PREZENTACJA SPÓŁKI 9 października 2015
O Spółce 1 1 1 1 2 2 1 20 1 2 1 2 4 1 3 2 Ogólnopolski zasięg działalności Czołowy dystrybutor materiałów elektrotechnicznych i oświetleniowych Dostawca innowacyjnych rozwiązań Zdywersyfikowany portfel odbiorców Nieprzerwany wzrost biznesu od ponad 25 lat 47 punktów sprzedaży 1 Liczba punktów sprzedaży w danym województwie 2
GRODNO S.A. 238 mln Przychód 84 mln Kapitalizacja 30.000 Klienci / rok 340 Pracownicy 500 Dostawcy 40.000 Faktury/miesiąc 51 Serwery 27.000 Produkty w magazynie 22.500 m 2 Powierzchnia magazynowa 28 Grupy produktowe 134 Samochody 108 Elektrownie PV 10.000km Wizyty handlowe 500 Wysyłki/dzień 3
Przewagi konkurencyjne Spółki GRODNO DYSTRYBUTOR SPRZĘTU ELEKTRYCZNEGO DOSTAWCA KOMPLEKSOWYCH ROZWIĄZAŃ Silnie zdywersyfikowana grupa odbiorców Szeroki asortyment Know-how budowany przez lata Oferuje usługi trudne do skopiowania przez standardowych dystrybutorów W ofercie Emitenta są towary znanych marek Atrakcyjny dobór struktury asortymentu Stale wzbogaca bazę zrealizowanych projektów Posiada zasoby do realizacji kompleksowych usług Oferta produktów marki własnej Niska wrażliwość na wojnę cenową Stale rozszerza kompetencje w zakresie audytu energetycznego 4
Obszary działalności Obszary działalności Grodno 1. Dystrybucja materiałów elektrycznych Najważniejszy obszar działalności (większość przychodów Spółki) 47 punktów handlowych w całej Polsce (czołowy dystrybutor w Polsce) Szeroki i zdywersyfikowany asortyment (kable, przewody, oprawy oświetleniowe, źródła światła, osprzęt, elektronarzędzia, LED) i znane marki (Philips, OSRAM, Schneider, Eaton, Legrand, Telefonika i własna marka LUNO) 2. Audyt i inżynieria oświetlenia Cel usług: minimalizacja / optymalizacja kosztów zakupu energii u klientów (zmniejszenie zużycia energii do ogrzewania, klimatyzacji i wentylacji oraz energii elektrycznej zużywanej przez urządzenia) Spółka sprzedaje gotowy projekt / kompleksowe rozwiązanie 3. Rozwiązania dla przemysłu Audyt energetyczny w przemyśle Automatyka i elektryka przemysłowa wsparcie w zakresie wdrożenia nowoczesnych rozwiązań Kompletacja i dostawa komponentów elektrycznych na potrzeby funkcjonowania zakładu Utrzymywanie magazynu lokalnego z zapasem produktów pod bieżące potrzeby klienta 4. Fotowoltaika Projektowanie i wybór optymalnego umiejscowienia instalacji fotowoltaicznej, montaż i podłączenie do istniejącej sieci. Usługi: (1) projekt instalacji -> (2) dobór komponentów -> (3) wykonawstwo -> (4) serwis Aktywność Emitenta w tym segmencie odzwierciedla na trendy panujące na rynkach zachodnich 4. Klimatyzacja Systemy typu Split oraz systemy VRF. Usługi: (1) projekt instalacji -> (2) dobór komponentów -> (3) wykonawstwo -> (4) serwis 5
Fotowoltaika Dostawcy Doradztwo, montaż i serwis Zaprojektowanie instalacji Dobór komponentów Wykonawstwo Serwis Dystrybucja Dystrybucja urządzeń fotowoltaicznych Sprzedaż paneli Dystrybucja okablowania Odbiorcy Małe i średnie przedsiębiorstwa Jednostki budżetowe samorządów terytorialnych Gospodarstwa domowe Duże zakłady przemysłowe 3 000 Roczne uzyski energii oraz zysk z jej wyprodukowania na instalacji własnej Emitenta w Małopolu 1 081 100 000 zł 1 200 Okres zwrotu z inwestycji w instalację PV 2 500 2 000 1 500 1 000 500 0 73 122 382 637 661 1 101 892 1 486 1 802 894 864 846 1 490 1 440 1 410 654 1 090 510 850 187 167 312 278 75 000 zł 900 50 000 zł 600 25 000 zł 300 - zł 0 zwrot po 5 latach 2014 2015 2016 2017 2018 2019 2020 2021 2022 Skumulowany zysk z produkcji energii Nakład inwestycyjny (*) Dane szacunkowe Uzysk energii (kwh) Zysk z produkcji energi (PLN) Zwrot na poziomie poniżej 5 lat przy założeniu 8% wzrostu cen energii i 0,7% spadku ilości energii wyprodukowanej przez moduły PV. 6
Audyt i inżynieria oświetlenia oraz usługi dla przemysłu Model usługi Audyt (analiza poboru energii elektrycznej u klienta) Elementy składowe usług audytu i inżynierii oświetlenia Dobór produktów (przygotowanie dla klienta odpowiednich produktów) Projekt (opracowanie rozwiązań umożliwiających uzyskanie oszczędności) Realizacja (wdrożenie na obiekcie klienta opracowanych rozwiązań koncepcyjnych) Wykonanie przez instalatorów ale na zlecenie i pod kontrolą Emitenta Audyt energetyczny Obiekty wielkopowierzchniowe Audyt zdarzeń niszczących Bogata baza projektów Audyt oświetleniowy Inżynieria oświetleniowa Wsparcie magazynowo logistyczne klienci Hotele Zakłady przemysłowe Utrzymanie ruchu Silna pozycja na warszawskim rynku Szeroka paleta usług Usługi dla Służb Utrzymania Ruchu w przemyśle Usługi door-opener 7
ROZWIJAMY SIĘ Prognoza 350 300 250 14x 238 292 200 Wzrost sprzedaży w 15 lat 182 193 209 150 125 100 50 21 22 30 40 48 52 61 72 99 100 0 2000 2001 2002 2003 2004 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 8
ZWIĘKSZAMY WYDAJNOŚĆ 800 000 780 000 760 000 740 000 21% 720 000 700 000 680 000 660 000 640 000 620 000 600 000 Sprzedaż / pracownika 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014
OFERUJEMY WIĘCEJ 350 300 250 22% 200 Sprzedaż rozwiązań 150 100 50 0 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Sprzedaż Rozwiązania
ROZWIJAMY SIĘ (NIE ROZRASTAMY) 350 300 250 66% Handlowcy 200 Handlowcy 150 100 50 Pozostali 0 2005 2006 2007 2008 2009 2010 2011 2012 2013 2014 2015 Pozostałe Handel
WYPRZEDZAMY ZMIANY Handlowcy PRODUKT OFERTA ROZWIĄZANIE Pozostali Lata 90-te 2000-2010 Od 2010
JESTEŚMY KONSEKWENTNI Od czasu debiutu (rok 2010/2011) do dzisiaj (rok 2014/2015) 10,9% Średnioroczny wzrost EBITDA 12,8% Średnioroczny wzrost przychodów Obecnie (2014/2015) 12,8 mln EBITDA 2014/2015 6,1 mln Zysk netto Prognoza (2015/2016) 17,5mln EBITDA 2015/2016 9,7mln Zysk netto Prognoza 2015/2016
Strategia rozwoju Spółki Cel: Pozycja lidera wśród dystrybutorów elektrotechniki w PL Planowane działania 1 Rozwój sieci sprzedaży 2 Rozwój nowych segmentów 3 Optymalizacja procesów operacyjnych Zwiększenie liczby punktów handlowych Ekspansja na terenie Polski północno zachodniej Nawiązanie współpracy z partnerami na zasadzie franczyzy Rozwój grup asortymentowych w ramach oświetlenia typu LED Rozwój i promocja marki własnej LUNO Stała budowa wiedzy eksperckiej Rozwój segmentu fotowoltaiki i klimatyzacji Optymalizacja kosztów logistyki Skrócenie drogi do klienta Zaawansowany system do zarządzania informacją o produktach Rozwój platformy e-commerce Efekty Pokrycie całego kraju Zaspokojenie klienta wymagającego cenowo Efekty Zmiana struktury przychodów Wzrost udziału marki własnej w sprzedaży Efekty Zdolność do zaspokojenia klienta wymagającego cenowo Utrzymanie marż Wzrost wielkości przychodów i zysków Wzrost udziału fotowoltaiki w ogólnych przychodach Spółki Zwiększenie efektywności prowadzonej działalności 14
Władze + akcjonariat Andrzej Jurczak Prezes Zarządu Absolwent Szkoły Głównej Handlowej w Warszawie Prezes Zarządu Spółki od 2006r. Był prezesem zarządu RGB Technik Sp. z o.o. (dawniej Electro Service Sp. z o.o.) oraz przewodniczącym rady nadzorczej Inter Elektro S.A., Jest mężem członka zarządu Moniki Jurczak Udział w kapitale zakładowym 24% 33% 10% Jarosław Jurczak Wiceprezes Zarządu Absolwent Wyższej Szkoły Handlu i Prawa im. Łazarskiego w Warszawie Wiceprezes Zarządu Spółki od 2006r. 33% Jurczak Jarosław Jurczak Andrzej Trigon TFI SA, Kraków Pozostali Udział w głosach 15% Monika Jurczak Członek Zarządu Absolwent Szkoły Głównej Handlowej w Warszawie, kierunek Zarządzanie i Marketing oraz studiów podyplomowych Polskiej Akademii Nauk w Warszawie, kierunek Dyrektor Finansowy Członek Zarządu Spółki od 2009 r. Jest żoną prezesa zarządu Andrzeja Jurczaka 6% 39% 40% Jurczak Jarosław Jurczak Andrzej Trigon TFI SA, Kraków Pozostali 15
Dlaczego warto zainwestować w Spółkę Nieprzerwany wzrost biznesu od 25 lat Bogata baza zrealizowanych projektów Wiarygodne prognozy Stabilny akcjonariat Potencjał do wypłat dywidendy 16
Zapraszamy do współpracy Grodno S.A. ul. Kwiatowa 14 05-126 Nieporęt www.grodno.pl ir@grodno.pl 17