WYNIKI FINANSOWE ZA ROK 2013

Transkrypt

1 Warszawa, 2 kwietnia 2014 PREZENTACJA INWESTORSKA WYNIKI FINANSOWE ZA ROK 2013 GRUPA KAPITAŁOWA POLNORD SA

2 ZASTRZEŻENIE Niniejsze opracowanie zostało sporządzone wyłącznie w celach informacyjnych i nie ma na celu nakłaniania do nabycia lub zbycia jakichkolwiek instrumentów finansowych. Opracowanie nie stanowi reklamy, oferty ani proponowania nabycia instrumentów finansowych. Zostały w nim wykorzystane źródła informacji, które Polnord SA uznaje za wiarygodne i dokładne, jednak nie ma gwarancji, że są one wyczerpujące i w pełni odzwierciedlają stan faktyczny. Opracowanie może zawierać stwierdzenia dotyczące przyszłości, które stanowią ryzyko inwestycyjne lub źródło niepewności i mogą istotnie różnić się od faktycznych rezultatów. Polnord SA nie ponosi odpowiedzialności za efekty decyzji, które zostały podjęte na podstawie niniejszego opracowania. Opracowania nie należy traktować jako źródła wiedzy wystarczającej do podjęcia decyzji inwestycyjnej. Odpowiedzialność za sposób wykorzystania informacji zawartych w opracowaniu spoczywa wyłącznie na korzystającym z opracowania. Opracowanie podlega ochronie wynikającej z ustawy o prawie autorskim i prawach pokrewnych. Powielanie, publikowanie lub jego rozpowszechnianie wymaga pisemnej zgody Polnord SA. 2

3 SPIS TREŚCI PODSUMOWANIE ROKU 2013 WYDANIA I SPRZEDAŻ WYNIKI FINANSOWE ODSZKODOWANIA PROJEKTY W REALIZACJI 3

4 WYBRANE DANE FINANSOWE ZA ROK 2013 PRZYCHODY ZE SPRZEDAŻY [TYS. ZŁ] ZYSK NETTO I RENTOWNOŚĆ BRUTTO ZE SPRZEDAŻY [TYS. ZŁ] Q12 2Q12 3Q12 4Q12 1Q13 2Q13 3Q13 4Q13 [tys. zł] ,1% ,4% ,5% 13,4% ,2% ,3% %* ,4%* Q12 2Q12 3Q12 4Q12 1Q13 2Q13 3Q13 4Q13 * skorygowane o odpis aktualizujący zapasy, który nie dotyczy projektów deweloperskich 25% 20% 15% 10% 5% 0% SPRZEDAŻ [SZT.] KOSZTY OGÓLNEGO ZARZĄDU I SPRZEDAŻY [TYS. ZŁ] [szt.] [szt.] [mln zł] ,83 11,95 10,37 13,02 8,70 8,52 8,14 9,35 Sprzedaż netto Polnord Inne (Rosja, Aquasfera) Sprzedaż netto kwartalnie Fadesa 0 1Q12 2Q12 3Q12 4Q12 1Q13 2Q13 3Q13 4Q13 4

5 ISTOTNE WYDARZENIA Działalność operacyjna W 2013 r. wprowadzenie do sprzedaży przez Spółki Grupy 3 nowych inwestycji oraz 3 inwestycji będących kolejnym etapem realizowanych projektów Czwarty kwartał zakończony rekordowym wynikiem 401 sprzedanych lokali netto. Tym samym sprzedaż w całym 2013 roku wyniosła lokali, dając Grupie trzeci wynik na rynku, wśród spółek giełdowych. W 2013 r. wypracowanie przez Grupę Kapitałową Polnord zysku netto w wysokości tys. zł oraz osiągnięcie przychodów ze sprzedaży na poziomie tys. zł. Przychody zostały wygenerowane głównie na wydanych nabywcom 852 lokalach, wybudowanych w ramach projektów mieszkaniowych zlokalizowanych w Warszawie, Trójmieście, Wrocławie i Szczecinie. Zarządzenie zadłużeniem i odszkodowania Spadek zadłużenia odsetkowego brutto o tys. zł, zaś zadłużenia odsetkowego netto o tys. zł. Wniosek o odszkodowanie od m. st. Warszawy za szkodę poniesioną wskutek wydania niezgodnych z prawem decyzji administracyjnych odmawiających wypłacenia odszkodowania za drogi publiczne w Wilanowie na kwotę 123 mln zł (proces w toku, wartość roszczenia rośnie z upływem czasu). Redukcja kosztów działalności Niezależnie od intensyfikacji działań sprzedażowych kontynuowanie działań prowadzące do obniżenia kosztów ogólnego zarządu i sprzedaży Grupy, które w 2013 r. wyniosły tys. zł, co stanowi spadek o ponad 28% rok do roku wobec tys. zł w 2012 r. Jest to najniższy poziom kosztów ogólnego zarządu i sprzedaży od 2007 r. 5

6 WYDANIA I SPRZEDAŻ PODSUMOWANIE ROKU 2013 WYDANIA I SPRZEDAŻ WYNIKI FINANSOWE ODSZKODOWANIA PROJEKTY W REALIZACJI 6

7 WYDANIA I MARŻE W 2013 R. WARSZAWA PROJEKT LOKALE WYDANE * LOKALE SPRZEDANE DO WYDANIA * PRZYCHODY [TYS. ZŁ] % ZYSK BRUTTO [TYS. ZŁ] MARŻA BRUTTO RENTOWNOŚĆ BRUTTO ZE SPRZEDAŻY 25% Ostoja Wilanów II-VII % % Królewskie Przedmieście % 143 4% 20% 19,4%* Dobry Dom % % Śródmieście Wilanów (bud. A) % % 15% 13,1% 13,4% 13,3% TRÓJMIASTO Ostoja Myśliwska I % % Ostoja Myśliwska II % % 2 Potoki I % % 10% 5% 6,4% 4,5% 9,2% 8,0%* 2 Potoki II % % 2 Potoki III (bud. 1-3) % 225 8% Sopocka Rezydencja % % OLSZTYN Osiedle Tęczowy Las (bud.4) % % Osiedle Tęczowy Las (bud.5) % % 0% 1Q12 2Q12 3Q12 4Q12 1Q13 2Q13 3Q13 4Q13 * skorygowane o odpis aktualizujący zapasy, który nie dotyczy projektów deweloperskich SZCZECIN Ku Słońcu I % 83 1% Ku Słońcu II (bud. 2) % % * Dane nieważone udziałem Polnord 7

8 WYDANIA I MARŻE W 2013 R. C.D. PROJEKT LOKALE WYDANE LOKALE SPRZEDANE DO WYDANIA PRZYCHODY [TYS. ZŁ] % ZYSK BRUTTO [TYS. ZŁ] MARŻA BRUTTO ŁÓDŹ City Park II % % City Park III % % WROCŁAW Osiedle Innova I-III % % Osiedle Innova IV-V % % ŁĄCZNIE % % Dane nieważone udziałem Polnord; dane nie uwzględniają projektu Aquasfera W 2013 r. wydano 893 lokale, z czego 41 lokali wydanych zostało na projekcie Aquasfera, realizowanym przez spółkę Semeko Aquasfera. Spółka oczekuje wyraźnego wzrostu rentowności brutto ze sprzedaży do poziomu ok. 25% w następnych kwartałach dzięki: zakończeniu nierentownych inwestycji (rentowność brutto i liczba wydań w 2013 r. na projektach City Park w Łodzi oraz Sopocka Rezydencja w Sopocie wyniosły odpowiednio -6% i 34 mieszkania oraz -32% i 50 mieszkań; do sprzedaży pozostało łącznie 23 lokale); wprowadzaniu do sprzedaży nowych inwestycji i mniejszemu udziałowi w ofercie, ostatnich trudniej sprzedawalnych mieszkań w poszczególnych projektach; uruchomieniu nowych projektów z marżą brutto planowaną na poziomie 20 30%. 8

9 OCZEKIWANE WPŁYWY OPERACYJNE I MARŻA BEZPOŚREDNIA NA SPRZEDAŻY Z UMÓW ZAWARTYCH W 2013 R. INWESTYCJA Q 2013 liczba 1) podpisanych umów przychody 2) marża 2) bezpośrednia na sprzedaży * wartość gruntu 2) w koszcie bezpośrednim ** wpływy 2) operacyjne netto *** liczba 1) podpisanych umów przychody 2) marża 2) bezpośrednia na sprzedaży * wartość gruntu 2) w koszcie bezpośrednim ** wpływy 2) operacyjne netto *** [szt.] [tys. zł] [tys. zł] [tys. zł] [tys. zł] [szt.] [tys. zł] [tys. zł] [tys. zł] [tys. zł] Królewskie Przedmieście inwestycja w całości sprzedana Dobry Dom inwestycja w całości sprzedana Śródmieście Wilanów (bud. A) Śródmieście Wilanów (bud. C) Śródmieście Wilanów (bud. D) Neptun Ostoja Myśliwska Apartamenty Albatros Potoki I Potoki II Potoki III (bud. 1-3) Sopocka Rezydencja Dwa Tarasy I Aquasfera Osiedle Tęczowy Las (bud. 4) Osiedle Tęczowy Las (bud. 5) Osiedle Tęczowy Las (bud. 6) Ku Słońcu I Ku Słońcu II (bud. 2) Ku Słońcu II (bud. 1) City Park Ostoja Wilanów Osiedle Innova Razem ) Dane nieważone udziałem Polnord 2) Dane ważone udziałem Polnord * marża bezpośrednia ze sprzedaży liczona jako przychody ze sprzedaży pomniejszone o koszt gruntu, koszt budowy, koszt projektowania (bez kosztów finansowych) ** na dzień bilansowy grunt jest w posiadaniu Grupy, realizacja inwestycji umożliwia zwrot poniesionych nakładów *** wpływy netto liczone jako przychody z umów pomniejszone o koszty bezpośrednie i powiększone o wartość gruntu 9

10 WZROST SPRZEDAŻY I ROZSZERZENIE OFERTY MIESZKANIOWEJ NOWE UMOWY SPRZEDAŻY NETTO DYNAMICZNY WZROST SPRZEDAŻY NETTO PRZEZ POLNORD [szt.] [szt.] Sprzedaż netto Polnord Inne (Rosja, Aquasfera) Sprzedaż netto kwartalnie Fadesa Grupa Polnord bez Fadesy Fadesa Semeko Łączna sprzedaż netto Na koniec 2013 roku w ofercie znajdowało się lokali oferowanych w ramach inwestycji już zakończonych oraz 10 etapów inwestycji w trakcie realizacji w 6 miastach w Polsce. Celem Grupy jest istotne zwiększenie skali działalności poprzez ciągłe rozszerzanie oferty mieszkań o wysokomarżowe projekty w atrakcyjnych lokalizacjach oraz włączenie mieszkań z segmentu popularnego. Planowane uruchomienie 16 inwestycji, z których 12 stanowi kolejne etapy już realizowanych projektów. Pozostałe 4 to inwestycje rozpoczynane samodzielnie lub z partnerami, w nowych, atrakcyjnych lokalizacjach w Warszawie, Trójmieście i Wrocławiu. Projekty planowane do uruchomienia stwarzają potencjał do rozszerzenia oferty o ok lokali o łącznej powierzchni PUM ok. 123,2 tys. m 2. 10

11 PROJEKTY PLANOWANE DO URUCHOMIENIA W 2014R. Haffnera (Etap I) ok m 2 PUM ok. 50 lokali Planowane rozpoczęcie 2/3Q2014 Planowane zakończenie 2Q2016 Brama Sopocka m 2 PUM 102 lokale Planowane rozpoczęcie 2Q2014 Planowane zakończenie 4Q2015 Dwa Tarasy (Etap II) m 2 PUM 172 lokale Planowane rozpoczęcie 2/3Q2014 Planowane zakończenie 3Q2015 Ostoja Wilanów (Etap V, bud. B4) m 2 PUM 137 lokali Planowane rozpoczęcie 4Q2014 Planowane zakończenie 4Q2016 Aquasfera, Reda k/gdyni (bud. Indian) m 2 PUM 173 lokale Planowane rozpoczęcie 3/4Q2014 Planowane zakończenie 2Q2016 Ostoja Wilanów (Etap VI, bud. C2) m 2 PUM 184 lokali Planowane rozpoczęcie 1Q2014 Planowane zakończenie 1Q2016 Ku Słońcu (Etap III) m 2 PUM 180 lokali Planowane rozpoczęcie 3Q2014 Planowane zakończenie 2Q2016 Osiedle Moderno m 2 PUM 158 lokali Planowane rozpoczęcie 1Q2014 Planowane zakończenie 4Q2015 Osiedle Innova II m 2 PUM 209 lokali Planowane rozpoczęcie 2Q2014 Planowane zakończenie 2/3Q2016 City Park (Etap IV) m 2 PUM 209 lokali Planowane rozpoczęcie 1/2Q2014 Planowane zakończenie 1Q2016 Stacja Kazimierz (Etap I) m 2 PUM 184 lokali Planowane rozpoczęcie 2Q2014 Planowane zakończenie 1Q2016 Neptun, Ząbki k. Warszawy (Etap II) m 2 PUM 105 lokali Planowane rozpoczęcie 2/3Q2014 Planowane zakończenie 4Q2015 Inwestycje planowane do uruchomienia samodzielnie (przez spółki w 100% zależne od Polnord) Inwestycje planowane do uruchomienia, realizowane przez spółki współzależne od Polnord ŁÓDŹ Ostoja Wilanów (Etap VIII) m 2 PUM 65 lokali Planowane rozpoczęcie 2Q2014 Planowane zakończenie 2Q2016 Śródmieście Wilanów (bud. E) m 2 PUM 155 lokali Planowane rozpoczęcie 3Q2014 Planowane zakończenie 4Q2015 Śródmieście Wilanów (bud. F) m 2 PUM 121 lokali Planowane rozpoczęcie 2Q2014 Planowane zakończenie 3Q2015 SMART Aparthotel (Etap I) Etap I: m 2 PUM 195 lokali Planowane rozpoczęcie 2Q2014 Planowane zakończenie 2Q

12 WYNIKI FINANSOWE PODSUMOWANIE ROKU 2013 WYDANIA I SPRZEDAŻ WYNIKI FINANSOWE ODSZKODOWANIA PROJEKTY W REALIZACJI 12

13 SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT WYSZCZEGÓLNIENIE (TYS. PLN) Q2013 4Q2012 Przychody ze sprzedaży Koszt własny sprzedaży ( ) ( ) (98 694) (71 974) Odpis aktualizujący (7 586) (12 340) (6 546) (5 477) Zysk (strata) brutto ze sprzedaży Aktualizacja wyceny nieruchomości inwestycyjnych (19 358) Koszty ogólnego zarządu i sprzedaży (34 705) (48 175) (9 346) (13 023) Pozostałe przychody operacyjne Pozostałe koszty operacyjne (26 830) (23 973) (1 724) (5 735) Zysk (strata) brutto z działalności operacyjnej (7 298) Przychody finansowe (944) Koszty finansowe (38 060) (99 092) (6 935) (15 007) Wynik ze zbycia jednostki zależnej - (28 637) - (12 953) Udział w zysku jednostki stowarzyszonej (228) Zysk (strata) brutto (9 353) (14 030) (5 942) Podatek dochodowy (4 575) Zysk (strata) netto z działalności kontynuowanej Zysk (strata) netto z działalności zaniechanej (3 784) (2 762) (3 786) (2 345) Zysk (strata) netto za rok obrotowy

14 BILANS - AKTYWA WYSZCZEGÓLNIENIE (TYS. PLN) Aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe Nieruchomości inwestycyjne Wartości niematerialne Inwestycje w jedn. stowarzyszonych wycenianych metodą praw własności Aktywa finansowe Aktywa z tytułu podatku odroczonego Należności długoterminowe Wartość firmy Aktywa obrotowe Zapasy Należności z tytułu dostaw i usług oraz inne Inne krótkoterminowe aktywa finansowe Należności z tytułu podatku VAT i innych Należności z tytułu podatku dochodowego Rozliczenia międzyokresowe Środki pieniężne i ich ekwiwalenty SUMA AKTYWÓW

15 BILANS - AKTYWA STRUKTURA ZAPASÓW [mln zł] ,4 662,2 667,3 658,7 584, ,3 0,1 1,0 0,7 26,7 26,7 26,7 26,7 0, , ,6 361,8 354,7 313, ,6 ZAPASY BANK ZIEMI (GRUNTY) NA R. Warszawa 147,1 mln zł Wrocław 16,2 mln zł Ząbki k/warszawy 19,6 mln zł Trójmiasto 40,4 mln zł Bartąg k/olsztyna 7,0 mln zł Szczecin 30,5 mln zł Łódź 46,4 mln zł Lublin 6,4 mln zł STRUKTURA NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNYCH NIERUCHOMOŚCI INWESTYCYJNE BANK ZIEMI (GRUNTY) NA R. [mln zł] ,2 164,5 190,0 205,7 106,5 122,6 109,2 94,9 88,3 947,7 973,2 990, , , ,7 33,2 34,4 71,6 94,7 96, ,0 93,0 93,0 137, Mieszkania zakończone Projekty w toku Bank ziemi (grunty) Infrastruktura Pozostałe 32,5 31,5 99,5 99,5 90,1 90,1 Warszawa, Wilanów 521,0 mln zł ,9 751,0 767,1 803,1 788, Bank ziemi (grunty) Biurowiec B1 (Wilanów) Biurowiec B3 (Wilanów) Stroj Dom - Rosja Pozostałe 2,2 mln zł Dobrzewino, gmina Szemud 16,6 mln zł Sopot 59,7 mln zł Kowale k. Gdańska 9,5 mln zł Łódź 40 mln zł Dopiewiec k. Poznania 128,4 mln zł Jastarnia - Jurata 4,9 mln zł Głosków k. Piaseczna 6,5 mln zł 15

16 ZESTAWIENIE DZIAŁEK O NAJWIĘKSZEJ WARTOŚCI W WARSZAWIE, DZIELNICA WILANÓW Nr działki Powierzchnia [mkw.] Wartość w sprawozdaniu [tys. zł] Plany inwestycyjne 2/ / Teren przylegający do planowanej południowej obwodnicy Warszawy S2. Działka o przeznaczeniu usługowo - mieszkaniowym. Możliwość zabudowy ok. 95,6 tys. m 2. powierzchni użytkowej. Spółka nie przewiduje realizacji inwestycji na tej działce w perspektywie najbliższych 3 lat. Teren przeznaczony pod zabudowę mieszkaniową oraz obiekty pożytku publicznego, a także obiekty sportowe i rekreacyjne. Spółka nie przewiduje realizacji inwestycji na tej działce w perspektywie najbliższych 3 lat. Spółka przewiduje wystąpienie o zmianę planu zagospodarowania tej nieruchomości. 2/ Teren w całości przeznaczony pod projekt SMART Aparthotel, którego realizacja rozpocznie się w 2014 r. 2/96 2/ Działki stanowią kompleks położony w okolicy planowanej południowej obwodnicy Warszawy S2. W 2014 r. planowane jest zaprojektowanie osiedla mieszkaniowego o łącznej powierzchni użytkowej ok. 30 tys. m 2. Działka położona jest w sąsiedztwie działek 2/96 i 2/228. Na tym obszarze planowane jest zaprojektowanie osiedla mieszkaniowego o powierzchni użytkowej ok. 20 tys. m 2. 2/115 2/ Spółka podpisała umowę przedwstępną w sprawie sprzedaży przedmiotowego terenu. RAZEM

17 WARSZAWA WILANÓW MAPA GRUNTÓW 17

18 ZESTAWIENIE GRUNTÓW O NAJWIĘKSZEJ WARTOŚCI W POZOSTAŁYCH LOKALIZACJACH Lokalizacja Nr działki Powierzchnia [mkw.] Wartość w sprawozdaniu [tys. zł] Plany inwestycyjne Dopiewiec k/poznania 188/1 184/6 184/7 184/ Teren objęty miejscowym planem zagospodarowania przestrzennego. Zgodnie z jego postanowieniami, chłonność terenu wynosi ponad 346 tys. m 2, jednak Spółka planuje realizację zabudowy mieszkaniowej o powierzchni użytkowej ok. 173 tys. m 2 oraz 34 tys. m 2 powierzchni usługowej, tak aby zachować naturalne walory krajobrazowe charakteryzujące teren. Sopot Szacowana chłonność terenu zakłada możliwość realizacji budynków mieszkalnych wielorodzinnych o ok. 7 tys. m 2 powierzchni mieszkalnej, budynków typu aparthotel o powierzchni ok. 5,7 tys. m 2, budynku biurowego o powierzchni ok. 7,9 tys. m 2 oraz budynku hotelowego na pokoi. Łódź 568/30 568/32 568/ Możliwa realizacja zabudowy wielorodzinnej o powierzchni mieszkalnej ok. 44 tys. m 2 z usługami w parterach o powierzchni usługowej ok. 2,5 tys. m 2. Dobrzewino 224/ Teren objęty miejscowym planem zagospodarowania przestrzennego. Zgodnie z jego postanowieniami teren można podzielić na ok. 139 działek o powierzchni ok m 2, na których możliwa jest realizacja domów czterolokalowych. Kowale k/gdańska 109/ Teren przeznaczony pod zabudowę mieszkaniową o powierzchni ok. 8,5 tys. m 2 oraz obiekty usługowe o powierzchni ok. 3,3 tys. m 2. Spółka nie przewiduje realizacji inwestycji na tej działce w perspektywie najbliższych 3 lat. Głosków k/piaseczna 18/2-18/ Na przedmiotowej działce możliwa jest realizacja 30 domów jednorodzinnych. Dla planowanych 11 domów uzyskano decyzje o warunkach zabudowy. Dla pozostałych domów uruchomiono procedurę uzyskania decyzji o warunkach zabudowy. RAZEM

19 BILANS - PASYWA WYSZCZEGÓLNIENIE (TYS. PLN) Kapitał własny ogółem Zobowiązania długoterminowe Kredyty i pożyczki Rezerwy Pozostałe zobowiązania Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego Rozliczenia międzyokresowe Zobowiązania krótkoterminowe Zobowiązania z tytułu dostaw i usług oraz inne Bieżąca część oprocentowanych kredytów i pożyczek Krótkoterminowe kredyty odnawialne 788 Inne krótkoterminowe kredyty i pożyczki Zobowiązania z tytułu podatku VAT i innych podatków Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 1 1 Rozliczenia międzyokresowe Otrzymane zaliczki Rezerwy Zobowiązania razem SUMA PASYWÓW

20 ZADŁUŻENIE ODSETKOWE ZADŁUŻENIE ODSETKOWE NETTO NA DZIEŃ R. HARMONOGRAM SPŁATY ZADŁUŻENIA ODSETKOWEGO [mln zł] [mln zł] Inne (pożyczki FPP) FPP Zadłużenie z tytułu obligacji Kredyty w rach. bieżących Projekty komercyjne Projekty mieszkaniowe 163,4 8,6 20,2 292,7 180, Q12 2Q12 3Q12 4Q12 1Q13 2Q13 3Q13 4Q ,9 53,3 113,5 95,1 25,2 16,1 1,0 5,6 20,4 42,9 0,3 0,5 2,5 5,0 10,3 10,1 15,6 0,5 5,1 18,6 17,6 1Q14 2Q14 3Q14 4Q W 2013 roku zadłużenie odsetkowe brutto zmniejszyło się o tys. zł, zaś zadłużenie odsetkowe netto uległo obniżeniu o tys. zł. Celem strategicznym Zarządu Polnord jest istotne obniżenie poziomu zadłużenia Grupy. Środki na redukcję zadłużenia będą pochodziły przede wszystkim ze sprzedaży aktywów nieoperacyjnych, niewpisujących się w podstawową działalność Spółki oraz z otrzymywanych odszkodowań. Polnord planuje obniżenie zadłużenia skonsolidowanego netto o 1/3 w stosunku do zadłużenie skonsolidowanego netto na dzień r. tj. do kwoty ok. 425 mln zł do końca 2014 roku. Oznacza to, iż w 2014 roku Polnord planuje obniżyć zadłużenie Grupy o ok. 100 mln zł, gdyż zadłużenie netto Grupy na dzień r. wynosiło 537 mln zł. 20

21 ODSZKODOWANIA PODSUMOWANIE ROKU 2013 WYDANIA I SPRZEDAŻ WYNIKI FINANSOWE ODSZKODOWANIA PROJEKTY W REALIZACJI 21

22 ODSZKODOWANIA ZA DROGI I INFRASTRUKTURĘ Dotychczasowe prawomocne orzeczenia sądów wszystkich instancji w 100% potwierdzają zasadność roszczeń Spółki ROSZCZENIA SPRZEDANE ODSZKODOWANIA ZA DROGI OD M. ST. WARSZAWY DATA UMOWY SPRZEDAŻY OBSZAR GRUNTU BĘDĄCY PRZEDMIOTEM ODSZKODOWANIA OTRZYMANA CENA POTENCJALNE WPŁYWY Wierzytelność I (sprzedana do Banku PBP SA) ,9 ha 101,5 mln zł - Wierzytelność II (sprzedana do Banku PBP SA) ,74 ha 43,4 mln zł - Porozumienie dodatkowe w ramach zawartych umów (partycypacja w nadwyżce ponad 144,9 mln zł) mln zł 5 mln zł ROSZCZENIA DOCHODZONE NA DRODZE SĄDOWEJ ODSZKODOWANIA ZA DROGI OD M. ST. WARSZAWY DATA ZŁOŻENIA POZWU KWOTA ROSZCZENIA STATUS SPRAWY WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI W SKONSOLIDOWANYM SPRAWOZDANIU Odszkodowanie deliktowe od Miasta Stołecznego Warszawa ,0 mln zł Proces w toku (wartość roszczenia rośnie z upływem czasu) - Odszkodowanie za 10 ha terenów wydzielonych pod drogi publiczne* ,2 mln zł Proces w toku 39,9 mln zł ODSZKODOWANIA ZA INFRASTRUKTURĘ WODNO-KANALIZACYJNĄ OD MPWIK DATA ZŁOŻENIA POZWU KWOTA ROSZCZENIA STATUS SPRAWY WARTOŚĆ NALEŻNOŚCI W SKONSOLIDOWANYM SPRAWOZDANIU Pozew o odszkodowanie za bezumowne korzystanie z urządzeń wodno-kanalizacyjnych na terenie Miasteczka Wilanów ,8 mln zł** Proces w toku (wartość roszczenia rośnie z upływem czasu) Pozew o odpłatne przejęcie infrastruktury wodnokanalizacyjnej na terenie Miasteczka Wilanów Pozew o odpłatne przejęcie kanalizacji sanitarnej na terenie Miasteczka Wilanów ,3 mln zł** Proces w toku - ok. 55 mln zł W przygotowaniu 72 mln zł *Roszczenie dochodzone przez Polnord poprzez spółkę celową 10 H Sp. z o.o. z siedzibą w Gdyni; ** Kwoty roszczenia podstawowego nie obejmują odsetek ustawowych 22

23 PROJEKTY W REALIZACJI PODSUMOWANIE ROKU 2013 WYDANIA I SPRZEDAŻ WYNIKI FINANSOWE ODSZKODOWANIA PROJEKTY W REALIZACJI 23

24 PROJEKTY W REALIZACJI Śródmieście Wilanów (bud. C) Lokalizacja: Warszawa Rozpoczęto 3Q2012 Planowane zakończenie 3Q m 2 PUM 162 lokali, do sprzedaży 23 szt.* Śródmieście Wilanów (bud. D) Lokalizacja: Warszawa Rozpoczęto 3Q2013 Planowane zakończenie 2Q m 2 PUM 189 lokali, do sprzedaży 114 szt.* * Oferta na dzień r. Ostoja Wilanów (Etap 7) Lokalizacja: Warszawa Rozpoczęto 3Q2011 Planowane zakończenie 2Q m 2 PUM 324 lokale, do sprzedaży 79 szt.* Neptun (Etap IA) Lokalizacja: Ząbki k. Warszawy Rozpoczęto 3Q2013 Planowane zakończenie 2/3Q m 2 PUM 109 lokale, do sprzedaży 93 szt.* 24

25 PROJEKTY W REALIZACJI Ku Słońcu (Etap 2, bud. 1) Lokalizacja: Szczecin Rozpoczęto 2Q2012 Planowane zakończenie 4Q m 2 PUM 158 lokali, do sprzedaży 133 szt.* Osiedle Tęczowy Las (bud. 6) Lokalizacja: Bartąg k. Olsztyna Rozpoczęto 3Q2013 Planowane zakończenie 2Q m 2 PUM 149 lokali, do sprzedaży 146 szt.* Dwa Tarasy (Etap I) Lokalizacja: Gdańsk Rozpoczęto 3Q2013 Planowane zakończenie 4Q m 2 PUM 162 lokale, do sprzedaży 134 szt.* Aquasfera (bud. Pacific) Lokalizacja: Reda k/gdyni Rozpoczęto 3Q2012 Planowane zakończenie 4Q2013/3Q m 2 PUM 213 lokali, do sprzedaży 137 szt.* * Oferta na dzień r. 25

26 PROJEKTY W REALIZACJI Osiedle Innova (Etap 6) Lokalizacja: Wrocław Rozpoczęto 1H2013 Planowane zakończenie 3Q m 2 PUM 56 lokale, do sprzedaży 33 szt.* Osiedle Innova (Etap 7) Lokalizacja: Wrocław Rozpoczęto 1H2013 Planowane zakończenie 3Q m 2 PUM 56 lokale, do sprzedaży 44 szt.* * Oferta na dzień r. 26

27 DZIĘKUJEMY KONTAKT DLA INWESTORÓW Wioletta Ząbek tel. (22)