Które fundusze parasolowe radzą sobie najlepiej?

Transkrypt

1 Które fundusze parasolowe radzą sobie najlepiej? Płace podatków jest czynnością, którą powszech uznaje się za mało przyjemną. Dlatego jeśli nadarzają się okazje, żeby ich płacić, ewentual odłożyć na późj, większość podatników skwapliwie z nich korzysta. Dla obecnych i potencjalnych klientów funduszy inwestycyjnych ą okazją są fundusze parasolowe, które chronią zyski przed zakusami fiskusa, samo jak parasol chroni przez zmoknięciem czy nadmierną ekspozycją na słońce. Są bezpieczne długo, jak długo pozostają w jego cieniu. Może to trwać całymi latami. Dlatego wybór funduszu, któremu ostatecz powierzysz oszczędności, powineś poprzedzić dokładną analizą oferty rynkowej. Zobacz zatem, które fundusze wypadają najlepiej. Na rynku jest już obec - tylko w ofercie krajowych towarzystw funduszy inwestycyjnych - ponad 30 funduszy parasolowych, skupiających przeszło 200 subfunduszy. Fundusz parasolowy skupia pod sobą tzw. subfundusze, których może być dowolna liczba, a każdy z nich może charakteryzować się odmienną strategią inwestycyjną i poziomem ryzyka. W dowolnym momencie i mal bez żadnych ograniczeń można przekładać pieniądze z jednego subfunduszu do innego. Podczas tych operacji powstaje obowiązek uiszczenia podatku od zysków kapitałowych (jeśli ie były) czyli tzw. podatku Belki, jak to jest w przypadku dokonywania konwersji w normalnych" funduszach. Płatność podatku w przypadku funduszu parasolowego następuje dopiero w momencie jego ostatecznego opuszczenia, co może nastąpić za wiele, wiele lat i jest zależne wyłącz od nas samych. Dzięki temu przez cały ten czas pracuje dla nas większy kapitał, od którego ewentualne zyski są odpowiednio większe. 1 / 21

2 Które fundusze radzą sobie najlepiej? Najwięcej punktów rankingowych - 14, zgromadził w naszym zestawieniu Aviva Investors FIO, który skupia pod sobą dziesięć subfunduszy. Nie jest to duży fundusz, ale na jego korzyść przemawiają przede wszystkim dobre wyniki inwestycyjne w okresie ostatnich 3 lat (szczegóły w tabeli). Nie bez znaczenia jest że szeroki wybór oferowanych przez go subfunduszy, wśród których prawie każdy znajdzie coś dla siebie. Minusem są stosunkowo wysokie śred koszty zarządzania. Niskie są za to opłaty manipulacyjne przy nabywaniu jednostek. Na miejscu drugim uplasował się UniFundusze FIO - fundusz parasolowy z 15 subfunduszami (najwięcej na rynku) z oferty Union Investment TFI. Zgromadził 13 punktów rankingowych, i mimo że oferuje najszerszą paletę subfunduszy, a przeciętne, podliczone koszty zarządzania ma niższe niż lider zestawienia, to szalę na jego korzyść przeważyły wyniki inwestycyjne, które - choć wcale najgorsze - to jednak są znacz odbiegające od tych wypracowanych przez Aviva Investors FIO. Na trzecim miejscu znalazły się ex aequo - zgromadziwszy po 12 punktów - cztery parasole": Amplico Światowy SFIO, DWS SFIO, KBC VIP SFIO i Pioneer Funduszy Globalnych SFIO. A kto wypadł najgorzej? 2 / 21

3 Trzy fundusze parasolowe, które wypadły najsłabiej, zdobyły po 6 i 7 punktów - licząc od końca, są to: PZU Globalnych Inwestycji SFIO, Pioneer FIO (po sześć punktów) oraz Fortis FIO (siedem punktów). Ich główne mankamenty to słabe na tle konkurencji wyniki, wypracowane przez poszczególne subfundusze w swoich kategoriach, oraz uboga oferta, wahająca się od 2 do zaledwie 4 subfunduszy. Porówna oferty funduszy parasolowych Fundusz Punkty Częstotliwość występowania stóp zwrotu wyższych od mediany (średnia) Liczba subfunduszy Fundusz rynku pieniężnego TER* (średnia) Maks. prowizja przy zakupie j.u. (średnia) 3 / 21

4 Aviva Investors FIO 14 78% % 2.02% UniFundusze FIO 13 55% 15 4 / 21

5 2.79% 3.59% Amplico Światowy SFIO 12 43% % 2.63% DWS SFIO 12 5 / 21

6 49% % 4.00% KBC VIP SFIO 12 53% % 6 / 21

7 0.00%** Pioneer Funduszy Globalnych SFIO 12 61% % 3.37% Allianz FIO 11 30% 7 / 21

8 9 3.01% 3.33% BPH FIO Parasolowy 11 42% % 4.00% 8 / 21

9 ING FIO 11 28% % 2.06% KBC FIO 11 50% 5 9 / 21

10 3.76% 2.00% Millennium FIO 11 25% % 1.78% Opera SFIO / 21

11 56% % 1.50% PKO Światowy Fundusz Walutowy SFIO 11 33% % 11 / 21

12 1.50% Skarbiec FIO 11 31% % 3.61% Amplico Krajowy FIO 10 46% 12 / 21

13 7 3.35% 3.35% Idea FIO 10 84% % 4.21% 13 / 21

14 Lukas FIO 10 48% % 2.44% Novo FIO 10 14% 7 14 / 21

15 2.36% 0.80% Opera FIO 10 42% % 0.50% Pioneer Strategie Funduszowe 9 15 / 21

16 63% % 4.50% PKO Parasolowy FIO 9 50% % 16 / 21

17 3.43% Quercus Parasolowy SFIO 9 63% % 2.35% SKOK Parasol FIO 9 39% 17 / 21

18 5 2.92% 2.56% Superfund SFIO 9 28% % 3.75% 18 / 21

19 Noble Funds FIO 8 60% % 4.00% Fortis FIO 7 33% 2 19 / 21

20 6.80% 2.10% Pioneer FIO 6 28% % 4.31% PZU Globalnych Inwestycji SFIO 6 20 / 21

21 19% % 4.00% *Total Expense Ratio - wskaźnik rzeczywistych kosztów operacyjnych pokrywanych z aktywów funduszu; **pierwsza wpłata to mj niż zł. W zestawieniu znalazły się te fundusze parasolowe, w przypadku których przynajmj jeden subfundusz działa krócej niż 12 miesięcy. Źródło: obliczenia własne na podstawie danych serwisu Analizy Online. 21 / 21