GRUPA BOŚ S.A. I PÓŁROCZE 2012 R. PU\Warsaw\Bos\C

GRUPA BOŚ S.A. I PÓŁROCZE 2012 R. PU\Warsaw\Bos\C20120377

Agenda 1. Podstawowe informacje o Grupie BOŚ 2. Grupa BOŚ po I połowie 2012 r. Załączniki 2

Podstawowe informacje o BOŚ Grupa BOŚ Organizacja Banku Bank Ochrony Środowiska S.A. Centrala Banku 100 100 BOS Finance AB Dom Maklerski Banku Ochrony Środowiska S.A. 17 Oddziałów 11 Centrów korporacyjnych 100 BOŚ Eko Profit S.A. 82 Oddziały operacyjne Akcjonariat przed ofertą 5,98 14,92 Akcjonariat po ofercie 39,10 Współczynnik adekwatności kapitałowej grupy BOŚ mln zł 2009 2010 2011 1H2012 Fundusze podstawowe Tier I 815,79 917,28 950,94 1 231,07 Fundusze uzupełniające Tier II 124,5 126,13 229,65 338,87 Kapitał krótkoterminowy 1,66 9,5 17,12 12,68 79,10 4,28 56,62 Współczynnik wypłacalności 12,78 12,36 12,24 15,02 NFOŚiGW Lasy Państwowe Akcje w wolnym obrocie 3

NajwaŜniejsze wydarzenia w Grupie BOŚ w I połowie 2012 roku 1 UMOWA LINII KREDYTOWEJ z Europejskim Bankiem Inwestycyjnym, który postawił do dyspozycji BOŚ S.A. środki w wysokości 75 mln euro. Luty 2 EMISJA OBLIGACJI w wysokości 185 mln zł (seria H) oraz obligacji podporządkowanych w wysokości 100 mln zł (seria G). Marzec 3 UMOWA LINII KREDYTOWEJ z Bankiem Rozwoju Rady Europy (CEB), który postawił do dyspozycji BOŚ S.A środki w wysokości 75 mln euro. Kwiecień Maj 4 EMISJA AKCJI zwykłych na okaziciela serii P o wartości nominalnej 10 zł kaŝda. Subskrypcją w ramach oferty publicznej zostało objętych 6,5 mln akcji serii P. Cena emisyjna została ustalona na poziomie 35 zł. Wpływy brutto z tytułu emisji wyniosły 227,5 mln zł. Z dniem 2 lipca 2012 r. akcje zostały wprowadzone do obrotu giełdowego na rynku podstawowym GPW. 5 RATING FITCH został potwierdzony dla Banku na poziomie długoterminowym BBB z perspektywą stabilną. Czerwiec 6 WDROśENIE CSB zakończone w czerwcu 2012 r. umoŝliwi optymalizację operacji związanych z obsługą klienta, pozwoli na szybsze wprowadzanie nowych produktów oraz zapewni optymalizację procesów IT. 7 EMISJA OBLIGACJI w wysokości 60 mln zł (seria KT.1.1) i 47 mln zł (seria KT.1.2). 4

Agenda 1. Podstawowe informacje o Grupie BOŚ 2. Grupa BOŚ po I połowie 2012 r. Załączniki 5

Wskaźniki Grupy BOŚ MarŜa odsetkowa vs wynik odsetkowy (mln zł) ROA vs aktywa ogółem (mln zł) 300 250 200 150 100 50-270 228 244 2,0 1,8 1,8 1,8 1,8 137 138 wynik odsetkowy marŝa odsetkowa 4 3 2 1 0 18 000 16 000 14 000 12 000 10 000 8 000 6 000 4 000 2 000-15 180 15 637 15 127 15 997 12 087 0,5 0,4 0,4 0,4 0,2 aktywa ogółem ROA 2 2 1 1 0 1 600 1 400 1 200 1 000 800 600 400 200 - ROE vs kapitał własny (mln zł) 6,3 5,6 5,1 4,9 3,0 920 1 083 1 162 1 114 1 423 kapitał własny ROE 7 6 5 4 3 2 1 0 1 200 1 000 800 600 400 200 - C/I vs przychody ogółem (mln zł) 1 090 909 802 83,4 76,6 76,4 76,7 77,9 508 557 przychody ogółem C/I 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 6

Wypracowane zyski Zysk Grupy BOŚ (mln zł) +129,6 +126,5 73 77 63 62-22,2 Wynik Grupy i wyniki jednostkowe 34 27 36 28 28-14,3 24 Zysk brutto Zysk netto Zysk Banku (mln zł) Zysk DM BOŚ (mln zł) +277,8 +321,4-2,4 +50,0 +46,2 18 14 60 54 68 59 +8,3 42 41 36 39 16 13 19 15 24 19 9-77,8-85,7 7 2 1 Zysk brutto Zysk netto Zysk brutto Zysk netto 7

Wyniki finansowe Grupy BOŚ mln zł Wyszczególnienie 1H11 1H12 Zmiana Wynik odsetkowy 137,3 138,4 0,8 Wynik prowizyjny 56,2 52,2-7,1 Wynik na działalności handlowej 26,2 14,8-43,5 Wynik na inwestycyjnych p.w. 0,1 13,6 13500,0 NiŜsze ogólne koszty administracyjne w efekcie utrzymywania dyscypliny kosztowej oraz mniejszych wydatków na reklamę. Wynik z pozycji wymiany 13,8 13,6-1,4 Wynik na działalności bankowej 237,2 236,1-0,5 Ogólne koszty administracyjne -183,4-181,5-1,0 Wynik z tytułu rezerw -21,0-25,2 20,0 Wynik netto 28,5 24,4-14,3 MarŜa odsetkowa (wynik odsetkowy / śr. suma bilansowa) 1,8 1,8 0,0 p.p. C/I 76,7 77,9 +1,2 p.p. Słabszy wynik na odpisach z powodu pogorszenia sytuacji ekonomicznej przedsiębiorstw, w tym szczególnie spółek sektora budowlanego. ROE 5,1 4,9-0,2 p.p. Aktywa 15 127,1 15 997,0 5,8 Kredyty klientów 11 162,4 11 149,2-0,1 Depozyty klientów 10 630,2 11 089,1 4,3 ROE Zysk netto narastająco (mln zł) -4-14 5,1 4,9 28,5 24,4 1H11 1H12 1H11 1H12 8

Wyniki na działalności bankowej Grupy BOŚ Wynik na działalności bankowej 1H11 1H12 (mln zł) Wynik na inwest. p.w. + 13,5 mln R/R 7 11 237 24 57 236 6 22 13 59 Wynik na działalności bankowej na stabilnym poziomie 1H11 Wynik z tytułu odsetek Wynik z tytułu opłat i prowizji 1H12 Wynik na działalności handlowej Pozostałe Wynik na działalności bankowej 2009 2011 (mln zł) 400 26 10 7 57 12 10 462 53 497 25 15 23 8 54 2009 2010 2011 Wynik z tytułu odsetek Wynik z tytułu opłat i prowizji Wynik na działalności handlowej Pozostałe 9

Koszt ryzyka Dodatkowe odpisy na sektor budowlany wpłynęły na zwiększenie odpisów z tytułu utraty wartości 0-5 -10-15 -20-25 -30-35 -40-45 Grupa BOŚ (mln zł) -34-37 -43-21 -25-0,32-0,39-0,35-0,37-0,41 wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości marŝa kosztów ryzyka Odpisy aktualizacyjne +20 R/R. Bank utworzył dodatkowe odpisy na ekspozycje w branŝy budowlanej. MarŜa kosztów ryzyka +0,9 p.p. R/R W latach 2009 2011 Bank utrzymywał stabilny poziom marŝy kosztów ryzyka. Wzrost marŝy w 1H12 wynika z pogorszenia sytuacji ekonomicznej przedsiębiorstw w związku ze spowolnieniem gospodarczym. Pion Detaliczny (mln zł) Pion Korporacji i Finansów Publicznych (mln zł) 0-5 -10-15 -20-25 -30-35 -40-27 -35-14 -9-13 -0,31-0,40-0,64-0,88-0,89 wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości marŝa kosztów ryzyka 5 0-5 -10-15 -20-25 -30 0,04 3-21 -25-14 -17-0,32-0,37-0,32-0,41 wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości marŝa kosztów ryzyka MarŜa kosztów ryzyka: Półroczna odpisy na utratę wartości za I półrocze danego roku i II półrocze roku poprzedniego / średnie saldo kredytów udzielonych klientom brutto w okresie od II półrocza roku poprzedniego do I półrocza roku bieŝącego; Roczna - odpisy na utratę wartości z danego okresu / średnie saldo kredytów udzielonych klientom brutto z danego okresu. 10

Skala działania Grupy BOŚ Wyszczególnienie Kredyty i poŝyczki udzielone klientom 11 162 11 352 11 149-2 - DłuŜne papiery wartościowe 2 533 3 257 3 733 15 47 Kasa, środki w NBP 497 469 500 7 1 Lokaty i kredyty w innych bankach 146 95 143 51-2 Pozostałe aktywa 789 464 472 2-40 AKTYWA RAZEM 15 127 15 637 15 997 2 6 Zobowiązania wobec klientów 10 630 11 412 11 089-3 4 Zobowiązania wobec banków 1 262 710 790 11-37 Zobowiązania z tytułu emisji bankowych papierów wartościowych 30.06.11 31.12.11 30.06.12 Zmiana mln zł vs 31.12.11 vs 30.06.11 1 806 1 965 2 186 11 21 Pozostałe zobowiązania 315 388 509 31 62 Kredyty udzielone klientom bez zmian R/R. Zobowiązania wobec klientów + 0,5 mld zł R/R. Spadek wobec 2011 związany z wycofaniem z oferty Banku lokat jednodniowych dla klientów detalicznych. Środki klientów zostały zastąpione pozyskanymi na rynkach finansowych. Kapitał własny 1 114 1 162 1 423 22 28 PASYWA RAZEM 15 127 15 637 15 997 2 6 Kredyty / depozyty 105,0 99,5 100,5 +1,0 p.p. -4,5 p.p. Suma bilansowa (mln zł) + 6 15 997 15 637 15 127 30.06.11 31.12.11 30.06.12 Papiery wartościowe 23 Aktywa - struktura Got. i pozostałe aktywa 7 Kredyty i poŝyczki udzielone klientom 70 Kapitał własny 9 Pozostałe zobowiązania 3 Zobowiązania wobec banków 5 Zobowiązania z tytułu emisji bankowych papierów wartościowych 14 Pasywa - struktura Zobowiązania wobec klientów 69 11

Depozyty w segmentach działalności w Grupie BOŚ Kategoria Pion Grupa klientów Pion korporacji i finansów publicznych (4,7 mld zł) Klienci korporacyjni (3,9 mld zł) Finanse publiczne (0,8 mld zł) Zobowiązania wobec klientów (11,1 mld zł) Klienci detaliczni (4,4 mld zł) Fundusze ekologiczne (0,4 mld zł) Grupa BOŚ Zobowiązania z tytułu emisji obligacji (2,2 mld zł) Zobowiązania podporządkowane (0,3 mld zł) PoŜyczki od instytucji finansowych i funduszy ekologicznych (2,0 mld zł) Kredyty i poŝyczki od międzynarodowych instytucji finansowych (1,0 mld zł) Środki funduszy ekologicznych z przeznaczeniem na kredyty (0,5 mld zł) Pozostali klienci (0,1 mld zł) 12

Kredyty w segmentach działalności Banku Pion Grupa klientów w tym Portfel kredytów (kwota kapitału na HY 2012) z czego portfel kredytów pro-ekologicznych BOŚ Korporacji i Finansów Publicznych Klienci korporacyjni (3,5 mld zł) Finanse publiczne (3,2 mld zł) Średnie i duŝe przedsiębiorstwa Małe przedsiębiorstwa Jednostki samorządu terytorialnego Spółki komunalne 1,8 mld zł (16) 1,7 mld zł (15) 2,8 mld zł (25) 0,4 mld zł (3) 1,9 mld zł (28 portfela kredytowego Pionu) Detaliczny Klienci detaliczni (4,7 mld zł) Mikro-przedsiębior stwa i Wspólnoty Mieszkaniowe Klienci indywidualni 0,2 mld zł (2) 4,5 mld zł (39) 0,2 mld zł (4 portfela kredytowego Pionu) 13

Adekwatność Kapitałowa oraz Kapitał Wewnętrzny Współczynnik wypłacalności Grupy 15,02 Limit na kwotę zobowiązań podporządkowanych względem funduszy podstawowych Grupy (mln zł) 1 570 12,27 12,24 1 102 1 181 972 951 1 231 12 zobowiązanie nałoŝone przez KNF 486 476 616 Minimalny poziom wymagany przez nadzór - 8 120 220 320 30.06.11 31.12.11 30.06.12 Kapitał Wewnętrzny i Fundusze Własne Grupy (mln zł) 30.06.11 31.12.11 30.06.12 zobowiązania podporządkowane fundusze podstawowe limit z Prawa bankowego (połowa funduszy podstawowych) fundusze własne Banku + kapitał krótkoterminowy 45 funduszy podstawowych (wartość monitorowana) 1570 1102 1181 86 94 138 727 783 843 Wpływ na poziom współczynnika wypłacalności: publicznej emisji akcji w kwocie brutto 227,5 mln zł, emisji obligacji podporządkowanych w wysokości 100 mln zł. 1H 11 2011 1H 12 Kapitał I Filar Kapitał II Filar Fundusze własne 14

Jakość portfela kredytowego 1H11 (mln zł) 0 1 2011 (mln zł) 1 1H12 (mln zł) 45 54 50 49 51 49 11 415 (253) 11 162 11 592 11 352 (239) 11 413 11 148 (265) Kredyty i poŝyczki Odpisy aktualizujące Kredyty i poŝyczki netto Kredyty i poŝyczki Odpisy aktualizujące Kredyty i poŝyczki netto Kredyty i poŝyczki Odpisy aktualizujące Kredyty i poŝyczki netto Segment detaliczny Segment korporacyjny Finanse publiczne 32 28 40 Segment detaliczny Segment korporacyjny Finanse publiczne 30 28 42 Segment detaliczny Segment korporacyjny Finanse publiczne 29 30 41 Wskaźnik kredytów i poŝyczek brutto z utratą wartości w poszczególnych portfelach kredytowych 7,0 11,5 12,2 12,9 8,3 6,2 4,8 4,8 5,3 3,4 3,3 3,7 1H11 2011 1H12 kredyty korporacyjne oraz dla sektora finansów publicznych detal mieszkaniowe pozostały detal detal ogółem 15

Agenda 1. Podstawowe informacje o Grupie BOŚ 2. Grupa BOŚ po I połowie 2012 r. Załączniki 16

Wyniki finansowe Grupy BOŚ mln zł 2Q 11 1Q 12 2Q 12 2Q12/2Q11 2Q12/1Q11 Wynik z tytułu odsetek 68,0 67,6 70,2 3,2 3,8 Wynik z tytułu opłat i prowizji 28,6 26,7 26,0-9,1-2,6 Przychody z tytułu dywidend 3,6-3,5-2,8 x Wynik na działalności handlowej 14,2 8,6 6,3-55,6-26,7 Wynik na inwestycyjnych (lokacyjnych) papierach wartościowych -0,2 1,0 12,7 x 1170,0 Wynik z pozycji wymiany 8,8 2,6 10,9 23,9 319,2 Pozostałe przychody operacyjne 1,5 3,6 0,8-46,7-77,8 Pozostałe koszty operacyjne -1,3-2,6-3,3 153,8 26,9 Wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości -10,9-4,5-20,7 89,9 360,0 Ogólne koszty administracyjne -94,2-87,5-94,0-0,2 7,4 Zysk brutto -18,1-15,5 12,4-168,5-180,0 ObciąŜenia podatkowe -4,6-3,0-0,5-89,1-83,3 Zysk netto 13,5 12,6 11,9-11,9-5,6 mln zł 1H 11 1H 12 1H12/1H11 Wynik z tytułu odsetek 137,3 138,4 0,8 Wynik z tytułu opłat i prowizji 56,2 52,2-7,1 Przychody z tytułu dywidend 3,6 3,5-2,8 Wynik na działalności handlowej 26,2 14,8-43,5 Wynik na inwestycyjnych (lokacyjnych) papierach wartościowych 0,1 13,6 13500,0 Wynik z pozycji wymiany 13,8 13,6-1,4 Pozostałe przychody operacyjne 5,6 4,4-21,4 Pozostałe koszty operacyjne -2,9-5,9 103,4 Wynik odpisów (netto) z tytułu utraty wartości -21,0-23,5 11,9 Ogólne koszty administracyjne -183,4-181,5-1,0 Zysk brutto 35,5 29,6-16,6 ObciąŜenia podatkowe -7,0-3,8-45,7 Zysk netto 28,5 25,8-9,5 17

Bilans Grupy BOŚ mln zł 30.06.11 31.12.11 30.06.12 30.06.12/30.06.11 30.06.12/31.12.11 Kasa, środki w Banku Centralnym 496,8 469,1 499,6 0,6 6,5 Lokaty w innych bankach oraz kredyty i poŝyczki udzielone innym bankom 146,2 94,6 142,9-2,3 51,1 Papiery wartościowe przeznaczone do obrotu 36,8 6,6 83,0 125,5 1157,6 Pochodne instrumenty finansowe 11,3 56,6 51,1 352,2-9,7 Kredyty i poŝyczki udzielone klientom 11 162,4 11 352,5 11 149,2-0,1-1,8 Inwestycyjne (lokacyjne) papiery wartościowe 2 496,5 3 250,7 3 650,0 46,2 12,3 Aktywa zastawione 393,6 - - x x Aktywa przeznaczone do sprzedaŝy 22,8 - - x x Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych - 22,8 22,8 x - Wartości niematerialne 104,5 119,9 126,6 21,1 5,6 Rzeczowe aktywa trwałe 126,7 128,6 121,6-4,0-5,4 Aktywa z tytułu podatku dochodowego 25,4 30,3 28,2 11,0-6,9 Inne aktywa 104,2 105,3 122,0 17,1 15,9 Aktywa razem 15 127,1 15 637,1 15 997,0 5,8 2,3 Zobowiązania wobec Banku Centralnego 0,1 0,1 0,1 - - Zobowiązania wobec innych banków 1 262,4 710,3 789,6-37,5 11,2 Pochodne instrumenty finansowe 64,8 20,5 24,3-62,5 18,5 Zobowiązania wobec klientów 10 630,2 11 411,9 11 089,1 4,3-2,8 Zobowiązania z tytułu emisji bankowych papierów wartościowych 1 806,0 1 964,9 2 186,0 21,0 11,3 Zobowiązania podporządkowane 121,4 222,8 326,2 168,7 46,4 Rezerwy 21,1 19,7 19,8-6,2 0,5 Zobowiązania z tytułu bieŝącego podatku dochodowego 0,4 10,6 0,1-75,0-99,1 Pozostałe zobowiązania 106,7 114,7 138,6 29,9 20,8 Kapitał własny 1 113,9 1 161,7 1 423,2 27,8 22,5 Kapitał własny i zobowiązania razem 15 127,1 15 637,1 15 997,0 5,8 2,3 18

ZastrzeŜenia Niniejszy materiał nie stanowi ani nie jest elementem zaproszenia do sprzedaŝy, ani jakiejkolwiek zachęty do złoŝenia oferty kupna i ani on, ani Ŝadna jego część, ani fakt jego rozpowszechnienia nie moŝe stanowić podstawy jakiegokolwiek kontraktu, ani nie dopuszcza się powoływania na niego w związku z takim kontraktem. Niniejszy materiał ma charakter wyłącznie promocyjny i w Ŝadnym wypadku nie powinien stanowić podstawy do podejmowania decyzji o nabyciu papierów wartościowych Spółki. Niektóre informacje zamieszczone w niniejszym materiale mogą stanowić stwierdzenia dotyczące przyszłości, co oznacza wszelkie stwierdzenia, w których pojawiają się wyraŝenia takie jak: mogą, będą, planuje, przewiduje, dąŝy, szacuje, zakłada, zamierza, prognozuje, ma na celu, zamiar, ich zaprzeczenia, wszelkie formy odmiany lub inne podobne wyraŝenia. Stwierdzenia dotyczące przyszłości odnoszą się do znanych i nieznanych kwestii obarczonych ryzykiem i niepewnością lub innych waŝnych czynników, które mogą spowodować, Ŝe faktyczne wyniki Spółki, jej osiągnięcia i rozwój będą się istotnie róŝniły od wyników, osiągnięć i rozwoju przewidywanych w tych stwierdzeniach lub z nich wynikających. Spółka nie ma obowiązku przekazywać do publicznej wiadomości aktualizacji lub weryfikacji stwierdzeń dotyczących przyszłości zamieszczonych w niniejszym materiale w związku z pojawieniem się nowych informacji, wystąpieniem przyszłych zdarzeń lub innymi okolicznościami. Spółka, ani osoby działające w jej imieniu, nie ponoszą pod Ŝadnym względem odpowiedzialności za jakiekolwiek szkody, jakie mogą powstać w związku z wykorzystaniem niniejszego materiału lub jakichkolwiek informacji w nim zawartych, ani za szkody, które mogą powstać w inny sposób w związku z informacjami stanowiącymi część niniejszego materiału. Niniejszy materiał lub informacje w nim zawarte nie są publikowane i nie mogą być rozpowszechniane w Stanach Zjednoczonych Ameryki, Kanadzie, Japonii lub Australii. 19