Wyniki za I kw r. oraz perspektywy rozwoju Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. Warszawa,

Transkrypt

1 Wyniki za I kw r. oraz perspektywy rozwoju Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. Warszawa,

2 Agenda Rynek obrotu wierzytelnościami w Polsce w I kwartale 2015 roku Grupa Kapitałowa P.R.E.S.C.O. w I kwartale 2015 roku Wyniki finansowe Realizowane projekty i zadania Podsumowanie sytuacji Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. i perspektywy rozwoju

3 Rynek obrotu wierzytelnościami w Polsce w I kwartale 2015 roku

4 Sytuacja finansowa Polaków Z raportu InfoDług przygotowanego przez BIG InfoMonitor wynika, że saldo zaległego zadłużenia Polaków na koniec 2014 roku wyniosło 40,94 mld zł. Łączna wartość zaległego zadłużenia Polaków (w mld zł) Wartość zaległego zadłużenia przypadająca na jednego dłużnika (w tys. zł) 34,35 35,75 36,08 37,03 39,28 39,85 39,03 39,82 40,46 40,89 41,55 40,94 17,4 17,34 17,07 17,16 17,3 17,59 17,47 17,21 16,48 16,56 16,48 16,71 XI 2011 III 2012 VI 2012 IX 2012 IV 2013 VI 2013 IX 2013 XII 2013 III 2014 VI 2014 IX 2014 XII 2014 XI 2011 III 2012 VI 2012 IX 2012 IV 2013 VI 2013 IX 2013 XII 2013 III 2014 VI 2014 IX 2014 XII 2014 Aż 2,38 mln Polaków ma problem z regulowaniem swoich zobowiązań (grudzień 2014) Na każde 1000 osób mieszkających w Polsce 62 nie spłaca zobowiązań terminowo Wartość zaległego zadłużenia na osobę zadłużoną na koniec grudnia 2014 r.: 17,21 tys. zł Spadek o 255 zł (o 1,5%) w porównaniu z wrześniem 2014 r

5 Rynek wierzytelności w Polsce w I kw r. W I kw r. wartość pakietów wierzytelności wystawionych do sprzedaży wyniosła blisko 2,73 mld zł (2,48 mld zł w I kw. 2014) Sfinalizowano przetargi o wartości 2,53 mld zł (2,40 mld zł w analogicznym okresie 2014) Zdecydowana większość sprzedanych portfeli wierzytelności pochodziła od instytucji finansowych (86%) Banki wystawiały do sprzedaży przede wszystkim niezabezpieczone pakiety wierzytelności o niskiej jakości (umorzone egzekucje komornicze lub ich późny etap) Średnia cena transakcyjna wzrosła do prawie 15% wobec ponad 12% w I kw r., przy wciąż stosunkowo niskiej jakości pakietów Struktura i wartość rynku podaży wierzytelności w I kw r. (tys. zł) Wartość rynku obrotu wierzytelnościami detalicznymi (sprzedane portfele) w pierwszych trzech miesiącach 2015 r. wzrosła o ponad 5% r/r. Wyłączając sprzedaż istotnego portfela wierzytelności zabezpieczonych hipotecznie (wartość nominalna 0,7 mld zł) w I kw. 2014, wartość sprzedanych pakietów zwiększyła się r/r o prawie 50% Wzrost rynku w I kw napędzała finalizacja sprzedaży bardzo dużego portfela detalicznego (ok. 2 mld zł) przez Getin Bank (transakcja rozpoczęta w grudniu 2014) Struktura i wartość rynku podaży wierzytelności w I kw r. (tys. zł) % % % % Instytucje finansowe Media elektroniczne Instytucje finansowe Media elektroniczne Źródło: Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. za I kwartał 2015 r

6 Grupa Kapitałowa P.R.E.S.C.O. w I kw r.

7 Liczba i wartość bieżąca posiadanych spraw Liczba spraw w obsłudze (w tys.) Q1 14/ 15 Liczba prowadzonych spraw wzrosła o 917 tys. sztuk (+85% r/r) Wartość bieżąca spraw na koniec I kw. br. wyniosła 2,65 mld zł (wartość nominalna wszystkich posiadanych spraw powiększona o należne odsetki ustawowe oraz koszty sądowo-egzekucyjne i pomniejszona o spłaty dłużników) Źródło: Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. za I kwartał 2015 r

8 Wyniki finansowe w I kw r. (w tys. PLN) 3 miesiące zakończone miesiące zakończone Zmiana wartościowa Zmiana % Przychody ze sprzedaży (5 296) (37,2) Koszt własny sprzedaży (6 876) (11 796) (4 920) (41,7) Wynik brutto ze sprzedaży (376) (15,4) Zysk z działalności operacyjnej (EBIT) (239) (13,3) Zysk netto za okres ,8 EBITDA (152) (7,6) Źródło: Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. za I kwartał 2015 r

9 Wyniki finansowe w I kw r. (w tys. PLN) (niebadane) (niebadane) AKTYWA RAZEM Aktywa finansowe wykazywane w wartości godziwej Środki pieniężne i ich ekwiwalenty Kapitał własny Zobowiązania długoterminowe Zobowiązania krótkoterminowe, w tym: Kredyty, pożyczki i pozostałe zobowiązania finansowe Zobowiązania handlowe oraz pozostałe zobowiązania Źródło: Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. za I kwartał 2015 r

10 Wyniki finansowe w I kw r. Wyraźna poprawa rentowności biznesu r/r wprowadzenie programu efektywnego zarządzania kosztami znaczące obniżenie kosztów własnych sprzedaży (-42% r/r) Źródło: Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. za I kwartał 2015 r

11 Wyniki finansowe w I kw r. Wskaźniki PŁYNNOŚĆ Płynność bieżąca ZADŁUŻENIE Ogólne zadłużenie Wskaźnik zadłużenia netto INNE WSKAŹNIKI Zysk na akcję Definicja 3 miesiące zakończone miesiące zakończone % zmiany aktywa obrotowe/ zobowiązania krótkoterminowe 7,94 5,49 44,6% zobowiązania ogółem/ pasywa razem 34,4% 41,2% (6,8) pkt % oprocentowane zobowiązania finansowe środki pieniężne/ kapitały własne 39,8% 44,7% (4,9) pkt % wynik netto/ liczba akcji zwykłych 0,03 PLN 0,01 PLN 200% Bezpieczna sytuacja finansowa Grupy jeden z najniższych w branży poziom zadłużenia Źródło: Sprawozdanie z działalności Grupy Kapitałowej P.R.E.S.C.O. za I kwartał 2015 r

12 Czynniki wpływające na wyniki finansowe za I kw Poziom wpływów gotówkowych Rozłożone w czasie wpływy z windykacji w wyniku optymalizacji modelu operacyjnego Ratalny system spłat - kwoty egzekwowane dotychczas jednorazowo w ramach postępowań na drodze prawnej są windykowane w mniejszych miesięcznych spłatach na podstawie terminowych ugód z osobami zadłużonymi Oczekiwane wpływy o większej łącznej wartości niż zakładano wcześniej w projekcjach, lecz w dłuższym horyzoncie czasowym Mniejsza liczba nowych spraw wprowadzonych do obsługi jako efekt rozważnej polityki inwestycyjnej Spadek kosztu własnego sprzedaży o 41,7% r/r Obniżenie KWS do 6,88 mln zł, tj. o 4,92 mln zł r/r, w związku z optymalizacją modelu operacyjnego Niższe nakłady na postępowania sądowe i egzekucyjne: 0,92 mln zł w I kw wobec 7,44 mln zł rok wcześniej - spadek o 88% r/r

13 Zwiększanie skuteczności operacyjnej Zoptymalizowany model operacyjny oparty o działania restrukturyzacyjne Coraz większa liczba spraw obejmowana ugodowymi działaniami Zmiany wynikające z usprawnionego modelu nie osiągnęły jeszcze pełnej skali Ugoda MINI RATA Zawieranie długoterminowych porozumień dot. spłat ratalnych przez osoby zadłużone z P.R.E.S.C.O. Zabezpieczenie wierzytelności na początkowym etapie działań windykacyjnych Działalność struktur terenowych Rozbudowanie zespołu doradców terenowych w I kwartale br. Rozpoczęcie przez doradców podpisywania ugód z dłużnikami Współpraca z kancelariami komorniczymi Kontynuacja współpracy w oparciu o narzędzia i zasady wprowadzone w 2014 roku Wzrost skuteczności z egzekucji w efekcie tych działań o kilka pkt. proc. jeszcze w taki trend utrzymany również w Q Efekt zmian w modelu biznesowym to rosnąca, nawet dwucyfrowa, dynamika wpływów gotówkowych widoczna miesiąc do miesiąca w całym I kwartale 2015 Do uzyskania pełnej skuteczności modelu i realizacji zakładanego poziomu odzysków konieczne jest przyjęcie dłuższego horyzontu czasowego kwoty są windykowane w mniejszych miesięcznych ratach

14 Inwestycje w I kwartale 2015 Nabycie portfela wierzytelności bankowych w I kwartale 2015 Kontynuacja rozważnej polityki inwestycyjnej nakierowanej na osiąganie satysfakcjonujących zwrotów z portfeli wierzytelności Portfele o wyższej jakości od średniej rynkowej Korzystny stosunek ceny do charakterystyki portfela Wartość nominalna portfela Kwota inwestycji 15,54 mln zł 3,05 mln zł P.R.E.S.C.O. nie wyklucza istotnego zwiększenia nakładów inwestycyjnych w kolejnych miesiącach

15 Rozwój na rynku rosyjskim Rosyjski rynek wierzytelności w I kwartale 2015 Na rynek trafiły portfele o wartości ponad 180 mld rubli, tj. ok. 12,5 mld zł to prawie 6 razy więcej niż w I kwartale 2014 r. i ponad 60% wartości cesji z całego zeszłego roku wzrost liczby podmiotów zainteresowanych sprzedażą długów ze strony banków ogłoszono 36 przetargów w Q wobec 23 przetargów przed rokiem zmniejszenie udziału sfinalizowanych transakcji Dalsze obniżenie cen za portfele wierzytelności - spadek średnio o 3,5 p.p. r/r Wzrost udziału portfeli z dwuletnim i trzyletnim przeterminowaniem (66% rynku) Rekordowy poziom zadłużenia osób fizycznych wobec banków z tytułu kredytów wzrost wartości zadłużenia po I kwartale br. o 13,6% do poziomu 754,9 mld rubli (52,9 mld zł) wobec 666,2 mld rubli (46,5 mld zł) na koniec 2014 roku co piąty Rosjanin ma problemy z terminową spłatą należności - do końca roku może to dotyczyć już co trzeciego mieszkańca tego kraju

16 Rozwój na rynku rosyjskim Działalność P.R.E.S.C.O. w Rosji Kontynuacja obsługi operacyjnej portfeli wierzytelności nabytych w Rosji przez spółkę zależną Rozpoczęcie pod koniec I kwartału 2015 wdrażania narzędzi stosowanych w Polsce do obsługi portfeli z rynku rosyjskiego Spółka pozostaje aktywna na rynku rosyjskim i na bieżąco analizuje wystawiane na sprzedaż portfele wierzytelności Plany na kolejne miesiące Wprowadzenie oferty ugód ratalnych dla osób zadłużonych na rynku rosyjskim jeszcze w I półroczu br. Dalszy rozwój i optymalizacja modelu operacyjnego w Rosji w II i III kwartale celem zwiększenia wartości odzysków i zmniejszenia kosztów operacyjnych

17 Podsumowanie sytuacji i perspektyw rozwoju Sprawny, skuteczny model operacyjny Wzrastający z miesiąca na miesiąc poziom wpłat gotówkowych od dłużników Zabezpieczenie poziomu należności już na wczesnym etapie windykacji Możliwość uzyskania łącznie wyższych odzysków z posiadanych portfeli w dłuższej perspektywie czasu Pełna operacyjność na nowym rynku w Rosji Prowadzenie obsługi operacyjnej zakupionych portfeli Wprowadzanie nowych sprawdzonych na rynku polskim narzędzi windykacji Dobra kondycja finansowa grupy Wzrost rentowności biznesu Jeden z najniższych w branży wskaźników ogólnego zadłużenia do kapitałów własnych Relatywnie łatwy dostęp do finansowania zewnętrznego (kredyty, Program Emisji Obligacji Niezabezpieczonych) Rozwój usług w zakresie consumer finance Wdrożenie nowych projektów w perspektywicznym obszarze pożyczek konsumenckich jeszcze w bieżącym roku

18 Kontakt dla inwestorów Katarzyna Galant Dyrektor Działu Komunikacji P.R.E.S.C.O. GROUP S.A. tel