Wyniki finansowe 2012 Plan rozwoju 2013-2015

Wyniki finansowe 2012 Plan rozwoju 2013-2015

Wyniki finansowe 2012

Osiągnięcia 2012 Dynamiczny wzrost sprzedaży ogółem o 25% Wzrost udziału sprzedaży zagranicznej z 20% do 33% Wejście na rynek węgierski Utrzymanie poziomu marży brutto na bardzo konkurencyjnym rynku Zmniejszenie bazy kosztowej SG&A z 4,5% do 3,6% w całości przychodów Zmniejszenie zadłużenia netto z 157 mln PLN do 118 mln PLN, pomimo zmniejszenia udziału factoringu o ok. 50% Szereg nowych umów dystrybucyjnych: Nikon, TP-Link, Citizen, Panasonic, Goclever Ciągły rozwój marki własnej Colorovo o nowe produkty np. tablety CityTab 3

Sprzedaż w latach 2010,2011 i 2012 4 000 000 [tys. PLN] 3 500 000 3 000 000 2 500 000 25% 2 000 000 1 500 000 1 000 000 2 730 270 8% 2 961 589 3 693 072 500 000 0 2010 2011 2012 Stabilny wzrost przychodów w 2012 roku bez znaczących inwestycji, otwarcie nowych rynków zagranicznych 4

Struktura sprzedaży według kraju przeznaczenia 2011 2012 2011 2012 2011 2012 Inne kraje 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 2011 2012 [tys. PLN] 2011 2012 Polska 2 363 642 2 425 394 Czechy 395 753 445 002 Niemcy 4 204 150 089 Słowacja 93 512 171 140 Litwa 59 986 92 336 Wielka Brytania 5 613 79 428 Dania 13 448 72 989 Inne kraje 25 431 256 694 Wzrost udziału sprzedaży zagranicznej z 20% do 33% Eksport jako narzędzie do przygotowania do dalszej ekspansji geograficznej 5

Struktura sprzedaży według grupy produktów Wzrost udziału produktów z grupy rozwiązań mobilnych w strukturze sprzedaży Peryferia 23% Komponenty 18% Inne 21% Telefony 1% Rok 2011 Elektronika użytkowa 6% Oprogramowanie 6% Sieci komputerowe 4% Szerokie i Komputery 37% Pozostałe 5% zdywersyfikowane portfolio produktowe Komponenty 14% Telefony 15% Rok 2012 Peryferia 20% Inne 19% Elektronika użytkowa 5% Oprogramowanie 5% Sieci komputerowe 4% Pozostałe 5% Komputery 32% 6

Marża ze sprzedaży dystrybucyjnej w latach 2010,2011 i 2012 200 000 180 000 160 000 140 000 120 000 100 000 80 000 60 000 40 000 20 000 0 [tys. PLN] Efekt powodzi w Azji 10 900 2% 5% 172 364 175 452 183 826 2010 2011 2012 Rosnąca konkurencja na rynku krajowym Konsekwentna ekspansja na rynki zagraniczne 7

Kluczowe dane finansowe w latach 2010, 2011 i 2012 [tys. PLN] 2010 2011 2012 Przychody 2 730 270 2 961 589 3 693 072 Marża 172 364 186 352 183 826 Marża (%) 6,3% 6,3% 5,0% EBITDA EBITDA skorygowana 53 027 53 027 61 788 61 788 58 823 59 987 EBITDA (%) EBITDA skorygowana (%) 1,9% 1,9% 2,1% 2,1% 1,6% 1,6% Zysk netto Zysk netto skorygowany 39 359 35 641 50 583 37 995 31 074 36 158 Zysk netto (%) Zysk netto skorygowany (%) 1,4% 1,3% 1,7% 1,3% 0,8% 1,0% 8

Podsumowanie - dane finansowe Znaczący wzrost skonsolidowanych przychodów o 25% w 2012 vs 2011 Rosnący udział sprzedaży poza Polskę w skonsolidowanych przychodach 33% w 2012 vs. 20% w 2011 Porównywalna marża brutto w 2012 vs 2011 przy zmianie rentowności sprzedaży z 6,3% do 5,0%: Spadek marż na sprzedaży produktów dedykowanych dla sieci handlowych Wzrost udziału sprzedaży eksportowej w sprzedaży ogółem niższa rentowność przy lepszej konwersji gotówki Wysoka baza marżowa w 4Q2011 powódź w Azji Skorygowana EBITDA 2012 porównywalna z 2011: 60,0 mln PLN (2012) vs 61,8 mln PLN (2011) Dodatnie przepływy z działalności operacyjnej wzrost z 42,9 mln PLN w 2011 do 73,7 mln PLN w 2012 w wyniku poprawy zarządzania kapitałem obrotowym Spadek zadłużenia netto: 118 mln PLN na koniec 2012 vs 157 mln PLN na koniec 2011 (bez zadłużenia SCOP). Wskaźnik zadłużenia netto/ebitda: 2,0 (2012) vs 2,5 (2011) 9

SG&A (działalność kontynuowana) 135 000 130 000 [tys. PLN] 4,5% 3,6% SCOP 1 164 125 000 4,5% 8% 120 000 115 000 132 076 131 682 110 000 122 454 105 000 100 000 2010 2011 2012 Utrzymanie bazy kosztowej przy wzroście przychodów o 25% 10

EBITDA (działalność kontynuowana) 68 000 [tys. PLN] 58 000 48 000 38 000 28 000 18 000 8 000 53 027 16% 61 788 59 987-2 000 2010 2011 2012 SCOP EBITDA porównywalna rok do roku 11

Skorygowany zysk netto (działalność kontynuowana) 40 000 [tys. PLN] 35 000 30 000 25 000 7% 20 000 15 000 10 000 5 000 35 641 37 995 36 158 0 2010 2011 2012 Skorygowany zysk netto porównywalny rok do roku 12

Poprawa cyklu konwersji gotówki 40 [dni] 35 30 25 20 15 10 28 34 31 5 0 2010 2011 2012 Cykl konwersji gotówki został określony jako suma rotacji należnościami i zapasami w dniach pomniejszona o rotację zobowiązań w dniach. Cykl konwersji gotówki za dany okres (kwartał / półrocze) jest prezentowany jako średnia arytmetyczna wskaźników miesięcznych przypadających na dany okres. Poszczególne składowe wskaźników miesięcznych zostały policzone jako relacja poziomu właściwych pozycji bilansowych na koniec miesiąca pomnożona przez 30 dni, a następnie odniesiona odpowiednio w przypadku należności do przychodów miesiąca powiększonych o narzut VAT na sprzedaży, w przypadku zapasu do kosztu własnego sprzedaży miesiąca, zaś w przypadku zobowiązań do kosztu własnego sprzedaży miesiąca powiększonego o narzut VAT na zakupach towarów. 13

Bilans i wskaźniki Działalność kontynuowana (bez SCOP) [tys. PLN] 2010 2011 2012 Zapasy 329 281 247 006 305 344 Należności z tytułu dostaw i usług 369 333 505 910 490 880 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług 288 178 326 938 425 940 Kapitał obrotowy 410 436 425 978 370 284 % sprzedaży 15% 14% 10% Zadłużenie finansowe 198 181 165 412 131 826 Środki pieniężne i ekwiwalenty 4 962 8 608 13 499 Zadłużenie netto 193 219 156 804 118 327 EBITDA 53 027 61 788 58 823 Zadłużenie netto / EBITDA 3,64 2,54 2,01 14

Cash flow Istotny wzrost cash flow operacyjnego 15

Dywidenda 2012 Zgodnie z rekomendacją Zarządu i decyzją WZA Spółki wypłacono: 19,7 mln PLN; 0,16 zł na jedną akcję; Wypłata została przeprowadzona z zysku netto z 2011 roku (12,8 mln PLN) i z kapitału zapasowego (6,9 mln PLN) 2013 Zarząd podtrzymuje realizację polityki dywidendy W najbliższym czasie Zarząd zarekomenduje Walnemu Zgromadzeniu wysokość dywidendy za rok 2012 16

Kluczowe elementy planu rozwoju 2013-2015

Główne trendy rynkowe w dystrybucji IT i wynikające z nich szanse i zagrożenia dla ABC Data Szanse Globalizacja handlu Zakupy różnych produktów i usług w jednym miejscu Poszerzanie oferty produktowej Usługi związane z rozbudową oferty produktowej Zakupy grupowe, finansowanie społecznościowe Wzrost oczekiwań klientów związanych z jakością łańcucha logistycznego (czas dostawy, jakość obsługi, odbiór produktu w dowolnym miejscu) Bezpośredni kontakt z odbiorcą końcowym B2B2C Rosnące oczekiwania klientów na nowe usługi logistyczne wysyłka do odbiorców końcowych, personalizacja, logistyka na zlecenie Spadające marże oraz bardzo konkurencyjny rynek w Polsce Dominacja dużych sieci handlowych Wiarygodność finansowa mniejszych odbiorców Zagrożenia 18

Plan rozwoju na 2013-2015 zbudowany w oparciu o mocne strony ABC Data Sprawdzony model biznesowy ekspansji geograficznej (Litwa, Łotwa, Estonia, Węgry) Stabilna platforma biznesowa Interlink, gdzie 85% zamówień realizowanych jest on-line Bardzo sprawnie działająca organizacja dystrybucyjna sięgająca swoim zasięgiem do większości krajów Europy Środkowo-Wschodniej Własna marka Colorovo Produkty ponad 300 dostawców w portfolio 19

Kluczowe założenia Będziemy rozwijać się w sposób ewolucyjny nie wprowadzając nieprzewidywalnych zmian Rozumiemy trendy rynkowe i zmiany zachowań klientów. Będziemy je wykorzystywać Rozwijamy się w oparciu mocne strony ABC Data Najważniejszym parametrem oceniającym nasz sukces jest wygenerowana marża, a nie przychody Każda część organizacji ma być centrum zysku 20

Kluczowe elementy planu rozwoju 1 2 3 4 5 Ekspansja geograficzna w oparciu o sprawdzony model biznesowy Wykorzystanie systemu Interlink do budowy platformy handlowej w Europie Środkowo-Wschodniej dla B2B2C Efektywna logistyka i sprzedaż związanych z nią usług dodatkowych Rozwój wysokomarżowej marki własnej Colorovo Rozbudowa oraz optymalizacja oferty produktów i usług 21

1 ABC Data silny gracz na rynku europejskim, regionalny leader Jesteśmy obecni bezpośrednio w 8 krajach, a do ponad 35 prowadzimy działalność eksportową. Sukces na Węgrzech W wielu krajach jesteśmy już teraz silnym graczem, ale chcemy być w ścisłej czołówce Możliwe w najbliższym, czasie kierunki ekspansji bezpośredniej: Niemcy, Austria, Szwajcaria, Słowenia, Chorwacja, Bułgaria 22

2 Interlink od 14 lat najlepsza platforma elektroniczna w dystrybucji IT Interlink w liczbach 8 wersji językowych Ponad 65 000 zamówień miesięcznie 5 wersji specjalnych dla rynków lokalnych Obsługa ponad 85% zamówień ABC Data Ponad 82 000 użytkowników w 6 krajach 7 milionów zapytań do serwerów dziennie 7 000 użytkowników dziennie 25 000 produktów w magazynie, 57 000 w ofercie Platforma e-commerce ABC Data Dostawcy Platformy dla resellerów Biznes Link PC Link Reseller Web Big Shops Odbiorcy końcowi 23

2 Wartości dodane dla sklepów i integratorów poprzez ciągły rozwój platform on-line Systemy dedykowane na bazie Interlink Dostawca ABC Data Interlink Sklep / Integrator Bizneslink Marketplace nowa platforma Odbiorca końcowy MSP Kompletny outsourcing e-commerce dla Klientów ABC Data PCLink B2B2C Reseller Web B2B2C Big Shops B2C Użytkownik 24

2 Uruchomiliśmy szereg dodatkowych usług. Ciągły rozwój platformy handlowej Platforma Opis Użytkownicy Dodatkowa marża BiznesLink B2B2B Reseller sprzedaje do klientów MSP ABC Data wysyła towar do MSP Magazyn należy do ABC Data 1,200 wdrożeń u resellerów 500 resellerów sprzedaje do 8,000 stałych odbiorców końcowych MSP Wkrótce rozwiązanie będzie dostępne na Węgrzech Opłata za każdą operację w sklepie Kampanie marketingowe Upselling Bundle produktowe PCLink / PCLink Web B2B2C Reseller sprzedaje do odbiorcy detalicznego ABC Data wysyła towar do resellera 230 aktywnych sklepów Ponad kompletnych 130 kompletnych sklepów PC Link WEB Opłata za każdą operację w sklepie Kampanie marketingowe Reseller Web B2B2C Outsourcing platformy e-commerce dla resellerów prowadzących sklepy internetowe Dostęp do pełnej oferty ABC Data 100 sklepów w Polsce ~170 sklepów w Czechach ~180 sklepów na Słowacji Miesięczny abonament Ustalona marża na sprzedaży do odbiorcy końcowego ABC Data wysyła towar do resellera Big Shops B2C Dedykowane rozwiązanie dla dużych klientów Zaawansowane rozwiązanie dla dużego sklepu internetowego ABC Data wysyła towar do odbiorcy detalicznego w imieniu Klienta 6 sklepów 2 miliony aktywnych użytkowników miesięcznie Opłata instalacyjna Miesięczny abonament zależny od wielkości biznesu Ustalona marża na sprzedaży do odbiorcy końcowego Idealne rozwiązanie dla operatorów telekomunikacyjnych Dopłaty marketingowe dostawców 25

3 Efektywna logistyka i usługi dodatkowe Najlepsze rozwiązania Centra dystrybucji Warszawa, Sosnowiec, Bukareszt Dostawa w 24h do Polski, Czech, Słowacji, Litwy, Rumunii i części Estonii Dostawa w 48h do Łotwy i Estonii Struktura geograficzna Warsaw Sosnowiec Bucharest Operacje logistyczne 34 000 m 2 magazynów 10 000 paczek dziennie 99,6% przesyłek na czas Ponad 300 dostawców 4 mln produktów wysyłanych rocznie Dodatkowe usługi Operacje logistyczne dla Klientów zewnętrznych Wysyłka z pominięciem magazynów ABC Daty Przepakowywanie Bundle produktowe Sieć drop/pick-up points 26

4 Ciągły rozwój marki własnej Produkty Materiały do druku, akcesoria czyszczące, tablety, obudowy komputerowe Ponad 480 różnych produktów Wysoka pozycja w rankingu marż marek sprzedawanych przez ABC Data Ponad 2 000 regularnie kupujących Klientów Perspektywy rozwoju Elektronika użytkowa, akcesoria biurowe, akcesoria mobilne, akcesoria komputerowe Tablety Wysokie marże i niskie ceny bez kompromisów jakościowych 27

5 Kompletna oferta i ciągły rozwój grup produktowych Długoletnie relacje z liderami w każdej grupie produktowej Ponad 300 znaczących umów dystrybucyjnych w regionie Europy Centralnej i Wschodniej 28

Aspiracje na 2015 rok Regionalny lider w dystrybucji i handlu bezpośrednim Budowa platformy handlowej obejmującej swoim zakresem Europę Środkowo-Wschodnią Ciągły wzrost ABC Daty powyżej wzrostu rynku Rozbudowa oferty usług w oparciu istniejące platformy komercyjne ABC Data 29

Dziękujemy za uwagę 30