GRUPA KAPITAŁOWA POLMOS LUBLIN PÓŁROCZNE SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOCI GRUPY POLMOS LUBLIN ZA PÓŁROCZE ZAKOCZONE 30 CZRWCA 2005 ROKU

Transkrypt

1 GRUPA KAPITAŁOWA POLMOS LUBLIN PÓŁROCZNE SPRAWOZDANIE Z DZIAŁALNOCI GRUPY POLMOS LUBLIN ZA PÓŁROCZE ZAKOCZONE 30 CZRWCA 2005 ROKU

2 1. OPIS WYNIKÓW ORAZ ISTOTNYCH ZDARZE W I PÓŁROCZU 2005 R. Wyniki Grupy Analiza sprzeday w porównaniu z rokiem ubiegłym W I półroczu 2005 roku Grupa osignła przychody w wysokoci tys. zł. Stanowi to spadek o 14% w stosunku do analogicznego okresu roku poprzedniego. Koszty wytworzenia sprzedanych produktów spadły za o 24% z poziomu tys. zł do poziomu tys. zł. Spadek sprzeday był midzy innymi efektem braku odbioru towarów POLMOS Lublin S.A. przez jednego z głównych dystrybutorów w kwietniu 2005 r. Analiza zysków w porównaniu z rokiem ubiegłym W I półroczu 2005 roku Grupa zanotowała zysk z działalnoci operacyjnej w wysokoci tys. zł oraz strat netto w wysokoci tys. zł. W analogicznym okresie roku poprzedniego powysze wielkoci kształtowały si nastpujco: tys. zł oraz zysk tys. zł. Główne czynniki majce wpływ na osignity wynik Grupy w I półroczu 2005 roku były nastpujce: - nisze od zakładanych przychody ze sprzeday, - koszty obciajce działalno biec zwizane z nieudanym zamiarem zakupu wikszociowego pakietu akcji Polmos Białystok w wysokoci tys. zł, koszty finansowe, - rezerwy na odprawy dla członków zarzdu w wysokoci 905 tys. zł, obciajce koszty ogólnego zarzdu, - rezerwy na zobowizania podatkowe z tytułu podatku dochodowego oraz podatku VAT w zwizku z kontrol podatkow za 2003 r. w wysokoci tys. zł, obciajce pozostałe koszty operacyjne oraz koszty finansowe (odsetki). Spółka kwestionuje zasadno naliczonych zobowiza podatkowych. Wyej wymienione czynniki maj charakter jednorazowy wynikajcy ze specyficznych działa, jakie podejmowała POLMOS Lublin S.A. w I półroczu 2005 roku. Pierwsze półrocze 2005 roku w ocenie Zarzdu nie charakteryzowało si szczególn sezonowoci lub cyklicznoci działalnoci Grupy za wyjtkiem zdarze opisanych powyej oraz nisz sprzeda detaliczn artykułów spirytusowych w kwietniu biecego roku wynikajc z dwutygodniowego okresu ałoby narodowej. Skonsolidowany bilans Suma bilansowa na dzie r. wyniosła tys. zł, co stanowi wzrost o 16% w porównaniu z kocem 2004 roku. Strona 2 z 7

3 Aktywa trwałe wyniosły tys. zł i posiadały udział w sumie bilansowej w wysokoci 45%. W porównaniu do koca 2004 roku nastpiła niewielka zmiana wartoci aktywów trwałych (wzrost o niecałe 2%). Podstawow kategori aktywów trwałych stanowiły wartoci niematerialne oraz rzeczowe aktywa trwałe. Aktywa obrotowe osignły poziom tys. zł i ich warto była wysza w porównaniu do koca 2004 roku o ponad tys. zł co stanowi wzrost o ponad 30%. Najistotniejszym czynnikiem wpływajcym na zmian wartoci aktywów obrotowych były krótkoterminowe aktywa finansowe. Ich istotny wzrost był efektem pozyskania rodków z przeprowadzonej emisji akcji w I kwartale 2005 roku. Pozostałe pozycje bilansowe aktywów obrotowych nie wykazywały ponadprzecitnych zmian w analizowanym okresie. Po stronie pasywów istotne zmiany w wartoci poszczególnych pozycji nastpiły w Kapitałach własnych oraz zobowizaniach krótkoterminowych. Kapitały własne na dzie roku wyniosły tys. zł i wzrosły o ponad tys. zł (wzrost prawie o 95%), co było konsekwencj podniesienia kapitału w drodze przeprowadzenia emisji akcji w I kwartale 2005 roku. Istotnemu zmniejszeniu uległy zobowizania krótkoterminowe o kwot prawie tys. zł. (istotnemu zmniejszeniu uległy krótkoterminowe kredyty i poyczki oraz pozostałe zobowizania krótkoterminowe). Skonsolidowany rachunek przepływów pieninych Przepływy pienine z działalnoci operacyjnej wyniosły tys. zł. Najwikszy wpływ na poziom przepływów miało zmniejszenie stanu krótkoterminowych zobowiza oraz strata netto. Przepływy z działalnoci inwestycyjnej wyniosły tys. zł. Najwiksze znaczenie dla tej pozycji miały zmiany w poziomie krótkoterminowych aktywów finansowych. Przepływy z działalnoci finansowej wyniosły tys. zł. Dodatni przepływ z działalnoci finansowej był konsekwencj dokonanej emisji akcji w I kwartale 2005 roku. Inne istotne zdarzenia, które miały miejsce w I połowie 2005 roku Bieca działalno operacyjna W dniu r. została zawarta umowa pomidzy POLMOS Lublin S.A. i Makro Cash and Carry Polska SA, REAL Sp. z o.o. oraz PRKTIKER Polska Sp. z o.o. Przedmiotem umowy jest szeroko rozumiana współpraca handlowa w zakresie dostaw towarów realizowanych przez POLMOS Lublin S.A. do placówek handlowych prowadzonych przez wyej wymienione podmioty. W dniu r. Zarzd POLMOS Lublin S.A. zawarł z Bankiem Polska Kasa Opieki S.A. umow kredytu wielocelowego: Strona 3 z 7

4 a) do maksymalnej kwoty PLN (słownie: dziewitnacie milionów) z przeznaczeniem na refinansowanie kwoty głównej zadłuenia Spółki, z tytułu kredytu uzyskanego na podstawie umowy kredytowej z Bankiem BPH S.A. z dnia na okres od r. do r. Kredyt I b) do maksymalnej kwoty PLN (słownie: trzydzieci milionów) na refinansowanie kwoty głównej zadłuenia Spółki, z tytułu kredytu odnawialnego w rachunku biecym uzyskanego na podstawie umowy kredytowej z Bankiem BPH S.A. z dnia (zmienionej aneksem 1 z dnia r.) na okres od r. do r. oraz finansowanie biecej działalnoci Spółki Kredyt II, c) do maksymalnej kwoty PLN (słownie: jeden milion) z przeznaczeniem na Gwarancje - na zabezpieczenie zapłaty Zobowiza Celnych Spółki Limit na gwarancje Maksymalny łczny limit kredytowy: PLN W dniu r. POLMOS Lublin S.A. spłaciła długoterminowy kredyt w pozostałej do spłaty kwocie ,7 tys. zł, otrzymany na podstawie umowy kredytowej zawartej z Bank BPH S.A. w dniu r. do maksymalnej kwoty tys. zł na okres od r. do r. Z tym dniem POLMOS Lublin S.A. nie posiadała adnych zobowiza z tytułu powyszej umowy kredytowej Udział w procesie prywatyzacyjnym Przedsibiorstwa Polmos Białystok S.A. W dniu roku Zarzd POLMOS Lublin S.A. złoył na rce Ministra Skarbu Pastwa wstpn ofert w sprawie zakupu akcji Przedsibiorstwa Polmos Białystok S.A. Oferta została złoona w ramach procesu prywatyzacyjnego wyej wymienionego przedsibiorstwa. W oparciu o dokonane ograniczone badanie ww. przedsibiorstwa Zarzd POLMOS Lublin S.A. złoył w dniu r. wic ofert na nabycie minimum 51% akcji w kapitale zakładowym Przedsibiorstwa Polmos Białystok S.A. W odpowiedzi na pismo Ministerstwa Skarbu Pastwa w sprawie poprawy i wyjanienia warunków oferty wicej na nabycie minimum 51% akcji w kapitale zakładowym Przedsibiorstwa Polmos Białystok S.A., Zarzd POLMOS Lublin S.A. złoył w dniu r. poprawion ofert przejcia wikszociowego pakietu akcji powyszej spółki. Proces prywatyzacyjny Przedsibiorstwa Polmos Białystok S.A. został zakoczony wyborem innego ni POLMOS Lublin S.A. inwestora do zakupu akcji ww. przedsibiorstwa. Zmiany w kapitale POLMOS Lublin S.A. W dniu r. Sd Rejonowy w Lublinie XI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sdowego zarejestrował podwyszenie kapitału zakładowego Spółki z zł do zł. Ogólna liczba głosów wynikajca ze wszystkich wyemitowanych akcji po zarejestrowaniu podwyszenia kapitału wyniosła Strona 4 z 7

5 Na podstawie uchwały 65/2005 Zarzdu Giełdy Papierów wartociowych w Warszawie S.A. z dnia r. Zarzd Giełdy postanowił dopuci do obrotu giełdowego na rynku podstawowym akcje POLMOS Lublin S.A. Zmiany w akcjonariacie POLMOS Lublin S.A. W dniu r. Spółka otrzymała informacj zgodnie, z któr fundusze inwestycyjne zarzdzane przez ING Towarzystwo Funduszy Inwestycyjnych S.A. posiadaj łcznie szt. akcji POLMOS Lublin S.A., co stanowi 5,03% kapitału Spółki. W dniu r. Spółka otrzymała informacj zgodnie, z któr American Life Insurance and Reinsurance Company posiada szt. akcji POLMOS Lublin S.A., co stanowi 6,12% kapitału Spółki. W dniu r. Spółka otrzymała informacj zgodnie, z któr AIG Otwarty Fundusz Emerytalny posiada szt. akcji POLMOS Lublin S.A., co stanowi 5,08% kapitału Spółki. 2. OPIS PODSTAWOWYCH RYZYK I ZAGROE Ryzyko finansowe Do głównych instrumentów finansowych, z których korzysta Grupa, nale kredyty bankowe, obligacje, umowy leasingu finansowego i dzierawy z opcj zakupu, rodki pienine i lokaty krótkoterminowe. Głównym celem tych instrumentów finansowych jest pozyskanie rodków finansowych na działalno Grupy. Grupa posiada te inne instrumenty finansowe, takie jak nalenoci i zobowizania z tytułu dostaw i usług, które powstaj bezporednio w toku prowadzonej przez ni działalnoci. Zasad stosowan przez Grup obecnie i przez cały okres objty przegldem jest nieprowadzenie obrotu instrumentami finansowymi. Główne rodzaje ryzyka wynikajcego z instrumentów finansowych Grupy obejmuj ryzyko stopy procentowej, ryzyko zwizane z płynnoci oraz ryzyko kredytowe. Zarzd weryfikuje i uzgadnia zasady zarzdzania kadym z tych rodzajów ryzyka zasady te zostały omówione w nocie 39 Cele i zasady zarzdzania ryzykiem finansowym. Ponadto Grupa identyfikuje równie ryzyko cen rynkowych oraz ryzyko walutowe dotyczce wszystkich posiadanych przez ni instrumentów finansowych. Ryzyko walutowe Grupa naraona jest na ryzyko walutowe z tytułu zawieranych transakcji. Ryzyko takie powstaje w wyniku dokonywania przez jednostk operacyjn sprzeday lub zakupów w walutach innych ni jej waluta wyceny. Około 0,4% zawartych przez Grup transakcji sprzeday wyraonych jest w walutach innych ni waluta sprawozdawcza jednostki operacyjnej dokonujcej sprzeday, podczas gdy 0,1% kosztów wyraonych jest w teje walucie sprawozdawczej. Strona 5 z 7

6 Grupa stara si negocjowa warunki zabezpieczajcych instrumentów pochodnych w taki sposób, by odpowiadały one warunkom zabezpieczanej pozycji i zapewniały dziki temu maksymaln skuteczno zabezpieczenia. Na dzie 30 czerwca 2005 roku Grupa nie zabezpieczyła transakcji sprzeday denominowanych w walutach obcych, z tytułu nieistotnego ich poziomu. Ryzyko cen towarów Grupa korzysta w głównej mierze z surowców opartych na bazie płodów rolnych i produktów przemysłu spoywczego (spirytus surowy, cukier) gdzie wahania cenowe s uzalenione od warunków pogodowych, urodzaju etc. Spółka prowadzi polityk minimalizacji ryzyka cen dywersyfikujc ródła dostaw oraz optymalizujc wielkoci zapasów podstawowego surowca. 3. WYNAGRODZENIA, NAGRODY I INNE KORZYCI OTRZYMANE PRZEZ OSOBY ZARZDZAJCE I NADZORUJCE. Warto wynagrodze, nagród oraz innych korzyci otrzymanych przez osoby zarzdzajce i nadzorujce zostały zamieszczone w nocie nr 37 Informacje o podmiotach powizanych. 4. TRANSAKCJE Z PODMIOTAMI POWIZANYMI. Wykaz oraz warto transakcji z podmiotami powizanymi okresie I półrocza 2005 zostały zamieszczone w nocie nr 37 Informacje o podmiotach powizanych. 5. ZASADY SPORZDZENIA PÓŁROCZNEGO SPRAWOZDANIA SKONSOLIDOWANEGO. Zasady sporzdzenia półrocznego sprawozdania finansowego za I półrocze 2005 roku zostały zawarte w nocie nr 1 Informacje dodatkowe o przyjtych zasadach rachunkowoci oraz innych informacjach objaniajcych. 6. OWIADCZENIE ZARZDU POLMOS LUBLIN S.A. W SPRAWIE SPORZDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA I PÓŁROCZE 2005 R. Zarzd POLMOS Lublin S.A. owiadcza, e zgodnie z najlepsz wiedz, półroczne skonsolidowane oraz skrócone jednostkowe sprawozdanie finansowe i dane porównywalne sporzdzone zostały zgodnie z obowizujcym zasadami rachunkowoci oraz e odzwierciedlaj w sposób prawdziwy, rzetelny i jasny sytuacj majtkow i finansow grupy kapitałowej emitenta i emitenta oraz ich wynik finansowy. Jednoczenie Zarzd owiadcza, e półroczne sprawozdanie zarzdu zwiera prawdziwy obraz rozwoju i osigni oraz sytuacji grupy kapitałowej emitenta, w tym opis podstawowych ryzyk i zagroe.. Strona 6 z 7

7 7. OWIADCZENIE ZARZDU POLMOS LUBLIN S.A. W SPRAWIE SPORZDZENIA SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO ZA I PÓŁROCZE 2005 R. Zarzd POLMOS Lublin S.A. owiadcza, e Ernst and Young Audit Sp. z o.o. dokonujca przegldu półrocznego skonsolidowanego i jednostkowego sprawozdania finansowego POLMOS Lublin S.A. za I półrocze 2005 r. została wybrana zgodnie z przepisami prawa oraz e biegli rewidenci dokonujcy tego przegldu spełniali warunki do wydania bezstronnego i niezalenego raportu z przegldu, zgodnie z właciwymi przepisami prawa krajowego. Lublin dnia Marek Malinowski - Prezes Zarzdu.. Waldemar Wasiluk - Członek Zarzdu.. Zbigniew Borowy - Członek Zarzdu.. Strona 7 z 7