Pragma Faktoring SA 1.01. 31.12.2014
Kluczowe założenia Strategii Budowa zdywersyfikowanego portfela należności o wysokim bezpieczeństwie duże rozproszenie portfela klientów i dynamiczny wzrost liczby faktorantów i płatników powtarzalność przychodów oraz przepływów dzięki stałym umowom wysoka płynność portfela poprzez wzrost udziału usługi faktoringu (78% portfela) minimalizacja ryzyka dzięki realizowaniu faktoringu z regresem (99 % portfela faktoringowego) 2
Istotny wzrost wyników 426 979 Dane podane w tys. zł 19 674 10 053 9 145 5 062 4 007 2014 2013* 339 078 16 976 7 441 6 349 2 514 3 037 Przychody ze sprzedaży brutto ogółem Przychody netto ze sprzedaży netto ogółem Zysk ze sprzedaży Zysk na działalności operacyjnej Wynik brutto Wynik netto *dane skonsolidowane 3
Istotny wzrost wyników WYBRANE DANE FINANSOWE PRAGMA FAKTORING SA (w tys. zł) 116% 135% 144% 201% Wyszczególnienie 2014 2013* r/r Przychody ze sprzedaży brutto ogółem Przychody netto ze sprzedaży netto ogółem 426 979 339 078 126% 19 674 16 976 116% Zysk ze sprzedaży 10 053 7 441 135% 126% 2014 132% Zysk na działalności operacyjnej 9 145 6 349 144% Wynik brutto 5 062 2 514 201% Wynik netto 4 007 3 037 132% *dane skonsolidowane 4
Struktura portfela faktoringowego STRUKTURA PORTFELA PRAGMA FAKTORING S.A. W 2014 ROKU ( w tys. zł) Wyszczególnienie saldo 1.01.2014 Kontraktacja 2014 wpływy 2014 saldo 31.12.2014 Wartość faktoringu netto 44 813 430 681 64 130 411 364 Kaucje* 8 658 69 955 13 552 Pożyczki 32 287 73 852 84 475 21 665 Suma brutto 85 759 574 488 495 839 99 346 Suma netto 77 101 504 533 495 839 85 794 *Kaucje- niefinansowane części wierzytelności nabywanych w ramach faktoringu, wypłacane Klientom po spłacie należności przez dłużników faktoringowych 5
Bezpieczeństwo i płynność portfela PŁYNNOŚĆ PORTFELA FAKTORINGOWEGO 496 mln zł 6 krotna rotacja Wartość wpływów gotówkowych z portfela w 2014 r. Transakcje faktoringowe Wpłaty /średnie saldo portfela Rotacja aktywów w roku 7,5 krotna rotacja Przeszło 3 krotna rotacja Portfela faktoringowego Portfela pożyczkowego 2014 r. 755% 7,55 2013 r. 730% 7,30 2012 r. 590% 5,90 6
Dywersyfikacja portfela faktoringowego 1000000 Okres DYWERSYFIKACJA PORTFELA FAKTORINGOWEGO Obrót faktoringowy -należności sfinansowane (tys. zł) Liczba klientów Liczba odbiorców (płatników) Ilość faktur sfinansow anych przez Spółkę Obrót (tys. zł)/ Odbiorca 2014 r. 430 681 260 1 406 37 467 306 2013 r. 325 755 217 906 24 323 360 2012 r. 247 325 177 399 10 552 620 100000 10000 1000 100 10 1 2014 2013 2012 7
Rozwój usługi faktoringu Wzrost wartości portfela faktoringowego r/r o 47 % Wzrost wartości kontraktacji o 32% r/r Wzrost przychodów netto z transakcji faktoringowych r/r o 32 % Wzrost przychodów brutto z transakcji faktoringowych r/r o 27 % 2014 2013 8
Obligacje Wysoka płynność aktywów i dobra sytuacja finansowa Spółki znalazła odzwierciedlenie w procesie spłat obligacji. W ciągu ostatnich 3 miesięcy Pragma Faktoring wykupiła terminowo 3 serie obligacji o łącznej wartości 40 mln zł bez konieczności rolowania. Wykup: 12 grudnia 2014 r. Wartość: 15 mln zł Seria B Seria C Wykup: 29 stycznia 2015 r. Wartość: 10 mln zł Wykup: 6 marca 2015 r. Wartość: 15 mln zł Seria D Seria E Przydział: 19 grudnia 2014 r. Wartość: 20 mln zł Termin wykupu: 19 grudnia 2016 r. Przydział: 19 lutego 2015 r. Wartość: 10 mln zł Termin wykupu: 19 lutego 2018 r. Seria F Po spłacie 40 mln obligacji i wyemitowaniu 30 mln zł całość zadłużenia obligacyjnego ma charakter długoterminowy. 9
Dywidenda Zysk netto 4.007 tys. zł Dywidenda 1,56 zł na akcję Dzięki zakończonemu procesowi spłaty obligacji oraz niewielkiemu poziomowi zadłużenia Spółki, Zarząd Pragma Faktoring S.A. rekomenduje przeznaczenie całego wypracowanego przez spółkę zysku netto (tj. kwoty 4.007 tys. zł) na wypłatę dywidendy na rzecz akcjonariuszy (w wysokości 1,56 zł na akcję). 10
Wyniki za 2014 r. Wzrost wyniku brutto o 101% Wzrost wyniku netto o 32% Wzrost przychodów netto o 16% Wzrost przychodów netto z tytułu usługi faktoringu o 32% Wzrost wyniku na sprzedaży o 35% Wzrost wartości portfela faktoringowego o 47% Spadek wartości portfela pożyczkowego o 51% Utrzymanie bezpiecznego poziomu zadłużenia - zobowiązania oprocentowane netto*/ kapitał własny 116% * zobowiązania finansowe pomniejszone o gotówkę 11
Kontynuacja kluczowych założeń w kolejnych kwartałach: Regularne zwiększanie przychodów i zysków Utrzymanie systematycznego wzrostu wartości portfela i sumy aktywów Utrzymanie wysokiej rotacji aktywów przy utrzymaniu poziomów marży Zwiększenie zaangażowania kapitałowego w usługę faktoringu Utrzymanie trendu wzrostowego dywersyfikacji portfela faktoringowego Nacisk na długoterminową współpracę z klientami i powtarzalność przychodów 12
Dziękujemy za uwagę. 13