Trend - róŝne sposoby określania kierunku ruchu ceny Investors Level

Transkrypt

1 Trend - róŝne sposoby określania kierunku ruchu ceny Investors Level Paweł Śliwa stowarzyszenie@satrf.org

2 trend Jest to tendencja, moda czy teŝ kierunek w którym podąŝa cena przez dominującą część czasu. Charakteryzuje się długimi (pod względem czasu) i silnymi (pod względem ceny) ruchami rynkowymi.

3 10 lat 5 lat

4 Ceny podlegają trendom Trend ma zasadnicze znaczenie w większości metod analizy technicznej. Znaczna część metod stworzonych przez analizę techniczną ma na celu badanie właśnie trendów poprzez ich rozpoznawanie i śledzenie tendencji juŝ istniejących.

5 Historia się powtarza Analiza techniczna w znacznej mierze opiera się na badaniu ludzkiej psychiki. Określone zachowania inwestorów sprzedających lub kupujących akcje, waluty, surowce tworzą na wykresach charakterystyczne powtarzalne wzorce cenowe

6 Trend Inwestor musi analizować trendy i ich zwroty, podobnie jak Ŝeglarz studiuje ocean powiedział Alexander Elder. Jedną z najwaŝniejszych prawd analizy technicznej jest zasada: inwestuj z trendem.

7 Linia trendu Linia prosta łącząca dołki w trendzie wzrostowym lub szczyty w spadkowym MoŜna ją rysować po cenach minimalnych lub ekstremach cenowych Jest bardzo subiektywnym narzędziem

8 Kiedy się zmienia trend? Która linia trendu jest prawidłowa?

9

10 Opory i wsparcia Metoda oparta na naturalnych punktach zwrotnych Bazuje w 100% na wykresie Cena sama w sobie staje się wskaźnikiem

11 Trend wzrostowy KaŜdy kolejny szczyt jest na wyŝszym poziomie KaŜdy kolejny dołek jest na niŝszym poziomie

12 Trend spadkowy KaŜdy kolejny szczyt jest na niŝszym poziomie KaŜdy kolejny dołek jest na niŝszym poziomie

13 ZMIANA TRENDU WZROSTOWEGO Rynek nie robi nowego szczytu (punkt 1) jest to pierwszy sygnał zmiany trendu. Przebicie ostatniego dołka (punkt 2) jest potwierdzeniem.

14 ZMIANA TRENDU SPADKOWEGO Rynek nie robi nowego dołka (punkt 1) jest to pierwszy sygnał zmiany trendu. Przebicie ostatniego szczytu (punkt 2) jest potwierdzeniem.

15 Wskaźniki AT Wzór matematyczny Pomoc w identyfikowaniu faz rynku Jakość sygnałów zaleŝna jest od dobranych parametrów W róŝnych stanach rynku, niektóre oscylatory/wskaźniki tracą uŝyteczność

16 MA - Średnia krocząca Wskaźnik oparty na średniej ruchomej notowań z określonej liczby sesji. MoŜna spotkać wiele róŝnych pochodnych MA. Podstawowa analiza opiera się na przecięciach kursu przez średnią.

17 JeŜeli wykres ceny jest powyŝej MA to na rynku dominuje popyt. SK 21 SK 55 SK 144 JeŜeli wykres ceny jest poniŝej MA to na rynku dominuje podaŝ.

18 Średnia Krocząca Jaki okres dobrać jako najlepszy? Jakiej metody uŝyć do wylicze? Wymuszają na grę z trendem Dają dobre sygnały gdy jest silny ruch rynkowy Daje wiele mylnych sygnałów gdy jest długotrwały trend boczny

19 MACD by Geralda Appla Moving Average Convergence/Diverygence - zbieŝność/rozbieŝność średnich ruchomych Opiera się na róŝnicy dwóch wykładniczych średnich ruchomych o róŝnych okresach (najczęściej 12 i 26). Linią sygnalną jest średnia z wartości samego wskaźnika

20 SK 12 SK 26 Trend wzrostowy Trend spadkowy

21 Strzał Stochastyczny Opisany przez Jake Bernseina w Inwestor jednosesyjny Bazą jest wolny oscylator Stochastyczny (wskaźnik konsolidacyjny) Wynika z obserwacji ruchów rynkowych i zachowania się wskaźnika Interpretacja jest przewrotna w stosunku do standardowej

22 Strzał stochastyczny Klasyczna interpretacja

23 Teoria Fal Elliotta Opiera się na ruchu ceny, poprzez rozpisanie na impulsy i korekty. Jedyna teoria która w pełni próbuje opisać zjawiska rynkowe. Trzy podstawowe elementy fal to kształt, proporcje i czas. Elliot twierdził wszystkie fale tego samego stopnia są zaleŝne od siebie zarówno pod względem czasu jak i ceny.

24 impuls korekta PEŁEN ZAMKNIĘTY CYKL RYNKOWY

25 Jest wielce prawdopodobna dalsza kontynuacja trendu wzrostowego. Fala 3? Fala 5? Fala 1 Fala 4? Poznaj swoje ograniczenia a będziesz jeszcze lepszy Fala 2

26

27 Price Action i Overbalance Praktyczne zasady wynikające z doświadczenia Opierające się w 100% na najwaŝniejszym wskaźniku rynkowym CENIE Wskazujący zarówno kierunek jak i siłę rynku

28 Miejsce przełamania trendu spadkowego Miejsce przełamania trendu spadkowego

29 Price Action i Overbalance Łączy podejście oporów i wsparć z poziomami zniesień Fibonacciego MoŜe być takŝe strategią do otwierania pozycji

30 Podsumowanie Grając z trendem zyskujesz ogromną przewagę grając z silną stroną rynku Metoda ustalenia kierunku gry moŝe jednocześnie być strategią inwestowania. Znaj dobre i złe strony swojej metody Najlepsi zawsze grają z trendem.

31 Dziękuje za uwagę