Wyniki portfeli modelowych w usłudze doradztwa inwestycyjnego BIURO MAKLERSKIE Marzec 2019 r.
Wyniki portfeli modelowych w usłudze Doradztwa Inwestycyjnego na dzień 31 marca 2019 r. Wyniki p o r tfeli g iełdo wych o fer o wanych o d 0 1.12.2 0 13 Pr o fil Dynam iczny Zr ó wno ważo ny S tab ilny Ko ns er watywny o d 0 1.12.2 0 13 o d 3 1.0 3.2 0 18 o d 3 1.12.2 0 18 o d 3 1.12.2 0 18 o d 2 8.0 2.2 0 19 do 3 1.0 3.2 0 19 do 3 1.0 3.2 0 19 do 3 1.0 3.2 0 19 do 3 1.0 3.2 0 19 do 3 1.0 3.2 0 19 O D PO CZĄ TKU 1Y YTD 3M 1M Por tfel 21,3-0,89% 6,13% 6,13% 2,03% Benchmar k 15,9 2,78% 1,94% 1,94% -0,01% Por tfel 20,53% 0,23% 4,98% 4,98% 1,57% Benchmar k 17,27% 2,86% 1,57% 1,57% 0,08% Por tfel 22,7 3,93% 3,99% 3,99% 1,28% Benchmar k 18,94% 2, 1,04% 1,04% 0,22% Por tfel 20,09% 3,39% 1,72% 1,72% 1,0 Benchmar k 20,13% 2,93% 0,59% 0,59% 0,33% 2
lis 13 maj 14 lis 14 maj 15 lis 15 maj 16 lis 16 maj 17 lis 17 maj 18 lis 18 Portfel giełdowy profil dynamiczny 3 3 - Wyk. Wyniki historyczne portfela giełdowego dla profilu dynamicznego od początku Dynamiczny Dynamiczny Benchmark Wyniki w o s tatnich 12 m ies iącach Wynik Wynik Ró żnica p o r tfela Benchm ar ku k wi-18 1,74% 1,41% 0,33% m aj-18-1,03% -2,27% 1,23% c ze-18-4,06% -1,0-3,01% l ip -18 0,97% 3,72% -2,7 s ie-18-1,48% 0,31% -1,79% wr z-18-1,9-0,9-1,0 p aź-18-3,12% -2,9-0,17% l is -18 1,26% 2,87% -1,61% g r u -18 1,04% -0,07% 1,11% s ty-19 3,4 2,53% 0,92% l u t-19 0,5-0,56% 1,11% m ar -19 2,03% -0,01% 2,0 Benchmark 5 WIG i 5 Indeks krajowych obligacji o zapadalności od 1 do 7 lat Założenia dla profilu dynamicznego: w profilu dynamicznym Klient może posiadać zarówno akcje spółek jak i instrumenty bezpieczne (obligacje skarbowe) - udział akcji w portfelu jest zmienny i wynosi od w okresie słabszej koniunktury do 10 wartości portfela - udział instrumentów bezpiecznych w portfelu jest zmienny i wynosi od do 10 wartości portfela - odpowiednio do sytuacji rynkowej, udziały akcji oraz instrumentów bezpiecznych są wskazane w bieżącej rekomendacji Wynik u s łu g i 21,3 1Y -0,89% YTD 6,13% 3M 6,13% 1M 2,03% od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 3
Profil dynamiczny portfel akcyjny i obligacyjny Wyk. Wyniki historyczne portfela akcyjnego dla profilu dynamicznego od początku 6 5 Dynamiczny akcje Indeks WIG 4 3 - - Po r tfel WIG 30, 16,3 1Y -8,4 2,21% YTD 12,61% 3,43% 3M 12,61% 3,43% 1M 4,16% -0,39% od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 Wyk. Wyniki historyczne portfela obligacyjnego dla profilu dynamicznego od początku 23% Dynamiczny obligacje Indeks krajowych obligacji o zapadalności od 1 do 7 lat 18% 13% 8% 3% -2% Po r tfel Indeks o b lig acji 20,22% 19,77% 1Y 4,3 2,92% YTD 1, 0,44% 3M 1, 0,44% 1M 0,49% 0,37% od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 4
lis 13 maj 14 lis 14 maj 15 lis 15 maj 16 lis 16 maj 17 lis 17 maj 18 lis 18 Portfel giełdowy profil zrównoważony Wyk. Wyniki historyczne portfela giełdowego dla profilu zrównoważonego od początku 3 - Zrównoważony Zrównoważony Benchmark Wyniki w o s tatnich 12 m ies iącach Wynik Wynik Ró żnica p o r tfela Benchm ar ku k wi-18 1,29% 1,09% 0, m aj-18-0,69% -1,73% 1,03% c ze-18-2,94% -0,73% -2,21% l ip -18 0,79% 2,8-2,06% s ie-18-1,21% 0,29% -1,49% wr z-18-1,64% -0,67% -0,96% p aź-18-2,37% -2,14% -0,23% l is -18 1,17% 2,28% -1, g r u -18 1,08% 0,13% 0,9 s ty-19 2,9 2,0 0,9 l u t-19 0,44% -0,5 0,94% m ar -19 1,57% 0,08% 1,49% Benchmark 37, WIG i 62, Indeks krajowych obligacji o zapadalności od 1 do 7 lat Założenia dla profilu zrównoważonego: w profilu zrównoważonym Klient może posiadać zarówno akcje spółek jak i instrumenty bezpieczne (obligacje skarbowe) udział akcji w portfelu jest zmienny i nie przekracza 7 wartości portfela, a w okresie słabszej koniunktury może być zredukowany do udział instrumentów bezpiecznych w portfelu jest zmienny i wynosi od minimum do 10 portfela odpowiednio do sytuacji rynkowej, udziały akcji oraz instrumentów bezpiecznych są wskazane w bieżącej rekomendacji Wynik u s łu g i 20,53% 1Y 0,23% YTD 4,98% 3M 4,98% 1M 1,57% od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 5
Profil zrównoważony portfel akcyjny i obligacyjny Wyk. Wyniki historyczne portfela akcyjnego dla profilu zrównoważonego od początku 5 Zrównoważony akcje Indeks WIG 4 3 - Po r tfel WIG 28,14% 16,3 1Y -8,89% 2,21% YTD 12,12% 3,43% 3M 12,12% 3,43% 1M 3,7-0,39% od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 Wyk. Wyniki historyczne portfela obligacyjnego dla profilu zrównoważonego od początku 23% Zrównoważony obligacje Indeks krajowych obligacji o zapadalności od 1 do 7 lat 18% 13% 8% 3% -2% Po r tfel Indeks o b lig acji 19,67% 19,77% 1Y 4,17% 2,92% YTD 1,12% 0,44% 3M 1,12% 0,44% 1M 0,4 0,37% od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019
lis 13 maj 14 lis 14 maj 15 lis 15 maj 16 lis 16 maj 17 lis 17 maj 18 lis 18 Portfel giełdowy profil stabilny Wyk. Wyniki historyczne portfela giełdowego dla profilu stabilnego od początku Stabilny Stabilny Benchmark Wyniki w o s tatnich 12 m ies iącach Wynik Wynik Ró żnica p o r tfela Benchm ar ku k wi-18 0,91% 0,6 0, m aj-18 0,0-0,97% 1,03% c ze-18-0,9-0,29% -0,66% l ip -18 0,57% 1,6-1,08% s ie-18-0,7 0,26% -0,96% wr z-18-0,42% -0,29% -0,13% p aź-18-1,43% -1,0-0,43% l is -18 0,77% 1,4-0,68% g r u -18 1,16% 0,42% 0,7 s ty-19 2,23% 1,26% 0,97% l u t-19 0,43% -0,43% 0,86% m ar -19 1,28% 0,22% 1,06% Benchmark WIG i 8 Indeks krajowych obligacji o zapadalności od 1 do 7 lat Założenia dla profilu stabilnego: w profilu stabilnym Klient może posiadać zarówno akcje spółek jak i instrumenty u s łu g i 22,7 3,93% Udział akcji jest zmienny i nie przekracza 4 wartości portfela, a w okresie słabszej koniunktury może być zredukowany do YTD 3,99% bezpieczne (obligacje skarbowe) 1Y udział instrumentów bezpiecznych w portfelu jest zmienny i wynosi od minimum 6 do 10 wartości portfela 3M 1M 3,99% 1,28% odpowiednio do sytuacji rynkowej, udziały akcji oraz instrumentów bezpiecznych są wskazane w bieżącej rekomendacji od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 Wynik 7
Profil stabilny portfel akcyjny i obligacyjny Wyk. Wyniki historyczne portfela akcyjnego dla profilu stabilnego od początku 6 Stabilny akcje Indeks WIG 5 Po r tfel WIG 4 3 47,58% 16,3 1Y -1,01% 2,21% YTD 18,84% 3,43% 3M 18,84% 3,43% 1M 5,69% -0,39% - - od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 Wyk. Wyniki historyczne portfela obligacyjnego dla profilu stabilnego od początku Stabilny obligacje Indeks krajowych obligacji o zapadalności od 1 do 7 lat Po r tfel Indeks o b lig acji 19,51% 19,77% 1Y 4,08% 2,92% YTD 1,08% 0,44% 3M 1,08% 0,44% 1M 0,44% 0,37% od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 8
lis 13 maj 14 lis 14 maj 15 lis 15 maj 16 lis 16 maj 17 lis 17 maj 18 lis 18 Portfel giełdowy profil konserwatywny Wyk. Wyniki historyczne portfela giełdowego dla profilu zrównoważonego od początku Konserwatywny Konserwatywny Benchmark Wyniki w o s tatnich 12 m ies iącach Wynik Wynik Ró żnica p o r tfela Benchm ar ku k wi-18 0,17% 0,28% -0,11% m aj-18-0,11% -0,33% 0,21% c z e-18 0, 0,09% 0,11% l ip -18 0,0 0,61% -0,61% s ie-18-0,53% 0,23% -0,76% wr z-18 0,12% 0,04% 0,08% p aź-18-0,08% -0,02% -0,0 l is -18 0,7 0,74% -0,04% g r u -18 1,16% 0,66% 0,5 s ty-19 0,6 0,63% -0,03% l u t-19 0,12% -0,37% 0,49% m ar -19 1,0 0,33% 0,66% Benchmark WIG i 9 Indeks krajowych obligacji o zapadalności od 1 do 7 lat Założenia dla profilu konserwatywnego: w profilu konserwatywnym Klient może posiadać zarówno akcje spółek jak i instrumenty 20,09% u s łu g i bezpieczne (obligacje skarbowe) 1Y 3,39% udział akcji jest zmienny i nie przekracza wartości portfela, a w okresie słabszej koniunktury może być zredukowany do YTD 1,72% udział instrumentów bezpiecznych w portfelu jest zmienny i wynosi od minimum 9 do 3M 1,72% 10 wartości portfela odpowiednio do sytuacji rynkowej, udziały akcji oraz instrumentów bezpiecznych są wskazane w bieżącej rekomendacji 1M od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 1,0 Wynik 9
Profil konserwatywny portfel akcyjny i obligacyjny Wyk. Wyniki historyczne portfela akcyjnego dla profilu konserwatywnego od początku 6 5 4 3 Konserwatywny akcje Indeks WIG Po r tfel WIG 23,03% 16,3 1Y -11,13% 2,21% YTD 11,39% 3,43% 3M 11,39% 3,43% 1M 8,63% -0,39% - - od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 Wyk. Wyniki historyczne portfela obligacyjnego dla profilu konserwatywnego od początku Konserwatywny obligacje Indeks krajowych obligacji o zapadalności od 1 do 7 lat Po r tfel Indeks o b lig acji 19,91% 19,77% 1Y 4,12% 2,92% YTD 1,12% 0,44% 3M 1,12% 0,44% 1M 0,51% 0,37% od początku : od 01.12.2013 do 31.03.2019 10
Nota prawna Sformułowanie wyniki brutto oznacza, iż prezentowane stopy zwrotu nie uwzględniają opłat, prowizji ani podatków obciążających dochód z inwestycji. Szczegółowe informacje dotyczące opłat i prowizji naliczanych w związku z usługą doradztwa dostępne są w Taryfie opłat i prowizji pobieranych przez Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A. za świadczenie usług doradztwa inwestycyjnego i w Regulaminie doradztwa inwestycyjnego przez Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A. Prezentowane stopy zwrotu zawierają narosłe dochody (np.: naliczone, ale niewypłacone dywidendy). Prezentowane dane stanowią obliczenia własne Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A. dokonane w oparciu o dane uzyskane lub zaczerpnięte ze źródeł uznanych przez Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A. za wiarygodne. Źródłem danych są: GPW, Ministerstwo Finansów, Bloomberg Portfele modelowe w zakresie instrumentów giełdowych w ramach usługi doradztwa inwestycyjnego oferowane są od 01.12.2013. Prezentowane dane przedstawiają stopy zwrotu poszczególnych portfeli modelowych, są danymi historycznymi i nie stanowią gwarancji uzyskania podobnych wyników w przyszłości. Niniejsza prezentacja jest publikacją handlową i nie stanowi oferty w rozumieniu Kodeksu Cywilnego. Należy uwzględnić fakt, iż okres doradztwa inwestycyjnego tj. od grudnia 2013 roku dla usługi w zakresie portfeli giełdowych, może nie być wystarczający do prawidłowej oceny zachowań instrumentów finansowych wchodzących w skład portfeli modelowych. Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A. informuje, iż inwestowanie w instrumenty finansowe wiąże się z ryzykiem utraty części lub całości zainwestowanych środków. Informacje nt. instrumentów finansowych, jak również związanych z nimi czynników ryzyka są dostępne na stronie w www.bnpparibas.pl - www.bnpparibas.pl/biuro-maklerskie/dyrektywa-mifid w zakładce Instrumenty finansowe objęte MiFID. Do głównych ryzyk związanych z korzystaniem z usługi doradztwa inwestycyjnego zalicza się: 1. Ryzyko nieodpowiednich rekomendacji - rekomendacje inwestycyjne przygotowywane są na podstawie informacji przekazanych przez Klienta poprzez wypełnienie formularza służącego do przeprowadzenia oceny odpowiedniości; istnieje ryzyko, iż przekazywane klientowi rekomendacje inwestycyjne nie będą uwzględniały jego indywidualnej sytuacji; ryzyko takie powstaje w szczególności w przypadku wystąpienia istotnej zmiany w zakresie dotyczącym wiedzy, doświadczenia inwestycyjnego, sytuacji finansowej lub celów inwestycyjnych Klienta oraz niepoinformowania o niej Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A..; 2. Ryzyko niewłaściwie oszacowanej wartości lub ryzyko nietrafionej oceny kierunku zmian ceny rekomendowanego instrumentu finansowego (w tym założonego okresu inwestycyjnego, w którym zmiana ceny powinna się dokonać) niewłaściwie oszacowana wartość, nietrafiona ocena dot. kierunku zmian cen lub przyjęcie niewłaściwego horyzontu czasowego inwestycji i związane z tym zalecone zachowanie inwestycyjne mogą powodować, iż wyniki z inwestycji będą gorsze od oczekiwanych; w szczególności istnieje możliwość poniesienia straty pierwotnie zainwestowanego kapitału; 3. Ryzyko dezaktualizacji rekomendacji - istnieje ryzyko związane z ograniczoną w czasie aktualnością rekomendacji inwestycyjnej przekazanej klientowi. Podejmując decyzję inwestycyjną korzystający z usługi doradztwa inwestycyjnego Klient powinien mieć na uwadze ryzyko związane z tą usługą. Klient powinien mieć także na uwadze to, iż przedmiotem rekomendacji inwestycyjnej są wyłącznie instrumenty finansowe będące w ofercie Biura Maklerskiego Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A. lub instrumenty finansowe, w których obrocie Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A. pośredniczy. 11
Informacje o Biurze Maklerskim BNP Paribas Bank Polska S.A. Biuro Maklerskie BNP Paribas Bank Polska S.A., ul. Twarda 18, 00-105 Warszawa - BNP Paribas Bank Polska S.A. z siedzibą w Warszawie przy ul. Kasprzaka 10/16, 01-211 Warszawa, zarejestrowany w rejestrze przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego przez Sąd Rejonowy dla m. st. Warszawy w Warszawie, XII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego, pod nr KRS 0000011571, posiadający NIP 526-10-08-546 oraz kapitał zakładowy w wysokości 147 418 918 zł, w całości wpłacony. Dane kontaktowe: ul. Twarda 18, 00-105 Warszawa tel. (22) 56 69 700, fax. (22) 56 69 729 e-mail: doradcy.inwestycyjni@bnpparibas.pl www.bnpparibas.pl 12