Prezentacja wyników finansowych

Wielkość: px

Rozpocząć pokaz od strony:

Download "Prezentacja wyników finansowych"

Marian Domagała
5 lat temu
Przeglądów:

1 Prezentacja wyników finansowych za I kw roku Krzysztof Folta Prezes Zarządu TIM SA Piotr Nosal Członek Zarządu, Dyrektor Handlowy TIM SA Piotr Tokarczuk Członek Zarządu, Dyrektor Finansowy TIM SA

2 Agenda: Otoczenie Wyniki biznesowe Wyniki finansowe TIM SA Wyniki finansowe GK TIM

3 Otoczenie makro Dynamika Produktu Krajowego Brutto 4,4% 4,0% 5,2% 4,9% 5,2% 5,1% 5,1% 4,9% 4,6% 3,1% 3,4% 2,7% 2,7% I kw II kw III kw IV kw I kw II kw III kw IV kw I kw II kw III kw IV kw I kw Dynamika Produktu Krajowego Brutto w I kw roku pozostała na relatywnie wysokim poziomie 4,6% pomimo pogorszenia sytuacji gospodarczej w Unii Europejskiej - główną siłą polskiej gospodarki nadal stanowi konsumpcja prywatna. 3

4 Produkcja budowlano-montażowa 140% 130% 120% 110% 100% 90% 80% 70% Dynamika roczna do analogicznego okresu roku poprzedniego (r/r) 109,4% 134,7% 132,3% 126,1% 124,8% 124,0% 123,7% 108,4% 121,4% 120,6% 119,8% 117,9% 119,7% 103,2% 117,9% 110,6% 112,5% 113,0% 112,9% 112,8% 112,1% 107,6% 102,1% 103,9% 102,3% 104,5% 98,3% rok 2017 rok 2018 rok % 130% 120% 110% 100% 90% 80% 103,2% 115,1% Dynamika miesięczna w stosunku do analogicznego miesiąca roku poprzedniego (m/m) 110,8% rok 2017 rok 2018 rok %

5 Agenda: Otoczenie Wyniki biznesowe Wyniki finansowe TIM SA Wyniki finansowe GK TIM

6 Przychody ze sprzedaży rok 2017 rok 2018 rok % 7% 19% 13% 9% I kw. II kw. III kw. IV kw. 6 wartości w tys. zł I kwartał rok 2018 rok 2019 dynamika ,2%

Rentowność sprzedaży I kw. 2018 I kw. 2019 dynamika Przychody 175,5 188,1 107% 28,7 36,3 126% Marża brutto na sprzedaży 16,38% 19,29% 2,9 p. proc.

7 Rentowność sprzedaży I kw I kw dynamika Przychody 175,5 188,1 107% 28,7 36,3 126% Marża brutto na sprzedaży 16,38% 19,29% 2,9 p. proc. 69,7 40% 39,4 22% 66,6 36% 47,7 25% promowane 64,6% promowane 64,6% 66,3 38% dynamika 73,8 39% 121% 111% 96% 7 produkty wysokomarżowe marża brutto >20% produkty średniomarżowe marża brutto 15%-20% produkty niskomarżowe marża brutto <15%

8 Klienci W I kwartale 2019 roku TIM SA pozyskał 474, a utracił 321 klientów I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III IV V VI VII VIII IX X XI XII I II III Klienci pozyskani Klienci utraceni Na koniec marca 2019 roku liczba klientów kluczowych, realizujących sprzedaż wyższą niż zł miesięcznie w ciągu ostatnich 12 miesięcy, wynosiła , tj. wzrosła o 10,1% w porównaniu ze stanem na koniec marca

Segmenty i kanały sprzedaży I kw. 2019 I kw.

9 Segmenty i kanały sprzedaży I kw I kw reselerzy 46,7% 47,5% instalatorzy 34,4% 32,6% przemysł 17,1% 17,8% I kw r. budownictwo 0,9% 1,0% energetyka 0,4% 0,7% 71,7% e-commerce inni 0,5% 0,4% 9 Sprzedaż według kanałów

10 Sprzedaż przez sklep TIM.pl na dzień roboczy rok 2017 rok 2018 rok % 21% 13% 13% % I kw. II kw. III kw. IV kw. 10 wartości w tys. zł I kw. rok 2018 rok 2019 dynamika ,3%

11 Liczba linii zamówień w sklepie TIM.pl rok 2017 rok 2018 rok % 9% 13% 10% 6% I kw. II kw. III kw. IV kw. 11 I kw. rok 2018 rok 2019 dynamika ,3%

12 Sprzedaż liczby SKU (unikalne indeksy towarów) rok 2017 rok 2018 rok % 7% 7% % 10% I kw. II kw. III kw. IV kw. Dotyczy towarów stale utrzymywanych na magazynie 12 I kwartał rok 2018 rok 2019 dynamika ,9%

13 TIM.pl kluczowe dane e-commerce za I kw r. 22% Współczynnik odrzuceń ( 2,35% r/r) 96 tys. Liczba transakcji ( 6,7% r/r) 4,25% Współczynnik konwersji (stabilnie r/r, 2,43% dla branży) 8 min 19 s Średni czas trwania sesji ( 2,4% r/r) 2,3 mln Liczba sesji ( 7,1% r/r) 419. Pozycja wśród polskich platform online (ponad platform) 13 Źródło: Google Analytics, systemy analityczne TIM SA

14 Agenda: Otoczenie Wyniki biznesowe Wyniki finansowe TIM SA Wyniki finansowe GK TIM

15 RZiS: skokowy wzrost zysku brutto na sprzedaży Przychody ze sprzedaży 188,1 mln zł przychodów (+7,2%) Wynik na sprzedaży EBITDA 7,3 mln zł sprzedaży (+188,9%) 8,9 mln zł EBITDA (+141,0%) Dynamika przychodów r/r wyniosła ponad 107%. W I kw r. TIM SA odnotował znaczącą poprawę wyników finansowych w relacji do I kw r. Pomimo wysokiej konkurencji na rynku, wynik na sprzedaży zanotował blisko 190% wzrostu, głównie za sprawą o 2,9 p. proc. wyższej procentowej marży brutto. W konsekwencji EBITDA jednostkowa wzrosła o ponad 5,2 mln zł r/r. 15

16 3 702 wartości w tys. PLN (1 468) 401 (8) (223) 212 (1 215) EBITDA - istotny wzrost r/r % 8% % EBITDA 2018 Q1 Zmiana marży brutto na sprzedaży Zmiana zużycia mat. i ener. Zmiana odpisów aktual. i likw. zapasów Zmiana kosztówzmiana kosztów Zmiana innych usług obcych pracowniczych kosztów działaności operacyjnej Zmiana wyniku na pozostałej dział. operac. EBITDA 2019 Q1 16

17 wartości w tys. PLN (5 070) (3 790) 669 Stabilny cash flow TIM SA (1 000) (2 000) (3 000) (4 000) (5 000) Środki pieniężne na Zmiana kapitału obrotowego Pozostałe przepływy z działaności operacyjnej Przepływy netto z działalności inwestycyjnej Przepływy netto z działalności finansowej Środki pieniężne na

18 Zarządzanie kapitałem obrotowym: szybki cykl konwersji gotówki Rotacja zapasów, zobowiązań oraz należności w I kw r. pod pełną kontrolą i z niewielką, naturalną zmiennością. Cykl konwersji gotówki pozostaje stabilny na bardzo dobry poziomie 41 dni, co potwierdza efektywną politykę w zakresie zarządzania kapitałem obrotowym. Rotacja zapasów Rotacja zobowiązań Rotacja należności Cykl konwersji gotówki mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar 19 18

Istotny wzrost wskaźników rentowności aktywów i kapitału.

19 Rentowność działalności w trendzie wzrostowym Rentowność EBITDA na koniec marca 2019 roku wyniosła 4,74% i pozostaje w trendzie rosnącym za sprawą rosnącej procentowej marży brutto. Istotny wzrost wskaźników rentowności aktywów i kapitału. Marża brutto % EBITDA % ROA % ROE % 16,00 % 16,38 % 19,29 % 4,74% 1,65% 3,49% 2,11% 0,65% 1,29% 0,91% 0,10% 0,19% 31 mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar 19 19

20 Płynność finansowa i kapitał Bardzo dobra i stabilna sytuacja płynnościowa. Konserwatywna struktura finansowania wspierająca wysoką ocenę kredytową TIM SA oraz rozwój biznesu podstawowego (dostęp do finasowania, limity kredytowe u ubezpieczycieli i dostawców). Wskaźnik płynności bieżącej 1,55 1,48 1,42 Wskaźnik płynności szybkiej 0,93 0,92 0,85 Wskaźnik kapitału własnego 0,55 0,52 0,49 Wskaźnik pokrycia aktywów trwałych kapitałami stałymi 1,71 1,75 1,61 31 mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar mar 19 20

21 Agenda: Otoczenie Wyniki biznesowe Wyniki finansowe TIM SA Wyniki finansowe GK TIM

22 RZiS: wszystkie spółki z Grupy pozytywnie kontrybuowały do wyników skonsolidowanych Przychody ze sprzedaży 207,5 mln zł przychodów (+7,0%) W I kw r. dynamika przychodów w Grupie była na poziomie zbliżonym do jednostkowego. Wynik na sprzedaży 7,1 mln zł sprzedaży (+132,6) Grupa uzyskała dodatni wynik na sprzedaży w wysokości 7,1 mln vs. 3 mln zł zysku w roku ubiegłym. EBITDA 11,9 mln zł EBITDA (+110,7%) EBITDA w I kw r. osiągnęła historyczną dla tego okresu roku wartość prawie 12 mln zł. 22

23 5 629 wartości w tys. PLN (712) 212 (228) (1 707) Źródła kreacji skonsolidowanej EBITDA: pozytywny wpływ wyniku na działalności operacyjnej % 30% 1,7% 15% EBITDA 2018 Q1 Zmiana marży brutto na sprzedaży Zmiana zużycia mat. i ener. Zmiana odpisów aktual. i likw. zapasów Zmiana kosztówzmiana kosztów Zmiana innych usług obcych pracowniczych kosztów działaności operacyjnej Zmiana wyniku na pozostałej dział. operac. EBITDA 2019 Q1 23

24 Bilans GK TIM I kw vs aktywa AKTYWA dynamika zmiana Aktywa trwałe ,5% Wartości niematerialne ,5% (724) Rzeczowe aktywa trwałe, w tym: ,9% budynki i środki transportu (leasing wg MSSF16) n/a Nieruchomości inwestycyjne ,0% 0 Inne aktywa trwałe ,7% 808 Aktywa obrotowe ,0% Zapasy ,1% Aktywa finansowe, w tym: ,5% (2 174) należności z tytułu dostaw i usług ,6% (3 260) Rozliczenia międzyokresowe ,6% 512 Aktywa klasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaży ,5% 97 Aktywa razem ,3% Wzrost rzeczowych aktywów trwałych o ponad 76 mln zł, głównie za sprawą wdrożenia MSSF16. 24

25 Bilans GK TIM I kw vs 2018 (pasywa) PASYWA dynamika zmiana Razem kapitał własny ,9% (170) Zobowiązania długoterminowe ,3% Zobowiązania długoterminowe, w tym ,6% umowy najmu jako leasing zgodnie z MSSF n/a Pozostałe zobowiązania długoterminowe ,1% (534) Zobowiązania krótkoterminowe ,5% Krótkoterminowe pożyczki i kredyty bankowe ,0% Zobowiązania z tytułu dostaw i usług ,6% (612) Zobowiązania krótkoterminowe, w tym ,5% umowy najmu jako leasing zgodnie z MSSF n/a Pozostałe zobowiązania ,6% (2 166) Pasywa razem ,3% Ujawnienie w bilansie zobowiązań z tytułu wynajmu długoterminowego nieruchomości oraz floty samochodów w związku z wdrożeniem MSS16. 25

26 wartości w tys. PLN (5 142) (916) (2 739) Pozytywne skonsolidowane przepływy pieniężne z działalności operacyjnej (1 000) (2 000) (3 000) (4 000) Środki pieniężne na Zmiana kapitału obrotowego Pozostałe przepływy z działaności operacyjnej Przepływy netto z działalności inwestycyjnej Przepływy netto z działalności finansowej Środki pieniężne na

27 Dziękujemy za uwagę

Podobne dokumenty

Prezentacja wyników finansowych I półrocze 2018 r.

Prezentacja wyników finansowych I półrocze 2018 r. Krzysztof Folta Prezes Zarządu TIM SA Piotr Tokarczuk Członek Zarządu, Dyrektor Finansowy TIM SA Warszawa, 19 września 2018 r. Agenda Rynek Kluczowe KPI