RAPORT za I kwartał 2012 r. kres d 1 stycznia d 31 marca 2012 rku Lublin, 26 kwietnia 2012 rku
Raprt za I kwartał 2012 rku Spis treści: I. List Zarządu d Akcjnariuszy BiMaxima S.A. 3 II. Wybrane dane finanswe (w złtych) 4 III. Kmentarz Zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na siągnięte wyniki finanswe 5 IV. Infrmacje na temat aktywnści, jaką w kresie bjętym raprtem emitent pdejmwał w bszarze rzwju prwadznej działalnści 7 V. Bilans (w złtych) 8 VI. Rachunek zysków i strat (w złtych) 10 VII. Przepływy pieniężne (w złtych) 11 VIII.Władze Spółki, akcjnariat 12 1. Zarząd BiMaxima S.A. 12 2. Rada Nadzrcza BiMaxima S.A. 12 3. Akcjnariat BiMaxima S.A. 13 IX. Opis działalnści 13 X. Spółki zależne 16 XI. Strategia rzwju 16 XII. Opis pdstawwych ryzyk i zagrżeń 16 1. Ryzyk związane z sytuacja makreknmiczną 16 2. Ryzyk związane z knkurencją 17 3. Ryzyk związane ze zmianą przepisów prawa 17 4. Ryzyk utraty kluczwych pracwników 17 5. Ryzyk chrny wartści intelektualnej 17 6. Ryzyk cfnięcia zezwlenia na prwadzenie działalnści w SSE 18 7. Ryzyk braku wykwalifikwanej kadry pracwniczej 18 8. Ryzyk pgrszenia jakści prduktów 18 9. Ryzyk pgrszenia kniunktury na rynku diagnstyki labratryjnej w Plsce 18 10. Ryzyk pzyskania surwców 19 11. Ryzyk współpracy z pdmitami publicznymi 19 XIII.Oświadczenie Zarządu w sprawie rzetelnści sprawzdania finansweg 19 XIV. Dane teleadreswe 19 BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 2
Raprt za I kwartał 2012 rku I. List Zarządu d Akcjnariuszy BiMaxima S.A. Lublin, 26 kwietnia 2012 r. Szanwni Akcjnariusze, Niniejszym mamy przyjemnść przekazać Państwu raprt kwartalny spółki BiMaxima S.A., prezentujący wyniki siągnięte przez Spółkę w pierwszym kwartale 2012 rku. W pinii Zarządu zrealizwane przychdy i wypracwany zysk nett należy uznać za krzystne i zgdne z wcześniejszymi planami Zarządu. Przychdy Spółki p pierwszym kwartale 2012 rku wynisły 2.698.085 zł i były wyższe 46,47% względem pprzednieg rku. Wypracwany zysk nett p pierwszym kwartale 2012 rku wynsi 211.065 zł i jest wyższy 15,50% rdr. Realizwana plityka rzwju eksprtu zaczyna przynsić pierwsze efekty. Udział eksprtu w przychdach ze sprzedaży wzrósł w pierwszym kwartale d 2,7% przy 0,2% za rk 2011. Zarząd Spółki jest przeknany kniecznści knslidacji plskich firm działających na rynku i d dwóch lat skutecznie tą plitykę urzeczywistnia. Ocena sytuacji rynkwej i perspektywy na następne lata wskazują na krzyści idące za wytwrzeniem silneg ugrupwania, które będzie reprezentwał ptencjał zdlny d wygrania knkurencji w wybranych segmentach rynku diagnstyczneg z firmami międzynardwymi. Pdpisana 19 grudnia 2011 rku umwa przedwstępna nabycia 100% udziałów w Emapl Sp. z.. jest milwym krkiem w dalszym rzwju Spółki. Finalizacja tej umwy sprawi, że BiMaxima stanie się liderem na rynku diagnstyki labratryjnej w Plsce. Zarząd jest w trakcie finalizwania prywatnej emisji akcji w ramach kapitału dcelweg w celu sfinanswania zakupu spółki Emapl. Zarząd pdejmuje również działania w kierunku rzwju innwacyjnści, pszerzenia asrtymentu prduktweg raz wprwadzenia zaawanswanych technlgii. Własny dział badań planuje w ciągu najbliższych dwóch lat pracwanie blisk 30-tu nwych prduktów. Jak pierwsi na rynku plskim wprwadzamy d prdukcji szybki test d znaczania krwi utajnej FOB. Utrzymujemy również światwy trend zmierzający w kierunku rzwju nwczesnych technlgii.. Efektem teg jest pdpisany 5 grudnia 2011 r. list intencyjny z niemiecką firmą, HSG-IMIT w zakresie prjektu rzwjweg - autmatycznych zintegrwanych analiz mikrprzepływwych d wykrzystania na specjalistycznej platfrmie diagnstycznej LabDisk. Platfrma diagnstyczna pzwli na wyknywanie badań immunlgicznych, bichemicznych, ekstrakcji DNA (mlekularnych). Spółka w płwie 2011 rku przenisła działalnść d nwczesneg zakładu prdukcyjneg wybudwaneg w Specjalnej Strefy Eknmicznej. W I kwartale 2012 rku zakńczne zstały prace związane z budwą centralneg magazynu, który zamyka pierwszy etap inwestycji związany z nwczesną infrastrukturą, niezbędną dla dalszeg rzwju Spółki i prwadznej plityki knslidacji. Dziękujemy za zaufanie, jakim Państw nas bdarzyliście. Plecamy także naszą strnę internetwą www.bimaxima.cm, na której znajdziecie Państw aktualne infrmacje BiMaxima S.A. Z pważaniem Zarząd BiMaxima S.A. BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 3
Raprt za I kwartał 2012 rku II. Wybrane dane finanswe (w złtych) I kwartał 2012 I kwartał 2011 Lp. Dane finanswe (w złtych) d 01.01.2012 d 31.03.2012 d 01.01.2011 d 31.03.2011 1 Kapitał własny 8 058 599 6 914 915 2 Należnści długterminwe 0 138 975 3 Należnści krótkterminwe 3 137 091 2 196 988 4 Śrdki pieniężne i inne aktywa pieniężne 4 053 62 982 5 Zbwiązania długterminwe 2 619 072 2 093 471 6 Zbwiązania krótkterminwe 3 458 790 2 041 377 7 Amrtyzacja 144 126 115 895 8 Przychdy nett ze sprzedaży 2 698 085 1 842 021 9 Zysk/strata na sprzedaży 280 940 179 746 10 Zysk/strata na działalnści peracyjnej 270 816 202 781 11 Zysk/strata brutt 239 044 229 667 12 Zysk/strata nett 211 065 182 746 BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 4
Raprt za I kwartał 2012 rku III. Kmentarz Zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na siągnięte wyniki finanswe Zrealizwane przychdy ze sprzedaży raz siągnięty wynik finanswy w I kwartale 2012 rku ptwierdzają pmyślną realizację zamierznej strategii. Przychdy ze sprzedaży były wyższe 46,47% d analgiczneg kresu rku pprzednieg. Zysk nett był wyższy 15,50% d zysku nett za I kwartał 2011 rku. Przychdy ze sprzedaży (tys. zł) 3000 2500 2000 1500 1000 500 0 I kw 2012 I kw 2011 Zysk nett (tys. zł) 240 220 200 180 160 140 120 100 80 60 40 20 0 I kw 2012 I kw 2011 BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 5
Raprt za I kwartał 2012 rku W I kwartale 2012 rku zstały utrzymane tendencje zwiększnej dynamiki rzwju działalnści Spółki, zarówn p strnie przychdów jak i zysku nett. W dużej mierze jest t związane z efektami synergii wynikającymi z płączenia ze spółką zależną Plab raz przeniesieniem dtychczaswej działalnści tej spółki d Lublina. Należy przy tym nadmienić, że w stsunku d analgiczneg kresu rku ubiegłeg Spółka pnsi zwiększne kszty związane z uruchmieniem działalnści w SSE. Struktura sprzedaży w I kwartale 2012 r. przedstawia się następując: 813 556 414 229 661 dczynniki testy paski d mczu aparatura materiały zużywalne i usługi Stanwisk Zarządu dnśnie mżliwści zrealizwania prgnz publikwanych w rb 6/2012. Zarząd jest w trakcie finalizwania prywatnej emisji akcji (rb 8/2012), której głównym celem jest pzyskanie kapitału na nabycie 100% udziałów w Emapl Sp. z.. P nabyciu udziałów Zarząd planuje niezwłczne rzpczęcie prcesu płączenia BiMaxima S.A. z Emapl Sp. z.. i zakńczenie g d kńca 2012 r. W związku z pwyższym Zarząd zakłada, że największy prces realizacji prgnz będzie miał miejsce w IV kw. 2012 r. Zdaniem Zarzadu zachwanie dtychczaswej dynamiki wzrstu sprzedaży i zysku raz planwane przejęcie Emapl-u i płączenie spółek pwinn zapewnić realizację publikwanych prgnz. BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 6
Raprt za I kwartał 2012 rku IV. Infrmacje na temat aktywnści, jaką w kresie bjętym raprtem emitent pdejmwał w bszarze rzwju prwadznej działalnści W kresie bjętym raprtem wystąpił wiele zdarzeń wpływających na becny i przyszły pzim rzwju Spółki. W pierwszym kwartale 2012 r. Spółka prwadziła w dalszym ciągu rzmwy z HSG-IMIT z siedzibą w Villingen (Niemcy) w zakresie prjektu rzwjweg - autmatycznych zintegrwanych analiz mikrprzepływwych d wykrzystania na specjalistycznej platfrmie diagnstycznej LabDisk. Platfrma diagnstyczna pzwala na wyknywanie badań immunlgicznych, bichemicznych, ekstrakcji DNA (mlekularnych). D wyknania badań niezbędna jest tylk jedna krpla krwi, z której mżliwe będzie uzyskanie blisk stu testów. Testy wyknywane na platfrmie pzwlą na kreślenie becnści substancji we krwi raz jej stężenia. Dzięki niewielkim rzmiarm urządzenia, łatwści bsługi, wyskiej precyzji znaczeń platfrma diagnstyczna znajdzie szerkie zastswanie w labratriach diagnstycznych, ddziałach szpitalnych raz gabinetach lekarskich. Spółka - jak pierwsza na rynku plskim - pracwała test d wykrywania krwi utajnej FOB. W statnich dniach stycznia 2012 rku złżn wnisek płatnść kńcwą - kwta dfinanswania ze śrdków eurpejskich raz dtacji celwej wyniesie 188,9 tys. zł. W miesiącu lutym rzpczęt sprwadzanie surwców w celu uruchmienia prdukcji testu. W ramach działań związanych z knslidacją sektra bitechnlgiczneg BiMaxima 19 grudnia 2011 r. pdpisała przedwstępną umwę nabycia 100% udziałów w spółce Emapl Sp. z... 15.03.2012 r. pdjęta zstała uchwała dtyczącą pdwyższenia kapitału zakładweg w ramach kapitału dcelweg pprzez emisję akcji zwykłych na kaziciela serii C raz zmiany statutu Spółki dstswującej jeg zapisy d tej emisji. Wielkść emisji wynsi d 1 d 1.000.000 akcji zwykłych na kaziciela serii C wartści nminalnej 1,00 zł każda. Cena emisyjna wynsi 7,50 (siedem złtych pięćdziesiąt grszy) za jedną akcję. Emisja akcji jest przeprwadzana w ramach subskrypcji prywatnej. Pkrycie akcji ma nastąpić w całści za wkłady pieniężne. Emisja jest skierwana głównie d inwestrów instytucjnalnych raz d właścicieli spółki Emapl Sp. z.. Zgdnie z przedwstępną umwą nabycia 100% udziałów Emapl Sp. z.. zawartą 19.12.2011 r. (Rb 39/2011) właściciele Emapl bejmą akcje nwej emisji za kwtę 2,64 mln zł. Celem emisji jest pzyskanie kapitału na nabycie 100% udziałów Emapl Sp. z.. raz na rzwój nwych grup prduktów (prace badawcz-rzwjwe, zakup technlgii). Spółka w I kwartale zakńczyła budwę centralneg magazynu. Nwe centrum lgistyczne, płżne jest strategicznie, bk wybudwaneg już i funkcjnująceg w Specjalnej Strefie Eknmicznej centrum badawcz - rzwjweg. Realizując plitykę rzwju eksprtu w miesiącu lutym zgłszn udział Spółki na największych na świecie targach Medica w Dusseldrfie, które dbędą się w listpadzie br.. Złżny wnisek dfinanswanie rzwju eksprtu w ramach działania 6.1 Paszprt d eksprtu uzyskał pzytywną cenę w wyniku weryfikacji zgdnści z kryteriami ceny frmalnej. Wartść eksprtu za 3 miesiące 2012 rku wynisła 73 tys. zł i była pnad trzykrtnie wyższa d eksprtu za cały 2011 rk (23 tys. zł). Udział eksprtu w sprzedaży gółem wzrósł d 2,7% przy 0,2% za 2011 rk. BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 7
Raprt za I kwartał 2012 rku V. Bilans (w złtych) AKTYWA stan na 31.03.2012 stan na 31.03.2011 A. Aktywa trwałe 7 211 890 5 913 081 I. Wartści niematerialne i prawne, w tym: 488 432 290 539 1. Kszty zakńcznych prac rzwjwych 488 432 263 862 2. Wartść firmy 0 0 3. Inne wartści niematerialne i prawne 0 0 4. Zaliczki na pczet wartści niematerialnych i prawnych 0 26 677 II. Rzeczwe aktywa trwałe 6 723 459 4 658 096 1. Śrdki trwałe 4 812 688 2 019 431 a. grunty (w tym praw użytkwania wieczysteg gruntu) 715 877 715 877 b. budynki, lkale i biekty inżynierii lądwe i wdnej 2 865 897 16 434 c. urządzenia techniczne i maszyny 233 708 246 739 d. śrdki transprtu 308 234 401 578 e. inne śrdki trwałe 688 971 638 802 2. Śrdki trwałe w budwie (w tym nakł. na prace bad. nie zakńcz) 1 910 771 2 638 665 3. Zaliczki na śrdki trwałe w budwie 0 0 III. Należnści długterminwe 0 0 1. Od jednstek pwiązanych 0 0 2. Od pzstałych jednstek 0 0 IV. Inwestycje długterminwe 0 964 445 V. Długterminwe rzliczenia kreswe 0 0 B. Aktywa brtwe 6 930 093 5 143 432 I. Zapasy 3 415 239 2 487 298 1. Materiały 188 546 131 289 2. Półprdukty i prdukty w tku 19 254 18 214 3. Prdukty gtwe 60 892 56 282 4. Twary 3 050 224 2 257 681 5. Zaliczki na dstawy 96 323 23 833 II. Należnści krótkterminwe 3 137 091 2 335 963 1. Należnści d jednstek pwiązanych 0 0 a. - z tyt dstaw i usług kresie spłaty d 12 m-cy 0 0 b. inne 0 0 2. Należnści d pzstałych jednstek 3 137 091 2 335 963 a. - z tyt dstaw i usług kresie spłaty d 12 m-cy 2 783 607 2 025 444 - z tyt dstaw i usług kresie spłaty pw. 12 m-cy 51 117 138 975 b. z tyt pdatków, dtacji, ceł ubezpieczeń spł i zdrwtnych 70 691 122 897 c. inne 231 675 48 647 d. dchdzne na drdze sądwej 0 0 III. Inwestycje krótkterminwe 284 762 263 627 1. Krótkterminwe aktywa finanswe 4 053 62 982 a. w jednstkach pwiązanych 0 0 b. w pzstałych jednstkach 0 0 c. śrdki pieniężne i inne aktywa pieniężne 4 053 62 982 - śrdki pieniężne w kasie i na rachunkach 4 053 62 982 - inne śrdki pieniężne 0 0 2. Inne inwestycje krótkterminwe 280 709 200 645 IV. Krótkterminwe rzliczenia międzykreswe 93 001 56 544 Suma aktywów (A+B) 14 141 983 11 056 512 BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 8
Raprt za I kwartał 2012 rku PASYWA stan na 31.03.2012 stan na 31.03.2011 A. Kapitał własny 8 058 599 6 914 915 I. Kapitał pdstawwy 2 040 000 2 040 000 II. Należne wpłaty na kapitał pdstawwy (wielkść ujemna) 0 0 III. Udziały własne (wielkść ujemna) 0 0 IV. Kapitał zapaswy 3 963 025 4 153 125 V. Kapitał z aktualizacji wyceny 0 0 VI. Pzstałe kapitały rezerwwe 845 556 0 VII. Zysk (strata) z lat ubiegłych 998 953 539 043 VIII. Zysk (strata) nett rku bieżąceg 211 065 182 746 IX. Odpisy z zysku nett w ciągu rku brtweg (wlk ujemna) 0 0 B. Zbwiązania i rezerwy na zbwiązania 6 083 384 4 141 598 I. Rezerwy na zbwiązania 0 0 1. Rezerwa z tytułu drczneg pdatku dchdweg 0 0 2. Rezerwa na świadczenia emerytalne i pdbne 0 0 3. Pzstałe rezerwy 0 0 II. Zbwiązania długterminwe 2 619 072 2 093 471 1. Wbec jednstek pwiązanych 0 0 2. Wbec pzstałych jednstek 2 619 072 2 093 471 a. kredyty i pżyczki 2 554 924 1 893 755 b. z tytułu emisji dłużnych papierów wartściwych 0 0 c. inne zbwiązania finanswe 0 0 d. inne 64 148 199 717 III. Zbwiązania krótkterminwe 3 458 789 2 041 377 1. Wbec jednstek pwiązanych 0 35 505 a. - z tyt dstaw i usług kr wymagalnści d 12 m-cy 0 35 505 - z tyt dstaw i usług kr wymagalnści pw. 12 m-cy 0 0 b. inne 0 0 2. Wbec pzstałych jednstek 3 458 789 2 005 872 a. kredyty i pżyczki 1 366 491 1 209 023 b. z tyt emisji dłużnych papierów wartściwych 0 0 c. inne zbwiązania finanswe 0 0 d. - z tyt dstaw i usług kr wymagalnści d 12 m-cy 1 549 750 611 157 - z tyt dstaw i usług kr wymagalnści pw. 12 m-cy 0 0 e. zaliczki trzymane na dstawy 0 0 f. zbwiązania wekslwe 0 0 g. z tytułu pdatków, ceł, ubezpieczeń i innych świadczeń 195 505 97 285 h. z tytułu wynagrdzeń 15 0 i. inne 347 029 88 407 3. Fundusze specjalne 0 0 IV. Rzliczenia międzykreswe 5 522 6 749 1. Ujemna wartść firmy 0 0 2. Inne rzliczenia międzykreswe 5 522 6 749 - długterminwe 4 295 5 522 - krótkterminwe 1 227 1 227 Suma bilanswa (A+B) 14 141 983 11 056 512 BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 9
Raprt za I kwartał 2012 rku VI. Rachunek zysków i strat (w złtych) Rachunek zysków i strat (w zł) I kwartał 2012 d 01.01.2012 d 31.03.2012 I kwartał 2011 d 01.01.2011 d 31.03.2011 A. Przychdy nett ze sprzedaży i zrównane z nimi, w tym: 2 698 085 1 842 021 - d jednstek pwiązanych 0 59 138 I. Przychdy nett ze sprzedaży prduktów 444 428 372 288 II. Zmiana stanu prduktów 11 481-2 748 III. Kszt wytwrzenia prduktów na własne ptrzeby jednstki 748 4 522 IV. Przychdy nett ze sprzedaży twarów i materiałów 2 241 429 1 467 959 B. Kszty działalnści peracyjnej 2 417 145 1 662 275 I. Amrtyzacja 144 126 115 895 II. Zużycie materiałów i energii 244 540 180 861 III. Usługi bce 183 981 129 491 IV. Pdatki i płaty, w tym: 12 296 13 507 V. Wynagrdzenia 367 882 381 984 VI. Ubezpieczenia spłeczne i inne świadczenia 72 634 90 550 VII. Pzstałe kszty rdzajwe 49 971 58 426 VIII. Wartść sprzedanych twarów i materiałów 1 341 714 691 562 C. Zysk (strata) ze sprzedaży (A-B) 280 940 179 746 D. Pzstałe przychdy peracyjne 43 360 68 520 I. Zysk ze zbycia niefinanswych aktywów trwałych 0 38 317 II. Dtacje 10 307 307 III. Inne przychdy peracyjne 33 053 29 896 E. Pzstałe kszty peracyjne 53 484 45 484 I. Strata ze zbycia niefinanswych aktywów trwałych 0 0 II. Aktualizacja wartści aktywów niefinanswych 0 0 III. Inne kszty peracyjne 53 484 45 484 F. Zysk(strata) z działalnści peracyjnej (C+D- E) 270 816 202 781 G. Przychdy finanswe 38 535 57 883 I. Dywidendy i udziały w zyskach, w tym: 0 0 - d jednstek pwiązanych 0 0 II. Odsetki, w tym: 13 490 7 418 - d jednstek pwiązanych 0 0 III. Zysk ze zbycia inwestycji 0 34 278 IV. Aktualizacja wartści inwestycji 0 0 V. Inne 25 045 16 187 H. Kszty finanswe 70 307 30 997 I. Odsetki, w tym: 69 756 29 563 - dla jednstek pwiązanych 0 0 II. Strata ze zbycia inwestycji 0 0 III. Aktualizacja wartści inwestycji 0 0 IV. Inne 551 1 434 I. Zysk (strata) z działalnści gspdarczej (F+G-H) 239 044 229 667 J. Wyniki zdarzeń nadzwyczajnych (J.I.-J.II.) 0 0 K. Zysk (strata) brutt (I+/-J) 239 044 229 667 L. Pdatek dchdwy 27 979 46 921 M. Pzstałe bwiązkwe zmniejszenia zysku 0 0 N. Zysk (strata) nett (K-L-M) 211 065 182 746 BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 10
Raprt za I kwartał 2012 rku VII. Przepływy pieniężne TREŚĆ III-12 A. Przepływy śrdków pieniężnych z działalnści peracyjnej I. Wynik finanswy nett (zysk/strata) 211 065,07 II. Krekty razem -267 709,13 1. Amrtyzacja 144 125,54 2. Zyski/ straty z tytułu różnic kurswych 3. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) 69 625,14 4. Zysk/strata z działalnści inwestycyjnej 0,00 5. Zmiana stanu rezerw 0,00 6. Zmiana stanu zapasów -601 796,47 7. Zmiana stanu należnści -432 958,48 8. Zmiana stanu zbwiązań krótkterminwych z wyj. kredytów i pżyczek 632 980,74 9. Zmiana stanu rzliczeń międzykreswych -20 747,15 10. Inne krekty -58 938,45 III. Przepływy pieniężne nett z działalnści peracyjnej (I +/- II) -56 644,06 B. Przepływy śrdków pieniężnych z działalnści inwestycyjnej I. Wpływy 0,00 1. Zbycie wartści niematerialnych i prawnych raz rzeczwych aktywów trwałych 2. Zbycie inwestycji w nieruchmści raz wartści niematerialne i prawne 3. Z aktywów finanswych, w tym: 0,00 a. w jednstkach pwiązanych b. w pzstałych jednstkach 0,00 4. Inne wpływy inwestycyjne II. Wydatki 1. Nabycie wartści niematerialnych i prawnych raz rzeczwych aktywów trwałych 2. Inwestycje w nieruchmści raz wartści niematerialne i prawne 3. Na aktywa finanswe, w tym: 0,00 a. w jednstkach pwiązanych b. w pzstałych jednstkach 0,00 4. Inne wydatki inwestycyjne III. Przepływy pieniężne nett z działalnści inwestycyjnej (I-II) C. Przepływy śrdków pieniężnych z działalnści finanswej I. Wpływy 1. Wpływy nett z wydania udziałów i innych instr. kapitałwych raz dpłat d kapitału 2. Kredyty i pżyczki 3. Emisja dłużnych papierów wartściwych 4. Inne wpływy finanswe II. Wydatki 1. Nabycie udziałów (akcji) własnych 2. Dywidendy i inne wypłaty na rzecz właścicieli 3. Inne niż wypłaty na rzecz właścicieli, wydatki z tytułu pdziału zysku 4. Spłaty kredytów i pżyczek 5. Wykup dłużnych papierów wartściwych 6. Z tytułu innych zbwiązań finanswych 7. Płatnści zbwiązań z tytułu umów leasingu finansweg 8. Odsetki 9. Inne wydatki finanswe III. Przepływy pieniężne nett z działalnści finanswej (I-II) D. Przepływy pieniężne nett razem (A.III+/-B.III+/-C.III) -524 699,47-524 699,47-524 699,47 527 180,54 527 180,54-165 763,38-66 198,89-31 239,35-68 325,14 361 417,16-219 926,37 BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 11
Raprt za I kwartał 2012 rku VIII. Władze Spółki, akcjnariat Spółka zarejestrwana jest w rejestrze przedsiębirców Krajweg Rejestru Sądweg, prwadznym przez Sąd Rejnwy Lublin-Wschód w Lublinie z siedzibą w Świdniku, VI Wydział Gspdarczy Krajweg Rejestru Sądweg pd numerem KRS 0000313349. Na dzień 31.03.2012 r. kapitał zakładwy Spółki dzieli się na 2.040.000 akcji zwykłych na kaziciela serii A i B wartści nminalnej 1,00 zł każda. 1. Zarząd BiMaxima S.A. Na dzień 31.03.2012 r. w skład Zarządu BiMaxima S.A. wchdzili: Henryk Lewczuk Prezes Zarządu Krzysztf Szlachetka Wiceprezes Zarządu 2. Rada Nadzrcza BiMaxima S.A. Na dzień 31.03.2012 r. w skład Rady Nadzrczej BiMaxima S.A. wchdzili: dr Paweł Wrński Przewdniczący Rady Nadzrczej Mnika Krzyżanwska - Człnek Rady Nadzrczej Zbigniew Kłaczek - Człnek Rady Nadzrczej Artur Wjcieszuk - Człnek Rady Nadzrczej Artur Siwek - Człnek Rady Nadzrczej BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 12
Raprt za I kwartał 2012 rku 3. Akcjnariat BiMaxima S.A. Na dzień 31.03.2012 rku wg infrmacji psiadanych przez Spółkę akcjnariuszami BiMaxima S.A. psiadającymi pnad 5% głsów byli: Lp Akcjnariusz Liczba akcji % kapitału Liczba głsów % głsów 1 Ippema TFI SA(wraz z ALIOR SFIO) 252.370 12,37% 252.370 12,37% 2 Artur Wjcieszuk (wraz z żną) 293.018 14,36% 293.018 14,36% 3 Andrzej Maskalan 204.295 10,01% 204.295 10,01% 4 BM Inwestr Sp. z.. 191.900 9,41% 191. 900 9,41% 5 Maciej Krzyżanwski 152.638 7,48% 152.638 7,48% 6 Artur Siwek (wraz z Ask Sp. z..) 288.826 14,16% 288.826 14,16% 7 Mariusz Kunda 112.115 5,50% 112.115 5,50% 8 pzstali 544.838 26,71% 544.838 26,71% suma 2.040.000 100,00% 2.040.000 100,00% IX. Opis działalnści BiMaxima S.A. działa w szerk rzumianym bszarze bitechnlgii na rynku diagnstyki labratryjnej. Jest jednym z dwóch krajwych prducentów dczynników d diagnstyki in vitr. Wszystkie prdukty Spółki są znakwane CE i spełniają wymagania Dyrektywy Eurpejskiej 98/79/WE. Oferta Spółki bejmuje następujące główne grupy prduktów: dczynniki diagnstyczne d badania parametrów bichemicznych krwi i innych płynów ustrjwych wraz z analizatrami, szybkie testy diagnstyczne d wykrywania chrób infekcyjnych, markerów nwtwrwych, markerów zawału serca, śrdków uzależniających wraz z czytnikami, BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 13
Raprt za I kwartał 2012 rku systemy d analizy mczu, dczynniki hematlgiczne wraz z analizatrami, analizatry jnselektywne wraz z dczynnikami, analizatr immunlgiczny markerów kardilgicznych wraz z dczynnikami, analizatry d badań gazmetrycznych i parametrów krytycznych krwi, analizatry BiPrfile d mnitrwania prcesów w bireaktrach, jednrazwe materiały zużywalne, Wprwadzenie d ferty wyżej wymieninych analizatrów immunlgicznych i gazmetrycznych, pzwala wyjść pza segment labratryjny na ddziały szpitalne, w tym szpitalne ddziały ratunkwe. Analizatry BiPrfile amerykańskiej firmy Nva Bimedical pzwalają wejść d prdukcyjnych firm farmaceutycznych raz bitechnlgicznych. Oferta spółki BiMaxima S.A. bejmuje: dczynniki diagnstyczne: bichemia (wykrzystywane d znaczania enzymów, substratów raz jnów i pzwalają cenić stan równwagi wewnątrzustrjwej i ewentualne stany chrbwe), hematlgia (wykrzystywane d badania mrflgii krwi), kagullgia (wykrzystywane d badania układu krzepnięcia krwi), turbidymetria (wykrzystywane d ilściweg znaczania białek specyficznych głównie w surwicy krwi (np. CRP); jest t grupa testów, która umżliwia wyknywanie czułych i specyficznych testów partych na reakcjach immunlgicznych na gólnie dstępnych i stsunkw tanich analizatrach bichemicznych), analityka gólna (umwne kreślenie dczynników starszej generacji d różnych zastswań analitycznych np. barwniki, dczynniki dbiałczające, płyny d rzcieńczania próbek), jny (umżliwiają znaczanie jnów z wykrzystaniem elektrd jnselektywnych i stanwią w przypadku tych parametrów tańszą i szybszą alternatywę dla znaczeń bichemicznych. testy diagnstyczne: szybkie testy (służą d szybkiej, przesiewwej diagnstyki chrób infekcyjnych, układu krążenia, d wykrywania markerów nwtwrwych, śrdków uzależniających i wielu innych parametrów; jedna z najszybciej rzwijających się grup prduktów d diagnstyki in vitr), BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 14
Raprt za I kwartał 2012 rku testy latekswe i aglutynacyjne (starsza generacja testów partych na reakcjach immunlgicznych d szybkiej, przesiewwej diagnstyki niektórych białek specyficznych i innych parametrów), testy Elisa (testy wykrzystujące reakcje immunlgiczne i enzymatyczne w charakterystycznym dla tej grupy frmacie mikrpłytek, które mgą być stswane w układzie twartym na różnych uniwersalnych systemach sprzętwych), testy immunlgiczne (wykrzystywane na analizatrze immunlgicznym markerów kardilgicznych Pathfast; służą precyzyjnej i szybkiej analizie stanów zawałwych pacjenta). paski d analizy mczu, aparaturę diagnstyczną: analizatry bichemiczne Metrlab, CS400, BM100 analizatr immunlgiczny Pathfast, analizatry mczu H-100, H-500 i H-800, analizatr hematlgiczny BCC3000, Abacus serii 3 raz 5 analizatr gazmetryczny phox, CCX, analizatr jnselektywny BM ISE ferwany pd marką BiMaxima; przy wykrzystaniu dczynników raz testów umżliwia wyknanie badań i służy d precyzyjnej ceny stanu pacjenta. pzstałe prdukty i usługi: gazmetria (bejmuje grupę testów służących d ceny równwagi kwasw-zasadwej rganizmu; są ne również kluczwe w cenie wydlnści ddechwej), system aspiracyjn-próżniwy d pbierania krwi, usługi serwiswe (płatne usługi pgwarancyjne sprzętu dstarczneg klientm przez BiMaxima; aktualnie na rynku pracuje blisk 200 analizatrów mczu, pnad 50 analizatrów bichemicznych, pnad 50 analizatrów jnselektywnych i kilkadziesiąt pzstałych analizatrów dstarcznych klientm przez BiMaxima), usługi dzierżawy aparatury (dtyczą praktycznie wszystkich rdzajów sprzętów ferwanych klientm przez BiMaxima; zazwyczaj bwiązują 3-letnie umwy dzierżawy), jednrazwe materiały zużywalne (wykrzystywane w każdym labratrium diagnstycznym, w weterynarii, przemyśle spżywczym). BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 15
Raprt za I kwartał 2012 rku X. Spółki zależne Aktualnie BiMaxima nie psiada spółek zależnych. Natmiast BiMaxima ma pdpisany list intencyjny nabycia spółki CEBO raz przedwstępną umwę nabycia spółki Emapl. XI. Strategia rzwju Według strategii Spółki w najbliższych latach sprzedaż eksprtwa i krajwa pwinny rzwijać się dynamicznie, w związku z: 1. pracwaniem własnych technlgii prdukcji dczynników turbidymetrycznych, 2. pracwaniem własnych technlgii prdukcji dczynników d analizatrów jnselektywnych, 3. pracwaniem własnych technlgii prdukcji szybkich testów diagnstycznych, 4. pracwaniem własnej technlgii prdukcji analizatra jnselektywneg, 5. pszerzeniem ferty bitechnlgicznej (mikrbilgia), 6. pracwaniem analizatra krwi we współpracy z niemieckim instytutem, 7. akwizycjami pdmitów krajwych i zagranicznych. Pwyższe załżenia są uwzględnine w prgnzach na najbliższe lata. BiMaxima pszerzając fertę asrtymentwą wychdzi pza rynek labratryjny i szpitalny. Akwizycja spółki Plab pzwliła wejść d zakładów przemysłu spżywczeg. Akwizycja spółki Bi-Farm pzwliła pszerzyć i uatrakcyjnić fertę dla weterynarii. Współpraca z amerykańską firmą Nva Bimedical pzwala na wejście z fertą d prdukcyjnych firm farmaceutycznych raz bitechnlgicznych raz wzmacnia pzycję Spółki w zakresie glukmetrów d użytku szpitalneg. Akwizycje spółek Bi-Farm i Plab wskazały, że BiMaxima mże być spółką, która ma największe szanse skncentrwania działalnści plskich firm funkcjnujących w bszarze diagnstyki labratryjnej. Zawcwał t pdpisaniem listu intencyjneg w zakresie przejęcia spółki CEBO raz przedwstępnej umwy zakupu spółki Emapl. P nabyciu spółki Emapl BiMaxima stanie się największą plską firmą na rynku diagnstyki labratryjnej w Plsce. Pnadt uzyska dstęp d rynków eksprtwych spółki Emapl. Celem strategicznym Spółki jest ugruntwanie w 2012 rku pierwszej pzycji wśród plskich firm działających w branży diagnstyki labratryjnej raz rzpczęcie prcesu dynamiczneg rzwju eksprtu. XII. Opis pdstawwych ryzyk i zagrżeń 1. Ryzyk związane z sytuacją makreknmiczną BiMaxima funkcjnuje prawie wyłącznie na rynku krajwym w związku z tym jej działalnść zależy d sytuacji makreknmicznej Plski. W Plsce generwanych jest k. 99% przychdów. Wpływy ze sprzedaży eksprtwej w ciągu statnich 5 lat pjawiały się incydentalnie i stanwiły maksymalnie 1-2% gółu przychdów. Sytuacja makreknmiczna, stan finansów budżetu państwa raz gólny klimat gspdarczy mgą mieć wpływ na siągane przychdy. Negatywne sygnały w wymieninych wyżej bszarach mgą bezpśredni przełżyć się na pgrszenie sytuacji finanswej plskich zakładów pieki zdrwtnej. Budżety labratriów medycznych przeznaczne na nwe inwestycje (np. zakup aparatury) mgą przez t zstać graniczne lub nawet wstrzymane, c przyczyniłby się d spadku ppytu na prdukty Spółki. Aby wyeliminwać efekt tak silnej kncentracji na jednym rynku Spółka BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 16
Raprt za I kwartał 2012 rku pdjęła działania mające na celu ekspansje eksprtwą. Pnadt nabycie Spółki Emapl spwduje, że udział eksprtu zwiększy się d k. 15%. 2. Ryzyk związane z knkurencją BiMaxima kieruje swją fertę d wąskiej i specjalistycznej grupy klientów jakimi są labratria medyczne. Pdmity te zapatrywane są w aparaturę raz dczynniki bichemiczne. Spółka jest jednym z większych pdmitów na rynku krajwym zajmującym się prdukcją dczynników d badań diagnstycznych. Jednakże już w tym mmencie BiMaxima musi na rynku krajwym liczyć się z pdmitami działającymi na skalę światwą (Rche, Siemens, Abbtt) raz lkalnymi knkurentami (PZ Crmay). Istnieje w związku z tym ryzyk nasilenia się knkurencji zarówn ze strny rdzimych pdmitów, jak i międzynardwych kncernów. Nasilenie się knkurencji w bszarze działania Spółki spwduje bniżenie pzimu marż uzyskiwanych przez Spółkę czy też, w przypadku nasilenia się niekrzystnych zjawisk, spadku sprzedaży, rentwnści raz udziału w rynku. Dlateg aby graniczyć t ryzyk BiMaxima pszerza fertę skierwana d innych segmentów rynku jak weterynaria czy przemysł spżywczy. Spółka również jak jedyna na rynku plskim wytwarza silniejszą rganizację pprzez akwizycję knkurencyjnych firm działających w bszarze diagnstyki labratryjnej. 3. Ryzyk związane ze zmianą przepisów prawa Regulacje prawne w Plsce ulegają częstym zmianm. Dtyczy t w szczególnści prjektów legislacyjnych w bszarze chrny zdrwia, a więc rynku d któreg działalnść emitenta jest w praktyce uzależnina. Zachdzi w związku z tym kniecznść pnszenia ksztów mnitrwania zmian legislacyjnych raz dstswywania działalnści d zmieniających się przepisów. Częste zmiany przepisów prawa barczne są również ryzykiem rzbieżnści interpretacyjnych dknywanych przez Spółkę raz rgany administracji. Nakłady na bszar diagnstyki medycznej, w której specjalizuje się BiMaxima, a więc diagnstykę in vitr mgą zstać znacznie zmdyfikwane w zależnści d aktualnych decyzji i kntraktów pdpisywanych przez NFZ. Zarządzenia tej instytucji są bardz częst zmieniane, przez c dstępnść śrdków w ramach labratriów szpitalnych mże zstać, niezależnie d dtychczaswej współpracy, znacznie graniczna. Ddatkw prdukty Spółki muszą spełniać wymagania certyfikatów raz dyrektyw unijnych. W tym mmencie wszystkie prdukty są znakwane znakiem CE i spełniają wymagania dyrektywy 98/79/WE. Nie mżna jednak mieć pewnści, iż z biegiem czasu nie pwstaną ddatkwe nrmy techniczne, których spełnienie każe się kniecznścią. 4. Ryzyk utraty kluczwych pracwników Isttnym ryzykiem dla Spółki jest rezygnacja bądź niezdlnść d pracy któregś z kluczwych pracwników firmy. Przyszły rzwój Spółki jest ściśle związany ze stabilnścią zatrudnienia kluczweg persnelu BiMaxima. Utrata kluczwych pracwników mgłaby negatywnie wpłynąć na dtychczaswą wcną współpracę z klientami i dstawcami Spółki. W celu zniwelwania mżliwści wystąpienia takich zdarzeń Spółka pdejmuje działania w kierunku dpwiednieg mtywwania persnelu raz utrzymania ljalnści pracwników względem Spółki (umwy zakazie knkurencji). 5. Ryzyk chrny wartści intelektualnej BiMaxima psiada blisk 40 własnych technlgii prdukcji. Wartści te zstały pracwane i wdrżne przez Spółkę w drdze badań prwadznych d mmentu pwstania firmy. Rzwój światwej diagnstyki labratryjnej pwduje, że pzycja rynkwa Spółki uzależnina jest d dstswywania swich prduktów i usług d pzimu czekiwaneg przez rynek medyczny. Mżliwść skuteczneg knkurwania na rynku determinuje kniecznść ciągłeg prwadzenia BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 17
Raprt za I kwartał 2012 rku prac rzwjwych raz dknywania przez Spółkę inwestycji w nwe linie prduktwe. Wartści intelektualne kmercjalizwane przez Spółkę pwinny być prawnie chrnine. Kmercjalizacja technlgii pza Plską wiąże się z kniecznścią prawneg zabezpieczania wartści intelektualnych w wielu krajach. W przeciwnym wypadku należy czekiwać, że niedpatrzenia w tej dziedzinie będą skutkwać natychmiastwą reakcją rynku (próba kpiwania prduktów i rzwiązań). Ddatkwym ryzykiem tej kategrii jest brak skutecznści chrny patentwej, który spwdwany jest jej niskim pzimem rzwju. 6. Ryzyk cfnięcia zezwlenia na prwadzenie działalnści w SSE W dniu 16 lipca 2009 rku Agencja Rzwju Przemysłu wydała Spółce BiMaxima zezwlenie na prwadzenie działalnści w Specjalnej Strefie Eknmicznej EURO-PARK MIELEC pdstrefa Lublin. W płwie 2011 r. Spółka zakńczyła budwę budynku prdukcyjn-magazynwbiurweg w Specjalnej Strefie Eknmicznej Eur-Park Mielec pdstrefa Lublin. Spółka wyknała zbwiązanie zainwestwania kwty 3,4 mln zł. Pzstaje zbwiązanie d zatrudnienia ddatkw 20 sób w terminie d kńca 2013 rku (w trakcie realizacji) raz utrzymania teg stanu zatrudnienia przez kres dwóch lat. Dzięki zbwiązaniu Spółki d dknania pwyższej inwestycji raz zatrudnienia kreślnej liczby nwych pracwników uzyskane zstał krzystne zwlnienie pdatkwe. Istnieje jednak mżliwść anulwania pwyższeg zezwlenia przez Agencję Rzwju Przemysłu. Sytuacja taka mże mieć miejsce w przypadku niespełnienia pstawinych przed Emitentem wymagań bądź w wyniku pdjęcia dgórnej decyzji administracyjnej. Kntrla przeprwadzna w I kwartale 2012 rku przez pracwników Agencji Rzwju Przemysłu w zakresie zgdnści prwadznej w SSE działalnści ptwierdziła, że Spółka w terminie zakńczyła inwestycję raz zainwestwała kwtę wyższą d zadeklarwanej. 7. Ryzyk braku wykwalifikwanej kadry pracwniczej W związku z planem rzwju, Spółka planuje wzrst zatrudnienia. Z racji specjalistyczneg przedmitu działalnści jednym z pdstawwych wymgów w prcesie rekrutacji jest dpwiednia wiedza wymagana na knkretnych stanwiskach prdukcyjnych i sprzedażwych. W celu wyeliminwania tej kategrii ryzyka Spółka rzpczęła współpracę z śrdkami akademickimi w Lublinie. Ddatkw elementem redukującym niepewnść w bszarze dstępu d dpwiedniej kadry jest niska, w stsunku d pzstałych reginów Plski, presja płacwa. 8. Ryzyk pgrszenia jakści prduktów Istnieje ryzyk związane z pgrszeniem jakści prduktu. Mże t nastąpić na skutek błędu pracwnika bądź awarii elementu linii technlgicznej. Od prduktów Spółki wymagana jest wyska jakść raz niezawdnść. Przypadkwe wypuszczenie takiej partii na rynek mże skutkwać utratą zaufania dbirców w dniesieniu d prduktów Spółki. Taka sytuacja spwduje realne straty finanswe bejmujące również kszty utracnych krzyści spwdwanych negatywną pinią dbirców. W celu redukcji pwyższeg ryzyka, w 2003 rku Spółka pmyślnie przeszła audyt certyfikacyjny systemu, przeprwadzny przez brytyjską firmę ISOQAR, uzyskując certyfikat ISO 9001. System Zarządzania Jakścią BiMaxima zstał uznany za zgdny z najnwszą wersją międzynardwej nrmy ISO 9001:2000. 9. Ryzyk pgrszenia kniunktury na rynku diagnstyki labratryjnej w Plsce W 2009 rku plski rynek diagnstyki labratryjnej przekrczył wartść 1 mld zł. W latach 2010-2011 dynamika wzrstu wartści teg segmentu rynku usług medycznych słabła na skutek prblemów finanswych Nardweg Funduszu Zdrwia. Jednakże w dłuższej perspektywie tj. w ciągu najbliższych trzech lat średnirczny wzrst rynku labratryjneg szacwany jest na k. 10% dzięki czemu w rku 2015 siągnie wartść 1,4 mld zł. Większść kntraktów w bszarze diagnstyki labratryjnej nadal związana jest z publiczną służbą BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 18
Raprt za I kwartał 2012 rku zdrwia. Determinuje t, z jednej strny, stabilnść przychdów partych na kntraktach z NFZ nawet w przypadku spadku gólnej aktywnści gspdarczej. Z drugiej strny, żywienie gspdarcze mże nie przełżyć się na znaczny wzrst sprzedaży w prównaniu d innych branż. Ddatkw należy liczyć się z tym, że w 2012 rku skutki kryzysu gspdarczeg nadal będą widczne i segment prywatny rynku diagnstyki labratryjnej również mże graniczyć wydatki na swje zamówienia. 10.Ryzyk pzyskania surwców W prcesie prdukcyjnym prócz dczynników i kmpnentów własnych, BiMaxima krzysta z ferty innych prducentów. W związku z tym nie mżna wykluczyć, że w przyszłści nie pjawią się sytuacje, które spwdują późnienia w dstawach, wzrst ksztów czy nawet utratę mżliwści pzyskania knkretneg składnika niezbędneg d prdukcji. 11. Ryzyk współpracy z pdmitami publicznymi Odbircami na rynku krajwym są zarówn pdmity publiczne jak i prywatne. Pdmitami finanswanymi ze śrdków publicznych są przede wszystkich labratria w szpitalach klinicznych, marszałkwskich i pwiatwych. Pwduje t mżliwść pwstania sytuacji w której wybór dstawcy knkretnych prduktów nie zawsze będzie dknywany w parciu kryteria eknmiczne. XIII. Oświadczenie Zarządu w sprawie rzetelnści sprawzdania finansweg Zarząd BiMaxima S.A. świadcza, że wedle jeg najlepszej wiedzy kwartalne sprawzdanie finanswe i dane prównawcze sprządzne zstały zgdnie z zasadami rachunkwści bwiązującymi w Plsce raz dzwierciedlają w spsób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuację majątkwą i finanswą BiMaxima S.A. raz jej wynik finanswy, raz że sprawzdanie z działalnści Spółki zawiera prawdziwy braz sytuacji BiMaxima S.A. XIV.Dane teleadreswe BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5 20-277 Lublin tel.: +48 81 440 83 71 fax: +48 81 744 29 15 www.bimaxima.cm inf@bimaxima.cm NIP: 946-23-60-625 REGON: 432519331 Sąd Rejnwy Lublin-Wschód w Lublinie z siedzibą w Świdniku VI Wydział Gspdarczy KRS: 0000313349 Kapitał zakładwy: 2.040.000 PLN BiMaxima S.A. ul. Vetterów 5, 20-277 Lublin, www.bimaxima.cm str. 19