CDRL S.A.

Transkrypt

1

2 CDRL S.A. Spółka jest wiodącym na rynku polskim i w Europie Środkowo-Wschodniej dystrybutorem odzieży dziecięcej sprzedawanej pod własną marką COCCODRILLO. Główni akcjonariusze od ponad 20 lat prowadzą działalność w branży odzieży dziecięcej, a od 2 lat wspólnie rozwijają markę COCCODRILLO w Polsce i zagranicą. Model biznesowy Spółki opiera się na projektowaniu, zlecaniu produkcji odzieży podmiotom zewnętrznym (głównie z Azji) oraz dystrybucji pod marką własną. Atrakcyjna oferta odzieży dziecięcej uzupełniona jest o dodatki w postaci głównie zabawek, akcesoriów i obuwia, krajowych producentów. Spółka prowadzi długoletnią współpracę z dostawcami, ma ugruntowane relacje biznesowe oraz zdywersyfikowaną bazę dostawców. Sieć dystrybucji obejmuje różne kanały sprzedaży: sklepy własne i agencyjne w Polsce i za granicą, sprzedaż eksportowa. Rozległa sieć sprzedaży Grupy CDRL obejmuje 373 salonów handlowych w Polsce, krajach UE oraz w krajach poza UE. Od 200 roku Spółka oferuje swoje produkty w sklepie internetowym. 2

3 Skonsolidowane wyniki finansowe IQ 205 r. IQ 204 r. IQ 205 r. Zmiana 204 Przychody ze sprzedaży % Zysk (strata) brutto na sprzedaży ,5% Marża brutto na sprzedaży 49,% 47,2% -,9 p.p. 53,8% W tys. PLN Koszty działalności operacyjnej ,2% EBIT ,9% 6 2 Marża EBIT 9,2% 9,6% 0,4 p.p. 0,2% Koszty finansowe ,2% 3 54 Zysk (strata) brutto ,4% 3 63 Zysk (strata) netto ,4% 386 Rentowność netto 6,%,8% -4,3 p.p. 7,2% EBITDA ,%

4 Skonsolidowany bilans na dzień r r r r. W tys. PLN Aktywa trwałe Aktywa obrotowe, w tym: Zapasy Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Aktywa ogółem Kapitał własny Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania z tytułu leasingu Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe należności Kredyty i pożyczki Dłużne papiery wartościowe Zobowiązania z tytułu leasingu Pasywa ogółem

5 Skonsolidowane sprawozdanie z przepływów pieniężnych IQ 205 r. IQ 204 r. IQ 205 r. 204 CF z działalności operacyjnej w tym: Zysk (strata) brutto W tys. PLN Zmiana stanu zapasów Zmiana stanu należności Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem pożyczek i kredytów CF z działalności inwestycyjnej Wpływy Wydatki CF z działalności finansowej Wpływy - Kredyty i pożyczki Wydatki CF razem Środki pieniężne na koniec okresu

6 Wskaźniki zadłużenia GK CDRL S.A. IQ 204 r. IQ 205 r. 204 Wskaźnik zadłużenia kapitału własnego % Wskaźnik zadłużenia kapitału własnego = (zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek i leasingu) / kapitały własne 6% 72% 55% 200% 0% IQ 204 r. IQ 205 r % 72% 55% IQ 204 r. IQ 205 r. 204 Wskaźnik zadłużenia/ EBITDA Wskaźnik zadłużenia EBITDA = (zobowiązania z tytułu kredytów, pożyczek i leasingu cash) / zannualizowany EBITDA 2,,8, Wskaźnik pokrycia odsetek zyskiem Wskaźnik pokrycia odsetek zyskiem = (zysk brutto + koszty z tytułu odsetek od kredytu i leasingu) / koszty z tytułu odsetek od kredytów i leasingu 7,9 5,4 9, 0 0 IQ 204 r. IQ 205 r

7 Obroty kanałami 4% 0%0% IQ 204 Kanał Sprzedaży IQ 204 r. IQ 205 r. 2% Polska sklepy EU franczyza Polska sklepy % % EU franczyza % % 8% 56% Eksport WWW Polska hurt Pozostałe W tys. PLN Eksport % % WWW 585 4% 464 4% Polska hurt 46 0% 49 0% Pozostałe 46 0% 47 0% 4% 0%0% IQ 205 5% Polska sklepy EU franczyza Eksport Razem % % 6% 65% WWW Polska hurt Pozostałe 7

8 Struktura sklepów Obszar Typ sklepu Ilość Powierzchnia m.kw. IQ 204 r. IQ 205 r. Przyrost IQ 204 r. IQ 205 r. Przyrost Polska franczyzowy % % własny % % Razem % % Europa franczyzowy % % shop in shop % % własny 2-50% % Razem % % Poza UE monobrandowy % shop in shop % Razem % Całość % % 8

9 Dystrybucja w krajach Unii Europejskiej Polska 8 sklepów własnych 36 sklepów agencyjnych Czechy sklep własny 6 sklepów agencyjnych Słowacja Litwa Łotwa 5 sklepów agencyjnych sklepów shop in shop 3 sklepów shop in shop 0 sklepów shop in shop Estonia Łotwa 8 0 Estonia 8 sklepów shop in shop Litwa 3 Węgry 6 sklepów shop in shop Polska Rumunia Austria 3 sklepów agencyjnych 6 sklepów shop in shop sklep agencyjny Czechy Słowacja 5 Bułgaria Portugalia Razem 7 sklepów shop in shop sklep agencyjny 82 sklepów własnych 90 sklepów agencyjnych 7 sklepów shop in shop 343 sklepów Portugalia Austria Węgry 6 Rumunia 6 3 Bułgaria 7 9

10 Dystrybucja na świecie Arabia Saudyjska Chiny 4 sklepy pod szyldem COCCODRILLO 3 sklepy pod szyldem COCCODRILLO 3 sklepy shop in shop Azerbejdżan sklep pod szyldem COCCODRILLO Oman sklep pod szyldem COCCODRILLO Rosja Kazachstan Ukraina Libia Brazylia sklep pod szyldem COCCODRILLO 3 sklepy pod szyldem COCCODRILLO 4 sklepy pod szyldem COCCODRILLO 2 sklep pod szyldem COCCODRILLO 4 Libia Białoruś 3 Ukraina Kazachstan 2 Azerbejdżan Turkmenistan 3 4 Egipt Arabia Saudyjska Oman Mongolia 3 Chiny Sri Lanka 3 Mongolia sklep pod szyldem COCCODRILLO 2 Brazylia Rosja sklepy pod szyldem COCCODRILLO Turkmenistan 2 sklep pod szyldem COCCODRILLO Egipt 3 sklepy shop in shop Sir Lanka sklep shop in shop 23 sklepy pod szyldem COCCODRILLO Razem 7 sklepów shop in shop 30 sklepów 0

11 Obrót i marża sklepy polskie % Miliony PLN % 5.9% 53.% 57.7% 6.9% 54.5% 58.9% 60.0% 55.0% 5.5% 50.0% % 45.0% 9 I Q 203 r. II Q 203 r. III Q 203 r. IV Q 203 r. I Q 204 r. II Q 204 r. III Q 204 r. IV Q 204 r. I Q % Obrót w mln PLN Marża

12 Miliony PLN Obrót i marża w sklepach polskich rok/rok % 73% 68% 63% 58% 7 53% 5 IQ 204 r. IQ 205 r. Obrót w mln PLN Marża 48% 2

13 Sprzedaż detaliczna w Polsce LFL Salony IQ 204 r. IQ 205 r. Przyrost Przychody Rentowność Dochód Przychody Rentowność Dochód Przychody Rentowność Dochód Własne ,0% ,7% ,7% -6,3% 0,2% Franczyzowe ,9% ,4% ,2% -6,6% 3,3% Razem ,9% ,5% ,4% -6,4%,7% Przychody sklepów Rentowność sklepów % 58.9% Miliony PLN Miliony PLN 58.0% 56.0% 54.0% 52.0% 50.0% 57.0% 50.7% 52.4% 9 IQ 204 r. IQ 205 r. 48.0% IQ 204 r. IQ 205 r. Własne Franczyznowe Własne Franczyznowe 3

14 Sprzedaż detaliczna z m 2 w Polsce LFL Salony IQ 204 r. IQ 205 r. Przychody z m 2 PLN Przychody z m 2 PLN Przyrost Średnia powierzchnia salonu Własne ,7% 79 Franczyzowe ,2% 68 Przychody z m IQ 204 r. IQ 205 r. Własne Franczyzowe 4