Grupa ROBYG S.A. Prezentacja inwestorska Warszawa, 24 stycznia, 2012

Grupa ROBYG S.A. Prezentacja inwestorska Warszawa, 24 stycznia, 2012 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 1

Agenda I. Informacje podstawowe II. Podsumowanie 2011 r. III. Plany na kolejne kwartały IV. Załączniki Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 2

Informacje podstawowe o Grupie ROBYG Sprzedaż w 2011 r. na wysokim poziomie 1.019 sprzedanych lokali (3 wynik w branży) Około 1.300 lokali w budowie oraz dodatkowo ponad 1.300, których budowa rozpocznie się w 2012 r. W ofercie prawie 950 lokali (stan na 31.12.2011) Silna pozycja gotówkowa oraz wysoki poziom wpłat od klientów Nabycie w I kw. 2011 dwóch projektów: 51% w projekcie komercyjno-biurowym w Wilanowie z możliwością zabudowy około 37.000 m.kw.; 50% w projekcie ROBYG Ogród Jelonki w Bemowie z możliwością budowy ok. 600 mieszkań. Podpisanie w II kw. przedwstępnej umowy dotyczącej nabycia działki na Bemowie z możliwością budowy ok. 300 mieszkań Podpisanie w III kw. umowy nabycia 49% udziałów w spółce Fort Property, która nabyła nieruchomości w Warszawie Bemowo za kwotę około 43 mln zł Wrocław Grunty Gdańsk 5 aktywnych etapów inwestycji oraz grunty Warszawa 5 aktywnych etapów inwestycji 400 300 200 100 0 Liczba sprzedanych lokali* 292 242 249 235 190 97 115 140 1q2010 2q2010 3q2010 4q2010 1q2011 2q2011 3q2011 4q2011 * Przedwstępne umowy sprzedaży lokali Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 3

4 Podsumowanie 2011 r. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 4

Podsumowanie I-IV kw. 2011 r. SPRZEDAŻ MIESZKAŃ 1.019 sprzedane lokale (542 w I-IV kw. 2010 r.) REALIZACJA INWESTYCJI MIESZKANIOWYCH Rozpoczęcie budowy ponad 900 lokali w 2011 r. Ukończenie budowy pięciu etapów inwestycji obejmujących 520 lokali w 2011 r. SEGMENT MIESZKANIOWY Nabycie 50% udziałów w ROBYG Ogród Jelonki Sp. z o.o. z możliwością budowy ok. 600 mieszkań Podpisanie przedwstępnej umowy dotyczącej nabycia działki na Bemowie z szacowaną możliwością budowy ok. 300 mieszkań Podpisanie umowy nabycia 49% udziałów w FORT Property, która zawarła umowę zakupu warszawskiej nieruchomości o łącznej powierzchni ok. 6,6 ha za około 43 mln zł SEGMENT BIUROWY I KOMERCYJNY Zakup 51% udziałów w Wilanów Office Center Sp. z o.o., która podpisała umowę najmu powierzchnii handlowej z Alma S.A w przygotowywanym etapie 1 inwestycji, na który pozwolenie na budowę spółka uzyskała w styczniu 2012 r. RYNEK KAPITAŁOWY Kolejna (czwarta) emisja obligacji (serii: D). Wartość emisji serii D 40 mln zł Przeznaczenie środków finansowanie projektu realizowanego przez Wilanów Office Center i pokrycie innych potrzeb finansowych Grupy W dn. 17 marca miało miejsce pierwsze notowanie obligacji serii A, B, C na ASO Catalyst. Obligacje serii D notowane od 7 października Decyzja o wypłacie dywidendy za 2010 r. w wysokości 18 mln zł (0,07 zł na akcję) wypłata 29.07.11 Rejestracja w dn. 20 września przez Sąd warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji warrantów subskrypcyjnych z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy. Kapitał zakładowy został warunkowo podwyższony o kwotę nie większą niż 571.000,00 zł i nie mniejszą niż 0,10 zł poprzez emisję nie mniej niż 1 i nie więcej niż 5.710.000 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 0,10 zł każda. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 5

GRUPA ROBYG Liczba sprzedanych lokali sprzedaż netto Liczba sprzedanych lokali (kwartalnie) 97 190 115 140 292 243 249 235 +88% r/r +68% IV kw. 11/ IV kw. 10 3 wynik na rynku w 2011 r. 1q2010 2q2010 3q2010 4q2010 1q2011 2q2011 3q2011 4q2011 Liczba sprzedanych lokali (rocznie) sprzedaż netto Cel: sprzedaż 1000 lokali w 2011 r. osiągnięty 87 290 542 1019 1.019 lokale sprzedane w 2011 r. (102% rocznego planu) 2008 2009 2010 2011 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 6

GRUPA ROBYG Mieszkania w ofercie Liczba jednostek 1200 1000 800 600 400 184 125 96 126 699 671 676 101 852 78 48 1030 1036 147 801 * 200 373 0 1q2010 2q2010 3q2010 4q2010 1q2011 2q2011 3q2011 4q2011 Mieszkania na projektach zakończonych Mieszkania na projektach w budowie * w tym lokale w ofercie, których budowa nie rozpoczęła się na 31.12.2011 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 7

GRUPA ROBYG Przekazania na 30.09.2011 Liczba lokali rozpoznanych w przychodach (kwartalnie) lokale rozpoznane 204 117 103 69 47 46 40 1q2010 2q2010 3q2010 4q2010 1q2011 2q2011 3q 2011 POTENCJAŁ ROZPOZNANIA LOKALI W PRZYCHODACH Lokale zakontraktowane nie rozpoznane: I. Ukończone: 36 II. W budowie: 851 III. Których budowa nie rozpoczęła się, ale biorą udział w procesie sprzedaży przedwstępnej: 88 Lokale nie zakontraktowane i nie rozpoznane: I. Ukończone: 48 II. W budowie: 542 III. Których budowa nie rozpoczęła się, ale biorą udział w procesie sprzedaży przedwstępnej: 498 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 8

GRUPA ROBYG Kluczowe dane finansowe RZiS (w 000 zł) I-III kw. 2011 I-III kw. 2010 III kw. 2011 III kw. 2010 Przychody 87 901 191 763 25 280 50 695 Koszt własny sprzedaży (73 212) (148 739) (21 912) (38 916) Zysk brutto ze sprzedaży 14 689 43 024 3 368 11 779 Ekonomiczny zysk brutto na sprzedaży 22 642 59 193 5 056 15 899 Koszty sprzedaży (6 781) (4 349) (2 413) (1 802) Koszty ogólnego zarządu (11 406) (6 610) (4 641) (2 051) Zysk brutto 5 271 34 427 (777) 7 750 Zysk netto 4 049 24 882 725 5 455 Ekonomiczny zysk netto 12 002 41 051 2 413 9 575 Marże (%) I-III kw. 2011 I-III kw. 2010 III kw. 2011 III kw. 2010 Marża zysku brutto na sprzedaży Marża ekonomicznego zysku brutto na sprzedaży 16,7% 22,4% 13,3% 23,2% 25,8% 30,9% 20,0% 31,4% Marża zysku netto 4,6% 12,9% 2,9% 10,8% Marża zysku ekonomicznego 13,6% 21,4% 9,5% 18,9% Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 9

GRUPA ROBYG - Kluczowe dane finansowe Bilans (tys. zł) III kw. 2011 III kw. 2010 2010 Aktywa ogółem 1 204 425 942 067 1 046 466 Aktywa trwałe, w tym: 321 290 357 675 342 477 Nieruchomości inwestycyjne 141 626 91 027 93 440 Grunty przeznaczone pod zabudowę 136 127 231 384 208 375 Zapasy 663 029 516 144 505 130 Należności z tytułu dostaw i usług i inne należności 10 208 8 865 6 243 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 206 998 54 121 190 063 Kapitał własny 529 744 460 226 549 042 Zobowiązania ogółem 674 681 481 841 497 424 Wskaźnik dźwigni* 0,33 0,43 0,31 * - Wskaźnik dźwigni = zadłużenie netto/ (kapitał własny + zadłużenie netto) Zadłużenie netto = oprocentowane kredyty i pożyczki + zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (krótko-i długoterminowe) środki pieniężne i ich ekwiwalenty Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 10

GRUPA ROBYG Przychody z podziałem na działalność i projekty (I-III kw. 2011 r.) Działalność Przychody ogółem (tys. zł) Projekty Przychody ze sprzedaży w ramach danego projektu (tys. zł) Zysku brutto ze sprzedaży Marża (%) Ekonomicznego zysku brutto na sprzedaży Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki 17 536 21,6% 21,6% Działalność deweloperska (Warszawa, Gdańsk) 76 691 Osiedle Zdrowa 20 664 20,0% 38,3% City Apartments 22 935 11,1% 27,8% Lawendowe Wzgórza 8 366 29,7% 33,9% Słoneczna Morena 7 190 19,6% 19,6% Pozostałe przychody 11 210 Świadczenie usług budowlanych na rzecz jednostki powiązanej ROBYG Ogród Jelonki Pozostałe przychody od jednostek powiązanych i niepowiązanych 9 890 9,3% 9,3% 1 320 - - SUMA 87 901 87 901 16,7% 25,8% Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 11

Finansowanie dłużne (wartość i zapadalność kredytów bankowych i obligacji) na dzień 30.09.2011 Łączna wartość finansowania: 343,21 mln zł, z których ponad 184,1 mln zł ma zapadalność powyżej 2 lat i 62,7 mln zł ma zapadalność powyżej 3 lat Do 1 roku 1-2 lata 2-3 lata Pow. 3 lat Suma KREDYTY BANKOWE 42,1 mln 54,3 mln 81,36 mln 22,7 mln 200,46 mln OBLIGACJE - - 102,75 mln 40 mln 142,75 mln ŁĄCZNIE 42,1 mln 54,3 mln 184,11 mln 62,7 mln 343,21 mln Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 12

13 Plany na kolejne kwartały Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 13

Plany na 2012 r. Główne cele Utrzymanie dynamiki sprzedaży lokali na poziomie ok. 1000 w 2012 r. Uruchomienie budowy ponad 1.300 lokali w 2012 r. Uruchomienie budowy etapu I projektu komercyjno-biurowego na warszawskim Wilanowie Ukończenie w 2012 r. budowy blisko 750 lokali Pozostałe cele Powiększanie banku ziemi (zakup działek w atrakcyjnych lokalizacjach za korzystną cenę) Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 14

Liczba lokali planowanych do przekazania w 2011-2012 (oraz zakontraktowanych) stan na 31.12.2011 Łączna liczba lokali do przekazania w latach 2011-2012: 1,256 lokali, Łączna liczba zakontraktowanych lokali na lata 2011-2012: 966 lokali 2009 2010 Q1-3 2011 4Q 2011, 2012 2013* Osiedle Zdrowa (Warszawa) 335 (272) 194 (75) Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki (Warszawa) 229 (161) 173 (9) City Apartments (Warszawa) 228 (193) 217 (86) Lawendowe Wzgórza (Gdańsk) 184 (130) 81 (11) Słoneczna Morena (Gdańsk) 13 (11) 132 (75) 12 (2) Albatross Towers (Gdańsk) 154 (23) Osiedle Kameralne (Warszawa) 135 (124) 13 (11) 1243 (955) 831 (206) () w nawiasach podano liczbę lokali zakontraktowanych (co do których podpisane zostały umowy przedwstępne sprzedaży) * Dla 2013 roku pokazano jedynie etapy, których przedsprzedaż się już rozpoczęła Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 15

16 Załączniki Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 16

Inwestycje ukończone w 2011 r. Inwestycje ukończone w 2011 r. 520 lokali, PUM: ponad 35,4 tys. m2, 5 etapów w 4 inwestycjach Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Etap 8&10 229 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2011 Łączna powierzchnia : 17,517 m2 Lokalizacja : Warszawa, Wilanów Osiedle Zdrowa Etap 5 161 lokali Data zakończenia : 4Q 2012, Łączna powierzchnia : 9.995 m2 Lokalizacja : Warszawa, Wilanów 161 140 Słoneczna Morena Etap 2 59 lokali Data zakończenia : 4Q 2011 Łączna powierzchnia : 3,350 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Piecki-Migowo 39 Słoneczna Morena Etap 1b 11 13 lokale Data zakończenia : 2Q 2011 Łączna powierzchnia: 1,368 m2 Lokalizacja: Gdańsk, Piecki-Migowo Lawendowe Wzgórza Etap 2 58 lokali Data zakończenia : 4Q 2011 Łączna powierzchnia : 3.098 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Południe 55 Suma podpisanych umów przedwstępnych na koniec grudnia 2011: 406 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 17

Inwestycje w trakcie budowy Inwestycje w trakcie budowy 1.301 lokali, PUM: ponad 81,9 tys. m2, 9 etapów w 6 inwestycjach Osiedle Zdrowa Etapy 2, 3 368 lokali Spodziewana data zakończenia : 2Q 2012 i 1Q 2013, Łączna powierzchnia : 21.880 m2 Lokalizacja : Warszawa, Wilanów 207 Osiedle Kameralne Etap 1 135 lokali Spodziewana data zakończenia : 1Q 2012 Łączna powierzchnia : 7.868 m2 Lokalizacja : Warszawa, Bemowo 124 Słoneczna Morena Etap 3 73 lokali Spodziewana data zakończenia : 3Q 2012 Łączna powierzchnia : 4,391 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Piecki-Migowo 36 Lawendowe Wzgórza Etapy 3, 4 126 lokali Spodziewana data zakończenia: 2Q 2012, 4Q 2012 Łączna powierzchnia : 6.475 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Południe City Apartments Etap 2,3 445 lokali Spodziewana data zakończenia : 1Q 2012 i Q1 2013 Łączna powierzchnia : 31.226 m2 Lokalizacja : Warszawa, Żoliborz 279 Albatross Towers Etap 1 23 154 lokali Spodziewana data zakończenia : 1Q 2013 Łączna powierzchnia : 10,049 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Przymorze 75 Suma podpisanych umów przedwstępnych na koniec grudnia 2011: 744 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 18

Inwestycje planowane na 2012 r. Planowane rozpoczęcie w 2012 r. 1.361 lokali, PUM: ok. 80 tys. m2, 13 etapów w 6 projektach Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Etap 7 173 lokali Spodziewana data zakończenia: 2Q 2013 Łączna powierzchnia: 10,327 m2 Lokalizacja: Warszawa, Wilanów 9 Osiedle Kameralne Etap 2 98 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2013 Łączna powierzchnia: 5,700 m2 Lokalizacja: Warszawa, Bemowo Słoneczna Morena Etap 4, 5, 6, 7 138 lokali Spodziewana data zakończenia : 1Q 2013 4Q 2012 Łączna powierzchnia: 8,903 m2 Lokalizacja: Gdańsk, Piecki-Migowo Lawendowe Wzgórza Etap 5, 6, 7, 261 lokale Spodziewana data zakończenia : 1Q 2013-4Q2013 Łączna powierzchnia: 13,116 m2 Lokalizacja: Gdańsk, Południe City Apartments Etap 4 232 lokale Spodziewana data zakończenia : 4Q 2013 Łączna powierzchnia: 17,481 m2 Lokalizacja: Warszawa, Żoliborz Nowe Bemowo Etap 1, 2 300 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2013 Łączna powierzchnia: 16,800 m2 Lokalizacja: Warszawa, Bemowo 2 Albatross Towers Etap 2 136 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2013 Łączna powierzchnia : 7,424 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Przymorze 11 W 2012 Grupa planuje równeż uruchomienie etapu I projektu biurowego na warszawskim Wilanowe Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 19

Dziękujemy! MIERZ WYSOKO Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 20