WYNIKI FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2014

Transkrypt

1 WYNIKI FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2014 Wzrost wolumenów podstawą długookresowych zysków Warszawa, r.

2 Zastrzeżenie Niniejsza prezentacja ( Prezentacja ) została przygotowana przez Bank Polska Kasa Opieki Spółka Akcyjna ( Bank ) i przeznaczona jest dla klientów, akcjonariuszy Banku oraz analityków finansowych. Niniejsza Prezentacja nie stanowi oferty sprzedaży, zaproszenia do złożenia oferty nabycia lub objęcia papierów wartościowych lub instrumentów finansowych, lub jakiejkolwiek porady lub rekomendacji w odniesieniu do tychże papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych. Prezentowane dane mają jedynie charakter ogólnoinformacyjny i nie odnoszą się do oferowanych przez Bank produktów lub usług. W celu skorzystania z usług i produktów Banku, należy dokładnie zapoznać się z charakterystyką danej usługi lub produktu, jej zasadami, ryzykiem, a także konsekwencjami prawnymi i podatkowymi korzystania z danej usługi lub produktu. Zaprezentowana w niniejszej prezentacji strategia zawiera cele, których realizacja jest ambicją Zarządu Banku i nie stanowi prognozy wyników. Prawa do Prezentacji jako całości przysługują Bankowi. Prezentacja podlega ochronie przewidzianej przepisami prawa, a w szczególności: Ustawy z dnia 4 lutego 1994 r. o prawie autorskim i prawach pokrewnych (t.j. Dz. U. z 2006 r., Nr 90, poz. 631 z późn. zm.); Ustawy z dnia 27 lipca 2001 r. o ochronie baz danych (Dz. U. Nr 128, poz z późn. zm.); Ustawy z dnia 16 kwietnia 1993 r. o zwalczaniu nieuczciwej konkurencji (t.j. Dz. U. z 2003 r., Nr 153, poz.1503 z późn. zm.) oraz Ustawy z dnia 30 czerwca 2000 r. prawo własności przemysłowej (t.j. Dz. U. z 2003 r., nr 119, poz z późn. zm.). Niniejsze Prezentacja może obejmować stwierdzenia dotyczące przyszłości, perspektyw Banku, przyszłych planów oraz strategii lub planowanych zdarzeń, nie będących faktami historycznymi. W związku z tym, że te stwierdzenia zostały przyjęte na podstawie przypuszczeń, oczekiwań, projekcji oraz tymczasowych danych o przyszłych wydarzeniach, obarczone są ryzykiem oraz niepewnością. Czynniki, które mogą spowodować lub przyczynić się do powstania zmiany niniejszych oświadczeń obejmują, ale nie są ograniczone do: (i) ogólnych warunków gospodarczych, z uwzględnieniem warunków gospodarczych obszarów działalności gospodarczej oraz rynków, w których Bank oraz jego podmioty zależne prowadzą działalność, (ii) wyników rynków finansowych (iii) zmian prawa, oraz (iv) ogólnych lokalnych, regionalnych, krajowych i/lub międzynarodowych warunków konkurencji. Co do zasady, Bank nie ma obowiązku przekazywania do publicznej wiadomości aktualizacji i zmian informacji, danych oraz oświadczeń znajdujących się w niniejszej Prezentacji na wypadek zmiany strategii albo zamiarów Banku lub wystąpienia nieprzewidzianych faktów lub okoliczności, które będą miały wpływ na tę strategię lub zamiary Banku, chyba że obowiązek taki wynika z przepisów prawa. Bank, ani jakikolwiek z jego przedstawicieli nie będzie ponosił odpowiedzialności za jakąkolwiek szkodę wynikającą z jakiegokolwiek użycia niniejszej Prezentacji lub jakichkolwiek informacji w niej zawartych lub na innej podstawie pozostającej w związku z niniejszą Prezentacją. Niniejsza Prezentacja nie jest przeznaczona do rozpowszechniania do, lub na terytorium państw, w których publiczne rozpowszechnianie informacji zawartych w niniejszej Prezentacji może podlegać ograniczeniom lub być zakazane przez prawo. 1

3 Podsumowanie 1 kwartału Zysk netto na poziomie 634 mln zł, wzrost o +4,5% r/r w porównywalnych warunkach Silny wzrost wolumenów kompensuje presję niższych stóp procentowych (-107 pb r/r) pozwalając na utrzymanie przychodów na poziomie z ubiegłego roku Wzrost udziału w rynku kredytów zarówno dzięki kredytom detalicznym +11,1% r/r jak i korporacyjnym +8,2% r/r Koszty płaskie r/r, koszt ryzyka poprawił się do 61 pb 2

4 Zysk netto Zysk netto (mln zł) +4.5% kw 13 Raportowany Ukraina &AFS 1kw 13 Porównywalny 1kw 14 Porównywalny Nowy BFG 1kw 14 Raportowany Zysk netto na poziomie 634 mln zł, wzrost o +4,5% y/y w warunkach porównywalnych, co pozwoliło osiągnąć ROE na poziomie 10,7% przy zachowaniu silnej bazy kapitałowej Core Tier1 18,0%, Bazylea III 3

5 Zysk operacyjny Zysk operacyjny (mln zł) +0.4% kw 13 Raportowany Ukraina &AFS 1kw 13 Porównywalny 1kw 14 Porównywalny Nowy BFG 1kw 14 Raportowany Zysk operacyjny na poziomie 933 mln zł, utrzymany na poziomie roku ubiegłego w warunkach porównywalnych, dzięki wzrostowi wolumenów, kompensującemu presję niższych stóp procentowych, oraz dzięki kontroli kosztów 4

6 Dochody z działalności operacyjnej Dochody z działalności operacyjnej (mln zł) % kw 13 Raportowany Ukraina AFS 1kw 13 Porównywalny 1kw 14 Raportowany Opłaty i prowizje Pozostałe dochody Wynik odsetkowy Dochody z działalności operacyjnej na poziomie mln zł, praktycznie płaskie r/r w warunkach porównywalnych, zarówno na poziomie wyniku odsetkowego jaki i wyniku nieodsetkowego 5

7 Wynik odsetkowy netto i marża odsetkowa netto Wynik odsetkowy netto (mln zł) Wynik odsetkowy* (mln zł) -0.1% +1.9% kw Avg. 1kw 14 1kw 13 2kw 13 3kw 13 4kw 13 1kw 14 Marża odsetkowa netto Marża odsetkowa netto 3,5% -0.2pp 3,3% 0.0pp 3,3% 3,52% 3,3% 3,2% 3,3% 3,3% 1kw Avg. 1kw pp -0.3pp 3.8% 3.0% 2.7% 1kw 13 2kw 13 3kw 13 4kw 13 1kw 14 Wynik odsetkowy netto na poziomie mln zł powyżejśredniej z 2013 roku dzięki wzrostowi wolumenów Marża odsetkowa netto ustabilizowana na poziomie 3,3% 6 NOTA 1 kwartał 2013 r. w ujęciu porównywalnym, z wyłączeniem działalności PJSC UniCredit Bank na Ukrainie * wynik odsetkowy skorygowany do 90-dniowego kwartału 3M WIBOR śr.

8 Wolumeny Kredyty (mln zł) Depozyty (mln zł) +9.3% +8.9% +2.4% +0.1% Mar 13 Gru 13 Mar 14 Mar 13 Gru 13 Mar 14 Detal Korporacje Detal Korporacje OFE Silny wzrost zarówno kredytów +9,3% r/r jak i depozytów +8,9% r/r, z poprawą struktury finansowania w świetle Bazylei III 7

9 Kredyty detaliczne i korporacyjne Detal (mln zł) Korporacje (mln zł) +11.1% +8.2% +2.0% +2.7% % ` ` +6.4% Mar 13 Gru 13 Mar 14 Mar 13 Gru 13 Mar 14 Kredyty hipoteczne w PLN, Kredyty konsumenckie Pozostałe Produkty strategiczne MID, SME, Sektor Publiczny Pozostałe Produkty strategiczne Wzrost kluczowych kredytów detalicznych o +16,2% r/r umożliwił dwucyfrowy wzrost kredytów detalicznych ogółem Wzrost kredytów korporacyjnych o +8,2% r/r 8

10 Kluczowe kredyty detaliczne Wielkość sprzedaży (mln zł) Udział w rynku złotowych kredytów hipotecznych +38.5% +40 bp ,7% ,3% Mar 13 Kredyty hipoteczne w PLN Mar 14 Kredyty konsumenckie Mar 13 Mar 14 Wzrost nowych, kluczowych kredytów detalicznych o +38,5% r/r umożliwił poprawę udziału w rynku złotowych kredytów hipotecznych 9

11 Oszczędności detaliczne i korporacyjne Detal (mln zł) Korporacje (mln zł) +5.9% +11.0% +3.4% -4.2% Mar 13 Gru 13 Mar 14 Mar 13 Gru 13 Mar 14 Depozyty detaliczne Fundusze inwestycyjne Depozyty komercyjne + Repo + SBB Sektor publiczny OFE Silny kwartalny wzrost depozytów detalicznych, umożliwił wzrost udziału w rynku i wzrost oszczędności detalicznych o +5,9% r/r Wzrost depozytów korporacyjnych, z wyłączeniem OFE, o +11,0% r/r, umożliwił wzrost udziału w rynku pomimo typowego, sezonowego, kwartalnego trendu 10

12 Wynik z tytułu opłat i prowizji Wynik z tytułu opłat i prowizji (mln zł) -1.2% kw 13 1kw 14 Rynek kapitałowy Karty Kredyty Pozostałe Wynik z tytułu opłat i prowizji na poziomie 513 mln zł, prawie płaski r/r, wsparty przez opłaty z tytułu udzielonych kredytów ale pod presją niesprzyjającego rynku kapitałowego oraz kontynuacji migracji klientów do kanału internetowgo NOTA : 1 kwartał 2013 r. w ujęciu porównywalnym, z wyłączeniem działalności PJSC UniCredit Bank na Ukrainie 11

13 Koszty operacyjne Koszty operacyjne (mln zł) -0.8% kw 13 Ukraina 1kw 13 Porównywalny 1kw 14 Porównywalny Nowy BFG 1kw 14 Amortyzacja Koszty rzeczowe Koszty osobowe Koszty praktycznie płaskie, pomimo wyższej opłaty na rzecz BFG 12

14 Jakość aktywów Wskaźnik kredytów nieregularnych 7.5% 7.3% 7.1% Koszt ryzyka Mar 13 Gru 13 Mar % 0.72% 0.61% Nieregularne Regularne Wsk. NPL (%) Wskaźnik pokrycia rezerwami 65.1% 65.8% 66.7% 1kw 13 4kw 13 1kw 14 Mar 13 Gru 13 Mar 14 Poprawa wskaźnika CoR do 61 p.b., wskaźnik NPL spadł do 7,1% Wskaźnik pokrycia rezerwami wzrósł do 66,7% NOTA: Grupa Pekao jak zaraporowano 13

15 Wnioski Silny wzrost wolumenów, zarówno kredytowych jak i depozytowych, buduje bazę dla wzrostu zysków Wynik odsetkowy netto na poziomie z ubiegłego roku, dzięki kredytom detalicznym +11,1% r/r i korporacyjnym +8,2% kompensującym presję niższych stóp procentowych Poprawa kosztów ryzyka w lepszym otoczeniu makroekonomicznym, dynamika kosztów operacyjnych poniżej inflacji Koncentracja na zrównoważonym wzroście działalności biznesowej, przy wykorzystaniu silnej pozycji płynnościowej i kapitałowej 14

16 AGENDA Załącznik 15

17 Polska gospodarka prognoza na 2014 SCENARIUSZ MAKROEKONOMICZNY F PKB % r/r Konsumpcja, % r/r Inwestycje, % r/r Bezrobocie % eop Inflacja CPI, % M WIBOR, % Stopa referencyjna % eop Kurs wymiany EUR, eop Kurs wymiany USD, eop Deficyt sektora publicznego (% PKB) Przypis: Wewnętrzny scenariusz makroekonomiczny 16

18 Polski sektor bankowy - prognoza na 2014 SEKTOR BANKOWY - WOLUMENY F* Kredyty, r/r % detal, r/r % - Złotowe kredyty hipoteczne - Pożyczki konsumenckie korporacje, r/r % Kredyty SME 4.3-0,4 5.5 Oszczędności, r/r % Depozyty, r/r % detal, r/r % korporacje, r/r % Fundusze Inwestycyjne, r/r % * Tempo wzrostu z wyłączeniem wahań kursowych (zmiana w złotówkach obecnego portfela kredytów walutowych) Przypis: Wewnętrzny scenariusz makroekonomiczny

19 18 Trendy w polskiej gospodarce Kluczowe parametry (1) PKB (% R/R) INWESTYCJE (% R/R) ,5 6,6 6,6 6,6 6,3 6,1 5,2 3,2 0,4 1 1,6 3,2 2,7 3,7 4,2 4,7 4,4 4,3 4,5 4,9 3,7 2,5 1,4 0,7 0,4 0,8 2 2,7 3,3 23, ,6 17,1 15,1 15,2 5,6 6,1-1,4-3,7-1,9 0,8-0,1 2 2,2 5,9 7,48,6 10 5,3 0,5-2,4-4,6-2,4-3,3 0,5 2 3, ,3 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q13 2Q13 3Q 13 4Q 13 1Q 14F PKB Konsumpcja Eksport netto Inwestycje 0,2 2,9 3 2,5 5,7 5,5 4,7 3,1 1,3 1,6 2,7 2,6 5,1 4,6 4,8 5,4 6,7 4,84,7 3, ,65,4 3 1,2 2,3 1,7 2,2 3,2 3,43,7 3,3,2 2,5 2,2 1,8 1,4 0,7 0,40 0,1 1 2,1 2,5 1Q 03 2Q 03 3Q 03 4Q 03 1Q 04 2Q 04 3Q 04 4Q 04 1Q 05 2Q 05 3Q 05 4Q 05 1Q 06 2Q 06 3Q 06 4Q 06 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q 10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14F 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q 10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14F BILANS HANDLOWY (mld EUR) KONSUMPCJA (% R/R) -2,7-3,4-3,3-4,5-4 -5,4-5,7-5,9-1,5-1,1-1,2-1,6-1,6-1,4-2,5-3,3-1,9-2,4-2,6-2,1-1,6-3,2-0,1-0,4-1,1 1,21,1 0,1 0,4 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14F Źródło: GUS; marzec 2007 marzec 2014

20 19 Trendy w polskiej gospodarce Kluczowe parametry (2) ZATRUDNIENIE W SEKTORZE PRZEDSIĘBIORSTW (tys. eop) ŚREDNIE WYNAGRODZENIE W PRZEDSIĘBIORSTWACH (% R/R) , ,2 4,5 4,7 5,0 5,8 5,2 4,2 2,9-0,1 1,6 1,6 2,2 8,9 9,810,1 7,8 11,5 11,7 10,7 7,7 6,3 3,53,43,6 2,7 3,8 3,3 4,34,3 5,25,3 4,6 5,4 2,2 3,03,0 4,2 3,8 2,6 2, Q 06 2Q 07 4Q 07 2Q 08 4Q 08 2Q 09 4Q 09 2Q 10 4Q10F ,7-2,3-2,1-1,0 2,2 14,3 12,3 11,6 11,2 9,4 10,9 11,1 8,9 9,5 12,1 10, ,7 10,9 12,4 11,5 13,3 11,9 11,8 12,5 13,3 12,3 13,4 12,4 14,3 13,2 13,4 13,5 13,0 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 1Q 07 3Q 07 1Q 08 3Q 08 1Q 09 3Q 09 1Q 10 3Q 10 1Q 11 3Q 11 1Q 12 3Q 12 1Q 13 3Q 13 1Q 14 Średnie wynagrodzenie w przedsiębiorstwach Inflacja STOPA BEZROBOCIA (%) SPRZEDAŻ DETALICZNA (w ujęciu realnym, % R/R) 17,4 16, ,8 12,1 11,8 8,4 4,8 4,7 3, ,1 0,3 2,9 7,3 6 7,1 8,8 6,9 8,4 2,7 1, ,5 3,94,2 5,5 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 Źródło: GUS; marzec 2007 marzec 2014

21 1,3 2 2,4 2 2,2 2,2 2,9 3,5 3,7 3,2 3,7 3,6 3,3 3 4,1 4,3 3,8 4,7 4,6 4,1 4,6 4,1 4 3,9 0,5 1,3 1,1 0,7 0,6 2, ,2 4,2 4,7 4,2 4,4 4,2 4,3 4,1 3,9 3,8 4,0 4,2 5,1 5,7 6,2 5,9 6,7 6,6 4,7 4,8 5,0 4,9 5,1 4,9 2,7 2,7 2,7 2,7 3,4 4, CPI REF. RATE 3M WIBOR 4,25 4Q 06 1Q 07 2Q 07 3Q 07 4Q 07 1Q 08 2Q 08 3Q 08 4Q 08 1Q 09 2Q 09 3Q 09 4Q 09 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q10 1Q 11 2Q 11 3Q 11 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 Trendy w polskiej gospodarce Kluczowe parametry (3) KURSY WALUT INFLACJA, STOPY PROCENTOWE Źródło: NBP

22 21 Trendy w polskiej bankowości Kluczowe parametry (4) R/R DYNAMIKA KREDYTÓW DLA GOSPODARSTW DOMOWYCH I PRZEDSIĘBIORSTW W SEKTORZE BANKOWYM (% R/R) DYNAMIKA DEPOZYTÓW GOSPODARSTW DOMOWYCH I PRZEDSIĘBIORSTW W SEKTORZE BANKOWYM (% R/R) Detal Korporacje Detal Korporacje Q 00 2Q 00 3Q 00 4Q 00 4Q 01 4Q 02 4Q 03 4Q 04 4Q 05 4Q 06 4Q 07 4Q 08 4Q 09 4Q 10 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q Q 00 3Q 00 1Q 01 3Q 01 1Q 02 3Q 02 1Q 03 3Q 03 1Q 04 3Q 04 1Q 05 3Q 05 1Q 06 3Q 06 1Q 07 3Q 07 1Q 08 3Q 08 1Q 09 3Q 09 1Q 10 3Q 10 1Q 11 3Q 11 1Q 12 3Q 12 1Q 13 3Q 13 1Q 14 1Q 00 3Q 00 1Q 01 3Q 01 1Q 02 3Q 02 1Q 03 3Q 03 1Q 04 3Q 04 1Q 05 3Q 05 1Q 06 3Q 06 1Q 07 3Q 07 1Q 08 3Q 08 1Q 09 3Q 09 1Q 10 3Q 10 1Q 11 3Q 11 1Q 12 3Q 12 1Q 13 3Q 13 1Q 14 1Q 00 2Q 00 3Q 00 4Q 00 4Q 01 4Q 02 4Q 03 4Q 04 4Q 05 4Q 06 4Q 07 4Q 08 4Q 09 4Q 10 4Q 11 1Q 12 2Q 12 3Q 12 4Q 12 1Q 13 2Q 13 3Q 13 4Q 13 1Q 14 DYNAMIKA KREDYTÓW W SEKTORZE BANKOWYM (% R/R) DYNAMIKA DEPOZYTÓW W SEKTORZE BANKOWYM (% R/R) Źródło: NBP; marzec 2000 marzec 2014

23 Trendy w polskiej bankowości Kluczowe parametry (5) YTD DYNAMIKA KREDYTÓW DLA GOSPODARSTW DOMOWYCH W SEKTORZE BANKOWYM (% YTD) DYNAMIKA DEPOZYTÓW GOSPODARSTW DOMOWYCH W SEKTORZE BANKOWYM (% YTD) 50% 45% 40% 35% % 30% 25% % 25% 20% 15% 20% 15% 10% 10% 5% 0% 5% 0% -5% XII' I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII -5% XII' I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII DYNAMIKA KREDYTÓW DLA PRZEDSIĘBIORSTW W SEKTORZE BANKOWYM (% YTD) 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% % 12% 7% 2% -3% -8% DYNAMIKA DEPOZYTÓW PRZEDSIĘBIORSTW W SEKTORZE BANKOWYM (% YTD) % I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII -13% XII' I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII Źródło: NBP; styczeń 2007 grudzień

24 23 Trendy w polskiej bankowości Kredyty nieregularne (6) WSKAŹNIK KREDYTÓW NIEREGULARNYCH GOSPODARSTW DOMOWYCH 3,5% 4,5% 4,9% 5,4% 7,2%7,2% 7,4% 7,2%7,3%7,2% 7,5% 7,3% 7,5%7,4% 7,2%7,1%7,1%7,1% 6,6% 6,7% 6,0% 11,3% 9,1% 10,0% 13,1% 16,9%17,2% 15,8% 14,8% 18,0%17,8% 18,2% 17,8% 18,2% 17,8%17,9% 17,3% 17,3% 16,1% 15,6% 14,7%14,8% 2,9% 3,0%3,0%3,1%3,2% 2,2%2,3%2,5%2,6%2,7%2,8% 1,2%1,3%1,4%1,5%1,5%1,6%1,8%1,9%2,0%2,1% 13,9% 14,1% 13,3% 12,4% 11,8% 11,2% 13,4% 14,3% 12,5% 12,6% 12,9% 13,0% 12,3% 12,2% 12,2% 13,2% 13,3% 13,1%13,0%13,0% 9,9% 9,7%9,8% 9,8% 9,4% 6,6% 7,5% 8,1% 8,7% 9,2% 9,6%9,9% 9,7% 9,5% 7,7% 7,5%7,6% 8,2% 9,6% 9,1% 9,3%9,4% Dec 08 Mar 09 Jun 09 Sep 09 Dec 09 Mar 10 Jun 10 Sep 10 Dec 10 Mar 11 Jun 11 Sep 11 Dec 11 Mar 12 Jun 12 Sep 12 Dec 12 Mar 13 Jun 13 Sep 13 Dec 13 Feb 14 Mar 09 Jun 09 Sep 09 Dec 09 Mar 10 Jun 10 Sep 10 Dec 10 Mar 11 Jun 11 Sep 11 Dec 11 Mar 12 Jun 12 Sep 12 Dec 12 Mar 13 Jun 13 Sep 13 Dec 13 Feb 14 Dec 08 Mar 09 Jun 09 Sep 09 Dec 09 Mar 10 Jun 10 Sep 10 Dec 10 Mar 11 Jun 11 Sep 11 Dec 11 Mar 12 Jun 12 Sep 12 Dec 12 Mar 13 Jun 13 Sep 13 Dec 13 Feb 14 Mar 09 Jun 09 Sep 09 Dec 09 Mar 10 Jun 10 Sep 10 Dec 10 Mar 11 Jun 11 Sep 11 Dec 11 Mar 12 Jun 12 Sep 12 Dec 12 Mar 13 Jun 13 Sep 13 Dec 13 Feb 14 Detal Kredyty hipoteczne Pożyczki konsumenckie WSKAŹNIK KREDYTÓW NIEREGULARNYCH PRZEDSIĘBIORSTW 10,1% 9,6% 11,8% 12,2%12,2% 12,4% 11,5% 11,2% 11,5% 10,9% 11,1% 11,3%11,7% 11,8% 11,5%11,5%11,5% 10,7%10,5% 10,4% 6,3% 8,4% MSP Korporacje Korporacje Źródło: NBP

25 AGENDA Wybrane dane 24

26 Skonsolidowany rachunek zysków i strat mln PLN 1Q 13 4Q 13 1Q 14 K/K % R/R % Wynik z tytułu odsetek ,4% -0,1% Wynik z tytułu opłat i prowizji ,3% -1,2% Dochody z działalności operacyjnej ,5% -3,3% Koszty operacyjne ,2% 0,3% ZYSK OPERACYJNY ,6% -6,4% Rezerwy ,8% -9,7% ZYSK BRUTTO ,5% -5,8% Podatek dochodowy ,0% -12,9% ZYSK NETTO (1) ,8% -4,3% Wskaźnik Koszty/Przychody (%) 46,2% 44,3% 47,9% 3,6 1,7 Koszt ryzka (%) 0,71% 0,72% 0,61% - 0,1-0,1 ROE (%) 11,2% 12,7% 10,7% - 2,0-0,5 ROE znormalizowane (%) (2) - Basel 2 17,3% 20,4% 16,3% - 4,1-1,0 ROE znormalizowane (%) (2) - Basel 3 15,9% 19,8% 15,9% - 3,9 - CAR (%)- Basel ,8% 18,7% - 0,1 - CAR (%)- Basel ,3% 18,0% - 0,3 - NIM (%) 3,5% 3,3% 3,3% - 0,0-0,2 L/D (%) 88% 87% 88% 8,1 5,5 25 (1) Zysk netto przypadający na akcjonariuszy banku (2) Zakładając poziom Core Tier I 10% Przypis: Dane z wyłączeniem Ukrainy

27 Porównywalny skonsolidowany rachunek zysków i strat z wyłączeniem Ukrainy, zysków ze sprzedaży obligacji AFS oraz nowej składki ostrożnościowej BFG mln PLN 1Q 13 4Q 13 1Q 14 K/K % R/R % Wynik z tytułu odsetek ,4% -0,1% Wynik z tytułu opłat i prowizji ,3% -1,2% Dochody z działalności operacyjnej z wył. zysków z obligacji AFS Koszty operacyjne z wył. nowej składki BFG ZYSK OPERACYJNY z wył. zysków z obligacji AFS oraz owej składki BGF ,5% -0,2% ,2% -0,8% ,3% 0,4% Rezerwy ,8% -9,7% ZYSK BRUTTO ,5% 2,4% Podatek dochodowy ,8% -6,9% ZYSK NETTO z wył. zysków z obligacji AFS i nowej składki BFG (1) ,7% 4,5% Wskaźnik Koszty/Przychody (%) (2) 47,6% 45,2% 47,4% 2,2-0,3 Koszt ryzka (%) 0,71% 0,72% 0,61% - 0,1-0,1 CAR (%)- Basel ,8% 18,7% - 0,1 CAR (%)- Basel ,3% 18,0% - 0,3 - NIM (%) 3,5% 3,3% 3,3% - 0,0-0,2 L/D (%) 88% 87% 88,1% 8,1 5,5 26 (1) Zysk netto przypadający na akcjonariuszy banku (2) Dochody z działalności z wyłączeniem zysków ze sprzedaży obligacji AFS, koszty operacyjne z wyłączeniem nowej składki BFG

28 Działalność według segmentów biznesowych mln PLN Działalność Zarządzanie Aktywami Korporacyjna i Działalność Detaliczna Działalność Prywatna i Pasywami oraz Grupa Bankowość pozostałe inwestycyjna Q1 13 Q1 14 Y/Y % Q1 13 Q1 14 Y/Y % Q1 13 Q1 14 Y/Y % Q1 13 Q1 14 Y/Y % Q1 13 Q1 14 Y/Y % Wynik odsetkowy netto (1) % % % % % Wynik pozaodsetkowy % 7 7 3% % % % Dochody z działalności operacyjnej % % % % % Koszty z działalności operacyjnej % % % % % ZYSK OPERACYJNY % % % % % Wynik z odpisów/rezerw % % % % % ZYSK BRUTTO % 6,7 7,3 9% % % ,8% 27 (1) Wynik z tytułu odsetek, dywidend i z jednostek ujmowanych metodą praw własności Przypis: Rachunek wyników zgodny ze Skonsolidowanym rachunkiem zysków i strat wersja prezentacyjna prezentowanym w Raporcie na Działalności

29 Zysk netto grupy - bank oraz inne podmioty Grupy dane skumulowane w mln PLN Udział Grupy w kapitale/głosach % Q1 13 Q1 14 R/R% Zysk netto Banku Pekao S.A. Banking - Poland 688,7 601,8-12,6% Podmioty konsolidowane metodą pełną % Pekao Leasing Holding S.A. Leasing 80% 26,9 0,2-99% Pekao Leasing Sp. z o.o. Leasing 36% 8,1 29,2 260% Centralny Dom Maklerski Pekao S.A. Brokerage 100% 8,1 10,6 31% Pekao Bank Hipoteczny S.A. Mortgage Bank 100% 1,2 2,5 108% Pekao Pioneer PTE S.A. Pension Fund 65% 3,2-0,1-103% Pekao Faktoring Sp. z o.o. Factoring 100% 1,8 1,9 6% Centrum Bankowości Bezpośredniej Sp. z o.o. Call Centre 100% 0,4 0,5 25% Pekao Financial Services Sp. z o.o. Servicing MF/PF 100% 1,7 1,8 6% Jana Kazimierza Development Sp. z o.o. Real estate development 100% 0, Centrum Kart S.A. Cards 100% 0,4 0,5 25% Pekao Fundusz Kapitałowy Sp. z o.o. Business consulting 100% 0,2 0,1-50% Pekao Property S.A. Real estate development 100% -0,1 0,0 --- FPB "MEDIA" Sp. z o.o. Real estate development 100% 0,1 0,2 --- Pekao Telecentrum Sp. z o. o. Services 100% 0,1 0,0-100% Metropolis Sp. z o.o. Real estate development 100% -0, Podmioty wyceniane metodą praw własności % Pioneer Pekao Investment Management S.A. Fundusze Inwestycyjne 49% 12,1 16,7 38% Krajowa Izba Rozliczeniowa S.A. Usługi Clearing-owe 34% 2,7 2,4-11% Dom Inwestycyjny Xelion Sp. z o.o. Doradztwo Finansowe 50% 0,1 0,2 100% Wyłączenia i korekty konsolidacyjne -93,2-34,3-63% Zysk (strata) netto Grupy przypadający na akcjonariuszy* 669,9 634,2-5,3% (*) Zysk netto przypadający na akcjonariuszy Banku 28 Przypis: Podmioty w likwidacji lub sprzedaży nie są ujęte w zestawieniu, poza PJSC Ukraina

30 Skonsolidowany bilans mln PLN Mar 13 Dec 13 Mar 14 K/K % R/R % Kasa, należności od Banku Centralnego % 13% Należności od banków % -20% Kredyty i pożyczki udzielone klientom* % 10% Inwestycyjne (lokacyjne) papiery wartościowe % -7% Aktywa przeznaczone do sprzedaży % -99% Wartości niematerialne % -5% Rzeczowe aktywa trwałe % -4% RAZEM SUMA BILANSOWA ,9% 3,1% Zobowiązania wobec Banku Centralnego % Zobowiązania wobec innych banków % 49% Zobowiązania finansowe przeznaczone do obrotu % -29% Zobowiązania wobec klientów % 5% Zobowiązania z tyt. emisji dłużnych pap. wartościowych % -53% Zobowiązania związane z aktywami przeznaczonymi do sprzedaży Pozostałe zobowiązania % -14% Zobowiązania razem ,0% 3,4% Kapitały razem ,8% 1,4% (*) Zawiera: kredyty i pożyczki udzielone klientom oraz należności z tytułu leasingu finansowego 29

31 Finansowanie działalności klientów mln PLN Mar 13 Dec 13 Mar 14 K/K % R/R % Kredyty* ,5% 6,2% detaliczne % 11% korporacyjne % 2% Niekwotowane papiery wartościowe % 45% Transakcje z przyrzeczeniem odkupu % 36% Pozostałe % -7% Korekta wartości % Odpisy aktualizujące wartość należności % 6% Razem wartość netto należności % 10% Papiery wartościowe emitowane przez jednostki niemonetarne** % -1% RAZEM FINANSOWANIE DZIAŁALNOŚCI*** % 9% (*) Łącznie z wekslami uprawnionymi do redyskontowania w Banku Centralnym oraz należnościami z tytułu leasingu dla klientów (**) Papiery wartościowe emitowane przez jednostki niemonetarne, z uwzględnieniem jednostek samorządowych 30 (***) Finansowanie ogółem działalności klientów obejmuje pozycję kredyty i pożyczki według wartości nominalnej oraz papiery wartościowe emitowane przez jednostki niemonetarne

32 Wybrane dane Bank Mar 13 Dec 13 Mar 14 K/K % R/R % Placówki ,1% -0,2% Bankomaty ,1% 0,1% Pracownicy ,3% -1,8% Liczba ROR w złotych (tys)* ,8% -3,3% Liczba rachunków kredytów hipotecznych (tys)** ,8% 8,9% Liczba rachunków kredytów konsumenckich (tys)*** ,3% -7,2% Liczba klientów detalicznych z dostępem do bankowości elektronicznej Pekao24 (tys) ,7% 10,2% Liczba klientów detalicznych korzystających z bankowości mobilnej (tys) ,0% 74,9% Liczba klientów biznesowych (SME) z dostępem do systemów bankowości elektronicznej (tys) ,4% 14,1% Grupa Mar 13 Dec 13 Mar 14 K/K % R/R % Pracownicy**** ,3% -4,3% Placówki**** ,1% -3,9% Bankomaty**** ,1% -3,8% Liczba otwartych rejestrów funduszy inwestycyjnych (tys)***** ,0% -5,1% Liczba rachunków inwestycyjnych maklerskich (tys)****** ,6% -0,3% (*) Liczba rachunków łącznie z rachunkami kart pre-paid owych (**) Rachunki klientów detalicznych 31 (***) Pożyczka Ekspresowa (****) Pioneer Pekao Investment Management S.A. (*****) W tym: Dom Maklerski Pekao (Dom Maklerski), podmiot zależny Centralny Dom Maklerski Pekao S.A. (CDM), oraz podmiot stowarzyszony Dom Inwestycyjny Xelion Sp. z o.o. (Xelion)

33 Kredyty korporacyjne segmenty branżowe SEGMENT BRANŻOWY* Usługi 14,5% 15,1% Administracja publiczna 13,0% 13,7% Nieruchomości 13,4% 12,7% Energetyka 13,8% 13,5% Budownictwo i przemysł drzewny 7,2% 6,5% Produkcja maszyn i metali 4,8% 5,4% Pośrednictwo finansowe 6,7% 5,9% Produkcja wyrobów chemicznych i farmaceutycznych 5,9% 5,2% Transport 5,0% 6,1% Produkcja wyrobów spożywczych i napojów 3,6% 3,5% Media i przemysł papierniczy 2,5% 2,5% Produkcja samochodów 2,5% 2,2% Telekomunikacja i informatyka 2,6% 2,8% Pozostałe sektory 4,5% 4,8% Razem 100% 100% Przypis: Grupa z uwzględnieniem obecnej ekspozycji i zobowiązań 32

34 Fundusze inwestycyjne FUNDUSZE INWESTYCYJNE - WOLUMENY (mln zł) STRUKTURA AKTYWÓW PPIM SA +10.2% +0.0% % 20% 58% PPIM SA Mar 13 Gru 13 Mar 14 Inne fundusze dystrybuowane przez Grupę Pekao Fundusze akcyjne Fundusze Zrównoważone Fundusze Pieniężne i obligacyjne UDZIAŁ W RYNKU (%) 20,9% 19,5% 19,0% Wzrost funduszy inwestycyjnych o 10,2% r/r Mar 13 Gru 13 Mar 14 Nota: Udział w rynku - fundusze dystrybuowane przez Grupę Banku Pekao, w porównaniu do rynku detalicznych funduszy inwestycyjnych dostępnych dla osób fizycznych 33

35 Kluczowe detaliczne produkty kredytowe Wolumeny ZŁOTOWE KREDYTY HIPOTECZNE (mln zł) KREDYTY KONSUMENCKIE (mln zł) +19.1% +3.3% +5.8% +1.1% Mar 13 Gru 13 Mar 14 Mar 13 Gru 13 Mar 14 34

36 Zarządzanie bilansem KREDYTY I POŻYCZKI UDZIELONE KLIENTOM /ZOBOWIĄZANIA WOBEC KLIENTÓW PODZIAŁ WEDŁUG WALUTY KREDYTY I POŻYCZKI UDZIELONE KLIENTOM /ZOBOWIĄZANIA WOBEC KLIENTÓW - PODZIAŁ WEDŁUG ZAPADALNOŚCI 18% 16% 41% 2% 2% 82% 84% 32% 96% 27% Aktywa Pasywa Aktywa Pasywa PLN FX Do roku 1-5 lat powyżej 5 lat 35

37 Oceny ratingowe banku Pekao S.A. FITCH RATINGS BANK PEKAO S.A. POLSKA Ocena długookresowa (IDR) A- A- Ocena krótkookresowa A- A- Ocena viability a- a- Ocena wsparcia 2 2 Perspektywa Stabilna Stabilna STANDARD AND POOR'S BANK PEKAO S.A. POLSKA Ocena długookresowa BBB+ BBB+ Ocena krótkookresowa A-2 A-2 Ocena samodzielna (Stand-alone) bbb+ bbb+ Perspektywa Stabilna Stabilna MOODY'S INVESTORS SERVICE LTD BANK PEKAO S.A. (Oceny nie zamawiane przez Bank) POLSKA Długookresowa ocena depozytów w walutach obcych A2 A2 Krótkookresowa ocena depozytów Prime-1 Prime-1 Siła finansowa C- C- Perspektywa Stabilna Stabilna 36 Przypis: (1)Bank Pekao S.A. posiada najwyższą ocenę viability na poziomie a- przyznaną przez Fitch Ratings, najwyższą ocenę samodzielną (Stand-alone) bbb+ przyznaną przez Standard and Poor s oraz najwyższą Ocenę Siły Finansowej C- przyznaną przez Moody s wśród banków ocenianych przez te agencje ratingowe w PolsceS (2) W dniu 21 lutego 2013 r. agencja Fitch Ratings dokonała zmiany oceny perspektywy długoterminowych zobowiązań (IDR) Polski ze Stabilnej na Pozytywną

38 Zespół relacji inwestorskich - dane kontaktowe Q&A związane z prezentacją: Dariusz Choryło Dyrektor Wykonawczy Wioletta Reimer Dyrektor Biura Relacji Inwestorskich ph.: dariusz.chorylo@pekao.com.pl ph.: wioletta.reimer@pekao.com.pl Dorota Faszczewska-Ward Pracownik BRI Aneta Maciak Pracownik BRI Iwona Milewska Pracownik BRI Krzysztof Szlichciński Pracownik BRI ph.: dorota.faszczewska-ward@pekao.com.pl ph.: aneta.maciak@pekao.com.pl ph.: iwona.milewska@pekao.com.pl ph.: krzysztof.szlichcinski@pekao.com.pl 37