KOMENTARZ DO SKONSOLIDOWANYCH INFORMACJI FINANSOWYCH ZA IV KWARTAŁ 2004 ROKU.

Transkrypt

1 KOMENTARZ DO SKONSOLIDOWANYCH INFORMACJI FINANSOWYCH ZA IV KWARTAŁ 2004 ROKU. Prezentowane dane finansowe Grupy Kapitałowej COMP za IV kwartał roku obrotowego 2004 zostały sporzdzone zgodnie z zasadami ustawy o rachunkowoci z dnia 29 wrzenia 1994 r. (Dz. U. Nr 121 poz. 591 z pón. zmianami). WPROWADZENIE DO SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO DANE JEDNOSTKI Nazwa Spółki - COMP Spółka Akcyjna Siedziba - Warszawa, ul. Gen. Kazimierza Sosnkowskiego 29 Sd Rejestrowy - Sd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sdowego Nr Rejestru Przedsibiorców Przedmiotem działalnoci podstawowej wg EKD jest pozostała działalno zwizana z informatyk (dział 7260 Z), działalnoci drugorzdnej: doradztwo w zakresie sprztu komputerowego (dział 7210 Z) pozostała sprzeda hurtowa wyspecjalizowana (dział 5170 A) działalno w zakresie oprogramowania (dział 7220 Z) CZAS TRWANIA SPÓŁKI ZGODNIE ZE STATUTEM JEST NIEOGRANICZONY Prezentowane jest skonsolidowane sprawozdanie finansowe za okres i narastajco za okres r. Spółka po raz pierwszy sporzdza skonsolidowane sprawozdanie za IV kwartał, nie ma wic obowizku prezentowania danych porównywalnych za IV kwartał roku poprzedzajcego. SKŁAD ORGANÓW SPÓŁKI. Skład osobowy zarzdu na dzie r.: Jacek Papaj - Prezes Zarzdu Andrzej Olaf Wsowski - Wiceprezes Zarzdu Grzegorz Zieleniec - Wiceprezes Zarzdu Skład osobowy rady nadzorczej na dzie r.: Robert Tomaszewski - Przewodniczcy Rady Nadzorczej Jerzy Rey - Wiceprzewodniczcy Rady Nadzorczej Jacek Pulwarski - Członek Rady Nadzorczej Tomasz Bogutyn - Członek Rady Nadzorczej Włodzimierz Hausner - Członek Rady Nadzorczej W czasie trwania IV nie zaszły adne zmiany w składzie organów Spółki. Kapitał zakładowy Seria / emisja Rodzaj akcji Rodzaj uprzywilejowania akcji Rodzaj ograniczenia praw do akcji Liczba akcji Liczba akcji razem zwykłe brak Warto wg wartoci nominalnej Kapitał zakładowy razem ,50 Warto nominalna jednej akcji = 2,50 zł 1

2 Struktura własnoci kapitału podstawowego dzie r. Posiadacz akcji Rodzaj akcji Liczba akcji Udział w kapitale zakładowym (%) Liczba głosów na WZA Udział w ogólnej liczbie głosów na WZA (%) Jacek Papaj* zwykłe ,07% ,07% Pozostali Akcjonariusze zwykłe ,93% ,93% razem ,00% ,00% * akcjonariusz pełni funkcj Prezesa Zarzdu SPÓŁKA NIE POSIADA WEWNTRZNYCH JEDNOSTEK ORGANIZACYJNYCH SPORZ DZAJ CYCH SAMODZIELNE SPRAWOZDANIA FINANSOWE. EMITENT JEST JEDNOSTK DOMINUJ C SPORZ DZAJ C SKONSOLIDOWANE SPRAWOZDANIE FINANSOWE. W PREZENTOWANYM OKRESIE NIE NAST PIŁO POŁ CZENIE SPÓŁEK. PRZYGOTOWANIE SPRAWOZDA FINANSOWYCH OPARTE BYŁO NA ZAŁOENIU, E SPÓŁKA BDZIE KONTYNUOWA DZIAŁALNO W DAJ CEJ SI PRZEWIDZIE PRZYSZŁOCI. INFORMACJA DODATKOWA DO RAPORTU KWARTALNEGO ZA IV KWARTAŁ 2004 ROKU WSTP I. COMP S.A. jest podmiotem dominujcym w Grupie Kapitałowej, w skład której wg stanu na r. wchodziły nastpujce podmioty: a) spółki zalene - Radcomp S.A. w której COMP S.A. posiada 67% udziałów w kapitale zakładowym o łcznej wartoci nominalnej tys. zł, - PACOMP Sp. z o.o. w której COMP S.A. posiada 80% udziałów w kapitale zakładowym o łcznej wartoci nominalnej 80 tys. zł, - TORN Sp z o.o. w której COMP S.A. posiada 60% udziałów w kapitale zakładowym o łcznej wartoci nominalnej 500 tys. zł, b) spółki stowarzyszone: - TechLab 2000 Sp z o.o., w której COMP S.A. posiada 30% udziałów w kapitale zakładowym o łcznej wartoci nominalnej 45 tys. zł, c) w stosunku do stanu na r. struktura grupy kapitałowej nie uległa zmianom. W IV kwartale 2004 roku Grupa Kapitałowa COMP S.A. osignła przychody ze sprzeday netto w wysokoci tys. zł. Spółka nie prezentuje IV kwartału roku 2003 jako okresu porównawczego, wic nie dokonano analizy porównawczej przychodów osignitych w tym okresie.. Rachunek zysków i strat Grupy za czwarty kwartał 2004 roku wykazał zysk netto tys. zł,, narastajco za cztery kwartały roku 2004 Spółka wykazuje strat w kwocie tys. zł. Strata jest spowodowana sprzeda spółki zalenej COMP Rzeszów S.A. w pierwszym kwartale 2004 r. II. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe Skonsolidowane sprawozdanie finansowe obejmuje okres od 01 stycznia do 31 grudnia 2004 roku, oraz dane za okres 01 padziernika do 31 grudnia 2004 roku. Niniejsze skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało 2

3 sporzdzone przy załoeniu kontynuowania działalnoci gospodarczej przez wszystkie spółki grupy. Dane finansowe s wyraone w tysicach złotych, o ile nie zaznaczono inaczej. III. Wskazanie, zgodnie z załcznikiem nr 2 do rozporzdzenia, rednich kursów wymiany złotego w okresach objtych skonsolidowanym sprawozdaniem finansowym i porównywalnymi danymi finansowymi, w stosunku do Euro, ustalonych przez NBP w szczególnoci: Kurs zł EUR Wyszczególnienie kurs obowizujcy na ostatni dzie okresu przyjty do obliczenia danych z pozycji od IX do XIV kurs redni obliczony jako rednia arytmetyczna kursów obowizujcych na ostatni dzie kadego miesica w danym okresie- przyjty do obliczenia danych z pozycji od I, do VIII, i XVI, najwyszy kurs w okresie najniszy kurs w okresie IV. Opis przyjtych zasad (polityki) rachunkowoci, w tym metod wyceny aktywów i pasywów oraz przychodów i kosztów ustalenia wyniku finansowego oraz sposobu sporzdzania sprawozdania finansowego i danych porównywalnych. Skonsolidowane sprawozdanie finansowe zostało przygotowane zgodnie z wymogami Ustawy z dnia 29 wrzenia 1994 roku o rachunkowoci obowizujcymi jednostki kontynuujce działalno oraz rozporzdzeniem Ministra Finansów z dnia 12 grudnia 2001 r. w sprawie szczegółowych zasad sporzdzania przez jednostki inne ni banki i zakłady ubezpiecze sprawozdania finansowego jednostek powizanych. Spółka sporzdza skonsolidowany rachunek zysków i strat w układzie kalkulacyjnym W skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym Spółki wykazuj zdarzenia gospodarcze zgodnie z ich treci ekonomiczn. Wynik finansowy Grupy Kapitałowej za dany rok obrotowy obejmuje wszystkie osignite i przypadajce na jej rzecz przychody oraz zwizane z tymi przychodami koszty zgodnie z zasadami memoriału, współmiernoci przychodów i kosztów oraz ostronej wyceny. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT Przychody Przychody ze sprzeday obejmuj niewtpliwie nalene lub uzyskane kwoty netto ze sprzeday tj. pomniejszone o naleny podatek od towarów i usług (VAT) ujmowane w okresach, których dotycz. Spółka COMP S.A. wykazuje równie przychody naliczone memoriałowo zwizane z rozliczeniem zaangaowania kontraktu długoterminowego w wysokoci równej poniesionym kosztom tj w kwocie tys.zł Koszty Spółka prowadzi koszty w układzie rodzajowym oraz w układzie kalkulacyjnym. Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów obejmuje koszty bezporednio z nimi zwizane oraz uzasadnion cz kosztów porednich. Cz stałych porednich kosztów produkcji, która nie odpowiada poziomowi tych kosztów przy normalnym wykorzystaniu zdolnoci produkcyjnych stanowi koszt okresu, w którym została poniesiona. Na wynik finansowy Spółki wpływaj ponadto: - Pozostałe przychody i koszty operacyjne porednio zwizane z działalnoci Spółki w zakresie m.in. zysków i strat ze zbycia nie finansowych aktywów trwałych, aktualizacji wyceny aktywów nie finansowych, utworzenia i rozwizania rezerw na przyszłe ryzyko, kar, grzywien i odszkodowa, otrzymania lub przekazania darowizn, 3

4 - Przychody finansowe z tytułu dywidend (udziałów w zyskach), odsetek, zysków ze zbycia inwestycji, aktualizacji wartoci inwestycji, nadwyki dodatnich rónic kursowych nad ujemnymi, - Koszty finansowe z tytułu odsetek, strat ze zbycia inwestycji, aktualizacji wartoci inwestycji, nadwyki ujemnych rónic kursowych nad dodatnimi, - Straty i zyski nadzwyczajne powstałe na skutek trudnych do przewidzenia zdarze nie zwizanych z ogólnym ryzykiem prowadzenia Spółki poza jej działalnoci operacyjn. Wynik finansowy brutto koryguj: - biece zobowizania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych, - aktywa oraz rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego ustala si w wysokoci kwoty przewidzianej w przyszłoci do odliczenia od podatku dochodowego, w zwizku z ujemnymi rónicami przejciowymi, które spowoduj w przyszłoci zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego oraz straty podatkowej moliwej do odliczenia, ustalonej przy uwzgldnieniu zasady ostronoci. Rezerw z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzy si w wysokoci kwoty podatku dochodowego, wymagajcej w przyszłoci zapłaty, w zwizku z wystpowaniem dodatnich rónic przejciowych, to jest rónic, które spowoduj zwikszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego w przyszłoci. Rezerwy i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego, dotyczce operacji rozliczanych z kapitałem (funduszem) własnym, odnosi si równie na kapitał (fundusz) własny. BILANS Wartoci niematerialne i prawne wycenia si według cen nabycia lub kosztów wytworzenia dla kosztów prac rozwojowych, pomniejszonych o skumulowane odpisy umorzeniowe oraz o ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty wartoci. Za wartoci niematerialne i prawne uznaje si: - koszty prac rozwojowych zakoczonych pozytywnym wynikiem, które zostan wykorzystane do produkcji, - nabyt warto firmy, - nabyte prawa majtkowe, prawa pokrewne, licencje i koncesje, - nabyte prawa do wynalazków, patentów, znaków towarowych, wzorów uytkowych, - know-how. Wartoci niematerialne i prawne amortyzowane s metod liniow w okresie przewidywanej ekonomicznej uytecznoci, według nastpujcych zasad: - koszty prac rozwojowych 20%, - warto firmy 20%, - nabyte prawa majtkowe, licencje i koncesje 20% - 50%, - oprogramowanie komputerów 50%, - pozostałe wartoci niematerialne i prawne 20%, - wartoci niematerialne i prawne o jednostkowej wartoci nie przekraczajcej 3,5 tys. zł w dniu przyjcia do uytkowania - jednorazowe spisanie w koszty amortyzacji. Warto firmy jednostek podporzdkowanych Warto firmy z konsolidacji dla jednostek zalenych ustala si jako nadwyk wartoci nabycia udziałów w jednostce zalenej nad odpowiadajc jej czci aktywów netto jednostki zalenej według jej wartoci godziwej na dzie rozpoczcia sprawowania kontroli. Warto firmy z konsolidacji dla jednostek stowarzyszonych ustala si jako nadwyk wartoci nabycia udziałów w jednostce stowarzyszonej nad odpowiadajc jej czci aktywów netto jednostki stowarzyszonej według jej wartoci godziwej na dzie rozpoczcia wywierania znaczcego wpływu. Warto firmy z konsolidacji jest odpisywana w skonsolidowany rachunek zysków i strat liniowo przez okres 5 lat, poczwszy od miesica nastpnego po miesicu, w którym objto kontrol. 4

5 rodki trwałe s wycenianie w cenie nabycia lub koszcie wytworzenia po aktualizacji wyceny składników majtku pomniejszonych o skumulowane umorzenie oraz dokonane odpisy aktualizujce ich warto. W uzasadnionych przypadkach do ceny nabycia lub kosztu wytworzenia rodków trwałych w budowie zalicza si rónice kursowe z wyceny nalenoci i zobowiza powstałe na dzie bilansowy oraz odsetki od zobowiza finansujcych wytworzenie lub nabycie rodków trwałych. Zgodnie z Ustaw o Rachunkowoci warto pocztkowa i dotychczas dokonane od rodków trwałych odpisy amortyzacyjne (umorzeniowe) mog na podstawie odrbnych przepisów, ulega aktualizacji wyceny. Ustalona w wyniku aktualizacji wyceny warto ksigowa netto rodka trwałego nie powinna by wysza od realnej wartoci, której odpisanie w przewidywanym okresie jego dalszego uywania jest ekonomicznie uzasadnione. Ostatnia aktualizacja wyceny rodków trwałych została przeprowadzona przy uyciu stawek okrelonych przez prezesa GUS na dzie 1 stycznia 1995 roku. Dla celów podatkowych przyjmowane były stawki amortyzacyjne wynikajce z ustawy z dnia 15 lutego 1992 roku o podatku dochodowym od osób prawnych okrelajcej wysoko amortyzacji stanowicej koszty uzyskania przychodów. W stosunku do rodków trwałych nabytych i wprowadzonych do ewidencji przed dniem 1 stycznia 2000 roku stosowane s stawki wynikajce z rozporzdzenia Ministra Finansów z dnia 17 stycznia 1997 roku w sprawie amortyzacji rodków trwałych oraz wartoci niematerialnych i prawnych. Okrelaj one wysoko amortyzacji stanowicej koszty uzyskania przychodu. Składniki majtku o przewidywanym okresie uytkowania nie przekraczajcym jednego roku oraz wartoci pocztkowej nie przekraczajcej 3,5 tysica złotych s jednorazowo odpisywane w ciar kosztów w momencie przekazania do uytkowania. W indywidualnych przypadkach przyjmuje si do amortyzacji rodki trwałe o wartoci pocztkowej od 1 zł do 3,5 tys. zł. rodki trwałe umarzane s według metody liniowej poczwszy od miesica nastpnego po miesicu przyjcia do eksploatacji w okresie odpowiadajcym szacowanemu okresowi ich ekonomicznej uytecznoci. Zastosowane stawki amortyzacyjne s nastpujce: - prawo wieczystego uytkowania gruntów - - budowle i budynki 10%, - urzdzenia techniczne i maszyny (z wyłczeniem sprztu komputerowego) 20%, - sprzt komputerowy 30%, - rodki transportu 20%, - inne rodki trwałe 10-20%. rodki trwałe w budowie wycenia si w wysokoci ogółu kosztów pozostajcych w bezporednim zwizku z ich nabyciem lub wytworzeniem, pomniejszonych o odpisy z tytułu trwałej utraty wartoci. W uzasadnionych przypadkach do ceny nabycia lub kosztu wytworzenia rodków trwałych w budowie zalicza si rónice kursowe z wyceny nalenoci i zobowiza powstałe na dzie bilansowy oraz odsetki od zobowiza finansujcych wytworzenie lub nabycie rodków trwałych. INWESTYCJE DŁUGOTERMINOWE Za inwestycje długoterminowe Spółka uznaje aktywa nabyte w celu osignicia korzyci ekonomicznych wynikajcych z przyrostu ich wartoci, uzyskania z nich przychodów w formie odsetek, dywidend, udziałów w zyskach lub innych poytków. Nieruchomoci oraz wartoci niematerialne i prawne i inne inwestycje nie stanowice aktywów finansowych zaliczone do aktywów trwałych nie uytkowane przez jednostk, lecz nabyte w celu osignicia korzyci ekonomicznych wynikajcych z przyrostu wartoci tych aktywów lub uzyskania z nich przychodów, lub innych poytków wycenia si według ceny ich nabycia pomniejszonej o ewentualne odpisy z tytułu trwałej utraty ich wartoci lub według wartoci godziwej. DŁUGOTERMINOWE AKTYWA FINANSOWE: Długoterminowe inwestycje finansowe wycenia si według cen nabycia. Aktywa finansowe, dla których istnieje aktywny rynek wycenia si w wartoci rynkowej. 5

6 Inwestycje długoterminowe wyraone w walutach obcych wyceniane s po kursie kupna stosowanym w tym dniu przez bank, z którego usług korzysta Spółka, nie wyszym jednak od kursu redniego ustalonego dla danej waluty przez NBP na dzie bilansowy. Na dzie bilansowy wycen aktywów finansowych wyraonych w cenie nabycia, pomniejszaj odpisy z tytułu trwałej utraty wartoci. Udziały lub akcje wycenia si według ceny nabycia pomniejszonej o odpisy z tytułu trwałej utraty wartoci. Udziały lub akcje w jednostkach podporzdkowanych zaliczone do aktywów trwałych wycenia si metod praw własnoci. Aktywa finansowe i zobowizania finansowe Aktywa finansowe uznaje si za nabyte, a zobowizania finansowe za powstałe w przypadku zawarcia przez jednostk kontraktu, który powoduje powstanie aktywów finansowych u jednej ze stron i zobowizania finansowego albo instrumentu kapitałowego u drugiej ze stron. Aktywa finansowe oraz zobowizania finansowe, w tym równie pochodne instrumenty finansowe i zawarte transakcje terminowe, z których wynika zobowizanie lub prawo do nabycia lub sprzeday w przyszłym terminie ustalonej iloci okrelonych instrumentów finansowych, po ustalonej cenie, wprowadza si do ksig rachunkowych pod dat zawarcia kontraktu. Aktywa finansowe nabyte na rynku regulowanym wprowadza si do ksig rachunkowych, w zalenoci od przyjtej metody, pod dat zawarcia transakcji lub na dzie rozliczenia transakcji. Aktywa finansowe wprowadza si do ksig rachunkowych na dzie zawarcia kontraktu w cenie nabycia, tj. wartoci godziwej poniesionych wydatków lub przekazanych w zamian innych składników majtkowych, za zobowizania finansowe w wartoci godziwej uzyskanej kwoty lub wartoci otrzymanych innych składników majtkowych. Spółka klasyfikuje instrumenty finansowe w dniu ich nabycia lub powstania do nastpujcych kategorii: - aktywa finansowe i zobowizania finansowe przeznaczone do obrotu, - poyczki udzielone i nalenoci własne, - aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalnoci, - aktywa finansowe dostpne do sprzeday. Aktywa finansowe przeznaczone do obrotu, w tym zaliczone do aktywów instrumenty pochodne, to aktywa nabyte w celu osignicia korzyci ekonomicznych wynikajcych z krótkoterminowych zmian cen oraz waha innych czynników rynkowych, albo aktywa o krótkim czasie trwania nabytego instrumentu, a take inne składniki portfela, co do których jest due prawdopodobiestwo realizacji w krótkim terminie zakładanych korzyci ekonomicznych. Wycenia si je nie póniej ni na koniec okresu sprawozdawczego w wiarygodnie ustalonej wartoci godziwej, bez pomniejszenia o koszty transakcji, jakie jednostka poniosłaby zbywajc te aktywa lub wyłczajc je z ksig rachunkowych z innych przyczyn, chyba e wysoko tych kosztów byłaby znaczca. Skutki okresowej wyceny (przeszacowania do wartoci godziwej), z wyjtkiem pozycji zabezpieczanych i instrumentów zabezpieczajcych, zalicza si odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych okresu sprawozdawczego, w którym nastpiło przeszacowanie. Gdy warto godziwa nie moe by wiarygodnie zmierzona, aktywa finansowe przeznaczone do obrotu wycenia si w skorygowanej cenie nabycia. Przez skorygowan cen nabycia naley rozumie warto nabytych aktywów finansowych pomniejszona o nalene wpłaty. Poyczki udzielone i nalenoci własne, niezalenie od terminu wymagalnoci, to aktywa finansowe powstałe wskutek wydania bezporednio drugiej stronie kontraktu rodków pieninych oraz obligacje i inne dłune instrumenty finansowe nabyte w zamian za wydane bezporednio drugiej stronie kontraktu rodki pienine, jeeli zbywajcy nie utracił kontroli nad tymi instrumentami. Poyczki udzielone i nalenoci własne, które jednostka przeznacza do sprzeday w krótkim terminie zalicza si do aktywów finansowych przeznaczonych do obrotu. 6

7 Wycenia si je nie póniej ni na koniec okresu sprawozdawczego w wysokoci skorygowanej ceny nabycia oszacowanej za pomoc efektywnej stopy procentowej, niezalenie od tego, czy jednostka zamierza utrzyma je do terminu wymagalnoci czy te nie. Nalenoci o krótkim terminie wymagalnoci, dla których nie okrelono stopy procentowej naley wyceni w kwocie wymaganej zapłaty, jeeli ustalona za pomoc stopy procentowej przypisanej tej nalenoci warto bieca przyszłych przepływów pieninych oczekiwanych przez jednostk nie róni si istotnie od kwoty wymaganej zapłaty. Skutki przeszacowania, to jest odpisy z tytułu dyskonta lub premii, jak równie pozostałe rónice ustalone na dzie ich wyłczenia z ksig rachunkowych, zalicza si odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych okresu sprawozdawczego, w którym nastpiło przeszacowanie. Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalnoci to nie zakwalifikowane do poyczek udzielonych i nalenoci własnych aktywa finansowe, dla których kontrakty okrelaj termin wymagalnoci spłaty wartoci nominalnej oraz prawo do otrzymania w ustalonych terminach korzyci ekonomicznych o ile jednostka zamierza i moe utrzyma te aktywa do czasu gdy stan si one wymagalne. Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalnoci, dla których jest ustalony termin wymagalnoci, wycenia si nie póniej ni na koniec okresu sprawozdawczego w wysokoci skorygowanej ceny nabycia oszacowanej za pomoc efektywnej stopy procentowej. Skutki przeszacowania, to jest odpisy z tytułu dyskonta lub premii, jak równie pozostałe rónice ustalone na dzie ich wyłczenia z ksig rachunkowych, zalicza si odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych okresu sprawozdawczego, w którym nastpiło przeszacowanie. Aktywa finansowe utrzymywane do terminu wymagalnoci, dla których nie jest ustalony termin wymagalnoci wycenia si nie póniej ni na koniec okresu sprawozdawczego w cenie nabycia. Aktywa finansowe dostpne do sprzeday to instrumenty niespełniajce warunków zaliczenia do innych kategorii aktywów finansowych. Wycenia si je nie póniej ni na koniec okresu sprawozdawczego w wiarygodnie ustalonej wartoci godziwej, bez jej pomniejszenia o koszty transakcji, jakie jednostka poniosłaby zbywajc te aktywa lub wyłczajc je z ksig rachunkowych z innych przyczyn, chyba e wysoko tych kosztów byłaby znaczca. Skutki przeszacowania aktywów finansowych zakwalifikowanych do kategorii dostpnych do sprzeday i wycenianych w wartoci godziwej, z wyłczeniem pozycji zabezpieczanych, wykazuje si: - zyski lub straty z przeszacowania odnosi si na kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny. Gdy warto godziwa nie moe by wiarygodnie zmierzona, aktywa finansowe dostpne do sprzeday wycenia si w skorygowanej cenie nabycia. Skutki przeszacowania, jak równie pozostałe rónice ustalone na dzie ich wyłczenia z ksig rachunkowych, zalicza si wówczas odpowiednio do przychodów lub kosztów finansowych okresu sprawozdawczego, w którym nastpiło przeszacowanie. Rzeczowe składniki aktywów obrotowych wycenia si według cen nabycia lub kosztów wytworzenia nie wyszych od ich cen sprzeday netto na dzie bilansowy. Poszczególne grupy zapasów s wycenianie a nastpujcy sposób: Materiały Półprodukty i produkty w toku Produkty gotowe Towary cena nabycia import cena zakupu zakupy krajowe koszt materiałów bezporednich koszt wytworzenia cena nabycia import cena zakupu zakupy krajowe Do kosztów wytworzenia produktu nie zalicza si kosztów: 7

8 - wynikajcych z niewykorzystanych zdolnoci produkcyjnych i strat produkcyjnych, - ogólnego zarzdu, nie zwizanych z doprowadzaniem produktu do postaci i miejsca, w jakich si znajduje na dzie wyceny, - magazynowania wyrobów gotowych i półproduktów, chyba e poniesienie tych kosztów jest niezbdne w procesie produkcji, - sprzeday produktów. W sytuacjach uzasadnionych niezbdnym, przygotowaniem towaru lub produktu do sprzeday bd długim okresem wytwarzania produktu, cen nabycia lub koszt wytworzenia zwiksza si o koszty obsługi zobowiza zacignitych w celu finansowania zapasu towarów lub produktów w okresie ich przygotowania do sprzeday bd wytworzenia i zwizanych z nimi rónic kursowych, pomniejszone o przychody z tego tytułu. Odpisy aktualizujce warto rzeczowych składników majtku obrotowego dokonane w zwizku z trwał utrat ich wartoci lub spowodowane wycen doprowadzajc ich warto do cen sprzeday netto moliwych do uzyskania pomniejszaj warto pozycji w bilansie i zalicza si je odpowiednio do: - pozostałych kosztów operacyjnych, - kosztów wytworzenia sprzedanych produktów lub usług, - kosztów sprzeday. Stosowane metody rozchodu : - w drodze szczegółowej identyfikacji rzeczywistych cen (kosztów) tych składników aktywów, które dotycz cile okrelonych przedsiwzi, niezalenie od daty ich zakupu lub wytworzenia. (dla towarów i produktów). - metod redniej waonej dla materiałów do produkcji. Przychody z wykonania nie zakoczonej usługi, objtej umow, w okresie realizacji dłuszym ni 6 miesicy, wykonanej na dzie bilansowy w istotnym stopniu, ustala si na dzie bilansowy proporcjonalnie do stopnia zaawansowania usługi, jeeli stopie ten mona ustali w sposób wiarygodny. Jeli nie mona w sposób wiarygodny ustali stopnia zaawansowania usługi, przychody nalicza si w wysokoci poniesionych kosztów Nalenoci wycenia si w kwotach wymaganej zapłaty, z zachowaniem zasady ostronej wyceny (po pomniejszeniu o odpisy aktualizujce). Nalenoci wyraone w walutach obcych wycenia si na dzie bilansowy po kursie rednim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzie. Rónice kursowe od nalenoci wyraonych w walutach obcych powstałe na dzie wyceny i przy zapłacie zalicza si odpowiednio: ujemne do kosztów finansowych i dodatnie do przychodów finansowych. W uzasadnionych przypadkach odnosi si je do kosztu wytworzenia produktów, usług lub ceny nabycia towarów a take wytworzenia rodków trwałych lub wartoci niematerialnych i prawnych (odpowiednio na zwikszenie lub zmniejszenie tych kosztów). rodki pienine wykazuje si w wartoci nominalnej. Wyraone w walutach obcych wycenia si na dzie bilansowy po kursie rednim ustalonym dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzie. Rozliczenia midzyokresowe kosztów czynne dokonywane s, jeeli koszty poniesione dotycz przyszłych okresów sprawozdawczych. W tej pozycji ujmowana jest nadwyka przychodów zarachowanych nad zafakturowanymi z tytułu realizacji kontraktów długoterminowych. Kapitał zapasowy tworzony jest z podziału zysku, przeniesienia z kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny oraz nadwyki wartoci emisyjnej akcji powyej ich wartoci nominalnej pomniejszonej o koszty tej emisji. Pozostała cz kosztów emisji zaliczana jest do kosztów finansowych. Udziały lub akcje własne wyceniane s w cenie nabycia i wykazywane w kwocie ujemnej w kapitale własnym. 8

9 Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny rzeczowych aktywów jest to kapitał powstały jako skutek aktualizacji wyceny aktywów trwałych a ostatnia aktualizacja przeprowadzona była na dzie 1 stycznia 1995 roku. W przypadku zbycia lub likwidacji składnika majtku odpowiednia cz kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny jest przenoszona na kapitał zapasowy. Odpis z tytułu trwałej utraty wartoci aktywów trwałych, który uprzednio podlegał aktualizacji wyceny pomniejsza kapitał z aktualizacji do wysokoci czci kapitału, która dotyczy tego składnika majtku trwałego. Kapitał (fundusz) rezerwowy z aktualizacji wyceny zwikszaj równie skutki przeszacowania inwestycji zaliczonych do aktywów trwałych powodujce wzrost ich wartoci do poziomu cen rynkowych. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny zmniejszaj, do wysokoci kwoty, o któr podwyszono z tego tytułu kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny, skutki obnienia wartoci inwestycji uprzednio przeszacowanej, jeeli kwota rónicy z przeszacowania nie była rozliczona do dnia wyceny. Skutki obnienia wartoci inwestycji w czci przekraczajcej utworzon uprzednio cz kapitału z aktualizacji zalicza si w koszty finansowe okresu sprawozdawczego. Kapitałem podstawowym grupy kapitałowej jest kapitał podstawowy jednostki dominujcej. Pozycje kapitału własnego jednostek zalenych inne ni kapitał podstawowy, w czci, w jakiej jednostka dominujca jest włacicielem jednostki zalenej, s dodawane do odpowiednich pozycji kapitałów własnych jednostki dominujcej. Do kapitału własnego grupy włczone s tylko te czci kapitałów własnych jednostek zalenych, które powstały po dniu nabycia udziałów przez jednostk dominujc. W szczególnoci chodzi tu o przyrost kapitałów z tytułu osignitego wyniku finansowego oraz aktualizacji wyceny. Na skonsolidowany wynik netto jednostek grupy kapitałowej objtych konsolidacj składa si wynik netto jednostki dominujcej, wynik netto jednostki zalenej w czci, w jakiej jednostka dominujca jest włacicielem jednostki zalenej oraz udział w zyskach w jednostkach stowarzyszonych w czci, w jakiej jednostka dominujca jest włacicielem jednostki stowarzyszonej. Na skonsolidowany wynik finansowy netto składaj si: a) wynik działalnoci operacyjnej, w tym z tytułu pozostałych przychodów i kosztów operacyjnych, b) wynik operacji finansowych, c) wynik operacji nadzwyczajnych, d) odpis wartoci firmy jednostek podporzdkowanych, e) odpis ujemnej wartoci firmy jednostek podporzdkowanych, f) obowizkowe obcienia wyniku finansowego z tytułu podatku dochodowego, g) udział w zyskach (stratach) netto jednostek podporzdkowanych wycenianych metod praw własnoci, h) zyski (straty) mniejszoci. Kapitał własny udziałowców (akcjonariuszy) mniejszociowych Kapitał udziałowców (akcjonariuszy) mniejszociowych ustala si jako sum czci kapitałów własnych jednostek zalenych objtych konsolidacj pełn, które nale do innych udziałowców anieli jednostki wchodzce w skład grupy kapitałowej. Zysk (strata) netto jednostek zalenych w czci nalecej do udziałowców (akcjonariuszy) innych ni jednostki wchodzce w skład grupy kapitałowej stanowi zysk udziałowców (akcjonariuszy) mniejszociowych. Ujemna warto firmy Ujemna warto firmy dla jednostek zalenych ustala si jako nadwyk odpowiedniej czci aktywów netto jednostki zalenej według ich wartoci godziwej na dzie rozpoczcia sprawowania kontroli nad wartoci nabycia udziałów w jednostce zalenej. Ujemna warto firmy dla jednostek stowarzyszonych ustala si jako nadwyk wartoci godziwej udziału w kapitale własnym jednostki stowarzyszonej na dzie wywierania na ni znaczcego wpływu nad wartoci nabycia udziałów w jednostce stowarzyszonej. Ujemna warto firmy jest odpisywana liniowo w rachunek zysków i strat przez okres 5 lat. W zwizku ze sprzeda Spółki COMP Rzeszów nierozliczona ujemna warto firmy została odpisana jednorazowo w wynik finansowy skonsolidowany. 9

10 Rezerwy tworzy si na pewne lub o duym stopniu prawdopodobiestwa przyszłe zobowizania i wycenia si je na dzie bilansowy w wiarygodnie oszacowanej wartoci. Rezerwy zalicza si odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych, kosztów finansowych lub strat nadzwyczajnych, zalenie od okolicznoci, z którymi przyszłe zobowizania si wi. Rezerwy tworzone s na ponisze tytuły: - straty z transakcji gospodarczych w toku, - udzielone gwarancje i porczenia, - skutki toczcego si postpowania sdowego i odwoławczego, - przyszłe zobowizania zwizane z restrukturyzacj. Zobowizania wycenia si na dzie bilansowy w kwocie wymagajcej zapłaty z wyjtkiem zobowiza, których uregulowanie zgodnie z umow nastpuje przez wydanie innych ni rodki pienine aktywów finansowych lub wymiany na instrumenty finansowe które wycenia si według wartoci godziwej. Jeeli termin wymagalnoci przekracza jeden rok od daty bilansowej, salda tych zobowiza, z wyjtkiem zobowiza z tyt. dostaw i usług, wykazuje si jako długoterminowe. Pozostałe czci sald wykazywane s jako krótkoterminowe. INNE ROZLICZENIA MIDZYOKRESOWE a) Rozliczenia midzyokresowe kosztów bierne dokonywane s w wysokoci prawdopodobnych zobowiza przypadajcych na biecy okres sprawozdawczy. Do biernych rozlicze midzyokresowych kosztów zalicza si: - rezerw z tytułu napraw gwarancyjnych i rkojmi, - warto wykonanych na rzecz jednostki wiadcze, które nie zostały zafakturowane, a na mocy umowy wykonawca nie był zobowizany do jej zafakturowania, - koszty z tytułu opłat za emisj zanieczyszcze, - warto niewykorzystanych urlopów pracowniczych, - koszty wynagrodze wypłaconych po zakoczeniu roku, dotyczce roku poprzedniego. b) Rozliczenia midzyokresowe przychodów dokonywane z zachowaniem zasady ostronoci, obejmuj w szczególnoci: - równowarto otrzymanych lub nalenych od kontrahentów rodków z tytułu wiadcze, których wykonanie nastpi w nastpnych okresach sprawozdawczych, - rodki pienine otrzymane na sfinansowanie nabycia lub wytworzenia rodków trwałych, w tym take rodków trwałych w budowie oraz prac rozwojowych, jeeli stosownie do innych ustaw nie zwikszaj one kapitałów (funduszy) własnych. Zaliczone do rozlicze midzyokresowych przychodów kwoty zwikszaj stopniowo pozostałe przychody operacyjne, równolegle do odpisów amortyzacyjnych lub umorzeniowych od rodków trwałych lub kosztów prac rozwojowych sfinansowanych z tych ródeł, - ujemn warto firmy, - nadwyka zafakturowanych przychodów nad zarachowanymi dotyczca kontraktów długoterminowych, - wycena transakcji w walutach obcych. Wyraone w walutach obcych operacje gospodarcze ujmuje si w ksigach rachunkowych na dzie ich przeprowadzenia odpowiednio po kursie: - kupna lub sprzeday walut stosowanym przez bank, z którego usług korzysta jednostka w przypadku operacji sprzeday lub kupna walut oraz operacji zapłaty nalenoci lub zobowiza, - rednim ustalonym dla danej waluty przez NBP na ten dzie, chyba e w zgłoszeniu celnym lub innym wicym jednostk dokumencie ustalony został inny kurs w przypadku pozostałych operacji. Na dzie bilansowy wycenia si wyraone w walutach obcych: - składniki aktywów (z wyłczeniem udziałów w jednostkach podporzdkowanych wycenionych metod praw własnoci) - po kursie kupna stosowanym w tym dniu przez bank, z którego usług korzysta jednostka, nie wyszym jednak od kursu redniego ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzie, 10

11 - składniki pasywów - po kursie sprzeday stosowanym w tym dniu przez bank, z którego usług korzysta jednostka, nie niszym jednak od kursu redniego ustalonego dla danej waluty przez Narodowy Bank Polski na ten dzie. Zmiany zasad rachunkowoci w okresie sprawozdawczym Spółka nie dokonała istotnych zmian zasad rachunkowoci w okresie sprawozdawczym, które mogłyby znaczco wypłyn na wynik finansowy lub prezentacj danych. Szczegółowy opis stosowanych zasad rachunkowoci nie odbiega od prezentowanego w prospekcie emisyjnym Zakres i metoda konsolidacji Przy sporzdzaniu skonsolidowanego sprawozdania grupy kapitałowej za IV kwartał roku 2004 zastosowano metod pełn konsolidacji w przypadku podmiotów zalenych: - TORN Sp. z o.o. - Radcomp S.A. - PACOMP Sp. z o.o. Oraz zastosowano wycen metod praw własnoci w przypadku: - Techlab 2000 Sp. z o.o. podmiot stowarzyszony. Konsolidacja metod pełn jednostek zalenych dokonana została z zachowaniem nastpujcych zasad: - wszystkie odpowiednie pozycje aktywów i pasywów jednostek zalenych i jednostki dominujcej zostały zsumowane w pełnej wysokoci bez wzgldu na to, w jakiej czci jednostka dominujca jest włacicielem jednostki zalenej; - wszystkie odpowiednie pozycje przychodów i kosztów jednostek zalenych i jednostki dominujcej zostały zsumowane w pełnej wysokoci bez wzgldu na to, w jakiej czci jednostka dominujca jest włacicielem jednostki zalenej; - po dokonaniu sumowania dokonano korekt i wyłcze konsolidacyjnych; - uzyskany w wyniku sumowania zysk/strat netto powikszono o strat lub pomniejszono o zysk udziałowców mniejszociowych; Ze skonsolidowanego sprawozdania finansowego wyłczono wszystkie istotne: - kapitały własne jednostek zalenych powstałe przed objciem kontroli; - warto udziałów posiadanych przez jednostk dominujc; - wzajemne nalenoci i zobowizania oraz inne rozrachunki o podobnym charakterze; - przychody i koszty dotyczce operacji gospodarczych dokonywanych midzy jednostkami objtymi konsolidacj; - nie zrealizowane z punktu widzenia grupy kapitałowej zyski lub straty powstałe na operacjach dokonywanych midzy jednostkami objtymi konsolidacj, a zawarte w wartoci podlegajcych konsolidacji aktywów i pasywów; - dywidendy naliczone lub wypłacone przez jednostki zalene jednostce dominujcej i innym jednostkom objtym konsolidacj. ZMIANY STANU REZERW I AKTYWÓW INNE ROZLICZENIA MIDZYOKRESOWE koniec IV koniec III a) bierne rozliczenia midzyokresowe kosztów 3, długoterminowe (wg tytułów) rezerwy na koszty gwarancji rezerwy na koszty kontraktów krótkoterminowe (wg tytułów) 2, rezerwy na koszty gwarancji rezerwy na koszty kontraktów rezerwy na koszty urlopów rezerwy na koszty okresu sprawozdawczego rezerwy na wiadczenia - nagrody 1,

12 - rezerwy na koszty usług obcych pozostałe b) rozliczenia midzyokresowe przychodów 3,043 3,178 - długoterminowe (wg tytułów) 2,465 2,716 - gwarancje i serwis - wycena kontraktów długoterminowych - dotacje 2,392 2,591 - krótkoterminowe (wg tytułów) usługi serwisowe i sprzeda bez wydania wycena kontraktów budowlanych (długoterminowych) inne 5 0 Inne rozliczenia midzyokresowe, razem 6,524 3,660 ZMIANA STANU REZERWY Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO koniec IV koniec III 1. Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego na pocztek okresu, w tym: korekty konsolidacyjne oraz prezentacyjne doprowadzajce do porównywalnoci 0 0 1a. Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego na pocztek okresu po korektach, w tym: a) odniesionej na wynik finansowy b) odniesionej na kapitał własny 0 0 c) odniesionej na warto firmy lub ujemn warto firmy Zwikszenia a) odniesione na wynik finansowy okresu z tytułu dodatnich rónic przejciowych (z tytułu) od niezrealizowanej sprzeday rónice kursowe, odsetki inne 7 0 b) odniesione na kapitał własny w zwizku z dodatnimi rónicami przejciowymi (z tytułu) 0 0 c) odniesione na warto firmy lub ujemn warto firmy w zwizku z dodatnimi rónicami przejciowymi (z tytułu) Zmniejszenia a) odniesione na wynik finansowy okresu w zwizku z dodatnimi rónicami przejciowymi (z tytułu) rozwizanie rezerwy na odsetki, kary, rónice kursowe mara na sprzeday rónica midzy amortyzacj podatkow a bilansow inne zrealizowane rónice przejciowe 0 0 b) odniesione na kapitał własny w zwizku z dodatnimi rónicami przejciowymi (z tytułu) korekty konsolidacyjne - wyłczenie spółki z konsolidacji metod pełn c) odniesione na warto firmy lub ujemn warto firmy w zwizku z dodatnimi rónicami przejciowymi

13 4. Stan rezerwy z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu, razem a) odniesionej na wynik finansowy b) odniesionej na kapitał własny 0 0 c) odniesionej na warto firmy lub ujemn warto firmy 0 0 KRÓTKOTERMINOWE ROZLICZENIA MIDZYOKRESOWE koniec IV koniec III a) czynne rozliczenia midzyokresowe kosztów, w tym: 4,126 2,695 - ubezpieczenia inwestycje koszty kontraktów/projekty 1,816 1,399 - koszty organizacji spółki akcyjnej/emisji 1, pozostałe koszty prac badawczo rozwojowych 0 0 b) pozostałe rozliczenia midzyokresowe, w tym: Krótkoterminowe rozliczenia midzyokresowe, razem 4,126 2,695 ZMIANA STANU AKTYWÓW Z TYTUŁU ODROCZONEGO PODATKU DOCHODOWEGO koniec IV koniec III 1. Stan aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego na pocztek okresu korekty konsolidacyjne oraz prezentacyjne doprowadzajce dane do porównywalnoci 1a. Stan aktywów z tyt. odroczonego podatku dochodowego na pocztek okresu po korektach (z tego): a) odniesionych na wynik finansowy b) odniesionych na kapitał własny 0 0 c) odniesionych na warto firmy lub ujemn warto firmy Zwikszenia a) odniesione na wynik finansowy okresu w zwizku z ujemnymi rónicami przejciowymi (z tytułu) - rezerwa na koszty gwarancji rezerwa na koszty kontraktów rezerwa na koszty usług obcych rezerwa na koszty operacyjne rezerwa na nagrody rezerwa na niewykorzystane urlopy 82 0 b) odniesione na wynik finansowy okresu w zwizku ze strat podatkow (z tytułu) 0 0 c) odniesione na kapitał własny w zwizku z ujemnymi rónicami przejciowymi (z 0 0 tytułu) d) odniesione na kapitał własny w zwizku ze strat podatkow (z tytułu) 0 0 e) odniesione na warto firmy lub ujemn warto firmy w zwizku z ujemnymi 0 0 rónicami przejciowymi (z tytułu) 3. Zmniejszenia a) odniesione na wynik finansowy okresu w zwizku z ujemnymi rónicami

14 przejciowymi (z tytułu) - rozwizanie rezerwy na urlopy rozwizanie rezerwy na przeszacowanie mag rozwizanie rezerwy na koszty usług obcych rozwizanie rezerwy na koszty rozwizanie rezerwy - kontrakty rozwizanie rezerwy na nagrody dla pracowników - rozwizanie rezerwy na koszty operacyjne z tytułu niezrealizowanych rónic kursowych 7 7 b) odniesione na wynik finansowy okresu w zwizku ze strat podatkow (z tytułu) 0 0 c) odniesione na kapitał własny w zwizku z ujemnymi rónicami przejciowymi (z 0 0 tytułu) d) odniesione na kapitał własny w zwizku ze strat podatkow (z tytułu) 0 0 e) odniesione na warto firmy lub ujemn warto firmy w zwizku z ujemnymi 0 0 rónicami przejciowymi (z tytułu) 4. Stan aktywów z tytułu odroczonego podatku dochodowego na koniec okresu, razem, 1, w tym: a) odniesionych na wynik finansowy b) odniesionych na kapitał własny 0 0 c) odniesionych na warto firmy lub ujemn warto firmy 0 0 INNE DŁUGOTERMINOWE ROZLICZENIA MIDZYOKRESOWE koniec IV koniec III a) czynne rozliczenia midzyokresowe kosztów, w tym: 3,167 1,998 - przyszłe koszty kontraktów 2,585 1,640 - inne/gwarancje do kontraktów b) pozostałe rozliczenia midzyokresowe, w tym: koszty nie zakoczonych prac rozwojowych odsetki (leasing) Inne rozliczenia midzyokresowe, razem 3,471 2, Zwizły opis istotnych dokona lub niepowodze Grupy Kapitałowej Emitenta w IV kwartale 2004 r. W omawianym okresie nie wystpiły istotne dokonania lub niepowodzenia Emitenta. Zgodnie z przewidywaniami i obserwowan od lat sezonowoci brany Grupa Kapitałowa Emitenta osignła w IV kwartale obroty wysze ni w poprzednich kwartałach roku obrotowego Opis istotnych dokona lub niepowodze Grupy Kapitałowej Emitenta w okresie, którego dotyczy raport z wykazem najwaniejszych zdarze ich dotyczcych. W IV kwartale Emitent kontynuował proces wejcia na Giełd Papierów Wartociowych w zwizku z decyzj Komisji Papierów Wartociowych i Giełd z dnia 10 sierpnia 2004 o wprowadzeniu do publicznego obrotu wszystkich obecnych serii akcji Spółki COMP S.A. oraz od do akcji zwykłych na okaziciela serii H nowej emisji. 8 grudnia 2004 roku Emitent opublikował prospekt emisyjny. 23 grudnia 2004 roku Emitent zawarł pakiet umów z PROKOM Software SA dotyczcych strategicznej współpracy w dziedzinie rozwijania technologii i sprzeday systemów bezpieczestwa informatycznego. W wyniku realizacji zapisów tej umowy PROKOM Software objł akcji serii H Emitenta po cenie ustalonej na 37,50 złotych za jedn akcj. Objcie akcji w wyniku publicznej emisji spowodowało wpłynicie do firmy rodków w wysokoci złotych. Kwota ta zostanie pomniejszona o koszty emisji w wysokoci ,53 złotych. rodki z emisji akcji serii H zostan przeznaczone na realizacj celów emisji okrelonych przez Emitenta w Prospekcie Emisyjnym i wydatkowane w 2005 roku. 14

15 28 grudnia Emitent podpisał umow z MSWiA dotyczc dostaw, instalacji i serwisu sprztu sieciowego o wartoci EUR, która bdzie realizowana w pierwszym kwartale obrotowym 2005 roku. 15 padziernika 2004 roku Emitent podpisał umow z Instytutem "Pomnik - Centrum Zdrowia Dziecka" w Warszawie na wykonanie systemu informatycznego. Podstawowe moduły oprogramowania dostarczy w ramach tej umowy Radcomp, spółka z Grupy Kapitałowej Emitenta. Umowa bdzie realizowana w okresie 5 lat. Całkowita warto umowy to złotych. Podpisanie kontraktu z jednym z najwikszych szpitali w Polsce jest wanym wydarzeniem dla spółki Radcomp. Wykonanie tak prestiowego zadania zaowocuje zwikszonymi przychodami, ale równie umoliwi spółce Radcomp zdobycie nowych kompetencji oraz znaczcej na polskim rynku referencji. 3. Opis czynników i zdarze, w szczególnoci o nietypowym charakterze majcych znaczny wpływ na osignite wyniki finansowe. Nie zaistniały inne zdarzenia majce znaczny wpływ na osignite wyniki finansowe 4. Wskazanie zdarze, które wystpiły po dniu, na który sporzdzono skonsolidowane dane finansowe za IV kwartał nie ujtych, a mogcych w znaczcy sposób wpłyn na przyszłe wyniki Grupy Kapitałowej Emitenta. Nie zaistniały takie zdarzenia. 5. Stanowisko Zarzdu odnonie moliwoci zrealizowania wczeniej publikowanych prognoz wyników skonsolidowanych na dany rok, w wietle wyników skonsolidowanych zaprezentowanych w raporcie kwartalnym w stosunku do wyników prognozowanych. 17 grudnia 2004 roku Emitent opublikował prognoz wyników skonsolidowanych na 2004 i 2005 rok. Na 2004 rok Zarzd Emitenta przewidywał w opublikowanej prognozie osignicie przychodów skonsolidowanych netto w wysokoci 66 milionów złotych i straty skonsolidowanej netto w wysokoci 2.4 miliona złotych. Wstpne dane z podsumowania czterech kwartałów obrotowych 2004 roku wskazuj, e prognoza zostanie spełniona zarówno w zakresie skonsolidowanych przychodów netto. Zmniejszenie skonsolidowanej straty netto z przewidywanego poziomu 2.4 miliona złotych do 1.95 miliona złotych wynika ze zmiany sposobu rozliczania długoterminowych kosztów realizowania gwarancji na produkty spółki zalenej sprzedawane przez Emitenta. Na strat skonsolidowan netto wpłynła jednorazowa transakcja dokonana w pierwszym kwartale 2004 roku zwizana ze sprzeda 50% akcji spółki zalenej COMP Rzeszów SA. Szacunkowa strata na transakcji wyniosła 8,4 miliona złotych. 6. Wskazanie akcjonariuszy posiadajcych bezporednio lub porednio poprzez podmioty zalene, co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu COMP S.A. na dzie przekazania skonsolidowanego raportu kwartalnego wraz ze wskazaniem liczby posiadanych przez te podmioty akcji, ich procentowego udziału w ogólnej liczbie głosów na Walnym Zgromadzeniu oraz wskazanie zmian w strukturze własnoci znacznych pakietów akcji Emitenta. Na dzie sporzdzenia niniejszego raportu, główny akcjonariusz posiadał nastpujce iloci akcji COMP S.A. Imi i nazwisko Akcjonariusza Liczba objtych Akcji (szt.) Warto nominalna Akcji (w zł) Udział w kapitale zakładowym Udział w liczbie głosów na WZ Jacek Papaj ,07% 74,07% 31 grudnia 2005 roku Zarzd COMP SA podjł uchwał o przydziale akcji serii H firmie Prokom Software SA. W rezultacie prowadzonej w IV kwartale 2004 roku emisji akcji serii H Spółka Prokom Software SA ostatecznie nabyła przydzielone akcje 2 lutego 2005 roku. Zmiany w strukturze własnoci znacznych pakietów Akcji W omawianym okresie nie nastpiły zmiany w strukturze własnoci znacznych pakietów akcji. Rozpoczta została realizacja transakcji wyniku której Prokom Software SA 2 lutego 2005 roku nabył akcji serii H. Informacja o stanie posiadania akcji COMP S.A. lub uprawnie do nich (opcji) przez osoby zarzdzajce i nadzorujce COMP S.A., zgodnie z posiadanymi przez Spółk informacjami na dzie r. 15

16 Imi i nazwisko Akcjonariusza Liczba objtych Akcji (szt.) Warto nominalna Akcji (w zł) Udział w kapitale zakładowym Udział w liczbie głosów na WZ Rada Nadzorcza Robert Tomaszewski ,68% 0,68% Zarzd Jacek Papaj ,07% 74,07% Andrzej Olaf Wsowski ,66%% 4,66% Grzegorz Zieleniec ,02% 1,02% Prokurent Krzysztof Morawski ,40% 0,40% 7. Wskazanie postpowa toczcych si przed sdem, organem właciwym dla postpowania arbitraowego lub organem administracji publicznej, z uwzgldnieniem informacji odnonie postpowania dotyczcego zobowiza lub wierzytelnoci Emitenta lub jednostki od niego zalenej, której warto stanowi, co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta. Nie tocz si adne postpowania spełniajce kryteria tego punktu. 8. Informacje o zawarciu przez Emitenta lub jednostk od niego zalen jednej lub wielu transakcji z podmiotami powizanymi, jeeli warto tych transakcji (łczna warto zawartych w okresie od pocztku roku obrotowego) przekracza wyraon w złotych równowarto kwoty euro jeeli nie s one transakcjami typowymi i rutynowymi na warunkach rynkowych, pomidzy jednostkami powizanymi, a ich charakter i warunki wynikaj z biecej działalnoci operacyjnej, prowadzonej przez Emitenta lub jednostk od niego zalen. Nie wystpiły takie transakcje 9. Informacje o udzieleniu przez Emitenta lub przez jednostk od niego zalen porcze kredytu lub poyczki lub udzieleniu gwarancji łcznie jednemu podmiotów lub jednostce zalenej od tego podmiotu, jeeli łczna warto istniejcych porcze lub gwarancji stanowi równowarto, co najmniej 10% kapitałów własnych Emitenta. Emitent nie udzielił porcze, kredytów ani gwarancji, których warto przekroczyłaby 10% kapitałów własnych. 10. Inne informacje, które zdaniem Emitenta s istotne dla oceny jego sytuacji kadrowej, majtkowej, finansowej, wyniku finansowego oraz informacje, które s istotne dla oceny moliwoci realizacji zobowiza Emitenta i Grupy Kapitałowej Emitenta. Nie wystpiły adne okolicznoci poza ujtymi w prezentowanym sprawozdaniu mogce mie istotny wpływ na wynik finansowy Emitenta i skonsolidowany wynik finansowy Grupy Kapitałowej oraz na moliwoci realizacji zobowiza Emitenta lub spółek zalenych Emitenta. Wzrost zobowiza krótkoterminowych Emitenta jest zwizany ze zwikszon sprzeda w IV kwartale i wynika ze wzrostu zobowiza z tytułu dostaw i usług. 11. Wskazanie czynników, które w ocenie Emitenta bd miały wpływ na osignite przez niego wyniki skonsolidowane w perspektywie co najmniej kolejnego kwartału. - czynniki zewntrzne: postpujcy, dalszy wzrost gospodarczy i prognozowany wzrost PKB - czynniki wewntrzne Sezonowo brany Realizacja porozumienia o współpracy Emitenta z Prokom Software SA Podpisy wszystkich członków zarzdu COMP S.A. 16

17 Data Imi i nazwisko Stanowisko / Funkcja Podpis Jacek Papaj Prezes Zarzdu Andrzej Olaf Wsowski Wiceprezes Zarzdu Grzegorz Zieleniec Wiceprezes Zarzdu 17