PREZENTACJA INWESTORSKA LISTOPAD 2014 R.

Transkrypt

1 PREZENTACJA INWESTORSKA LISTOPAD 214 R.

2 1. III kwartał 214 r. najważniejsze informacje 2. Segment deweloperski 3. Segment motoryzacyjny 4. Wyniki finansowe 5. Plany i perspektywy 2

3 III kw. 214 r. w skrócie

4 Wybrane dane finansowe za III kw. 214 r.* 261,82 mln zł skonsolidowanych przychodów z działalności kontynuowanej w III kw., (wzrost o 189% rdr.), 596,29 mln zł przychodów po 9 miesiącach br. (wzrost o 16% rdr.) 25,9 mln zł zysku z działalności operacyjnej w III kw. (wzrost o 497% rdr.), 71,35 mln zł po 9 miesiącach br. (wzrost o 186% rdr.) 17,7 mln zł zysku netto (,4 mln zł w III kw. 213 r.), 46,87 mln zł zysku po 9 miesiącach br. (wzrost o 342%) Skonsolidowane wyniki finansowe Marvipol S.A. (mln PLN)* 7, 1, 596,3 6, 8, 5, 4, 6, 3, 261,8 289,5 46,9 4, 2, 17,7 9,7 1, 1,6 2,,,, III kw. 213 III kw. 214 I-III kw. 213 I-III kw. 214 Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Zysk neto [skala prawa] Dług netto (mln PLN) 25,98 mln zł zadłużenia netto na koniec III kw. br. (spadek o 33% rdr.) 55,5 mln zł środków pieniężnych na koniec III kw. 214 r. (wobec 2,57 mln zł na koniec III kw. 213 r.) * Marvipol S.A. nie publikuje wyników za 3 kw. Pro forma wynik za 3 kw. powstał poprzez odjęcie wyników po półroczu od wyników za 9 miesięcy. 45, 4, 35, 3, 25, 2, 15, 1, 5,, 396,7 Spadek o 33% 375,3 312,1 316,4 251, 126,

5 Istotne wydarzenia III kw. 214 r. Segment deweloperski 155 zawartych w III kw. umów sprzedaży lokali mieszkalnych i użytkowych (184 w III kw. 213), 535 od początku roku (38% wzrost rdr.) 444 przekazanych nabywcom lokali (wobec 184 w III kw. 213 r.) o łącznej wartości 17,4 mln zł, 74 lokali przekazanych od początku roku 427 zakontraktowanych, a nieprzekazanych nabywcom lokali na koniec III kw. 214 r. o łącznej wartości 138,8 mln zł, w tym 131 gotowych, sprzedanych dewelopersko, a nieprzekazanych lokali z inwestycji Apartamenty Mokotów Park, Bielany Residence, ART Eco, Hill Park Apartments i Osiedle Zielona Italia 532 mieszkań i lokali użytkowych dostępnych do sprzedaży na koniec III kwartału 214 r. Segment motoryzacyjny 225 samochodów Jaguar Land Rover sprzedanych przed dilerów (224 w III kw. 213), 829 sztuk od początku roku (711 w I-III kw. 213) 239 samochodów Jaguar Land Rover sprzedanych do sieci dilerskiej (272 w III kw. 213), 86 sztuk od początku roku (717 w I-III kw. 213) Działalność finansowa Wykup obligacji serii D o wartości nominalnej 3,8 mln zł Emisja obligacji serii O i P o łącznej wartości nominalnej 26 mln zł Zawarcie z Bankiem Ochrony Środowiska umowy kredytu odnawialnego w wysokości 3 mln zł dla finansowania budowy etapu IA Central Park Ursynów 5

6 Segment deweloperski

7 Działalność deweloperska - wyniki Projekt Segment deweloperski wyniki finansowe (mln PLN) Liczba Lokale przekazane klientom Przychód ze sprzedaży Koszt sprzedaży* Marża Bielany Residence 13 7,53 5,27 29,9% Hill Park Apartments 1 1,33 1,15 13,4% Osiedle Zielona Italia 272 9,36 71,54 2,8% Apartamenty Mokotów Park 29 18,8 14,16 21,7% Art Eco ,11 5,52 4,9% Razem ,4 142,64 16,3% Dane w tys. zł. 16, 178,7 76,7 322,6 1,5 2, 5,5 39,9 III kw. 213 III kw. 214 I-III kw. 213 I-III kw. 214 Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Wynik segmentu [skala prawa] Przychody ze sprzedaży lokali rozpoznane w III kw. 214 r. (mln PLN) mieszkania i lokale użytkowe przekazane nabywcom w III kwartale br. Rekordowa liczba przekazań osiągnięta dzięki zakończeniu ostatnich etapów inwestycji Osiedle Zielona Italia oraz projektu ART Eco. 74 lokale przekazane nabywcom od początku roku (163 w I-III kw. 213 r.). Rekordowe 178,7 mln zł przychodów z działalności kontynuowanej w III kw., osiągnięte dzięki wysokiej liczbie przekazanych mieszkań i stosunkowo korzystnemu miksowi przekazywanych mieszkań; 322,6 mln zł przychodów za okres I-III kw. 214 r. 2 mln zł wyniku z działalności (wynik operacyjny pomniejszony o zyski z inwestycji) w III kw. 39,9 mln zł wyniku za okres I-III kw. 214 r. 11,2 proc. rentowność na działalności operacyjnej dla segmentu w III kw. br., nie odbiegająca od średniej osiągniętej w 213 i 9 miesiącach 214 r., pomimo niższej rentowności inwestycji ART Eco *Księgowy koszt wytworzenia m 2 (grunt + koszty budowy + koszty finansowe) * Marvipol S.A. nie publikuje wyników za 3 kw. Pro forma wynik za 3 kw. powstał poprzez odjęcie wyników po półroczu od wyników za 9 miesięcy. 7

8 Powierzchnia lokal [m 2 ] Wolumen sprzedaży [szt.] Działalność deweloperska - sprzedaż Sprzedaż mieszkań i lokali wolumen, średni metraż i łączna powierzchnia ,8 49,2 49,4 52,1 54,3 58,9 68,9 7,5 76,1 66,8 67,4 62,1 64,1 56,5 62,8 63,9 IV kw. 21 I kw. 211 II kw. 211 III kw. 211 IV kw. 211 I kw. 212 II kw. 212 III kw. 212 IV kw. 212 I kw. 213 II kw. 213 III kw. 213 IV kw. 213 I kw. 214 II kw. 214 III kw. 214 Powierzchnia sprzedanych lokali (m²) [skala lewa] Średni metraż m² Wolumen sprzedaży [skala prawa] * sprzedaż mieszkań i lokali liczona jest wg zawartych pierwszych umów z nabywcami deweloperskimi dla mieszkań w budowie, przedwstępnych dla gotowych lokali. Rezygnacje z zawartych umów rozpoznawane są w wynikach kwartału, w którym zawarta została rozwiązana umowa. 25,% 2,% 15,% 1,% 5,% Efektywność sprzedaży* W III kwartale br. Grupa Marvipol zanotowała wzrost sprzedaży w porównaniu do II kw. 214 r., zarówno pod względem wolumenu sprzedanych lokali jak i łącznej ich powierzchni, Średni metraż zakontraktowanych w III kw. lokali był najwyższy od początku 214 r.,% I kw. 211 II kw. 211 III kw. 211 IV kw. 211 I kw. 212 II kw. 212 III kw. 212 IV kw. 212 I kw. 213 II kw. 213 III kw. 213 IV kw. 213 I kw. 214 II kw. 214 III kw. 214 * Odsetek sprzedanych mieszkań do sumy oferty na początek kwartału i lokali wprowadzonych do oferty w danym kwartale W porównaniu z analogicznym okresem 213 r. efektywność sprzedaży w III kwartale br. wzrosła o 1,7 punktu procentowego, do 22,6 proc.. 8

9 Działalność deweloperska - sprzedaż Miesięczna sprzedaż mieszkań i lokali według inwestycji za okres ostatnich 12 miesięcy Listopad Grudzień Styczeń Luty Marzec Kwiecień Maj Czerwiec Lipiec Sierpień Wrzesień Październik Apartamenty Mokotów Park Zielona Italia Bielany Residence ART ECO HPA Central Park Ursynów Ia Central Park Ursynów Ib Razem 78 Sprzedaż mieszkań i lokali przez Grupę Marvipol w III kw. 214 r. (podział na poszczególne inwestycje) Apartamenty Mokotów Park Zielona Italia Bielany Residence ART ECO Central Park Ursynów Hill Park Apartments 1% 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% % Zaawansowanie sprzedaży mieszkań i lokali według inwestycji na koniec III kw. 214* 87% Apartamenty Mokotów Park 92% 89% Zielona Italia Bielany Residence 55% ART ECO 13% Hill Park Apartments 64% Central Park Ursynów Liczba lokali w sprzedaży na koniec III kw Inwestycja Liczba lokali w sprzedaży Apartamenty Mokotów Park 56 Zielona Italia 73 Bielany Residence 45 ART ECO 138 Hill Park Apartments 45 Central Park Ursynów 175 * Udział sprzedanych lokali w ogólnej liczbie lokali powstających w danej inwestycji Łącznie 532 9

10 Działalność deweloperska - przekazania Sprzedaż i przekazania mieszkań i lokali przez Grupę Marvipol* I kw. 211 II kw. 211 III kw. 211 IV kw. 211 I kw. 212 II kw. 212 III kw. 212 IV kw. 212 I kw. 213 II kw. 213 III kw. 213 IV kw. 213 I kw. 214 II kw. 214 III kw. 214 Wolumen sprzedaży [skala lewa] Wolumen przekazań mieszkań [skala lewa] Lokale sprzedane, a nieprzekazane [skala prawa] * Sprzedaż mieszkań i lokali liczona jest wg zawartych pierwszych umów z nabywcami deweloperskich dla mieszkań w budowie, przedwstępnych dla gotowych lokali. Rezygnacje z zawartych umów rozpoznawane są w wynikach kwartału, w którym zawarta została rozwiązana umowa. Wartość zakontraktowanych, a nieprzekazanych nabywcom lokali (stan na r.) Nazwa projektu Wartość umów (tys. zł) Przewidziany termin zakończenia projektu Apartamenty Mokotów Park 8 227,28 Gotowy ART ECO ,86 Gotowy Bielany Residence 2 84,65 Gotowy Central Park Ursynów 93 62, Osiedle Zielona Italia 11 65,47 Gotowy Hill Park Apartments 6 1,75 Gotowy Razem ,88 - W III kwartale br. Grupa Marvipol przekazała nabywcom rekordowe 444 lokale mieszkalne i użytkowe. Wysoki poziom przekazań był spowodowany ukończeniem inwestycji Osiedle Zielona Italia oraz ART Eco oraz determinacja klientów, by możliwie szybko odebrać zakontraktowane mieszkania Wysoka liczba przekazań sprawiła, że liczba nieprzekazanych nabywcom lokali na koniec IIII kw. spadła do 427 sztuk W skali całego roku Grupa Marvipol ma potencjał by przekazać nabywcom co najmniej 8 mieszkań 1

11 Segmenty motoryzacyjny

12 Segment motoryzacyjny wyniki finansowe Skonsolidowane wyniki segmentu (mln PLN)* Wyniki sprzedaży samochodów i części zamiennych (mln PLN) ,7 264, , 25, 2, ,8 81,6 5,2 5,6 18,5 25,8 III kw. 213 III kw. 214 I-III kw. 213 I-III kw , 1, 5,, 17,8 151,1 182,2 19, 251,3 I-III kw. 21 I-III kw. 211 I-III kw. 212 I-III kw. 213 I-III kw Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Wynik segmentu [skala prawa] Przychody GK Marvipol ze sprzedaży samochodów i części zamiennych (mln zł) Łączny wolumen sprzedaży samochodów Jaguar i Land Rover do dilerów (sztuki) 17% wzrost (rdr.) przychodów segmentu motoryzacyjnego w III kwartale 214 r., do 81,6 mln zł, będący efektem korzystnego miksu sprzedawanych samochodów, 7% wzrost wyniku na działalności motoryzacyjnej (wynik operacyjny pomniejszony o zyski z inwestycji), do 5,6 mln zł, 3,26 mln zł zysku netto segmentu motoryzacyjnego w III kwartale br. * Marvipol S.A. nie publikuje wyników za 3 kw. Pro forma wynik za 3 kw. powstał poprzez odjęcie wyników po półroczu od wyników za 9 miesięcy. 12

13 Segment motoryzacyjny wyniki operacyjne Sprzedaż hurtowa Land Rover Jaguar* 2% wzrostu I-III kw. 21 I-III kw. 211 I-III kw. 212 I-III kw. 213 I-III kw. 214 *Sprzedaż JLR Polska do sieci dilerskiej Jaguar Land Rover Razem 86 JLR Polska, Generalny Importer Jaguar Land Rover sprzedał dilerom w okresie I-III kw. 86 samochodów (717 rok wcześniej) W okresie I-III kw. 214 r. dilerzy Jaguar Land Rover sprzedali 829 samochodów (711 rok wcześniej) W 215 r. JLR Polska rozpocznie sprzedaż Land Rover Discovery Sport oraz Jaguar XE, adresowanych do nowych grup klientów. Ich potencjalny wpływ na wyniki sprzedaży w 215 r. szacowany jest na 3-4 sztuk 13

14 Pozostałe segmenty działalności

15 Wynajem powierzchni Wyniki finansowe (mln PLN) ,89 8,2 -,3 3,6 I-III kw. 213 I-III kw Głównym aktywem segmentu najmu jest budynek biurowy Prosta Tower Wyniki 9 miesięcy 213 r. były obciążone jednorazowymi kosztami likwidacji nieruchomości komercyjnych przy ul. Kłobuckiej Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Wynik segmentu [skala prawa] Prosta Tower Biurowiec został oddany do użytku w III kw. 211 r. Powierzchnia biurowa Prosta Tower przeznaczona pod wynajem to 6 84 m 2 Budynek wynajęty jest w 96%, dla 4% podpisany został list intencyjny Roczny dochód operacyjny netto wynosi 1,48 mln EUR Trwają prace nad refinansowaniem nieruchomości w celu zwiększenia ROE: Finansowanie w euro, marża do 2% 65% LTV (obecnie ok. 33%) Intencją Zarządu jest sprzedaż nieruchomości w 215 r., przy założeniu uzyskania satysfakcjonującej ceny 15

16 Segment myjni samochodowych Segment myjni wyniki finansowe (mln PLN)* ,88 7,29 2,5,3 I-III kw. 213 I-III kw Przychody z działalności kontynuowanej [skala lewa] Wynik segmentu [skala prawa] Sieci myjni samochodowych Robo Wash Center i Robo Wash Express są projektami własnymi Grupy Marvipol Obecnie sieć Robo Wash Center skupia 5 myjni zlokalizowanych w Warszawie Grupa prowadzi jedną myjnię samoobsługową Robo Wash Express, zlokalizowaną w Koninie W II kw. 214 r. Grupa dokonała sprzedaży myjni przy ul. Grójeckiej w Warszawie, co wpłynęło na rentowność segmentu w tym okresie Strategia Grupy Marvipol zakłada wyłączenie segmentu myjni samochodowych z Grupy w perspektywie najbliższych lat 16

17 Wyniki finansowe

18 Rachunek zysków i strat Wzrost przychodów ze sprzedaży osiągnięty dzięki rekordowo wysokiej liczbie przekazanych mieszkań i wzrostowi przychodów ze sprzedaży samochodów Wyszczególnienie (w tys. PLN) I-III kw. 214 I-III kw. 213 Dynamika III kw. 214* III kw. 213* Dynamika Przychody ze sprzedaży % % Pozostałe przychody operacyjne % % Przychody z działalności kontynuowanej % % Amortyzacja % % W tym 243,6 mln zł kosztów budowy mieszkań w I-III kw. 214 r. (44,5 mln zł w I-III kw. 213 r.) W tym 26,62 mln zł wartości sprzedanych samochodów i części zamiennych w I-III kw. 214 r. (155,34 mln zł w I-III kw. 213 r.) Zużycie materiałów i energii % % Usługi obce % % Koszty świadczeń pracowniczych % % Wartość sprzedanych towarów i usług % % Pozostałe koszty operacyjne % % Zyski z inwestycji % % Zysk na działalności operacyjnej % % Rentowność na działalności operacyjnej 12% 9% - 1% 5% - Koszty finansowe % % Zysk przed opodatkowaniem % Podatek dochodowy % Zysk netto za rok obrotowy % % * Marvipol S.A. nie publikuje wyników za 3 kw. Pro forma wynik za 2 kw. powstał poprzez odjęcie wyników po 2 kw. od wyników za 9 miesięcy. 18

19 Wyniki rozbicie po segmentach działalności Struktura przychodów ze sprzedaży dane w mln zł I-III kw. 213 I-III kw. 214 Dynamika rdr. Przychody ze sprzedaży mieszkań 77,1 92,9 24,1 56,1 35,2 544% Przychody ze sprzedaży samochodów i części zamiennych 214,6 23,8 255,2 19, 251,3 132% Przychody ze świadczenia usług* 27, 3,7 35, 25,9 28,9 111% RAZEM 319, 354,4 494,3 272, 585,3 215% * przychody ze świadczenia usług dotyczą głównie przychodów z tytułu usług napraw samochodów, usług napraw gwarancyjnych samochodów, świadczenia usług myjni, usług zarządzania nieruchomościami, sprzedaży usług księgowych i kadrowych oraz wynajmu powierzchni biurowej, Wskaźniki rentowności Rentowność na działalności operacyjnej Oczyszczona rentowność na działalności operacyjnej I-III kw. 213 I-III kw ,6% 9,6% 7,2% 9% 12% 6,3% 7,1% 9,1% 9% 11,7% Rentowność brutto 16,1% 5,9% 4,2% 4,8% 9,5% Rentowność netto 13,% 4,7% 2,7% 3,7% 7,9% W I połowie 214 r. Marvipol rozpoznał 1,38 mln zł przychodów ze sprzedaży aktywów trwałych (myjni samochodowej) W 213 r. Spółka rozpoznała stratę powstałą w następstwie odwrócenia transakcji sprzedaży znaku towarowego Robo Wash, przeprowadzoną w grudniu 212 r. W 212 r. Spółka rozpoznała 9,6 mln zł zysku z tytułu zbycia znaku towarowego Robo Wash W 211 r. Spółka zaksięgowała 49,9 mln zł zysku na okazjonalnym nabyciu PZ-BUD (właściciela nieruchomości przy ul. Kłobuckiej) 19

20 Segment motoryzacyjny dane finansowe Działalność kontynuowana (w tys. PLN) III kwartał 214 r.* I-III kw. 214 r. Przychody od odbiorców zewnętrznych Przychody z transakcji pomiędzy segmentami Pozostałe przychody Przychody od odbiorców, razem Amortyzacja Koszty operacyjne (bez amortyzacji) Wynik na segmencie Zyski z inwestycji Eliminacje między segmentami Wynik operacyjny Koszty finansowe Podatek dochodowy Zysk netto * Marvipol S.A. nie publikuje wyników za 3 kw. Pro forma wynik za 3 kw. powstał poprzez odjęcie wyników po półroczu od wyników za 9 miesięcy. Wybrane dane bilansowe (w tys. PLN) 3 września 214 r. Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne 63 Prawo z tytułu wieczystego użytkowania Aktywo z tyt. zwrotów napraw gwarancyjnych Pozostałe inwestycje długoterminowe Aktywa z tyt. podatku dochodowego 939 Aktywa trwałe Zapasy 76 5 Należności z tyt. dostaw i usług oraz pozostałe Aktywo z tytułu zwrotu napraw gwarancyjnych 6 2 Środki pieniężne i ekwiwalenty Aktywa obrotowe AKTYWA RAZEM Zobowiązania z tyt. kredytów bankowych i pożyczek -1 Zobowiązania z tyt. leasingu finansowego Pozostałe zobowiązania 1 Rezerwa z tyt. podatku odroczonego Rezerwy Zobowiązania długoterminowe razem Zobowiązania z tyt. kredytów bankowych i pożyczek Zobowiązania z tyt. leasingu finansowego 55 Zobowiązania z tyt. podatku dochodowego 92 Zobowiązania z tyt. dostaw i usług oraz pozostałe Przychody przyszłych okresów 37 Rezerwy 6 62 Zobowiązania krótkoterminowe razem ZOBOWIĄZANIA RAZEM

21 Bilans - Aktywa W tym część budynku biurowego Prosta Tower Niezagospodarowane grunty w Mikołajkach i część budynku biurowego Prosta Tower Wyszczególnienie (tys. PLN) Aktywa Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Wartości niematerialne Prawa wieczystego użytkowania gruntów Wyszczególnienie (w tys. PLN) Wiatraczna Residence Apartamenty Mokotów Park Produkty w toku Wyroby gotowe Towary Hill Park Powązkowska Bielany Residence Mikołajki Zielona Italia Kłobucka Samochody i części Inne Razem Nieruchomości inwestycyjne Aktywo z tytułu zwrotu kosztów napraw gwarancyjnych Pozostałe należności długoterminowe Pozostałe inwestycje długoterminowe Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Aktywa trwałe razem Aktywa obrotowe Zapasy Inwestycje krótkoterminowe - - Należności z tytułu podatku dochodowego Należności z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Aktywo z tytułu zwrotu kosztów napraw gwarancyjnych Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Aktywa obrotowe razem Aktywa razem

22 Bilans - Pasywa Kredyty i pożyczki (w tys. PLN) do 12 miesięcy powyżej 1 roku do 3 lat powyżej 3 do 5 lat powyżej 5 lat 1 85 Razem Zobowiązania z tytułu obligacji (w tys. PLN) do 12 miesięcy powyżej 1 roku do 3 lat powyżej 3 do 5 lat - - powyżej 5 lat - - Razem Łączne do spłaty z tytułu kredytów i obligacji (tys. PLN) na do 12 miesięcy powyżej 1 roku do 3 lat powyżej 3 do 5 lat 34 2 powyżej 5 lat 1 85 Wyszczególnienie (w tys. PLN) Kapitał własny Kapitał zakładowy Kapitał zapasowy Kapitał rezerwowy Akcje własne Zyski zatrzymane Kapitał własny razem Zobowiązania Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych i pożyczek Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego Pozostałe zobowiązania Rezerwa z tytułu podatku odroczonego Rezerwy Zobowiązania z tytułu obligacji Zobowiązania długoterminowe razem Zobowiązania z tytułu kredytów bankowych i pożyczek Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz pozostałe Przychody przyszłych okresów Rezerwy Zobowiązania z tytułu obligacji Zobowiązania krótkoterminowe razem Zobowiązania razem Kapitał własny i zobowiązania razem

23 Finansowanie dłużne Zapadalność zadłużenia odsetkowego* (mln PLN) 39,7 79,7 84,6 66,2, 34, do 12 miesięcy 1-3 lata 3-5 lat powyżej 5 lat *Według stanu na ,1 312,1 Kredyty, pożyczki 396,7 375,3 Obligacje Dług netto (mln PLN) Spadek o 33% 316,4, 1,9 251, Grupa Marvipol konsekwentnie obniża zadłużenie odsetkowe, równocześnie obniżając marże i wydłużając zapadalność pozostałego do spłaty zadłużenia W ciągu ostatnich 12 miesięcy dług netto Grupy zmniejszył się o 115,3 mln zł (33%) W okresie I-III kw. 214 r. wykupione zostały obligacje serii D, H, I i M o łącznej wartości nominalnej 93,86 mln zł W I kw. 214 r. zaciągnięto w Getin Noble Bank kredyt w wysokości 43 mln zł na refinansowanie gotowych lokali w Bielany Residence W III kw. zawarto z Bankiem Ochrony Środowiska umowę kredytu odnawialnego w wysokości 3 mln zł na finansowanie realizacji Central Park Ursynów W III kw. wyemitowane zostały trzyletnie obligacje serii O (niezabezpieczone) i P (zabezpieczone), o łącznej wartości nominalnej 26,65 mln zł W listopadzie 214 r. wyemitowane zostały niezabezpieczone obligacje serii R, o wartości nominalnej 4 mln zł. 1% obligacji zostanie wykupionych , 3% , 6% Zarząd Marvipol S.A. oczekuje, że 215 r. przyniesie dalszy, zauważalny spadek zadłużenia netto Grupy 23

24 Cash Flow w okresie I-III kw. 214 (mln PLN) , , ,6 46,9 2,2-134,8 12, ,6-15,8 55,1 BO środki pieniężne Zysk netto za okres Amortyzacja Zmiana należności i zapasów Zmiana zobowiązań i przychodów przyszłych okresów Pozostałe korekty CF inwestycyjny Emisja obligacji Wykup obligacji Zaciągnięcie kredytów i pożyczek Spłata kredytów, pożyczek Pozostały CF finansowy BZ środki pieniężne 24

25 Plany i perspektywy

26 214 r.: Plany i ich realizacja Segment deweloperski Wzrost sprzedaży deweloperskiej lokali do ponad 6 sztuk rocznie, W okresie I-III kw. 214 r. sprzedano 535 lokali, wzrost o 38% rdr., Przekazanie nabywcom ponad 6 mieszkań i lokali użytkowych W okresie I-III kw. 214 r. przekazano nabywcom 74 lokali Zakup 1-2 nieruchomości o wartości 3-6 mln zł Zabezpieczone finansowanie, intensywne poszukiwanie nieruchomości Rozpoczęcie realizacji i komercjalizacji Central Park Ursynów: Etap Ia (471 lokali) rozpoczęty w I kw. 214 r., do końca III kw. sprzedanych 296 lokali Etap Ib (44 lokali) rozpoczęty w IV kw. 214 Segment motoryzacyjny Osiągnięcie ponad 2 proc. wzrostu wolumenu sprzedaży samochodów Jaguar Land Rover W okresie I-III kw. wzrost sprzedaży hurtowej samochodów Jaguar Land Rover wyniósł 2% Uruchomienie Jaguar Land Rover Finance Services Polska Jaguar Land Rover Services Polska ruszy w IV kw. 214 r. 26

27 Strategiczna Inwestycja: Central Park Ursynów Podstawowe informacje o Central Park Ursynów Powierzchnia nieruchomości: 11,1 ha Zabezpieczony bank ziemi na najbliższe lata - łączna liczba mieszkań i lokali użytkowych przewidzianych do powstania: ponad 2.3 tys. zlokalizowanych w 23 budynkach Łączna powierzchnia użytkowa: 135,5 tys. m 2 Szacowany przychód ze sprzedaży lokali mieszkalnych i usługowych: 8 mln zł Inwestycja będzie realizowana w sześciu etapach budowy, których realizacja przewidziana jest na około 5-7 lat Etap Ia inwestycji 2 budynki, 471 mieszkań i lokali usługowych o łącznej powierzchni 25,7 tys. m 2, W sprzedaży od I kw. 214 r., do końca III kw. 214 r. sprzedano 296 lokali, Generalnym wykonawcą jest Warbud, wartość kontraktu netto to 84,68 mln zł. Zakończenie budowy planowane na 7 grudnia 215 r. Finansowanie- kredyt odnawialny w BOŚ w wysokości 3 mln zł Etap Ib inwestycji 3 budynki, 44 mieszkań i lokali usługowych o łącznej powierzchni 22,5 tys. m 2, W sprzedaży od października 214 r., Generalnym wykonawcą jest Warbud, wartość kontraktu netto to 77,5 mln zł. Zakończenie budowy planowane na 3 czerwca 216 r. Finansowanie środki własne, docelowo kredyt bankowy 27

28 Rozwój sieci dilerów Jaguar Land Rover Plan rozwoju sieci dilerskiej Jaguar Land Rover zakłada zwiększenie liczby dilerów z 1 obecnie do 14 w 215 Rozwój sieci dilerów Jaguar Land Rover będzie odbywać się poprzez dołączenie do sieci starannie wyselekcjonowanych dilerów Grupa Marvipol planuje uruchomienie w 215 r. kolejnego autoryzowanego salonu i serwisu w Warszawie, prowadzonego przez spółkę z Grupy Kapitałowej Marvipol Grupa planuje również modernizację dilerów własnych w Warszawie, Łodzi i Trójmieście Plan rozwoju segmentu motoryzacyjnego zakłada rozbudowę zdolności serwisowych i uruchomienie blacharni pozwalające na zwiększenie dochodów z usług Uruchomienie Jaguar Land Rover Finance Services Polska Uruchomienie Jaguar Land Rover Approved 28

29 Segment motoryzacyjny założenia planu rozwoju Filarem planu rozwoju segmentu motoryzacyjnego jest kontynuacja i zacieśnianie współpracy JLR Polska, Generalnego Importera Jaguara Land Rover w Polsce z producentem. Sprzedaż hurtowa Jaguar Land Rover prognoza (sztuki) Główne założenia planu rozwoju: 25 Jaguar i Land Rover głównymi markami samochodów w ofercie segmentu motoryzacyjnego 2 2 Aston Martin uzupełniający ofertę, dopełniający wizerunek dystrybutora samochodów o brytyjskich korzeniach Wzrost wolumenu sprzedaży samochodów Jaguar i Land Rover do ponad 2 tys. sztuk w 216 r. dzięki poszerzeniu gamy modeli samochodów ww. marek, rozwojowi sieci dilerskiej i podnoszeniu profesjonalizmu oferowanych usług, ze szczególnym uwzględnieniem usług finansowych Cel strategiczny sprzedaż towarów i usług przewyższających oczekiwania polskich klientów, podwojenie sprzedaży detalicznej i budowa profesjonalnej sieci dystrybucji Historyczna sprzedaż JLR Polska do dilerów Jaguar Land Rover Prognoza sprzedaży JLR Polska na lata Wykonanie prognozy na 214 r. po 9 miesiącach 29

30 Nowe modele samochodów w sprzedaży Na przestrzeni najbliższych dwunastu miesięcy do sprzedaży na polskim rynku wprowadzone zostaną dwa modele samochodów marek Jaguar i Land Rover. Zróżnicowanie oferty, w tym powrót marki Jaguar do segmentu C będzie stymulować sprzedaż samochodów Jaguar Land Rover. Land Rover Discovery Sport Globalna premiera - 3 września 214 r. Wprowadzenie modelu do sprzedaży, na polskim rynku, planowane w I kw. 214 r. Jaguar XE Premiera - 9 września 214 r. Rozpoczęcie sprzedaży, na polskim rynku, planowane na II połowę 215 r. Dostępny w wersji z silnikami nisko-akcyzowymi 3

31 Dane kontaktowe Marvipol S.A. ul. Prosta Warszawa Błażej Dowgielski