Partnerstwo Publiczno-Prywatne

Transkrypt

1 Finansowanie Projektów Listopad 2017, Płock

2 Cele i zadania strategiczne Bank Gospodarstwa Krajowego jest państwowym bankiem rozwoju, którego misją jest wspieranie rozwoju społeczno-gospodarczego Polski oraz sektora publicznego w realizacji jego zadań. Bank wiodący w obszarze finansowania i obsługi JST, spółek komunalnych i instytucji ochrony zdrowia Bank wspierający absorpcję funduszy Unii Europejskiej Bank zarządzający programami i funduszami rządowymi w zakresie rozwoju i modernizacji infrastruktury Instytucja wiodąca w procesie konsolidacji finansów publicznych 2

3 Model realizacji przedsięwzięcia na podstawie długoterminowej umowy zawartej pomiędzy podmiotem publicznym i partnerem prywatnym, w celu stworzenia infrastruktury rzeczowej, finansowej oraz organizacyjnej, umożliwiającej dostarczanie usług publicznych Umowa bezpośrednia Podmiot Publiczny umowa PPP Umowa kredytu Partner Prywatny Umowa wykonawcza Umowa operatorska Wykonawca Operator 3

4 Rola Banku i korzyści ze współpracy konsultacje w zakresie dostępnych instrumentów finansowych oraz wymaganych zapisów umowy PPP oraz umowy bezpośredniej finansowanie inwestycji realizowanych w formule PPP ok. 50%-70% kosztów projektu ppp, długość okresu kredytowania nawet powyżej 20 lat zmniejszenie ryzyka niepowodzenia projektu rozwiązanie umowy PPP wskutek braku pozyskania finansowania skrócenie czasu potrzebnego partnerowi prywatnemu na pozyskanie finansowania dzielenie się doświadczeniem Banku wynikającym ze współpracy z innymi podmiotami realizującymi projekty PPP 4

5 Obszary i instrumenty finansowania Główne obszary Ochrona zdrowia Rewitalizacja Termomodernizacja Ciepłownictwo Obiekty użyteczności publicznej Infrastruktura wodnokanalizacyjna Gospodarka odpadami Infrastruktura transportowa Kredyt inwestycyjny Dostępne instrumenty finansowe dla spółki celowej (utworzonej przez partnera prywatnego lub przez JST i partnera prywatnego) na sfinansowanie nakładów inwestycyjnych dla istniejącej spółki komunalnej (z udziałem kapitałowym partnera prywatnego) realizującej projekt inwestycyjny Kredyt na sfinansowanie podatku VAT: należnego w momencie oddania obiektu do użytkowania ( handover VAT ) od nakładów inwestycyjnych w okresie budowy Kredyt pomostowy na sfinansowanie wkładu własnego partnera prywatnego przy adekwatnym zabezpieczeniu (gwarancja bankowa) Wykup wierzytelności od spółki realizującej projekt w formule PPP 5

6 Główne czynniki wpływające na bankowalność Optymalna alokacja ryzyk Klarowny podział zadań i ryzyk pomiędzy partnerem publicznym i prywatnym Prawidłowa ocena techniczna wykonalności projektu Adekwatny poziom zabezpieczenia udzielonego finansowania Zapisy umowy PPP Wiarygodni partnerzy prywatni Stabilne i jasno określone przepływy finansowe projektu Realne zapotrzebowanie na projekt 6

7 Ocena Projektu przez Bank Zakres weryfikacji Projektu podział ryzyk pomiędzy partnerów potencjał i doświadczenie partnera prywatnego sytuacja ekonomiczno-finansowa podmiotu publicznego planowany mechanizm wynagradzania system kar i rozwiązywania sporów adekwatność zabezpieczeń zasadność ekonomiczną i społeczną Podstawowe dokumenty podlegające badaniu przez Bank dokumentacja projektowa, w tym projekt umowy PPP biznes plan wraz z modelem finansowym due dilligence prawne (m.in. analiza umów z wykonawcami, umowy PPP/koncesji) due dilligence techniczne obejmującego m.in. potwierdzenie budżetu projektu oraz harmonogramu prac raport doradcy rynkowego (jeżeli projekt oparty na ryzyku popytu) dane finansowe pozwalające na ocenę podmiotu publicznego, w tym WPF uwzględniający przedmiotowy projekt 7

8 Zabezpieczenia finansowania Wymagane zabezpieczenia są każdorazowo dostosowywane do transakcji hipoteka na nieruchomościach, na których realizowany jest Projekt zastaw rejestrowy na przedsiębiorstwie zastaw rejestrowy na zbiorze rzeczy i praw wchodzących w skład Projektu zastaw finansowy oraz rejestrowy na 100% udziałów spółki projektowej cesja wierzytelności i praw z Umowy PPP umowa bezpośrednia ze wskazanymi stronami projektu, w tym podmiotem publicznym cesja z umów ubezpieczenia majątku spółki projektowej cesja z umów generujących przychody spółki projektowej zastaw na rachunkach SPV 8

9 Harmonogram realizacji Projektu Wybór doradcy finansowego i przeprowadzenie analizy przedrealizacyjnych Konsultacje eksperckie z Bankiem dot. wyboru modelu finansowania Wybór konsorcjum doradców oraz przygotowanie niezbędnych dokumentów i analiz Publikacja SIWZ oraz zaproszenie do składania ofert Złożenie wstępnych ofert finansowania przez banki Ocena oraz wybór najkorzystniejszej oferty Pozyskanie oferty wiążącej instytucji finansowej Podpisanie umowy PPP oraz umowy finansowania bankowego

10 Studium przypadku: Sąd Okręgowy w Nowym Sączu Wartość projektu: 49,5 mln PLN Długość kontraktu PPP: 23 lata i 3 miesiące Podmiot publiczny: Ministerstwo Sprawiedliwości Podmiot prywatny: PPP Projekt Sp. z o.o. - Warbud (Grupa Vinci) Okres spłaty kredytu: 20 lat Formuła PPP: Zaprojektuj, Wybuduj, Sfinansuj i Zarządzaj Wynagrodzenie Partnera Prywatnego: opłata za dostępność 10

11 Studium przypadku: System Gospodarki Odpadami dla Miasta Poznania Wartość projektu: 925 mln PLN Podmiot publiczny: Miasto Poznań Podmiot prywatny: Suez Zielona Energia Sp. z o.o. Długość kontraktu PPP: 25 lat Wynagrodzenie Partnera Prywatnego: opłata za dostępność Konsorcjum: Bank Gospodarstwa Krajowego (Facility and Security Agent), PKO BP SA, PEKAO SA Wartość kredytu: 725 mln PLN Okresspłaty kredytu: 22 lata Dotacja z Funduszu Spójności mln PLN 11

12 Dziękuję za uwagę Patryk Darowski, CFA Dyrektor Sektor Budowlany, Medyczny i PPP Departament Projektów Sektorowych Tel patryk.darowski@bgk.pl