Grupa ROBYG S.A. Prezentacja inwestorska Warszawa, 19 października, 2011

Grupa ROBYG S.A. Prezentacja inwestorska Warszawa, 19 października, 2011 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 1

Agenda I. Informacje podstawowe II. Podsumowanie I-III kw. 2011 r. III. Plany na kolejne kwartały IV. Załączniki Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 2

Informacje podstawowe o Grupie ROBYG Sprzedaż po I-III kw. 2011 r. na wysokim poziomie 783 sprzedane lokale (3 wynik w branży) Około 1.400 mieszkań w budowie oraz dodatkowo prawie 700, których budowa rozpocznie się do końca 2011 r. W ofercie blisko 1.100 mieszkań (stan na 30.09.2011) Silna pozycja gotówkowa (191,4 mln zł środków pieniężnych na koniec I półrocza 2011) pozwala na swobodne powiększanie banku ziemi Nabycie w I kw. 2011 dwóch projektów: 51% w projekcie komercyjno-biurowym w Wilanowie z możliwością zagospodarowania gruntu o powierzchni 35.000-40.000 m2; 50% w projekcie ROBYG Ogród Jelonki w Bemowie z możliwością budowy ok. 600 mieszkań. Podpisanie w II kw. przedwstępnej umowy dotyczącej nabycia działki na Bemowie z możliwością budowy ok. 300 mieszkań Podpisanie w III kw. umowy nabycia 49% udziałów w spółce Fort Property, która zawarła przedwstępną umowę nabycia nieruchomości w Warszawie o łącznej powierzchni ok. 6.6 ha. Udzielenie spółce Fort Property pożyczki w wysokości 45 mln zł Wrocław Grunty Gdańsk 5 aktywnych etapów inwestycji oraz grunty Warszawa 5 aktywnych etapów inwestycji Liczba sprzedanych lokali* * Przedwstępne umowy sprzedaży lokali Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 3

4 Podsumowanie I-III kw. 2011 r. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 4

Podsumowanie I-III kw. 2011 r. SPRZEDAŻ MIESZKAŃ 783 sprzedane lokale (402 w I-III kw. 2010 r.) REALIZACJA INWESTYCJI MIESZKANIOWYCH Rozpoczęcie budowy ponad 500 mieszkań SEGMENT MIESZKANIOWY Nabycie 50% udziałów w ROBYG Ogród Jelonki Sp. z o.o. z możliwością budowy ok. 600 mieszkań Podpisanie przedwstępnej umowy dotyczącej nabycia działki na Bemowie z szacowaną możliwością budowy ok. 300 mieszkań Podpisanie umowy nabycia 49% udziałów w FORT Property, która zawarła umowę zakupu warszawskiej nieruchomości o łącznej powierzchni ok. 6,6 ha SEGMENT BIUROWY I KOMERCYJNY Zakup 51% udziałów w Wilanów Office Center Sp. z o.o. RYNEK KAPITAŁOWY Kolejna (czwarta) emisja obligacji (serii: D). Wartość emisji serii D 40 mln zł Przeznaczenie środków finansowanie projektu realizowanego przez Wilanów Office Center i pokrycie innych potrzeb finansowych Grupy W dn. 17 marca miało miejsce pierwsze notowanie obligacji serii A, B, C na ASO Catalyst. Obligacje serii D notowane od 7 października Decyzja o wypłacie dywidendy za 2010 r. w wysokości 18 mln zł (0,07 zł na akcję) wypłata 29.07.11 Rejestracja w dn. 20 września przez Sąd warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji warrantów subskrypcyjnych z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy. Kapitał zakładowy został warunkowo podwyższony o kwotę nie większą niż 571.000,00 zł i nie mniejszą niż 0,10 zł poprzez emisję nie mniej niż 1 i nie więcej niż 5.710.000 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 0,10 zł każda. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 5

GRUPA ROBYG Liczba sprzedanych lokali Liczba sprzedanych lokali (kwartalnie) +116,5% r/r +94,8% I-III kw. 11/ I-III kw. 10 3 wynik na rynku po 9 miesiacach 2011 r. Liczba sprzedanych lokali (rocznie) Cel: sprzedaż 1000 lokali w 2011 r. 783 lokale sprzedane w I-III kw. 2011 (78,3% rocznego planu) Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 6

GRUPA ROBYG Mieszkania w ofercie * w tym mieszkania w ofercie, których budowa nie rozpoczęła się na 30.09.2011 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 7

GRUPA ROBYG Przekazania na 30.06.2011 Liczba lokali rozpoznanych w przychodach (kwartalnie) POTENCJAŁ ROZPOZNANIA LOKALI W PRZYCHODACH Lokale zakontraktowane nie rozpoznane: I. Ukończone: 32 lokale II. W budowie: 851 lokali III. Których budowa nie rozpoczęła się, ale biorą udział w procesie sprzedaży przedwstępnej: 88 lokali Lokale nie zakontraktowane i nie rozpoznane: I. Ukończone: 48 lokali II. W budowie: 542 lokali III. Których budowa nie rozpoczęła się, ale biorą udział w procesie sprzedaży przedwstępnej: 494 lokali Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 8

GRUPA ROBYG Kluczowe dane finansowe RZiS (w 000 zł) 1poł.2011 1poł.2010 2kw.2011 2kw.2010 Przychody ze sprzedaży 62 621 141 068 27 794 65 790 Koszt własny sprzedaży (51 300) (109 823) (22 416) (51 161) Zysk brutto ze sprzedaży 11 321 31 245 5 378 14 629 Ekonomiczny zysk brutto na sprzedaży 17 586 43 294 7 782 19 460 Koszty sprzedaży (4 368) (2 547) (1 897) (1 227) Koszty ogólnego zarządu (6 765) (4 559) (3 909) (2 371) Zysk brutto 6 048 26 677 4 245 11 725 Zysk netto 3 324 19 427 2 687 8 698 Ekonomiczny zysk netto 9 589 31 476 5 091 13 529 Marże (w %) 1poł.2011 1poł.2010 2kw.2011 2kw.2010 Marża zysku brutto na sprzedaży Marża ekonomicznego zysku brutto na sprzedaży 18,1% 22,1% 19,3% 22,2% 28,1% 30,7% 28,0% 29,6% Marża zysku netto 5,3% 13,8% 9,7% 13,2% Marża zysku ekonomicznego 15,3% 22,3% 18,3% 20,6% Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 9

GRUPA ROBYG - Kluczowe dane finansowe Bilans (w 000 zł) 1poł.2011 1poł.2010 2010 Aktywa ogółem 1 153 817 935 026 1 046 466 Aktywa trwałe, w tym: 327 063 388 477 342 477 Nieruchomości inwestycyjne 136 076 91 027 93 440 Grunty przeznaczone pod zabudowę 149 008 263 627 208 375 Zapasy 619 491 503 735 505 130 Należności z tytułu dostaw i usług i inne należności 9 492 5 872 6 243 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 191 404 34 020 190 063 Kapitał własny 535 322 455 521 549 042 Zobowiązania ogółem 618 495 479 505 497 424 Wskaźnik dźwigni* 0,35 0,44 0,31 * - Wskaźnik dźwigni = zadłużenie netto/ (kapitał własny + zadłużenie netto) Zadłużenie netto = oprocentowane kredyty i pożyczki + zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (krótko-i długoterminowe) środki pieniężne i ich ekwiwalenty Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 10

GRUPA ROBYG Przychody z podziałem na działalność i projekty (I połowa 2011) Działalność Przychody ogółem ( 000 zł) Projekty Przychody ze sprzedaży w ramach danego projektu ( 000 zł) Zysku brutto ze sprzedaży Marża (%) Ekonomicznego zysku brutto na sprzedaży Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki 11 537 25,5% 25,5% Działalność deweloperska (Warszawa, Gdańsk) 54 298 Osiedle Zdrowa 16 423 20,2% 38,6% City Apartments 18 308 11,9% 28,3% Lawendowe Wzgórza 5 636 34,2% 38,3% Słoneczna Morena 2 394 23,9% 23,9% Pozostałe przychody 8 323 Świadczenie usług budowlanych na rzecz jednostki powiązanej ROBYG Ogród Jelonki Pozostałe przychody od jednostek powiązanych i niepowiązanych 7 333 8,3% 8,3% 990 - - SUMA 62 621 62 621 18,1% 28,1% Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 11

Finansowanie dłużne (wartość i zapadalność kredytów bankowych i obligacji) na dzień 30.06.2011 Łączna wartość finansowania: 334,46 mln zł, z których ponad 188,2 mln zł ma zapadalność 3 lata a 70,4 mln zł zapadalność 4 lata Do roku Do 2 lat Do 3 lat Do 4 lat Łącznie KREDYTY BANKOWE 18,2 mln 57,7 mln 85,4 mln 30,4 mln 191,7 mln OBLIGACJE - - 102,75 mln 40 mln 142,75 mln ŁĄCZNIE 18,2 mln 57,7 mln 188,15 mln 70,4 mln 334,46 mln Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 12

13 Plany na kolejne kwartały Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 13

Plany na kolejne kwartały Główne cele Utrzymanie dynamiki sprzedaży mieszkań i sprzedaż ok. 1000 lokali w 2011 r. Uruchomienie budowy ok. 700 nowych mieszkań w najbliższym kwartale 2011 r. Uruchomienie w Gdańsku budowy ponad 400 nowych lokali w 2012 r. (gdański rynek ma obecnie największy w Polsce potencjał wzrostu) Ukończenie w latach 2011-2012 ok. 1500 mieszkań Pozostałe cele Powiększanie banku ziemi (zakup działek w atrakcyjnych lokalizacjach za korzystną cenę); Powzięcie kolejnych istotnych kroków w kierunku rozszerzenia działalności w segmencie biurowym i komercyjnym. Uruchomienie pierwszej inwestycji mieszkaniowej we Wrocławiu Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 14

Liczba lokali planowanych do przekazania w 2011-2012 (oraz zakontraktowanych) stan na 30.09.2011 Łączna liczba lokali do przekazania w latach 2011-2012: 1.487 lokali Łączna liczba zakontraktowanych lokali na lata 2011-2012: 862 lokali 2009 2010 2011 2012 2013 Osiedle Zdrowa (Warszawa) 161 (137)* 174 (119) 196 (36) Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki (Warszawa) 229 (138)* 173 (2) City Apartments (Warszawa) 228 (169) 219 (50) Lawendowe Wzgórza (Gdańsk) 58 (53) 207 (53) Słoneczna Morena (Gdańsk) 73 (45)* 73 (26) Albatross Towers (Gdańsk) 149 (19) Osiedle Kameralne (Warszawa) 135 (103) 521 (373) 966 (489) 588 (88) () w nawiasach podano liczbę lokali zakontraktowanych (co do których podpisane zostały umowy przedwstępne sprzedaży) *- możliwe przesunięcie zakończenia budowy na 1 kw. 2012 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 15

16 Załączniki Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 16

Inwestycje w trakcie budowy Inwestycje w trakcie budowy 1.393 lokali, PUM: ponad 90,4 tys. m2, 11 etapów w 7 inwestycjach Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Etap 8&10 229 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2011/ 1Q 2012 Łączna powierzchnia : 17,517 m2 Lokalizacja : Warszawa, Wilanów Osiedle Zdrowa Etapy 2, 5 335 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2011 i 3Q 2012, Łączna powierzchnia : 20.397 m2 Lokalizacja : Warszawa, Wilanów Słoneczna Morena Etap 2 i 3 133 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2011/1Q2012 i 2Q 2012 Łączna powierzchnia : 7,740 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Piecki-Migowo Przedsprzedaż 138 Przedsprzedaż 256 Przedsprzedaż 60 City Apartments Etap 2 228 lokali Spodziewana data zakończenia : 1Q 2012 Łączna powierzchnia : 17.311 m 2 Lokalizacja : Warszawa, Żoliborz Osiedle Kameralne Etap 1 135 lokali Spodziewana data zakończenia : 1Q 2012 Łączna powierzchnia : 7.868 m 2 Lokalizacja : Warszawa, Bemowo Przedsprzedaż 169 Przedsprzedaż 103 Przedsprzedaż Albatross Towers Etap 1 19 149 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2012 Łączna powierzchnia : 10,049 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Przymorze Lawendowe Wzgórza Etapy 2, 3, 4 184 lokali Spodziewana data zakończenia : 4Q 2011, 2Q 2012, 4Q 2012 Łączna powierzchnia : 9.573 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Południe Przedsprzedaż 106 Suma podpisanych umów przedwstępnych na koniec września 2011: 851 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 17

Inwestycje planowane na najbliższy kwartał 2011 r. Planowane rozpoczęcie w 4Q 2011 r. 681 lokali, PUM: ok. 41,6 tys. m2, 5 etapów w 5 projektach Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Etap 7 173 lokali Spodziewana data zakończenia : 2Q 2013 Łączna powierzchnia: 10,327 m2 Lokalizacja: Warszawa, Wilanów Przedsprzedaż 2 City Apartments Etap 3 Przedsprzedaż 219 lokali 50 Spodziewana data zakończenia : 1Q 2013 Łączna powierzchnia: 13,652 m 2 Lokalizacja: Warszawa, Żoliborz Osiedle Zdrowa Etap 3 194 lokali Spodziewana data zakończenia : 1Q 2013 Łączna powierzchnia: 11,477 m2 Lokalizacja: Warszawa, Wilanów Przedsprzedaż 36 Słoneczna Morena Etap 4 12 lokale Spodziewana data zakończenia : 4Q 2012 Łączna powierzchnia: 1,833 m2 Lokalizacja: Gdańsk, Piecki-Migowo Lawendowe Wzgórza Etap 5 81 lokale Spodziewana data zakończenia : Q4 2012 Łączna powierzchnia: 4,318 m2 Lokalizacja: Gdańsk, Południe Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 18

Dziękujemy! MIERZ WYSOKO Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 19