Grupa BEST Publiczna emisja obligacji detalicznych

Podobne dokumenty
Grupa BEST Publiczna emisja obligacji detalicznych

Grupa BEST Publiczna emisja obligacji detalicznych

Grupa BEST Prezentacja wyników finansowych za pierwszy kwartał 2016 roku. 10 maja 2016 r.

Grupa Kapitałowa BEST Wyniki za 4 kwartały 2014 r.

Grupa Kapitałowa BEST EMISJA OBLIGACJI SERII K3

GRUPA BEST PREZENTACJA WYNIKÓW FINANSOWYCH ZA TRZY KWARTAŁY 2016 ROKU

Grupa BEST Prezentacja wyników finansowych za I półrocze 2015 r.

Grupa BEST PREZENTACJA WYNIKÓW ZA I PÓŁROCZE sierpnia 2014 r.

GRUPA BEST PREZENTACJA WYNIKÓW FINANSOWYCH ZA PIERWSZE PÓŁROCZE 2016 ROKU

Grupa BEST Prezentacja inwestorska

Grupa BEST EMISJA OBLIGACJI DETALICZNYCH SERII K2

Grupa BEST PREZENTACJA GRUPY KAPITAŁOWEJ PUBLICZNA OFERTA OBLIGACJI. 24 marca 2014 r.

GRUPA BEST DRUGI PROGRAM PUBLICZNYCH EMISJI OBLIGACJI EMISJA OBLIGACJI SERII R3

Grupa BEST prezentacja inwestorska Podsumowanie wyników za trzy kwartały 2015 r. Planowane połączenie z Kredyt Inkaso

GRUPA BEST. Warszawa, 11 września 2018 roku

BEST informacja o Spółce

PROGRAM EMISJI OBLIGACJI O WARTOŚCI DO PLN

GRUPA BEST. Warszawa, 30 kwietnia 2019 r.

GRUPA BEST. Warszawa, 16 listopada 2018 roku

ANEKS NR 2 DO PROSPEKTU EMISYJNEGO PODSTAWOWEGO V PROGRAMU EMISJI OBLIGACJI KRUK SPÓŁKA AKCYJNA

GRUPA BEST TRZECI PROGRAM PUBLICZNYCH EMISJI OBLIGACJI EMISJA OBLIGACJI SERII T2

ANEKS NR 1 DO PROSPEKTU EMISYJNEGO PODSTAWOWEGO Z 25 PAŹDZIERNIKA 2017 R. PROGRAM EMISJI OBLIGACJI O WARTOŚCI DO PLN

Prezentacja inwestorska

Grupa BEST Prezentacja raportu za rok marca 2016 r.

Kurs na zysk! Oferta obligacji serii AF 1. Oprocentowanie 4,88%* Współoferujący

Debiut obligacji serii A na rynku Catalyst. Warszawa 7 czerwca 2011 roku

Grupa Kapitałowa EGB Investments Wyniki finansowe za IV Q 2016* * Dane niezaudytowane

Prezentacja raportu za rok Kraków, 31 maja 2016 roku

GRUPA BEST ZARZĄDZANIE PORTFELAMI WIERZYTELNOŚCI

Raport miesięczny e-kancelarii Grupy Prawno Finansowej S.A.

Grupa Kapitałowa EGB Investments Wyniki finansowe za III Q 2015

Grupa Kapitałowa EGB Investments Wyniki finansowe za I Q 2016

ANEKS NR 4 DO PROSPEKTU EMISYJNEGO PODSTAWOWEGO IV PROGRAMU EMISJI OBLIGACJI KRUK SPÓŁKA AKCYJNA

GRUPA BEST TRZECI PROGRAM PUBLICZNYCH EMISJI OBLIGACJI EMISJA OBLIGACJI SERII T1

Grupa Kapitałowa Pragma Inkaso SA Tarnowskie Góry,

GRUPA BEST. Warszawa, 11 maja 2018 roku

Z szacunkiem nie tylko dla pieniędzy

Grupa Kapitałowa EGB Investments Wyniki finansowe

Prezentacja Inwestorska

Raport miesięczny. Marzec 2012

Wyniki za trzy kwartały 2013 r. oraz plany rozwoju spółki

GRUPA BEST. Warszawa, 28 maja 2019 r.

Grupa Kapitałowa EGB Investments Wyniki finansowe 2013

Grupa Kapitałowa Pragma Inkaso SA Podsumowanie Tarnowskie Góry,

Prezentacja inwestorska. Kraków, 31 maja 2016 roku

do prospektu emisyjnego obligacji Getback S.A. zatwierdzonego przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 9 marca 2017 r. decyzją nr DPI/WE/410/4/15/17

do prospektu emisyjnego obligacji Getback S.A. zatwierdzonego przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 9 marca 2017 r. decyzją nr DPI/WE/410/4/15/17

Grupa Kapitałowa EGB Investments Wyniki finansowe za II Q 2014

PODSUMOWANIE 2014/15. /// luty 2015 ///

KREDYT INKASO S.A. - WYNIKI ROCZNE

Wyniki finansowe 2014

RAPORT MIESIĘCZNY MARZEC 2013

spis treści: Wyniki finansowe po III kwartale roku obrotowego 2012/13 Podstawowe informacje o grupie kapitałowej /// 2 ///

Przedmiot działania: Rok powstania. Zatrudnienie

Grupa Kapitałowa EGB Investments Wyniki finansowe za II Q 2013

Pragma Inkaso. Działalność serwiserska Fundusze sekurytyzacyjne wierzytelności korporacyjnych

Komisja Nadzoru Finansowego Raport bieżący Nr 6/2018

Raport miesięczny. Listopad 2011

Pragma Inkaso. Działalność serwiserska Fundusze sekurytyzacyjne wierzytelności korporacyjnych

RAPORT MIESIĘCZNY e-kancelarii Grupy Prawno-Finansowej S.A. SIERPIEŃ 2012

Grupa Pragma Inkaso RAPORT ROCZNY 2017 R.

Wyniki za I półrocze 2013 r. oraz plany rozwoju spółki

Skrót najważniejszych informacji. Emisje w trakcie / zapowiedziane. Zakończone emisje. Miesięcznik kredytowy

Wyniki za I kwartał 2014 oraz perspektywy rozwoju Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. Warszawa, 15 maja 2014 r.

COPERNICUS ŁAMIEMY SCHEMATY USŁUG FINANSOWYCH

Prezentacja wyników Grupy Kapitałowej Kancelaria Medius za IIQ2018. Kraków, 14 sierpnia 2018 roku

GRUPA KAPITAŁOWA SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOŚCI W PIERWSZYM PÓŁROCZU 2015 ROKU

TETYDA Spółka Akcyjna. Prezentacja spółki. Gdańsk, dnia 2 listopada 2010

Wierzyciel S.A. Prezentacja emitenta. Zaproszenie do subskrypcji prywatnej akcji Spółki

Podsumowanie wyników za 1H 2017 r. Everest Capital

GRUPA KAPITAŁOWA NOBLE BANK S.A. PRZEGLĄD WYNIKÓW FINANSOWYCH ZA IV KWARTAŁ 2009 ROKU. 8 Marca 2010 r.

RAPORT ROCZNY ZA ROK OBROTOWY 2015 BEST II NIESTANDARYZOWANY SEKURYTYZACYJNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY Z SIEDZIBĄ W GDYNI. 11 marca 2016 r.

RAPORT ROCZNY ZA ROK OBROTOWY 2014 BEST III NIESTANDARYZOWANY SEKURYTYZACYJNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY Z SIEDZIBĄ W GDYNI. 13 marca 2015 r.

Prezentacja wyników Grupy Kapitałowej Kancelaria Medius za IVQ Kraków, 14 lutego 2019 roku

TETYDA Spółka Akcyjna. Prezentacja spółki. Autoryzowany Doradca BTFG Audit sp. z o.o. Gdańsk, dnia 2 listopada 2010 r.

Pragma Inkaso. Działalność serwiserska Fundusze sekurytyzacyjne wierzytelności korporacyjnych

Wyniki Grupy Kapitałowej GETIN Holding

ANEKS NR 1 Z DNIA 8 KWIETNIA 2011 R.

Niniejszy Aneks został zatwierdzony przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 5 marca 2018 r.

PREZENTACJA WYNIKÓW FINANSOWYCH ZA 1H 2017

TEASER INWESTYCYJNY: CASH FLOW S.A. EMISJA OBLIGACJI SERII L

Raport miesięczny. Luty 2012

RAPORT KWARTALNY. Skonsolidowany i jednostkowy za II kwartał 2013 roku. NWAI Dom Maklerski S.A.

OSTATECZNE WARUNKI OBLIGACJI SERII PA01 KREDYT INKASO S.A.

RAPORT MIESIĘCZNY LUTY 2013

Prezentacja wyników Grupy Kapitałowej Kancelaria Medius za IQ2018. Kraków, 15 maja 2018 roku

GRUPA BEST PREZENTACJA WYNIKÓW FINANSOWYCH ZA 3Q Warszawa, 10 listopada 2017 roku

Informacja dodatkowa do raportu kwartalnego Fortis Bank Polska S.A. za III kwartał 2006 roku

Pragma Faktoring S.A. WIARYGODNY EMITENT DŁUGU DUŻY POTENCJAŁ WZROSTU

Grupa Kapitałowa EGB Investments S.A.

FINANSOWANIE PRZEDSIĘBIORSTW POPRZEZ EMISJĘ AKCJI ORAZ DŁUGU

PARTNERS SPÓŁKA Z OGRANICZONĄ ODPOWIEDZIALNOŚCIĄ S.K.

Dwukrotny wzrost zysku

RAPORT ROCZNY ZA ROK OBROTOWY 2012 BEST II NIESTANDARYZOWANY SEKURYTYZACYJNY FUNDUSZ INWESTYCYJNY ZAMKNIĘTY Z SIEDZIBĄ W GDYNI. 20 marca 2013 r.

1. Rozdział I. PODSUMOWANIE pkt B.7. w tabeli Wybrane Dane Finansowe, dodaje się kolumnę z danymi za okres od r. do r.

Octava S.A. 1 Skonsolidowane wybrane dane finansowe

Wyniki za 2013 rok oraz perspektywy rozwoju Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. Warszawa, 19 marca 2014 r.

Pragma Faktoring SA Katowice, r.

Transkrypt:

Grupa BEST Publiczna emisja obligacji detalicznych styczeń 216 r. 1I 1

ZASTRZEŻENIE PRAWNE Niniejszy dokument został sporządzony przez BEST S.A. ( Spółka, Emitent ) i ma charakter wyłącznie informacyjny. Zaprezentowany materiał nie jest ofertą wrozumieniuart.66ustawyzdnia23kwietnia1964r.kodekscywilny(tekstjedn.dz.u.z214r.,poz.827zpóźn.zm.),aniofertąpublicznąwrozumieniuart.3ust.1 Ustawy o ofercie publicznej i warunkach wprowadzania instrumentów finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o spółkach publicznych z dnia 29 lipca 25 r. (Dz.U. z 213 r. poz. 1382 z późn. zm.) ( Ustawa o ofercie ) i nie stanowi zobowiązania Emitenta do zawarcia transakcji. Udostępnienie materiału nie jest dokonywane w ramach akcji promocyjnej w rozumieniu art. 53 ust. 1 Ustawy o ofercie. Jedynym prawnym źródłem informacji o ofercie publicznej obligacji Spółki jest prospekt emisyjny podstawowy Spółki, który został zatwierdzony przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 9 czerwca 215 r. wraz z ewentualnymi aneksami i komunikatami aktualizującymi do prospektu emisyjnego podstawowego ( Prospekt Podstawowy ) oraz Ostateczne Warunki emisji Obligacji danej serii. Prospekt Podstawowy, aneksy i komunikaty aktualizujące do Prospektu Podstawowego oraz Ostateczne Warunki zostały opublikowane elektronicznie i są dostępne na stronie internetowej Spółki(www.best.com.pl). Obligacje nie stanowią lokaty bankowej ani nie są objęte systemem gwarantowania depozytów. W przypadku podjęcia przez Spółkę decyzji o emisji obligacji, Inwestor rozważający nabycie takich obligacji nie powinien podejmować żadnych decyzji, w tym inwestycyjnych, wyłącznie na podstawie niniejszego materiału bez dokonania własnych dalszych analiz czy też bez zasięgnięcia niezależnych, profesjonalnych porad doradców: inwestycyjnego, prawnego, podatkowego i rachunkowego. Inwestor, po zasięgnięciu opinii niezależnego doradcy, powinien dokonać oceny ryzyka każdej zawieranej transakcji oraz jej skutków ekonomicznych, prawnych, podatkowych i księgowych, a także konsekwencji mogących z niej wyniknąć dla Inwestora. W szczególności Inwestor powinien zapoznać się z ogólnie dostępnymi sprawozdaniami finansowymi Emitenta oraz komunikatami giełdowymi Emitenta dostępnymi na stronie http://www.best.com.pl, jak również z dokumentacją transakcji, w szczególności prospektem Podstawowym i Ostatecznymi Warunkami. Wszelka odpowiedzialność mbanku S.A. oraz Domu Maklerskiego mbanku S.A., ich zarządów, pracowników, współpracowników, kooperantów, agentów w związku z niniejszym materiałem i zawartymi w nim informacjami jest wyłączona. mbank S.A. oraz Dom Maklerski mbanku S.A. nie ponoszą żadnej odpowiedzialności za decyzje, w tym inwestycyjne Klienta i ich skutki, w szczególności za poniesione przez Klienta szkody(zarówno za rzeczywistą stratę, jak i utracone korzyści). mbank S.A. oraz Dom Maklerski mbanku S.A. nie prowadziły niezależnej weryfikacji, że informacje dostarczane przez Emitenta są prawdziwe i kompletne. Informacje zawarte w prezentacji odzwierciedlają warunki i szacunki na dzień jej sporządzenia, które mogą ulec zmianie. Niniejszy materiał nie stanowi porady ani rekomendacji dotyczącej kupna lub sprzedaży instrumentów finansowych lub przeprowadzenia transakcji. 2I 1

PUBLICZNA EMISJA OBLIGACJI DETALICZNYCH Parametry emisji obligacji serii L2: Emitent: BEST S.A. Wartość nominalna emisji: 4 mln zł Okres do wykupu: 4 lata(wykup: marzec 22 r.) Oprocentowanie: zmienne WIBOR 3M + 3,8% w skali roku Wypłata odsetek: co 3 miesiące Wartość nominalna jednej obligacji: 1zł Cena emisyjna: z dyskontem wobec wartości nominalnej, wielkość dyskonta zależy od dnia, w którym składany jest zapis (patrz tabela) Minimalny zapis: 1 szt. Przyjmowanie zapisów: od 4 do 17 lutego 216 r. Oferujący: Dom Maklerski mbanku Członek konsorcjum: Dom Maklerski PKO Banku Polskiego Przewidywany termin przydziału: 19 lutego 216 r. Przewidywany dzień emisji: 4 marca 216 r. Przewidywany pierwszy dzień notowań na Catalyst: 18 marca 216 r. Termin złożenia zapisu Cena emisyjna obligacji serii L2 (zł) 4 lutego 99,77 5 lutego 99,79 6 lutego 99,8 7 lutego 99,82 8 lutego 99,83 9 lutego 99,85 1 lutego 99,86 11 lutego 99,88 12 lutego 99,89 13 lutego 99,91 14 lutego 99,92 15 lutego 99,94 16 lutego 99,95 17 lutego 99,97 3I 1

PODSTAWOWE INFORMACJE JEDEN Z LIDERÓW RYNKU WINDYKACJI 1,1 mld zł wartość nominalna wierzytelności w zarządzaniu 1) SPECJALIZACJA 96% obsługiwanych wierzytelności pochodzi z sektora bankowego WŁASNE TFI Pełna kontrola nad procesem zakupu i zarządzania wierzytelnościami SYSTEMATYCZNIE ROSNĄCE WYNIKI 27% CAGR przychodów 211-214 2) 29% CAGR zysku netto211-214 2) WZROSTOWY ROK 215 4% wzrost przychodów 1-3Q r/r 67% wzrost zysku netto 1-3Q r/r WYSOKA RENTOWNOŚĆ Rentowność netto: 211: 42%, 212: 34%, 213: 53%, 214: 47%, 1-3Q 215: 61% EFEKTYWNE OPERACJE Połączenie windykacji polubownej i sądowo-egzekucyjnej, nowoczesne IT DŁUGA GIEŁDOWA HISTORIA Akcje od 18 lat na GPW, obligacje od 4 lat na Catalyst DOŚWIADCZONY ZESPÓŁ Już ponad 4 pracowników 1) Portfele własne i inkaso 2) Średnioroczny wzrost wyników z powtarzalnej działalności (po wyeliminowaniu zdarzeń o charakterze jednorazowym) Źródło: Spółka GRUPA BESTI POZYCJARYNKOWA I WYNIKI FINANSOWE I OBLIGACJE I KIERUNKI ROZWOJU 4I 1

STRUKTURA GRUPY KAPITAŁOWEJ Główne podmioty Grupy BEST Zarządzane fundusze: BEST Capital FIZAN udział Grupy BEST: 1% BEST I NSFIZ udział Grupy BEST: 1% BEST S.A. Akcjonariat BEST S.A. Udział w kapitale zakładowym 3% 15% BEST TFI udział Grupy BEST: 1% BEST Nieruchomości udział Grupy BEST: 1% BEST II NSFIZ udział Grupy BEST: 1% BEST III NSFIZ udział Grupy BEST: 5% (konsolidacja metodą praw własności) 82% Krzysztof Borusowski Marek Kucner Pozostali Kancelaria Radcy Prawnego Rybszleger Sp.K. udział Grupy BEST: 9% Kredyt Inkaso udział Grupy BEST: 32,99% (konsolidacja metodą praw własności)* 5% Źródło: Spółka. *pełne informacje na temat działalności oraz danych finansowych podmiotu na stronie internetowej http://www.kredytinkaso.pl 5I 1

JEDEN Z LIDERÓW RYNKU WINDYKACJI W POLSCE 2 15 1 5-5 35 16,2 126, 82,7 61,5 33,2 36,8 Kruk GetBack* BEST Kredyt Inkaso** Wynik netto spółek windykacyjnych 1) (mln zł) 1-3Q 214 1-3Q 215 29,9 23,7 22, 18,5 DTP 7,3 11,5 6,5 6,4 7,8 5,4 1,9 2,4 3,8 GPM Vindexus Fast Finance EGB Investments Wartość nominalna portfeli wierzytelności w zarządzaniu 2) (mld zł, wg stanu na 3.9.215) PRESCO -1,9 Pragma Inkaso Grupa BEST jednym z największych podmiotów na polskim rynku windykacji, zarówno pod względem zarządzanych portfeli wierzytelności, jak i osiąganych wyników finansowych. Grupa BEST jedną z najbardziej rentownych spółek w branży zarządzania wierzytelnościami i wśród spółek notowanych na GPW. Wewrześniu215r.BEST nabyłok. 33% akcji Kredyt Inkaso. Planowane jest połączenie obu spółek łączna wartość nominalna portfeli w zarządzaniu tych firm przekracza 17 mld zł. 25 15 5-5 Aktywni konsolidatorzy branży 3,7 1,1 1, 1, 7,5,6,6 2,7 2,7 Kruk BEST Ultimo*** GetBack Kredyt Inkaso DTP PRESCO Fast Finance EGB KRUK S.A. Źródło: Opracowanie własne na podstawie sprawozdań finansowych i prezentacji spółek 1) Wynik netto przypisany akcjonariuszom podmiotu dominującego 2) Łączna wartość portfeli wierzytelności w zarządzaniu (portfele nabyte i inkaso) * Wynik netto GetBack za 1-3Q 214 jako 75% zysku netto za 214 r. ** Rok obrotowy Kredyt Inkaso trwa od 1.4 do 31.3; na potrzeby zestawienia ujęte zostały przekształcone dane za trzy ostatnie kwartały, dla których opublikowane zostały sprawozdania finansowe Kredyt Inkaso, tj. za okres od 1.1.215 do 3.9.215 oraz analogiczny okres 214 r. *** Dane ze strony internetowej spółki (na koniec 214 r.) 6I 1

SYSTEMATYCZNY WZROST WYNIKÓW Z POWTARZALNEJ DZIAŁALNOŚCI Przychody (mln zł) Zysk netto 1) (mln zł) 14 12 1 8 6 4 2 55,7 77, 131,4 35,7 one-off 95,7 124, 1,8 113,2 72,2 11,3 8 7 6 5 4 3 2 1 23,1 26,2 69,7 35,7 one-off 34, 58,9 8,8 5,1 36,8 61,5 211 212 213 214 1-3Q 214 1-3Q 215 211 212 213 214 1-3Q 214 1-3Q 215 Grupa BEST notuje w ostatnich latach systematyczny wzrost przychodów i zysków. Dynamicznywzrostwynikóww215r. to m.in. efekt zwiększenia wiv kwartale 214r. udziału wfunduszu BEST II NSFIZ z 17% do 1% i objęcia tego funduszu pełną konsolidacją. 35,7 mln zł kwota jednorazowego przeszacowania wartości portfeli wierzytelności należących do BEST I NSFIZ, dokonanego w I półroczu 213 r. 1,8mlnzł dodatkowyprzychódrozpoznanywivkwartale214r.wzwiązkuzprzejęciemkontrolinadfunduszembestiinsfiz;dodatni wpływtegozdarzenianawyniknettogrupybestwyniósł8,8mlnzł. 1) Zysk netto przypisany Akcjonariuszom BEST CAGR średnioroczny wskaźnik wzrostu (po oczyszczeniu wyników ze zdarzeń jednorazowych) Źródło: sprawozdania finansowe Spółki 7I 1

BEZPIECZNY POZIOM ZADŁUŻENIA, REINWESTOWANIE ZYSKÓW Zadłużenie Zadłużenie netto (mln zł) - skala lewa Kapitał własny (mln zł) 4 35 3 25 2 15 1 5 31,6 63,8 Dług netto / kapitały własne - skala prawa 58,38 161,8 37 1,42 2,5 2, 1,5 1,,5 3 25 2 15 1 5 52 79 151 2 261 211 212 213 214 3Q 215, 211 212 213 214 3Q 215 3 Nakłady inwestycyjne na portfele wierzytelności (mln zł) Inwestycje bezpośrednie Inwestycje pośrednie* 238 Wzrost zadłużenia w 215 r. związany jest z rosnącymi wydatkami na zakup nowych portfeli wierzytelności (głównie bankowych) oraz nabyciem 32,99% akcji Kredyt Inkaso. 2 1 147 91 153 Maksymalna wartość wskaźnika zadłużenia (długnetto/kapitaływłasne)możewynieśćod2,do2,5. 56 85 214 215 * Zwiększenie udziału w BEST II NSFIZ z 17% do 1% (214), nabycie niemal 33% akcji Kredyt Inkaso (215) Źródło: Spółka Łączne inwestycyjne bezpośrednie i pośrednie w portfele wierzytelności w 215 r. przekroczyły 238 mln zł wobec około147mlnzłrokwcześniej(wzrosto53%r/r). 8I 1

OBLIGACJE WAŻNYM ŹRÓDŁEM FINANSOWANIA DZIAŁALNOŚCI 3 mln zł docelowa wartość publicznego programu emisji obligacji 9mlnzł wartośćprogramuemisjiobligacjidowykorzystaniaw1h216r. Od 21 r. Spółka i fundusze BEST przeprowadziły emisje o wartości nominalnej około 647 mln zł, dotychczas wykupiono około 277 mln zł Większość wyemitowanych obligacji została wprowadzona do obrotu na Catalyst Cele emisji: zakup portfeli wierzytelności udział w konsolidacji branży refinansowanie zadłużenia Grupy Wykup obligacji korzystnie rozłożony w czasie Źródło: Spółka mln PLN 8 6 4 2 1 15 Obligacje z przyszłym terminem wykupu 9 6 Program publicznych emisji obligacji BEST S.A. (3 mln zł) 2 45 35 5 Seria K1 (kwiecień 214 - inwestorzy detalliczni) Seria K2 (październik 214 - inwestorzy detalliczni) Seria K3 (marzec 215 - inwestorzy detalliczni) Seria K4 (marzec 215 - instytucje) Seria L1 (sierpień 215 - instytucje) Pozostała wartość programu emisji obligacji 216 217 218 219 22 21 39 17 1 BEST S.A. BEST II NSFIZ BEST III NSFIZ 2 45 5 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 1Q 2Q 3Q 4Q 35 2 6 9I 1

PERSPEKTYWY ROZWOJU Mocne strony Grupy BEST JEDEN Z LIDERÓW NA ROSNĄCYM RYNKU EFEKTYWNE OPERACJE, WYSOKA RENTOWNOŚĆ SILNA ORGANIZACJA, ZMOTYWOWANY ZESPÓŁ AKTYWNY KONSOLIDATOR BRANŻY UNIKALNE DOŚWIADCZENIE NAJNOWOCZEŚNIEJSZE TECHNOLOGIE Kierunki rozwoju ZWIĘKSZENIE SKALI DZIAŁALNOŚCI WZROST AKTYWÓW DYWERSYFIKACJA PORTFELA W KRAJU I ZAGRANICĄ POŁĄCZENIE Z KREDYT INKASO 1) 1) We wrześniu 215 r. BEST nabył (bezpośrednio i pośrednio) 32,99% akcji Kredyt Inkaso z zamiarem doprowadzenia do połączenia obu spółek w 216 r. W grudniu 215 r. zaprezentowana została strategia dla połączonego podmiotu. W styczniu 216 r. Zarząd Kredyt Inkaso wypowiedział umowę o współpracy z powodu braku konsensusu w sprawie parytetu wymiany akcji. BEST pozostaje największym akcjonariuszem Kredyt Inkaso i będzie dążyć do połączenia spółek. W opinii Zarządu BEST, fuzja z Kredyt Inkaso umożliwi stworzenie niekwestionowanego, krajowego wicelidera na rynku zarządzania wierzytelnościami w Polsce i liczącego się gracza w Europie, oraz pozwoli osiągnąć liczne synergie (głównie po stronie przychodowej). Równolegle do prac związanych z planowanym połączeniem, Grupa BEST realizuje własny program inwestycyjny i podejmuje inne działania, mające na celu dalszy dynamiczny rozwój Grupy BEST, niezależnie od procesu połączenia z Kredyt Inkaso, jego ewentualnego wydłużenia lub zawieszenia. Pełne informacje na temat działalności oraz danych finansowych podmiotu na stronie internetowej http://www.kredytinkaso.pl 1I 1

Kontakt dla inwestorów: Mariusz Ilnicki Tel. +48 668 48 36 73 e-mail: marisz.ilnicki@best.com.pl BEST S.A. UL. MORSKA 59 81-323 GDYNIA Tel.(58) 769 92 99 Fax(58) 769 92 26 best@best.com.pl www.best.com.pl Zachęcamy do śledzenia profilu Grupy BEST na Twitterze: twitter.com/best_grupa Profil Inwestora BEST najważniejsze,spersonalizowane informacje o Grupie BEST bezpośrednio na Twój e-mail. Zarejestruj się! www.best.com.pl zakładka: Dla Inwestorów -> Profil Inwestora BEST 11I 1