Informacja o kosztach i opłatach dla usługi przyjmowania i przekazywania zleceń

Transkrypt

1 Informacja o kosztach i opłatach dla usługi przyjmowania i przekazywania zleceń Poniżej prezentujemy przewidywane całkowite koszty i opłaty ponoszone w usłudze przyjmowania i przekazywania zleceń, z podziałem na dostępne typy (kategorie) funduszy inwestycyjnych, tj: fundusze akcji, fundusze hybrydowe (mieszane), fundusze obligacji oraz fundusze pieniężne. Podziału na typy funduszy inwestycyjnych dokonaliśmy w oparciu o informacje uzyskane od Towarzystw Funduszy Inwestycyjnych oraz ocenę prowadzonej polityki inwestycyjnej danego funduszy (np. na podstawie zadeklarowanego udziału instrumentów agresywnych w portfelu funduszu inwestycyjnego), rodzaju i wysokości wskazanych w statucie funduszu opłat (najczęściej fundusze o profilu akcyjnym pobierają wyższe opłaty za zarządzanie niż fundusze inwestujące głównie w instrumenty dłużne). Prezentowane koszty i opłaty są wartościami uśrednionymi, ustalonymi w oparciu o opłaty deklarowane lub pobierane przez wszystkie fundusze inwestycyjne, które zaliczamy do danej kategorii, z uwzględnieniem orientacyjnej wagi danego funduszu liczonej jako udział tego funduszu w całym zaangażowaniu klientów usługi przyjmowania i przekazywania zleceń we wszystkie fundusze danej kategorii (wysokość opłat funduszu bardziej popularnego wśród klientów ma większe przełożenie na średnią niż mniej popularny fundusz). Jeśli w ramach danego typu funduszy inwestycyjnych przewidywać będziemy opłatę lub koszt związany z danym funduszem inwestycyjnym wyraźnie odbiegający od podanej wartości uśrednionej dla całego reprezentatywnego przykładu, to informację o tej skrajnie wysokiej opłacie lub koszcie wskażemy w ramach prezentacji tego typu funduszy inwestycyjnych. Przy prezentowaniu kosztów i opłat przyjęliśmy następujące założenia oraz definicje: Początkowa wartość inwestycji (przykładowa inwestycja): wartość zł - stanowiąca średnią wartość zleceń nabycia dla usługi przyjmowania i przekazywania zleceń nabycia lub odkupienia jednostek uczestnictwa w funduszach inwestycyjnych. Koszty i opłaty związane z instrumentem finansowym są to wszelkie opłaty i prowizje (jednorazowe, bieżące, transakcyjne, dodatkowe) uwzględnione bezpośrednio w wycenie instrumentu finansowego szacowane dla Początkowej wartości inwestycji. Wysokość tych kosztów i opłat jest wyliczona w oparciu o średnie ważone aktywami klientów mbanku opłaty i prowizje wszystkich funduszy wchodzących w skład tej kategorii. Wysokość kosztów i opłat jest wyliczona w oparciu o informacje przekazane przez Agenta Transferowego obsługującego określony Fundusz Inwestycyjny bądź Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych będące dostawcą instrumentu finansowego. Koszty i opłaty związane z usługą inwestycyjną - są to wszelkie opłaty i prowizje pobierane za świadczone usługi inwestycyjne przez mbank wyliczone dla założonej początkowej wartości inwestycji. Opłaty otrzymane przez Bank od podmiotów trzecich w związku ze świadczoną usługę inwestycyjną świadczenia pieniężne otrzymywane od Towarzystw Funduszy Inwestycyjnych lub innych osób trzecich w związku ze świadczoną na rzecz Klienta usługą przyjmowania i przekazywania zleceń, których wysokość i rodzaj zależą od zakresu działań, do których zobowiązany jest Bank w związku z wykonywaniem usług na ich rzecz i wynikają z postanowień umów dotyczących przyjmowania i przekazywania zleceń zawartych pomiędzy Bankiem a tymi podmiotami, wyliczone dla przykładowej początkowej wartości inwestycji. W tej pozycji zostały ujęte udziały w opłatach za zarządzanie funduszem pobierane przez Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych otrzymywane przez Bank w związku ze świadczoną przez Bank na rzecz Klienta usługą przyjmowania i przekazywania zleceń, jak również otrzymywane przez Bank udziały w opłatach manipulacyjnych, dystrybucyjnych i umorzeniowych pobieranych przez Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych lub fundusze.

2 Wynik na inwestycji bez uwzględnienia kosztów i opłat związanych z instrumentem finansowym i usługą inwestycyjną wynik brutto wypracowany na prezentowanej przykładowej inwestycji w okresie 12 m-cy przed uwzględnieniem kosztów i opłat; Całkowite koszty i opłaty związane z instrumentem finansowym oraz usługą inwestycyjną suma szacowanych całkowitych uśrednionych kosztów oraz opłat w związku ze świadczeniem usługi przyjmowania i przekazywania zleceń przez Bank za okres 12 m-cy. Wynik na inwestycji z uwzględnieniem kosztów i opłat związanych z instrumentem finansowym i usługą - wynik netto wypracowany na prezentowanej przykładowej inwestycji w okresie 12 m-cy uwzględniający całkowite koszty i opłaty związane z instrumentem finansowym oraz usługą inwestycyjną. Źródło: wyliczenia własne mbanku uwzględniające informacje przekazane przez Agenta Transferowego obsługującego określony Fundusz Inwestycyjny bądź Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych będące dostawcą instrumentu finansowego. Bank nie ponosi odpowiedzialności za prawidłowość i rzetelność informacji przekazanych przez Agenta Transferowego bądź Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych. Nota prawna: Prezentowane w niniejszym dokumencie wyniki inwestycyjne są wynikami estymowanymi i nie stanowią gwarancji ani obietnicy osiągnięcia podobnych wyników w przyszłości. Wysokość opłat i kosztów wskazane w otrzymywanym przez klienta raporcie okresowym może różnić się od prezentowanych w niniejszym materiale. mbank S.A. dołożył należytych starań, aby zamieszczone informacje były rzetelne i oparte na wiarygodnych źródłach, jednak nie może zagwarantować ich poprawności, zupełności i aktualności. Niniejsza prezentacja nie stanowi jakiejkolwiek rekomendacji ani porady, w szczególności porady inwestycyjnej. Wszelkie dane zamieszczone w prezentacji mają charakter wyłącznie informacyjny i służą zobrazowaniu struktury opłat i kosztów, do ponoszenia których klient może być zobowiązany po przestąpieniu do usługi przyjmowania i przekazywania zleceń. Nie stanowią one oferty ani zobowiązania i nie powinny być wyłączną podstawą podejmowania decyzji inwestycyjnych. Inwestowanie w instrumenty finansowe wiąże się z ryzykiem utraty całości bądź części kapitału. Zezwolenia na prowadzenie działalności maklerskiej przez mbank S.A. udzieliła Komisja Nadzoru Finansowego. Informacje dodatkowe: w ramach świadczenia przez mbank S.A. usług związanych z przyjmowaniem i przekazywaniem zleceń mbank może otrzymywać od swoich kontrahentów różnego rodzaju analizy, raporty i innego rodzaju informacje dotyczące sytuacji rynkowej lub poszczególnych instrumentów finansowych. Pracownicy mbanku mogą również brać udział w szkoleniach lub konferencjach organizowanych przez swoich kontrahentów bądź inne podmioty, w celu podniesienia poziomu wiedzy i znajomości instrumentów finansowych. Informacja na temat szkoleń, w których pracownicy mbanku brali udział jest publikowana na stronie internetowej Informacja o wskazanych wyżej świadczeniach niepieniężnych, w tym o ustalonej ich wartości jest przekazywana Klientowi w ramach raportu obejmującego okresowe zestawienie kosztów i opłat, które Klient poniósł w tym okresie w związku ze świadczoną usługą.

3 Kategoria: fundusze hybrydowe (mieszane) Prezentowany przykład zbudowaliśmy w stosunku do funduszy inwestycyjnych polskich Towarzystw Funduszy Inwestycyjnych będących w ofercie mbanku w kategorii fundusze Hybrydowe. Szacowane całkowite koszty i opłaty związane z instrumentem finansowym oraz usługą inwestycyjną Scenariusz bazowy Scenariusz pozytywny Scenariusz negatywny za okres 12 miesięcy Początkowa wartość inwestycji zł zł zł PLN % PLN % PLN % Całkowite koszty i opłaty związane z instrumentem finansowym oraz usługą inwestycyjną: 193,52 3,60% 197,77 2,47% 184,08 2,30% zagregowane koszty i opłaty związane z instrumentem finansowym 103,32 1,29% 105,59 1,32% 98,28 1,23% zagregowane koszty i opłaty związane z usługą inwestycyjną 0,00 0,00% 0,00 0,00% 0,00 0,00% opłaty otrzymane przez mbank od podmiotów trzecich związane ze świadczoną usługą inwestycyjną 90,20 1,13% 92,18 1,15% 85,80 1,07% Scenariusz bazowy zakłada wzrost prezentowanej przykładowej inwestycji brutto o 5% w okresie 12 miesięcy Scenariusz pozytywny - zakłada wzrost prezentowanej przykładowej inwestycji brutto o 9,5% w okresie 12 miesięcy Scenariusz negatywny - zakłada spadek prezentowanej przykładowej inwestycji brutto o -5% w okresie 12 miesięcy Wpływ kosztów działania funduszy na zwrot z inwestycji za okres 12 miesięcy 14,00% 12,00% 10,00% 8,00% 6,00% 4,00% 2,00% 0,00% -2,00% -4,00% -6,00% SCENARIUSZ BAZOWY 7,36% 5,00% SCENARIUSZ POZYTYWNY 11,86% 9,50% SCENARIUSZ NEGATYWNY -2,64% -5,00% Wynik (brutto) na inwestycji bez uwzględnienia kosztów i opłat związanych z instrumentem finansowym i usługą inwestycyjną Wynik (netto) na inwestycji z uwzględnieniem kosztów i opłat związanych z instrumentem finansowym i usługą inwestycyjną W ramach wyliczenia powyższego przykładu reprezentatywnego uwzględniliśmy fundusz inwestycyjny Skarbiec - TOP Brands o najwyższych całkowitych kosztach i opłatach, które dla scenariusza pozytywnego, obliczanego jak przedstawiono powyżej wynosiły: 795,26 zł. W kosztach została uwzględniona opłata zmienna za zarządzanie, która uzależniona jest od wyników funduszu.

4

5 Zestawienie Funduszy Inwestycyjnych wchodzących w skład Kategorii: fundusze hybrydowe (mieszane) Allianz Aktywnej Alokacji Allianz Defensywna Multistrategia Allianz Globalny Stabilnego Dochodu Allianz Stabilnego Wzrostu Allianz Zbalansowana Multistrategia Altus ASZ Rynku Polskiego Aviva Aktywnej Alokacji Aviva Optymalnego Wzrostu Aviva Oszczędnościowy Aviva Zrównoważony AXA Makro Alokacji AXA Stabilnego Wzrostu ESALIENS Senior ESALIENS Strateg Investor Zabezpieczenia Emerytaln. Investor Zrównoważony Ipopema Makro Alokacji A Ipopema Makro Alokacji B KBC Aktywny KBC Globalny Obligacyjny KBC Globalny Ochrony 90 Listopad KBC Stabilny MetLife Aktywnej Alokacji MetLife Ochrony Wzrostu MetLife Stabilnego Wzrostu MetLife Zrównoważony Azjatycki MetLife Zrównoważony Nowa Europa mfundusz dla aktywnych NN Dynamiczny Globalnej Alokacji L NN Stabilnego Wzrostu NN Stabilny Globalnej Alokacji L NN Zrównoważony Noble Fund Global Return Noble Fund Mieszany Noble Fund Stabilnego Wzrostu Plus Noble Fund Timingowy PKO Stabilnego Wzrostu PKO Strategicznej Alokacji PKO Zrównoważony PZU SEJF+ PZU Stabilnego Wzrostu MAZUREK PZU Zrównoważony Quercus Ochrony Kapitału Quercus Selektywny Quercus Stabilny Rockbridge Selektywny Rockbridge Stabilnego Wzrostu Rockbridge Zrównoważony Skarbiec - Global Income Skarbiec - III Filar Skarbiec - Market Opportunities Skarbiec - Skarbiec-Waga Skarbiec - TOP Brands Skarbiec Market Neutral Skarbiec mbank Stabilny SFIO UniKorona Zrównoważony UniStabilny Wzrost

6