Prezentacja Spółki Warszawa, maj 2017
Kluczowe liczby #1 Lider rynku prefabrykatów żelbetowych w Polsce 4 Zakłady produkcji prefabrykatów żelbetowych (Poznań, Bielsko Biała, Gdańsk, Mszczonów) 1 613 osób pracujących w Grupie Kapitałowej 1 318 mln PLN wartość portfela zamówień 2 stan na dzień 30.04.2017 138 733 tys. PLN 8 715 tys. PLN 4 132 tys. PLN 52 848 tys. PLN przychody ze sprzedaży w 1 kwartale 2017 roku EBITDA 3 w 1 kwartale 2017 roku zysk netto w 1 kwartale 2017 roku dług netto 4 na koniec 31.03.2017 (1) Uwzględniając osoby współpracujące, stan na 31.03.2017 (2) Dotyczy zamówień kontraktowych prefabrykacji oraz usług budowlanych (bez Oddziału w Niemczech) (3) EBITDA - zysk z działalności operacyjnej powiększony o amortyzację (4) Dług netto oznacza różnicę pomiędzy długiem oprocentowanym (kredyty oraz leasing) a środkami pieniężnymi i ich ekwiwalentami 2
Wyniki na 31.03.2017 roku Przychody ze sprzedaży, Rentowność brutto ze sprzedaży (1) (tys. PLN, %) 138 733 EBITDA, Rentowność EBITDA (2) (tys. PLN, %) 18 192 91 471 8 608 8 715 8 715 16,6% 16,8% 9,4% 6,3% 19,9% 6,3% 1Q 2016 oczyszczony 1Q 2017 oczyszczony Zysk z działalności operacyjnej, Rentowność działalności operacyjnej (3) (tys. PLN, %) 15 769 Zysk netto, Rentowność sprzedaży netto (4) (tys. PLN, %) 12 112 6 185 5 607 5 607 4 348 4 132 4 132 6,8% 4,0% 17,2% 4,0% 4,8% 3,0% 13,2% 3,0% 1Q 2016 oczyszczony 1Q 2017 oczyszczony 1Q 2016 oczyszczony 1Q 2017 oczyszczony (1) Rentowność brutto ze sprzedaży definiowana jako zysk brutto ze sprzedaży podzielona przez przychody ze sprzedaży (2) Rentowność EBITDA jako suma zysku operacyjnego oraz amortyzacji podzielona przez przychody ze sprzedaży (3) Rentowność działalności operacyjnej jako iloraz zysku z działalności operacyjnej oraz przychodów ze sprzedaży (4) Rentowność sprzedaży netto jako zysk netto podzielony przez przychody ze sprzedaży * Prezentowane wyniki oczyszczone zostały skorygowane o zysk na okazyjnym nabyciu spółki zależnej 3
Wyniki na 31.03.2017 roku Dług netto (1) (tys. PLN) 62 023 Aktywa trwałe (tys. PLN) 236 213 244 786 52 842 Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej (2) (tys. PLN) Kapitał własny (tys. PLN) 8 608 8 715 216 314 (12 379) 190 119 (25 449) Środki pieniężne netto z działalności operacyjnej EBITDA oczyszczony (1) Dług netto stanowi różnicę pomiędzy zadłużeniem ogółem a środkami pieniężnymi i ich ekwiwalentami (2) EBITDA oczyszczony - zysk z działalności operacyjnej powiększony o amortyzację i pomniejszony o zysk na okazjonalnym nabyciu 4
Wyniki na 31.03.2017 roku Wartość magazynów (tys. PLN) 52 319 Należności z tytułu dostaw i usług (wraz z wyceną kontraktów budowlanych) oraz pozostałe należności 148 193 (tys. PLN) 141 701 46 281 117 980 18 322 17 383 37 256 25 385 26 797 12 629 19 478 7 771 10 006 6 773 4 665 16 231 18 749 105 351 123 379 130 810 1Q 2016 2016 1Q 2017 surowce, materiały wyroby gotowe - kontrakty dostawowe i inne wyroby gotowe ujęte w wycenie kontraktów - należności 1Q 2016 2016 1Q 2017 należności (bez wyceny kontraktów budowlanych) należności z tytułu umów o usługę budowlaną Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (wraz z wyceną kontraktów budowlanych) (tys. PLN) 86 477 5 580 121 107 12 829 113 643 11 388 Gotówka (tys. PLN) 108 278 102 255 80 897 22 423 9 360 9 148 1Q 2016 2016 1Q 2017 zobowiązania (bez wyceny kontraktów budowlanych) 1Q 2016 2016 1Q 2017 zobowiązania z tytułu umów o usługę budowlaną 5
Przychody ze sprzedaży Przychody ze sprzedaży w podziale na segmenty (tys. PLN) 1Q 2016 1Q 2017 + 51,7% 138 733 + 47,7% 95 602 91 471 64 714 + 88,8% 18 553 35 034-2,0% + 3,1% 7 030 6 886 1 175 1 211 Kontrakty - prefabrykacja Kontrakty - usługi budowlane Usługi produkcyjne Pozostałe Ogółem 6
Przychody ze sprzedaży Przychody ze sprzedaży w podziale na obszary geograficzne (tys. PLN) 1Q 2016 1Q 2017 + 66,5% 142 231 + 40,8 % 89 087 85 423 63 278 + 202,6% 45 734 15 116 7 030 + 5,4 % 7 409 Polska Skandynawia Niemcy Ogółem * Podział przychodów wg obszarów nie uwzględnia wycen kontraktów 7
Wyniki operacyjne segmentów Wynik operacyjny segmentu, Rentowność wyniku operacyjnego segmentu (1) (tys. PLN, %) 1Q 2016 1Q 2017 79,3% 34,4% 16,6% 0,4% 10,7% 13,7% 7,9% 6,7% 6,9% 7,8% 931 77 752 475 416 2 345 10 742 12 503 10 828 7 592 1Q 2016 Kontrakty - prefabrykacja 1Q 2016 Kontrakty - usługi budowlane 1Q 2016 Usługi produkcyjne 1Q 2016 Pozostałe 1Q 2016 Ogółem 1Q 2017 Kontrakty - prefabrykacja 1Q 2017 Kontrakty - usługi budowlane 1Q 2017 Usługi produkcyjne 1Q 2017 Pozostałe 1Q 2017 Ogółem (1) Rentowność wyniku operacyjnego segmentu obliczona jako iloraz wyniku operacyjnego segmentu i przychodów ze sprzedaży segmentu 8
Produkcja w poszczególnych zakładach Produkcja w poszczególnych zakładach (w m3) 1Q 2016 1Q 2017 + 40,6% 41 293 + 49,1 % 29 376 11 451 17 068-0,2% + 2,6 % + 76,7 % 14 135 6 534 6 703 7 997 3 394 3 387 Poznań Bielsko-Biała Gdańsk Mszczonów Ogółem 9
Duży portfel zamówień Grupa systematycznie buduje silny i zdywersyfikowany portfel zamówień, który wypełni produkcję w kolejnych okresach Wartość portfela zamówień uwzględnia jedynie sprzedaż kontraktową 1 (mln PLN) sprzedaż kontraktowa do realizacji w danym roku sprzedaż kontraktowa do realizacji w kolejnych latach 311 307 318 281 43 65 66 189 239 242 252 121 31.03.2016 31.12.2016 31.03.2017 30.04.2017 Backlog zagregowana wartość podpisanych kontraktów dla Grupy Pekabex, które zostały zawarte na konkretny dzień; nie uwzględnia ona kontraktów planowanych, ale jeszcze nie zawartych; Ostateczne przychody z kontraktów zależą od wielu czynników niezależnych od Grupy; Wartości portfela zamówień w rozbiciu na poszczególne okresy/lata, która wynika z harmonogramów płatności wskazanych w kontraktach zakłada terminową realizację kontraktów, w tym brak opóźnień i innych nieprzewidywanych sytuacji, które mogłyby mieć wpływ na realizację danego kontraktu. 1 uwzględnia sprzedaż kontraktową - segmenty: realizacja kontraktów prefabrykacja oraz realizacja kontraktów usługi budowlane 10
Dynamika produkcji budowlano montażowej w 2016 roku W 2016 roku produkcja budowlano-montażowa była na najniższym poziomie, porównując do lat poprzednich 2011-2015. * Dane wg GUS 11
Dynamika produkcji budowlano montażowej w 1Q 2017 roku W okresie styczeń-marzec br. produkcja budowlano-montażowa była o 3,9% wyższa niż w analogicznym okresie ub. roku, kiedy notowano spadek o 13,3%. * Dane wg GUS 12
Wybrane kontrakty realizowane w pierwszym kwartale 2017 roku 13
Olivia 7 wartość kontraktu ok. 35 848 tys. PLN Kolejny obiekt realizowany na terenie kompleksu Olivia Business Centre. Biurowiec będzie składał się z 3 kondygnacji podziemnych i 15 nadziemnych. 14
Olivia Star wartość kontraktu pow. 83 000 tys. PLN Pierwszy w Polsce tak wysoki budynek (180m) realizowany w technologii prefabrykacji. Aktualnie trwa już montaż na 35 piętrze. 15
IKEA Lublin wartość kontraktu 13 240 tys. PLN Dwa niezależne zadania inwestycyjne: sklep i dwupoziomowy parking. Łączna powierzchnia zabudowy ok. 38 tys. m2 16
Hala Sompolno wartość kontraktu 27 180 tys. PLN Budowa hali produkcyjno-magazynowej z zapleczem administracyjnym 17
Tollare Marina, Sztokholm wartość kontraktu 14 400 tys. PLN Kolejny etap realizacji pierwszego dużego projektu ze ścianami trójwarstwowymi z elewacją ceglaną. 18
Kv Kvarnbacken Norrköping wartość kontraktu 54 236 tys. PLN 3 niezależne osiedla wybudowane wzdłuż ulicy Kvarngatan. Łącznie 392 apartamenty, większość z balkonem lub tarasem. Każde z osiedli posiada wewnętrzny dziedziniec i podziemny parking. 19
Furiren wartość kontraktu 16 800 tys. PLN Kolejna realizacja w ramach umowy ramowej Veidekke MAX 20
Dziękujemy za uwagę 21