WYNIKI BANKU ZA 2001 R. CELE FINANSOWE NA 2002 R. PREZENTACJA DLA ANALITYKÓW I INWESTORÓW

Transkrypt

1

2 WYNIKI BANKU ZA 2001 R. CELE FINANSOWE NA 2002 R. PREZENTACJA DLA ANALITYKÓW I INWESTORÓW Warszawa, 14 lutego 2002 r. 2

3 Wyniki finansowe 2001* 2000 r. PLAN 2001 r. WYKONANIE Zysk netto (mln zł) ROE (%) 17, ,7 Koszty/Dochody (%) 55, ,1 Współczynnik wypłacalności (%) 13,6 12,7 15,4 3 * dane nieaudytowane

4 I-2001 Otoczenie makroekonomiczne w 2001 r. Wzrost PKB w 2001 r. prognozowany i faktyczny 21,5 4,7 Prognoza Stopa redyskontowa w 2001 r. prognozowana i faktyczna II III 19,5 20,5 Stopa faktyczna IV V VI 18,0 VII 17,0 1,1 Wykonanie Stopa prognozowana VIII IX X 19,5 15,5 XI 18,5 14,0 XII W 2001 roku otoczenie makroekonomiczne okazało się znacząco mniej korzystne od oczekiwań: niższy wzrost PKB szybszy spadek inflacji głębsze cięcia stóp procentowych słabszy wzrost wolumenów depozytów i kredytów wzmocnienie złotego

5 Wyniki finansowe 2001* 5 * dane nieaudytowane

6 Zmiany w bilansie 80 mld zł + 7% AKTYWA mld zł 31,1 32,7 20,4 21,0 8,5 8,2 8,4 11, Kredyty netto* Papiery dłużne* Należności od banków* Pozostałe Aktywa ogółem wzrosły o 4,9 mld zł do 73,4 mld zł na Wzrost zobowiązań wobec klientów o 2,4 mld zł podstawą finansowania działalności kredytowej PASYWA ,5 50,6 6,8 53,0 Kapitały Zobowiązania wobec klientów* Zobowiązania wobec banków* W rezultacie wzrostu zysku netto, kapitały własne wzrosły do 6,8 mld zł, a współczynnik wypłacalności z 13,6% do 15,4% * łącznie z odsetkami 7,0 5,4 7,2 6,4 Pozostałe

7 7 Portfel kredytowy * kapitał Kredyty detaliczne* mln zł Oddz. Zagran Inw est. Central Pozostałe kredyty Hipoteczne Overdraft Inne 2001 Kredyty korporacyjne* mln zł 74.6% 6.4% 15.0% +23,5% + 0,7% Wzrost kredytów detalicznych o 1,3 mld zł generowany głównie przez kredyty hipoteczne. Udział w rynku kredytów detalicznych wzrósł z 11,6% w 2000 r. do 12,6% na koniec 2001 r. Tempo wzrostu kredytów dla sektora przedsiębiorstw odzwierciedla: - zmniejszenie zaangażowania kredytowego oddziałów zagranicznych (513 mln zł) - spłatę kredytu na inwestycje centralne (467 mln zł). Wzrost rok do roku pozostałych kredytów o 1,2 mld zł, czyli o 6,0%. Udział w rynku kredytów korporacyjnych (wyłączając IC) na niezmienionym poziomie.

8 Kredyty hipoteczne głównym motorem wzrostu Udział kredytów hipotecznych w kredytach detalicznych 30% 25% 20% 15% 10% 5% 27% 28% 24% 22% 20% 16% 14% 11% 9% Q 00 2Q 00 3Q Q 01 2Q 01 3Q Istotna zmiana struktury portfela detalicznego. Udział kredytów hipotecznych w kredytach detalicznych ogółem wzrósł do 28%. 16% 12% 8% Udział w rynku kredytów hipotecznych 15% 12% Kredyty hipoteczne w sektorze rosną szybciej niż pozostałe kredyty detaliczne. Wzrost udziału w rynku kredytów hipotecznych do 15%. 4% 6% 8 0% E

9 Baza depozytowa mln zł mln zł Depozyty detaliczne* +1,3% ,8% ,9% Depozyty korporacyjne* +20,6% Dewizowe Złotowe Dewizowe Złotowe Niewielki przyrost depozytów detalicznych (0,5 mld zł) odbiciem spadku tempa wzrostu w sektorze, zmiany struktury popytu i utrzymania marży. Spadek udziału w rynku depozytów detalicznych ogółem z 20,1% w 2000 roku do 18,2% w 2001 roku. Depozyty klientów korporacyjnych wzrosły w 2001 roku o 2,2 mld zł. Wzrost dotyczył głównie depozytów złotowych (1,5 mld zł). Udział w rynku depozytów korporacyjnych ogółem wzrósł w 2001 roku o 0,4 p.p. do 12,2%. 9 * kapitał

10 Fundusze inwestycyjne Aktywa funduszy inwestycyjnych pod zarządem PPIM mln zł Zapowiedź opodatkowania dochodów z oszczędności znacznie zmieniła preferencje inwestycyjne klientów detalicznych w IV kwartale 2001 roku. 30% * 1Q 01 2Q 01 3Q Udział w rynku W 2001 r. poprzez sieć Pekao SA sprzedano fundusze inwestycyjne o wartości 1,6 mld zł. 25% 20% 20% 23% 20% 21% 24% Sprzedaż funduszy poprzez sieć Pekao pozwoliła zwiększyć udział w rynku do 24%. 15% 10 10% Q 01 2Q 01 3Q * pro forma

11 Wzrost dochodów 5 Marża odsetkowa netto (ze SWAP) 4,8 5,0 4 4,2 mln zł + 12,4% + 19,7% + 12,9% + 14,2% Udział opłat i prowizji w dochodach SWAP % Wynik z tyt. odsetek Wynik z tyt. Prowizji Inne % 21,4% 23,2% 24,3% 11 16%

12 Struktura wzrostu wyniku z prowizji [mln zł] ,7% Prowadzenie rachunków Karty Przelewy Kredyty Pozostałe Zmiana polityki cenowej i wzrost liczby rachunków spowodowały wzrost wyniku z prowizji o 69 mln zł. Prowizje z działalności na rynku kart płatniczych wzrosły o 29,9%, generując przyrost wyniku z tytułu prowizji o 58 mln zł. Dystrybucja funduszy inwestycyjnych i Eurogwarancja przyczyniły się do wzrostu pozostałych prowizji.

13 Struktura zmiany kosztów w 2001 r. mln zł ,9% + 8,9% - 5,5% - 37,2% -3,7% B Staropolski 2000 skoryg. Rzeczowe + Amortyzacja Osobowe BFG 2001 Systematyczna poprawa kontroli kosztów pozwoliła zredukować roczne tempo ich wzrostu (wyłączając Bank Staropolski w 2000 r.) z 4% w 00 do 0,3% w 01. Redukcja o 5,5% (o 67 mln zł) kosztów osobowych osiągnięta dzięki spadkowi zatrudnienia w ujęciu rocznym o osób. 13 Wzrost kosztów rzeczowych (o 87 mln zł, tj. o 11,8%) spowodowany przez wzrost kosztów informatycznych i łączności oraz outsourcing usług ochrony bankowej.

14 Poprawa efektywności Koszty / dochody Bank Staropolski 60% 55,8% 55% 50% 2,2% - 8,7 p.p. 47,1% Zysk operacyjny 45% 53,6% % 100% 80% 60% Dochody z prowizji i opłat/ koszty osobowe 68,1% 70,1% 75,1% 78,3% 94,5% 94,2% 95,2% 99,2% mln zł ,7 % % IQ 00 IIQ 00 YTD IIIQ 00 YTD IVQ 00 YTD IQ 01 IIQ 01 YTD IIIQ 01 YTD IVQ 01 YTD 14

15 Jakość aktywów (1) 15% 10% 5% 0% 55% Kredyty zagrożone* 12,2% 3,8% 3,1% 5,3% 14,5% 4,4% 3,3% 6,8% Stracone Wątpliwe Poniżej standardu Wskaźnik pokrycia rezerwami kredytów zagrożonych Pogorszenie jakości portfela kredytowego odzwierciedleniem niższego tempa wzrostu gospodarki. Spadek wskaźnika pokrycia w przeważającej mierze (3,1%) spowodowany spisaniem w pełni wyrezerwowanych należności straconych. 50% 45% 53,2% 1,5% 51,7% 3,1% 48,6% Pozostała zmiana efektem struktury kredytów zagrożonych w połączeniu ze wzrostem zabezpieczeń % 2000 Wpływ nowych kredytów zagrożonych i wzrostu zabezpieczeń Spisania 2001 * - kredyty dla klientów sektora niefinansowego, sektora budżetowego i instytucji niebankowych

16 Jakość aktywów (2) Rezerwy netto mln zł ,1% Rezerwy kredytowe i ogólne wzrosły o 26,1% % ,1% Rezerwy kredytowe i ogólne Rezerwy na udziały Rezerwy ogólne / Kredyty w sytuacji normalnej Istotny spadek kosztu rezerw na udziały. Kontynuacja polityki konserwatywnego podejścia do klasyfikacji kredytów. W 2001 roku Bank utworzył 42 mln zł rezerw ogólnych. 1% 1% 1,00% 1,18% Relacja rezerw ogólnych do kredytów normalnych wzrosła do 1,18%. 16 0%

17 Zysk brutto i netto Wpływ rezerw utworzonych mln zł Zysk operacyjny w 2001 r. wyniósł mln zł i był wyższy o 36,7% niż w roku poprzednim mln zł Zysk netto i ROE Zysk netto ROE 17,5% 20,7% Zysk brutto 21% 19% 17% 15% Zysk brutto w 2001 wzrósł o 635 mln zł, czyli o 56,4% w stosunku do roku poprzedniego. Zysk netto wzrósł o 65,2% do mil. przekładając się na zwrot na kapitale w wysokości 20,7%

18 120 Proponowany podział zysku 100 Cena Banku Pekao SA zysk netto * pro forma DYWIDENDA: 50% zysku z roku *

19

20 Otoczenie makroekonomiczne Dynamika Produktu Krajowego Brutto (% zmian analogiczny kwartał roku poprzedniego = 100 2,3 1Q 01 WYKONANIE 0,9 0,8 2Q 01 3Q 01 0,4 0,3 4Q 01 1Q 02 PROGNOZA Stopa redyskontowa oraz wskaźnik cen towarów i usług konsumpcyjnych (analogiczny okres roku poprzedniego = 100) VIII-00 10,7 IX 9,9 X 21,5 Inflacja XI 8,5 XII I ,6 II III 19,5 6,6 IV V VI 18,0 6,2 VII VIII 4,3 4,0 14,0 12,0 3,6 3,6 4,3 0,5 2Q 02 Stopa redyskontowa 17,0 IX X XI XII I-2002* II* 11,0 *prognoza III* 4,1 IV* 3,7 V* VI* 4,0 VII* 1,9 3Q 02 4,2 VIII* 4,4 IX* X* 3,2 4Q 02 11,0 XI* 5,3 XII* Otoczenie makroekonomiczne w 2002 roku: niski wzrost PKB (stopa wzrostu PKB - 1,5 %); pewne przyspieszenie wzrostu w drugiej połowie roku umiarkowane odbicie inflacji w drugiej połowie roku ograniczone cięcia stóp procentowych umiarkowany wzrost wolumenów depozytów i kredytów

21 bln USD Otoczenie makroekonomiczne (stan na 31 grudnia) 5, Deficyt rachunku obrotów bieżących +4,3% PKB% -0,9% -1, ,0% -4, ,3% -6, ,5% -11,57-9, ,3% ,9% -4,5% -5,0% -7, ,8 2002* -8,8 2003* umiarkowany wzrost deficytu na rachunku obrotów bieżących w związku z wyższym importem dóbr konsumpcyjnych w drugiej połowie roku Deficyt Budżetu Państwa (% PKB) , , * 2003* deficyt budżetu państwa wyższy niż w latach poprzednich, ale pozostający pod kontrolą ,5-5,2-4,1 prognoza

22 Cele finansowe Zysk netto (mln zł) ROE* (%) 20,7 20 Koszty / dochody (%) 47,1 < 50 Współczynnik wypłacalności (%) 15,4 12,5 Kredyty / depozyty (%) 63,3 62,9 22 * średniomiesięczne

23 23 Wewnętrzne czynniki wzrostu

24 Wewnętrzne czynniki wzrostu Pogłębiona segmentacja klientów - nowa struktura organizacyjna Racjonalna polityka kadrowa Zarządzanie ryzykiem kredytowym Nowy system informatyczny 24

25 Pogłębiona segmentacja klientów Bankowość detaliczna Klient VIP Klient masowy Private banking VIP/SME Klient VIP Firmy mikro Firmy małe Private banking Klient masowy Bankowość korporacyjna Firmy mikro Firmy małe Firmy średnie Firmy duże Bankowość korporacyjna Firmy średnie Firmy duże 25

26 Nowa struktura organizacyjna CEO Chief Executive Officer Inwestycje Kapitałowe Planowanie i Controlling Obsługa prawna Logistyka Zarządzanie Kadrami Rachunkowość i Sprawozdawczość Kontrola i Audyt Zarządzanie ryzykami COO Chief Operating Officer Bankowość Korporacyjna i Międzynarodowa VIP/SME Klient Masowy i Zarządzanie Siecią Bankowość Prywatna Alternatywne Kanały Dystrybucji IT Rocket Project Organizacja Trading

27 Racjonalna polityka kadrowa w aspekcie 26,9 24,4 Ilościowym Zatrudnienie w Banku i Grupie 25,8 22,1 23,1 20,2 Bank Grupa 20,7 19,2 4Q 99 2Q 00 4Q 00 2Q 01 4Q 01 19,5 18,1 Optymalizacja zatrudnienia z punktu widzenia efektywności działania Poprawa struktury zatrudnienia (back office front office) Jakościowym Atrakcyjne systemy motywacyjne (systemy wspierania sprzedaży, MBO, opcje menedżerskie) Intensywne programy szkoleń (3500 osób w 2001) - Program E - Learning - Pekao Business Academy Przejrzyste ścieżki karier i kryteria awansu Program Absolwent 27

28 Zarządzanie ryzykiem kredytowym Jakość kredytów w 2001 r. Jakość kredytów w 2001 r. nie była w pełni satysfakcjonująca. Niekorzystne warunki makroekonomiczne spowodowały pogorszenie kondycji finansowej klientów Banku Dynamika pogorszenia jakości kredytów w Pekao jest mniejsza niż w polskim systemie bankowym Kryteria klasyfikacji kredytów w Polsce i w Banku Pekao są znacznie surowsze niż w Europie Zachodniej Równolegle do wzrostu kredytów nieregularnych Bank zwiększał również wartość zabezpieczeń W 2001 r. Bank znacząco poprawił udział odzyskiwanych kredytów 28

29 Zarządzanie ryzykiem kredytowym w 2002 r. Główne działania mające na celu poprawę jakości kredytów w 2002 r. (planowane / wdrażane): Wdrożenie nowego wewnętrznego systemu ratingu dla klientów korporacyjnych z lepszymi możliwościami prognostycznymi Kompleksowy przegląd produktów kredytowych dla klientów korporacyjnych i detalicznych pod kątem ryzyka kredytowego Zaostrzenie kryteriów udzielania kredytów i wzrost wymagań co do zabezpieczeń Wprowadzenie automatycznego systemu procesowania wniosków kredytowych dla klientów detalicznych i SME Kompleksowy przegląd systemu monitoringu Szkolenia w obszarze kredytowym i bankowości korporacyjnej 29

30 Nowy system informatyczny Polonizacja i dostosowanie systemu Wdrożenie infrastruktury Standardyzacja wyposażenia Centralizacja back office Wdrażanie systemu w sieci oddziałów banku Proces wdrożenia w oddziałach Faza 1; Czyszczenie danych Faza 2; Wdrożenie systemu danych o kliencie (CIS) Faza 3; Wdrożenie pełnej funkcjonalności kredytowej Faza 4; Rachunki bieżące / Lokaty / Pozostałe funkcje 30

31 Nowy system informatyczny Korzyści Skrócenie czasu obsługi Klienta poprawa jakości obsługi zwiększenie przepustowości istniejących kanałów dystrybucji więcej czasu na funkcje sprzedażowe Udostępnienie pełnej informacji o kliencie i jego historii zwiększenie zakresu dostępnych informacji o kliencie istotne wsparcie procesu sprzedaży Centralizacja back office Ograniczenie ilości generowanych i archiwizowanych dokumentów papierowych 31

32 Proponowany podział zysku Cena Banku Pekao SA zysk netto * pro forma DYWIDENDA: 50% zysku z roku *

33 Biuro Relacji Inwestorskich Banku Pekao SA Dariusz Choryło tel fax Dorota Faszczewska tel fax Iwona Milewska tel fax Krzysztof Szlichciński tel fax ul. Grzybowska 53/57, Warszawa

34