BANK HANDLOWY W WARSZAWIE S.A. Wyniki skonsolidowane za I kwartał 2011 roku. Maj 2011

Transkrypt

1 BANK HANDLOWY W WARSZAWIE S.A. Wyniki skonsolidowane za I kwartał 2011 roku Maj 2011

2 MODEL BIZNESOWY I kwartał 2011 roku podsumowanie Zysk netto () % Rachunki bieżące korporacyjnesalda (mld zł) 5,4 4,9 +10% Pierwsza karta lifestylowa Citi Handlowy MasterCard World Poprawa jakości oceniona przez klientów cel na 2011 rok 80% ROE 10,6% +3,0 pp. 13,6% Rachunki bieżące detaliczne - salda (mld zł) 1,6 +19% 1,9 Pierwsza Miejska Karta Płatnicza we Wrocławiu Wskaźniki NPS w I kwartale 2011 r. znacząco powyżej benchmarku dla sektora finansowego (30%) 64,8% Kredyty korporacyjne (mld zł) 7,0 6,1 +15% Liczba punktów kontaktu z klientem ,0% 36,7% 30% Oddział Citigold CitiPhone 2

3 MODEL BIZNESOWY Wzrost zysku netto w I kwartale 2011 roku // Przychody ogółem ZYSK NETTO Zwrot na kapitale (ROE) % 10,6% 3,0 pp. 13,6% // 20% Koszty działania Koszty / Dochody (C/I) 6% (326) (347) ,0 pp. 54,0% 57,0% Odpisy netto na utratę wartości Zwrot na aktywach (ROA) (77) 46% (42) 0,1 pp. 1,6% 1,7% 3

4 MODEL BIZNESOWY // 220 Zysk netto 1 kw r. w odniesieniu do 1 kw r ZYSK NETTO 1Q 2010 Odsetki Prowizje Dział. Skarbcowa Pozostałe składniki przychodów Koszty Odpisy netto Podatek ZYSK NETTO 1Q % Wynik z tytułu odsetek 13% Wynik z tytułu prowizji 9% Działalność skarbcowa 6% Koszty i amortyzacja 46% Odpisy kredytowe netto 4

5 MODEL BIZNESOWY // 240 Zysk netto 1 kw r. w odniesieniu do 4 kw r ZYSK NETTO 4Q 2010 Odsetki Prowizje Dział. Skarbcowa Pozostałe składniki przychodów Koszty Odpisy netto Podatek ZYSK NETTO 1Q % Wynik z tytułu odsetek 3% Wynik z tytułu prowizji 25% Działalność skarbcowa 1% Koszty i amortyzacja 29 Odpisy kredytowe netto 5

6 MODEL BIZNESOWY Spadek marży odsetkowej 3,8% 3,8% 3,8% 3,8% 3,2% Marża odsetkowa na aktywach ogółem Spadek marży odsetkowej w I kwartale 2011 r. w efekcie: 2,6% 2,7% 3,2% - znaczących zdarzeń jednorazowych (transakcja z Banco Santander), - spadku średniego poziomu portfela obligacji, - zmiany struktury portfela kredytowego ,1% Marża na aktywach odsetkowych Nadal jedna z najwyższych marż w sektorze (4Q 2010: 4,5%) 1Q Q Q Q Q 2011 Wynik z tytułu odsetek Marża odsetkowa Marża odsetkowa - sektor bankowy 7% Wynik z tytułu odsetek Spadek w porównaniu do I kwartału 2010 r. za sprawą dłużnych papierów wartościowych 6

7 MODEL BIZNESOWY Kredyty kontynuacja wzrostu w bankowości korporacyjnej Kredyty korporacyjne 11% % % Sektor: -1% % Sektor: -1% Sektor: 3% Trzeci kolejny kwartał wzrostu kredytów korporacyjnych Wzrost istotnie powyżej rynku 1Q10 2Q10 3Q10 4Q10 1Q11 Kredyty detaliczne % Sektor: -0,1% 1Q10 2Q10 3Q10 4Q10 1Q11 4% Spadek kredytów detalicznych Zaostrzenie kryteriów polityki kredytowej (wdrożenie rekomendacji T) 13% Wzrost salda produktów hipotecznych do 360 Wzrost w sektorze: +0,9% kw./kw. 7

8 MODEL BIZNESOWY Depozyty - koncentracja na rachunkach operacyjnych Depozyty korporacyjne % 10% % r/r Wzrost depozytów bieżących w I kwartale 2011 r. Wzrost zgodny z trendem na rynku (+10% r/r) 4Q Q Q Q 2011 Depozyty detaliczne % % % r/r Wzrost depozytów bieżących w I kwartale 2011 r. Efekt koncentracji na rachunkach operacyjnych Wzrost zgodny z trendem na rynku (+21% r/r) 4Q Q Q Q 2011 Depozyty bieżące Depozyty terminowe 8

9 MODEL BIZNESOWY Rosnący wynik prowizyjny Wynik z tytułu opłat i prowizji 13% 33% (1Q 2011/ 1Q 2010) Działalność maklerska Udział DMBH w rynku: 20% Wartość obrotu akcjami Pozycja rynkowa # % (1Q 2011/ 1Q 2010) Działalność powiernicza # 1 Udział Citi Handlowy w rynku: 43% Wartość przechowywanych papierów 4Q Q Q Q % Kluczowe transakcje I kwartału 2011 r. Wezwanie do sprzedaży akcji 15,9 mld zł Kredyt konsorcjalny 1,6 mld zł (1Q 2011/ 1Q 2010) Karty płatnicze i kredytowe Udział Citi Handlowy w rynku 1 : 23% Wartość transakcji # 1 1 Dane za 4Q

10 MODEL BIZNESOWY Dekompozycja wyniku z tytułu prowizji Karty kredytowe obrót za granicą Wynik z tyt. opłat i prowizji Aktywa na rachunkach papierów wartościowych 183,1 10% 201,4 Karty 25% Zlecenia płatnicze 17% mld zł 256,9 28% 327,8 Usługi powiernicze 12% Sprzedaż produktów inwestycyjnych 556,7 42% 791,0 Produkty inwestycyjnoubezpieczeniowe 19% Pozostałe 14% Usługi maklerskie 11% Pożyczki gotówkowe 2% mld zł Obroty akcjami DM BH 16,1 109% 33,8 Transakcja z Banco Santander 16,1 14,8 10

11 MODEL BIZNESOWY Działalność Skarbcowa Działalność skarbcowa powrót do dobrych wyników Przychody z działalności skarbcowej () CitiFX Pulse wiodąca platforma na rynku 78,8 86,3 7,4 Wynik na działalności klientowskiej 4Q09 1Q10 2Q10 3Q10 4Q10 1Q11 Wynik na zarządzaniu pozycją własną 10 tys. klientów korzystających z platformy FX Pulse 30 tys. transakcji zawieranych poprzez platformę on-line trading kwartalnie 75% udział transakcji zawieranych on-line w stosunku do wszystkich transakcji walutowych zawieranych w Banku 4Q09 1Q10 2Q10 3Q10 4Q10 1Q11 Dane pro - forma, skale na wykresach są nieporównywalne 11

12 MODEL BIZNESOWY Konsekwentna polityka kosztowa Koszty działania Banku oraz amortyzacja Dynamika kosztów w I kwartale 2011 r. (r/r) Koszty ogółem 1% 326 6% Struktura kosztów Amortyzacja 1Q 10 2Q 10 3Q 10 4Q 10 1Q Koszty rzeczowe Koszty pracownicze Koszty / Dochody 4Q09 1Q10 4Q10 1Q11 Zmiana (kw./kw.) Bankowość Korporacyjna Bankowość Detaliczna Bank 37% 75% 53% 45% 67% 54% 47% 70% 58% 45% 72% 57% - Wzrost kosztów pracowniczych o 8% r/r w wyniku insourcingu procesów operacyjnych Wzrost kosztów rzeczowych głównie w obszarze marketingu i reklamy bankowości detalicznej 12

13 MODEL BIZNESOWY Spadek kosztów ryzyka Odpisy netto na utratę wartości Jakość portfela kredytowego 11,5% 11,9% 10,7% 11,4% 11,2% (200) (170) (140) (110) (80) (50) (20) 10 (77,4) 2,7% (88,8) (63,3) (13,1) (41,9) 1Q10 2Q10 3Q10 4Q10 1Q11 Bankowość Korporacyjna Odpisy netto () Bankowość Korporacyjna Bankowość Detaliczna 1Q10 4,2 1Q11 (12,3) 1,4% Koszt ryzyka (%) Zmiana (kw/kw) /mld zł/ 12,6 11,6 13,0 12,0 12,5 1,6 1,6 1,5 1,5 1,6 1Q10 2Q10 3Q10 4Q10 1Q11 Kredyty obsługiwane Kredyty nieobsługiwane Wskaźnik kredytów nieobsługiwanych (NPL) Zmiana Wskaźnik NPL 1Q10 1Q11 (kw/kw) Bankowość Korporacyjna Bankowość Detaliczna 14,7% 10,4% 9,8% 13,9% Bankowość Detaliczna (81,6) (29,6) Sektor niebankowy 11,5% 11,2% Bankowość Detaliczna: Spadek odpisów oraz osłabienie dynamiki wzrostu należności z trwałą utratą wartości Bankowość Korporacyjna: Spadek odpisów brutto, wyższe koszty ryzyka spowodowane niższym poziomem rozwiązanych rezerw oraz zmianą metodologii (wzrost rezerwy IBNR) 13

14 MODEL BIZNESOWY Cena akcji Citi Handlowy na tle indeksu WIG-Banki i WIG20 Wzrost ceny akcji Banku o 34% Citi Handlowy WIG Banki (WIG Banki wzrost o 19%, WI20 wzrost o 20%) Cena akcji (zł) WIG20 Citi Handlowy wolumen obrotów Wzrost ceny akcji Banku o 9% w 2011 roku (WIG Banki wzrost o 4%, WI20 wzrost o 3%) Wolumen obrotów (tys. akcji) Citi Handlowy w od 6 kwietnia 2011 r. 14

15 Załącznik

16 MODEL BIZNESOWY Dane operacyjne bankowości detalicznej (tys.) 1 kw kw kw zmiana r./r. % zmiana r./r. Rachunki bieżące % Rachunki oszczędnościowe % Rachunki operacyjne % Karty kredytowe % w tym karty co-brandowe % Karty debetowe % w tym karty PayPass % 16

17 MODEL BIZNESOWY Wolumeny bankowości detalicznej () 4 kw kw zmiana kw./kw. % zmiana kw./kw. Depozyty 5,718 5, % depozyty bieżące 4,321 4, % w tym na rachunkach oszczędnościowych 2,467 2, % depozyty terminowe 1,397 1, % Kredyty 5,322 5, % karty kredytowe 2,376 2, % pożyczki gotówkowe 2,540 2, % kredyty hipoteczne % 17