Pragma Faktoring S.A. WIARYGODNY EMITENT DŁUGU DUŻY POTENCJAŁ WZROSTU 1
Główne spółki Grupy Pragma Inkaso S.A. Pragma Inkaso SA 84% Pragma Faktoring SA 58% docelowo 71,5% Lease Link Sp. z o.o. 2
Pragma Inkaso SA Windykacja i finansowanie należności wymagalnych B2B: 15 lat doświadczenia Ponad 6 000 Klientów i prawie 28 000 dłużników Serwiser NPL: Specjalizacje w zakresie wierzytelności biznesowych i hipotecznych Zarządzanie portfelami 3 funduszy sekurytyzacyjnych 1,3 mld nominalnej wartości zarządzanych portfeli 3
Pragma Faktoring STRATEGIA Budowa portfela należności o wysokim bezpieczeństwie Duże rozproszenie portfela klientów i dynamiczny wzrost liczby faktorantów i płatników Powtarzalność przychodów oraz przepływów Wysoka płynność portfela poprzez wzrost udziału usługi faktoringu Minimalizacja ryzyka dzięki realizowaniu faktoringu z regresem (100% portfela faktoringowego), dodatkowo w większości ubezpieczonego Transformacja modelu biznesowego w kierunku sprzedaży usług i procesowania on-line 4
Realizacja strategii Pragma Faktoring ROZWÓJ USŁUGI FAKTORINGU FAKTORING JEST KLUCZOWĄ USŁUGĄ DLA REALIZACJI STRATEGII. 5
Realizacja strategii Pragma Faktoring DYWERSYFIKACJA PORTFELA FAKTORINGOWEGO Realizacja strategii pozwoliła zdecydowanie zwiększyć dywersyfikację portfela zarówno od strony handlowej (ilość Klientów) jak i bezpieczeństwa (ilość odbiorców, faktur, zmniejszenie obrotu przypadającego na odbiorcę). 6
Realizacja strategii Pragma Faktoring WYSOKIE WPŁYWY GOTÓWKOWE, PŁYNNOŚĆ I SZYBKA ROTACJA AKTYWÓW * Portfel generuje rocznie przeszło 500 mln zł wpłat gotówkowych i rotuje średnio niemal 6 razy w roku. Możliwość szybkiego spieniężenia aktywów. 7
Pragma Faktoring BEZPIECZEŃSTWO AKTYWÓW Faktoring: 100% faktoringu z regresem do Klienta w razie braku spłaty odbiorcy 65% faktoringu z regresem jest dodatkowo ubezpieczone Pożyczki: Uzupełnienie oferty dla Klientów faktoringowych Zabezpieczenie na aktywach i przepływach Klientów 8
Bezpieczeństwo aktywów Pragma Faktoring UBEZPIECZENIE PORTFELA Korzyści z polisy: Ratingi i weryfikacja odbiorców Odszkodowanie w razie braku zapłaty przez odbiorcę Monitoring odbiorców w trakcie życia transakcji WZROST PORTFELA UBEZPIECZONEGO 34,5% WZGLĘDEM III KWARTAŁU 2015 R. WARTOŚĆ WYKUPIONYCH FAKTUR III kwartał 2016 III kwartał 2015 Faktoring nieubezpieczony 136 353 179 635 Faktoring ubezpieczony 250 244 186 066 RAZEM 386 597 365 701 Udział faktoringu ubezpieczonego/ faktoringu nieubezpieczonego 65% 51% 9
Bezpieczeństwo aktywów Pragma Faktoring NISKA SZKODOWOŚĆ PORTFELA, POJEMNA POLISA Dane o ubezpieczeniu faktoringu za miniony rok obowiązywania polisy marzec 2015 luty 2016 (dane w tys. zł) Obrót faktoringowy ubezpieczony 275 600 Suma ubezpieczenia* 26 466 Zgłoszone przez Pragma Faktoring wnioski o wypłatę odszkodowania ** 702 * zgodnie z polisą maksymalny zakres odpowiedzialności Ubezpieczyciela, maksymalna kwota odszkodowań jakie miałby (w razie zaistnienia odpowiedniej ilości zdarzeń) obowiązek zapłacić na rzecz Pragma Faktoring w danym roku ubezpieczeniowym ** z czego istotna część została przez Spółkę następnie zwindykowana od dłużników 10
Pragma Faktoring JAKO WIARYGODNY KREDYTOBIORCA Czynniki pozwalające zwiększyć poziom kredytowania w obsługujących spółkę bankach: Bezpieczeństwo aktywów Wysoki poziom generowanej przez Pragma Faktoring gotówki 45 40 35 30 25 20 15 10 5 0 LIMITY KREDYTOWE 40 mln 15 mln 0 mln 2010 r. 2012 r. 2016 r. 11
Pozytywna historia emisji obligacji PRAGMA FAKTORING Wyemitowanie 10 serii obligacji na łączną kwotę 157 mln Wszystkie emisje objęte w całości Spłacono terminowo wszystkie zapadalne 7 serii na kwotę 105 mln Wszystkie spłaty nastąpiły gotówkowo bez rolowania Obecnie całość zadłużenia obligacyjnego (3 serie o łącznej wartości 52 mln zł) ma charakter długoterminowy (zapadalność od 3 do 4 lat) 12
Potencjał wzrostu PRAGMA FAKTORING Rekordowe wyniki za III kwartał 2016 r.: Przychody 5,5 mln (ponad 10% wzrost w stosunku do najlepszego wcześniej kwartału) Portfel 102 mln (ponad 10% wzrost w stosunku do najlepszego wcześniej wyniku) Duże inwestycje w rozwój sieci sprzedaży oraz działy operacyjne dalszy wzrost portfela będzie się wiązał z dużą dźwignią operacyjną 13
Potencjał wzrostu PRAGMA FAKTORING Ewolucja modelu w stronę online Inwestycja w Lease Link (e-leasing dla e- commerce) Mikrofaktoring online Wdrażanie autorskiego software online do zarządzania całością procesów w tym: sprzedaży i analizy ryzyka 14
Pragma Faktoring S.A. ul. Brynowska 72 40-584 Katowice +48 32 44 20 200 faktoring@pragma.pl 15