Raport roczny za rok 2008. Index Copernicus International S.A. Warszawa, dnia 17 czerwca 2009 roku

Raport roczny za rok 2008 Index Copernicus International S.A. Warszawa, dnia 17 czerwca 2009 roku

Spis treści: I. Pismo Zarządu... 3 II. Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje rocznego sprawozdania finansowego... 5 III. Wprowadzenie do sprawozdania finansowego Index Copernicus International S.A. za rok obrotowy 2007... 6 IV. Roczne sprawozdanie finansowe Index Copernicus S.A. za rok obrotowy 2008... 11 Bilans na dzień 31.12.2008r. wraz z danymi porównywalnymi... 11 Rachunek zysków i strat (wariant porównawczy) za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2008 r. wraz z danymi porównywalnymi... 15 Rachunek przepływów pieniężnych (metoda pośrednia) za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2008 r. wraz z danymi porównywalnymi... 17 Zestawienie zmian w kapitale własnym w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2008 r. wraz z danymi porównywalnymi... 19 Dodatkowe informacje i objaśnienia do sprawozdania finansowego za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2008 r... 21 V. Sprawozdanie Zarządu z działalności Index Copernicus International S.A. w roku obrotowym 2008... 32 VI. Oświadczenia Zarządu... 57 2

I. Pismo Zarządu Szanowni Akcjonariusze i Inwestorzy! Rok 2008 był bardzo ważny okres dla Index Copernicus International. W kwietniu spółka zadebiutowała na rynku NewConnect. i ralizując zaplanowaną strategię pomimo kryzysu na rynkach finansowych spółka dostarczała wartości akcjonariuszom na lepszym poziomie niż średnia rynku New Connect. Realizując misję stworzenia globalnej platformy współpracy naukowej, Index Copernicus rozwijał unikalny w skali światowej Zintegrowany System Zarządzania Nauką IC Scientist Z jego podstawową częścią portalem dla naukowców IC Scientsist. Do wydarzeń minionego roku, mających istotny wpływ na działalność Spółki zaliczamy: Strategiczną współpracę z firmą Google mającą na celu w archiwizację w zasobach Google Scholar dorobku naukowego niepublikowanego do tej pory w formie elektronicznej Wykorzystanie platformy Index Copernicus w projekcie PSF (Partner Search Facilitator) w ramch 7go programu ramowego Unii Europejskiej Wprowadzenie nowych produktów i funkcjonalności internetowej platformy VRG wykorzystywanej przez dział CRO (Clinical Research Organization) do prowadzenia projektów badawczych na zlecenie międzynarodowych koncernów farmaceutycznych Realizację programu pilotażowego wykorzystującego platformę IC Institutions na zlecenie Ośrodka Przetwarzania Informacji przy Ministerstwie Nauki i Szkolnictwa Wyższego w Polsce Uzyskanie nowych umów na publikację czasopism naukowych w ramach działalności wydawniczej Index Copernicus Udoskonalenie i komercyjne wykorzystanie Publisher Panel panelu wspomagający proces redakcyjny specjalistycznych czasopism naukowych Zwiększenie ilości ewaluowanych wydawnictw naukowych w ramach IC Journal Master List wykorzystującą obiektywną wieloparametryczną metodologię oceny Index Copernicus. W imieniu Index Copernicus International S.A. przedstawiamy Raport Roczny za rok obrotowy 2008, obejmujący okres działalności w formie spółki akcyjnej od 1 stycznia. do 31 grudnia 2008 r. Rok 2008 okazał się lepszy niż rok 2007 pod względem wyników finansowych. Sprzedaż netto wzrosła w stosunku do roku poprzedniego o blisko 20% osiągając poziom 1.637 tys. zł. Spółką zamknęła rok stratą na poziomie -1.427 tys. zł, która była o blisko 13% mniejsza niż rok wcześniej. Kapitały własne Spółki na koniec 2008 roku wyniosły 3.722 tys. zł. Głównym zadaniem nowego zarządu powołanego w marcu 2009 jest pełne komercyjne wykorzystanie potencjału Systemu Index Copernicus. Kreowanie wartości dla akcjonariuszy poprzez znaczący wzrost przychodów i uzyskanie pozytywnego wyniku netto oraz ciągłe rozwijanie Systemu i umacnianie Marki Index Copernicus. 3

Dziękujemy pracownikom i Współpracownikom Spółki za zaangażowanie, członkom Rady Nadzorczej za wsparcie, a Akcjonariuszom za okazane zaufanie. Zachęcamy Państwa do śledzenia rozwoju i inwestowania w Spółkę poprzez NewConnect, ponieważ Index Copernicus nie tylko wykorzystuje innowacje, ale przede wszystkim je TWORZY. Z poważaniem, Andrzej Cudny Prezes Zarządu Index Copernicus International S.A. 4

II. Wybrane dane finansowe, zawierające podstawowe pozycje rocznego sprawozdania finansowego W tys. PLN W tys. EUR Dane w tys. zł/eur 1 stycznia 2008 31 grudnia 2008 1 stycznia 2008 31 grudnia 2008 Przychody ze sprzedaży 1.637,1 465.5 Zysk (strata) ze sprzedaży -1.028.1-292.4 Zysk (strata) na działalności operacyjnej -1.017.4-289.3 Zysk (strata) z działalności gospodarczej -1.426.5-405.6 Zysk (strata) brutto -1.427.3-405.9 Zysk (strata) netto -1.427.3-405.9 Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej -534.6-105.9 599.1-152.0-30.1 170.4 Przepływy pieniężne netto razem -41.4 11.8 Aktywa razem 5.026,4 1.204.7 Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania 1.304.7 312.7 Kapitał (fundusz) akcyjny 6.411.4 1.536.6 Kapitał własny 3.721.7 892.0 Liczba akcji (szt) 6.411.420 6.411.420 Zysk (strata) na jedną akcję (zł/eur) -0,22-0,06 Wartość księgowa na jedną akcję (zł/eur) 0,58 0,14 Kursy użyte do przeliczenia złotych na euro: pozycje bilansowe wg średniego kursu NBP na dzień 31 grudnia 2008 roku: 4,1724 EUR/PLN; pozycje rachunku zysków i strat oraz rachunku przepływów pieniężnych wg średniego kursu NBP za okres 01.01.2008 31.12.2008: 3,5166 EUR/PLN. 5

Sprawozdanie finansowe Index Copernicus International S.A. za rok obrotowy 2008 1. Index Copernicus International Spółka Akcyjna została zawiązana w drodze przekształcenia z Medical Science International Sp. z o.o. W dniu 16 października 2007 r. Spółka Akcyjna została zarejestrowana w Rejestrze Przedsiębiorców Krajowego Rejestru Sądowego, prowadzonym przez Sąd Rejonowy dla miasta st. Warszawy w Warszawie, Wydział XII Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem KRS 0000290680. Czas trwania Spółki jest nieograniczony. 2. Siedziba Spółki znajduje się w Warszawie. Adres: Al. Jerozolimskie 146 C 02-325 Warszawa. 3. Podstawowym przedmiotem działalności Spółki w 2008 roku była działalność wydawnicza. Przedmiotem działalności Spółki wg Polskiej Klasyfikacji Działalności jest: 1) Doradztwo w zakresie prowadzenia działalności gospodarczej i zarządzania (74.14.A), 2) Działalność holdingów (74.15.Z), 3) Wydawanie książek (22.11.Z), 4) Wydawanie Gazet (22.12.Z), 5) Wydawanie czasopism i wydawnictw periodycznych (22.13.Z), 6) Pozostała działalność wydawnicza (22.15.Z), 7) Drukowanie gazet (22.21.Z), 8) Działalność poligraficzna pozostała, gdzie indziej nie sklasyfikowana (22.22.Z), 9) Introligatorstwo (22.23.Z), 10) Działalność graficzna pomocnicza (22.25.Z), 11) Transmisja danych (64.20.C), 12) Działalność telekomunikacyjna pozostała (64.20.G), 13) Działalność związana z bazami danych (72.40.Z), 14) Przetwarzanie danych (72.30.Z), 15) Reklama (74.40.Z), 16) Działalność związana z organizacją targów i wystaw (74.87.A), 17) Działalność usługowa związana z przygotowaniem druku (PKD 22.24.Z), 18) Reprodukcja komputerowych nośników informacji (PKD 22.33.Z), 19) Działalność agentów specjalizujących się w sprzedaży określonego towaru lub określonej grupy towarów, gdzie indziej niesklasyfikowana (PKD 51.18.Z), 20) Sprzedaż hurtowa pozostałych artykułów użytku domowego i osobistego (PKD 51.47.Z), 21) Sprzedaż hurtowa realizowana na zlecenie (PKD 51.1), 22) Sprzedaż hurtowa komputerów, urządzeń peryferyjnych i oprogramowania (PKD 51.84.Z), 23) Sprzedaż hurtowa pozostałych maszyn i urządzeń biurowych oraz mebli biurowych (PKD 51.85.Z), 24) Działalność centrów telefonicznych (call center) (PKD 74.86.Z), 25) Działalność związana z tłumaczeniami i usługami sekretarskimi (PKD 74.85.Z), 26) Działalność edycyjna w zakresie oprogramowania (PKD 72.21.Z), 27) Działalność w zakresie oprogramowania, pozostała (PKD 72.22.Z), 28) Badanie rynku i opinii publicznej (PKD 74.13.Z), 29) Działalność bibliotek innych niż publiczne (PKD 92.51.B), 30) Rozpowszechnianie filmów i nagrań wideo (PKD 92.12.Z), 6

31) Działalność radiowa i telewizyjna (PKD 92.20.Z), 32) Działalność badawczo rozwojowa (PKD 73), 33) Kształcenie ustawiczne dorosłych i pozostałe formy kształcenia, gdzie indziej niesklasyfikowane (PKD 80.42.B), 34) Wydawanie nagrań dźwiękowych (PKD 24.14.Z), 35) Działalność komercyjna gdzie indziej niesklasyfikowana (PKD 74.8), 36) Kupno i sprzedaż nieruchomości na własny rachunek (PKD 70.12.Z), 37) Wynajem nieruchomości na własny rachunek (PKD 70.20.Z), 38) Prace badawczo-rozwojowe w dziedzinie nauk medycznych i farmacji (PKD 73.10.F); 39) Działalność archiwów (PKD 92.51.C); 4. Sprawozdanie finansowe Spółki obejmuje informacje finansowe za okres od 01 stycznia do 31 grudnia 2008 r. 5. W składzie Jednostki nie występują samobilansujące oddziały (równorzędne). 6. Sprawozdanie finansowe sporządzone zostało przy założeniu kontynuowania działalności Spółki. 7. Przy sporządzaniu sprawozdania finansowego, w zakresie w jakim ustawa pozostawia jednostce prawo wyboru, Spółka kierowała się następującymi zasadami (polityką) rachunkowości: Sprawozdanie finansowe zostało sporządzone zgodnie z rozdziałem 4 i 5 ustawy o rachunkowości oraz rozporządzeniem o instrumentach finansowych. Spółka posiada dokumentację opisującą przyjęte przez nią zasady rachunkowości stosowane w sposób ciągły. Istotnym elementem tej dokumentacji jest zbiór określonych zasad i metod wyceny aktywów i pasywów oraz ustalania wyniku finansowego, w tym zasad, co do których Spółka miała w świetle ustawy o rachunkowości, prawo wyboru rozwiązań lub stosowania uproszczeń. Sprawozdanie finansowe sporządzono stosując poniżej opisane zasady rachunkowości: Wartości niematerialne i prawne ujmuje się w księgach według cen ich nabycia i umarza metodą liniową Odpisy amortyzacyjne dokonywane są począwszy od miesiąca następującego po miesiącu oddania wartości niematerialnej i prawnej do używania. Do ustalenia okresu amortyzacji, przyjęto ekonomiczną użyteczność tych składników majątkowych. Wykazane w bilansie wartości niematerialne obejmują aport wniesiony do Spółki w postaci praw do patentów, przyjęto, że okres ekonomicznej użyteczności tych praw wyniesie 15 lat. Dlatego stawka amortyzacji przyjęta przez Spółkę wynosi 6,7% rocznie. Przy określaniu amortyzacji wartości niematerialnych i prawnych przyjmuje się, że składniki o cenie jednostkowej: - od 1.500 zł rozliczne są w koszty w okresie 60 miesięcy - do 1.500 zł zaliczane są w koszty w100% wartości w momencie zakupu - poniżej 1.000 zł traktowane są jako koszty usług, przy czym składniki dotyczące opłaty za modyfikację programu komputerowego o cenie jednostkowej poniżej 1.500 zł traktowane są, jako usługi. Do środków trwałych zaliczane są rzeczowe aktywa trwałe (z wyjątkiem inwestycji) kontrolowane przez spółkę, kompletne i zdatne do użytkowania na dzień przyjęcia ich do eksploatacji o przewidywanym okresie użytkowania powyżej 1 roku. Wartość początkową 7

środków trwałych ustala się według cen nabycia, kosztów wytworzenia lub wartości po aktualizacji wyceny i powiększa o koszty ich ulepszenia. W bilansie rzeczowy majątek trwały jest wykazywany w wartości netto, tj. pomniejszony o skumulowaną amortyzację z uwzględnieniem odpisów z tytułu trwałej utraty wartości. Odpisów amortyzacyjnych dokonuje się począwszy od pierwszego dnia miesiąca następującego po miesiącu, w którym przyjęto do używania środek trwały, do końca tego miesiąca, w którym następuje zrównanie wartości odpisów amortyzacyjnych z jego wartością początkową, lub w którym środek trwały przeznaczono do likwidacji, sprzedano lub stwierdzono jego niedobór. Do ustalenia okresu amortyzacji przyjęto ekonomiczną użyteczność środków trwałych. - środki trwałe o wartości, powyżej 1.500 zł amortyzuje się: liniowo; stawka amortyzacji księgowej jest równa amortyzacji podatkowej. - środki trwałe o mniejszej wartości (do kwoty 1.500 zł) amortyzuje się (zalicza do kosztów) przy zastosowaniu zasady: 100% wartości w momencie zakupu, przy czym składniki o cenie jednostkowej poniżej 1000 zł traktowane są, jako materiały. Należności krótkoterminowe Zostały wykazane w kwocie wymagającej zapłaty po pomniejszeniu o odpisy aktualizujące. Odpisy aktualizujące wartości należności zalicza się odpowiednio do pozostałych kosztów operacyjnych lub do kosztów finansowych zależnie od rodzaju należności, której dotyczy odpis. Należności wyrażone w walutach obcych wycenia się według kursu średniego NBP z dnia wystawienia faktury. Różnice kursowe odnosi się w przychody lub koszty finansowe. Krótkoterminowe aktywa finansowe Pozycja ta obejmuje środki pieniężne w kasie i na rachunkach bankowych, środki pieniężne w drodze i inne środki pieniężne obejmujące ekwiwalenty środków pieniężnych płatne w okresie nie dłuższym niż trzy miesiące od dnia bilansowego. Do tej grupy aktywów zalicza się też inne aktywa pieniężne (np. weksle i czeki obce płatne w terminie dłuższym niż 3 miesiące oraz należne dywidendy wynikające z decyzji organu spółki, w której jednostka ma udziały lub akcje). Wycena środków pieniężnych i innych aktywów pieniężnych następuje według wartości nominalnej. Rozliczenia międzyokresowe czynne obejmują tytuły dokonanych faktycznie wydatków, które będą stanowiły koszty następnych okresów sprawozdawczych (np. koszty ubezpieczenia, dzierżawy, niskocenne składniki majątkowe, itp.). W zależności od przewidywanego okresu rozliczenia w bilansie prezentowane są jako długo lub krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe. Kapitały własne ujmowane są w księgach rozrachunkowych z podziałem na ich rodzaje i według zasad określonych przepisami prawa i postanowieniami umowy (statutu) Spółki. Zadeklarowane, lecz nie wniesione wpłaty na kapitał podstawowy ujmuje się jako należne wpłaty na poczet kapitału. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny rzeczowego majątku trwałego dotyczy aktualizacji majątku trwałego na 1 stycznia 1995 roku. W przypadku zbycia lub likwidacji składnika majątku objętego tą aktualizacją, odpowiednią część kapitału rezerwowego z aktualizacji wyceny jest przenoszona na kapitał zapasowy. Ponadto na kapitał ten odnosi się różnicę pomiędzy wartością godziwą a ceną nabycia, po pomniejszeniu o podatek odroczony, aktywów dostępnych do sprzedaży, jeśli istnieje cena 8

rynkowa ustalona na aktywnym rynku regulowanym, albo których wartość godziwa może być ustalona w inny wiarygodny sposób. Odpis z tytułu trwałej utraty wartości majątku trwałego, który uprzednio podlegał aktualizacji wyceny pomniejsza kapitał z aktualizacji do wysokości części kapitału, która dotyczy tego składnika majątku trwałego, a w przypadku, gdy odpis przewyższa ten kapitał, różnica zaliczana jest w koszty okresu sprawozdawczego, w którym dokonano odpisu. Koszty emisji poniesione przy powstaniu spółki akcyjnej lub podwyższeniu kapitału zakładowego zmniejszają kapitał zapasowy do wysokości nadwyżki wartości emisji nad wartością nominalną akcji, a pozostała ich część zalicza się do kosztów finansowych. Zobowiązania krótkoterminowe wyceniane są w kwocie wymagającej zapłaty. Odsetki za zwłokę w zapłacie księgowane są w przypadku otrzymania noty od dostawcy. Zobowiązania wyrażone w walutach obcych przelicza się na PLN wg kursu średniego NBP z dnia poniesienia. Różnice kursowe odnosi się w koszty albo przychody finansowe z tytułu różnic kursowych. Jednostka sporządza rachunek wyników w wersji porównawczej. Koszty Koszty operacyjne są ujmowane w okresie, którego dotyczą. Ewidencja kosztów prowadzona jest w układzie porównawczym. Przychody Przychody ze sprzedaży towarów i produktów są rozpoznawane w momencie ich dostawy, a co za tym idzie transferu ryzyka i korzyści wynikających z prawa własności do towarów lub produktów. Przychody obejmują należne lub uzyskane kwoty ze sprzedaży usług. Ujmowane są one na podstawie wystawianych faktur sprzedaży w okresach, których dotyczą. Podatek dochodowy Bieżące zobowiązania z tytułu podatku dochodowego od osób prawnych ustalane są zgodnie z polskimi przepisami podatkowymi. W związku z przejściowymi różnicami między wykazywaną w księgach rachunkowych wartością aktywów i pasywów a ich wartością podatkową oraz stratą podatkową możliwą do odliczenia w przyszłości, Spółka tworzy rezerwę i ustala aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego. Aktywa ustala się w wysokości kwoty przewidzianej w przyszłości do odliczenia od podatku dochodowego, w związku z ujemnymi różnicami przejściowymi, które spowodują w przyszłości zmniejszenie podstawy obliczenia podatku dochodowego, przy uwzględnieniu zasady ostrożności. Rezerwę z tytułu odroczonego podatku dochodowego tworzy się w wysokości kwoty podatku dochodowego, wymagającej w przyszłości zapłaty w związku z występowaniem dodatnich różnic przejściowych, to jest różnic, które spowodują zwiększenie podstawy obliczenia podatku w przyszłości. Wysokość rezerwy i aktywów ustala się z uwzględnieniem stawek podatku dochodowego obowiązujących w roku, w którym wpłyną one na wielkość podstawy opodatkowania. Rezerwy i aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego dotyczące operacji rozliczanych z kapitałem własnym, odnosi się również na kapitał własny. 9

Porównywalność danych Zaprezentowane wyżej zasady rachunkowości Spółka stosuje w sposób ciągły w kolejnych latach obrotowych. Dane sprawozdawcze są w pełni porównywalne z danymi za poprzedni rok obrotowy. Warszawa, 17 czerwca 2009 r. Andrzej Cudny Prezes Zarządu 10

IV. Roczne sprawozdanie finansowe Index Copernicus S.A. za rok obrotowy 2008 Bilans na dzień 31.12.2008r. wraz z danymi porównywalnymi Stan w zł na koniec roku obrotow.: Wyszczególnienie 2008 2007 1 3 4 AKTYWA A. AKTYWA 4 501 934,92 4 766 513,61 TRWAŁE I. Wartości niematerialne i prawne 4 349 999,92 4 690 999,96 1) Koszty zakończonych prac rozwojowych - - 2) Wartość firmy - - 3) Prawa autorskie, licencje na oprogramowanie komputerowe itp.. 4 349 999,92 4 690 999,96 4) Zaliczki na poczet wartości niematerialnych i prawnych - - II. Rzeczowe aktywa trwałe 132 813,05 56 391,70 1. Środki trwałe w użytkowaniu 32 813,05 56 391,70 a) grunty - - - w tym - prawo wieczystego użytkowania - - b) budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej - - c) urządzenia techniczne i maszyny 32 813,05 56 391,70 d) środki transportu - - e) inne środki trwałe - - 2. Środki trwałe w budowie 100 000,00 0,00 3. Zaliczki na środki trwałe w budowie 0,00 0,00 III. Należności długoterminowe 0,00 0,00 1. od jednostek powiązanych - - 2. od jednostek pozostałych - - IV. Inwestycje długoterminowe 0,00 0,00 1) Nieruchomości 0,00 0,00 2) Wartości niematerialne i prawne 0,00 0,00 3) Długoterminowe aktywa finansowe 0,00 0,00 a) w jednostkach powiązanych: 0,00 0,00 - udziały lub akcje - - - inne papiery wartościowe - - - udzielone pożyczki - - - inne długoterminowe aktywa finansowe - - b) w pozostałych jednostkach: 0,00 0,00 - udziały lub akcje - - - inne papiery wartościowe - - - udzielone pożyczki - - 11

- inne długoterminowe aktywa finansowe - - 4) Inne inwestycje długoterminowe 0,00 0,00 V. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 19 121,95 19 121,95 1) Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 19 121,95 19 121,95 2) Inne rozliczenia międzyokresowe długoterminowe - - B. AKTYWA OBROTOWE 524 418,46 696 344,11 I. Zapasy 0,00 0,00 1. Materiały - - 2. Półprodukty i produkty w toku - - 3. Produkty - - gotowe 4. Towary - - 5. Zaliczki na dostawy - - II. Należności krótkoterminowe 209 041,63 329 962,26 1. Należności od jednostek powiązanych 0,00 0,00 a) z tytułu dostaw i usług, w okresie spłaty: 0,00 0,00 - do 12 miesięcy - - - powyżej 12 miesięcy - - b) inne 0,00 0,00 2. Należności od pozostałych jednostek 209 041,63 329 962,26 a) z tytułu dostaw i usług, w okresie spłaty: 197 175,35 203 066,21 - do 12 miesięcy 197 175,35 203 066,21 - powyżej 12 miesięcy - - b) z tyt. podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń społ. oraz innych 452,63 19 192,27 świadczeń c) należności wewnątrzzakładowe 0,00 0,00 d) inne 11 413,65 107 703,78 e) dochodzone na drodze sądowej 0,00 0,00 III. Inwestycje krótkoterminowe 313 771,02 365 555,45 1. Krótkoterminowe aktywa finansowe 313 771,02 365 555,45 a) w jednostkach powiązanych 0,00 0,00 - udziały lub akcje - - - inne papiery wartościowe - - - udzielone pożyczki - - - inne krótkoterminowe aktywa finansowe - - b) w pozostałych jednostkach 121 437,27 131 799,00 - udziały lub akcje - - - inne papiery wartościowe - - - udzielone pożyczki 121 437,27 131 799,00 - inne krótkoterminowe aktywa finansowe - - c) środki pieniężne i inne aktywa pieniężne 192 333,75 233 756,45 - środki pieniężne na rachunkach bankowych 192 037,56 233 756,45 - środki pieniężne w kasie 296,19-12

- inne środki pieniężne - - - inne aktywa pieniężne - - 2. Inne inwestycje krótkoterminowe - - IV. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 1 605,81 826,40 1. Rozliczenia międzyokresowe kosztów - czynne 0,00 0,00 2. Pozostałe 1 605,81 826,40 AKTYWA RAZEM: 5 026 353,38 5 462 857,72 PASYWA 1 3 4 A. KAPITAŁY (FUNDUSZE) WŁASNE 3 721 697,07 5 023 332,64 I. Kapitał (fundusz) podstawowy 6 411 420,00 6 050 000,00 II. Należne wkłady na kapitał (fundusz) podstawowy (wielkość ujemna) 15,35-99 065,40 III. Udziały / akcje własne (wielkość ujemna) 0,00 0,00 IV. Kapitał (fundusz) zapasowy 341 107,14 341 107,14 V. Kapitał (fundusz) rezerwowy z aktualizacji wyceny środków trwałych 0,00 0,00 VI. Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe 0,00 361 420,00 VII. Zysk (strata - ze znakiem minus "-") netto z lat ubiegłych -1 603 530,64 0,00 VIII Wynik finansowy netto (strata - ze znakiem minus "-") za rok -1 427 314,78-1 630 129,10. obrotowy IX. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego (wielkość ujemna) 0,00 0,00 B. ZOBOWIĄZANIA I REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA 1 304 656,31 439 525,08 I. Rezerwy na zobowiązania 0,00 0,00 1. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego - - 2. Rezerwa na świadczenia emerytalne i podobne 0,00 0,00 - długoterminowa - - - krótkoterminowa - - 3. Pozostałe rezerwy 0,00 0,00 - długoterminowe - - - krótkoterminowe - - II. Zobowiązania długoterminowe 0,00 0,00 1. Wobec jednostek powiązanych 0,00 0,00 2. Wobec pozostałych jednostek 0,00 0,00 a) kredyty i pożyczki - - b) z tytułu emisji dlużnych papierów wartościowych - - c) inne zobowiązania finansowe - - d) inne - - III. Zobowiązania krótkoterminowe 1 249 987,91 338 883,22 1. Wobec jednostek powiązanych 0,00 0,00 a) z tytułu dostaw i usług, o okresie wymagalności: 0,00 0,00 - do 12 miesięcy - - 13

- powyżej 12 miesięcy - - b) inne 0,00 0,00 2. Wobec pozostałych jednostek 1 249 987,91 338 883,22 a) kredyty i pożyczki 543 459,85 33 268,07 b) z tytułu emisji dlużnych papierów wartościowych 0,00 0,00 c) inne zobowiązania finansowe 0,00 0,00 d) zobowiązania z tyt. dostaw mediów 0,00 0,00 e) pozostałe zobowiązania z tytułu dostaw i usług, o okresie 299 209,95 233 013,94 wymagalności: - do 12 miesięcy 299 209,95 233 013,94 - powyżej 12 mieięcy - - f) zaliczki otrzymane na dostawy 0,00 0,00 g) zobowiązania wekslowe 0,00 0,00 h) z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń 3 143,39 68 557,25 i) z tytułu wynagrodzeń 4 004,72 3 616,29 j) zobowiązania wewnątrzzakładowe 0,00 0,00 k) inne 400 170,00 427,67 3. Fundusze specjalne 0,00 0,00 IV. Rozliczenia międzyokresowe 54 668,40 100 641,86 1) Ujemna wartość firmy 0,00 0,00 2a) Inne rozliczenia międzyokresowe - długoterminowe 0,00 0,00 2b) Inne rozliczenia międzyokresowe - krótkoterminowe 54 668,40 100 641,86 w tym - rozliczenia międzyokresowe przychodów - - PASYWA RAZEM: 5 026 353,38 5 462 857,72 Warszawa, 17 czerwca 2009 r. Andrzej Cudny Prezes Zarządu 14

Rachunek zysków i strat (wariant porównawczy) za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2008 r. wraz z danymi porównywalnymi Wyszczególnienie Kwota w zł za rok: 2008 2007 1 3 4 A Przychody netto ze sprzedaży i zrównane z nimi 1 637 080,78 1 368 386,14 w tym - od jednostek powiązanych - - I. Przychody netto ze sprzedaży produktów (wyrobów i usług), 1 637 080,78 1 368 386,14 w tym: II. Zmiana stanu produktów (zwiększenie - wartość dodatnia, 0,00 0,00 zmniejszenie - wartość ujemna III. Koszty wytworzenia produktów na własne potrzeby 0,00 0,00 jednostki IV. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów 0,00 0,00 B. Koszty działalności operacyjnej 2 665 162,90 2 974 985,24 I. Amortyzacja 362 942,21 384 553,08 II. Zużycie materiałów i energii 41 833,34 81 477,62 III. Usługi obce 1 270 474,99 1 107 956,20 IV. Podatki i opłaty: 39 316,82 60 105,62 - w tym: podatek akcyzowy - - V. Wynagrodzenia 820 816,41 1 028 674,51 VI. Ubezpieczenia społeczne i inne świadczenia 101 971,63 146 084,37 VII. Pozostałe koszty rodzajowe 27 807,50 166 133,84 x. Razem koszty rodzajowe, w tym - dotyczące: 2 665 162,90 2 974 985,24 - obciążenia przez jednostki powiązane - - VIII. Wartość sprzedanych towarów i materiałów 0,00 0,00 C. Wynik ze sprzedaży (A-B) -1 028 082,12-1 606 599,10 D. Pozostałe przychody operacyjne 40 315,60 12 734,89 I. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 0,00 0,00 II. Dotacje (w tym - rozliczane w czasie) 0,00 0,00 III. Inne przychody operacyjne 40 315,60 12 734,89 E. Pozostałe koszty operacyjne 29 607,38 20 384,65 I. Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 0,00 0,00 II. Amortyzacja finansowana dotacjami rozliczanymi w czasie 0,00 0,00 III. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych 0,00 0,00 IV. Inne koszty operacyjne 29 607,38 20 384,65 F. Wynik z działalności operacyjnej (C+D-E) -1 017 373,90-1 614 248,86 G. Przychody 26 658,27 7 513,75 finansowe I. Dywidendy i udziały w zyskach: 0,00 0,00 - w tym: od jednostek powiązanych - - II. Odsetki: 0,00 7 513,75 - w tym: od jednostek powiązanych - - III. Zysk ze zbycia inwestycji 0,00 0,00 IV. Aktualizacja wartości inwestycji 0,00 0,00 V. Inne 26 658,27 0,00 15

H. Koszty finansowe 435 799,15 41 423,39 I. Odsetki: 12 175,35 35 606,51 - w tym: dla jednostek powiązanych - - II. Strata ze zbycia inwestycji 0,00 0,00 III. Aktualizacja wartości inwestycji 400 000,00 0,00 IV. Inne 23 623,80 5 816,88 I. Wynik z działalności gospod. (F+G-H) -1 426 514,78-1 648 158,50 J. Wynik zdarzeń nadzwyczajnych (J.I-J.II) -800,00 0,00 I. Zyski nadzwyczajne - - II. Straty nadzwyczajne 800,00 - K. Wynik brutto (I+/-J) -1 427 314,78-1 648 158,50 L. Podatek dochodowy 0,00 0,00 M. Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty) 0,00-18 029,40 N. Wynik netto (K-L-M) -1 427 314,78-1 630 129,10 O. Suma przychodów i zysków 1 704 054,65 1 388 634,78 P. Suma kosztów i strat 3 131 369,43 3 036 793,28 Warszawa, 17 czerwca 2009 r. Andrzej Cudny Prezes Zarządu 16

Rachunek przepływów pieniężnych (metoda pośrednia) za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2008 r. wraz z danymi porównywalnymi A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej Kwota w zł za rok: 2008 2007 1 2 3 I. Zysk ( strata) netto -1 427 314,78-1 630 129,10 II. Korekty razem (plus +, minus -) 892 740,73 438 088,47 1. 362 942,21 384 553,08 Amortyzacja 2. Zyski - (straty + ) z tytułu różnic kursowych 11 872,35-3. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) - 4 552,52 31 469,07 4. Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej - 5. Zmiana stanu rezerw - - 6. Zmiana stanu zapasów - - 7. Zmiana stanu należności - 120 920,63-192 953,75 8. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterm.- z wyjątkiem pożyczek i kredytów 400 912,92 130 806,04 9. Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych - 45 194,06 89 214,03 10. Inne 287 680,46-5 000,00 korekty III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej (I + II) -534 574,05-1 192 040,63 B. Przepływy środków pieniężnych z dzialalności inwestycyjnej I. Wpływy 0,00 0,00 1. Zbycie wartości niemater. i prawn. oraz rzeczowych aktywów trw. - - 2. Zbycie inwestycji w nieruchomości oraz wartości niemat. i prawne - - 3. Z aktywów finansowych 0,00 0,00 a) w jednostkach powiązanych - - b) w pozostałych jednostkach 0,00 0,00 - zbycie aktywów finansowych - - - dywidendy i udziały w zyskach - - - spłata udzielonych pożyczek długoterminowych - - - odsetki - - - inne wpływy z aktywów finansowych - - 4. Inne wpływy inwestycyjne - - II. Wydatki (ze znakiem minus "-") -105 929,40-211 370,67 1. Nabycie wartości niemater. i prawn. oraz rzeczowych aktywów trw. - 105 929,40-111 370,67 2. Inwestycje w nieruchomości oraz wartości niemater. i prawne - - 3. Na aktywa finansowe, w tym: - - 100 000,00 a) w jednostkach powiązanych - - 100 000,00 b) w pozostałych jednostkach 0,00 0,00 - nabycie aktywów finansowych - - udzielone pożyczki długoterminowe - - 4. Inne wydatki inwestycyjne - III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej (I+II) -105 929,40-211 370,67 C. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej I. Wpływy 599 080,75 1 574 777,60 17

1. Wpływy netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału 99 080,75 1 454 777,60 2. Kredyty i pożyczki 500 000,00 120 000,00 3. Emisja dłużnych papierów wartościowych - - 4. Inne wpływy finansowe - - II. Wydatki (ze znakiem minus "-") 0,00-150 000,00 1. Nabycie udziałów (akcji) własnych - - 2. Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli - - 3. Inne, niż powyższe wydatki z tytułu podziału zysku - - 4. Spłaty kredytów i pożyczek - - 150 000,00 5. Wykup dłużnych papierów wartościowych - - 6. Z tytułu innych zobowiązań finansowych - - 7. Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu finansowego - - 8. Odsetki - - 9. Inne wydatki finansowe - - III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej (I+II) 599 080,75 1 424 777,60 D. Przepływy pieniężne netto razem (A.III +B.III+C.III) -41 422,70 21 366,30 E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym: -41 422,70 21 366,30 - zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych - - F. Środki pieniężne na początek okresu 233 756,45 212 390,15 G. Środki pieniężne na koniec okresu, w tym: 192 333,75 233 756,45 - o ograniczonej możliwości dysponowania - - Warszawa, 17 czerwca 2009 r. Andrzej Cudny Prezes Zarządu 18

Zestawienie zmian w kapitale własnym w okresie od 1 stycznia do 31 grudnia 2008 r. wraz z danymi porównywalnymi Wyszczególnienie Kwota na koniec roku: 2008 2007 1 2 3 I. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO) 5 023 332,64 128 684,14 - korekty błędów podstawowych 26 598,46 - I.a. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO), po korektach 5 049 931,10 128 684,14 1. Kapitał (fundusz) podstawowy - na początek okresu 6 050 000,00 50 000,00 1.1. Zwiększenie kapitału (funduszu) podstawowego - z tytułu: 361 420,00 6 000 000,00 podwyższenie kapitału podstawowego - 6 000 000,00 - zarejestrowanie podwyższenia kapitału 361 420,00-1.2. Zmniejszenie kapitału (funduszu) podstawowego - z tytułu: 0,00 0,00 - umorzenia udziałów / akcji - - -. - - 1.3. Kapitał (fundusz) podstawowy - na koniec okresu 6 411 420,00 6 050 000,00 2. Należne (nie wniesione) wpłaty na kapitał (fundusz) podstawowy - na początek 99 065,40 27 500,00 okresu 2.1. Zwiększenie należnych wpłat na kapitał (fundusz) podst.- z tyt.: - 71 565,40 2.2. Zmniejszenie należnych wpłat na kapitał (fundusz) podst.- z tyt.: 99 080,75-2.3. Należne wpłaty na kapitał (fundusz) podstawowy - na koniec okresu -15,35 99 065,40 3. Udziały / akcje własne - na początek okresu 0,00 0,00 3.1. Zwiększenie - z tytułu. - - 3.2. Zmniejszenie - z tytułu. - -. 3.3. Udziały / akcje własne - na koniec okresu 0,00 0,00 4. Kapitał (fundusz) zapasowy - na początek okresu 341 107,14 0,00 4.1. Zwiększenia kapitału (funduszu) zapasowego - z tytułu: 0,00 341 107,14 - emisji udziałów / akcji powyżej wartości nominalnej - - - z podziału zysku (ustawowo) - 106 184,14 nadwyżka ceny emisyjnej nad ceną nominalną - 234 923,00 - przeniesienia z kapitału / funduszu z aktualizacji wyceny - - 4.2. Zmniejszenia kapitału (funduszu) zapasowego- z tytułu: 0,00 0,00 - pokrycia strat bilansowych - - -. - - - - - -. - - 4.3. Kapitał (fundusz) zapasowy - na koniec okresu 341 107,14 341 107,14 5. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny - na początek okresu 0,00 0,00 5.1. Zwiększenie kapitału (funduszu) z aktualizacji wyceny - z tytułu: 0,00 0,00 - aktualizacji wartości środków trwałych - - -. - - 5.2 Zmniejszenie kapitału (funduszu) z aktualizacji wyceny - z tytułu: 0,00 0,00 - zbycia środków trwałych i przeniesienia na fundusz zapasowy - - -. - - 5.3. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny - na koniec okresu 0,00 0,00 6. Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe - na początek okresu 361 420,00 0,00 6.1. Zwiększenie - z tytułu: 0,00 361 420,00 19

- niezarejestrowane podwyższenie kapitału - 361 420,00 - pozostałe zwiększenia - - 6.2 Zmniejszenie - z tytułu: 361 420,00 0,00 - zarejestrowanie podwyższenia kapitału 361 420,00 - - pozostałe zmniejszenia - - 6.3 Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe - na koniec okresu 0,00 361 420,00 7. Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu - przed korektą ub.okresu 0,00 264 665,68 7.1. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu 0,00 264 665,68 korekty błędów podstawowych - - 7.2. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu, po korektach 0,00 264 665,68 a) zwiększenie (z tytułu zysku z ub.r., minus odpisy zaliczkowe) - - b) zmniejszenie (z tytułu...) 0,00 264 665,68 - wypłaty dywidendy - - - przeniesienie na kapitał zapasowy - 106 184,14 - pokrycie straty z lat ubiegłych - 158 481,54 - pozostałe - - 7.3. Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu 0,00 0,00 7.4. Strata z lat ubiegłych na początek okresu, 1 603 530,64 158 481,54 - korekty błędów podstawowych - 7.5. Strata z lat ubiegłych na początek okresu, po korektach 1 603 530,64 158 481,54 a) zwiększenie (z tytułu...) - - b) zmniejszenie (z tytułu) sfinansowanie z kapitału rezerwowego - 158 481,54 7.6. Strata z lat ubiegłych na koniec okresu 1 603 530,64 0,00 7.7. Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu -1 603 530,64 0,00 8. Wynik netto roku obrotowego (a-b-c) -1 427 314,78-1 630 129,10 a) zysk netto wg RZiS - - b) strata netto wg RZiS (ze znakiem minus "-") - 1 427 314,78-1 630 129,10 c) zaliczkowe odpisy z zysku (ze znakiem minus "-") - - II. Kapitał (fundusz) własny na koniec okresu (BZ) 3 721 697,07 5 023 332,64 IIIa Planowany podział zysku - poza kapitały własne (dywidenda itp.) - -. IIIb. Fundusz własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty) Warszawa, 17 czerwca 2009 r. 3 721 697,07 5 023 332,64 Andrzej Cudny Prezes Zarządu 20

Dodatkowe informacje i objaśnienia do sprawozdania finansowego za okres od 1 stycznia do 31 grudnia 2008 r. DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA DO BILANSU: 1. Zmiany wartości bilansowej grup rodzajowych środków trwałych, wartości niematerialnych i prawnych oraz inwestycji długoterminowych (w złotych): L.p Wyszczególni enie Rodzaj Danych Stan na początek roku Zwiększenia + Zmniejszenia - Nabycia, wytworz., likwidacja Aktualizacja wartości Pozostałe zwiększenia i zmniejszenia Stan na koniec roku 1 Grunty Wartość początkowa 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 2 Budynki i budowle Wartość początkowa 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Umorzenie 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 3 Urządzenia techniczne i maszyny Wartość początkowa 180.946,28 3.939,40 0,00-59.017,57 125.868,11 Umorzenie 124.554,58 19.952,17 0,00-51.451,69 930.55,06 4 Środki transportu Wartość początkowa 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Umorzenie 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 5 Inne środki Wartość początkowa 28.589,16 0,00 0,00-16.029,95 12.559,21 trwałe tzw. wysokocenne Umorzenie 28.589,16 0,00 0,00-16.029,95 12.559,21 6 Razem środki trwałe tzw. wysokocenne Wartość początkowa 209.535,44 3939,40 0,00-75.047,52 138.427,32 Umorzenie 153.143,74 19.952,17 0,00-67.481,64 105.614,27 7 Środki trwałe tzw. Niskocenne Ogółem środki Wartość Początkowa 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Umorzenie 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Wartość Początkowa 209.535,44 3.939,40 0,00-75.047,52 138.427,32 21

8 trwałe Umorzenie 153.143,74 19.952,17 0,00-67.481,64 105.614,27 9 Wartości Wartość Początkowa 5.051.264,33 1.990 0,00 0,00 5.053.254,33 niematerialne i prawne Umorzenie 360.264,37 342.990,04 0,00 0,00 703.254,41 10 Inwestycje długoterminow e Wartość Początkowa 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Umorzenie 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 2. Wartość i powierzchnia gruntów użytkowanych wieczyście: Spółka nie posiada gruntów użytkowanych wieczyście. 3. Informacje o nieamortyzowanych / nieumarzanych przez jednostkę nieruchomościach i innych środkach trwałych, używanych na podstawie umów najmu, dzierżawy i innych umów (w tym z tyt. leasingu) oraz o zmianach w tym zakresie w ciągu roku obrotowego (w miarę możliwości - podać również wartość): a) lokale na cele biurowe, Umowa najmu lokalu biurowego przy Al. Jerozolimskich 146C w Warszawie. 4. Stan zobowiązań wobec budżetu państwa lub jednostek samorządu terytorialnego z tytułu uzyskania prawa własności budynków i budowli - na: a. pierwszy dzień roku obrotowego:...............0 zł, b. ostatni dzień roku obrotowego:.................0 zł, c. zmiany (a - b):.............................. 0 zł. 5. Dane o liczbie i wartości nominalnej posiadanych akcji, udziałów, obligacji itp. obcych: Spółka nie posiada akcji obcych. Spółka posiadała 100 udziałów o łącznej wartości nominalnej 50.000 AFI. Spółka zakupiła udziały AFI Sp. z o.o. za 400.000, z dniem 31.12.2008 zostały one odpisane w 100%. 6. Dane o strukturze własności kapitału podstawowego oraz liczbie i wartości nominalnej subskrybowanych akcji, w tym - uprzywilejowanych: Wyszczególnienie na pierwszy dzień - wartość Stan w roku obrotowym: na ostatni dzień wartość % akcji I. Akcje posiadane przez głównych właścicieli razem II. Akcje pozostałe 6.050.000,00 6.050.000,00 94,36% 0,00 361.420,00 5,64% OGÓŁEM: I + II 6.050.000,00 6.411.420,00 100% 22

7. Strata za okres od 1 stycznia 2008 roku do 31 grudnia 2008 roku w kwocie 1.427.314,78 zł zostanie pokryta z zysków lat przyszłych. 8. Dane o stanie rezerw według celu ich utworzenia na przestrzeni roku obrotowego (w zł): L.p. Rezerwy Stan na pierwszy dzień roku obrotowego Zwiększenia Wykorzystanie Rozwiązanie Stan na ostatni dzień roku obrotowego 1. 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 2. 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 3. 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 4. 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 5. 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 9. Dane o stanie odpisów aktualizacyjnych na przestrzeni roku obrotowego (w zł): L.p. Odpisy Stan na ostatni dzień aktualizacyjne na: Zwiększenia Wykorzystanie Rozwiązanie roku obrotowego 1. Inwestycje długoterminowe 0,00 0,00 0,00 0,00 2. Niechodliwe itp. Zapasy 0,00 0,00 0,00 0,00 3. Należności objęte postępowaniem ugodowym itp. 0,00 0,00 0,00 0,00 4. Pozostałe należności 22.041,02 0,00 0,00 22.254,62 5. Odsetki od powyższych należności 0,00 0,00 0,00 0,00 10. Podział zobowiązań długoterminowych wg pozycji bilansu o pozostałym od dnia bilansowego, przewidywanym umową, okresie spłaty (w tys. zł): Zobowiązania długoterminowe 1. Długoterminowe pożyczki, obligacje i inne papiery wartościowe Razem na: Stan na koniec roku wg okresu spłaty Początek okresu Koniec okresu Od 1 Od 1 Od 3 lat Ponad 5 roku roku do do 5 lat lat 3 lat 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 2. Długoterminowe kredyty bankowe 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 3. Pozostałe zobowiązania długoterminowe 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 Razem 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 23

11. Czynne i bierne rozliczenia międzyokresowe kosztów i przychodów (w zł) L.p. 1. 2. Wyszczególnienie Czynne rozliczenie międzyokresowe kosztów razem, w tym: Pierwszy dzień roku obrotowego Stan na: Ostatni dzień roku obrotowego 19.948,36 20.727,77 a.) Przygotowanie nowe produkcji 0,00 0,00 b.) Wdrożenie programów komputerowych 0,00 0,00 c.) Czynsz opłacony z góry 0,00 0,00 d.) Opłaty nie dotyczące roku sprawozdawczego 826,40 826,40 e.) Ubezpieczenia rzeczowe 0,00 779,41 f.) Aktywo na podatek odroczony 19.121,96 19.121,96 Bierne rozliczenie międzyokresowe kosztów razem, w tym: 100.641,87 54.668,40 a.) Dostawy wykonane, lecz nie zafakturowane 0,00 0,00 b.) Składki ubezpieczeniowe, nie będące zobowiązaniami 0,00 0,00 c.) Zaległe urlopy dot. Roku sprawozdawczego 0,00 0,00 d.) Planowane nagrody jubileuszowe i odprawy 0,00 0,00 e.) Większe remonty 0,00 0,00 f.) Pozostałe 100.641,87 54.668,40 L.p. 12. Zobowiązania bilansowe, zabezpieczone na majątku Jednostki (w zł): Wyszczególnienie Stan na: Pierwszy dzień roku obrotowego Ostatni dzień roku obrotowego OGÓŁEM, w tym: 0,00 0,00 1. Hipotecznie na nieruchomościach 0,00 0,00 2. Pod zastaw towarów 0,00 0,00 3. Z tyt. Ustanowienia sekwestru 0,00 0,00 4. Inne 0,00 0,00 13. Zobowiązania warunkowe, w tym również udzielone przez Jednostkę gwarancje i poręczenia, także wekslowe, oraz z tytułu hipoteki kaucyjnej: nie występują. Warszawa, 17 czerwca 2009 r. Andrzej Cudny Prezes Zarządu 24

DODATKOWE INFORMACJE I OBJAŚNIENIA DO RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT 1. Struktura rzeczowa (rodzaje działalności) i terytorialna (kraj, eksport) przychodów netto ze sprzedaży towarów i produktów (w zł): Lp Wyszczególnienie Kraj Eksport Razem 1. A. Przychody ze sprzedaży itp. 0,00 0,00 0,00 Towary i materiały razem 0,00 0,00 0,00 W tym na rzecz Grupy Kapitałowej 0,00 0,00 0,00 2. Wyroby 0,00 0,00 0,00 W tym na rzecz Grupy Kapitałowej 0,00 0,00 0,00 3. Usługi 1.312.192,52 324.888,26 1.637.080,78 W tym na rzecz Grupy Kapitałowej 0,00 0,00 0,00 4. Razem 1+2+3 1.312.192,52 324.888,26 1.637.080,78 5. Plus zmiana stanu produktów 0,00 0,00 0,00 6. Koszt wł. sprzedaży wewnętrznej - - - 7. Ogółem przychody ze sprzedaży: 4+5+6 1.312.192,52 324.888,26 1.637.080,78 8. Pozostałe przychody operacyjne 40.315,60 0,00 40.315,60 9. Przychody finansowe 26.658,27 0,00 26.658,27 10. Zyski nadzwyczajne 0,00 0,00 0,00 11. OGÓŁEM PRZYCHODY I ZYSKI 1.379.166,39 324.888,26 1.704.054,65 2. Wysokość i wyjaśnienie przyczyn odpisów aktualizujących wartość środków trwałych (pkt.i.1): nie wystąpiły. 3. Wyjaśnienie odpisów aktualizujących wartość zapasów, o których mowa w pkt. I.9, lp.2: nie wystąpiły. 4. Informacje o przychodach, kosztach i wynikach działalności zaniechanej w roku obrotowym lub przewidzianej do zaniechania w roku następnym: nie wystąpiła. 5. Syntetyczne zestawienie danych dla celów ustalenia podatku dochodowego od osób prawnych za okres 01.01.2008 31.12.2008 r.: 25

Szczegółowe zestawienie dla celów ustalenia podatku dochodowego za okres 01.01.2008-31.12.2008 r. L.p. Treść Kwoty pośrednie (w zł) Sumy kwoty (w zł) 1 2 3 1 Przychody księgowe 1.704.054,65 2 Eliminacja z przychodów kwot, które podatkowo powinny być wykazane po stronie kosztów, bądź w ogóle podatkowo nie powinny być wykazane: 3 4 5 Minus przychody księgowe nie zaliczane do podatkowych : -14.744,30 a) przychody ze żródeł nie podlegających opodatkowaniu b) naliczone, lecz nie otrzymane (nie wpłacone) odsetki od należności -14.744,30 c) rozwiązane w wyniku zapłat odpisy aktualizacyjne na nalezności - uprzednio nie uznane za k.u.p. d) wyrównanie amortyzacji 0,00 e) prace w toku 0,00 Plus przychody podatkowe nie zaliczane do przychodów księgowych: 0,00 a) otrzymywane nieodpłatne świadczenia 0,00 b) korekty umorzenia archiwaliów, obciążającego w latach ub. wynik fin. 0,00 c) pozostałe 0,00 Razem przychody podatkowe 1.689.310,35 6 Koszty księgowe razem 2.731.369,43 7 Korekta kosztów o kwoty, wykazane ze znakiem przeciwnym po stronie przychodów, bądź które podatkowo w ogóle nie powinny być wykazane: 8 Minus - koszty księgowe przejściowo podatkowo nieuzasadnione: -42.825,75 a) nie wypłacone osobom fizycznym nie prowadzącym działalności gospodarczej należności z tyt. wynagrodzeń, honorariów itp.. 0,00-4.004,72 b) nie wypłacona premia roczna, łącznie z ZUS 0,00 c) ujemne statystyczne różnice kursowe -8.433,74 d) koszty ZUS -6.459,00 e) nie zaliczane do kosztów podatkowo uzasadnionych utworzone w roku obrotowym odpisy aktualizujące wartość należności, których nieściągalność została uprawdopodobniona -22.041,02 0,00 0,00 9 f) nie zaliczane do kosztów podatkowo uzasadnionych inne rezerwy, utworzone w ciężar kosztów roku obrotowego g)... 0,00 h) pozostałe koszty, przejściowo nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów -1.887,27 Minus - koszty księgowe trwale podatkowo nieuzasadnione: -760.649,50 a) koszty dot. przychodów, nie podlegających opodatkowaniu 0,00 b) odpisy z tyt. zużycia samochodów osobowych o wartości przekraczającej 20.000 EURO oraz dotyczące ich składki ubezpieczeniowe c) straty powstałe w wyniku likwidacji nie w pełni umorzonych środków trwałych, jeżeli środki te utraciły przydatność gospodarczą na skutek zmiany rodzaju działalności lub metody jej prowadzenia 0,00 0,00-7.565,88 d) poniesione koszty zaniechanych inwestycji -400.000,00 26

e) nie zaliczane do kosztów podatkowo uzasadnionych odpisy i wpłaty na fundusze, tworzone przez podatnika 0,00 f) naliczone lecz nie zapłacone albo umorzone odsetki od zobowiązań, w tym - również od kredytów i pożyczek -10.191,78 g) darowizny i ofiary wszelkiego rodzaju - tzw. gratisy 0,00 h) koszty egzekucyjne, związane z niewykonaniem zobowiązań 0,00 i) grzywny i kary pieniężne, orzeczone w postępowaniu karnym, karnym skarbowym, administracyjnym i w sprawach o wykroczenia oraz odsetki od tych grzywien i kar j) kary, opłaty i odszkodowania oraz odsetki od tych zobowiązań, dotyczące nieprzestrzegania przepisów w zakresie ochrony środowiska i bhp k) wierzytelności, odpisane jako przedawnione 0,00 l) odsetki od zobowiązań podatkowych itp. -1.891,80 ł) kary umowne i odszkodowania z tytułu wad dostarczonych towarów i wykonanych robót i usług itp. m) nie zaliczane do kosztów podatkowo uzasadnionych wierzytelności, odpisane jako nieściągalne lub umorzone n) 0,00 o) koszty, dotyczące lat ubiegłych, poniesione w roku obrotowym, nie zaliczane do kosztów podatkowo uzasadnionych p) koszty 0,00 q) przekraczające ustalone limity wydatki na rzecz pracowników z tytułu używania przez nich samochodów prywatnych na rzecz podatnika r) wpłaty na rzecz PFRON 0,00 s) składki na rzecz organizacji, do których przynależność podatnika nie jest obowiązkowa 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 0,00 t) nie zaliczone do kosztów podatkowo uzasadnionych wydatki, ponoszone na rzecz udziałowców (akcjonariuszy) nie będących pracownikami oraz na rzecz osób wchodzących w skład organów stanowiących 0,00 10 11 u) ew. zaliczone do kosztów bieżących składki ZUS itp. - od nagród i premii z zysku -6.000,00 w) nie zaliczany do kosztów podatkowo uzasadnionych podatek VAT 0,00 x) podatek akcyzowy od nadmiernych ubytków lub zawinionych niedoborów 0,00 y) amortyzacja środków trwałych zakupionych z dotacji oraz w części odliczonej od podstawy opodatkowania z) straty, powstałe w wyniku utraty lub likwidacji nie ubezpieczonych samochodów oraz kosztów ich remontów powypadkowych ź) przekraczające limit wydatki z tytułu kosztów używania dla potrzeb działalności gospodarczej samochodów osobowych, nie stanowiących składników majątku 0,00 podatnika ż) pozostałe koszty, trwale nie stanowiące kosztów uzyskania przychodów -335.000,04 Plus koszty podatkowe, nie zaliczane w roku obrotowym do kosztów księgowych -26.598,46 a) plus różnice kursowe statyst. z ub. r. - zrealizowane w roku obrotowym 0,00 b) plus wypłacone w b.r. należności za prace doraźne, nie zaliczone do kosztów podatkowych w ub. r., a wypłacone w 2002 r. c) plus inne koszty podatkowe, nie zaliczone w roku obrotowym do kosztów księgowych (np.. korekty lat ubiegłych) 0,00 0,00 0,00-26.598,46 Razem koszty uzyskania przychodów 2.301.295,72 27

12 Podstawa opodatkowania brutto: 5 11-611.985,37 13 Odliczenia doliczenia od-do podstawy opodatkowania itp. x 0,00 a) strata z lat ubiegłych 0,00 b) darowizny na cele społecznie użyteczne - do 10% dochodu 0,00 c) darowizny na cele społecznie użyteczne - do 15% dochodu 0,00 14 Podstawa opodatkowania netto -611.985,37 15 Podatek dochodowy od poz. 14 x 19% 0,00 6. Poniesione w ostatnim roku i planowane na następny rok nakłady na niefinansowe aktywa trwałe: L.p. Wyszczególnienie Ostatni rok obrotowy Planowane na następny rok 1. Maszyny i urządzenia 0,00 0,00 2. Pozostałe środki trwałe 0,00 0,00 3. W tym nakłady na ochronę środowiska 0,00 0,00 28

7. Informacje o zyskach i stratach nadzwyczajnych: L.p. Wyszczególnienie Zyski nadzwyczajne Straty nadzwyczajne 1. Zdarzenia losowe 0,00 0,00 2. Zaniechanie lub zawieszenie pewnego rodzaju 0,00 0,00 działalności 3. Upadłość lub ugoda bankowa, postępowanie 0,00 0,00 układowe lub naprawcze 4. 0,00 0,00 5. Pozostałe 0,00 0,00 Razem 0,00 0,00 8. Podatek dochodowy od wyniku na operacjach nadzwyczajnych; nie występuje 9. Przyszłe zobowiązania z tytułu podatku dochodowego: L.p. Wyszczególnienie Kwota do opodatkowania Kwota podatku 1. Zarachowane a nie zapłacone odsetki 0,00 0,00 2. Różnice kursowe ujemne z wyceny bilansowej 0,00 0,00 3. Różnice kursowe dodatnie z wyceny środków pieniężnych 0,00 0,00 4. Odliczenie straty z lat ubiegłych 0,00 0,00 5. Pozostałe tytułu 0,00 0,00 Razem 0,00 0,00 OBJAŚNIENIE STRUKTURY ŚRODKÓW PIENIĘŻNYCH (przyjętych do rachunku przepływów pieniężnych) 1. Płatności zobowiązań z tytułu leasingu finansowego: nie występują. 2. Nabycie/sprzedaż udziałów (akcji) w Jednostkach zależnych i stowarzyszonych: nie występuje. 3. Odsetki uzyskane z papierów wartościowych: nie występują. INFORMACJE O ZATRUDNIENIU I WYNAGRODZENIACH ITP. ORGANÓW ZARZĄDZAJĄCYCH I NADZORUJĄCYCH 1. Przeciętne w roku obrotowym zatrudnienie etatowe w grupach zawodowych: L.p. Wyszczególnienie Przeciętne liczba zatrudnionych w roku poprzedzającym obrotowym 1. Administracja 0 0 2. Pracownicy podstawowi 13 13 3. Pracownicy pozostali 0 0 Razem 13 13 2. Wynagrodzenia, łącznie z wynagrodzeniem z zysku (i udziałem w dywidendach), wypłacone lub należne osobom wchodzącym w skład organów zarządzających i nadzorujących spółek handlowych: L.p. Wyszczególnienie Kwota w roku z tytułu: Razem wynagrodzeń dywidendy 1. Członkowie organów zarządzających 101.644,66 0,00 101.644,66 2. Członkowie organów nadzorujących 0,00 0,00 0,00 29

3. Pożyczki i zaliczki (na cele inne, niż zakupy i koszty podróży) oraz inne świadczenia udzielone członkom organów zarządzających i organów nadzorujących spółek handlowych: L.p. Wyszczególnienie Stan na początek roku obrotowego Udzielone w bieżącym roku obrotowym Spłacone w bieżącym roku obrotowym Stan na koniec roku obrotowego A/Zarząd 0,00 0,00 0,00 0,00 1. Pożyczki 131.799,00 0,00 10.361,73 121.437,21 2. Zaliczki 107.703,78 0,00 96.290,13 11.413,65 3. Inne świadczenia 0,00 0,00 0,00 0,00 B/Rada Nadzorcza 0,00 0,00 0,00 0,00 1. Pożyczki 0,00 0,00 0,00 0,00 2. Zaliczki 0,00 0,00 0,00 0,00 3. Inne świadczenia 0,00 0,00 0,00 0,00 4. W jednostce transakcje (z wyjątkiem wypłat wynagrodzeń osobom fizycznym, wynikających z umów-zlecenia i o dzieło) z członkami zarządu i organami nadzorczymi oraz ich małżonkami, krewnymi lub powinowatymi w linii prostej do drugiego stopnia lub związanymi z tytułu opieki, przysposobienia lub kurateli z osobą zarządzającą lub będącą w organach nadzorczych jednostki lub spółkami, w których osoby te są właścicielami, znaczącymi udziałowcami lub akcjonariuszami (obroty brutto za 2008 rok): Knowledge Publishing Grup Sp. z o.o. 103.845,63 Platforma Mediowa Point-Group S.A. 43.247,78 INFORMACJE ZAPEWNIAJĄCE PORÓWNYWALNOŚĆ DANYCH LICZBOWYCH 1. W roku obrotowym nie miały miejsca zmiany zasad (polityki) rachunkowości, w tym - metod wyceny oraz zmian sposobu sporządzania sprawozdania finansowego, wywierające istotny wpływ na sytuację majątkową, finansową i wynik finansowy jednostki. INFORMACJE DLA CELÓW SPRAWOZDANIA ŁĄCZNEGO ORAZ SKONSOLIDOWANEGO 1. Sprawozdanie Jednostki: nie podlega konsolidacji ze względu na przepis art. 56 ustawy o rachunkowości* - inne powody 2. Jednostka nie jest powiązana kapitałowo ze spółkami innymi. 3. W Jednostce wspólne przedsięwzięcia, które nie podlegają konsolidacji metodą pełną lub praw własności: nie występują; INFORMACJE O MOŻLIWOŚCI KONTYNUOWANIA DZIAŁALNOŚCI 1. Stwierdza się, że nie występuje niepewność co do możliwości kontynuowania działalności jednostki w dającej się przewidzieć perspektywie. Sprawozdanie finansowe nie zawiera korekt/y z tym związane. 30