PREZENTACJA WYNIKÓW ZA 213 R. 24 MARCA 214 ROKU
Agenda Podsumowanie Segment motoryzacyjny Segment deweloperski Wyniki finansowe 214 r. plany i perspektywy 2
Podsumowanie IV kw. '13 i 213 r.
Istotne wydarzenia IV kw. 213 r. Działalność operacyjna Rekordowa deweloperska sprzedaż mieszkań 4 kw. 213: 155 (wzrost o 252% rdr.); 213: 545 (wzrost o 8% rdr.) Oddanie do użytkowania II i III etapu inwestycji Apartamenty Mokotów Park (łącznie 34 lokale) Oddanie do użytkowania inwestycji Bielany Residence (396 lokali) Rozpoczęcie komercjalizacji I etapu Hill Park Apartments (52 apartamenty) Wzrost liczby przekazanych mieszkań - 4 kw. 213: 37(wzrost o 25% rdr.); 213: 471(wzrost o 24% rdr.) 638 sprzedanych dewelopersko, a nieprzekazanych lokali na koniec 213 r., w tym 185 gotowych, sprzedanych dewelopersko, a nieprzekazanych lokali z inwestycji Apartamenty Mokotów Park, Bielany Residence, Osiedle Zielona Italia, Hill Park Apartments, 591 mieszkań i lokali użytkowych dostępnych do sprzedaży na koniec 213 r. Wysoka sprzedaż detaliczna samochodów Jaguar Land Rover w 213 r., pomimo okresowo mniejszej oferty: 134 (wzrost o 1,3% rdr.) Stabilna sprzedaż samochodów Jaguar Land Rover do sieci dilerskiej, z wyraźnym przyspieszeniem w drugiej części roku: II poł. 213 r.: 51 (26% wzrost rdr.); 213: 948 vs 952 w 212 r. Działalność finansowa Inne Emisja akcji serii J, pozyskanie 2 mln zł brutto Spłata 14,6 mln zł (kapitał i odsetki) pożyczki udzielonej Cosinda Holding Ltd przez spółkę z grupy Marvipol S.A. Emisja obligacji serii N o wartości 6 mln zł Wykup obligacji MVF1213 i MVG1213 o łącznej wartości 4 mln zł Zmiany w zarządzie, powołanie Pawła Szymańskiego na stanowisko wiceprezesa 4
Wybrane dane finansowe za rok 213 56,5 mln zł skonsolidowanych przychodów z działalności kontynuowanej (wzrost o 33,8% rdr.), 45,9 mln zł zysku operacyjnego oczyszczonego z wpływu wydarzeń jednorazowych (wzrost 71,2% rdr.), 36,54 mln zł nominalnego zysku operacyjnego (wzrost o,15% rdr.), obniżonego przez odwrócenie transakcji sprzedaży znaku towarowego Robo Wash, Skonsolidowane wyniki finansowe Marvipol S.A. (mln PLN) 6 1 56 5 8 415 376,2 378 4 35,2 6 49,1 3 2 29,5 4 24,5 17,7 1 13,6 2 29 21 211 212 213 Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Zysk neto [skala prawa] 13,65 mln zł nominalnego zysku netto (17,73 mln zł w 212 r.), Dług netto (mln PLN) 316,42 mln zł zadłużenia netto na koniec 213 r. (spadek o 2% rdr.), 33,65 mln zł środków pieniężnych na koniec 213 r. (wobec 3,56 mln zł na koniec 212 r.). 45 4 35 3 25 2 15 1 5 396,7 Spadek o 2% 312,1 316,4 126,1 7,7 29 21 211 212 213 5
Segmenty motoryzacyjny i myjni
Segment motoryzacyjny wyniki finansowe Oferta Grupy Marvipol obejmuje import i sprzedaż samochodów premium i high luxury segment (HLS), sprzedaż części samochodowych do tych marek, a także usługi serwisowe i gwarancyjne. Spółki z Grupy Marvipol są Generalnymi Importerami lub Wyłącznymi Przedstawicielami samochodów luksusowych: Aston Martin Caterham Jaguar Land Rover Lotus 3 25 2 15 1 Skonsolidowane wyniki segmentu (mln PLN) 272,5 241,1 25,1 231,9 1,9 145,3 3 25 2 15 1 9% wzrost (rdr.) przychodów segmentu motoryzacyjnego w 213 r., do 272,56 mln zł, związany m.in. z wprowadzeniem do sprzedaży nowej (czwartej) generacji Range Rover i wzrostu sprzedaży tego modelu, 44% wzrost wyniku na działalności motoryzacyjnej, do 19,69 mln zł, będący efektem m.in. wzrostu przychodów ze sprzedaży, korzystniejszego miksu sprzedawanych samochodów, optymalizacji kosztów działalności, 5 6 19,8 8,2 13,7 19,7 29 21 211 212 213 Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Wynik segmentu [skala prawa] Opłata do Marvipol TM Odpis wartości części zamiennych 5 22,49 mln zł wyniku na działalności motoryzacyjnej, po oczyszczeniu wyniku z wpływu wydarzeń jednorazowych (odpis wartości zapasów części zamiennych w wysokości,9 mln zł) oraz opłat za korzystanie ze znaków towarowych na rzecz Marvipol TM (1,9 mln zł, optymalizacja podatkowa). Źródło: Spółka 7
Segment motoryzacyjny wyniki operacyjne Sprzedaż detaliczna Land Rover Jaguar Przychody ze sprzedaży samochodów i części zamiennych 213 212 134 85 184 12 836 186 2 4 6 8 1 12 16 14 12 1 8 6 4 2 554 519 54 51 469 48 429 447 398 215 58,4 77 18,6 119,5 18,4 16,2 127,8 13 123,6 127,4 I H 29 II H 29 I H 21 II H 21 I H 211 II H 211 I H 212 II H 212 I H 213 II H 213 6 5 4 3 2 1 Razem Land Rover Jaguar Przychody GK Marvipol ze sprzedaży samochodów i części zamiennych (mln zł) Łączny wolumen sprzedaży samochodów Land Rover i Jaguar (sztuki) Sprzedaż hurtowa Land Rover Jaguar W 213 r. dilerzy Jaguar Land Rover (wchodzący w skład grupy Marvipol oraz niezależni) sprzedali 134 samochody, 5 45 4 35 3 25 2 15 1 5 43 412 458 46 431 354 343 324 349 149 66 86 89 92 96 98 54 63 74 7 I H 29 II H 29 I H 21 II H 21 I H 211 II H 211 I H 212 II H 212 I H 213 II H 213 Land Rover Jaguar W 213 r. JLR Polska, Generalny Importer Jaguar Land Rover sprzedał dilerom 948 samochodów, Celem JLR Polska na lata 213-216, jest zwiększenie sprzedaży samochodów Jaguar Land Rover do 2 tys. sztuk w 216 r. przy zachowaniu porównywalnej rentowności sprzedaży, Jaguar Land Rover zamierza w najbliższych latach wprowadzić na rynek m. in. modele z silnikami o mniejszym litrażu, które ze względu na znacząco mniejsze obciążenia fiskalne będą oferowane po niższych cenach, co pozwoli dotrzeć z ofertą samochodów Jaguar i Land Rover do nowych grup odbiorców, Wolumenową sprzedaż wspierać będzie również rosnąca świadomość marek jak nowe lub odświeżone modele samochodów w tradycyjnych segmentach rynku. 8
Segment myjni samochodowych Segment myjni wyniki finansowe (mln PLN) 11 1,5 1 9,5 9 8,5 8 1,7 9,99 9,9 9,66 9,2 1,67,87,77,36 -,2 29 21 211 212 213 Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Wynik segmentu [skala prawa] 6 5 4 3 2 1-1 Sieci myjni samochodowych Robo Wash Center i Robo Wash Express są projektami własnymi Grupy Marvipol, Obecna sieć Robo Wash Center to 6 myjni zlokalizowanych w Warszawie, W ramach sieci Robo Wash Express działa 1 myjnia w Koninie, W ramach uruchomienia punktu myjni samochodowej Grupa realizuje cały proces, tj. utworzenie punktu obsługi samochodów Robo Wash, a następnie zarządzanie nim, Działalność ta charakteryzuje się stabilnością generowanych przychodów, jednak wzrost przychodów może być osiągnięty wyłącznie poprzez rozwój ilościowy sieci myjni, co z kolei wymaga ponoszenia stosunkowo dużych nakładów inwestycyjnych. 9
Segment deweloperski
Działalność deweloperska (1/4) Sprzedaż i przekazania mieszkań i lokali przez Grupę Marvipol* 35 3 25 2 15 1 5 37 772 79 694 253 638 557 563 595 621 638 468 337 269 85 8 68 27 3 111 73 5 135 4 174 111 61 5 86 8 15 44 112 94 184 155 I kw. 211 II kw. 211 III kw. 211 IV kw. 211 I kw. 212 II kw. 212 III kw. 212 IV kw. 212 I kw. 213 II kw. 213 III kw. 213 IV kw. 213 Wolumen sprzedaży [skala lewa] Wolumen przekazań mieszkań [skala lewa] Lokale sprzedane, a nieprzekazane [skala prawa] 1 9 8 7 6 5 4 3 2 1 * Sprzedaż mieszkań i lokali liczona jest wg zawartych pierwszych umów z nabywcami przedwstępnych dla mieszkań w budowie, ostatecznych dla gotowych lokali. Rezygnacje z zawartych umów rozpoznawane są w wynikach kwartału, w którym zawarta została rozwiązana umowa. Segment deweloperski wyniki finansowe (mln PLN) 3 259,6 14 25 2 22,4 12 1 15 135,6 8 111,3 1,6 6 1 49,6 5 27,2 25,8 4 18,3 9 2 29 21 211 212 213 Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Wynik segmentu [skala prawa] Wysoka deweloperska sprzedaż mieszkań 4 kw. 213: 155 (wzrost o 252% rdr.); 213: 545 (wzrost o 8% rdr.). Wzrost został osiągnięty m.in. dzięki prowadzonej od IV kw. 212 r. reorganizacji działu sprzedaży, poprawie koniunktury, postępowi realizacji inwestycji, Wzrost liczby przekazanych mieszkań - 4 kw. 213: 37 (wzrost o 22% rdr.); 213: 47 (wzrost o 59% rdr.), Wzrost przychodów z działalności deweloperskiej, z 111,27 mln zł w 212 r. do 22,43 mln zł w 213 r., będący efektem m.in. zakończenia realizacji projektów Apartamenty Mokotów Park, Bielany Residence oraz częściowo Osiedle Zielona Italia, Wzrost wyniku segmentu, z 8,98 mln zł w 212 r. do 25,78 mln zł w 213 r., wynikający zarówno z większej ilości lokali przekazanych nabywcom w 213 r. jak również zmiany miksu przekazywanych lokali (mniejszy udział nieruchomości z segmentu ekonomicznego). 11
Działalność deweloperska (2/4) Sprzedaż mieszkań i lokali wolumen, średni metraż i łączna powierzchnia Powierzchnia lokal [m 2 ] 12 1 8 6 4 2 174 184 155 135 111 111 112 94 8 81 86 67 73 61 65 61 52 44 34 27 73,7 9,1 84,9 66,6 75,2 66, 6,3 48,8 49,2 49,4 52,1 54,3 58,9 68,9 7,5 76,1 66,8 67,4 62,1 63,6 I kw. 29 II kw. 29 III kw. 29 IV kw. 29 I kw. 21 II kw. 21 III kw. 21 IV kw. 21 I kw. 211 II kw. 211 III kw. 211 IV kw. 211 I kw. 212 II kw. 212 III kw. 212 IV kw. 212 I kw. 213 II kw. 213 III kw. 213 IV kw. 213 Powierzchnia sprzedanych lokali (m²) [skala lewa] Średni metraż m² Wolumen sprzedaży [skala prawa] 19 17 15 13 11 9 7 5 3 1-1 Wolumen sprzedaży [szt.] * sprzedaż mieszkań i lokali liczona jest wg zawartych pierwszych umów z nabywcami przedwstępnych dla mieszkań w budowie, ostatecznych dla gotowych lokali. Rezygnacje z zawartych umów rozpoznawane są w wynikach kwartału, w którym zawarta została rozwiązana umowa. 25,% 2,% 15,% 1,% 5,%,% I kw. 211 II kw. 211 III kw. 211 Efektywność sprzedaży* IV kw. 211 I kw. 212 II kw. 212 III kw. 212 IV kw. 212 I kw. 213 II kw. 213 III kw. 213 * Odsetek sprzedanych mieszkań do sumy oferty na początek kwartału i lokali wprowadzonych do oferty w danym kwartale IV kw. 213 8% wzrost sprzedaży mieszkań w 213 r. został osiągnięty przy nieznacznym spadku średniej powierzchni sprzedawanych mieszkań. Średni metraż mieszkań sprzedawanych w 213 r. wynosił 64,4 m 2, podczas gdy w 212 r. 67,7 m 2, W porównaniu z 211 r., kiedy to skokowy wzrost wolumenu sprzedawanych mieszkań związany był z wprowadzeniem do sprzedaży mieszkań z segmentu ekonomicznego, średni metraż sprzedawanych mieszkań zwiększył się 24% W porównaniu z latami 211 i 212 w 213 r. Marvipol osiągał wyższe ceny transakcyjne w przeliczeniu na metr kwadratowy sprzedawanych mieszkań Począwszy od I kw. 213 r. Marvipol konsekwentnie zwiększa efektywność sprzedaży, osiągając wyższe wyniki przy stopniowo zmniejszającej się ofercie. 12
Działalność deweloperska (3/4) Miesięczna sprzedaż mieszkań i lokali według inwestycji 1 91 8 6 4 29 36 47 33 24 37 33 6 63 45 47 2 Styczeń Luty Marzec Kwiecień Maj Czerwiec Lipiec Sierpień Wrzesień Październik Listopad Grudzień Apartamenty Mokotów Park Zielona Italia Bielany Residence ART ECO HPA Razem Sprzedaż mieszkań i lokali przez Grupę Marvipol w 213 r. (podział na poszczególne inwestycje) 19 188 2 113 133 Apartamenty Mokotów Park Zielona Italia Bielany Residence ART ECO Hill Park Apartments 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% % Zaawansowanie sprzedaży mieszkań i lokali według inwestycji* 72% 85% Apartamenty Zielona Italia Mokotów Park 75% Bielany Residence 37% ART ECO 4% Hill Park Apartments * Udział sprzedanych lokali w ogólnej liczbie lokali powstających w danej inwestycji Liczba lokali w sprzedaży na koniec 213 r. Inwestycja Liczba lokali w sprzedaży Apartamenty Mokotów Park 121 Zielona Italia 127 Bielany Residence 96 ART ECO 197 Hill Park Apartments 5 Łącznie 591 13
Działalność deweloperska (4/4) Potencjał rozpoznania mieszkań i lokali w rachunku zysków i strat. Lokale Apartamenty Mokotów Park Sprzedane, w budowie Gotowe, sprzedane, nieprzekazane Niesprzedane, w budowie Niesprzedane, gotowe Razem 35 121 156 Zielona Italia 336 1 116 11 464 Bielany Residence 148 96 244 ART ECO 117 197 314 Hill Park Apartments 1 5 51 Razem 453 185 313 278 1229 I kw.214 II kw. 214 III kw. 214 IV kw. 214 Apartamenty Mokotów Park / 35 / / 121 Zielona Italia Bielany Residence ART ECO Hill Park Apartments 336 / 1 / 116 / 11 / 148 / / 96 117 / / 197 / / 1 / / 5 Legenda: mieszkania sprzedane, w budowie; gotowe, sprzedane, nieprzekazane, niesprzedane, w budowie, niesprzedane, gotowe. Strzałka obrazuje potencjalny wpływ na wyniki danego kwartału, wynikający z planowanego rozpoczęcia przekazań mieszkań nabywcom Zielona Italia inwestycja wieloetapowa, ostatnie budynki zostaną ukończone w II kw. 214 r. 14
Inwestycje w trakcie realizacji APARTAMENTY MOKOTÓW PARK lokalizacja: Dolny Mokotów, otulina rezerwatu Jeziorka Czerniakowskiego 3 budynki apartamentowe, łącznie ponad 3 tys. m² PUM i PUU (II i III etap 22 tys. m²) 1 budynek oddany do użytku w IV Q 211 r., 2 i 3 budynki oddane do użytku w IV Q 213 r. liczba lokali w inwestycji 432 liczba sprzedanych lokali - 311 ZIELONA ITALIA lokalizacja: Nowe Włochy osiedle składające się z 9 budynków PUM i PUU (m²) 54 tys. budowa pierwszych budynków rozpoczęła się jesienią 21 r. pierwsze lokale oddane do użytku w IV Q 212 r. Liczba lokali w inwestycji 886 Liczba sprzedanych lokali 759 HILL PARK APARTMENTS (I etap) lokalizacja: Młociny, w sąsiedztwie Lasu Młocińskiego kompleks luksusowych, 4-apartamentowych domów w I etapie powstały 52 apartamenty (9,3 tys. m² PUM), Liczba sprzedanych lokali - 2 lokalizacja: Bielany, ul. Sokratesa apartamentowiec z 9-piętrową dominantą (24 tys. m² PUM) budowę rozpoczęto w IV Q 211 r., inwestycja oddana do użytkowania w IV kw. 213 r. liczba lokali w inwestycji 396 liczba sprzedanych lokali - 3 lokalizacja: Żoliborz, ul. Jasnodworska budynek apartamentowy, 19,8 tys. m² PUM i PUU sprzedaż mieszkań rozpoczęto w II Q 212 r. zakończenie inwestycji planowane jest na II Q 214 r. liczba lokali w inwestycji 314 liczba sprzedanych lokali - 117 BIELANY RESIDENCE ART ECO REZYDENCJA 15
Wynajem powierzchni Wyniki finansowe (mln PLN) 12 1 8 6 4 2 9,94 1,14 -,34 -,74 212 213 8 7 6 5 4 3 2 1-1 Wzrost przychodów z wynajmu, z 9,94 mln zł w 212 r. do 1,14 mln zł w 213 r.,73 mln zł straty segmentu w 213 r. (,34 mln zł straty w 212 r.), związanej m.in. z niepełną komercjalizacją budynku biurowego Prosta Tower, przy ponoszeniu stałych kosztów utrzymania budynku oraz nadzwyczajnych wydatków związanych z procesem komercjalizacji obiektu Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Wynik segmentu [skala prawa] Prosta Tower Biurowiec został oddany do użytku w III Q 211 r. Powierzchnia biurowa Prosta Tower przeznaczona pod wynajem to 6 6 m 2 Budynek wynajęty jest w ponad 9%; roczny przychód czynszowy wynosi 1,6 mln EUR. W ramach dostosowania posiadanych aktywów do zmodfikowanej strategii Grupy planowane jest uwolnienie zamrożonego w budynku biurowym komercyjnych kapitału. 16
Wyniki finansowe
Rachunek zysków i strat Wzrost przychodów ze sprzedaży osiągnięty dzięki podwojeniu przychodów z działalności deweloperskiej Spadek pozostałych przychodów wynika z odwrotnej transakcji zakupu znaku towarowego Robo Wash Wyszczególnienie (w tys. PLN) 213 212 Dynamika Przychody ze sprzedaży 494 332 354 416 139,5% Pozostałe przychody operacyjne 11 714 23 574 49,7% Przychody z działalności kontynuowanej 56 46 377 99 133,9% Amortyzacja (3 489) (3 276) 16,5% W tym 159,8 mln zł kosztów budowy mieszkań w 213 r. (67,1 mln zł w 212 r.) W tym 212,9 mln zł wartości sprzedanych samochodów i części zamiennych (195,4 mln zł w 212 r.) Zużycie materiałów i energii (4 923) (5 91) 96,7% Usługi obce (197 97) (94 359) 29,8% Koszty świadczeń pracowniczych (16 392) (16 9) 97,% Wartość sprzedanych towarów i usług (22 33) (23 82) 18,5% Pozostałe koszty operacyjne (27 219) (19 28) 143,% Zyski z inwestycji 797 237 336,3% Zysk na działalności operacyjnej 36 547 36 491 1,2% Rentowność EBIT 7,2% 9,7% 74,8% Koszty finansowe (15 517) (14 52) 11,4% Zysk przed opodatkowaniem 21 3 22 439 93,7% Wyniki oczyszczone z wpływu transakcji sprzedaży znaku towarowego Robo Wash w 212 r. (9,6 mln zł dochodu) i jego odkupu w 213 r. (9,36 mln zł straty) Podatek dochodowy (7 385) (4 713) 156,7% Zysk netto za rok obrotowy 13 645 17 726 77,% Oczyszczony zysk na działalności operacyjnej 45 897 26 891 17,7% Oczyszczona rentowność EBIT 9,1% 7,1% 127,5% Oczyszczony zysk przed opodatkowaniem 3 39 12 839 236,7% 18
Wyniki rozbicie po segmentach działalności Struktura przychodów ze sprzedaży dane w mln zł 29 21 211 212 213 213 - dynamika rdr. Przychody ze sprzedaży mieszkań 25,1 8, 77,1 92,9 24,1 22% Przychody ze sprzedaży samochodów i części zamiennych 135,4 228,1 214,6 23,8 255,2 111% Przychody ze świadczenia usług* 2,7 2,9 27, 3,7 35, 114% Wynik na reklasyfikacji inwestycji Prosta Tower 15,9 - RAZEM 46,8 344,9 319, 354,4 494,3 139% * przychody ze świadczenia usług dotyczą głównie przychodów z tytułu usług napraw samochodów, usług napraw gwarancyjnych samochodów, świadczenia usług myjni, usług zarządzania nieruchomościami, sprzedaży usług księgowych i kadrowych oraz wynajmu powierzchni biurowej, Wskaźniki rentowności 29 21 211 212 213 Rentowność EBITDA 9,1% 13,% 19,4% 1,5% 7,9% Oczyszczona rentowność EBITDA 9,1% 13,% 7% 8% 9,8% Rentowność EBIT 8,5% 12,2% 18,6% 9,6% 7,2% Oczyszona rentowność EBIT 8,5% 12,2% 6,3% 7,1% 9,1% Rentowność brutto 7,% 1,3% 16,1% 5,9% 4,2% Rentowność netto 5,9% 8,4% 13,% 4,7% 2,7% W 213 r. Marvipol nie rozpoznał nadzwyczajnych, jednorazowych dochodów, rozpoznając stratę powstałą w następstwie odwrócenia transakcji sprzedaży znaku towarowego Robo Wash, przeprowadzoną w grudniu 212 r., W 212 r. Spółka rozpoznała 9,6 mln zł zysku z tytułu zbycia znaku towarowego Robo Wash, W 211 r. Spółka zaksięgowała 49,9 mln zł zysku na okazjonalnym nabyciu PZ-BUD (właściciela nieruchomości przy ul. Kłobuckiej), Rentowność operacyjna i rentowność EBITDA osiągnięta w 213 r., oczyszczona z wpływu wydarzeń jednorazowych omówionych powyżej byłą najwyższa od 21 r., kiedy to Spółka rozpoznała m.in. 15,8 mln zł z tytułu reklasyfikacji inwestycji Prosta Tower. 19
Bilans - Aktywa W tym część budynku biurowego Prosta Tower Niezagospodarowane grunty w Mikołajkach i część budynku biurowego Prosta Tower Wyszczególnienie (tys. PLN) 31-gru-13 31-gru-12 Aktywa Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe 59 471 56 963 Wartości niematerialne 965 1 11 Prawa wieczystego użytkowania gruntów 3 281 3 356 Nieruchomości inwestycyjne 76 853 83 75 Wyszczególnienie (w tys. PLN) Wiatraczna Residence Apartamenty Mokotów Park Produkty w toku Wyroby gotowe Towary - 122 - - 82 61 - Hill Park 25 12 74 96 - Powązkowska 111 288 - - Bielany Residence - 85 59 - Mikołajki 1 55 - - Zielona Italia 13 835 5 199 - Kłobucka 167 37 - - Samochody i części - - 5 342 Inne - - 221 417 668 247 68 5 563 Aktywo z tytułu zwrotu kosztów napraw gwarancyjnych 2 892 - Pozostałe należności długoterminowe 76 11 884 Pozostałe inwestycje długoterminowe 1 91 15 411 Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 823 7 53 Aktywa trwałe razem 156 262 18 4 Aktywa obrotowe Zapasy 715 299 645 94 Inwestycje krótkoterminowe - - Należności z tytułu podatku dochodowego 1 74 2 319 Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 72 384 3 124 Aktywo z tytułu zwrotu kosztów napraw gwarancyjnych 3 91 - Środki pieniężne i ich ekwiwalenty 33 656 3 562 Aktywa obrotowe razem 826 98 681 99 Aktywa razem 983 242 861 913 2
Bilans - Pasywa Kredyty i pożyczki (w tys. PLN) 31-gru-13 31-gru-12 do 12 miesięcy 16 344 18 27 powyżej 1 roku do 3 lat 132 2 93 94 powyżej 3 do 5 lat 1 85 9 781 powyżej 5 lat 2 543 594 Razem 152 757 22 676 Zobowiązania z tytułu obligacji (w tys. PLN) 31-gru-13 31-gru-12 do 12 miesięcy 51 493 111 924 powyżej 1 roku do 3 lat 145 81 85 67 powyżej 3 do 5 lat powyżej 5 lat - Razem 197 33 197 531 Łączne do spłaty z tytułu kredytów i obligacji (tys. PLN) do 12 miesięcy 67 837 powyżej 1 roku do 3 lat 277 83 powyżej 3 do 5 lat 1 85 powyżej 5 lat 2 543 Wyszczególnienie (w tys. PLN) 31-gru-13 31-gru-12 Kapitał własny Kapitał zakładowy 8 31 7 385 Kapitał zapasowy 3 833 11 734 Kapitał rezerwowy 32 663 35 911 Akcje własne -816-766 Zyski zatrzymane 176 782 163 137 Kapitał własny razem 247 772 217 41 Zobowiązania Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych i pożyczek 136 413 184 469 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 1 948 1 531 Pozostałe zobowiązania 4 282 1 389 Rezerwa z tytułu podatku odroczonego 3 67 24 764 Rezerwy 2 892 Zobowiązania z tytułu obligacji 145 81 85 67 Zobowiązania długoterminowe razem 321 952 297 76 Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych i pożyczek 16 344 18 27 Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego 865 999 Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 512 464 Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe 168 834 89 318 Przychody przyszłych okresów 171 159 124 699 Rezerwy 4 311 1 141 Zobowiązania z tytułu obligacji 51 493 111 924 Zobowiązania krótkoterminowe razem 413 518 346 752 Zobowiązania razem 735 47 644 512 Kapitał własny i zobowiązania razem 983 242 861 913 21
Cash Flow (mln PLN) 3, 25, 2, 19, 27,18-222,6 15, 1, 5, 3,56 13,65 3,49 128,87 7, 12,91 2,5 2,2 -,13 33,66, -5, BO środki pieniężne Zysk netto za okres Amortyzacja Zmiana należności i zapasów -71,34 Zmiana zobowiązań i przychodów przyszłych okresów Pozostałe korekty Spłata udzielonych pożyczek Pozostały CF inwestycyjny Wpływy netto z emisji akcji Wpływy netto z emisji obligacji Zaciągnięcie kredytów i pożyczek Spłata kredytów, wykup obligacji, odsetki Pozostały CF finansowy BZ środki pieniężne -1, 22
214 r. plany i perspektywy
214 r.: Najważniejsze dokonania i plany Segment deweloperski Uzupełnienie oferty mieszkaniowej, Start budowy etapu Ia Central Park Ursynów, wprowadzenie do sprzedaży 471 mieszkań i lokali, Wzrost sprzedaży deweloperskiej lokali do ponad 6 sztuk rocznie, W okresie I-II 214 r. sprzedano 2 lokali, wzrost 253% rdr., Przekazanie nabywcom 55-6 mieszkań i lokali użytkowych Zakup 1-2 nieruchomości, optymalnie pozwalających na start projektu deweloperskiego w 215 r. Segment motoryzacyjny Osiągnięcie dwucyfrowego wzrostu wolumenu sprzedaży samochodów Jaguar Land Rover Finanse Dostosowywanie struktury bilansu do bieżących potrzeb Grupy Wykup, 4.1.214 r., obligacji serii H o wartości nominalnej 2 mln zł Spłata, 28.1.214 r., kredytu w Bank Millennium S.A. (saldo na koniec 213 r.: 6,4 mln zł) Zawarcie z Getin Noble Bank S.A., kredytu inwestycyjnego w wysokości 43 mln zł z przeznaczeniem na częściowe refinansowanie gotowych produktów z projektu Bielany Residence 24
Strategiczna Inwestycja: Central Park Ursynów Podstawowe informacje o Central Park Ursynów (Kłobucka) Powierzchnia nieruchomości: 11,1 ha Zabezpieczony bank ziemi na najbliższe lata - łączna liczba mieszkań i lokali użytkowych przewidzianych do powstania: ponad 2.3 tys. zlokalizowanych w 23 budynkach Łączna powierzchnia użytkowa: 135,5 tys. m 2 Szacowany przychód ze sprzedaży lokali mieszkalnych i usługowych: 8 mln zł Inwestycja będzie realizowana w sześciu etapach budowy, których realizacja przewidziana jest na około 5-7 lat Etap Ia inwestycji 2 budynki, 471 mieszkań i lokali usługowych o łącznej powierzchni 25,7 tys. m 2, Aktywna sprzedaż mieszkań rozpoczęta w I kwartale 214 r., w okresie I-II 214 r. sprzedano 134 mieszkania i lokale użytkowe, Generalnym wykonawcą inwestycji jest Warbud S.A., Umowa na generalne wykonawstwo inwestycji została zawarta 17 stycznia br., Wartość kontraktu netto to 84,68 mln zł. Termin realizacji umowy wykonawczej ustalono na okres od 8 lutego 214 r. do 7 grudnia 215 r. Grupa prowadzi zaawansowane rozmowy ws. pozyskania finansowania bankowego dla realizacji inwestycji. 25
Dane kontaktowe Marvipol S.A. ul. Prosta 32-838 Warszawa relacje.inwestorskie@marvipol.pl 26