Wtorek 13.09.2011 Indeksy GPW WIG otw. 37 969,8-1,9% WIG zam. 37 437,4-3,3% obrót (tys. PLN) 1 042 582 17,0% WIG 20 otw. 2 198,9-2,2% WIG 20 zam. 2 181,9-3,0% FW20U11 otw. 2 215,0-1,1% FW20U11 zam. 2 187,0-2,4% mwig40 otw. 2 145,7-1,7% mwig40 zam. 2 086,6-4,4% Największe wzrosty kurs zmiana SNIEZKA 26,25 18,5% TRION 0,27 12,5% ADVADIS 0,12 9,1% FORTUNA 17,80 8,5% TIM 7,26 8,4% Największe spadki kurs zmiana EUCO 9,90-17,5% MIRACULUM 0,39-13,3% POLAQUA 10,50-13,3% AGROWILL 0,98-10,9% RONSON 0,94-10,5% Najwyższe obroty kurs obrót PKOBP 29,22 169 049 KGHM 155,10 166 600 PEKAO 124,50 139 988 PZU 341,00 116 191 TPSA 16,60 50 796 Indeksy giełd zagranicznych zmiana BUX 16 540,7-2,9% RTS 1 574,6 0,5% PX50 947,1-3,7% DJIA 11 061,1 0,6% NASDAQ 2 495,1 1,1% S&P 500 1 162,3 0,7% DAX XETRA 5 072,3-2,3% FTSE 5 129,6-1,6% CAC 2 854,8-4,0% NIKKEI 8 632,2 1,1% HANG SENG 19 030,5-4,2% Waluty i surowce zmiana WIBOR 3m (%) 4,64 0,0% EUR/PLN 4,329 0,7% USD/PLN 3,164 0,5% EUR/USD 1,368 0,2% miedź (USD/t) 8 821,0-3,2% miedź (PLN/t) 27 683,8-0,5% ropa Brent (USD/bbl) 112,50 0,2% Wykres dnia: Dom Development Dom Development wybił się wczoraj dołem z miesięcznej konsolidacji, na nowo podejmując trend spadkowy. Na kolejnych sesjach kurs powinien zniżkowad przynajmniej w okolicę 25,28 zł lub 23,75 zł, ale w średnim terminie nie można wykluczyd ruchu nawet do 20,00 zł lub niżej. Najważniejsze informacje: Sektor wydobywczy - Decyzja o podatku od wyrobisk PGNiG - Wniosek do UOKiK o przejęcie kontroli nad Vattenfall Heat Poland PKN Orlen - Udziały w złożach łupkowych w USA Koelner - Rekordowy poziom przychodów ze sprzedaży w Sierpniu KGHM - Słaba złotówka pomaga spółce CEZ - Inwestycje w bułgarskie sieci elektroenergetyczne Tradis - Intensywny rozwój, także poprzez przyłączanie kolejnych podmiotów Elstar Oils - Przychody ze sprzedaży w sierpniu 2011 roku Cognor - Podtrzymanie prognozy wyników na 2011 rok Wydarzenia dnia: PGE - Pierwszy dzieo bez prawa do dywidendy (0,65 PLN na akcję) Pozostałe informacje: Arcus Erbud FON Opteam Pragma Faktoring Rubicon Partners NFI Dom Development: powrót spadków er December 2011 February March April May June July August September O 50 45 40 35 30 25 20 100 90 80 70 60 50 40 30 20 10 0 Informacje i komentarze zawarte w niniejszym raporcie nie stanowią rekomendacji w rozumieniu Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 19 października 2005 roku w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów lub wystawców. PKO Dom Maklerski nie ponosi odpowiedzialności za decyzje inwestycyjne podjęte na podstawie informacji zawartych w niniejszym opracowaniu.
Najważniejsze informacje Sektor wydobywczy Decyzja o podatku od wyrobisk Dziś Trybunał Konstytucyjny zdecyduje, czy spółki górnicze będą płacid podatek od wyrobisk. Po orzeczeniu może się okazad, że firmy mają do zapłacenia 1,5 mld PLN zaległego podatku. Wyrok będzie miał wpływ zwłaszcza na JSW, ale również KGHM i Bogdankę. (A. Iwaoski) PGNiG Wniosek do UOKiK o przejęcie kontroli nad Vattenfall Heat Poland PGNiG złożył wniosek do UOKiK o przejęcie kontroli nad Vattenfall Heat Poland. Przedmiotem umowy jest zakup przez PGNiG 99,8% akcji Vattenfall Heat Poland SA. PGNiG informował wtedy, że przeniesienie własności akcji nastąpi w wyniku zawarcia ostatecznej umowy sprzedaży akcji oraz uzależnione jest od spełnienia warunku zawieszającego w postaci uzyskania zgody Prezesa Urzędu Ochrony Konkurencji i Konsumentów na dokonanie koncentracji. W przypadku braku uzyskania powyższej zgody w terminie dziewięciu miesięcy, Umowa automatycznie wygasa. (M.Kalwasioska) PKN Orlen Udziały w złożach łupkowych w USA Rada nadzorcza Orlenu już w tym tygodniu ma rozstrzygnąd, czy spółka będzie mied udziały w złożach łupkowych w USA. PKN Orlen rozmawia z kanadyjską firmą EnCana o współpracy przy poszukiwaniu i wydobyciu gazu łupkowego. EnCana ma uzyskad udziały w czterech z ośmiu posiadanych przez Orlen koncesjach i pokryd częśd kosztów prac poszukiwawczych na ok. 200 mln USD. W zamian Orlen miałby dostęp do jednego ze złóż kanadyjskiego koncernu w stanie Kolorado w USA. (M.Kalwasioska) Koelner Rekordowy poziom przychodów ze sprzedaży w Sierpniu Zarząd spółki poinformował o osiągniętych przez grupę przychodach ze sprzedaży, które wyniosły 61,7 mln PLN w sierpniu 2011 roku, co stanowi wzrost o 18,4% r/r (jest to najlepszy miesięczny wynik sprzedażowym w historii grupy). W lipcu grupa osiągnęła 58,3 mln PLN przychodów ze sprzedaży, co stanowi wzrost o 12,8% r/r. Prezes Radosław Koelner poinformował, że grupa Koelner spodziewa się dwucyfrowej dynamiki sprzedaży do roku 2014. W roku 2012 marża EBIT ma osiągnąd 10%. W przyszłym roku grupa myśli o akwizycjach. Grupa Koelner wyda 60 mln PLN na inwestycje w prace badawczo-rozwojowe, produkcję i nowe technologie oraz infrastrukturę w latach 2011-2014. Po dwóch latach restrukturyzacja grupy zakooczyła się sukcesem. Głównym motorem wzrostu jest obecnie eksport do zachodniej Europy, również dzięki efektowi zastąpienia droższych mocowao produkowanych na zachodzie taoszymi z grupy Koelner. Spółka najtrudniejsze czasy ma za sobą, a przyszłośd prezentuje się najlepiej od kilku lat. Wydaje się, że spółka może osiągnąd 25 mln PLN zysku netto w 2011 r., co jest dobrym wynikiem na tle ostatnich lat, ale oznacza wskaźnik P/E na poziomie 12x, który wcale nie jest niski w porównaniu do branży materiałów budowlanych. Z drugiej strony Koelner, dzięki zakooczeniu restrukturyzacji, ma zdecydowanie lepsze momentum wyników niż konkurenci. (A. Iwaoski) KGHM Słaba złotówka pomaga spółce Cena miedzi w PLN, dzięki słabej walucie, spadła od ostatniego szczytu zaledwie o 1,04%, mimo iż w USD miedź straciła na wartości ponad 4%. Poziom cen miedzi w PLN wynosi 27 630 PLN/t i jest o 4,2% powyżej średniej ceny z 2011 roku. Przy cenie miedzi w PLN z wczorajszego zamknięcia teoretyczny roczny zysk KGHM wyniósłby około 8 mld PLN, czyli 40 PLN na akcję. (A. Iwaoski) CEZ Inwestycje w bułgarskie sieci elektroenergetyczne Koncern podał, że zainwestował w ciągu ośmiu miesięcy tego roku w rozwój sieci elektroenergetycznych w Bułgarii 10,9 mln lewów (ponad 24 mln PLN). CEZ ma w Bułgarii ok. 1,9 mln klientów. (S. Ozga) Tradis Intensywny rozwój, także poprzez przyłączanie kolejnych podmiotów Grupa Dystrybucyjna Tradis, planuje intensywny rozwój, zarówno organiczny, jak i poprzez przyłączanie kolejnych podmiotów. Tradis wznowił zawieszone ze względu na umowę inwestycyjną z Eurocash rozmowy, głów- 2
nie z dystrybutorami regionalnymi, którzy zgłaszali chęd dołączenia do grupy. Tradis planuje także poprawid kompletnośd oferty dla sklepów, poszerzając asortyment o kolejne, testowane wcześniej kategorie, które dotychczas były niedostępne lub zbyt słabo reprezentowane i reorganizuje sied dystrybucji. Spółka poinformowała, że w ten sposób chce jeszcze efektywniej zarządzad zapasami, skrócid czas dostaw i pilnowad ich terminowości. Grupa planuje również umacniad pozycję swoich sieci franczyzowych, które mają się rozwijad w ramach swoich formatów. W najbliższych tygodniach spółka chce uzupełnid swoją ofertę franczyzową o koncept skierowany do nowej grupy klientów. Elstar Oils Przychody ze sprzedaży w sierpniu 2011 roku Przychody ze sprzedaży spółki w sierpniu 2011 roku w zakresie podstawowej działalności wyniosły 61 mln PLN. Narastająco za okres do sierpnia 2011 roku przychody te wyniosły 493 mln PLN. Cognor Podtrzymanie prognozy wyników na 2011 rok Spółka podtrzymała prognozę wyników finansowych na 2011 rok. Na 2011 rok Cognor prognozuje 106,9 mln PLN zysku netto i 1,45 mld PLN przychodów. Pozostałe informacje Arcus Erbud Do spółki wpłynęła umowa z dn. 9 września 2011 r. podpisana przez Pełnomocnika Konsorcjum z firmą ENERGA -OPERATOR (zamawiający), przedmiotem której jest udzielenie zamówienia realizacyjnego. Umowa została podpisana w konsorcjum ze spółką zależną T-Matic Systems w oparciu o umowę ramową, o której Arcus z dn. 28 czerwca 2011 r. W ramach podpisanej umowy Konsorcjum (wykonawca) wraz ze spółką T- Matic Systems, zobowiązuje się do realizacji dostawy urządzeo i oprogramowania oraz uruchomienia infrastruktury licznikowej dla określonego obszaru instalacyjnego. Wartośd kontraktu realizacyjnego wynosi netto ok. 9,04 mln PLN. Budlex Glinki A3 spółka kontrolowana w 100% przez Budlex spółkę zależną od emitenta, podpisała umowę kredytową z Bankiem BRE Bank Hipoteczny. Kredyt budowlano hipoteczny do łącznej kwoty 26 mln PLN. udostępniany będzie w transzach w celu sfinansowania projektu deweloperskiego zespołu dwóch budynków wielorodzinnych o łącznej powierzchni użytkowej mieszkao: 7.558,26 m2. Budynki powstaną na realizowanym przez Grupę Budlex osiedlu "Zielone tarasy" w Bydgoszczy przy ul. Glinki. Termin ostatecznej spłaty kredytu to 15 września 2015 r. FON Sąd wydał postanowienie na mocy, którego zarejestrowane zostało podwyższenie KZ emitenta z kwoty 11,2 mln PLN do kwoty 33,6 mln PLN. Podwyższenie KZ nastąpiło w wyniku rejestracji 224.000.000 akcji serii K. KZ emitenta aktualnie wynosi 33,6 mln PLN i dzieli się na 336.000.000 akcji zwykłych na okaziciela dających łącznie 336.000.000 głosów. Opteam Pragma Faktoring Rubicon Partners NFI Łączna wartośd obrotów wg wartości zamówieo kumulowanych z podmiotem: TECH DATA Polska na dzieo przekazania niniejszego raportu wynosi netto ok. 1,9 mln PLN. Emitent utworzył lokaty terminowe w Kredyt Banku na łączną wartośd 8 mln PLN. Emitent podjął uchwałę dotyczącą emisji do 30.000 obligacji o wartości nominalnej 1.000 PLN każda. Pozostałe informacje - Walne Zgromadzenia Akcjonariuszy Bakalland Wykaz akcjonariuszy posiadających co najmniej 5% głosów na NWZ: 1) Anvik Holdings Limited - 25,70% na tym NWZ; 2) Dellingate Holdings Limited - 49,20% na tym NWZ; 3) Krzysztof Marciniak - 8,26% na tym NWZ; 4) Elżbieta Marciniak - 8,26% na tym NWZ. 3
Pozostałe informacje - zmiany w akcjonariacie Amrest Centrum Klima Eko Holding Osoba mająca dostęp do informacji poufnych Agrest dokonała w dn. 2-7 września 2011 r. transakcji zakupu 1.200 akcji AmRest po średniej cenie 73,02 PLN. Marek Perendyk - prezes zarządu - w dn. 7-12 września 2011 r. nabył 2.663 akcji emitenta po 9,72 PLN/szt. oznaczonych kodem PLCNKLM00016. Członek zarządu emitenta w okresie od 2 do 9 września 2011 r. dokonał nabycia 33.986 akcji emitenta po średniej cenie 3,66 PLN/szt. Erbud Osoba mająca dostęp do informacji poufnych prokurenta Erbud - w dn. 2 i 8 września 2011 r. nabył 587 sztuk akcji po średniej cenie 19,83 PLN/szt. Ferrum Kompap Mennica Pozbud T&R Resbud Runicom TU Europa Dwaj członkowie RN emitenta zawiadomili, że w dn. 6 września 2011 r. ten sam podmiot blisko z nimi związany dokonał transakcji nabycia 27.133 akcji emitenta po średniej cenie 6,58 PLN/szt. Waldemar Lipka prezes zarządu spółki - zawiadomił, iż spółka GRAND w wyniku transakcji za pośrednictwem Millenium DM, które miały miejsce w dn. 6-9 września 2011 r. zwiększyła stan posiadania akcji PPH KOMPAP łącznie o 4.317 akcji. Cena zakupu wyniosła od 7,90 PLN do 8,25 PLN. Multico - podmiot zależny od osoby mającej dostęp do informacji poufnych - zbyło 200.000 szt. akcji Mennicy Polskiej po cenie 11,30 PLN za jedną akcję. Zbycie nastąpiło poza rynkiem regulowanym na podstawie umowy cywilnoprawnej zawartej w dn. 7 września 2011 r. ING OFE zawiadomił o przekroczeniu progu 5% ogólnej liczby głosów na WZ POZBUD T&R w wyniku transakcji nabycia akcji POZBUD T&R zawartych w dn. 7 września 2011 r. Aktualnie na dzieo 12 września 2011 r. ING OFE posiada na rachunku papierów wartościowych 1.717.403 szt. akcji spółki, stanowiących 7,35% KZ spółki, uprawniających do 1.717.403 głosów na WZA, co stanowi 6,30% ogólnej liczby głosów na WZA. Działając w imieniu Sergestus Holding Limited - Sebastian Matera (członek RN RESBUD, małżonek Joanny Matery udziałowca Sergestus Holding Limited) - zawiadomił o zbyciu w dn. 6 września 2011 r. 35.620 akcji emitenta po średniej cenie 10 PLN za akcje. Spółka ROWING CAPITAL LIMITED sprzedała spółce VENTURION TECHNOLOGY FUND 3.281.092 akcje imienne uprzywilejowane serii A RUNICOM. Po ww. transakcji VENTURION TECHNOLOGY FUND posiada 3.281.092 akcje imienne uprzywilejowane serii A RUNICOM., które stanowią 28,10% w KZ oraz 34,22% w ogólnej liczbie głosów RUNICOM. Po ww. transakcji ROWING CAPITAL LIMITED nie posiada akcji RUNICOM bezpośrednio. Spółka zależna, tj. TU na Życie EUROPA, nabyło 60 szt. obligacji Getin Holding. Zakupione przez spółkę zależną obligacje są obligacjami imiennymi serii U o numerach od 1 do 60, o wartości nominalnej 1 mln PLN każda. Łączna wartośd nabytych obligacji wynosi 60 mln PLN. Datą wykupu obligacji jest dzieo 12 września 2012 r. Pozostałe informacje - skup akcji własnych Alchemia Energopol Ferrum Magellan Marvipol Emitent nabył 21.000 akcji własnych po średniej jednostkowej cenie nabycia 5,996 PLN. Łącznie emitent posiada 1.111.818 akcji własnych, które stanowią 0,537% KZ emitenta i uprawniają do 1.111.818 głosów na WZ emitenta. Emitent dokonał, za pośrednictwem BM, nabycia 10.008 akcji własnych, po średniej cenie 8,43558353 zł. Na dzieo 12 września 2011 r. Energopol Południe posiada łącznie 359.981 akcji nabytych w ramach realizacji Programu, co odpowiada 359.981 głosom na WZ Energopol Południe, stanowiącym 3,243% udziału w KZ spółki. Spółka dokonała nabycia 4.197 akcji własnych po średniej jednostkowej cenie nabycia 7,50 PLN. Łączna liczba nabytych przez emitenta w ramach skupu akcji własnych wynosi na dzieo publikacji raportu 10.611 szt., z których wynika 10.611 głosów, stanowiących odpowiednio 0,0432% KZ i ogólnej liczby głosów w spółce. Emitent otrzymał od DI BRE Banku informację o nabyciu w dn. 9 września 2011 r. na rachunek własny spółki 300 akcji własnych po średniej cenie 36,37 PLN za jedną akcję. Łączna liczba akcji własnych posiadanych przez spółkę wynosi 42.230 akcji co stanowi 0,6483% w KZ emitenta oraz uprawnia do 42.230 głosów na WZ spółki. Emitent dokonał nabycia 5.353 akcji własnych po średniej jednostkowej cenie nabycia 8,57 PLN. Łączna liczba posiadanych przez emitenta akcji własnych wynosi 720.536 szt., co stanowi 1,9514% w KZ. 4
Muza W dn. 5 9 września 2011 r. Millennium DM, działając w imieniu własnym i na zlecenie spółki, nabył na własny rachunek 9.909 akcji spółki po średniej jednostkowej cenie nabycia 5,84 PLN/szt. Po odkupieniu akcji od Millennium DM wszystkich akcji, spółka będzie posiadała łącznie 43.252 szt. akcji własnych, stanowiących 1,5166% KZ i dających 43.252 głosów (1,3060%) na WZA. Kalendarium Data Spółka Wydarzenie 13 września PGE Pierwszy dzieo bez prawa do dywidendy (0,65 PLN na akcję) 14 września OPONEO NWZA 15 września PKO BP Wypłata dywidendy 1,98 PLN na akcję 18 września PBG Pierwszy dzieo bez prawa do dywidendy (1,40 PLN na akcję) 20 września PGNiG NWZA 21 września ASSECO NWZA 23 września LPP Wypłata dywidendy 77,57 PLN na akcję 27 wrzesnia NG2 Wypłata dywidendy 1,50 PLN na akcję 5
Wykresy i tabele sektorowe Rynek Paliw Poniżej zamieszczamy nasz cotygodniowy zestaw wykresów, przedstawiający sytuację na rynku paliwowym. 150 130 110 90 70 50 Ceny spot Brent-Rotterdam USD/bbl vs PLN/bbl 390 340 290 240 190 140 30 sty 05 lip 05 sty 06 lip 06 sty 07 lip 07 sty 08 lip 08 sty 09 lip 09 sty 10 lip 10 sty 11 lip 11 90 Cena spot ropy Brent-ROT, USD/bbl (lew.sk) Cena spot ropy Brent-ROT, PLN/bbl (pr.sk.) Dyferencjał: Brent-Rotterdam vs Ural-Mediterranean, USD/bbl 12 10 8 6 4 2 0-2 -4 sty 05 lip 05 sty 06 lip 06 sty 07 lip 07 sty 08 lip 08 sty 09 lip 09 sty 10 lip 10 sty 11 lip 11 Dyferencjał, USD/bbl Średnie kwartalne, USD/bbl 19 Marże rafineryjne, ropa Brent-Rotterdam, USD/bbl 15 11 7 3-1 -5 sty 05 lip 05 sty 06 lip 06 sty 07 lip 07 sty 08 lip 08 sty 09 lip 09 sty 10 lip 10 sty 11 Marże rafineryjne, ropa Brent-ROT, USD/bbl Średnie kwartalne, USD/bbl 6
Jan 06 Apr 06 Jul 06 Oct 06 Jan 07 Apr 07 Jul 07 Oct 07 Jan 08 Apr 08 Jul 08 Oct 08 Jan 09 Apr 09 Jul 09 Oct 09 Jan 10 Apr 10 Jul 10 Oct 10 Jan 11 Apr 11 Jul 11 Jan 06 Apr 06 Jul 06 Oct 06 Jan 07 Apr 07 Jul 07 Oct 07 Jan 08 Apr 08 Jul 08 Oct 08 Jan 09 Apr 09 Jul 09 Oct 09 Jan 10 Apr 10 Jul 10 Oct 10 Jan 11 Apr 11 Jul 11 Dziennik Wykresy i tabele sektorowe Sektor chemiczny Poniżej przedstawiamy wykresy z cenami mocznika (podstawowego nawozu azotowego) oraz nawozów NP (azotowo fosforowe). Mocznik - ceny tygodniow e 780 680 580 480 380 280 180 2 540 2 040 1 540 1 040 540 Źródło: Bloomberg Mocznik prilled FOB, Morze Czarne (USD/t) - lew a skala Mocznik prilled FOB, Morze Czarne (PLN/t) - praw a skala Średnia cena kw artalna (PLN/t) Naw ozy NP (azotow o fosforow e) - ceny tygodniow e 1200 1000 800 600 400 200 3600 3100 2600 2100 1600 1100 600 Źródło: Bloomberg NP FOB Baltic (USD/t) NP FOB Baltic (PLN/t) Średnia cena kw artalna (PLN/t) 7
Bank Rekomendacja Data rekomendacji Cena docelowa P/E skorygowane P/BV 2010 2011P 2012P 2010 2011P 2012P Banki BRE* zawieszona - - 17,7 8,9 7,9 1,9 1,1 1,0 Handlowy* zawieszona - - 16,2 10,5 9,2 1,9 1,2 1,2 ING BSK* zawieszona - - 15,4 9,8 9,0 2,1 1,4 1,3 Kredyt Bank* zawieszona - - 21,5 9,5 9,0 1,4 1,1 1,0 Millennium* zawieszona - - 17,3 10,7 8,8 1,5 1,1 1,0 Pekao* zawieszona - - 18,6 11,3 9,9 2,3 1,5 1,5 Spółka Rekomendacja Data rekomendacji Cena docelowa P/E skorygowane EV/ EBITDA 2010 2011P 2012P 2010 2011P 2012P Sektor wydobywczy Bogdanka Kupuj 2011-07-14 148,00 15,4 18,5 12,2 8,1 8,4 5,6 JSW Kupuj 2011-08-16 140,00 7,2 4,2 4,5 2,6 1,9 2,0 KGHM Kupuj 2011-07-01 212,00 6,8 4,3 4,9 4,5 3,0 3,3 NWR Trzymaj 2011-08-26 31,00 44,5 24,5 28,4 14,9 12,1 13,2 Paliwa i Chemia Ciech Kupuj 2011-08-18 23,36 14,9 22,8 6,5 3,6 4,6 4,2 Lotos Sprzedaj 2011-04-12 38,25 5,1 4,5 3,9 8,0 6,7 5,8 PGNiG Kupuj 2011-08-26 4,50 12,9 12,0 10,2 5,3 6,0 5,2 PKN Orlen Neutralnie 2011-04-12 51,06 6,4 10,5 9,1 4,1 5,5 5,1 Puławy** Kupuj 2011-08-18 124,48 45,3 6,4 5,9 18,4 3,6 3,4 Synthos zawieszona 2010-06-25 - - - - - - - Handel hurtowy i detaliczny AmRest Kupuj 2011-07-29 99,40 24,7 35,6 19,7 5,7 8,3 5,5 LPP Neutralnie 2011-07-29 2396,00 29,3 22,4 22,4 11,1 10,6 10,6 NFI Empik Neutralnie 2011-07-29 16,80 - - - - - - NG2 Neutralnie 2011-07-29 60,90 16,6 12,0 10,6 10,9 9,3 7,2 Pozostałe Mispol Kupuj 2010-07-22 7,10 5,9 5,0 3,1 5,3 4,9 3,7 Netmedia Kupuj 2010-11-05 9,95 8,4 6,3 5,3 10,1 7,1 6,3 Oponeo.pl Kupuj 2011-01-28 15,29 18,4 12,5 10,1 9,5 7,3 5,9 Polimex Mostostal* zawieszona - - - - - - - - Travelplanet.pl Kupuj 2011-08-04 16,09 - - 47,0-15,7 9,1 * wskaźniki liczone dla konsensu rynkowego ** wskaźnik dla roku 2009 zawiera wskaźnik dla roku obrotowego 2009/2010, dla pozostałych lat analogicznie Materiały periodyczne w Dzienniku: Poniedziałek: wykresy cen metali Wtorek: wykresy dla sektora paliw i chemii 8