GRUPA KAPITAŁOWA NOBLE BANK SA PRZEGLĄD WYNIKÓW FINANSOWYCH ZA III KWARTAŁ 2008 ROKU 16 października 2008 r. 1
zastrzeżenie Niniejsza prezentacja została opracowana wyłącznie w celu informacyjnym na potrzeby klientów i akcjonariuszy Noble Banku SA oraz analityków rynku i nie może być traktowana jako oferta lub rekomendacja do zawierania jakichkolwiek transakcji. Informacje zawarte w materiale pochodzą z ogólnie dostępnych, wiarygodnych źródeł, jednak Noble Bank SA nie może zagwarantować ich kompletności i pełności. Noble Bank SA nie ponosi odpowiedzialności za skutki decyzji podjętych na podstawie informacji zawartych w niniejszym materiale. Informacje zawarte w prezentacji nie były przedmiotem niezależnej weryfikacji i w każdym wypadku mogą być przedmiotem zmian i modyfikacji. Publikowanie przez Noble Bank SA danych zawartych w prezentacji nie stanowi naruszenia prawa obowiązującego spółki, których akcje notowane są na rynku regulowanym. Informacje w niej zawarte zostały przekazane w ramach raportów bieżących lub okresowych przesłanych przez Noble Bank SA lub stanowią ich uzupełnienie nie będąc jednocześnie podstawą od spełnienia obowiązku informacyjnego nałożonego na Bank jako spółkę publiczną. W żadnym wypadku zawartość niniejszej prezentacji nie może być interpretowana jako wyraźne lub oświadczenie czy zapewnienie jakiegokolwiek rodzaju składane przez Spółkę lub jej przedstawicieli. Ponadto, ani Spółka, ani jej przedstawiciele nie ponoszą pod żadnym względem odpow ied zia l nośc i (wsk utek za n iedba n ia c z y z i n nego powodu) za ja k iekolw iek st rat y lub szkody, ja k ie mogą powst ać w z w ią z- ku z wykorzystaniem niniejszej prezentacji lub jakichkolwiek treści w niej zawartych lub też w inny sposób mogących powstać w związku z informacjami stanowiącymi część niniejszej prezentacji. Spółka nie jest zobowiązana do podania do publicznej wiadomości żadnych możliwych modyfikacji czy zmian informacji, danych ani oświadczeń stanowiących część niniejszej prezentacji w przypadku zmiany strategii albo zamiarów Spółki lub wystąpienia nieprzewidzianych faktów lub okoliczności, które będą miały wpływ na tę strategię lub zamiary Spółki. Niniejsza prezentacja zawiera informacje dotyczące sektora bankowego w Polsce, w tym także informacje na temat udziału Spółki w rynku. Z wyjątkiem danych, które zostały opisane jako pochodzące wyłącznie z innego źródła, informacje rynkowe, o których mowa powyżej, zostały sporządzone w oparciu o dane pochodzące ze źródeł osób trzecich określonych w niniejszym dokumencie oraz zawierają dane szacunkowe, oceny, korekty i opinie oparte na doświadczeniu Spółki i jej znajomości sektora, w którym Spółka prowadzi działalność. Ponieważ informacje rynkowe, o których mowa powyżej, zostały w części przygotowane w oparciu o dane szacunkowe, oceny, korekty i opinie, i nie zostały zweryfikowane przez niezależne osoby trzecie, z wyjątkiem informacji, które zostały oznaczone jako pochodzące ze źródła osób trzecich, informacje te mają do pewnego stopnia charakter subiektywny. Istnieje domniemanie, że powyższe dane szacunkowe, oceny, korekty i opinie są oparte na uzasadnionych podstawach, oraz że przygotowane informacje rynkowe należycie odzwierciedlają sytuację w sektorze bankowym oraz na rynkach, na których Spółka prowadzi działalność, to jednak nie ma pewności, że takie dane szacunkowe, oceny, korekty i opinie są najwłaściwsze do wyciągania wniosków dotyczących informacji rynkowych, ani że informacje rynkowe przygotowane przez inne źródła nie będą różnić się w istotny sposób od informacji rynkowych zawartych w niniejszej prezentacji. Spółka zwraca uwagę, że jedynym wiarygodnym źródłem danych na temat sytuacji Noble Bank SA, prognoz, zdarzeń jej dotyczących, wyników finansowych oraz wskaźników są raporty bieżące i okresowe przekazywane przez Noble Bank SA w ramach wykonywania obowiązków informacyjnych. 2
STRUKTURA Noble Bank SA Oddział Specjalistyczny METROBANK Noble Bank SA Oddział Specjalistyczny INTROBANK Noble Bank SA Oddział Specjalistyczny WBC Open Finance MIL * 100% 100% 70% 100% 100% Oddział Metrobank specjalizuje się w kredytach, natomiast oddział Introbank w produktach dla jednostek samorządu terytorialnego i sektora MŚP; wraz z Oddziałem WBC są częścią Noble Banku SA. * Introfactor SA - spółka w organizacji 3
III kwartał 2008 r. najważniejsze osiągnięcia WZROST * DANE NA KONIEC III KWARTAŁU 2008 R. +17% Oddziały (63) +23% Kapitał własny Grupy *** (655 mln zł) +36% ** Skonsolidowany zysk Grupy*** (124 mln zł) +105% Suma aktywów Grupy (4,3 mld zł) +139% Kredyty (2,8 mld zł) +181% Depozyty (2,9 mld zł) * Porównanie do 31 grudnia 2007 r. ** Porównanie do 30 września 2007 r. *** Przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej 4
jednostkowy zysk netto spółek grupy noble bank 1Q 2008 2Q 2008 3Q 2008 % zmiana** 3Q 2007 3Q 2008 % zmiana Zysk netto* 28 515 31 657 40 471 28% 18 017 40 471 125% Zysk netto 8 442 8 572 8 078-6% 11 035 8 078-27% Zysk netto 4 149 3 360 2 168-35% 7 763 2 168-72% Wynik netto 0 0-21 x 0-21 x Suma jednostkowe 41 106 43 589 50 696 16% 36 815 50 696 38% Skonsolidowany zysk netto *** 37 143 40 982 45 917 12% 35 093 45 917 31% * Bez dywidendy od Open Finance i Noble Funds TFI ** Zmiana w stosunku do 2Q 2008 *** Przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej 5
DYSTRYBUCJA PRZYCHODÓW I ZYSK NETTO 2008/2007 Jednostkowe przychody Spółek Grupy Skonsolidowany zysk netto Spółek Grupy 68% 36% w mln zł 500 400 300 200 100 0 129,2 108,9 27,9 0 266 304 21,2 0,3 452,6 127,1 1-3Q 2007 1-3Q 2008 Noble Bank* Open Finance Introfactor Noble Funds TFI Grupa w mln zł 150 120 90 60 30 0-30 25,1 9,7 124,0 21,9 10,5 100,6 91,2 63,9 0,0-5,1 0-11,3 1-3Q 2007 1-3Q 2008 Noble Bank - zysk jednostkowy* Open Finance - zysk jednostkowy Noble Funds TFI - zysk jednostkowy Introfactor - strata jednostkowa Wyłączenia konsolidacyjne Zysk skonsolidowany * Bez przychodów z dywidendy otrzymanej od Open Finance i Noble Funds TFI 6
Sprzedaż kredytów hipotecznych sprzedaż kredytów hipotecznych w grupie noble bank w mln zł 42% W ciągu roku znacząco zwiększono sprzedaż kredytów hipotecznych zarówno własnych, jak i partnerów zewnętrznych. 2500 2 075,0 2 124,1 2 124,1 2000 1500 1 629,8 411,8 666,0 748,1 1 493,0 361,0 748,1 1000 500 1 218,0 1 409,0 1 376,0 1 132,0 1 376,0 0 1Q 2008 2Q 2008 3Q 2008 3Q 2007 3Q 2008 Produkty własne Produkty partnerów zewnętrznych 7
Sprzedaż produktów inwestycyjnych sprzedaż produktów inwestycyjnych w grupie noble bank w mln zł 1500 1 293 394% 1 293 W III kwartale 2008 r. sprzedaż produktów inwestycyjnych zwiększyła się o ponad 300 mln zł. Zgodnie z planem, zmniejszono sprzedaż produktów partnerów zewnętrznych na rzecz sprzedaży rozwiązań własnych. 1200 987 900 832 600 300 0 1 271 1 271 944 775 262 197 57 43 22 65 22 1Q 2008 2Q 2008 3Q 2008 3Q 2007 3Q 2008 Produkty własne Banku Produkty partnerów zewnętrznych 8
Rosnąca sieć dystrybucji W ciągu ostatniego roku w Grupie Noble Bank powstało 11 nowych oddziałów. Na 2008 r. zaplanowana jest budowa kolejnych 10 placówek. Dzięki dynamicznemu rozwojowi, w okresie 12 miesięcy zwiększono liczbę doradców o 140 osób. Rozmieszczenie oddziałów grupy Noble 1 Dublin, Irlandia 4 1 1 1 2 2 1 2 1 1 Liczba oddziałów 3Q 2007 3Q 2008 1 1 2 1 1 12 1 3 Open Finance 27 35 Open Direct 17 20 Noble Bank 8 8 Łącznie 52 63 2 1 1 1 1 1 1 Liczba doradców 3Q 2007 3Q 2008 1 2 3 1 1 1 Open Finance i Open Direct 289 429 Noble Bank 32 32 Łącznie 321 461 Oddział Open Finance Oddział 1 Open Direct 2 1 1 1 Oddział Noble Banku 9
Open Finance działalność biznesowa Mimo eskalacji negatywnych nastrojów na rynkach finansowych, w III kwartale 2008 r. klienci Open Finance nadal chętnie zaciągali kredyty hipoteczne oraz oszczędzali. Wartość kredytów hipotecznych zaoferowanych przez Open Finance w pierwszych trzech kwartałach 2008 r. wzrosła o prawie 44 proc. (w porównaniu do trzech kwartałów 2007 r.). sprzedaż produktów finansowych za pośrednictwem open finance 35% Przychód z prowizji za pośrednictwo w mln zł 17% 6000 5000 4000 3000 2000 1000 0 5 188 42% 588 3 831 631 1 974 4 600 1 388 274 3 200 188 1 700 1 200 1Q-3Q 2007 1Q-3Q 2008 3Q 2007 3Q 2008 150 120 90 60 30 0 124,3 0,5 106,0 0,2 26,7 30,6 97,0 75,2 1-3Q 2007 1-3Q 2008 Wartość inwestycji łącznie Wartość udzielonych kredytów Prowizje - inne Prowizje - kredyty Prowizje - inwestycje 10
Noble Funds TFI działalność biznesowa całkowita wartość zarządzanych aktywów w mln zł 2000 W III kwartale 2008 r. aktywa Noble Funds FIO zmniejszyły się o 6,09 proc. W tym samym okresie według IZFA aktywa polskiego rynku TFI zmalały o 10,45 proc. Niski spadek wartości aktywów na tle rynku jest bardzo dobrym wynikiem szczególnie, że Noble Funds TFI koncentruje się głównie na produktach o charakterze akcyjnym. 1500 1242,5 1533,8 409,6 1145,2 1000 500 424,3 818,2 1 124,2 261,5 883,7 936,0 150,7 785,3 869,7 132,2 737,5 0 3Q 2007 4Q 2007 1Q 2008 2Q 2008 3Q 2008 Zarządzanie aktywami Fundusze detaliczne 11
Metrobank działalność biznesowa Kredyty hipoteczne w metrobanku 36% W III kwartale 2008 r. w Metrobanku przyznano kredyty hipoteczne o wartości ponad 748 mln zł. 30% Portfel kredytów udzielonych Metrobanku osiągnął wartość ponad 2,7 mld zł. 3000 40% 2500 2000 1500 1000 500 0 1106,1 2007 1159,0 2 730,98 2004,4 1543,5 666,0 748,13 411,8 1Q 2008 2Q 2008 3Q 2008 Wartość kredytów przyznanych Portfel kredytów hipotecznych 12
Noble bank jest nadpłynny 4 206 412 OBLIGACJE 3-LETNIE 2 840 1 240 DEPOZYTY PONIŻEJ 1 ROKU 1 938 DEPOZYTY POWYŻEJ 1 ROKU 1 007 PŁYNNE AKTYWA 616 KAPITAŁ WŁASNY KRÓTKOTERMINOWE DEPOZYTY POKRYTE W 81% AKTYWAMI PŁYNNYMI Wszystkie dane w mln zł 13
konserwatywny wskaźnik loan-to-deposit 2008E % 140 120 100 80 95 87 113 101 72 103 79* 60 43 40 20 0 PKO BP BZ WBK BRE Bank Millennium Bank Handlowy ING Bank Slaski Kredyt Bank Noble Bank *Z uwzględnieniem depozytów detalicznych w ramach produktów strukturyzowanych oraz bankowych papierów wartościowych w kwocie 412 mln zł (pierwszy termin spłaty lipiec 2010, następny 2012), dane na koniec września 2008. Źródło: UniCredit CAIB 14
brak potrzeb refinansowania Udział aktywów płynnych w stosunku do sumy bilansowej na koniec września 2008 wynosi 30 proc. Obecnie saldo finansowania wynosi 3591 mln zł. Miesięczny przyrost bazy depozytowej w ostatnim kwartale to ok. 200 mln zł. 4000 3500 3590 3000 2500 2000 1500 1000 500 0-120 -50-178 -80-48 -47-290 -58-500 09.08 12.08 02.09 05.09 06.09 07.09 10.09 07.10 09.10 15
plany na najbliższą przyszłość Konsekwentne utrzymywanie jednego z najwyższych w sektorze bankowym współczynników wypłacalności. Silny nacisk na wzrost bazy depozytowej; oferta dla klienta detalicznego oraz jednostek samorządu terytorialnego i sektora MSP. Koncentracja na rozwoju produktów z ochroną kapitałową dla inwestycji klienta. Szeroka oferta depozytowa dla sektora jednostek samorządu terytorialnego. Inicjacja linii biznesowej kart kredytowych na przełomie 08/ 09. Możliwe przejęcia istniejących sieci dystrybucyjnych (pośredników finansowych). Staranie o utrzymanie aktywów płynnych na poziomie co najmniej 25 proc. sumy aktywów banku. 16
Załączniki
Najważniejsze dane finansowe w tys. zł 1-3Q 2007 Udział w proc. 1-3Q 2008 Udział w proc./zmiana skonsolidowany zysk netto 91 222 --- 124 042 --- Udział w zysku netto (nieskonsolidowany) --- --- --- Noble Bank* 63 901 66% 100 643 74% Open Finance 21 901 23% 25 092 19% TFI 10 539 11% 9 677 7% Introfactor 0 --- -21 0% zwrot z kapitały własnego (ROE) - Grupa 30,2% --- 31,2% 1,0 zwrot z kapitały własnego (ROE) - Bank 21,9% --- 27,8% 5,9 wskaźnik rentowności aktywów (ROA) - Grupa 7,5% --- 3,9% -3,3 wskaźnik rentowności aktywów (ROA) - Bank 5,5% --- 3,2% -2,3 C/I Noble Bank* 24,5% --- 24,3% -0,2 C/I Grupa 45,0% --- 41,9% -7,1 Współczynnik wypłacalności - Bank** 33,80% --- 17,39% -16,41 * Bez uwzględnienia przychodów z tytułu dywidend trzymanych od Open Finance oraz Noble Funds TFI ** Współczynnik wypłacalności Banku na 30 września 2008 r. po uwzględnieniu zysku za dziewięć miesięcy 2008 r. wynosi 18,85 proc. 18
Skonsolidowany rachunek wyników w mln zł 3Q 2007 3Q 2008 zmiana % 1-3Q 2007 1-3Q 2008 zmiana % Przychody z odsetek brutto Przychody z odsetek netto 19,4 69,9 260% 39,0 165,2 324% 9,7 17,4 79% 22,8 47,7 109% Opłaty i prowizje brutto 55,5 48,9-12% 132,9 151,1 14% Opłaty i prowizje netto 48,8 42,2-14% 117,5 129,1 10% Wynik na działalności bankowej Koszty administracyjne wraz z amortyzacją 75,4 104,5 39% 176,2 271,6 54% 32,8 43,5 33% 91,2 116,7 28% Zysk operacyjny 45,4 58,3 28% 115,5 157,1 36% Zysk netto * 35,1 45,9 31% 91,2 124,0 36% zysk na akcję * 0,16 0,21 31% 0,44 0,58 32% * Przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej 19
Bilans skonsolidowany w mln zł 1Q 2008 2Q 2008 3Q 2008 Kasa, środki w banku centralnym 67,5 111,6 121,8 Należności od innych banków 700,8 646,6 538,8 Należności od klientów 1 612,6 2 076,0 2 809,9 Aktywa finansowe wg wartości godziwej 359,0 496,0 630,5 Rzeczowy majątek trwały 16,9 20,0 22,3 Wartości niematerialne 102,2 102,6 102,8 Aktywa ogółem 2 905,0 3 501,0 4 291,6 Zobowiązania wobec banków 204,7 346,7 339,8 Zobowiązania wobec klientów (w tym wyceniane według wartości godziwej przez wynik finansowy) 1 696,6 2 104,5 2 702,0 Zobowiązania dłużne długoterminowe 353,7 354,7 412,7 Zobowiązania ogółem 2 330,3 2 886,5 3 629,2 Kapitał zakładowy 215,2 215,2 215,2 Pozostałe kapitały 192,1 294,0 295,5 Zysk za rok bieżący* 37,1 78,1 124,0 Kapitał własny ogółem* 567,6 607,5 654,9 Pasywa ogółem 2 905,0 3 501,0 4 291,6 Wartość księgowa na akcję 2,64 2,82 3,04 * Przypisany akcjonariuszom jednostki dominującej 20
DZIĘKUJEMY ZA UWAGĘ. 21