLN (ok 55,2 tys. PLN/lokal): Wrocław - 4,2 ha dla 600 lokali; 34,8 mln PLN (58 tys. PLN/lokal) Kraków 1,7 ha dla 483 lokali; 25 mln PLN (52 tys. PLN/lokal) 3

4 Bank ziemi - Wrocław Lokum ul. Gnieźnieńska 5,5 ha; 13,6 mln PLN; lokali w przygotowaniu Lokum Vena 1,2 ha; 13,5 mln PLN; 283 lokale w realizacji Lokum ul. Góralska 8,4 ha; 65,1 mln PLN; lokali w przygotowaniu Lokum ul. Jaskółcza 0,9 ha; 7,8 mln PLN; 100 lokali w przygotowaniu Lokum Smart City 4,6 ha; 7,2 mln PLN; lokali w przygotowaniu Lokum Victoria 2,8 ha; 23,8 mln PLN; 634 lokale w realizacji Lokum di Trevi 2,3 ha; 16,2 mln PLN; 450 lokali w realizacji 1,4 ha; 9,6 mln PLN; 264 lokale w przygotowaniu 4

5 Bank ziemi - Kraków Lokum ul. Klimeckiego 1,7 ha; 25 mln PLN; 483 lokale w przygotowaniu Lokum Siesta 0,7 ha; 7,3 mln PLN; 115 lokali w realizacji 2,5 ha; 26,2 mln PLN; 419 lokali w przygotowaniu Lokum Vista 1,1 ha; 11,5 mln PLN; 245 lokali w realizacji 3,2 ha; 33,4 mln PLN; 744 lokale w przygotowaniu 5

6 Bank ziemi w realizacji w przygotowaniu razem lokale ha cena zakupu lokale ha cena zakupu lokale ha cena zakupu Wrocław ,3 53,5 mln ,8 103,3 mln ,1 156,8 mln Kraków 360 1,8 18,8 mln ,4 84,6 mln ,2 103,4 mln razem ,1 72,3 mln ,2 187,9 mln ,3 260,2 mln (31 tys. PLN/lokal) 6

7 Lokale w przygotowaniu 7

8 Kondycja finansowa Finanse Na dzień Środki pieniężne Zadłużenie finansowe Zadłużenie finansowe netto 76 mln PLN 177 mln PLN 101 mln PLN Obligacje Łączna wartość nominalna Termin wykupu Seria D 75 mln PLN Seria E 100 mln PLN

9 Kondycja finansowa Kredyty inwestorskie Limit Stan wykorzystania na Stan zadłużenia na Termin zapadalności długu Kredyt na Lokum Vista I 45 mln PLN 0 PLN 0 PLN Kredyt na Lokum Vena I 34 mln PLN 0 PLN 0 PLN Kredyt na Lokum di Trevi IX 41 mln PLN 0 PLN 0 PLN Suma 120 mln PLN 0 PLN 0 PLN 9

10 Struktura zapadalności długu 10

11 Skonsolidowany bilans Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej [w tys. PLN] Udział Udział Zmiana AKTYWA 1. Aktywa trwałe % % -15,1% Rzeczowe aktywa trwałe % % Nieruchomości inwestycyjne < 1% % Należności i pożyczki 238 < 1% 239 < 1% Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego % % Pozostałe aktywa trwałe 105 < 1% 79 < 1% 2. Aktywa obrotowe % % 8,4% Zapasy % % Należności handlowe i pozostałe % % Pozostałe aktywa obrotowe < 1% 621 < 1% Środki pieniężne i ekwiwalenty pieniężne % % Aktywa razem % % 6,2% Skonsolidowane sprawozdanie z sytuacji finansowej [w tys. PLN] Udział Udział Zmiana PASYWA 1. Kapitał własny % % -1,0% Kapitał zakładowy < 1% < 1% Pozostałe kapitały % % Zysk/strata z lat ubiegłych % % Zysk/strata netto przypadający akcjonariuszom jednostki dominującej < 1% % Udziały niedające kontroli < 1% < 1% 2. Zobowiązania % % 14,0% Zobowiązania długoterminowe % % Zobowiązania krótkoterminowe % % Pasywa razem % % 6,2% 11

12 Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe [w tys. PLN] Udział Udział Zmiana 1. Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania, w tym: % % 9,05% z tyt. dostaw i usług z tyt. podatków z tyt. udziału w zyskach dla udziałowców mniejszościowych z tyt. wpłat klientów na zakup lokali mieszkalnych % % 31,48% 2. Kredyty, pożyczki, inne instrumenty dłużne, w tym: % 847 1% Kredyty w rachunku kredytowym - - Dłużne papiery wartościowe - obligacje Leasing finansowy ,28% 4. Zobowiązania i rezerwy z tytułu świadczeń pracowniczych ,13% 5. Przychody przyszłych okresów (przedpłaty na lokale) % % 90,33% Zobowiązania krótkoterminowe razem ,10% 12

13 Skonsolidowany rachunek wyników Sprawozdanie z całkowitych dochodów [w tys. PLN] (wariant kalkulacyjny) Zmiana Przychody ze sprzedaży ,0% Koszt własny sprzedaży ,6% Zysk (strata) brutto na sprzedaży ,5% Marża brutto 35,6% 34,5% 1,1 p.p. Koszty sprzedaży ,2% Koszty ogólnego zarządu ,2% Zysk (strata) na sprzedaży ,5% Marża zysku ze sprzedaży -24,3% -30,3% 6,0 p.p. Pozostałe przychody operacyjne ,3% Pozostałe koszty operacyjne ,4% Zysk (strata) ze sprzedaży jednostek zależnych (+/-) - Zysk (strata) na działalności operacyjnej EBIT ,7% Marża EBIT -20,0% -20,4% 0,4 p.p. EBITDA ,7% Marża EBITDA -16,3% -16,0% -0,3 p.p. Przychody finansowe ,6% Koszty finansowe ,7% Zysk (strata) przed opodatkowaniem ,6% Podatek dochodowy Zysk (strata) netto ,4% Marża zysku netto -32,6% -34,0% 1,4 p.p. Zysk (strata) netto przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego ,6% 13

14 Wyniki skonsolidowane przychody: 9,3 mln PLN skonsolidowany wynik netto: -3 mln PLN, 18 lokali rozpoznanych w wyniku 14

15 Wskaźniki rentowność sprzedaży brutto: 35,6% ROE: 25,8% ROA: 12,5% środki pieniężne: 76 mln PLN zadłużenie finansowe netto: 101 mln PLN wskaźnik płynności gotówkowej: 0,59 wskaźnik płynności szybkiej: 1,08 15

16 Wyniki sprzedaży w I kw r. 304 lokale sprzedane (wzrost o 160%) 181 lokali objętych umowami rezerwacyjnymi (spadek o 31%) 485 lokali objętych umowami rezerwacyjnymi, przedwstępnymi i deweloperskimi (wzrost o 28%) 16

17 Lokale w ofercie i w realizacji 516 lokali w ofercie (spadek o 56%) lokali w realizacji (wzrost o 20%) 17

Potencjał rozpoznań we Wrocławiu Potencjał rozpoznań INWESTYCJE Lokale zrealizowane 2018 2019 2020 2021 Lokale w realizacji Lokale w przygotowaniu Lokum Victoria I, IIa, IV 15 Lokum Victoria IIb 146

18 Potencjał rozpoznań we Wrocławiu Potencjał rozpoznań INWESTYCJE Lokale zrealizowane Lokale w realizacji Lokale w przygotowaniu Lokum Victoria I, IIa, IV 15 Lokum Victoria IIb 146 Lokum Victoria III 73 Lokum Victoria Va 239 Lokum Victoria Vb 89 Lokum Victoria Vc 87 Lokum di Trevi V-VII 14 Lokum di Trevi VIII 233 Lokum di Trevi IX 217 Lokum di Trevi X 256 Lokum Vena 270 Lokum Smart City I 370 Lokum Smart City II 368 Na dzień r. w realizacji było lokali w 3 lokalizacjach i prowadzono prace przygotowawcze dla kolejnego etapu Lokum di Trevi. Grupa przygotowuje nowe inwestycje przy ul. Awicenny Lokum Smart City i ul. Jaskółczej. Dla inwestycji przy ul. Gnieźnieńskiej i ul. Góralskiej prowadzone są prace planistyczne. Lokum ul. Jaskółcza 100 Lokum ul. Gnieźnieńska Lokum ul. Góralska 150 Lokale usługowe Razem Razem Razem

19 Inwestycje w realizacji we Wrocławiu 19

20 Potencjał rozpoznań w Krakowie Potencjał rozpoznań INWESTYCJE Lokale w realizacji Lokum Vista I 242 Lokale w przygotowaniu Lokum Vista II 241 Lokum Vista IIIa 120 Lokum Vista IIIb 122 Lokum Vista IV 240 Lokum Siesta I 115 Lokum Siesta II 138 Lokum Siesta III 139 Lokum Siesta IV 142 Lokum ul. Klimeckiego I 137 Lokum ul. Klimeckiego II 84 Lokum ul. Klimeckiego III 262 Lokale usługowe Razem Razem Na dzień r. w realizacji było 360 lokali w inwestycjach Lokum Vista I oraz Lokum Siesta I, a także prowadzono prace przygotowawcze w kolejnych etapach tych inwestycji. Grupa przygotowuje nową inwestycję przy ul. Klimeckiego. 20

21 Inwestycje w realizacji w Krakowie 21

22 Potencjał rozpoznań we Wrocławiu i w Krakowie POTENCJAŁ ROZPOZNAŃ INWESTYCJE Wrocław Kraków Razem

23 Realizacja potencjału rozpoznań na 2018 r. 23

24 Realizacja potencjału rozpoznań na 2019 r. 24

25 Prawdziwe wartości mają solidne podstawy Wrocław, Kraków Wysoka sprzedaż Bank ziemi Realizacja potencjału rozpoznań Efektywność I kw r. obecność na dwóch strategicznych rynkach 304 lokale sprzedane w I kw r lokali, 36,3 ha, 260,2 mln PLN 31 tys. PLN/lokal % % Rentowność sprzedaży brutto: 35,6% 25

26 Kontakt Lokum Deweloper S.A. ul. Krawiecka 1 lok Wrocław tel fax relacje.inwestorskie@lokumdeweloper.pl 26

Podobne dokumenty

Lokum Deweloper S.A. Warszawa, 14 listopada 2018 r.

Lokum Deweloper S.A. Warszawa, 14 listopada 2018 r. Model biznesowy dobór projektów pod kątem ich rentowności i możliwości wzmacniania marki w segmencie mieszkań o podwyższonym standardzie inwestycje w