Prezentacja wynikowa MONNARI TRADE S.A. I półrocze 2016 r.

Transkrypt

1 Prezentacja wynikowa MONNARI TRADE S.A. I półrocze 2016 r.

2 ZASTRZEŻENIE Niniejsza prezentacja (dalej Prezentacja) została przygotowana przez MONNARI TRADE S.A. (dalej Spółka) z przeznaczeniem dla inwestorów, akcjonariuszy Spółki, klientów oraz analityków finansowych. Prezentacja nie stanowi oferty sprzedaży, zaproszenia do złożenia oferty nabycia lub objęcia papierów wartościowych lub instrumentów finansowych, jak również Prezentacja ta nie jest jakąkolwiek poradą lub rekomendacją w odniesieniu do tychże papierów wartościowych lub innych instrumentów finansowych. Niniejsze Prezentacja może obejmować stwierdzenia dotyczące przyszłości Spółki, przyszłych planów oraz strategii lub planowanych zdarzeń. Mając na uwadze, że stwierdzenia zostały przyjęte na podstawie oczekiwań i projekcji dotyczących przyszłych wydarzeń, są one obarczone ryzykiem oraz niepewnością. Spółka nie jest zobowiązana do uaktualniania lub publicznego ogłaszania jakichkolwiek zmian, aktualizacji i modyfikacji w odniesieniu do treści zawartych w Prezentacji. Spółka ani jakikolwiek z jej przedstawicieli nie będzie ponosił odpowiedzialności za jakąkolwiek szkodę wynikającą z użycia Prezentacji lub jakichkolwiek informacji w niej zawartych lub na innej podstawie pozostającej w związku z Prezentacją. 2

3 Grupa MONNARI TRADE w liczbach Stan na dzień 30 czerwca 2016 r. Liczba salonów firmowych Przychody netto ze sprzedaży ,0 mln PLN Powierzchnia salonów firmowych Zysk operacyjny EBIT m 2 11,7 mln PLN Liczba miast, w których jesteśmy obecni Zysk netto 72 12,2 mln PLN Liczba stałych klientek Zobowiązania długoterminowe 600 tys. 0,0 mln PLN Liczba pracowników Środki pieniężne ,6 mln PLN 3

4 Model biznesowy Sprzedaż towarów zaprojektowanych przez MONNARI Zarządzanie marką Projektowanie wyprodukowanych dla MONNARI w salonach MONNARI pod marką MONNARI Zarządzanie salonami firmowymi Logistyka i magazynowanie Zarządzanie dostawcami Nadzór nad produkcją 4

5 Jakość, elegancja i styl MONNARI TRADE S.A. zarządzanie i marketing, sprzedaż towarów 131 spółek zależnych (100 %) Usługi wzajemne wewnątrz Grupy Kapitałowej HR, IT Sprzedaż i dystrybucja odzieży, umowy najmu z CH Projektowanie oraz nadzór nad produkcją Zarządzanie nieruchomościami i znakami towarowymi

6 Sprzedaż opieramy na sieci salonów firmowych Jesteśmy obecni we wszystkich dużych i średnich miastach w Polsce. W dalszym ciągu będziemy zwiększać liczbę i powierzchnię salonów firmowych. Jednocześnie: walczymy o znaczącą pozycję w sprzedaży ecommerce poniżej 5 % ogółu przychodów; chcemy poszerzyć naszą obecność na rynku modowym - w drodze akwizycji - poprzez kreację nowych marek. 6

7 Najważniejsze wydarzenia w I półroczu 2016 r. Rozwój sieci salonów w latach (30.06). (łączna powierzchnia w m 2 ) salonów salonów 129 salonów 149 salonów 98 salonów 102 salony powierzchnia salonów (m2) 7

8 Najważniejsze wydarzenia w I półroczu 2016 r. Zmiany w sieci w I półroczu 2016 r. Nowe otwarcia - 3, o łącznej pow. ok. 0,68 tys. m2 Powiększenia salonów 5, o łącznej powierzchni powiększenia 0,45tys. m2 Zamknięcia 3 - o łącznej powierzchni 0,40 tys. m2. W II półroczu 2016 r. zostanie zrealizowana większość planowanych otwarć (15 umów najmu negocjowanych o łącznej powierzchni ok. 4 tys.m 2 ) Średnia wielkość salonu obecnie to 187 m2 vs. 158 m2 w 2011 r., wzrost o 18,4% powierzchnia salonów (m2)

9 Najważniejsze wydarzenia w I półroczu 2016 r. Skup akcji własnych od 29 stycznia 2016 r. Jakość, elegancja i styl Spółka Dominująca od dnia 29 stycznia 2016 r. prowadzi skup akcji własnych. Na dzień r. oraz na dzień publikacji Sprawozdania za I H 2016 r. Spółka Dominująca posiada akcji własnych, stanowiących 0,829% kapitału zakładowego oraz dających 0,711 % głosów na Walnym Zgromadzeniu. Skup będzie kontynuowany.

10 Najważniejsze wydarzenia w I półroczu 2016 r. Aktywne akcje marketingowe Cotygodniowe akcje promocyjne Cross-promocje. Z marką MONNARI współpracują takie marki jak Mary Kay, Monolith, Schogotten, Dove Polska, FIAT oraz Bank Pekao S.A. i Sygma Bank S.A. Nie zapominamy o innych wsparcie Fundacji Gajusz Hospicjum dla dzieci; udział w ogólnopolskiej akcji Szczęśliwe Dukaty organizowanej przez spółkę Mennica Polska S.A. i fundację TVN oraz wsparcie Festiwalu 4 Kultur oraz konferencji psychologicznej w Łodzi. 10

11 Polityka dywidendowa podporządkowana jest możliwościom dalszego rozwoju MONNARI TRADE S.A. Mocna pozycja gotówkowa i brak zobowiązań długoterminowych u podstaw decyzji ZWZ z 23 maja 2016 o wypłacie akcjonariuszom pierwszej w historii dywidendy Dywidenda na 1 akcję 0,20 zł Dzień dywidendy 1 lipca 2016 Dzień wypłaty dywidendy 19 lipca 2016 Kwota dywidendy ,60 zł Stopa wypłaty dywidendy 25,4% skonsolidowanego znormalizowanego zysku netto za 2015 r. Liczba akcji objętych dywidendą Będziemy w dalszym ciągu inwestować w rozwój Grupy MONNARI Znaczny potencjał rozwoju Grupy wobec spodziewanego wzrostu wydatków na cele konsumpcyjne (wzrost gospodarczy i konwergencja wydatków na odzież Polaków do wydatków obywateli krajów rozwiniętych). 11

12 Akcjonariat udział w kapitale zakładowym udział w ogólnej liczbie głosów Mirosław Misztal Mirosław Misztal 23,0% 23,1% Fair sp. z o.o. Fair sp. z o.o. 8,3% 14,2% Union Investment TFI S.A. Union Investment TFI S.A. 7,7% 6,6% pozostali pozostali 61,0% 56,1% 12

13 MONNARI na GPW Stopa zwrotu za I półrocze 2016 r. 14,71 %. oznaczenie / ticker GPW: MONNARI / MON Reuters: MONP.WA Bloomberg: MON PW sektor GPW handel detaliczny rynek podstawowy indeksy swig80 InvestorMS WIG WIGPoland kurs zamknięcia ,35 zł kapitalizacja ,6 mln zł liczba wyemitowanych akcji

14 Podsumowanie wyników za I pół r. Przychody ze sprzedaży zysk brutto na sprzedaży koszty SG&A EBIT EBITDA zysk przed opodatkowaniem podatek dochodowy zysk netto rentowność * 1H 2016 zm rdr FY 2016 zm rdr 1H 2015 % FY 2015 pp ,2% ,0% +13,8% ,7% -0,7pp ,3% +20,1% ,5% +1,8pp ,6% -19,8% ,3% -4,6pp ,2% -17,8% ,1% -4,9pp ,9% -18,8% ,9% -5,0pp ,1% - 7,0% ,7% -2,6pp * dla pozycji "koszty SG&A" - SG&A/przychody ze sprzedaży 14

15 Podsumowanie wyników ZN za I pół r. Przychody ze sprzedaży zysk brutto na sprzedaży koszty SG&A EBIT EBITDA zysk przed opodatkowaniem podatek dochodowy zysk netto realizacja różnic przejściowych przy zbyciu aktywów finansowych spłata wierzytelności rentowność * 1Hn 2016 zm rdr 1Hn 2016 zm rdr 1Hn 2015 % 1Hn 2015 pp ,2% ,0% +13,8% ,7% -0,7pp ,3% +20,1% ,5% +1,8pp ,6% - 8,5% -2,8pp ,4% ,2% - 7,6% -3,0pp ,2% ,9% - 2,5% -2,2pp ,1% ,6% ,1% -1,4pp ,1%

16 Marża na sprzedaży Jakość, elegancja i styl 63,1% 63,7% 56,5% 53,2% 56,5% 57,8% 58,20% 59,5% 60,2% 58,0% 55,5% 54,0% 56,1% 48,1% 48,1% 51,40% 48,3% 50,3% 1Q 2Q 3Q 4Q

17 Przychody ze sprzedaży i koszty SG&A za pierwsze półrocze w latach (tys. zł) przychody ze sprzedaży koszty SG&A

18 Koszty SG&A I połowa 2016 I połowa 2015 zmiana Metraż w okresie (tys. m 2 ) 27,5 21,9 25,3% Średni kurs EUR/PLN 4,3805 4,1341 6,0% Wynagrodzenia (tys. zł) ,0% zł / m 2 / m-c ,1%

19 Koszty SG&A I połowa 2016 I połowa 2015 zmiana metraż średnio w okresie (tys. m2) 27,5 21,9 25,3% Średni kurs EUR/PLN 4,3805 4,1341 6,0% Czynsz (tys. zł) ,3% czynsz (tys. eur) ,4% zł / m 2 / m-c 75,05 76,91-2,4% euro / m 2 / m-c 17,13 18,60-7,9%

20 Koszty SG&A I połowa 2016 I połowa 2015 zmiana metraż średnio w okresie (tys. m2) 27,5 21,9 25,3% Średni kurs EUR/PLN 4,3805 4,1341 6,0% Czynsz (tys. zł) ,3% Eksploatacja (tys. zł) ,6% Marketing (tys. zł) ,4% Razem CH ,5% zł / m 2 / m-c 102,31 103,84-1,5%

21 Silna pozycja gotówkowa i brak zobowiązań długoterminowych AKTYWA PASYWA Aktywa trwałe Zapasy Należnosci Pzostałe aktywa obrotowe Kapitały własne Zobowiazania krótkotermino we Srodki pieniężne /06/ /12/ /06/ /12/

22 Struktura zapasów udział kolekcji w zapasach na dzień udział kolekcji w zapasach na dzień J/Z 2015 J/Z 2016 W/L do 2014 do ,5% 0,9% 2015 W/L 2014 W/L 1,1% 0,4% 2015 J/Z 2014 J/Z 5,3% 6,4% 2016 W/L 2015 W/L 47,7% 38,1% 2016 J/Z 2015 J/Z 45,4% 54,2%

23 Plan na 2016 r. Obrona marży brutto na sprzedaży Rozbudowa sieci salonów firmowych Aktywne akcje marketingowe Poszukiwanie możliwości inwestycyjnych na rynku 23

24 Plan na 2016 r. Poszukiwanie możliwości inwestycyjnych na rynku Jesteśmy gotowi na przejęcie nowych podmiotów działających na rynku odzieżowym; Poszukujemy bezpiecznych możliwości poszerzenia portfolio marek; Widzimy potrzebę inwestycji w nowy magazyn centralny. 24

25 Nieruchomość inwestycyjna w I półroczu 2016 r. Jakość, elegancja i styl Rewitalizacja i przygotowanie do nowych funkcji budynków przy Piotrkowskiej 293/305; Postępowania w urzędach w celu pozyskania stosownych zezwoleń 2 zezwolenia.

26 Najbliższe wydarzenia 08 listopada 2016 rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny za III kwartał 2016 r. Kontakt Miłosz Kolbuszewski Dyrektor Finansowy ; Anna Augustyniak-Kala Dyrektor ds. Organizacyjno-Prawnych ;

27 . Dziękujemy za uwagę! 27