WYNIKI FINANSOWE ZA 1 PÓŁROCZE 2017 R.

Transkrypt

1 WYNIKI FINANSOWE ZA 1 PÓŁROCZE 2017 R. Warszawa, r.

2 Zastrzeżenie Niniejsza prezentacja ( Prezentacja ) została przygotowana przez Bank Polska Kasa Opieki Spółka Akcyjna ( Bank ) i przeznaczona jest dla klientów, akcjonariuszy Banku oraz analityków finansowych. Niniejsza Prezentacja nie stanowi oferty sprzedaży, zaproszenia do złożenia oferty nabycia lub objęcia papierów wartościowych lub instrumentów finansowych, lub jakiejkolwiek porady lub rekomendacji w odniesieniu do tychże papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych. Prezentowane dane mają jedynie charakter ogólnoinformacyjny i nie odnoszą się do oferowanych przez Bank produktów lub usług. W celu skorzystania z usług i produktów Banku, należy dokładnie zapoznać się z charakterystyką danej usługi lub produktu, jej zasadami, ryzykiem, a także konsekwencjami prawnymi i podatkowymi korzystania z danej usługi lub produktu. Zaprezentowana w niniejszej prezentacji strategia zawiera cele, których realizacja jest ambicją Zarządu Banku i nie stanowi prognozy wyników. Prawa do Prezentacji jako całości przysługują Bankowi. Prezentacja podlega ochronie przewidzianej przepisami prawa, a w szczególności: Ustawy z dnia 4 lutego 1994 r. o prawie autorskim i prawach pokrewnych (t.j. Dz. U. z 2006 r., Nr 90, poz. 631 z późn. zm.); Ustawy z dnia 27 lipca 2001 r. o ochronie baz danych (Dz. U. Nr 128, poz z późn. zm.); Ustawy z dnia 16 kwietnia 1993 r. o zwalczaniu nieuczciwej konkurencji (t.j. Dz. U. z 2003 r., Nr 153, poz.1503 z późn. zm.) oraz Ustawy z dnia 30 czerwca 2000 r. prawo własności przemysłowej (t.j. Dz. U. z 2003 r., nr 119, poz z późn. zm.). Niniejsze Prezentacja może obejmować stwierdzenia dotyczące przyszłości, perspektyw Banku, przyszłych planów oraz strategii lub planowanych zdarzeń, nie będących faktami historycznymi. W związku z tym, że te stwierdzenia zostały przyjęte na podstawie przypuszczeń, oczekiwań, projekcji oraz tymczasowych danych o przyszłych wydarzeniach, obarczone są ryzykiem oraz niepewnością. Czynniki, które mogą spowodować lub przyczynić się do powstania zmiany niniejszych oświadczeń obejmują, ale nie są ograniczone do: (i) ogólnych warunków gospodarczych, z uwzględnieniem warunków gospodarczych obszarów działalności gospodarczej oraz rynków, w których Bank oraz jego podmioty zależne prowadzą działalność, (ii) wyników rynków finansowych (iii) zmian prawa, oraz (iv) ogólnych lokalnych, regionalnych, krajowych i/lub międzynarodowych warunków konkurencji. Co do zasady, Bank nie ma obowiązku przekazywania do publicznej wiadomości aktualizacji i zmian informacji, danych oraz oświadczeń znajdujących się w niniejszej Prezentacji na wypadek zmiany strategii albo zamiarów Banku lub wystąpienia nieprzewidzianych faktów lub okoliczności, które będą miały wpływ na tę strategię lub zamiary Banku, chyba że obowiązek taki wynika z przepisów prawa. Bank, ani jakikolwiek z jego przedstawicieli nie będzie ponosił odpowiedzialności za jakąkolwiek szkodę wynikającą z jakiegokolwiek użycia niniejszej Prezentacji lub jakichkolwiek informacji w niej zawartych lub na innej podstawie pozostającej w związku z niniejszą Prezentacją. Niniejsza Prezentacja nie jest przeznaczona do rozpowszechniania do, lub na terytorium państw, w których publiczne rozpowszechnianie informacji zawartych w niniejszej Prezentacji może podlegać ograniczeniom lub być zakazane przez prawo. 1

3 Agenda 1. Podsumowanie I półrocza Szczegółowe dane finansowe za I półrocze Rozwój biznesu 4. Podsumowanie 5. Załącznik 2

4 Podsumowanie pierwszej połowy 2017 Kontynuacja solidnych, powtarzalnych wyników Zysk netto za I półrocze 2017 wyniósł 885 mln zł, +9,5% r/r w warunkach porównywalnych Silny wzrost wolumenów detalicznych +12,5% r/r głównym czynnikiem wzrostu Konsekwentna poprawa efektywności działania ze wskaźnikiem koszty/dochody na poziomie 45,4% Rekordowo niski koszt ryzyka 39pb 3

5 Nowy Zarząd Banku MICHAŁ KRUPIŃSKI Wiceprezes Zarządu Banku Pekao S.A., kierujący pracami Zarządu Wiceprezesi ANDRZEJ KOPYRSKI Bankowość Korporacyjna i Inwestycyjna TOMASZ KUBIAK CFO MICHAŁ PIOTR LEHMANN Funkcje wsparcia, Pion Logistyki MAREK LUSZTYN CRO ADAM NIEWIŃSKI Bankowość Prywatna TOMASZ STYCZYŃSKI SME MAREK TOMCZUK* Bankowość Detaliczna o Każdy z Prezesów ze średnio 15-letnim doświadczeniem w sektorze finansowym o Połowa nowego Zarządu z Pekao, połowa z innych instytucji finansowych o Podniesienie roli segmentu SME - nowy Pion i nowy Wiceprezes odpowiedzialny za ten segment 4 * - od 21 sierpnia 2017 r.

6 Podsumowanie wyników 1 półrocza 2017 Zysk netto 885r/r mln Dynamika r/r +9,5%* r/r ROE* 8,7% +1,3pp C/I* 45,4% -2 pp Kluczowe kredyty detaliczne 55 mld +12,5% Depozyty detaliczne 73 mld +7,5% Rekord nowe kluczowe kredyty detaliczne 9 mld +38,0% 5 * - w warunkach porównywalnych

7 Agenda 1. Podsumowanie I półrocza Szczegółowe dane finansowe za I półrocze Rozwój biznesu 4. Podsumowanie 5. Załącznik 6

8 Zysk netto mln zł +9,5% +2,7% +1,4% Porównywalny Raportowany M 16 6M 17 Zdarzenia nieporównywalne (VISA, NPL, BFG, podatek bankowy) 2kw 16 1kw 17 2kw 17 Zysk netto za pierwsze półrocze na poziomie 885 mln zł, +9,5% r/r w warunkach porównywalnych ROE na poziomie 8,7% w warunkach porównywalnych, osiągnięte przy Core Tier I 18,0%. 7 - Wynik porównywalny (z wyłączeniem wpływu transakcji VISA 213 mln zł, sprzedaży portfela NPL 121 mln zł oraz uwzględnieniem dodatkowego miesiąca podatku bankowego 41 mln zł na wyniki 2016 r. oraz wyłączeniem połowy opłaty na rzecz fundusz przymusowej restrukturyzacji banków w wysokości 89 mln zł na wyniki 2017 r)

9 Zysk operacyjny brutto Dochody z działalności operacyjnej (mln zł) +2,7% Zysk operacyjny brutto (mln zł) ,0% +1,3% +6,5% ,1% +1,7% M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw Koszty operacyjne (mln zł) -1,4% 6M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw ,5% +0,8% M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw 17 Zysk operacyjny brutto za pierwsze półrocze na poziomie mln zł, +6,5% r/r porównywalnie dzięki wzrostowi dochodów +2,7% r/r oraz kontynuacjiścisłej kontroli kosztów C/I 45,4% 8 - dynamika porównywalna (z wyłączeniem wpływu transakcji VISA 263 mln zł i sprzedaży portfela NPL 142 mln zł) Zdarzenia nieporównywalne (VISA, NPL)

10 Dochody z działalności operacyjnej mln zł ,7% ,0% +1,3% ,2% ,8% M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw 17 Dochody podstawowe Pozostałe Zdarzenia nieporównywalne (VISA, NPL) Wzrost dochodów z działalności podstawowej w pierwszym półroczu o +2,2% r/r Dochody z działalności operacyjnej ogółem +2,7% r/r w warunkach porównywalnych 9 - dynamika porównywalna (z wyłączeniem wpływu transakcji VISA 263 mln zł i sprzedaży portfela NPL 150 mln zł)

11 Wynik odsetkowy netto i marża odsetkowa netto Wynik odsetkowy netto (mln zł) +4,6% +5,0% +1,9% M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw 17 Marża odsetkowa netto 2,77% 2,77% 2,80% 2,76% 2,78% 6M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw 17 Wynik odsetkowy netto w pierwszym półroczu osiągnął poziom mln zł, +4,6% r/r, dzięki wzrostowi wolumenów Marża odsetkowa netto stabilna r/r, dzięki kontynuacji poprawy również w drugim kwartale, +2pb kw/kw 10

12 Kredyty Kredyty detaliczne (mln zł) Kredyty korporacyjne (*) (mln zł) +12,5% +1,5% +3,5% -0,5% Cze 16 Mar 17 Cze 17 Cze 16 Mar 17 Cze 17 Kluczowe kredyty detaliczne Pozostałe kredyty detaliczne Przedsiębiorstwa Sektor publiczny Solidny wzrost kluczowych kredytów detalicznych +12,5% r/r z wyraźnym przyspieszeniem w drugim kwartale Kredyty przedsiębiorstw +1,5% r/r 11 (*) - bez BSB i transakcji reverse repo

13 Oszczędności Oszczędności detaliczne (mln zł) Depozyty korporacyjne (*) (mln zł) +7,5% +3,7% +0,8% +3,7% Cze 16 Mar 17 Cze 17 Cze 16 Mar 17 Cze 17 Depozyty detaliczne Fundusze inwestycyjne Wzrost depozytów zarówno detalicznych +7,5% r/r, jak i korporacyjnych +3,7% r/r Poprawa struktury finansowania ze zwiększeniem udziału depozytów detalicznych w depozytach ogółem do 54%, +1pp r/r 12 (*) - bez SBB i transakcji repo

14 Wynik z tytułu opłat i prowizji mln zł -2,1% -5,9% +1,5% M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw 17 Pozostałe Kredyty Rynek kapitałowy Karty Marża na transakcjach walutowych Opłaty i prowizje w pierwszym półroczu na poziomie mln zł, -2,1% r/r odzwierciedlają niższą aktywność kredytową klientów korporacyjnych oraz kontynuację przesuwania aktywności klientów do kanałów elektronicznych Wzrost wyniku z rynku kapitałowego o +9,0% r/r 13

15 Koszty operacyjne mln zł Koszty -1,4% ,5% +0,8% M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw 17 BFG+ podatek bankowy Koszty z BFG i podatkiem bankowym Koszty osobowe Koszty administracyjne Amortyzacja Koszty operacyjne w pierwszym półroczu na poziomie mln zł, -1,4% r/r w warunkach porównywalnych Wskaźnik koszty/dochody na poziomie 45,4%, - 2 pp r/r w warunkach porównywalnych Opłaty regulacyjne wyniosły 476 mln zł 14 - dynamika porównywalna

16 Jakość aktywów Kredyty (mln zł) 6,40% 5,95% 5,89% Koszt ryzyka Cze 16 Mar 17 Cze 17 Nieregularne Regularne Wsk. NPL 0,47% 0,39% 0,47% 0,40% 0,39% Wskaźnik pokrycia rezerwami 6M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw 17 74,2% 75,1% 75,4% Cze 16 Mar 17 Cze 17 Poprawa wszystkich kluczowych wskaźników ryzyka kredytowego 15 Nota: Kredyty bez BSB i transakcji reverse repo

17 Agenda 1. Podsumowanie I półrocza Szczegółowe dane finansowe za I półrocze Rozwój biznesu 4. Podsumowanie 5. Załącznik 16

18 Bankowość detaliczna Nowe kluczowe kredyty detaliczne (mln zł) +38,0% ,8% +1,9% M 16 6M 17 2kw 16 1kw 17 2kw 17 Rekordowy poziom 8,9 mld zł nowych kluczowych kredytów detalicznych 4,8 mld zł nowych kredytów hipotecznych 17 Kredyty konsumenckie Złotowe kredyty hipoteczne

19 Bankowość korporacyjna GLOBAL FINANCE Najlepszy bank inwestycyjny w Polsce 2017 Najlepszy bank finansujący fuzje i przejęcia w CEE UDZIAŁ W NAJWAŻNIEJSZYCH TRANSAKCJACH NA RYNKU Finansowanie największego przejęcia 2017 w sektorze handlowym w CEE Globalna kwota 5,14 mld PLN Rola Banku: Aranżer, MLA Finansowanie największego przejęcia 2017 w sektorze handlowym w Polsce Globalna kwota 2,7 mld PLN Rola Banku: Bookrunner, MLA, Aranżer Rola Pekao IB: Doradztwo transakcyjne LIDER W FINANSOWANIU NIERUCHOMOSCI KOMERCYJNYCH LIDER W ORGANIZACJI EMISJI OBLIGACJI I miejsce w rynku obligacji korporacyjnych (23% udziału)* 2,25 mld PLN Emisja obligacji podporządkowanych Rola Banku: Organizator, Dealer 120 mln PLN Publiczna emisja obligacji Rola Banku: Organizator FINANSOWANIE ROZWOJU POLSKIEJ INFRASTRUKTURY FINANSOWANIE TRANSPORTU PUBLICZNEGO MPK ŁÓDŹ 60,8 mln PLN - program emisji obligacji, finansowanie zakupu nowego taboru tramwajowego PKM JAWORZNO 29 mln PLN finansowanie zakupu elektrycznego taboru autobusowego i systemu zarządzania flotą FINANSOWANIE INFRASTRUKTURY REKREACYJNEJ GMINA MIASTO KROSNO 20,9 mln PLN finansowanie budowy kompleksu basenów OSIR STARGARD SZCZECIŃSKI 23 mln PLN - finansowanie rozbudowy i modernizacji energetycznej pływalni miejskiej 18 Wybrane transakcje 1 poł *na podstawie Rating&Rynek (Fitch Polska),

20 Bankowość elektroniczna Nowy serwis Pekao24.pl Lekka strona mobilna na smartfony dla mniej zaawansowanych użytkowników Nowy, wygodniejszy serwis Wzbogacona lista funkcji +100% wzrost transakcji, +20% wzrost logowań Klienci z dostępem do bankowości internetowej (tys.) +8% Profil Zaufany Możliwość założenia Profilu Zaufanego do kontaktów z administracją rządową poprzez system Banku 35 tys. założonych Profili Zaufanych w ciągu 2,5 m-ca od wdrożenia usługi Nowe narzędzie komunikacyjne Cze 16 Mar 17 Cze 17 Klienci z dostępem do bankowości mobilnej (tys.) +35% VIDEO, CHAT, AUDIO dostępne w serwisie internetowym Pekao Cze 16 Mar 17 Cze 17 19

21 Agenda 1. Podsumowanie I półrocza Szczegółowe dane finansowe za I półrocze Rozwój biznesu 4. Podsumowanie 5. Załącznik 20

22 Podsumowanie ROA* ROE* Marża odsetkowa netto 1,08% 1,15% 7,5% 8,7% 2,77% 2,77% 6M 16 6M 17 6M 16 6M 17 6M 16 6M 17 Koszty/Dochody* Koszt ryzyka CT1 47,4% 45,4% 0,47% 0,39% 18,1% 18,0% 6M 16 6M 17 6M 16 6M 17 6M 16 6M * - w warunkach porównywalnych

23 Agenda 1. Podsumowanie I półrocza Szczegółowe dane finansowe za I półrocze Rozwój biznesu 4. Podsumowanie 5. Załącznik 22

24 Polska gospodarka prognoza F PKB, % r/r Konsumpcja prywatna, % r/r Inwestycje, % r/r Bezrobocie, % eop Inflacja CPI, % M WIBOR, % eop Stopa referencyjna, % eop Kurs wymiany EUR, eop Kurs wymiany USD, eop Wynik sektora publicznego, % PKB Przypis: Wewnętrzny scenariusz makroekonomiczny 23

25 Polski sektor bankowy - prognoza F (2) Kredyty, % r/r Detal, % r/r Złotowe kredyty hipoteczne 10,3 6.4 Pożyczki konsumenckie (1) 5,2 5.3 Korporacje, % r/r 5,5 4.3 Kredyty SME 4,6 3.8 Oszczędności (3), % r/r 9,3 6.9 Depozyty, % r/r Detal, % r/r Korporacje, % r/r Fundusze Inwestycyjne (4), % r/r 10, (1) wszystkie kredyty z wyjątkiem hipotecznych (2) wewnętrzny scenariusz makroekonomiczny (3) depozyty + aktywa zgromadzone w funduszach inwestycyjnych klientów detalicznych (4) aktywa zgromadzone w funduszach inwestycyjnych klientów detalicznych

26 25 Trendy w polskiej gospodarce Kluczowe parametry (1) PKB (% R/R) INWESTYCJE (% R/R) 1,9 1,5 3,7 1,9 7,7 7,3 5,5 4,9 6,9 6,9 8 2,7 2,1 4,2 3,6 4 4,8 4,9 4,8 0,9 3,3 2,3 0,1 0 0,5 5 5,3 6 1,8 2,6 3,1 3,3 3,4 3,3 3,8 3,3 3,6 4,6 2, ,4 2,5 3, Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q13 2Q13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q -9,3-9,8-4,5-6,7-9,8 5,0 5,3-0,7-4,7-2,9 0,0 0,7 0,1 2,5-0,1-3,2-4,9-2,5-3,5-0,2 0,3-0,4 2,5 7,8 5,4 6,7 6,4 4,3 4,5 10,4 9,6 12,0 9,6 9,7 9,7 12,7 15,9 13,0 14,5 19,2 24,0 22,6 PKB Konsumpcja Eksport netto Inwestycje Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q 10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q BILANS HANDLOWY (mld EUR) KONSUMPCJA (% R/R) 3-6,5-5,9-5,2-4,6-4,1-3,8-3,3-2,3-2,0-3,1-3,5-2,5-4,1-3,3-3,4-2,8-2,2-2,1-1,6-1,2-1,9-1,1 0,5 0,3-0,1-0,8-1,2-0,4-0,7 0,3-0,7 0,1 0,2 0,0 1,6 1,0 1,0 1, Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 0,8 0,2 0 0,2-0,5 0,7 0,7 2,6 3 2,2 2,53 4 2,6 3,6 3,2 1,7 2,7 2,6 3,1 3,7 3,6 3,3 2,4 2,1 3,1 3,2 2,9 3,4 3,4 4,14,5 4,9 4,7 4,5 5,9 6,3 6 6,4 6 5,8 8, Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q 10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q Źródło: GUS, wewnętrzny scenariusz makroekonomiczny; marzec 2007 czerwiec 2017

27 26 Trendy w polskiej gospodarce Kluczowe parametry (2) ZATRUDNIENIE W SEKTORZE PRZEDSIĘBIORSTW (tys. eop) ŚREDNIE WYNAGRODZENIE W PRZEDSIĘBIORSTWACH (% R/R) 5 800, , , ,00 5,4 7,8 9,010,1 10,1 11,7 12,3 7,2 6,3 10, ,00 3,7 3,93,8 2,83, ,00 2,0 4,3 4,15,0 6,1 5,3 4,6 2,7 2,8 2,12,9 3,33,34,24,1 3,3 3,34,0 3,13,6 3,43,74,4 4,2 2,9 4,5 4, ,00 3, , , , ,00 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 4Q 06 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 17F Średnie wynagrodzenie w przedsiębiorstwach Inflacja STOPA BEZROBOCIA (%) SPRZEDAŻ DETALICZNA (w ujęciu realnym, % R/R) 9,4 8,9 12,3 11,6 11,2 10,9 9,5 14,3 11,1 10,610,9 12, ,7 11,5 12,4 11,9 11,8 13,3 12,5 13,3 12,3 13,414,3 12,4 13,2 1313,4 13, ,5 11,4 11,5 10,2 9,7 9,79,9 8,7 8,3 8,3 8,1 7,1 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 17 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 2,7 1,9-2,0 0,01,5 1,0 4,8 1,0 3,6 4,7 0,3 1,1 2,9 7,3 6,0 7,1 8,8 6,9 8,4 3,9 4,2 5,5 5,1 2,6 3,7 4,4 3,5 2,6 4,4 4,4 5,7 5,9 6,5 7,1 6,6 8,4 17,4 14,0 12,8 12,1 16,1 11,8 Źródło: GUS, wewnętrzny scenariusz makroekonomiczny; marzec 2007 czerwiec 2017

28 27 Trendy w polskiej gospodarce Kluczowe parametry (3) KURSY WALUT INFLACJA, STOPY PROCENTOWE 8 0,3-0,3-0,7-1,5-0,9-0,7-0,5-0,9-0,8-0,8 1,3 0,5 0,7 0,6 0,2 1,1 2,9 2,0 2,4 2,2 3,0 1,7 1,7 2,0 1,7 1,8 2,2 3,6 3,3 3,9 3,2 3,7 2,9 1,9 2,3 1,7 1,7 1,7 1,7 1,7 1,7 3,5 4,7 4,3 2,7 2,7 2,7 2,7 2,7 4,1 3,8 4,6 4,1 4,6 4,1 4,0 3,4 4,1 4,2 4,2 4,0 3,8 3,9 4,1 4,3 4,2 4,4 4,9 5,9 5,1 4,9 5,0 4,8 4,7 4,2 4,7 5,7 5,1 6,6 6,7 6, CPI REF. RATE 3M WIBOR 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 17 Źródło: NBP

29 28 Trendy w polskiej bankowości Kluczowe parametry (4) DYNAMIKA KREDYTÓW DLA GOSPODARSTW DOMOWYCH I PRZEDSIĘBIORSTW (% R/R) Detal Korporacje DYNAMIKA DEPOZYTÓW GOSPODARSTW DOMOWYCH I PRZEDSIĘBIORSTW (% R/R) Detal Korporacje Q 02 4Q 03 4Q 04 4Q 05 4Q 06 4Q 07 4Q 08 4Q 09 4Q 10 4Q 11 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 17 4Q 02 4Q 03 4Q 04 4Q 05 4Q 06 4Q 07 4Q 08 4Q 09 4Q 10 4Q 11 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 17 DYNAMIKA KREDYTÓW W SEKTORZE BANKOWYM (% R/R) DYNAMIKA DEPOZYTÓW W SEKTORZE BANKOWYM (% R/R) Q 02 4Q 03 4Q 04 4Q 05 4Q 06 4Q 07 4Q 08 4Q 09 4Q 10 4Q 11 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 17 4Q 02 4Q 03 4Q 04 4Q 05 4Q 06 4Q 07 4Q 08 4Q 09 4Q 10 4Q 11 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 2Q 14 3Q 14 4Q 14 1Q 15 2Q 15 3Q 15 4Q 15 1Q 16 2Q 16 3Q 16 4Q 16 1Q 17 2Q 17 Źródło: NBP; grudzień 2002 czerwiec 2017

30 Trendy w polskiej bankowości Kluczowe parametry (5) YTD DYNAMIKA KREDYTÓW DLA GOSPODARSTW DOMOWYCH (% YTD) DYNAMIKA DEPOZYTÓW GOSPODARSTW DOMOWYCH (% YTD) 17% 15% 13% 11% 9% 7% 5% 3% 1% -1% -3% -5% XII' I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII 17% 15% 13% 11% 9% 7% 5% 3% 1% -1% -3% -5% XII' I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII DYNAMIKA KREDYTÓW DLA PRZEDSIĘBIORSTW (% YTD) DYNAMIKA DEPOZYTÓW PRZEDSIĘBIORSTW (% YTD) 19% 17% 15% 13% 11% 9% 7% 5% 3% 1% -1% -3% -5% I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII 15% 13% 11% 9% 7% 5% 3% 1% -1% -3% -5% -7% -9% -11% -13% XII' I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII Źródło: NBP; grudzień 2007 czerwiec

31 4,5%4,9% 6,0%6,6% 6,7%7,2% 7,2%7,4% 7,2% 7,3% 7,2% 7,5% 7,3% 7,5% 7,4% 7,5% 7,2% 7,1% 7,1% 7,0% 7,0% 6,9% 6,5% 6,8% 6,6% 6,5% 6,2% 6,3% 6,2% 6,2% 6,1% 6,1% 6,1% 1,2% 1,3% 1,4% 1,5% 1,5% 9,1% 10,0%11,3%13,1%14,8% 15,8%16,9% 1,6%1,8% 1,9% 2,0% 2,1% 2,2% 2,3%2,5%2,6% 17,2% 18,0% 2,7% 2,8% 2,9% 17,8% 18,2% 17,8% 18,2% 17,8% 17,9% 17,3% 17,3% 3,0% 3,0% 3,1% 3,1% 3,2% 3,2% 3,1% 3,4% 16,1% 15,6% 14,7% 14,4% 3,4% 3,3% 14,2% 13,9% 12,8% 13,0% 12,3% 12,2% 12,3% 12,4% 2,9% 2,9% 2,9% 2,9% 2,9% 2,9% 2,9% 12,2% 12,3% 11,9% 11,8% 12,0% 7,5% 9,6% 9,9% 11,2% 12,4% 14,1% 9,7% 8,7% 7,7% 7,6% 9,7% 9,8% 13,4% 9,1% 12,6% 12,3% 13,2% 12,2% 9,4% 8,4% 9,0% 9,3% 13,1% 12,7% 8,8% 8,2% 12,3% 12,7% 7,6% 7,4% 12,7% 7,3% 12,4% 12,5% 6,7% 7,2% 11,5% 6,5% 6,2% 11,4% 11,3% 11,1% 10,7% 10,2% 9,9% Mar 09 Sep 09 Mar 10 Sep 10 Mar 11 Sep 11 Mar 12 Sep 12 Mar 13 Sep 13 Mar 14 Sep 14 Dec 14 Mar 15 Jun 15 Sep 15 Dec 15 May 16 Jun 16 Sep 16 Dec 16 Mar 17 May 17 Mar 09 Jun 09 Sep 09 Dec 09 Mar 10 Jun 10 Sep 10 Dec 10 Mar 11 Jun 11 Sep 11 Dec 11 Mar 12 Jun 12 Sep 12 Dec 12 Mar 13 Jun 13 Sep 13 Dec 13 Mar 14 Jun 14 Sep 14 Dec 14 Mar 15 Jun 15 Sep 15 Dec 15 Mar 16 Jun 16 Sep 16 Dec 16 Mar 17 May Trendy w polskiej bankowości Kredyty nieregularne (6) WSKAŹNIK KREDYTÓW NIEREGULARNYCH GOSPODARSTW DOMOWYCH Kredyty hipoteczne Pożyczki Mar 09 Jun 09 Dec 09 Mar 10 Jun 10 Sep 10 Dec 10 Mar 11 Jun 11 Sep 11 Dec 11 Mar 12 Jun 12 Sep 12 Dec 12 Mar 13 Jun 13 Sep 13 Dec 13 Mar 14 Jun 14 Sep 14 Dec 14 Mar 15 Jun 15 Sep 15 Dec 15 Mar 16 Jun 16 Sep 16 Dec 16 Mar 17 May 17 Detal WSKAŹNIK KREDYTÓW NIEREGULARNYCH PRZEDSIĘBIORSTW 8,4% 10,1% 9,6% 11,5% 12,2% 12,2% 12,4% 11,5% 10,9% 10,7% 10,5% 11,1% 10,4% 11,7% 11,3% 11,8% 11,8% 11,5% 11,5% 11,4% 10,7% 11,2% 11,3% 10,9% 10,6% 9,8% 9,7% 9,6% 9,4% 9,0% 8,6% 8,3% Mar 09 Jun 09 Sep 09 Dec 09 Mar 10 Jun 10 Sep 10 Dec 10 Mar 11 Jun 11 Sep 11 Dec 11 Mar 12 Jun 12 Sep 12 Dec 12 Mar 13 Jun 13 Sep 13 Dec 13 Mar 14 Jun 14 Sep 14 Dec 14 Mar 15 Jun 15 Sep 15 Dec 15 Mar 16 Jun 16 Sep 16 Dec 16 Mar 17 May 17 Korporacje SME Przedsiębiorstwa Źródło: NBP

32 31 Wybrane dane

33 Skonsolidowany bilans mln PLN Cze 16 Mar 17 Cze 17 K/K % R/R % Kasa, należności od Banku Centralnego % 14% Należności od banków % -24% Kredyty i pożyczki udzielone klientom* % 5% Inwestycyjne (lokacyjne) papiery wartościowe % 1% Aktywa przeznaczone do sprzedaży % -3% Wartości niematerialne % -1% Rzeczowe aktywa trwałe % -1% RAZEM SUMA BILANSOWA ,8% 2,7% Zobowiązania wobec Banku Centralnego % 0% Zobowiązania wobec innych banków % -10% Zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu % -63% Zobowiązania wobec klientów % 6% Zobowiązania z tyt. emisji dłużnych pap. wartościowych % -37% Zobowiązania razem ,1% 3,5% Kapitały razem ,2% -2,2% (*) Zawiera: kredyty i pożyczki udzielone klientom oraz należności z tytułu leasingu finansowego 32

34 Skonsolidowany rachunek zysków i strat mln PLN 2K 16 1K 17 2K 17 K/K % R/R % 6M M 2017 R/R % Wynik z tytułu odsetek (1) ,6% 5,2% ,7% Wynik z tytułu opłat i prowizji ,5% -5,9% ,1% Dochody z działalności operacyjnej ,3% -12,2% ,3% Koszty operacyjne (2) ,8% -1,5% ,9% ZYSK OPERACYJNY ,7% -19,5% ,1% Rezerwy ,2% -12,4% ,7% Opłaty na rzecz fuduszy gwarancyjnych ,8% -64,9% ,6% Podatek od instytucji finansowych ,9% 6,1% ,8% ZYSK BRUTTO ,6% -21,5% ,7% Podatek dochodowy ,7% -18,1% ,3% ZYSK NETTO (3) ,0% -22,5% ,0% Wskaźnik Koszty/Przychody (%) 40,3% 45,5% 45,3% - 0,0 0,1 42,4% 45,4% 3,0 Koszt ryzka (%) 0,47% 0,40% 0,39% - 0,0-0,2 0,47% 0,39% - 0,1 ROA (%) 1,7% 0,8% 1,3% 0,6-0,3 1,5% 1,0% - 0,5 NIM (%) 2,80% 2,76% 2,78% 0,0-0,0 2,77% 2,77% - 0,0 33 (1) Wynik odsetkowy oraz przychody z tytułu dywidend i z jednostek ujmowanych metodą praw własności (2) Koszty operacyjne z wyłączeniem opłat na rzecz funduszy gwarancyjnych (3) Zysk netto przypadający na akcjonariuszy banku

35 Wybrane dane Bank Cze 16 Mar 17 Cze 17 K/K % R/R % Placówki ,4% -3,1% Bankomaty ,1% 0,2% Pracownicy ,7% -3,7% Liczba ROR w złotych (tys)* ,6% 2,9% Liczba rachunków kredytów hipotecznych (tys)** ,0% 7,8% Liczba rachunków kredytów konsumenckich (tys)*** ,6% 4,8% Liczba klientów detalicznych z dostępem do bankowości elektronicznej Pekao24 (tys) ,6% 8,9% Liczba klientów detalicznych korzystających z bankowości mobilnej (tys) ,9% 35,1% Grupa Cze 16 Mar 17 Cze 17 K/K % R/R % Pracownicy**** ,7% -3,5% Placówki**** ,4% -3,1% Bankomaty**** ,1% 0,2% Liczba otwartych rejestrów funduszy inwestycyjnych (tys)***** ,6% -5,1% Liczba rachunków inwestycyjnych maklerskich (tys)****** ,4% -2,2% (*) Liczba rachunków łącznie z rachunkami kart pre-paid owych 34 (**) Rachunki klientów detalicznych (***) Pożyczka Ekspresowa (****) Od grudnia 2014 dane prezentowane z uwzględnieniem SKOK Kopernik (*****) Pioneer Pekao Investment Management S.A. (******) W tym: Dom Maklerski Pekao (Dom Maklerski), podmiot zależny Centralny Dom Maklerski Pekao S.A. (CDM), oraz podmiot stowarzyszony Dom Inwestycyjny Xelion Sp. z o.o. (Xelio

36 Działalność według segmentów biznesowych mln PLN Bankowość Zarządzanie Aktywami Korporacyjna i Bankowość Detaliczna Bankowość Prywatna i Pasywami oraz Grupa Bankowość pozostałe Inwestycyjna 6M 16 6M 17 R/R % 6M 16 6M 17 R/R % 6M 16 6M 17 R/R % 6M 16 6M 17 R/R % 6M 16 6M 17 R/R % Wynik odsetkowy netto (1) % % % % % Wynik pozaodsetkowy % % % % % Dochody z działalności operacyjnej % % % % % Koszty z działalności operacyjnej (2) % % % -7,9 2,7-135% % ZYSK OPERACYJNY % % % % % Wynik z odpisów/rezerw % 0,5-0,3-167% % % % Opłaty na rzecz funduszy gwarancyjnych Podatek od niektórych instytucji finansowych % -0,3-0,3-9% % % % 0 0 0,0 0, % % ZYSK BRUTTO % 9,5 17,1 80% % % ,7% (1) Wynik z tytułu odsetek, dywidend i z jednostek ujmowanych metodą praw własności 35 (2) Koszty operacyjne z wyłączeniem opłat na rzecz funduszy gwarancyjnych Przypis: Rachunek wyników zgodny ze Skonsolidowanym rachunkiem zysków i strat wersja prezentacyjna

37 Struktura zysku netto Grupy dane skumulowane w mln PLN Udział Grupy w kapitale % 6M 16 6M 17 R/R R/R% Zysk netto Banku Pekao S.A. Banking - Poland 1 303,9 980,2-24,8% Podmioty konsolidowane metodą pełną 54,1 51,0-6% w tym: (*) Pekao Leasing Sp. z o.o. Leasing 100% 18,3 17,2-1,10-6% Centralny Dom Maklerski Pekao S.A. Brokerage 100% 11,6 17,4 5,80 50% Pekao Bank Hipoteczny S.A. Mortgage Bank 100% 3,2 2,6-0,60-19% Pekao Pioneer PTE S.A. Pension Fund 65% 0,6 0,6 0,00 0% Pekao Faktoring Sp. z o.o. Factoring 100% 4,4 5,4 1,00 23% Pekao Investment Banking S.A. Brokerage 100% 10,6 2,1-8,50-80% Centrum Bankowości Bezpośredniej Sp. z o.o. Call Centre 100% 0,8 1,7 0,90 113% Pekao Financial Services Sp. z o.o. Servicing MF/PF 100% 3,8 3,0-0,80-21% Centrum Kart S.A. Cards 100% 0,4 0,3-0,10-25% Pekao Property S.A. Real estate development 100% -0,2 0,2 0,40-200% FPB "MEDIA" Sp. z o.o. Real estate development 100% 0,1 0,3 0,20 200% Podmioty wyceniane metodą praw własności 19,8 20,5 0,6 4% Pioneer Pekao Investment Management S.A. Fundusze Inwestycyjne 49% 18,9 19,1 0,0 1% Krajowa Izba Rozliczeniowa S.A. Usługi Clearing-owe 5,70% ,0 #ARG! Dom Inwestycyjny Xelion Sp. z o.o. Doradztwo Finansowe 50% 0,9 1,4 0,6 56% Wyłączenia i korekty konsolidacyjne -114,0-166,9-52,9 46% Zysk (strata) netto Grupy przypadający na akcjonariuszy 1 263,9 884,8-379,1-30,0% (*) Podmioty w likwidacji, sprzedaży oraz udziały pośrednie nie zostały ujęte w zestawieniu 36 NOTE: Dane raportowane

38 Finansowanie działalności klientów mln PLN Cze 16 Mar 17 Cze 17 K/K % R/R % Kredyty* ,5% 5,6% detaliczne % 10% korporacyjne % 2% Niekwotowane papiery wartościowe ,2% -6,7% Pozostałe % 3% Korekta wartości % 9% Odpisy aktualizujące wartość należności % -2% Razem wartość netto należności % 5% Papiery wartościowe emitowane przez jednostki niemonetarne** ,8% -32,8% Transakcje z przyrzeczeniem odkupu #DZIEL/0! -100,0% RAZEM FINANSOWANIE DZIAŁALNOŚCI*** % 4% (*) Łącznie z wekslami uprawnionymi do redyskontowania w Banku Centralnym oraz należnościami z tytułu leasingu dla klientów 37 (**) Papiery wartościowe emitowane przez jednostki niemonetarne, z uwzględnieniem jednostek samorządowych (***) Finansowanie ogółem działalności klientów obejmuje pozycję kredyty i pożyczki według wartości nominalnej, papiery wartościowe emitowane przez jednostki niemonetarne oraz transakcje z przyrzeczeniem odkupu

39 Kredyty korporacyjne segmenty branżowe SEGMENT BRANŻOWY Handel hurtowy i detaliczny; naprawa pojazdów samochodowych 15,2% 15,4% Administracja publiczna i obrona narodowa 10,9% 10,3% Działalność związana z obsługą rynku nieruchomości 10,5% 12,4% Wytwarzanie i zaopatrywanie w energię elektryczną, gaz, parę wodną, gorącą wodę 8,6% 7,3% Działalność finansowa i ubezpieczeniowa 7,8% 4,1% Transport i gospodarka magazynowa 7,2% 6,4% Budownictwo 6,3% 6,8% Górnictwo i wydobywanie 4,4% 3,2% Produkcja metali, wyrobów metalowych oraz maszyn 4,0% 5,0% Produkcja artykułów spożywczych i napojów 3,8% 4,4% Produkcja wyrobów chemicznych, farmaceutycznych oraz petrochemia 2,9% 4,5% Informacja i komunikacja 2,7% 0,0% Produkcja wyrobów z gumy, tworzyw sztucznych oraz surowców niemetalicznych 2,1% 0,0% Pozostała produkcja 7,3% 7,6% Pozostałe sektory 11,1% 12,6% Razem 100% 100% 38

40 Kluczowe detaliczne produkty kredytowe Wolumeny Złotowe kredyty hipoteczne (mln zł) Kredyty konsumenckie (mln zł) +11,6% +16,1% +3,2% +4,9% Cze 16 Wrz 16 Gru 16 Mar 17 Cze 17 Cze 16 Wrz 16 Gru 16 Mar 17 Cze 17 39

41 Fundusze inwestycyjne Fundusze inwestycyjne - wolumeny (mln zł) +9,8% +2,1% Struktura aktywów PPIM SA % 14% Cze 16 Mar 17 Cze 17 71% Inne fundusze dystrybuowane przez Grupę Pekao PPIM SA Udział w rynku (%) 17,3% 16,5% 16,3% Fundusze akcyjne Fundusze zrównoważone Fundusze pieniężne i obligacyjne Cze 16 Mar 17 Cze 17 Nota: Udział w rynku - fundusze dystrybuowane przez Grupę Banku Pekao, w porównaniu do rynku detalicznych funduszy inwestycyjnych dostępnych dla osób fizycznych 40

42 Oceny ratingowe Banku Pekao S.A. FITCH RATINGS PEKAO POLSKA Ocena długookresowa (IDR) A- A- Ocena krótkookresowa F2 F2 Ocena viability a- - Ocena wsparcia 2; Credit Watch Negative - Perspektywa Stable Stable S&P GLOBAL RATINGS PEKAO POLSKA Ocena długookresowa BBB+ BBB+ Ocena krótkookresowa A-2 A-2 Ocena samodzielna (Stand-alone) bbb+ - Perspektywa Stable Stable MOODY'S INVESTORS SERVICE LTD PEKAO (Oceny nie zamawiane przez Bank) POLSKA Długookresowa ocena depozytów w walutach obcych A2 A2 Krótkookresowa ocena depozytów Prime-1 Prime-1 Siła finansowa BCA baa1 - Perspektywa Stable Stable 41

43 Pekao częścią największej grupy finansowej w CEE Nabycie znaczącego pakietu akcji przez PZU i PFR Powszechny Zakład Ubezpieczeń S.A. 20,0% Polski Fundusz Rozwoju S.A. 12,8% Wartość transakcji 10,6 mld zł (123 zł za akcję) Akcjonariusze Banku Pekao S.A. 60,9% 6,3% 12,8% 20,0% PZU SA PFR SA Unicredit Pozostali 42

44 Kalendarz i dane kontaktowe zespołu relacji inwestorskich DANE KONTAKTOWE Q&A związane z prezentacją: Dariusz Choryło Dyrektor Wykonawczy ph.: dariusz.chorylo@pekao.com.pl 9 lutego 2017 r. 26 kwietnia 2017 r. 10 maja 2017 r. KALENDARZ Raport roczny za 2016 r. i Webcasting Okres zamknięty Raport kwartalny za I kwartał i Webcasting Dorota Faszczewska-Ward ph.: dorota.faszczewska-ward@pekao.com.pl Iwona Milewska ph.: iwona.milewska@pekao.com.pl Krzysztof Szlichciński ph.: krzysztof.szlichcinski@pekao.com.pl 19 lipca 2017 r. 2 sierpnia 2017 r. 25 października 2017 r. 8 listopada 2017 r. Okres zamknięty Raport półroczny za I półrocze i Webcasting Okres zamknięty Raport kwartalny za III kwartał i Webcasting 43 Odwiedź nas na: Okres zamknięty dwa tygodnie przed publikacją sprawozdania finansowego. W tym czasie nie organizujemy spotkań z inwestorami ani analitykami