ZARZĄDZANIE INDYWIDUALNYM RYZYKIEM KREDYTOWYM Autor: Maciej S. Wiatr, Wstęp
|
|
- Mirosław Sikora
- 8 lat temu
- Przeglądów:
Transkrypt
1 ZARZĄDZANIE INDYWIDUALNYM RYZYKIEM KREDYTOWYM Autor: Maciej S. Wiatr, Wstęp Funkcjonowanie banków jako instytucji zaufania publicznego od zawsze jest poddane presji niepewności ze strony otoczenia gospodarczego, politycznego, społecznego. Niepewność ta poprzez jej kwantyfikację przybiera rożne formy ryzyka, które generowane są najczęściej poza strukturami tych instytucji (uwarunkowania makroekonomiczne, siły natury), ale i wewnętrznie (system organizacji, zarządzania, ułomności ludzkie). Wśród tych form ryzyka ryzyko kredytowe zajmuje poczesne miejsce, choć określenie to jest może zbyt eufemistyczne; należałoby raczej ujmować je w kategoriach największego zagrożenia dla bieżącej i przyszłej egzystencji banku. Identyfikacja ryzyka z zagrożeniem wskazuje tu na jednostronne podejście do jego istoty. W teorii przedmiotu istnieje bowiem wiele zróżnicowanych poglądów co do tego pojęcia, a jeden z nich określa ryzyko jako prawdopodobieństwo odchyleń w zakresie realizacji wytyczonego celu. Wyraźnie widać więc, że możliwe są tu dwie skrajne sytuacje: odchylenie dodatnie, najczęściej z pozytywnym skutkiem - przekroczenie pułapu zakładanego celu, oraz odchylenie ujemne, najczęściej o efektach negatywnych - niezrealizowanie postawionego celu w całości lub części. Dodatkowo dochodzi tu element czasu - możliwość opóźnienia realizacji zaplanowanych zadań w perspektywie czasowej. Jest to ogólny obraz rozwoju sytuacji w zakresie zjawiska związanego z niepewnością i asymetrią informacji, jakim jest ryzyko. Także nabywając tę książkę i studiując jej treść, mamy do czynienia z tego typu zdarzeniem. Co prawda autor życzyłby sobie, by ryzyko owej inwestycji (wydatek na zakup książki i zaangażowanie czasu do jej studiowania) przyjęło obrót pozytywny dla czytelnika, tzn. by wyniósł on z tego więcej korzyści aniżeli zakładał, ale musi również uwzględnić możliwość przeciwnego rozwoju sytuacji - utratę przez czytelnika pieniędzy i czasu, i tym samym negatywny aspekt przedsięwzięcia. Nieco inaczej ma się sprawa z kredytem jako podstawowym i klasycznym produktem (usługą) bankowym. Przyznanie go klientowi rodzi naturalny cel, jakim jest jego zwrot w postaci zaangażowanego kapitału oraz nadwyżki finansowej (odsetek, prowizji i opłat za czynności bankowe), niemniej jego urzeczywistnienie może napotykać różnego rodzaju bariery. W rezultacie zakładana przez bank stopa zwrotu (efekt) oraz przyjęty w umowie kredytowej moment zwrotu ekspozycji mogą być zagrożone i tym samym narazić tę instytucję na sytuację dyskomfortową. Jeżeli jeszcze dochodzi do tego znaczna skala zaangażowania powierzonych przez bank środków finansowych oraz kumulacja tego typu niekorzystnych zjawisk w większej ilości pojedynczych transakcji, może dojść do załamania podstaw tej instytucji finansowej, tj. poniesienia strat przekraczających poziom stworzonych amortyzatorów w postaci funduszy własnych (na ryzyko ogólne i nieoczekiwane straty) i funduszy celowych, tworzących właśnie osłonę przed następstwami tego typu sytuacji. Trzeba pamiętać, że fundusze te, adekwatnie do charakteru działalności bankowej (funkcja
2 pośrednika finansowego), nie muszą mieć tak znacznych rozmiarów jak w typowych przedsiębiorstwach prowadzących działalność pozafinansową. Z przedstawionego tu, nadzwyczaj uproszczonego opisu wyłania się jednostronny rozwój sytuacji w zakresie operacji udzielenia i zwrotu kredytu - kredytobiorca nie jest w stanie lub nie chce dotrzymać warunków umowy i tym samym naraża bank na stratę finansową. Jest to ogólna definicja indywidualnego ryzyka kredytowego związana ze zdarzeniem default - niewykonania umowy. Dodatkowy element zagrożenia występuje wtedy, gdy te pojedyncze operacje finansowe są skorelowane ze sobą ze względu na warunki makroekonomiczne (np. niekorzystne zmiany w koniunkturze gospodarczej) lub powiązania organizacyjne, systemowe (podmioty mające wspólne cechy i właściwości), co powoduje kumulację owych niebezpieczeństw. Mamy tu do czynienia z drugim typem ryzyka kredytowego, już nie pojedynczego, lecz zagregowanego - portfelowego. Biorąc pod uwagę skalę zjawiska, jest ono groźniejsze, lecz jego pierwotnych źródeł należy się doszukiwać w ryzyku jednostkowym kredytobiorcy i pojedynczej transakcji kredytowej. Ponieważ mimo burzliwych przemian w sferze działalności banków w ostatnich latach klasyczna jej postać, jaką jest aktywność kredytowa polegająca na transformacji środków, terminu i ryzyka, nadal jest naturalną i podstawową dla tych instytucji, to problem zarządzania ryzykiem jest nadal aktualny i ważny. Nie jest to stwierdzenie odkrywcze. Potwierdza je praktyka gospodarcza; dowodzi ona bezspornie, że wszystkie poważniejsze wstrząsy w sektorach bankowych, a w ich następstwie w gospodarkach narodowych w ostatnich latach miały swoje praprzyczyny w niesprawności systemów zarządzania tą najbardziej newralgiczną dla banku sferą działalności. Mowa tu m.in. o ostatnich kryzysach systemów bankowych krajów Dalekiego Wschodu, Rosji, Meksyku, Argentyny. W najszerszym zakresie dotyczy to globalnego kryzysu finansowego końca pierwszej dekady XXI w., zapoczątkowanego przez odbiegającą od ogólnie przyjętych standardów działalność amerykańskich banków w zakresie tzw. kredytów subprime udzielanych masowo bez należytej oceny ryzyka kredytowego. W tym kontekście jest oczywiste, ze problem ryzyka kredytowego był najwcześniej dostrzegany przez środowisko bankowców, którzy 20 lat temu (1988 r.) w ramach tzw. Komitetu Bazylejskiego (Bazylejski Komitet Nadzoru Bankowego) stworzyli pierwsze normatywne wytyczne dotyczące ryzyka w działalności bankowej. Nie bez kozery były one w pierwszych pracach Komitetu skoncentrowane właśnie na ryzyku kredytowym, do którego następnie dołączono ryzyko rynkowe, a ostatnio, w ramach tzw. Nowej Umowy Kapitałowej (NUK) - ryzyko operacyjne. Jak stąd wynika, system zarządzania bankowym ryzykiem kredytowym składa się z dwóch zachodzących na siebie płaszczyzn - zarządzania ryzykiem indywidualnym (kredytobiorcy) i zarządzania ryzykiem portfela (łącznym). Ten pierwszy ma charakter pierwotny, ten drugi zaś wtórny, choć tworzy rzeczywiste ramy bezpiecznej i efektywnej działalności kredytowej banku komercyjnego. W niniejszym opracowaniu skoncentrowano uwagę na indywidualnym ryzyku kredytowym, przy czym prowadzone rozważania i ich sekwencja nawiązują do klasycznych komponentów i etapów zarządzania ryzykiem, czyli: a) identyfikacji ryzyka, b) oszacowania (pomiaru), c) akceptacji lub odrzucenia ryzyka, d) zabezpieczenia się przed ryzykiem i jego pokrywania, e) monitorowania ryzyka, f) administrowania ryzykiem. Generalnie chodzi tu więc o rozpoznanie, selekcję i neutralizowanie indywidualnego ryzyka kredytowego dla zapewnienia przejmującym to ryzyko adekwatnej stopy zwrotu (wartości dla akcjonariuszy) oraz stopnia
3 bezpieczeństwa prowadzonej działalności, niewystawiającej ich na zagrożenie ponad uniwersalnie przyjęte w tym zakresie reguły i normy postępowania. Cel opracowania w istocie rzeczy nawiązuje do tego bardzo ogólnie zarysowanego podejścia do problemu. Chodzi o dostarczenie podstawowego zakresu wiedzy z teorii problemu oraz praktyki bankowej w sferze zarządzania ryzykiem indywidualnym. Rozważania są więc prowadzone dwuwarstwowo i przeplatają się nawzajem, przy czym mają one swoje naturalne ograniczenia. W książce skoncentrowano uwagę na tradycyjnych produktach kredytowych dotyczących pojedynczych zaangażowań w sferze działalności gospodarczej. Poza polem rozważań pozostawiono tym samym kwestę ryzyka kredytów detalicznych. Ograniczone ramy nie pozwoliły też na podjęcie kilku ważnych kwestii, choćby derywatów kredytowych, faktoringu, ryzyka kredytowania nieruchomości, project finance, stosunkowo nowego i w Polsce mało stosowanego rozwiązania w zakresie wyceny projektu inwestycyjnego - opcji rzeczywistych (realnych) czy kwestii pokrywania ryzyka (cenotwórstwa). Należy też podkreślić, że sposób prezentacji poszczególnych zagadnień ma charakter subiektywny, co wynika z badań teoretycznych autora, a zwłaszcza doświadczeń z praktyki, które istotnie wzbogaciły jego wiedzę na ten temat. Kilkunastoletnia praktyka w jednym z największych banków komercyjnych stanowi także pewien balast; ciąży on na prezentowanych w pracy wywodach. W znaczącej mierze są one bowiem oparte na pragmatyce bankowej, tj. informacjach i materiałach wewnętrznych banków (instrukcjach, procedurach) o charakterze poufnym, niedostępnych dla zewnętrznych badaczy, w opracowaniu części których udział miał także autor. Z drugiej jednak strony bezpośrednie obserwacje z praktyki stanowią - jak się zdaje - dogodne podłoże dla formułowania bardziej ogólnych tez i stwierdzeń, które można przenieść do teorii problemu. Tego typu podejście nie jest oczywiście wolne od słabości czy braków, czego autor jest świadomy. Jak już wcześniej wspomniano, sekwencja prowadzonych w pracy wywodów i jej struktura wewnętrzna jest adekwatna do poszczególnych składowych systemu zarządzania ryzykiem kredytowym. Aby moc skutecznie zarządzać indywidualnym ryzykiem kredytowym (pojedynczego zaangażowania), konieczne jest nie tylko jego zdefiniowanie, ale także poznanie czynników, które je determinują. W rozdziale pierwszym podjęto próbę zaszeregowania do dwóch grup (zewnętrznych i wewnętrznych) wielu wzajemnie sprzężonych ze sobą czynników generujących ryzyko w działalności kredytowej banku komercyjnego. Rozdział ten stanowił punkt wyjścia do zarysowania prawnych (zewnętrznych i uniwersalnych) regulacji w zakresie działalności kredytowej instytucji bankowych, a także podstawowych elementów systemu zarządzania indywidualnym ryzykiem kredytowym. Jednocześnie jest to kanwa dla podstawowej struktury pracy - w następnych rozdziałach kolejno prezentowane są zasadnicze człony owego mechanizmu, przy czym najwięcej miejsca (rozdział trzeci i czwarty) świadomie poświęcono modelom i systemom pomiaru ryzyka kredytowego. W naszym przekonaniu stanowią one podwaliny dla skutecznego systemu zarządzania tym ryzykiem nie tylko w wymiarze jednostkowym, ale także portfelowym. W rozdziałach tych odniesiono się tak do dorobku teorii w tym względzie, jak i praktyki wybranych banków polskich, niemieckich i japońskich. Ponieważ, jak już podkreślano, treść książki koncentruje się na ryzyku kredytowym związanym z finansowaniem działalności gospodarczej, uzupełnieniem poprzednich
4 rozważań w zakresie szacowania tego ryzyka jest rozdział piąty, odnoszący się do specyfiki oceny efektywności projektów inwestycyjnych. Z kolei rozdział szósty dotyczy charakterystyki prawnych zabezpieczeń spłaty kredytu. Co prawda najważniejszym mechanizmem redukcji ryzyka kredytowego u źródeł jego powstawania jest ocena zdolności kredytowej, niemniej ważną rolę w tym zakresie spełniają także zabezpieczenia, tym bardziej iż rozwiązania NUK stworzyły po temu dodatkowe motywacje. Limitowanie wielkości kredytów w przekroju indywidualnym, a także zagregowanym należy do istotnych, bezpośrednich instrumentów kontroli zaangażowania kredytowego banków, a system tworzenia rezerw celowych jest mechanizmem swego rodzaju amortyzowania potencjalnych strat z tytułu ryzyka kredytowego. Kwestie te są zarysowane w rozdziale siódmym. Ważne miejsce w pragmatyce bankowej związanej z zarządzaniem ryzykiem jednostkowym w działalności kredytowej zajmuje monitoring kredytowy, rozumiany jako system stałego weryfikowania zdolności kredytowej, zabezpieczeń oraz stopnia realizacji warunków umowy kredytowej klienta banku. Nie jest to temat często podejmowany w teorii; jego problematyka zawarta jest w rozdziale ósmym. Pracę kończy rozdział dotyczący kwestii administrowania kredytem w sytuacjach realnego zagrożenia wystąpieniem zdarzenia default. Mowa tu o czynnościach zaradczych typu restrukturyzacja kredytu, działania naprawcze bądź ostatecznych decyzjach co do wypowiedzenia kredytu i jego windykowania. Problematyka podjęta w książce jest adresowana nie tylko do osób studiujących bankowość, ale do wszystkich zainteresowanych sferą tradycyjnej bankowości komercyjnej. Poszerza to krąg czytelników. Mimo że książka pomyślana jest jako podręcznik akademicki, można mieć nadzieję, że sięgną po nią nie tylko studenci uczelni ekonomicznych na kierunkach finansów i bankowości (rachunkowości), zarządzania czy pracownicy instytucji bankowych, ale także potencjalni i aktualni kredytobiorcy, którym poznanie optyki banku i sposobów podejścia do analizy kredytowej może ułatwić zrozumienie drugiej strony umowy kredytowej. Spis treści Wstęp Rozdział I. Istota, rodzaje i źródła generowania ryzyka w działalności kredytowej banku
5 1. Działalność kredytowa banku komercyjnego - ogólna charakterystyka 1.1. Pojęcie i istota kredytu bankowego 1.2. Rodzaje kredytów bankowych 1.3. Działalność kredytowa banku i jej znaczenie 2. Pojęcie i segmentacja ryzyka kredytowego 2.1. Istota i zakres ryzyka kredytowego 2.2. Klasyfikacje ryzyka kredytowego 3. Determinanty indywidualnego ryzyka w działalności kredytowej banku 3.1. Uwagi wstępne 3.2. Zewnętrzne determinanty indywidualnego ryzyka kredytowego Determinanty koniunkturalno-rynkowe Determinanty polityczno-systemowe Determinanty społeczno-demograficzne Determinanty techniczne Pozostałe determinanty 3.3. Wewnętrzne (bankowe) czynniki generowania ryzyka kredytowego Determinanty proceduralno-systemowe wynikające z wytycznych i procedur kredytowych banku (tzw. czynniki stanowiące) Determinanty wynikające z zaniedbań bądź zaniechań realizacyjnych (błędy ludzkie) Rozdział II. System zarządzania indywidualnym ryzykiem kredytowym - elementy składowe 1. Pojęcie i zakres systemu zarządzania ryzykiem kredytowym 2. Prawne regulacje działalności kredytowej banków; konsekwencje Nowej Umowy Kapitałowej 2.1. Fundusze własne banku 2.2. Adekwatność kapitałowa banku a ryzyko kredytowe
6 2.3. Klasy ekspozycji w metodzie standardowej 2.4. Klasy ekspozycji i ich wagi w metodzie ratingów wewnętrznych 3. Praktyczne komponenty systemu zarządzania ryzykiem kredytowym 3.1. Triadowy układ systemu 3.2. Przebieg procesu kredytowania Rozdział III. Zdolność kredytowa jako fundament systemu zarządzania ryzykiem kredytowym 1. Zdolność kredytowa - pojęcie, kryteria oceny i zakres badania 2. Ogólna charakterystyka modeli pomiaru ryzyka kredytowego 2.1. Analiza dyskryminacyjna - ilościowy model oceny ryzyka kredytowego 2.2. Ewolucja polskiego systemu szacowania ryzyka kredytowego - synteza zmian Uwagi wstępne Klasyfikacje kategorii należności (ekspozycji) kredytowych Kryterium terminowości obsługi długu Kryterium oceny sytuacji ekonomiczno-finansowej dłużnika Prawne zabezpieczenia spłaty kredytu w ustalaniu kategorii ryzyka Aktualne rozwiązania systemowe 2.3. Wewnętrzne modele ryzyka kredytowego wg NUK - rating kredytowy System ratingowy - istota zakres, funkcje Ogólne zasady budowy systemów ratingów wewnętrznych Parametry ryzyka kredytowego: PD, LGD, EAD oraz M Rozdział IV. Praktyczne systemy pomiaru ryzyka kredytowego w obszarze corporate 1. Zastosowanie hard i soft facts w klasycznym ratingu kredytowym przedsiębiorstw
7 1.1. Ogólne zasady budowy klasycznego ratingu kredytowego 1.2. Ocena sytuacji ekonomiczno-finansowej kredytobiorcy Ocena według kryteriów ilościowych - hard facts Ocena czynników jakościowych - soft facts Zindywidualizowany tryb oceny według kryteriów ilościowych niektórych podmiotów 2. Ryzyko kredytowania małych przedsiębiorstw 2.1. Małe przedsiębiorstwo w optyce banku 2.2. Bankowa ocena zdolności kredytowej małych firm w Polsce Model polski Model zagraniczny Próba syntezy 3. Wewnętrzne modele pomiaru ryzyka kredytowego 3.1. Model ratingu w polskim systemie bankowym - I Funkcje i zakres stosowania modelu Konstrukcja systemu ratingowego Klasyfikacja kategorii ratingowych Cechy systemu ratingowego 3.2. Model ratingu w polskim systemie bankowym - II Masterskala - główna skala ratingowa Ocena czynników ilościowych (hard facts) Analiza czynników jakościowych (soft facts) Zatwierdzanie ratingu 3.3. Model ratingu w niemieckim systemie bankowym Elementy oceny ratingu jakościowego Elementy oceny ratingu ilościowego
8 Klasy ratingowe i współczynniki niewypłacalności 3.4. Model ratingu na przykładzie japońskiego systemu bankowego Geneza i zakres stosowania modelu Konstrukcja modelu Właściwości modelu 3.5. Podsumowanie 4. Rating kredytowy agencji Fitch 4.1. Analiza jakościowa - ocena ryzyka branży, otoczenia, pozycji rynkowej, jakości zarządzania, systemu ewidencji Ryzyko branży Otoczenie gospodarcze Pozycja rynkowa Zarząd Rachunkowość 4.2. Analiza ilościowa Zyski i przepływy pieniężne Struktura kapitałowa Elastyczność finansowa Wybrane wskaźniki kredytowe agencji Fitch 4.3. Próba podsumowania Rozdział V. Ocena przedsięwzięć inwestycyjnych przedsiębiorstwa wg standardów bankowych 1. Inwestycje i feasibility study 2. Metody oceny projektów inwestycyjnych dla potrzeb banku
9 2.1. Proste metody oceny projektów inwestycyjnych Okres zwrotu Prosta stopa zwrotu Test pierwszego roku Próg rentowności i próg płynności w warunkach kredytowania 2.2. Dyskontowe metody oceny projektów inwestycyjnych Zaktualizowana wartość netto (NPV) Wskaźnik zaktualizowanej wartości netto (NPVR) Wewnętrzna stopa zwrotu (IRR) Zmodyfikowana wewnętrzna stopa zwrotu - MIRR (Modified Internal Rate of Return) Rozdział VI. Zabezpieczenia spłaty kredytów 1. Ogólna charakterystyka zabezpieczeń 2. Zabezpieczenia osobiste 3. Zabezpieczenia rzeczowe 4. Zabezpieczenia jako instrument korekty ryzyka transakcji kredytowej 5. Zabezpieczenia w NUK - zakres nowych technik redukcji indywidualnego ryzyka kredytowego Rozdział VII. Limitowanie wysokości kredytów i tworzenie rezerw celowych 1. Limity kredytowe - regulacje nadzorcze i wewnętrzne banku 2. Klasyfikacja ekspozycji kredytowych i tworzenie rezerw celowych Rozdział VIII. Monitoring kredytowy
10 1. Istota i funkcje monitoringu kredytowego 2. Zakres i metody monitoringu kredytowego 2.1. Personalna zdolność kredytowa 2.2. Ekonomiczna zdolność kredytowa 2.3. Warunki kredytowania 2.4. Zabezpieczenia prawne 2.5. Tryb monitorowania 2.6. Monitoring umów kredytowych Sygnały wczesnego ostrzegania 3. Bankowa wywiadownia gospodarcza Rozdział IX. Działania restrukturyzacyjno-windykacyjne 1. Warunki i formy działań restrukturyzacyjno-naprawczych 2. Proces windykacji wierzytelności kredytowych Bibliografia
ZARZĄDZANIE PORTFELEM KREDYTOWYM BANKU Autor: Andrzej Krysiak, Aleksandra Staniszewska, Maciej S. Wiatr,
ZARZĄDZANIE PORTFELEM KREDYTOWYM BANKU Autor: Andrzej Krysiak, Aleksandra Staniszewska, Maciej S. Wiatr, Wstęp Bankowość jako ważny segment gospodarki podlegała w ostatnim okresie bardzo istotnym przeobrażeniom.
Raport z zakresu adekwatności kapitałowej Podlasko-Mazurskiego Banku Spółdzielczego w Zabłudowie według stanu na dzień 31.12.
Załącznik do Uchwały Nr 49/2014 Zarządu Podlasko-Mazurskiego Banku Spółdzielczego w Zabłudowie z dnia 10.07.2014r. Raport z zakresu adekwatności kapitałowej Podlasko-Mazurskiego Banku Spółdzielczego w
Kredytowe instrumenty a stabilność finansowa
Monografie i Opracowania 563 Paweł Niedziółka Kredytowe instrumenty a stabilność finansowa Warszawa 2009 Szkoła Główna Handlowa w Warszawie OFICYNA WYDAWNICZA Spis treści Indeks skrótów nazw własnych używanych
MIROSŁAWA CAPIGA. m #
MIROSŁAWA CAPIGA m # Katowice 2008 SPIS TREŚCI WSTĘP 11 CZĘŚĆ I DWUSZCZEBLOWOŚĆ SYSTEMU BANKOWEGO W POLSCE Rozdział 1 SPECYFIKA SYSTEMU BANKOWEGO 15 1.1. System bankowy jako element rynkowego systemu finansowego
Zestawy zagadnień na egzamin magisterski dla kierunku EKONOMIA (studia II stopnia)
Zestawy zagadnień na egzamin magisterski dla kierunku EKONOMIA (studia II stopnia) Obowiązuje od 01.10.2014 Zgodnie z Zarządzeniem Rektora ZPSB w sprawie Regulaminu Procedur Dyplomowych, na egzaminie magisterskim
SPIS TREŚCI. Rozdział 1. Współczesna bankowość komercyjna 12. Rozdział 2. Modele organizacji działalności banków komercyjnych 36
SPIS TREŚCI Część I. Organizacja i strategie działalności banków komercyjnych Rozdział 1. Współczesna bankowość komercyjna 12 1.1. Pojęcie i cechy... 13 1.2. Determinanty rozwoju współczesnych banków komercyjnych...
Spis treści Wstęp 1. Ryzyko a pojęcie cykliczności, procykliczności i antycykliczności zjawisk sfery realnej i systemu finansowego gospodarki
Wstęp... 11 1. Ryzyko a pojęcie cykliczności, procykliczności i antycykliczności zjawisk sfery realnej i systemu finansowego gospodarki... 23 1.1. Wprowadzenie... 23 1.2. Definicje zjawiska cyklu koniukturalnego,
Spis treści. Wstęp. 2. Procykliczność w działalności bankowej na gruncie teorii zawodności mechanizmu rynkowego i finansów
Spis treści Wstęp 1. Ryzyko a pojęcie cykliczności, procykliczności i antycykliczności zjawisk sfery realnej i systemu finansowego gospodarki 1.1. Wprowadzenie 1.2. Definicje zjawiska cyklu koniukturalnego,
Bezpieczeństwo biznesu - Wykład 8
Wykład 8. Ryzyko bankowe Pojęcie ryzyka bankowego i jego rodzaje. Ryzyko zagrożenie nieosiągniecia zamierzonych celów Przyczyny wzrostu ryzyka w działalności bankowej. Gospodarcze : wzrost, inflacja, budżet,
Zarządzanie portfelem kredytowym w banku w warunkach kryzysu. Dr Agnieszka Scianowska Akademia Humanistyczno-Ekonomiczna w Łodzi
Zarządzanie portfelem kredytowym w banku w warunkach kryzysu Dr Agnieszka Scianowska Akademia Humanistyczno-Ekonomiczna w Łodzi Założenia Umowy Kapitałowej Przyjętej w 1988r.(Bazylea I) podstawowym wyznacznikiem
Część I. WPROWADZENIE DO BANKOWOŚCI KORPORACYJNEJ. Rozdział 1. Wprowadzenie do bankowości korporacyjnej
Spis treści Wstęp Część I. WPROWADZENIE DO BANKOWOŚCI KORPORACYJNEJ Rozdział 1. Wprowadzenie do bankowości korporacyjnej 1.1. Bank jako pośrednik finansowy i dostawca płynności 1.2. Segmentacja działalności
Specjalista do spraw tworzenia biznes planów. Ocena projektów inwestycyjnych oraz wycena projektów inwestycyjnych
Specjalista do spraw tworzenia biznes planów CEL GŁÓWNY: Ocena projektów inwestycyjnych oraz wycena projektów inwestycyjnych Zdobycie umiejętności w zakresie oceny projektów inwestycyjnych dla potrzeb
ćwiczenia 30 zaliczenie z oceną
Wydział: Zarządzanie i Finanse Nazwa kierunku kształcenia: Finanse i Rachunkowość Rodzaj przedmiotu: podstawowy Opiekun: prof. nadzw. dr hab. Grażyna Rytelewska Poziom studiów (I lub II stopnia): I stopnia
Głównym celem opracowania jest próba określenia znaczenia i wpływu struktury kapitału na działalność przedsiębiorstwa.
KAPITAŁ W PRZEDSIĘBIORSTWIE I JEGO STRUKTURA Autor: Jacek Grzywacz, Wstęp W opracowaniu przedstawiono kluczowe zagadnienia dotyczące możliwości pozyskiwania przez przedsiębiorstwo kapitału oraz zasad kształtowania
Podstawowe zagadnienia opracowane na podstawie wniosków z analizy nadzorczej
Stanowisko UKNF w sprawie dobrych praktyk w zakresie walutowych transakcji pochodnych - podstawowe zagadnienia opracowane na podstawie wniosków z analizy nadzorczej Zgromadzony w toku czynności nadzorczych
Finansowanie Nieruchomości komercyjnych
Krzysztof Czerkas Finansowanie Nieruchomości komercyjnych w Polsce czynniki ryzyka i modele transakcji 4biura 4mieszkania 4hotele 4centra handlowe 4magazyny Spis treści finansowanie nieruchomości komercyjnych
Sprawozdanie o ryzyku Systemu Ochrony Zrzeszenia BPS w 2016 r.
Sprawozdanie o ryzyku Systemu Ochrony Zrzeszenia BPS w 2016 r. Warszawa, maj 2017 Spółdzielnia Systemu Ochrony Zrzeszenia BPS ul. Grzybowska 81, 00-844 Warszawa, Sąd Rejonowy dla m.st. Warszawy, XII Wydział
Rynkowy system finansowy Marian Górski
Rynkowy system finansowy Marian Górski Podręcznik obejmuje całościową analizę rynkowego systemu finansowego, który wraz z sektorem finansów publicznych tworzy system finansowy gospodarki. Autor podzielił
Prawo bankowe. Autorzy: Remigiusz Kaszubski, Agata Tupaj- Cholewa
Prawo bankowe. Autorzy: Remigiusz Kaszubski, Agata Tupaj- Cholewa Wprowadzenie Rozdział pierwszy Źródła prawa bankowego w Polsce i w Unii Europejskiej Rozdział drugi Podstawowe definicje w ustawie - Prawo
Ryzyko kredytowe banku Istota ryzyka kredytowego
Eugeniusz Gostomski Ryzyko kredytowe banku Istota ryzyka kredytowego 1 Ryzyko kredytowe to niebezpieczeństwo, iŝ kredytobiorca nie zwróci w ustalonym terminie kredytu wraz z odsetkami i bank poniesie stratę.
I. Sprawozdanie o sytuacji finansowej SOZ BPS w 2016 r.
Sprawozdanie dotyczące Systemu Ochrony Zrzeszenia BPS jako całości za 2016 r. obejmujące: zagregowany bilans, zagregowany rachunek zysków i strat, sprawozdanie na temat sytuacji i sprawozdanie na temat
INFORMACJE PODLEGAJĄCE UPOWSZECHNIENIU, W TYM INFORMACJE W ZAKRESIE ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ EFIX DOM MALERSKI S.A. WSTĘP
INFORMACJE PODLEGAJĄCE UPOWSZECHNIENIU, W TYM INFORMACJE W ZAKRESIE ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ EFIX DOM MALERSKI S.A. WEDŁUG STANU NA DZIEŃ 31 GRUDNIA 2011 ROKU I. WSTĘP 1. EFIX DOM MAKLERSKI S.A., z siedzibą
Zestawy zagadnień na egzamin magisterski dla kierunku EKONOMIA (studia II stopnia)
Zestawy zagadnień na egzamin magisterski dla kierunku EKONOMIA (studia II stopnia) Obowiązuje od 01.10.2014 Zgodnie z Zarządzeniem Rektora ZPSB w sprawie Regulaminu Procedur Dyplomowych, na egzaminie magisterskim
Warszawa, dnia 21 czerwca 2013 r. Poz. 15 OBWIESZCZENIE KOMISJI NADZORU FINANSOWEGO. z dnia 21 czerwca 2013 r.
DZIENNIK URZĘDOWY Warszawa, dnia 21 czerwca 2013 r. Poz. 15 OBWIESZCZENIE z dnia 21 czerwca 2013 r. w sprawie ogłoszenia jednolitego tekstu uchwały Nr 384/2008 Komisji Nadzoru Finansowego w sprawie wymagań
Spis treści: Wprowadzenie. Rozdział 1. System bankowy w Polsce Joanna Świderska
Bank komercyjny w Polsce. Podręcznik akademicki., Ideą prezentowanej publikacji jest całościowa analiza działalności operacyjnej banków komercyjnych zarówno w aspekcie teoretycznym, jak i w odniesieniu
Opis systemu zarządzania, w tym systemu zarządzania ryzykiem i systemu kontroli wewnętrznej w Banku Spółdzielczym w Ropczycach.
Opis systemu zarządzania, w tym systemu zarządzania ryzykiem i systemu kontroli wewnętrznej w Banku Spółdzielczym w Ropczycach. System zarządzania w Banku Spółdzielczym w Ropczycach System zarządzania,
Spis treści: Wstęp. Część I WPROWADZENIE DO BANKOWOŚCI KORPORACYJNEJ. Rozdział 1 Wprowadzenie do bankowości korporacyjnej
Bankowość korporacyjna. Maciej S. Wiatr Bankowość korporacyjna obejmuje w ujęciu szerokim zbiór specjalistycznych operacji finansowych wykonywanych przez banki komercyjne lub ich piony organizacyjne na
Informacja dotycząca adekwatności kapitałowej HSBC Bank Polska SA na 31 grudnia 2009 r. Warszawa, 31 sierpnia 2010 r.
Informacja dotycząca adekwatności kapitałowej HSBC Bank Polska SA na 31 grudnia 2009 r. Warszawa, 31 sierpnia 2010 r. Spis treści 1. Wstęp............................ 3 2. Fundusze własne...................
Ocena ryzyka kontraktu. Krzysztof Piłat Krajowy Rejestr Długów Biuro Informacji Gospodarczej
Ocena ryzyka kontraktu Krzysztof Piłat Krajowy Rejestr Długów Biuro Informacji Gospodarczej Plan prezentacji Główne rodzaje ryzyka w działalności handlowej i usługowej przedsiębiorstwa Wpływ udzielania
Informacja o działalności Banku Millennium w roku 2004
INFORMACJA PRASOWA strona: 1 Warszawa, 20 stycznia 2005 Informacja o działalności Banku Millennium w roku 20 Warszawa, 20.01.2005 Zarząd Banku Millennium informuje, iż w roku 20 (od 1 stycznia do 31 grudnia
Spis treści: Wstęp. ROZDZIAŁ 1. Istota i funkcje systemu finansowego Adam Dmowski
Rynki finansowe., Książka stanowi kontynuację rozważań nad problematyką zawartą we wcześniejszych publikacjach autorów: Podstawy finansów i bankowości oraz Finanse i bankowość wydanych odpowiednio w 2005
Analiza inwestycji i zarządzanie portfelem SPIS TREŚCI
Analiza inwestycji i zarządzanie portfelem Frank K. Reilly, Keith C. Brown SPIS TREŚCI TOM I Przedmowa do wydania polskiego Przedmowa do wydania amerykańskiego O autorach Ramy książki CZĘŚĆ I. INWESTYCJE
Finanse i rachunkowość. Alina Dyduch, Maria Sierpińska, Zofia Wilimowska
Finanse i rachunkowość. Alina Dyduch, Maria Sierpińska, Zofia Wilimowska Podręcznik obejmuje wykład finansów i rachunkowości dla inżynierów. Zostały w nim omówione m.in. rachunkowość jako system informacyjny
Miejsce zarządzania ryzykiem w zarządzaniu bankiem Wykład trzeci
1 Miejsce zarządzania ryzykiem w zarządzaniu bankiem Wykład trzeci 2 Triada celów w wersji tradycyjnej Rentowność Bezpieczeństwo/Ryzyko Płynność Bank nie może osiągać równocześnie więcej niż jednego celu
Ryzyko operacyjne w świetle NUK. dr Grzegorz Kotliński, Katedra Bankowości AE w Poznaniu
1 Ryzyko operacyjne w świetle NUK 2 Nowoczesny bank to: ludzie błędy, niewiedza, brak wyobraźni, samowola, zemsta prawo luki w prawie, niedostosowanie do zmian w przepisach, zła interpretacja przepisów
Praktyka inżynierii finansowej. Założenia projektu
Praktyka inżynierii finansowej Założenia projektu Cel projektu Celem projektu jest analiza czynników ryzyka stopy procentowej związanych z nowo oferowanym produktem finansowym Kredytem MiŚ. Zakres prac
BANK SPÓŁDZIELCZY W OTMUCHOWIE
BANK SPÓŁDZIELCZY W OTMUCHOWIE METRYKA KREDYTU REWOLWINGOWEGO Załącznik nr M.5 do Instrukcji kredytowania Klienta Instytucjonalnego Cz. IV Metryka produktu: Kredyt Rewolwingowy DANE OGÓLNE Nazwa produktu:
Klasyfikacje ryzyka w działalności bankowej. dr Grzegorz Kotliński, Katedra Bankowości AE w Poznaniu
1 Klasyfikacje ryzyka w działalności bankowej 2 Porozmawiajmy o wystąpieniach Wystąpienia na temat: Afera Art B Upadek Banku Staropolskiego SA w Poznaniu Upadek banku Barings Upadek Banku Allfirst Upadek
Spis treści. Wstęp... 9 CZĘŚĆ I. SPECYFIKA SYSTEMU BANKOWEGO W POLSCE... 13
Spis treści Wstęp......................................... 9 CZĘŚĆ I. SPECYFIKA SYSTEMU BANKOWEGO W POLSCE..... 13 Rozdział 1. System bankowy jako element rynkowego systemu finansowego.............................
Spis treści. 00 Red. Spis tresci. Wstep..indd 5 2009 12 02 10:52:08
Spis treści Wstęp 9 Rozdział 1. Wprowadzenie do zarządzania projektami 11 1.1. Istota projektu 11 1.2. Zarządzanie projektami 19 1.3. Cykl życia projektu 22 1.3.1. Cykl projektowo realizacyjny 22 1.3.2.
Polityka zarządzania ryzykiem ekspozycji kredytowych zabezpieczonych hipotecznie w Banku Spółdzielczym w Wąsewie
Załącznik nr 2 do Uchwały Zarządu nr 18/2017 z dnia 31.03.2017 r. Załącznik nr 2 do Uchwały Rady Nadzorczej nr 21/2017 z dnia 27.04.2017 r. Polityka zarządzania ryzykiem ekspozycji kredytowych zabezpieczonych
KAPITAŁOWA STRATEGIA PRZEDISĘBIORSTWA JAN SOBIECH (REDAKTOR NAUKOWY)
KAPITAŁOWA STRATEGIA PRZEDISĘBIORSTWA JAN SOBIECH (REDAKTOR NAUKOWY) SPIS TREŚCI WSTĘP...11 CZĘŚĆ PIERWSZA. STRUKTURA ŹRÓDEŁ KAPITAŁU PRZEDSIĘBIORSTWA...13 Rozdział I. PRZEDSIĘBIORSTWO JAKO ORGANIZACJA
Informacje z zakresu profilu ryzyka i poziomu kapitału Banku Spółdzielczego w Skaryszewie według stanu na dzień 31.12.2012 roku
Informacje z zakresu profilu ryzyka i poziomu kapitału Banku Spółdzielczego w Skaryszewie według stanu na dzień 31.12.2012 roku I. Informacje ogólne: 1. Bank Spółdzielczy w Skaryszewie, zwany dalej Bankiem,
[AMARA GALBARCZYK JOANNA ŚWIDERSKA
[AMARA GALBARCZYK JOANNA ŚWIDERSKA :Y Podręcznik akademicki Spis treś«wprowadzenie 11 Rozdział 1 System bankowy w Polsce 13 1.1. Organizacja i funkcjonowanie systemu bankowego 13 1.2. Instytucje centralne
KREDYTOWE INSTRUMENTY POCHODNE A STABILNOŚĆ FINANSOWA Autor: Paweł Niedziółka,
KREDYTOWE INSTRUMENTY POCHODNE A STABILNOŚĆ FINANSOWA Autor: Paweł Niedziółka, Wstęp Intencją autora jest, aby analiza teoretyczna związków między pochodnymi instrumentami kredytowymi a stabilnością finansową
Informacja o działalności w roku 2003
INFORMACJA PRASOWA strona: 1 Warszawa, 16 stycznia 2004 Informacja o działalności w roku 2003 Warszawa, 16.01.2004 Zarząd Banku Millennium ( Bank ) informuje, iż w roku 2003 (od 1 stycznia do 31 grudnia
INFORMACJE DOTYCZĄCE ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ W MILLENNIUM DOMU MAKLERSKIM S.A. (stan na dzień 31 grudnia 2012 r.)
INFORMACJE DOTYCZĄCE ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ W MILLENNIUM DOMU MAKLERSKIM S.A. (stan na dzień 31 grudnia 2012 r.) SPIS TREŚCI I. WPROWADZENIE... 3 II. KAPITAŁY NADZOROWANE... 4 III. WYMOGI KAPITAŁOWE...
Informacja dotycząca adekwatności kapitałowej Domu Maklerskiego Banku BPS S.A. na dzień 31 grudnia 2010 r.
I. Wstęp Informacja dotycząca adekwatności kapitałowej Domu Maklerskiego Banku BPS S.A. na dzień 31 grudnia 2010 r. Niniejsza Informacja dotyczącą adekwatności kapitałowej Domu Maklerskiego Banku BPS S.A.
Autorzy: ANNA SZYCHTA, ALICJA A. JARUGA, PRZEMYSŁAW KABALSKI
RACHUNKOWOŚĆ ZARZĄDCZA Autorzy: ANNA SZYCHTA, ALICJA A. JARUGA, PRZEMYSŁAW KABALSKI O autorach Wstęp Rozdział 1. Istota, rola i rozwój rachunkowości zarządczej Alicja A. Jaruga 1.1. Rachunkowość zarządcza
Poniżej omówiona została każda z wprowadzonych zmian.
Zmiany w prezentacji instrumentów finansowych zgodne z MSSF 7 Instrumenty finansowe: Ujawnianie inf Artykuł przedstawia najważniejsze zmiany regulacji prawnych w zakresie prezentacji instrumentów finansowych
Sytuacja na rynku kredytowym. wyniki ankiety do przewodniczących komitetów kredytowych III kwartał 2018 r.
Sytuacja na rynku kredytowym wyniki ankiety do przewodniczących komitetów kredytowych III kwartał 2018 r. Sytuacja na rynku kredytowym wyniki ankiety do przewodniczących komitetów kredytowych III kwartał
Polityka Informacyjna Banku Spółdzielczego w OZORKOWIE
Załącznik do Uchwały Nr 09/01/2012 Zarządu Banku Spółdzielczego w Ozorkowie z dnia 28.02. 2012 r. Polityka Informacyjna Banku Spółdzielczego w OZORKOWIE 2012 1. 1. Polityka informacyjna Banku Spółdzielczego
Darmowy fragment www.bezkartek.pl
t en m l ragek.p f wy kart o rm.bez a D ww w Recenzenci Prof. zw. dr hab. Ewa Kucharska-Stasiak Prof. zw. dr hab. Halina Henzel Opracowanie graficzne i typograficzne Jacek Tarasiewicz Redaktor Jadwiga
OGŁOSZENIE O ZMIANACH STATUTU SFIO AGRO Kapitał na Rozwój
Warszawa, 31 lipca 2013 r. OGŁOSZENIE O ZMIANACH STATUTU SFIO AGRO Kapitał na Rozwój Niniejszym Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych AGRO Spółka Akcyjna z siedzibą w Warszawie ogłasza poniższe zmiany statutu
Spis treści. Wstęp...
Wstęp... XI Rozdział 1. Podstawy zarządzania ryzykiem... 1 1.1. Ryzyko rynkowe... 1 1.2. Charakterystyka instrumentów pochodnych... 12 1.2.1. Forward... 13 1.2.2. Futures... 14 1.2.3. Swap... 16 1.2.4.
Okres sprawozdawczy oznacza okres od 7 stycznia 2010 roku do 31 grudnia 2010 roku objęty ww. sprawozdaniem finansowym.
Informacja w zakresie adekwatności kapitałowej Domu Maklerskiego ALFA Zarządzanie Aktywami S.A. (dalej: DM ALFA lub Dom Maklerski ). Stan na 31 grudnia 2010 roku na podstawie zbadanego przez biegłego rewidenta
ASM 603 + ASM 604 + ASM 605: Finansowanie i wycena nieruchomości jako inwestycji cz. 1-3
ASM 603 + ASM 604 + ASM 605: Finansowanie i wycena nieruchomości jako inwestycji cz. 1-3 Szczegółowy program kursu ASM 603: Finansowanie i wycena nieruchomości jako inwestycji cz. 1 1. Zagadnienia ekonomiczne
KURS DORADCY FINANSOWEGO
KURS DORADCY FINANSOWEGO Przykładowy program szkolenia I. Wprowadzenie do planowania finansowego 1. Rola doradcy finansowego Definicja i cechy doradcy finansowego Oczekiwania klienta Obszary umiejętności
POLITYKA INFORMACYJNA
Załącznik do Uchwały nr 24/2015 Rady Nadzorczej Banku Spółdzielczego w Nieliszu z/s w Stawie Noakowskim z dnia 30.12.2015 r. I zmiana Uchwała nr 6/2017 z dnia 20.04.2017r. Bank Spółdzielczy w Nieliszu
Opis procesu ratingów wewnętrznych
Opis procesu ratingów wewnętrznych Rządy i banki centralne Klasa ekspozycji podlegająca stałemu wyłączeniu z metody IRB Instytucje Klasa ekspozycji podlegająca stałemu wyłączeniu z metody IRB Przedsiębiorcy,
Opis procesów zawierają Instrukcje zarządzania poszczególnymi ww. ryzykami.
Informacje podlegające ujawnieniu z zakresu profilu ryzyka i poziomu kapitału Banku Spółdzielczego w Szumowie według stanu na dzień 31.12.214 roku I. Informacje ogólne: 1. Bank Spółdzielczy w Szumowie,
Polityka ujawnień Mercedes-Benz Bank Polska S.A. Przyjęta na posiedzeniu Zarządu w dniu 21 czerwca 2016 roku załącznik do Uchwały 34/2016
ujawnień 1/6 ujawnień Spis treści A. Ustalenia ogólne... 1 B. Zakres ogłaszanych przez Bank informacji... 2 C. Zasady i terminy udzielania odpowiedzi udziałowcom oraz klientom... 5 D. Częstotliwość ogłaszania
Spis treści. Notki o autorach Założenia i cele naukowe Wstęp... 17
Notki o autorach................................................... 11 Założenia i cele naukowe............................................ 15 Wstęp............................................................
INFORMACJE DOTYCZĄCE ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ ORAZ POLITYKI ZMIENNYCH SKŁADNIKÓW WYNAGRODZEŃ W MILLENNIUM DOMU MAKLERSKIM S.A.
INFORMACJE DOTYCZĄCE ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ ORAZ POLITYKI ZMIENNYCH SKŁADNIKÓW WYNAGRODZEŃ W MILLENNIUM DOMU MAKLERSKIM S.A. (stan na dzień 31 grudnia 2013 r.) SPIS TREŚCI I. WPROWADZENIE... 3 II. KAPITAŁY
Zarządzanie finansami przedsiębiorstw
Zarządzanie finansami przedsiębiorstw Opracowała: Dr hab. Gabriela Łukasik, prof. WSBiF I. OGÓLNE INFORMACJE O PRZEDMIOCIE Cele przedmiotu:: - przedstawienie podstawowych teoretycznych zagadnień związanych
Informacja na temat działalności Grupy Kapitałowej Banku Millennium w I kwartale 2014 roku
INFORMACJA PRASOWA strona: 1 Warszawa, 28 kwietnia 2014 r. Informacja na temat działalności Grupy Kapitałowej Banku Millennium w I kwartale 2014 roku (Warszawa, 28 kwietnia 2014 roku) Skonsolidowany zysk
Wyniki finansowe Banku w 1 kw. 2015 r.
Wyniki finansowe Banku w 1 kw. 2015 r. Webcast r. 1 1 kw. 2015 r. najważniejsze informacje Zyskowność Zysk netto na poziomie 12 mln zł, a zysk brutto 22 mln zł Wyniki Wartość udzielonych kredytów detalicznych
Metody oceny efektywności inwestycji rzeczowych
I Metody oceny efektywności inwestycji rzeczowych Efektywność inwestycji rzeczowych Inwestycje - aktywa nabyte w celu osiągnięcia korzyści ekonomicznych z przyrostu wartości tych aktywów. Efektywność inwestycji
WYBORY PROMOTORÓW 2017/2018 Kierunek Finanse i Rachunkowość. Studia niestacjonarne 1 stopnia. Proponowana tematyka prac w następujących obszarach:
WYBORY PROMOTORÓW 2017/2018 Kierunek Finanse i Studia niestacjonarne 1 stopnia Proponowana tematyka prac w następujących obszarach: Specjalność Promotor Tematyka prac Analityk Finansowy Analityk Finansowy
Informacja dotycząca adekwatności kapitałowej HSBC Bank Polska S.A. na 31 grudnia 2012 r.
Informacja dotycząca adekwatności kapitałowej HSBC Bank Polska S.A. na 31 grudnia 2012 r. PUBLIC Spis treści: 1. Wstęp... 3 2. Fundusze własne... 4 2.1 Informacje podstawowe... 4 2.2 Struktura funduszy
Informacja o Systemie Ochrony Zrzeszenia BPS według stanu na 31 marca 2019 r.
Informacja o Systemie Ochrony Zrzeszenia BPS według stanu na 31 marca 2019 r. sporządzona na podstawie danych sprawozdawczych uczestników Systemu Ochrony Zrzeszenia BPS I. Informacja o sytuacji finansowej
SPRAWOZDANIE Z ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ DOMU MAKLERSKIEGO PRICEWATERHOUSECOOPERS SECURITIES SPÓŁKA AKCYJNA
SPRAWOZDANIE Z ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ DOMU MAKLERSKIEGO PRICEWATERHOUSECOOPERS SECURITIES SPÓŁKA AKCYJNA ZA OKRES OD 1 STYCZNIA 2012 r. DO 31 GRUDNIA 2012 r. PricewaterhouseCoopers Securities S.A., Al.
Spis treści. Pieniądz i polityka pieniężna. Działalność bankowa i polski system bankowy
Spis treści Pieniądz i polityka pieniężna 1. Istota pieniądza... 15 2. Funkcje pieniądza... 15 3. Współczesne formy pieniądza... 17 4. Istota i cele polityki pieniężnej państwa... 19 5. Polityka pieniężna
Warszawa, dnia 6 września 2010 r. Nr 6
DZIENNIK URZĘDOWY KOMISJI NADZORU FINANSOWEGO Warszawa, dnia 6 września 2010 r. Nr 6 TREŚĆ: Poz.: KOMUNIKATY KOMISJI EGZAMINACYJNEJ DLA AGENTÓW FIRM INWESTYCYJNYCH: 27 Komunikat Nr 20 Komisji Egzaminacyjnej
Informacje podlegające ujawnieniu z zakresu profilu ryzyka i poziomu kapitału Banku Spółdzielczego w Szumowie według stanu na dzień 31.12.
Informacje podlegające ujawnieniu z zakresu profilu ryzyka i poziomu kapitału Banku Spółdzielczego w Szumowie według stanu na dzień 312.212 roku I. Informacje ogólne: Bank Spółdzielczy w Szumowie, zwany
II. Cele i strategie w zakresie zarządzania ryzykiem 1
II. Cele i strategie w zakresie zarządzania ryzykiem 1 Grupa opracowała kompleksowy dokument o charakterze wytycznych dotyczących polityki/strategii w zakresie zarządzania ryzykiem Strategia ryzyka na
Spis treści. Rozdział 1 Sprawozdanie finansowe w świetle polskich i międzynarodowych regulacji bilansowych
Rozdział 1 Sprawozdanie finansowe w świetle polskich i międzynarodowych regulacji bilansowych 1.1. Wstęp........................................ 9 1.2. Jednostki zobligowane do sporządzania sprawozdań
OGŁOSZENIE O ZMIANIE STATUTU UNIOBLIGACJE HIGH YIELD FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO ZAMKNIĘTEGO Z DNIA 23 CZERWCA 2016 R.
OGŁOSZENIE O ZMIANIE STATUTU UNIOBLIGACJE HIGH YIELD FUNDUSZU INWESTYCYJNEGO ZAMKNIĘTEGO Z DNIA 23 CZERWCA 2016 R. Niniejszym, Union Investment Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. ogłasza o zmianie
Zagadnienia na egzamin magisterski na kierunku Finanse i Rachunkowość
Zagadnienia na egzamin magisterski na kierunku Finanse i Rachunkowość 1. Gospodarcze i społeczne koszty inflacji 2. Znaczenie operacji depozytowych i kredytowych w polityce pienięŝnej 3. Popyt na pieniądz
Informacje z zakresu profilu ryzyka i poziomu kapitału Banku Spółdzielczego w Narwi według stanu na dzień roku
Informacje z zakresu profilu ryzyka i poziomu kapitału Banku Spółdzielczego w Narwi według stanu na dzień 31.12.215 roku I. Informacje ogólne 1. Bank Spółdzielczy w Narwi zwany dalej Bankiem, z siedzibą
Zasady/metodyki przeprowadzania badań inspekcyjnych w podmiotach nadzorowanych. Paweł Sawicki Dyrektor Zarządzający Pionem Inspekcji
Zasady/metodyki przeprowadzania badań inspekcyjnych w podmiotach nadzorowanych Paweł Sawicki Dyrektor Zarządzający Pionem Inspekcji AGENDA 1. Uwarunkowania formalno-prawne 2. Czynności kontrolne w spółdzielczych
Ocena kondycji finansowej organizacji
Ocena kondycji finansowej organizacji 1 2 3 4 5 6 7 8 Analiza płynności Analiza rentowności Analiza zadłużenia Analiza sprawności działania Analiza majątku i źródeł finansowania Ocena efektywności projektów
Zasady Polityki informacyjnej Mercedes-Benz Bank Polska S.A. Przyjęta na posiedzeniu Zarządu w dniu 17 czerwca 2015 roku załącznik do Uchwały 29/2015
1/6 Spis treści A. Ustalenia ogólne... 1 B. Zakres ogłaszanych przez Bank informacji... 2 C. Zasady i terminy udzielania odpowiedzi udziałowcom oraz klientom... 5 D. Częstotliwość ogłaszania informacji...
EFEKTYWNE ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM BANKU KOMERCYJNEGO W Tytuł: POLSCE W ŚWIETLE STANDARDÓW ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ Autor: Tomasz Cicirko Wstęp
EFEKTYWNE ZARZĄDZANIE KAPITAŁEM BANKU KOMERCYJNEGO W Tytuł: POLSCE W ŚWIETLE STANDARDÓW ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ Autor: Tomasz Cicirko Wstęp Praca składa się z pięciu rozdziałów. Całość zaprezentowana
NUK w Banku Spółdzielczym (19) System IT w zarządzaniu ryzykiem kredytowym
1 NUK w Banku Spółdzielczym (19) System IT w zarządzaniu ryzykiem kredytowym Przyszedł czas, aby po nowemu spojrzeć na zarządzanie ryzykiem w banku spółdzielczym, zwłaszcza przed wyborem oferty systemu
Biuletyn edukacyjny BODiE Nr 1/03/2019
Biuletyn edukacyjny BODiE Nr 1/03/2019 Oferta szkoleń dla członków Rad Nadzorczych Banków Spółdzielczych Bankowy Ośrodek Doradztwa i Edukacji opracował program szkoleniowy dla Rad Nadzorczych Banków Spółdzielczych.
Bankowość Zajęcia nr 4
Motto zajęć: "za złoty dukat co w słońcu błyszczy" Bankowość Zajęcia nr 4 Bankowe normy ostrożnościowe, sprawozdawczość finansowa banków, wstęp do ryzyka bankowego Regulacje ostrożnościowe banku Podział
Zagadnienia na egzamin magisterski dla kierunku EKONOMIA (studia II stopnia)
Zagadnienia na egzamin magisterski dla kierunku EKONOMIA (studia II stopnia) obowiązuje od 01.01.2016 Zgodnie z Zarządzeniem Rektora ZPSB w sprawie Regulaminu Procedur Dyplomowych, na egzaminie magisterskim
Zarządzanie projektami. Zarządzanie ryzykiem projektu
Zarządzanie projektami Zarządzanie ryzykiem projektu Warunki podejmowania decyzji Pewność Niepewność Ryzyko 2 Jak można zdefiniować ryzyko? Autor S.T. Regan A.H. Willet Definicja Prawdopodobieństwo straty
Załącznik do uchwały Zarządu Banku Nr 48/2009 z dnia 30 czerwca 2009 r. DYSCYPLINA RYNKOWA ZASADY POLITYKI INFORMACYJNEJ w Banku Zachodnim WBK S.A.
Załącznik do uchwały Zarządu Banku Nr 48/2009 z dnia 30 czerwca 2009 r. DYSCYPLINA RYNKOWA ZASADY POLITYKI INFORMACYJNEJ Wrocław 2009 SPIS TREŚCI Rozdział I. Definicje...3 Rozdział II. Cel i zakres polityki...5
Ryzyko kredytowe. Informacje ogólne. Polityka kredytowa. ING Bank Śląski Raport Roczny 2013
ING Bank Śląski Raport Roczny 2013 Ryzyko kredytowe Informacje ogólne Polityka kredytowa ING Banku Śląskiego S.A. jest realizowana w oparciu o zasady bezpiecznego i ostrożnego zarządzania ryzykiem kredytowym.
Stosowanie technik ograniczenia ryzyka kredytowego
Stosowanie technik ograniczenia ryzyka kredytowego CRR art. 453.a Grupa nie stosuje saldowania ekspozycji bilansowych i pozabilansowych. CRR art. 453.b Zasady i procedury dotyczące zabezpieczeń i zarządzania
Wyniki finansowe Banku BPH w II kw. 2015 r.
Wyniki finansowe Banku BPH w II kw. 2015 r. wideokonferencja 13 sierpnia 2015 r. 1 2 kw. 2015 r. najważniejsze informacje Zyskowność Zysk netto 5 mln zł, zysk brutto 15 mln zł Wyniki Koszty Jakość Bezpieczeństwo
SPRAWOZDANIE Z ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ DOMU MAKLERSKIEGO PRICEWATERHOUSECOOPERS SECURITIES SPÓŁKA AKCYJNA ZA OKRES 29.10.2010-31.12.
SPRAWOZDANIE Z ADEKWATNOŚCI KAPITAŁOWEJ DOMU MAKLERSKIEGO PRICEWATERHOUSECOOPERS SECURITIES SPÓŁKA AKCYJNA ZA OKRES 29.10.2010-31.12.2011 PricewaterhouseCoopers Securities S.A., Al. Armii Ludowej 14, 00-638
Wyniki Banku BPH za II kw r.
Wyniki Banku BPH za II kw. 2013 r. Rozwój zgodnie z oczekiwaniami 13 sierpnia 2013 r. 13 sierpnia 2013 r. Rozwój zgodnie z oczekiwaniami 1 Zastrzeżenie Niniejsza prezentacja nie jest częścią jakiejkolwiek
Harmonogram pracy na ćwiczeniach MOPI
Przepływy finansowe Harmonogram pracy na ćwiczeniach Temat MOPI Realizacja 1 Ćwiczenia wprowadzające Wprowadzenie 2 Wartość pieniądza w czasie Wprowadzenia i zadania 3 WACC, montaż finansowy, koszt kredytu
WSPÓŁCZESNY SYSTEM BANKOWY
JOANNA redakcja naukowa SWIDERSKA WSPÓŁCZESNY SYSTEM BANKOWY Ujęcie instytucjonalne Difin Spis treści Wprowadzenie 11 Część I System gwarantowania depozytów 15 Rozdział 1. Geneza i uwarunkowania tworzenia
NUK szansą nowoczesności i efektywności banku
Wystąpienie Wiesława Żółtkowskiego na Konferencji Nowoczesny bank spółdzielczy zorganizowanej przez Fundację Rozwoju Bankowości Spółdzielczej we Wrocławiu w dniach 17-18.04.2007r. NUK szansą nowoczesności