GRUPA ROBYG Wyniki finansowe za 2011 r. Warszawa, 15 marca 2012 r.

GRUPA ROBYG Wyniki finansowe za 2011 r. Warszawa, 15 marca 2012 r. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 1

Agenda I. Informacje podstawowe II. Podsumowanie 2011 r. III. Plany na kolejne kwartały IV. Załączniki Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 2

Informacje podstawowe o Grupie ROBYG Świetne wyniki sprzedaży w 2011 r. 1019 sprzedanych lokali (3 wynik w branży) Ok. 1300 lokali w budowie (na koniec roku) oraz ok. 1150, których rozpoczęcie budowy jest planowane na 2012 r. Ok. 950 lokali w ofercie (stan na: 31.12.2011) Silna pozycja gotówkowa (128,5 mln zł na koniec 2011 r. ); duże przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (112,4 mln zł) Nabycie projektów w 2011 r.: 51% w projekcie komercyjno-biurowym w Wilanowie z możliwością zagospodarowania gruntu o powierzchni 37 000 m kw. (I kw.) 50% w projekcie ROBYG Ogród Jelonki na Bemowie z możliwością budowy ok. 600 mieszkań (I kw.) Podpisanie przedwstępnej umowy dotyczącej nabycia działki na Bemowie z możliwością budowy ok. 300 lokali (II kw.) Podpisanie umowy nabycia 49% udziałów w spółce FORT Property, która kupiła nieruchomość na warszawskim Bemowie za kwotę ok. 43 mln zł (III kw.). Obecnie ROBYG posiada 100% udziałów w FORT Property. Podpisanie w IV kw. umowy kredytowej z Getin Noble Bank na sumę 24 mln zł celem sfinansowania projektu mieszkaniowego FORT Property Wrocław Grunty Gdańsk 4 aktywne etapy inwestycji oraz grunty Warszawa 5 aktywnych etapów inwestycji Liczba sprzedanych lokali* * Przedwstępne umowy sprzedaży lokali Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 3

4 Podsumowanie 2011 r. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 4

Podsumowanie roku 2011 WYNIKI FINANSOWE GRUPY ROBYG Przychody na poziomie 160,5 mln zł Zysk brutto ze sprzedaży na poziomie 30,9 mln zł, ekonomiczny zysk brutto ze sprzedaży w wysokości 42,2 mln zł Zysk netto na poziomie 28,1 mln zł, ekonomiczny zysk netto sięgający 39,4 mln zł Przepływy pieniężne z działalności operacyjnej na poziomie 112,4 mln zł JEDNOSTKOWE WYNIKI FINANSOWE ROBYG Zysk netto na poziomie 27,4 mln ZŁ SPRZEDAŻ 1019 sprzedanych lokali (542 w 2010 r.) REALIZACJA PROJEKTÓW MIESZKANIOWYCH Rozpoczęcie budowy ok. 950 mieszkań w 2011 r. Zakończenie budowy 5 etapów projektów w 2011 r. SEGMENT PROJEKTÓW MIESZKANIOWYCH Nabycie 50% udziału w ROBYG Ogród Jelonki Sp. z o.o. (możliwość wybudowania ok. 600 lokali) Podpisanie przedwstępnej umowy dotyczącej nabycia działki na Bemowie z możliwością wybudowania ok. 300 lokali Podpisanie umowy dotyczącej nabycia 49% udziałów w spółce FORT Property, która nabyła działkę ok. 6,6 ha na warszawskim Bemowie za ok. 43 mln zł (obecnie ROBYG posiada 100% udziałów w FORT Property) Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 5

Podsumowanie roku 2011 SEGMENT BIUROWY I USŁUGOWO-HANDLOWY Nabycie 51% udziału w Wilanów Office Center Sp. z o.o., która podpisała umowę najmu z Alma S.A. dotyczącą powierzchni komercyjnej w pierwszym etapie projektu, dla którego spółka uzyskała pozwolenie na budowę w styczniu 2012. Budowa obiektu rozpoczęła się w lutym 2012 r. RYNEK KAPITAŁOWY Czwarta emisja obligacji (serii: D). Wartość emisji serii D 40 mln zł Przeznaczenie środków finansowanie projektu realizowanego przez Wilanów Office Center i pokrycie innych potrzeb finansowych Grupy W dn. 17 marca miało miejsce pierwsze notowanie obligacji serii A, B, C na ASO Catalyst. Obligacje serii D notowane od 7 października Rejestracja w dn. 20 września przez Sąd warunkowego podwyższenia kapitału zakładowego w drodze emisji warrantów subskrypcyjnych z wyłączeniem prawa poboru dotychczasowych akcjonariuszy. Kapitał zakładowy został warunkowo podwyższony o kwotę nie większą niż 571.000,00 zł i nie mniejszą niż 0,10 zł poprzez emisję nie mniej niż 1 i nie więcej niż 5.710.000 akcji zwykłych na okaziciela serii G o wartości nominalnej 0,10 zł każda. DYWIDENDA Wypłata dywidendy za rok 2010, sięgającej 18 mln zł (0,07 zł na akcję) dnia 29 lipca 2011 r. Wypłata dywidendy za rok 2011: Rada Nadzorcza zaakceptowała rekomendację Zarządu dotyczącą zgłoszenia wniosku na Zwyczajne Walne Zgromadzenie o wypłatę dywidendy akcjonariuszom za rok 2011 w wysokości 0,12 zł na akcję. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 6

GRUPA ROBYG Liczba sprzedanych lokali Liczba sprzedanych lokali (kwartalnie) +88% r/r +68% 4Q 2011/ 4Q 2010 3 wynik w branży w 2011 r. Liczba sprzedanych lokali (rocznie) Osiągnięto cel sprzedaży 1000 lokali w 2011 r. 1019 sprzedanych lokali w 2011 r. (102% rocznego planu) Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 7

GRUPA ROBYG Mieszkania w ofercie * W tym mieszkania w ofercie, których budowa nie rozpoczęła się (stan na 31.12.2011) Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 8

GRUPA ROBYG Przekazania Liczba lokali rozpoznanych w przychodach (kwartalnie) POTENCJAŁ ROZPOZNANIA LOKALI W PRZYCHODACH Lokale zakontraktowane nie rozpoznane: I. Ukończone: 261 II. W budowie: 744 III. Których budowa nie rozpoczęła się, ale biorą udział w procesie sprzedaży przedwstępnej: 22 Lokale nie zakontraktowane i nie rozpoznane: I. Ukończone: 147 II. W budowie: 557 III. Których budowa nie rozpoczęła się, ale biorą udział w procesie sprzedaży przedwstępnej: 244 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 9

GRUPA ROBYG Najważniejsze dane finansowe RZiS (tys. zł) 2011 2010 2009 Przychody 160 470 284 789 101 971 Koszt własny sprzedaży (129 568) (220 768) (84 853) Zysk brutto ze sprzedaży 30 902 64 021 17 118 Ekonomiczny zysk brutto na sprzedaży 42 199 94 842 23 207 Pozostałe przychody 13 661 4 303 6 062 Koszty ogólnego zarządu (17 394) (15 133) (9 792) Pozostałe koszty (w tym odpis aktualizujący wartość zapasów) (6 972) (372) (276) Przychody finansowe 7 068 7 213 10 556 Koszty finansowe (16 396) (6 542) (10 077) Zysk brutto 1 362 47 548 8 526 Zysk netto 28 146 35 714 6 184 Ekonomiczny zysk netto 39 443 66 535 12 273 Marże (%) 2011 2010 2009 Marża zysku brutto na sprzedaży 19,3% 22,5% 16,8% Marża ekonomicznego zysku brutto na sprzedaży 26,3% 33,3% 22,8% Marża zysku netto 17,5% 12,5% 6,1% Marża ekonomicznego zysku netto 24,6% 23,4% 12,0% Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 10

GRUPA ROBYG Najważniejsze dane finansowe Bilans (tys. zł) 2011 III kw.2011 2010 Aktywa ogółem 1 216 465 1 204 425 1 046 466 Aktywa trwałe, w tym: 338 388 321 290 342 477 Nieruchomości inwestycyjne 141 626 141 626 93 440 Grunty przeznaczone pod zabudowę 131 070 136 127 208 375 Zapasy 687 580 663 029 505 130 Należności z tytułu dostaw i usług i inne należności 12 565 10 208 6 243 Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 128 551 206 998 190 063 Kapitał własny 545 245 529 744 549 042 Zobowiązania ogółem 671 220 674 681 497 424 Wskaźnik dźwigni* 0,36 0,33 0,31 * - Wskaźnik dźwigni = zadłużenie netto/ (kapitał własny + zadłużenie netto) Zadłużenie netto = oprocentowane kredyty i pożyczki + zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe zobowiązania (krótko-i długoterminowe) środki pieniężne i ich ekwiwalenty Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 11

GRUPA ROBYG Przychody z podziałem na projekty i działalność w 2011 r. Działalność Przychody ogółem (tys. zł) Projekty Przychody ze sprzedaży w ramach danego projektu (tys. zł) Zysku brutto ze sprzedaży Marża (%) Ekonomicznego zysku brutto na sprzedaży Działalność deweloperska (Warszawa, Gdańsk) Pozostałe przychody 145 744 14 726 Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki 50 360 24,5% 24,5% Osiedle Zdrowa 32 881 19,8% 38,2% City Apartments 25 445 11,5% 28,6% Lawendowe Wzgórza 19 745 21,5% 25,7% Słoneczna Morena 16 888 25,6% 25,8% Szczęśliwy Dom 425 7,3% 7,3% Świadczenie usług budowlanych na rzecz jednostki powiązanej ROBYG Ogród Jelonki Pozostałe przychody od jednostek powiązanych i niepowiązanych 12 720 9,4% 9,4% 2 006 - - SUMA 160 470 160 470 19,3% 26,3% Marża na działalności deweloperskiej 20,8% 28,6% Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 12

Finansowanie dłużne (wartość i zapadalność kredytów bankowych i obligacji) na dzień 31.12.2011 Łączna wartość finansowania: 366.1 mln zł, z których 118.7 mln zł ma zapadalność ponad dwuletnią a 40.0 mln zł ma zapadalność ponad trzyletnią <1 rok 1-2 lata 2-3 lata 3-4 lata Suma KREDYTY BANKOWE 84,93 mln 59,71 mln 78,73 mln 223,37 mln OBLIGACJE - 102,75 mln - 40,0 mln 142,75 mln ŁĄCZNIE 84,93 mln 162,46 mln 78,73 mln 40,0 mln 366,12 mln Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 13

14 Plany na kolejne kwartały Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 14

Plany na kolejne kwartały GŁÓWNE CELE Utrzymanie w 2012 r. dynamiki sprzedaży lokali na poziomie ok. 1000 Sprzedaż 20-25% lokali z oferty w każdym kwartale Uruchomienie budowy ok. 1150 nowych lokali w 2012 Ukończenie budowy pierwszego etapu projektu komercyjnego w Wilanowie oraz uruchomienie obiektów komercyjnych w Gdańsku Ukończenie w 2012 r. ok. 930 lokali POZOSTAŁE CELE Powiększanie banku ziemi (zakup działek w atrakcyjnych lokalizacjach w korzystnej cenie) Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 15

Liczba lokali planowanych do przekazania w 2012-2013 (oraz zakontraktowanych) - stan na 31.12.2011 Łączna liczba lokali do przekazania w latach 2012-2013: 1568 Łączna liczba zakontraktowanych lokali na lata 2012-2013: 766 2009 2010 2011 2012 2013 Osiedle Zdrowa (Warszawa) 161 (140) 368 (207) Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki (Warszawa) 229 (161) 173 (9) City Apartments (Warszawa) 228 (193) 218 (86) Lawendowe Wzgórza (Gdańsk) 58 (55) 126 (75) 81 (11) Słoneczna Morena (Gdańsk) 72 (50) 73 (36) 12 (2) Albatross Towers (Gdańsk) 154 (23) Osiedle Kameralne (Warszawa) 135 (124) 520 (406)* 930 (635) 638 (131) () w nawiasach podano liczbę lokali zakontraktowanych * - z 406 lokali tylko 169 zostało rozpoznanych w przychodach za rok finansowy 2011 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 16

17 Załączniki Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 17

Inwestycje w budowie - Warszawa WILANÓW Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Projekt apartamentowy realizowany przez Grupę od 2002 r. Zlokalizowany w warszawskim Wilanowie, w tzw. Miasteczku Wilanów niedaleko Pałacu Wilanowskiego. Projekt zakłada wybudowanie ok. 1400 lokali w 9 etapach. WILANÓW Osiedle Zdrowa Projekt zlokalizowany w Miasteczku Wilanów. Inwestycja mieszkaniowa o podwyższonym standardzie. Projekt zakłada wybudowanie łącznie ok. 860 lokali w 5 etapach. ŻOLIBORZ City Apartments Inwestycja apartamentowa zlokalizowana na Żoliborzu Południowym. Projekt zakłada wybudowanie łącznie ok.1300 lokali mieszkalnych i usługowych w 6 etapach. BEMOWO Osiedle Kameralne Projekt mieszkań o podwyższonym standardzie położony w dzielnicy Bemowo-Jelonki pozwalający na wybudowanie ok. 600 lokali. Obecnie ROBYG jest w końcowej fazie realizacji I etapu inwestycji i planuje uruchomienie kolejnych etapów. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 18

Inwestycje w budowie Warszawa (2) WILANÓW ROBYG Business Center Projekt biurowo-handlowo-usługowy składający się z kilku etapów o łącznej powierzchni użytkowej sięgającej 35 tys. m2. W styczniu 2012 r. ROBYG uzyskał pozwolenie na budowę pierwszego z planowanych obiektów, którego powierzchnia ma wynieść ponad 8 tys. m2 przeznaczonych na: część handlowo usługową biura Pierwszy duży najemca: Niemal cały parter inwestycji zajmie Alma Market SA Terminy: Zakończenie budowy kompleksu przewidziano na połowę 2013 r. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 19

Inwestycje w budowie Gdańsk JASIEŃ Lawendowe Wzgórza Inwestycja położona na południu Gdańska zakłada wybudowanie w 13 etapach ok. 1200 lokali składających się z mieszkań popularnych oraz jednostek mieszkalnych w domach jedno- i wielorodzinnych oraz kilku lokali usługowych. Łączna powierzchnia działki przekracza 41 ha. 2/3 działki to nieruchomość inwestycyjna z możliwością wybudowania około 2500 lokali. MORENA Słoneczna Morena Projekt zlokalizowany w dzielnicy Piecki-Migowo składający się z domów w zabudowie bliźniaczej, apartamentowych willi miejskich, budynków wielorodzinnych. Inwestycja zakłada wybudowanie ok. 1600 lokali. PRZYMORZE Albatross Towers W ramach projektu ROBYG planuje wybudować 5 nowoczesnych budynków 18-kondygnacyjnych. Powstanie około 720 mieszkań o podwyższonym standardzie oraz lokali użytkowych. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 20

Inwestycje ukończone w 2011 r. Inwestycje ukończone w 2011 r. 520 lokali, PUM: ponad 35,6 tys. m2, 5 etapów w 4 inwestycjach Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Etapy: 8&10 229 lokali Data zakończenia : 4kw. 2011 Łączna powierzchnia : 17,517 m2 Lokalizacja : Warszawa, Wilanów Osiedle Zdrowa Etap 5 161 lokali Data zakończenia : 4kw. 2012, Łączna powierzchnia : 9.995 m2 Lokalizacja : Warszawa, Wilanów 161 140 Słoneczna Morena Etap 2 59 lokali Data zakończenia : 4kw. 2011 Łączna powierzchnia : 3,350 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Piecki-Migowo 39 Słoneczna Morena Etap 1b 11 13 lokali Data zakończenia : 2kw. 2011 Łączna powierzchnia: 1,368 m2 Lokalizacja: Gdańsk, Piecki-Migowo Lawendowe Wzgórza Etap 2 58 lokali Data zakończenia : 4kw. 2011 Łączna powierzchnia : 3.098 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Południe 55 Suma podpisanych umów przedwstępnych na dzień 31.12.2011: 406 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 21

Inwestycje w trakcie budowy Inwestycje w budowie 1301 lokali, PUM: ponad 81,9 tys. m2, 9 etapów w 6 inwestycjach Osiedle Zdrowa Etapy: 2, 3 368 lokali Planowana data zakończenia : 2kw. 2012 i 1kw. 2013, Łączna powierzchnia : 21,880 m2 Lokalizacja : Warszawa, Wilanów 207 Osiedle Kameralne Etap 1 135 lokali Planowana data zakończenia : 1kw. 2012 Łączna powierzchnia : 7,868 m2 Lokalizacja : Warszawa, Bemowo 124 Słoneczna Morena Etap 3 73 lokale Planowana data zakończenia : 3kw. 2012 Łączna powierzchnia : 4,391 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Piecki-Migowo 36 Lawendowe Wzgórza Etapy: 3, 4 126 lokali Planowana data zakończenia: 2kw. 2012, 4kw. 2012 Łączna powierzchnia : 6,475 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Południe City Apartments Etapy: 2, 3 445 lokali Planowana data zakończenia : 1kw. 2012 i 1kw. 2013 Łączna powierzchnia : 31,226 m2 Lokalizacja : Warszawa, Żoliborz 279 Albatross Towers Etap 1 23 154 lokale Planowana data zakończenia : 1kw. 2013 Łączna powierzchnia : 10,049 m2 Lokalizacja : Gdańsk, Przymorze 75 Suma podpisanych umów przedwstępnych na dzień 31.12.2011: 744 Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 22

Inwestycje planowane na rok 2012 Inwestycje planowane na rok 2012 1148 lokali, PUM: ok. 70.2 tys. m2, 11 etapów w 6 inwestycjach Nowa Rezydencja Królowej Marysieńki Etap 7 173 lokale Planowana data zakończenia: 2kw. 2013 Łączna powierzchnia: 10,327 m2 Lokalizacja: Warszawa, Wilanów Osiedle Kameralne Etap 2 98 lokali Planowana data zakończenia : 4kw. 2013 Łączna powierzchnia: 5,700 m2 Lokalizacja: Warszawa, Bemowo 9 City Apartments Etap 4 232 lokale Planowana data zakończenia : 4kw. 2013 Łączna powierzchnia: 17,481 m 2 Lokalizacja: Warszawa, Żoliborz Young City Etapy: 1, 2 300 lokali Planowana data zakończenia : 3kw.- 4kw. 2013 Łączna powierzchnia: 16,800 m2 Lokalizacja: Warszawa, Bemowo Słoneczna Morena Etapy: 4, 5, 6 2 92 lokale Planowana data zakończenia : 1kw. 2013 4kw. 2013 Łączna powierzchnia: 6,639 m2 Lokalizacja: Gdańsk, Piecki-Migowo Lawendowe Wzgórza Etapy: 5, 6, 7 253 lokale Planowana data zakończenia : 1kw. 2013-4kw.2013 Łączna powierzchnia: 13,260 m2 Lokalizacja: Gdańsk, Południe 11 W lutym 2012 r. Grupa rozpoczęła budowę I etapu projektu komercyjnego w Wilanowie - ROBYG Business Center. Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 23

Dziękujemy za uwagę. MIERZ WYSOKO Niniejsza prezentacja nie podlega rozpowszechnianiu, bezpośrednio czy pośrednio, na terytorium albo do Stanów Zjednoczonych Ameryki, Australii, Kanady oraz Japonii. 24