Inwestor AXA. II kwartał

Podobne dokumenty
PPK a OFE Dobrze się różnić

Inwestycja i ochrona - jednorazowa wpłata

Indywidualne Konto Zabezpieczenia Emerytalnego. Twoja emerytura. Wyższa emerytura. Niższe podatki!

Planowanie finansów osobistych

ZACZNIJ RAZ Z KORZYŚCIĄ NA DŁUGI CZAS Celowe Plany Oszczędnościowe Legg Mason (CPO)

Ekonomiczny Uniwersytet Dziecięcy

Nazwa UFK: Data sporządzenia dokumentu: Fundusz Akcji r.

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Inwestycyjne Bonus VIP

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Inwestycyjne Bonus VIP

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Inwestycyjne Bonus VIP

zajmują się profesjonalnym lokowaniem powierzonych im pieniędzy. Do funduszu może wpłacić swoje w skarpecie.

PRACOWNICZE PLANY KAPITAŁOWE (PPK) PRACOWNICZE PLANY KAPITAŁOWE Z PKO TFI

Nazwa UFK: Data sporządzenia dokumentu: Fundusz Akcji r.

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Uniwersalne Nowa Perspektywa

Akademia Młodego Ekonomisty

Twoje inwestycje. Kapitalna Przyszłość. Program systematycznego oszczędzania

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Uniwersalne juniorgo

Jaki jest Twój plan na przyszłość?

Fundusze dopasowane do celu

Inwestycja i ochrona - jednorazowa wpłata. Aegon Invest One

Scenariusz zajęć z przedmiotu podstawy przedsiębiorczości

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Uniwersalne Nowa Perspektywa

TEST ADEKWATNOŚCI ...

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Uniwersalne juniorgo

Ekonomiczny Uniwersytet Dziecięcy

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Uniwersalne juniorgo

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe

Załącznik do Dokumentu zawierającego kluczowe informacje Ubezpieczeniowe fundusze kapitałowe Ubezpieczenie Uniwersalne Nowa Perspektywa

KURS DORADCY FINANSOWEGO

Nadwyżki finansowe - lokować czy inwestować?

Finanse dla sprytnych

Do najczęściej spotykanych opłat pobieranych przez Towarzystwa Funduszy Inwestycyjnych (TFI) należą opłaty za:

Produkty szczególnie polecane

PRACOWNICZE PLANY KAPITAŁOWE (PPK) PRACOWNICZE PLANY KAPITAŁOWE Z PKO TFI

Załącznik do dokumentu zawierającego kluczowe informacje WARTA Inwestycja

TEST ADEKWATNOŚCI. nie. tak

Oszczędzanie a inwestowanie..

I. Rynek kapitałowy II. Strategie inwestycyjne III. Studium przypadku

Twoje inwestycje. Kapitalna Przyszłość. Program systematycznego oszczędzania

(Miejscowość..., Data...) TEST ADEKWATNOŚCI. 2. Czy w okresie ostatnich 5 lat inwestowała Pani / inwestował Pan w:

Money Makers S.A., ul. Domaniewska 39A, Warszawa T: , F: , E: W:

Ekonomiczny Uniwersytet Dziecięcy

Załącznik do dokumentu zawierającego kluczowe informacje WARTA TWOJA PRZYSZŁOŚĆ Wariant B

Załącznik do dokumentu zawierającego kluczowe informacje WARTA TWOJA PRZYSZŁOŚĆ Wariant A

Ubezpieczeniowe Fundusze Kapitałowe

Otwarte fundusze inwestycyjne. Zasady są proste.

Ekonomiczny Uniwersytet Dziecięcy

ALLIANZ PLAN EMERYTALNY SFIO

ING BANK ŚLĄSKI S.A.

Załącznik do dokumentu zawierającego kluczowe informacje DODATKOWE UBEZPIECZENIE Z FUNDUSZEM W RAMACH:

Załącznik do dokumentu zawierającego kluczowe informacje DODATKOWE UBEZPIECZENIE Z FUNDUSZEM W RAMACH:

Długoterminowe oszczędzanie emerytalne. 16 maja 2012

Warto pomnażać swoje zyski w funduszach inwestycyjnych. Inwestowanie w Multiportfele to szereg korzyści prawno-podatkowych

Sukces. Bądź odważny, nie bój się podejmować decyzji Strach jest i zawsze był największym wrogiem Ludzi

WYBIERZ SWÓJ KLUCZ DO INWESTYCJI. Sięgnij po jeden z trzech portfeli inwestycyjnych

Załącznik do dokumentu zawierającego kluczowe informacje WARTA Aktywny Kapitał Wariant 2

Paulina Drozda WARTOŚĆ PIENIĄDZA W CZASIE

Masz zamiar kupić produkt, który nie jest prosty i może być trudny w zrozumieniu

Straty funduszy akcyjnych z ostatnich czterech miesięcy średnio przekraczają już 20%.

OPIS FUNDUSZY OF/ULM3/1/2013

OPIS FUNDUSZY OF/ULM4/1/2012

Dokument zawierający kluczowe informacje

Ekonomiczny Uniwersytet Dziecięcy. Młody inwestor na giełdzie

Karta Produktu. Ubezpieczenia na życie z ubezpieczeniowym funduszem kapitałowym XYZ

Marek Połeć,

TEST ODPOWIEDNIOŚCI. a) fundusze inwestycyjne różnią się oczekiwanym zyskiem oraz poziomem ryzyka inwestycyjnego

Pioneer Pieniężny Plus Spokojna przystań

Opis funduszy OF/ULS2/3/2017

Nauka o finansach. Prowadzący: Dr Jarosław Hermaszewski

Twoje inwestycje. Bonus VIP. Program inwestycyjno - ubezpieczeniowy

W ostatnich 10 latach co trzeci fundusz akcji przy inwestowaniu systematycznym przyniósł realną stratę.

Wyniki zarządzania portfelami

INDYWIDUALNE EMERYTALNE

lokata ze strukturą Czarne Złoto

Rekiny giełdy, aspirujący inwestujący, wytrawni gracze czy konserwatywni stratedzy, czyli.

Koszty manipulacyjne funduszy inwestycyjnych

ABONAMENT LISTA FUNKCJI / KONFIGURACJA

czyli Piotr Baran Koło Naukowe Cash Flow

Aviva Gwarancja Akcje Europejskie

Strategie VIP. Opis produktu. Tworzymy strategie oparte o systemy transakcyjne wyłącznie dla Ciebie. Strategia stworzona wyłącznie dla Ciebie

PAKIET EMERYTALNY PKO TFI (IKZE+IKE) MAŁE KWOTY BUDUJĄ WIELKIE MARZENIA

Krajobraz. po bitwie, krajobraz. przed bitwą?

1. Co to jest lokata? 2. Rodzaje lokat bankowych 3. Lokata denominowana 4. Lokata inwestycyjna 5. Lokata negocjowana 6. Lokata nocna (overnight) 7.

Podstawą stosowania tej strategii może być jedynie zdrowy rozsądek.

TFI Allianz Polska. Fundusze inwestycyjne on-line

Pracowniczy plan kapitałowy

PAKIET EMERYTALNY PKO TFI (IKE + IKZE) DRUGA STRONA EMERYTURY

PRACOWNICZE PLANY KAPITAŁOWE. Nowa forma oszczędzania niebawem w Twojej firmie. Już dziś możesz przygotować się na wdrożenie PPK razem z nami.

TYPY MODELOWYCH STRATEGII INWESTYCYJNYCH

PAKIET EMERYTALNY PKO TFI (IKE + IKZE) DRUGA STRONA EMERYTURY

TWÓJ KROK SZANSĄ NA WIĘKSZE ZYSKI

KIESZONKOWE I CO DALEJ?

Regulamin otwierania i prowadzenia pakietu Kapitalny Zysk w Raiffeisen Bank Polska S.A. dla klientów indywidualnych

Akademia Młodego Ekonomisty

Transkrypt:

Inwestor AXA II kwartał 2019 1

Wstęp Szanowni Państwo, kolejny kwartał inwestycji mamy już za sobą. W aktualnym wydaniu Inwestora AXA kontynuujemy edukację inwestycyjną. Łukasz Bugaj nasz ekspert i licencjonowany doradca inwestycyjny pisze o różnicach między inwestowaniem a oszczędzaniem. Często używamy tych pojęć wymiennie, a co do zasady inwestycje i oszczędzanie realizują zupełnie inne cele finansowe w oparciu o różne narzędzia dostępne na rynku. Warto znać te różnice i świadomie zarządzać swoimi pieniędzmi. Ponadto rozwijamy poruszany w poprzednich Inwestorach AXA wątek planowania efektywnej inwestycji. Tym razem w dwóch materiałach o cyklu koniunkturalnym i kalkulatorach finansowych dostarczamy w pigułce praktyczną wiedzę, która będzie wspierać Was przy podejmowaniu decyzji inwestycyjnych. Życzymy miłej lektury, zespół AXA 2 2

Akademia Inwestora AXA Inwestowanie to nie to samo co oszczędzanie Inwestowanie to nie to samo co oszczędzanie, mimo że wiele osób oba pojęcia chętnie stosowałoby naprzemiennie. Czym więc się one różnią i dlaczego odróżnianie inwestowania od oszczędzania jest ważne? Wraz z rozwojem finansowej świadomości, rośnie w społeczeństwie potrzeba dodatkowego oszczędzania na emeryturę. Czy jednak odkładane na emeryturę środki rzeczywiście oszczędza się? Czy może jednak inwestuje? Wbrew pozorom to dość istotna różnica, gdyż oba pojęcia zakładają zupełnie odmienny sposób traktowania pieniędzy i co do zasady różnić się także powinno ich docelowe przeznaczenie. Warto więc mieć świadomość tej różnicy i dzięki tej wiedzy lepiej zabezpieczyć swoją finansową przyszłość. Oszczędzanie Polega na odkładaniu nadwyżek finansowych i przechowywaniu ich w bezpieczny sposób. Ważna jest systematyczność oraz bezpieczeństwo. Oczywiście nadal możesz czerpać zysk z tak gromadzonych rezerw finansowych. Te jednak niejako z definicji będą niewielkie i służyć mają co najwyżej ochronie kapitału przed negatywnymi skutkami inflacji. W tym celu możesz wykorzystać przykładowo bezpieczne formy oszczędzania, w których pieniądze są inwestowane np. w krótkoterminowe obligacje skarbowe. Zapewniają one niewielkie, ale stabilne zyski, które pokrywają się mniej więcej ze stopą wolną od ryzyka. Ta w Polsce jest zbieżna z referencyjną stopą procentową ustalaną przez Radę Polityki Pieniężnej (RPP) i aktualnie wynosi 1,5% w skali roku. bezpieczeństwa powinna wynosić przynajmniej równowartość kilkumiesięcznych wydatków. Tym samym w przypadku utraty stałego dochodu, bieżące wydatki będziesz mógł pokrywać ze zgromadzonych wcześniej rezerw. Właśnie dlatego tak ważne jest bezpieczeństwo ich przechowywania, czyli brak możliwości wystąpienia okresowych strat. Oczywiście oszczędzać można również na konkretne planowane w przyszłości wydatki, takie jak wyjazd wakacyjny czy zakup samochodu. Niezależnie od celu oszczędzania gromadzone środki nie powinny tracić na swojej wartości, bo inaczej nie zrealizujesz swojego celu lub zajmie Ci to więcej czasu. Jaki powinien być cel oszczędzania? Celem oszczędzania powinno być zbudowanie funduszu, który będzie finansową poduszką bezpieczeństwa. Ochroni Cię ona przed niekorzystnymi i niespodziewanymi sytuacjami jak np. utrata pracy. W tym celu przyjmuje się, że wartość poduszki 3

Inwestowanie Założenie inwestowania jest zupełnie odmienne. Gdy inwestujemy to świadomie godzimy się z możliwością wystąpienia straty, ale w zamian oczekujemy wyższej stopy zwrotu od bieżącej inflacji. Oznacza to, że do inwestowania wykorzystywane są zupełnie inne środki niż przy oszczędzaniu. Powinniśmy inwestować nadwyżki finansowe, które jesteśmy w stanie wystawić na ryzyko potencjalnej straty bez uszczerbku dla naszej poduszki finansowej. Dlatego nie mogą to być te same środki, które gromadzimy oszczędzając. Nie inwestujemy więc całości swoich zasobów finansowych, a jedynie ich część. Zalecane jest, aby jednocześnie oszczędzać i inwestować. Inwestując wykorzystujmy jednak zupełnie inne instrumenty. Bardzo popularne są akcje przedsiębiorstw bądź fundusze akcyjne. Dzięki nim inwestor może uzyskać ponadprzeciętne stopy zwrotu, jednak powinien godzić się przy tym z wyższym ryzykiem straty. Podobnie jest zresztą w innych dziedzinach życia. Przykładowo w tenisie nie wygrywa się każdego gema, seta, czy meczu. Tak jak w sporcie nie można wyeliminować porażek, tak w finansach nie wyeliminujesz strat. Warto określić stopień w jakim je akceptujesz w lutowym wydaniu Inwestora AXA podpowiadaliśmy jak to zrobić. Jaki powinien być cel inwestowania? Celem inwestycji jest zysk, który przekracza stopę inflacji bądź oprocentowanie lokat. Można osiągnąć go przy różnym poziomie ryzyka. Im bardziej ryzyko rośnie, tym wyższy będzie potencjalny zwrot z inwestycji. Oczywiście nie musimy się godzić tylko i wyłącznie na bardzo wysokie ryzyko. Można je regulować, ale trzeba mieć świadomość, że niższe ryzyko oznacza niższy potencjalny zysk. Wiele zależy od skłonności do ryzyka danej osoby, czyli tego na jaką stratę się godzi. Jedni inwestorzy są w stanie zaakceptować wysokie ryzyko w nadziei na ponadprzeciętne zyski. Inni godzą się ze zwrotami, które niewiele przekraczają inflację czy oprocentowanie lokat, ale jednocześnie chronią się przed większym ryzykiem. Możliwości jest więc wiele, podobnie jak wiele jest różnych instrumentów bądź funduszy. Przy inwestycji warto patrzeć na ryzyko jak na pewnego rodzaju przyjaciela. Z założenia inwestujemy środki na dłuższy czas. Ten z kolei zachęca do podejmowania większego ryzyka, bo mając wieloletnią perspektywę możemy pozwolić sobie na większą zmienność. Ta będzie naszym sprzymierzeńcem na końcu okresu inwestycji, gdyż co do zasady powinna zapewnić wyraźnie większe zyski niż przy oszczędzaniu. Właśnie dlatego na przyszłą emeryturę należy inwestować, a nie oszczędzać. Wykorzystujemy ku temu inne instrumenty i większe ryzyko, ale z jednoczesną świadomością jakie potencjalne korzyści się z tym wiążą. Należy też pamiętać, że im bliżej do naszej emerytury, tym coraz większa część inwestycji powinna być lokowana bezpiecznie. Wszystko po to, aby chronić kapitał, z którego chcemy korzystać na emeryturze. Podsumujmy zatem pamiętaj że środki, które służą oszczędzaniu i inwestowaniu to nie są to te same pieniądze. Inną część swojego budżetu powinieneś przeznaczać na budowanie poduszki finansowej (oszczędzanie), a inną na inwestowanie (np. z myślą o wyższej emeryturze czy innym celu). Do oszczędzania służą też inne narzędzia niż do inwestowania. Ich podstawowa różnica leży m.in. w poziomie ryzyka. W przypadku inwestycji świadomie podejmujesz ryzyko na rzecz przyszłych, ale zawsze jednak niepewnych zysków. Właśnie dlatego nie można naprzemiennie stosować określeń oszczędzanie i inwestowanie. Może to spowodować bolesne finansowo nieporozumienia. Łukasz Bugaj Menedżer Komunikacji Inwestycyjnej Doradca Inwestycyjny 4

Akademia Inwestora AXA Najlepszy czas na inwestycje? Podpowiada cykl koniunkturalny Czas w inwestycjach odgrywa istotną rolę. Nie chodzi jedynie o cierpliwość. Trzeba także wiedzieć, kiedy najlepiej inwestować. Już na podstawie dość prostych obserwacji, można wywnioskować preferencyjny okres dla danych inwestycji. Posiadając tę wiedzę, łatwiej wybierzesz obszar inwestycyjny, który potencjalnie przyniesie Ci najwięcej zysków. Wystarczy zapoznać się z cyklem koniunkturalnym, który jedynie wygląda na skomplikowany. Jak to działa? W każdej fazie cyklu koniunkturalnego można znaleźć klasę aktywów, która właśnie w niej może przynosić najwyższe stopy zwrotu. Inwestor, który chciałby w budowaniu strategii inwestycyjnej wykorzystać zmiany w koniunkturze gospodarczej, powinien aktywnie obserwować: wskaźnik wzrostu gospodarczego (PKB), poziom inflacji (CPI). Na ich podstawie można określić, w jakie instrumenty finansowe inwestować. Poniżej znajdziesz uproszczoną ściągawkę: rosnący wskaźnik PKB przy malejącej inflacji g preferencyjny okres dla inwestycji w akcje rosnący wskaźnik PKB przy wzrastającej inflacji g preferencyjny okres dla inwestycji w surowce malejący wskaźnik PKB przy malejącej inflacji g preferencyjny okres dla inwestycji w obligacje malejący wskaźnik PKB przy wzrastającej inflacji g preferencyjny okres dla inwestycji w rynek pieniężny. Inflacyjna faza ożywienia gospodarczego Minimum tempa inflacji Dezinflacyjna faza ożywienia gospodarczego Maksimum tempa wzrostu PKB AKCJE SUROWCE GOTÓWKA OBLIGACJE Inflacyjna faza spowolnienia gospodarczego Maksimum tempa inflacji Dezinflacyjna faza spowolnienia gospodarczego Minimum tempa wzrostu PKB 5

Akademia Inwestora AXA Kalkulatory finansowe wsparcie twoich decyzji inwestycyjnych W lutowym wydaniu Inwestora AXA przedstawiliśmy Ci 5 zasad praktycznego planowania efektywnej inwestycji. Pisaliśmy o określaniu celu inwestycyjnego, Twoich możliwości finansowych i czasu, jaki dasz sobie na osiągnięcie wybranego celu. Ważnym aspektem jest też skłonność do ponoszenia ryzyka. Szczegółowo o ryzyku pisaliśmy w kwietniu br. Wszystkie te wątki są istotnymi elementami przy podejmowaniu decyzji dotyczących Twoich pieniędzy. Wsparciem w tych decyzjach mogą być kalkulatory finansowe. Na axa.pl/kalkulatory możesz skorzystać z 3 symulacji: ZŁ ZŁ Chcę systematycznie inwestować Chcę uzbierać konkretną kwotę Chcę w przyszłości wypłacać regularnie Ten kalkulator policzy ile pieniędzy zgromadzisz przy regularnym inwestowaniu przez określony czas. Wystarczy wpisać kwotę miesięcznych wpłat i czas przez jaki chcesz wpłacać. Możesz też wpłacić jednorazową kwotę i pomnażać zgromadzone dotychczas środki. Tu policzysz ile wpłacać i inwestować co miesiąc, aby za określony czas zgromadzić zaplanowaną kwotę. Wpisujesz kwotę, którą chcesz uzbierać i ile dajesz sobie na to czasu. Dzięki temu kalkulatorowi policzysz ile pieniędzy powinieneś zgromadzić, aby wypłacać co miesiąc przez określony czas zaplanowaną kwotę. Wystarczy, że określisz ile pieniędzy chcesz mieć co miesiąc do dyspozycji i jak długo. Pamiętaj, że symulacje, które widzisz po wpisaniu swoich danych w kalkulatorze, nie dotyczą produktów AXA. Naszym celem jest pokazanie Ci jedynie jak zachowuje się pieniądz w czasie. Zanim podejmiesz decyzje inwestycyjne związane z produktem AXA czy jakimkolwiek innym produktem inwestycyjnym dostępnym na rynku, zapoznaj się z warunkami zawartej umowy i zasadami, na jakich Twoje środki miałyby być inwestowane. Pamiętaj również, że inwestowanie może się wiązać z ryzykiem, w tym ryzykiem utraty nawet znacznej części środków. 6

axa.pl AXA Życie Towarzystwo Ubezpieczeń S.A. ul. Chłodna 51 00-867 Warszawa Polska