Mostostal Zabrze Holding S.A. Bilans skonsolidowany AKTYWA 31.12.2006 30.09.2006 31.12.2005 A. Aktywa trwałe (długoterminowe) 124 456 111 186 106 039 1. Rzeczowe aktywa trwałe 88 448 87 069 85 258 2. Nieruchomości inwestycyjne 24 209 9 362 9 362 3. Wartość firmy - - - 4. Inne wartości niematerialne 855 861 897 5. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wyceniane metodą praw własności - - - 6. Inwestycje dostępne do sprzedaŝy - - - 7. Długoterminowe aktywa finansowe 8 833 12 118 9 030 8. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 944 1 566 1 160 9. Długoterminowe naleŝności i rozliczenia międzyokresowe 167 210 332 B. Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) 248 431 220 719 106 873 1. Zapasy 37 610 28 900 23 680 2. Krótkoterminowe naleŝności i rozliczenia międzyokresowe 120 574 114 094 65 823 3. NaleŜności z tytułu podatku dochodowego 62 - - 4. Aktywa finansowe przeznaczone do sprzedaŝy - - - 5. Pozostałe aktywa finansowe *) 56 333 60 621-6. Walutowe kontrakty terminowe - - - 7. Środki pienięŝne i ich ekwiwalenty 30 166 13 538 13 777 8. Aktywa długoterminowe sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaŝy 3 686 3 566 3 593 Aktywa razem 372 887 331 905 212 912 PASYWA 31.12.2006 30.09.2006 31.12.2005 A. Kapitał własny 121 609 (87 482) (103 267) 1. Kapitał podstawowy 128 568 20 327 20 327 2. NadwyŜka ze sprzedaŝy akcji powyŝej ich wartości nominalnej - - - 3. Akcje własne (1 048) - - 4. Kapitały rezerwowe i zapasowe 39 413 11 027 8 833 5. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny aktywów - - - 6. Zysk/strata z lat ubiegłych i roku bieŝącego, w tym: (58 181) (121 291) (134 249) - zysk/strata z lat ubiegłych (126 853) (136 506) (114 688) - zysk/strata okresu bieŝącego 68 672 15 215 (19 561) 7. Udziały mniejszości 12 857 2 455 1 822 B. Zobowiązania długoterminowe 48 018 46 463 31 157 1. Rezerwy 12 120 11 419 12 564 2. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 4 047 3 656 4 246 3. Długoterminowe kredyty bankowe i poŝyczki 26 003 24 934 6 016 4. Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe 1 125 1 987 1 993 5. Długoterminowe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe 4 723 4 467 6 338 C. Zobowiązania krótkoterminowe 203 260 372 924 285 022 1. Rezerwy 5 568 4 139 4 959 2. Krótkoterminowe kredyty bankowe i poŝyczki 1 645 2 184 23 351 3. Krótkoterminowa część długoterminowych kredytów bankowych i poŝyczek 5 136 4 550 840 4. Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe **) 24 044 83 733 1 129 5. Krótkoterminowe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe 165 660 277 690 253 747 6. Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego 1 207 628 996 7. Walutowe kontrakty terminowe - - - Pasywa razem 372 887 331 905 212 912 *) - pozostałe aktywa finansowe z tytułu lokat z wpływu z VII emisji akcji serii C **) w tym: - zobowiązania finansowe z tytułu obligacji
Mostostal Zabrze Holding S.A. Skonsolidowane pozycje pozabilansowe 31.12.2006 30.09.2006 31.12.2005 1. NaleŜności warunkowe 2 333 1 947 3 821 1.1. Od jednostek powiązanych (z tytułu) 636 250 338 - otrzymanych gwarancji i poręczeń 250 250 338 - pozostałe 386 - - 1.2. Od pozostałych jednostek (z tytułu ) 1 697 1 697 3 483 - otrzymanych gwarancji i poręczeń 1 505 1 505 3 270 - wekslowe 192 192 213 - inne - - - 2. Zobowiązania warunkowe 1 323 2 011 4 297 2.1. Na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu ) 1 071 2 011 3 975 - udzielonych gwarancji i poręczeń 1 071 2 011 3 975 2.2. Na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu ) 252-322 - udzielonych gwarancji i poręczeń 252-322 - wekslowe - - - - inne - - - 3. Inne (z tytułu) 18 820 27 446 37 463 - zobowiązania wekslowe 920 1 182 65 - gwarancje ubezpieczeniowe dobrego wykonania 1 136-968 - gwarancje wystawione na zlecenie spółki 5 287 9 801 8 264 - cesja polisy - 3 766 3 766 - pozostałe zastaw na środkach trawłych 971 971 845 - gwarancja bankowa dla LWN Austria 200 000 EUR 766 - - - zabezpieczenie zwrotu zaliczki/weksle 10 344 - - pozostałe 9 730 11 382 23 555 Pozycje pozabilansowe razem (17 810) (27 510) (37 939) Weksle jako zabezpieczenie gwarancji 2 000 4 213 4 349 Skonsolidowane pozycje pozabilansowe razem (17 810) (27 510) (37 939)
Mostostal Zabrze Holding S.A. SKONSOLIDOWANY RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT (wariant kalkulacyjny) IV kwartał 2006 od 01.10.2006 do 31.12.2006 IV kwartał 2006 narastająco od 01.01.2006 do 31.12.2006 IV kwartał 2005 od 01.10.2005 do 31.12.2005 IV kwartał 2005 narastająco od 01.01.2005 do 31.12.2005 I. Przychody ze sprzedaŝy 170 727 485 352 88 802 347 464 II. Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów 149 684 431 490 81 973 313 128 Zysk (strata) brutto ze sprzedaŝy 21 043 53 862 6 829 34 336 III. Koszty sprzedaŝy - - - - IV. Koszty ogólnego zarządu 9 584 32 280 7 744 29 155 Zysk (strata) netto ze sprzedaŝy 11 459 21 582 (915) 5 181 V. Pozostałe przychody 9 440 33 207 7 295 31 847 VI Pozostałe koszty 8 092 26 267 6 131 9 875 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 12 807 28 522 249 27 153 VII. Przychody finansowe 51 961 58 440 1 317 3 136 VIII. Koszty finansowe 7 088 13 388 14 532 38 277 IX. Udział w zyskach (stratach) jednostek stowarzyszonych 238 1 157 202 (10 327) Zysk (strata) brutto 57 918 74 731 (12 764) (18 315) X. Podatek dochodowy 1 629 2 693 (3) 564 Zysk (strata) netto z działalności gospodarczej 56 289 72 038 (12 761) (18 879) XI. Zysk/Strata na działalności zaniechanej 59 157 (416) (416) XII. Zysk (strata) netto za rok obrotowy 56 348 72 195 (13 177) (19 295) - Zysk (strata) przypadający na udziały mniejszości 2 891 3 523 143 266 - Zysk (strata) netto za rok obrotowy 53 457 68 672 (13 320) (19 561) Liczba akcji 128 567 822 20 326 660 Zysk (strata) na jedną akcję 0,53-0,96 Zysk (strata) rozwodniony na jedną akcję
Mostostal Zabrze Holding S.A. SKONSOLIDOWANY RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH (metoda pośrednia) IV kwartał 2006 od 01.10.2006 do 31.12.2006 IV kwartał 2006 narastająco od 01.01.2006 do 31.12.2006 IV kwartał 2005 od 01.10.2005 do 31.12.2005 IV kwartał 2005 narastająco od 01.01.2005 do 31.12.2005 A. Przepływy środków pienięŝnych z działalności operacyjnej I. Zysk (strata) netto 53 457 68 672 (13 320) (19 561) II. Korekty razem (37 839) (84 859) 25 309 30 940 1. Zysk (strata) udziałowców mniejszościowych 2 891 3 523 143 266 2. Zysk (strata) z udziałów (akcji) w jednostkach stowarzyszonych i będących spółkami handlowymi jednostkach współzaleŝnych (238) (1 157) (202) 10 327 3. Amortyzacja 3 265 11 434 2 693 10 692 4. Zyski (straty) z tytułu róŝnic kursowych (10) (49) (9) (26) 5. Odsetki i udziału w zyskach (dywidendy) 345 (441) 665 3 282 6. Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej (1 225) (1 467) 16 241 16 147 7. Zmiana stanu rezerw 2 141 (820) (16 230) (38 902) 8. Zmiana stanu zapasów (8 710) (13 930) (1 379) (843) 9. Zmiana stanu naleŝności (3 697) (52 837) 18 998 2 665 Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem poŝyczek i 10. kredytów 8 307 (36 469) 9 580 12 717 11. Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych (45 279) 7 753 160 3 889 12. Inne korekty z działalności operacyjnej 4 371 (399) (5 351) 10 726 III. Przepływy pienięŝne netto z działalności operacyjnej (I+II) 15 618 (16 187) 11 989 11 379 B. Przepływy środków pienięŝnych z działalności inwestycyjnej I. Wpływy 98 548 781 1 001 1. Odsetki otrzymane 8 8 5 14 2. Dywidendy otrzymane od podmiotów przeznaczonych do sprzedaŝy - 4 - - 3. Dywidendy otrzymane od podmiotów konsolidowanych metodą praw własności - - - - 4. Wpływy ze sprzedaŝy krótkoterminowych papierów wartościowych - - - - 5. Wpływy ze sprzedaŝy aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŝy - - (119) - 6. Wpływy ze sprzedaŝy rzeczowych aktywów trwałych 90 536 895 987 7. Spłata poŝyczek krótkoterminowych podmiotom powiązanym - - - - - - - - II. Wydatki 2 751 7 081 2 164 5 557 1. Nabycie jednostki zaleŝnej pomniejszone o przejęte środki pienięŝne - - - - 2. Nabycie rzeczowych aktywów trwałych 2 388 6 280 1 400 4 784 3. Nabycie wartości niematerialnych 25 254 764 770 4. Nabycie aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŝy 329 329 - - 5. PoŜyczki udzielone podmiotom powiązanym - - - - 6. Inne wydatki 9 218-3 - - - - III. Środki pienięŝne netto z działalności inwestycyjnej (I-II) (2 653) (6 533) (1 383) (4 556) C. Przepływy środków pienięŝnych z działalności finansowej I. Wpływy 2 972 104 919 (1 049) 1 200 1. Wpływy z emisji akcji zwykłych - 60 980 - - 2. Wpływ z emisji obligacji zamiennych na akcje - 20 300 - - 3. Otrzymane kredyty i poŝyczki 2 972 23 639 (81) 1 200 4. Zmiana stanu kredytów w rachunku bieŝącym - - (968) - - - - - II. Wydatki 2 560 6 868 1 186 5 541 1. Dywidendy wypłacone - - - - 2. Spłata kredytów i poŝyczek 1 610 4 534 1 051 4 057 3. Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego 387 1 536 135 1 484 4. Inne 563 798 - - III. Przepływy pienięŝne netto z działalności finansowej (I-II) 412 98 051 (2 235) (4 341) D. Przepływy pienięŝne netto razem (A.III+/-B.III+/-C.III) 13 377 75 331 8 371 2 482 E. Bilansowa zmiana stanu środków pienięŝnych, w tym 13 377 75 331 8 371 2 482 - zmiana stanu środków pienięŝnych z tytułu róŝnic kursowych - (1) - - F. Środki pienięŝne na początek roku obrotowego 81 338 19 384 11 013 16 902 G. Środki pienięŝne na koniec roku obrotowego (F+/-E), w tym 94 715 94 715 19 384 19 384 - o ograniczonej moŝliwości dysponowania
Stan na dzień 31.12.2005 rok Kapitał podstawowy NadwyŜka ze sprzedaŝy akcji powyŝej ich wartości nominalnej Akcje własne Mostostal Zabrze Holding S.A. Przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitały rezerwowe i zapasowe Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny aktywów Zysk/ strata z lat ubiegłych Zysk/ strata z roku bieŝącego Razem Udziały mniejszości Kapitał własny ogółem Saldo na dzień 01.01.2005roku 20 327 5 724 4 093 (112 876) (82 732) 360 (82 372) Zmiany zasad polityki rachunkowości (4 093) 4 093 - - Saldo na dzień 01.01.2005roku po korektach (po przekształceniu) 20 327 - - 5 724 - (108 783) - (82 732) 360 (82 372) Zmiany w kapitale własnym w roku 2005 - - - 3 109 - (5 905) (19 561) (22 357) 1 462 (20 895) Zyski/ straty z tytułu aktualizacji wyceny - - Pokrycie straty zyskiem ( w spółkach zaleŝnych ) (3 714) (3 714) (3 714) Pokrycie straty z 2004r. z kapitału zapasowego ( w spółce zleŝnej ) (311) 311 - - Przeniesienie zysku/straty za 2005 r na kapitał zapasowy ( w spółce zaleŝnej) 3 456 (3 456) Rozwiązane aktywo na pod. odroczony (77) (77) (77) Zmiany z konsolidacji (36) 1 031 995 1 196 2 191 Zysk/ strata za rok obrotowy (19 561) (19 561) 266 (19 295) Przychody i koszty ogółem ujęte w roku 2005 - - - - - - - - - - Emisja kapitału akcyjnego - - Dywidendy - -. - - Stan na dzień 31.12.2005 roku 20 327 - - 8 833 - (114 688) (19 561) (105 089) 1 822 (103 267)
Stan na dzień 30.09.2006 rok Kapitał podstawowy NadwyŜka ze sprzedaŝy akcji powyŝej ich wartości nominalnej Akcje własne Mostostal Zabrze Holding S.A. Przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitał Kapitały rezerwowy z rezerwowe i aktualizacji zapasowe wyceny aktywów Zysk/ strata z lat ubiegłych Zysk/ strata z roku bieŝącego Saldo na dzień 01.01.2006 roku 20 327 - - 8 833 - (134 249) (105 089) 1 822 (103 267) Zmiany w kapitale własnym w roku 2006 - - - 2 194 - (2 257) 15 215 15 152 396 15 548 Zyski/ straty z tytułu aktualizacji wyceny - - Przeniesienie zysku/straty za 2005 r na zysk/stratę z lat ubiegłych - - Pokrycie straty z 2005r. z kapitału zapasowego ( w spółce zleŝnej ) (1 479) 1 479 - - Przeniesienie zysku/straty za 2005 r na kapitał zapasowy ( w spółce zaleŝnej) 4 093 - (4 093) - - Zmiany z konsolidacji (420) - 357 (63) 1 (62) Zysk/ strata za rok obrotowy 15 215 15 215 395 15 610 Przychody i koszty ogółem ujęte w roku 2006 - - - - - - - - - - Emisja kapitału akcyjnego - - Dywidendy - -. - - Stan na dzień 30.09.2006 roku 20 327 - - 11 027 - (136 506) 15 215 (89 937) 2 218 (87 719) Stan na dzień 31.12.2006 rok Kapitał podstawowy NadwyŜka ze sprzedaŝy akcji powyŝej ich wartości nominalnej Przypadający na akcjonariuszy jednostki dominującej Kapitał Kapitały rezerwowy z rezerwowe i aktualizacji zapasowe wyceny aktywów Akcje własne Zysk/ strata z lat ubiegłych Zysk/ strata z roku bieŝącego Saldo na dzień 01.01.2006 roku 20 327 - - 8 833 - (134 249) (105 089) 1 822 (103 267) Zmiany w kapitale własnym w roku 2006 108 241 - (1 048) 30 580-7 396 68 672 213 841 11 035 224 876 Zyski/ straty z tytułu aktualizacji wyceny - - Objęcie przez spółki zaleŝne akcji jednostki dominującej/ konwersja (1 048) (1 048) (1 048) Emisja akcji 108 241 28 386 136 627 136 627 Objęcie konsolidacją pełną - spółki stowarzyszonej - - 9 653 9 653 7 516 17 169 Pokrycie straty z 2005r. kapitałem zapasowym ( w spółce zleŝnej ) - - - (1 479) 1 479 - - Przeniesienie zysku/straty za 2005 r na kapitał zapasowy ( w spółce zaleŝnej) - - - 4 093 - (4 093) - - Korekta przynaleŝnych udziałowcom mniejszościowym części kapitałów - - - (420) - 420 - (4) (4) Pozostałe zmiany z konsolidacji (63) (63) (63) Zysk/ strata za rok obrotowy 68 672 68 672 3 523 72 195 Przychody i koszty ogółem ujęte w roku 2006 - - - - - - - - - - Emisja kapitału akcyjnego - - Dywidendy - -. - - Stan na dzień 31.12.2006 roku 128 568 - (1 048) 39 413 - (126 853) 68 672 108 752 12 857 121 609 Razem Razem Udziały mniejszości Udziały mniejszości Kapitał własny ogółem Kapitał własny ogółem
Mostostal Zabrze Holding S.A. Bilans jednostkowy AKTYWA 31.12.2006 30.09.2006 31.12.2005 A. Aktywa trwałe (długoterminowe) 84 160 85 401 86 870 1. Rzeczowe aktywa trwałe 19 174 19 795 21 655 - grunty - - - - budynki, lokale i obiekty inŝynierii lądowej i wodnej 10 319 10 389 10 683 - urządzenia techniczne i maszyny 7 724 8 184 9 768 - środki transportu 405 465 552 - inne środki trwałe 726 757 652 2. Nieruchomości inwestycyjne 37 285 37 928 39 812 3. Wartość firmy - - - 4. Inne wartości niematerialne 24 29 2 5. Inwestycje w jednostkach stowarzyszonych wyceniane metodą praw własności - - - 6. Inwestycje dostępne do sprzedaŝy - - - 7. Długoterminowe aktywa finansowe 27 677 27 230 25 370 8. Aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego - 419 31 9. Długoterminowe naleŝności i rozliczenia międzyokresowe - - - B. Aktywa obrotowe (krótkoterminowe) 129 291 128 921 35 382 1. Zapasy 5 136-2. Krótkoterminowe naleŝności i rozliczenia międzyokresowe 56 815 57 228 26 610 3. NaleŜności z tytułu podatku dochodowego - - - 4. Aktywa finansowe przeznaczone do sprzedaŝy - - - 5. Pozostałe aktywa finansowe *) 56 333 60 621-6. Walutowe kontrakty terminowe - - - 7. Środki pienięŝne i ich ekwiwalenty 14 273 9 082 6 892 8. Aktywa długoterminowe sklasyfikowane jako przeznaczone do sprzedaŝy 1 865 1 854 1 880 Aktywa razem 213 451 214 322 122 252 PASYWA 31.12.2006 30.09.2006 31.12.2005 A. Kapitał własny 81 867 (105 277) (108 250) 1. Kapitał podstawowy 128 568 20 327 20 327 2. NadwyŜka ze sprzedaŝy akcji powyŝej ich wartości nominalnej - - - 3. Akcje własne - - - 4. Kapitały rezerwowe i zapasowe 28 488 101 101 5. Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny aktywów - - - 6. Zysk/strata z lat ubiegłych i roku bieŝącego, w tym: (75 189) (125 705) (128 678) - zysk/strata z lat ubiegłych (128 678) (128 678) (90 288) - zysk/strata okresu bieŝącego 53 489 2 973 (38 390) B. Zobowiązania długoterminowe 26 133 26 523 8 744 1. Rezerwy 850 460 459 2. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego 1 506 1 663 2 192 3. Długoterminowe kredyty bankowe i poŝyczki 21 135 21 628 2 741 4. Pozostałe długoterminowe zobowiązania finansowe 70 - - 5. Długoterminowe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe 2 572 2 772 3 352 C. Zobowiązania krótkoterminowe 105 451 293 076 221 758 1. Rezerwy 1 446 1 373 1 374 2. Krótkoterminowe kredyty bankowe i poŝyczki - - 21 164 3. Krótkoterminowa część długoterminowych kredytów bankowych i 3 809 3 977-4. Pozostałe krótkoterminowe zobowiązania finansowe **) 22 380 82 598-5. Krótkoterminowe zobowiązania i rozliczenia międzyokresowe 77 816 205 128 199 220 6. Zobowiązania z tytułu podatku dochodowego - - - 7. Walutowe kontrakty terminowe - - - Pasywa razem 213 451 214 322 122 252 *) - pozostałe aktywa finansowe z tytułu lokat z wpływu z VII emisji akcji serii C **) w tym: - zobowiązania finansowe z tytułu obligacji Emitent w jednostkowym sprawozdaniu finansowym (bilansie) dokonał zmiany kwalifikacji "Rzeczowych aktywów trwałych" na "Nieruchomości inwestycyjne". W bilansie skonsolidowanym majątek ten prezentowany jest w grupie "Rzeczowych aktywów trwałych". Dla celów porównywalności Emitent zmienił równieŝ prezentację tych pozycji na dzień 31.12.2006r. oraz 30.09.2006 r.
Mostostal Zabrze Holding S.A. Pozycje pozabilansowe 31.12.2006 30.09.2006 31.12.2005 1. NaleŜności warunkowe 2 045 1 659 3 483 1.1. Od jednostek powiązanych (z tytułu) 386 - - - otrzymanych gwarancji i poręczeń - - - - pozostałe 386 - - 1.2. Od pozostałych jednostek (z tytułu ) 1 659 1 659 3 483 - otrzymanych gwarancji i poręczeń 1 467 1 467 3 270 - wekslowe 192 192 213 2. Zobowiązania warunkowe 1 037 1 738 2 701 2.1. Na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu ) 1 037 1 738 2 701 - udzielonych gwarancji i poręczeń 1 037 1 738 2 701 2.2. Na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu ) - - - - udzielonych gwarancji i poręczeń - - - 3. Inne (z tytułu) 5 287 9 005 8 264 - zobowiązania wekslowe - - - - inne dotyczące transakcji oszacowanych - - - - gwarancje wystawione na zlecenie spółki 5 287 9 005 8 264 - inne roszczenia - - - - pozostałe - - - Pozycje pozabilansowe razem (4 279) (9 084) (7 482) Weksle jako zabezpieczenie gwarancji - 4 213 4 349 Pozycje pozabilansowe razem (4 279) (9 084) (7 482)
Mostostal Zabrze Holding S.A. RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT (wariant kalkulacyjny) IV kwartał 2006 od 01.10.2006 do 31.12.2006 IV kwartał 2006 narastająco od 01.01.2006 do 31.12.2006 IV kwartał 2005 od 01.10.2005 do 31.12.2005 IV kwartał 2005 narastająco od 01.01.2005 do 31.12.2005 I. Przychody ze sprzedaŝy 67 359 152 201 17 772 80 981 II. Koszt sprzedanych produktów, towarów i materiałów 59 611 138 067 17 917 75 177 Zysk (strata) brutto ze sprzedaŝy 7 748 14 134 (145) 5 804 III. Koszty sprzedaŝy - - - IV. Koszty ogólnego zarządu 2 783 8 941 1 967 8 111 Zysk (strata) netto ze sprzedaŝy 4 965 5 193 (2 112) (2 307) V. Pozostałe przychody 1 828 17 457 5 209 27 251 VI Pozostałe koszty 2 746 17 729 3 323 5 255 Zysk (strata) z działalności operacyjnej 4 047 4 921 (226) 19 689 VII. Przychody finansowe 51 291 57 142 3 233 27 315 VIII. Koszty finansowe 4 573 9 243 16 188 86 288 Zysk (strata) brutto 50 765 52 820 (13 181) (39 284) IX. Podatek dochodowy 249 (669) (307) (894) Zysk (strata) netto z działalności gospodarczej 50 516 53 489 (12 874) (38 390) X. Zysk/Strata na działalności zaniechanej - - - - XI Zysk (strata) netto za rok obrotowy 50 516 53 489 (12 874) (38 390) Liczba akcji 128 567 822 20 326 660 Zysk (strata) na jedną akcję 0,42-1,89 Zysk (strata) rozwodniony na jedną akcję
Mostostal Zabrze Holding S.A. RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH (metoda pośrednia) IV kwartał 2006 od 01.10.2006 do 31.12.2006 IV kwartał 2006 narastająco od 01.01.2006 do 31.12.2006 IV kwartał 2005 od 01.10.2005 do 31.12.2005 IV kwartał 2005 narastająco od 01.01.2005 do 31.12.2005 A. Przepływy środków pienięŝnych z działalności operacyjnej I. Zysk (strata) netto 50 516 53 489 (12 874) (38 390) II. Korekty razem (47 528) (84 345) 18 499 44 423 1. Zysk (strata) z udziałów (akcji) w jednostkach stowarzyszonych i będących spółkami handlowymi jednostkach współzaleŝnych - - 2. Amortyzacja 1 760 6 891 1 864 7 171 3. Zyski (straty) z tytułu róŝnic kursowych - - 4. Odsetki i udziału w zyskach (dywidendy) 232 (1 070) 384 2 945 5. Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej (28) (57) (2) 17 6. Zmiana stanu rezerw (192) (192) (15 218) (36 872) 7. Zmiana stanu zapasów 131 (5) - 221 8. Zmiana stanu naleŝności 1 434 (29 809) 17 567 (433) 9. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z wyjątkiem poŝyczek i kredytów (836) (60 327) 2 818 17 254 10. Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych (50 300) 7 (387) 1 202 11. Inne korekty z działalności operacyjnej 271 217 11 473 52 918 III. Przepływy pienięŝne netto z działalności operacyjnej (I+II) 2 988 (30 856) 5 625 6 033 B. Przepływy środków pienięŝnych z działalności inwestycyjnej I. Wpływy 63 203 119 226 1. Odsetki otrzymane - - - 2. Dywidendy otrzymane od podmiotów przeznaczonych do sprzedaŝy - 4 - - 3. Dywidendy otrzymane od podmiotów konsolidowanych metodą praw własności - - - 4. Wpływy ze sprzedaŝy krótkoterminowych papierów wartościowych - - - 5. Wpływy ze sprzedaŝy aktywów finansowych dostępnych do - (107) - 6. Wpływy ze sprzedaŝy rzeczowych aktywów trwałych 63 199 226 226 7. Spłata poŝyczek krótkoterminowych podmiotom powiązanym - - - II. Wydatki 538 2 032 151 700 1. Nabycie jednostki zaleŝnej pomniejszone o przejęte środki pienięŝne - - 2. Nabycie rzeczowych aktywów trwałych 524 1 920 140 689 3. Nabycie wartości niematerialnych 14 112 11 11 4. Nabycie aktywów finansowych dostępnych do sprzedaŝy - - 5. PoŜyczki udzielone podmiotom powiązanym - - 6. Inne wydatki - - III. Środki pienięŝne netto z działalności inwestycyjnej (I-II) (475) (1 829) (32) (474) C. Przepływy środków pienięŝnych z działalności finansowej I. Wpływy - 100 447 - - 1. Wpływy z emisji akcji zwykłych - 60 980 - - 2. Wpływ z emisji obligacji zamiennych na akcje - 20 300 - - 3. Otrzymane kredyty i poŝyczki - 19 167 - - 4. Zmiana stanu kredytów w rachunku bieŝącym - - - II. Wydatki 951 1 601 219 1 292 1. Dywidendy wypłacone - - - 2. Spłata kredytów i poŝyczek 951 1 601 150 913 3. Spłata zobowiązań z tytułu leasingu finansowego - 69 379 III. Przepływy pienięŝne netto z działalności finansowej (I-II) (951) 98 846 (219) (1 292) D. Przepływy pienięŝne netto razem (A.III+/-B.III+/-C.III) 1 562 66 161 5 374 4 267 E. Bilansowa zmiana stanu środków pienięŝnych, w tym 1 562 66 161 5 374 4 267 - zmiana stanu środków pienięŝnych z tytułu róŝnic kursowych - - - - F. Środki pienięŝne na początek roku obrotowego 77 098 12 499 7 125 8 232 G. Środki pienięŝne na koniec roku obrotowego (F+/-E), w tym 78 660 78 660 12 499 12 499 - o ograniczonej moŝliwości dysponowania
Zmiana stanu kapitału własnego : Mostostal Zabrze Holding S.A. Stan na dzień 31.12.2005 rok Kapitał podstawowy NadwyŜka ze sprzedaŝy akcji powyŝej ich wartości nominalnej Przypadający na akcjonariuszy jednostki Kapitał Kapitały rezerwowy z Akcje własne rezerwowe i aktualizacji zapasowe wyceny aktywów Zysk/ strata z lat ubiegłych Zysk/ strata z roku bieŝącego Saldo na dzień 01.01.2005roku 20 327 - - 101 (90 288) (69 860) Zmiany zasad polityki rachunkowości - Saldo na dzień 01.01.2005roku po korektach (po przekształceniu) 20 327 - - 101 - (90 288) - (69 860) Zmiany w kapitale własnym w roku - - - - - - (38 390) (38 390) Zyski/ straty z tytułu aktualizacji wyceny - Zysk/ strata za rok obrotowy (38 390) (38 390) Przychody i koszty ogółem ujęte w roku 2005 - - - - - - - - Emisja kapitału akcyjnego - Dywidendy -. - Stan na dzień 31.12.2005 roku 20 327 - - 101 - (90 288) (38 390) (108 250) Stan na dzień 30.09.2006 rok Kapitał podstawowy NadwyŜka ze sprzedaŝy akcji powyŝej ich wartości nominalnej Przypadający na akcjonariuszy jednostki Kapitał Kapitały rezerwowy z Akcje własne rezerwowe i aktualizacji zapasowe wyceny aktywów Zysk/ strata z lat ubiegłych Zysk/ strata z roku bieŝącego Kapitał własny ogółem Kapitał własny ogółem Saldo na dzień 01.01.2006 roku 20 327 - - 101 - (128 678) (108 250) Zmiany w kapitale własnym w roku - - - - - - 2 973 2 973 Zyski/ straty z tytułu aktualizacji wyceny - - Zysk/ strata za rok obrotowy 2 973 2 973 Przychody i koszty ogółem ujęte w roku 2006 - - - - - - - - Emisja kapitału akcyjnego - Dywidendy -. - Stan na dzień 30.09.2006 roku 20 327 - - 101 - (128 678) 2 973 (105 277)
Zmiana stanu kapitału własnego : Mostostal Zabrze Holding S.A. Stan na dzień 30.09.2006 rok Kapitał podstawowy NadwyŜka ze sprzedaŝy akcji powyŝej ich wartości nominalnej Przypadający na akcjonariuszy jednostki Kapitał Kapitały rezerwowy z Akcje własne rezerwowe i aktualizacji zapasowe wyceny aktywów Zysk/ strata z lat ubiegłych Zysk/ strata z roku bieŝącego Saldo na dzień 01.01.2006 roku 20 327 - - 101 - (128 678) (108 250) Zmiany w kapitale własnym w roku 108 241 - - 28 387 - - 53 489 190 117 Zyski/ straty z tytułu aktualizacji wyceny - Zyski/ straty z tytułu wyceny inwestycji dostępnych do sprzedaŝy odnoszone na kapitał własny Zyski/ straty dotyczące zabezpieczenia przepływów środków pienięŝnych Emisja akcji 108 241 28 387 RóŜnice kursowe z wyceny jednostek działających za granicą Podatek dochodowy związany z pozycjami prezentowanymi w kapitale lub przeniesionymi z kapitału Przychody i koszty ogółem za rok obrotowy ujęte bezpośrednio w kapitale własnym Kapitał własny ogółem Zysk/ strata za rok obrotowy 53 489 53 489 Przychody i koszty ogółem ujęte w roku 2006 - - - - - - - - Emisja kapitału akcyjnego - Dywidendy -. - Stan na dzień 31.12.2006 roku 128 568 - - 28 488 - (128 678) 53 489 81 867 - - - - -
RAPORT KWARTALNY Z DZIAŁALNOŚCI GRUPY KAPITAŁOWEJ MOSTOSTAL ZABRZE ZA IV KWARTAŁ 2006 ROKU INFORMACJA DODATKOWA Zabrze, 19 lutego 2007
Informacje zawarte w raporcie kwartalnym zostały sporządzone na formularzu QSr 4/2006 zgodnie z 91 Rozporządzenia Ministra Finansów z dnia 19.10.2005 r. w sprawie informacji bieŝących i okresowych przekazywanych przez emitentów papierów wartościowych. 1. OPIS ZASAD PRZYJĘTYCH PRZY SPORZĄDZANIU RAPORTU Księgi rachunkowe Emitent prowadzi wg MSSF od 01.01.2005 roku zgodnie z uchwałą podjętą na Nadzwyczajnym Walnym Zgromadzeniu Akcjonariuszy Mostostal Zabrze Holding S.A. w dniu 6 kwietnia 2005 roku. Spółki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej równieŝ podjęły uchwały o prowadzeniu ksiąg rachunkowych wg MSSF od 01.01.2005 roku. Rzeczowe aktywa trwałe Rzeczowe aktywa trwałe wykazywane są wg ceny nabycia / kosztu wytworzenia pomniejszonej o zakumulowaną amortyzację oraz o zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Na dzień przejścia na MSSF Emitent przyjął, Ŝe pozycje rzeczowych aktywów trwałych, które podlegały aktualizacji wyceny zgodnie z wcześniej stosowanymi standardami rachunkowości, wycenia w wartości godziwej i przyjmuje tę wartość godziwą za zakładany koszt składnika rzeczowych aktywów trwałych na dzień 1.01.2004. Odpisów amortyzacyjnych dokonuje się metodą liniową i jest ona weryfikowana co najmniej na koniec roku finansowego. RóŜnice powstałe z wyceny odniesiono w cięŝar niepodzielonego wyniku finansowego z lat ubiegłych, zwiększając lub zmniejszając kapitał własny. Rzeczowe aktywa trwałe obejmują równieŝ nabyte przez Spółkę prawo wieczystego uŝytkowania gruntu, które zostało na dzień 01.01.2004 r. wycenione i wprowadzone do ksiąg wg wartości godziwej, natomiast prawo wieczystego uŝytkowania gruntu wprowadzone do ewidencji bilansowej w 2002 roku w korespondencji z pozycją grunty zostało wycenione wg wartości godziwej na dzień 01.01.2004 rok i przeniesione do ewidencji pozabilansowej. Wartości niematerialne Wartości niematerialne wykazywane są wg ceny nabycia / kosztu wytworzenia pomniejszonej o umorzenie i łączną kwotę odpisów aktualizujących z tytułu utraty wartości. Odpisów amortyzacyjnych do wartości niematerialnych dokonuje się metodą liniową. Nieruchomości inwestycyjne Nieruchomości inwestycyjne na dzień nabycia (powstania) wycenia się wg ceny nabycia lub kosztu wytworzenia, po początkowym ujęciu (wg ceny nabycia, zakupu na dzień nabycia) nieruchomości inwestycyjne wycenia się w wartości godziwej, która to wartość godziwa odzwierciedla warunki rynkowe oraz wg ceny nabycia / kosztu wytworzenia pomniejszonej o zakumulowaną amortyzację oraz o zakumulowane odpisy aktualizujące z tytułu utraty wartości. Na dzień przejścia na MSSF nieruchomości inwestycyjne w spółkach zaleŝnych zostały ujęte wg wartości godziwej, a u Emitenta wg zakładanego kosztu będącego wartością godziwą. Zapasy Zapasy wycenia się wg ceny nabycia lub kosztu wytworzenia nie wyŝszym od cen sprzedaŝy netto. Rozchód zapasów ustala się wg metody FIFO. 2
Inne aktywa finansowe Inne aktywa finansowe ujęte w bilansie w aktywach trwałych i obrotowych obejmują : - udziały w spółkach zaleŝnych i stowarzyszonych, - lokaty długoterminowe w banku za granicą pod gwarancje dobrego wykonania kontraktów, - lokaty krótkoterminowe. Udziały w jednostkach podporządkowanych wycenia się wg ceny nabycia (lub ceny rynkowej) pomniejszonej o odpisy z tytułu utraty ich wartości. Skutki z tego tytułu odnoszone są w rachunek zysków i strat (przychody lub koszty finansowe). NaleŜności, zobowiązania, rezerwy - NaleŜności handlowe, krótkoterminowe ujmuje się wg kwot pierwotnie zafakturowanych z uwzględnieniem odpisów aktualizujących na naleŝności nieściągalne. Odpisy aktualizujące naleŝności obciąŝają pozostałe koszty w rachunku zysków i strat. - Zobowiązania wycenia się w wartości równej kwocie środków pienięŝnych i ich ekwiwalentów, która byłaby w chwili obecnej wymagana do uregulowania obowiązku. - Rezerwy są zobowiązaniami, których kwota lub termin zapłaty są niepewne. Tworzy się je tylko wtedy gdy: - ciąŝy obecny obowiązek ze zdarzeń przeszłych - wypełnienie obowiązku spowoduje konieczność wypływu środków finansowych - moŝna dokonać wiarygodnego szacunku kwoty. Środki pienięŝne i ich ekwiwalenty. Środki pienięŝne i ich ekwiwalenty obejmują środki pienięŝne w kasie, depozyty bankowe płatne na Ŝądanie, inne krótkoterminowe inwestycje o duŝej płynności o pierwotnym terminie wymagalności do 3-ch miesięcy. Środki pienięŝne wycenia się wg wartości nominalnej. WyraŜone w walutach obcych, środki pienięŝne wycenia się na dzień bilansowy po kursie ustalonym przez NBP. RóŜnice kursowe zalicza się do przychodów lub kosztów finansowych. Kapitał własny Kapitał własny obejmuje: Kapitał akcyjny Kapitał zapasowy i rezerwowy Kapitał rezerwowy z aktualizacji wyceny Zysk/strata lat ubiegłych Zysk/strata okresu bieŝącego Kapitały przypadające udziałowcom mniejszościowym Kapitały własne tworzone są w spółkach zgodnie z obowiązującym prawem, tj. właściwymi ustawami oraz statutami. Do kapitałów własnych zalicza się równieŝ zyski bieŝącego roku oraz niepodzielone zyski i niepokryte straty z lat ubiegłych. Kapitałem podstawowym Grupy Kapitałowej jest kapitał podstawowy jednostki dominującej. Kapitał akcyjny Spółki dominującej wykazywany jest w wysokości zgodnej ze statutem Spółki oraz wpisem do rejestru handlowego wg wartości nominalnej. Kapitał zapasowy oraz rezerwowy tworzony jest na podstawie i zgodnie ze statutem Spółek. Kapitał przypadający udziałowcom mniejszościowym stanowi część aktywów netto jednostki zaleŝnej, która naleŝy do udziałowców spoza grupy kapitałowej. Kapitał mniejszości w spółkach posiadających ujemne kapitały własne zostały przeniesione na kapitał zapasowy jednostki dominującej. Kapitał mniejszości wyceniono zgodnie z posiadanym przez nich procentowym udziałem na dzień bilansowy. 3
Zobowiązania z tytułu leasingu finansowego Emitent na dzień 31.12.2006 r. posiada zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu finansowego w kwocie 70 tys. zł. oraz zobowiązania krótkoterminowe z tytułu leasingu finansowego w kwocie 36 tys. zł.. Spółki zaleŝne posiadają na dzień 31.12.2006 r. zobowiązania długoterminowe z tytułu leasingu finansowego w kwocie 1.055 tys. zł oraz krótkoterminowe z tytułu leasingu finansowego w kwocie 1.664 tys. zł. Rozliczenia międzyokresowe kosztów Rozliczenia międzyokresowe kosztów obejmują koszty, których czas rozliczania jest dłuŝszy niŝ 12 miesięcy (długoterminowe), jak równieŝ koszty, których czas rozliczenia jest w okresie 12 miesięcy od dnia bilansowego (krótkoterminowe). Główne pozycje rozliczeń międzyokresowych kosztów to: - opłaty za wieczyste uŝytkowanie gruntu, - poniesione koszty rozliczane w czasie, - rozliczanie długoterminowych umów budowlanych, - przewidywane, nie zafakturowane koszty dotyczące robót na kontraktach budowlanych, - koszty z tytułu napraw gwarancyjnych i rękojmi za sprzedane produkty/usługi prawdopodobne do poniesienia w następnych okresach sprawozdawczych. Świadczenia pracownicze Grupa kapitałowa tworzy rezerwy na świadczenia pracownicze: - Odprawy emerytalne, rentowe, nagrody jubileuszowe, niewykorzystane urlopy. Wycena dokonana jest metodą aktuarialną. Odroczony podatek dochodowy Emitent oraz Spółki wchodzące w skład grupy kapitałowej tworzą aktywa i rezerwę na odroczony podatek dochodowy z tytułu róŝnic przejściowych : - Aktywa z tytułu odroczonego PDOP występują z uwagi na ujemne róŝnice przejściowe. - Rezerwa z tytułu odroczonego PDOP występuje z uwagi na dodatnie róŝnice przejściowe. - Aktywa z tytułu PDOP są to kwoty przewidziane w przyszłych okresach do odliczenia od podatku. - Rezerwa z tytułu PDOP jest to kwota podatku wymagająca zapłaty w przyszłych okresach. Umowy o budowę Wycena umów o budowę dokonywana jest w oparciu o metodę stopnia zaawansowania polegająca na ustaleniu przychodu i związanego z nim kosztu wytworzenia z nie zakończonej usługi budowlanej proporcjonalnie do stopnia zaawansowania prac. Stopień zaawansowania mierzony jest stosunkiem kosztów poniesionych do wszystkich kosztów jakie mają być poniesione. Tak obliczony współczynnik odnoszony jest do umownej wartości sprzedaŝy. JeŜeli przychód wg współczynnika jest większy od zafakturowanej sprzedaŝy następuje doszacowanie przychodu w przypadku odwrotnym następuje korekta przychodu. Emitent na dzień bilansowy wycenił tą metodą 3 kontrakty. 4
Przychody, koszty, wynik finansowy - Za przychody ujęte w rachunku zysków i strat Spółki uznają zwiększenie przyszłych korzyści ekonomicznych lub zmniejszenie stanu zobowiązań. Wysokość przychodu ustala się wg wartości godziwej zapłaty otrzymanej bądź naleŝnej po uwzględnianiu kwoty rabatów. - Za koszty ujęte w rachunku zysków i strat Spółki uznają zmniejszenie przyszłych korzyści ekonomicznych lub zwiększenie stanu zobowiązań. Koszty operacyjne ujmuje się w okresie, którego dotyczą. Koszty finansowe ujmowane są w momencie ich poniesienia. Koszty finansowania zewnętrznego ujmowane są jako koszty w okresie, w którym je poniesiono wg podejścia wzorowego ujętego w MSR-23. - Skonsolidowany wynik finansowy obejmuje : zysk/stratę z działalności operacyjnej, przychody/koszty finansowe, udział w zyskach/stratach jednostek stowarzyszonych, podatek dochodowy bieŝący i odroczony część odroczona stanowi róŝnicę pomiędzy stanem rezerw i aktywów z tytułu podatku odroczonego na koniec i na początek okresu sprawozdawczego, zysk/strata przypadająca udziałowcom mniejszościowym. Rachunek zysków i strat Grupa Kapitałowa sporządza wg wariantu porównawczego i kalkulacyjnego. Rachunek przepływów pienięŝnych Rachunek przepływów pienięŝnych sporządza się wg metody pośredniej tj. poprzez skorygowanie zysku lub straty działalności operacyjnej o: zmiany stanu zapasów, naleŝności i zobowiązań, pozycje bezgotówkowe: jak amortyzacja, rezerwy oraz o inne pozycje, które dotyczą przepływów pienięŝnych z działalności inwestycyjnej i finansowej. Metody konsolidacji Sprawozdaniem skonsolidowanym została objęta jednostka dominująca oraz jednostki zaleŝne. Spółka PI Biprohut została włączona do konsolidacji za III kwartały 2006 roku metodą praw własności a w IV kwartale metodą konsolidacji pełnej, w związku z powstaniem stosunku zaleŝności, na skutek nabycia od części dotychczasowych wspólników indywidualnych i umorzenia przez PI Biprohut kolejnych udziałów uprzywilejowanych. Jednostki zaleŝne zostały włączone do sprawozdania skonsolidowanego metodą konsolidacji pełnej, dokonując odpowiednich korekt i wyłączeń konsolidacyjnych zgodnie z obowiązującymi przepisami, w szczególności przeprowadzono: - wyłączenie posiadanych przez jednostkę dominującą udziałów w kapitale własnym jednostek zaleŝnych w części w jakiej stanowi on własność jednostki dominującej. - wyłączenie wzajemnych rozrachunków oraz obrotów wewnętrznych jednostek objętych konsolidacją. Do wymagających wyłączenia wzajemnych naleŝności i zobowiązań jednostek objętych konsolidacją zaliczono wszelkie rozrachunki między tymi jednostkami. Przy sporządzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego dokonano takŝe wyłączeń przychodów i kosztów dotyczących operacji dokonanych między jednostkami objętymi konsolidacją. - wyłączenie wyników nie zrealizowanych przez jednostki objęte konsolidacją, zawartych w wartości aktywów. Nie zrealizowane z punktu widzenia grupy kapitałowej zyski i straty (po cenach innych niŝ ich wartość księgowa netto) podlegają wyłączeniu ze skonsolidowanego bilansu w powiązaniu z rachunkiem zysków i strat jednostki sprzedającej. W przypadku gdy dotyczy to środka trwałego naleŝy dodatkowo skorygować jego amortyzację w taki sposób, 5
aby była ona obliczona od zaktualizowanej pierwotnej ceny nabycia (kosztu wytworzenia) środka trwałego - wyłączenie przychodów finansowych z tytułu dywidend otrzymanych od Spółek zaleŝnych. - korekty wyniku finansowego Grupy Kapitałowej z tytułu: - utraty wartości firmy, - nadwyŝki nabytych aktywów jednostek powiązanych nad ceną nabycia, odrębnie dla kaŝdego podmiotu, - udziału udziałowców mniejszościowych w wynikach Spółek zaleŝnych, - udziału w zyskach jednostek stowarzyszonych. 2. STRUKTURA ORGANIZACYJNA GRUPY KAPITAŁOWEJ Mostostal Zabrze Holding S.A. jest Spółką Dominującą Grupy Kapitałowej, w skład której, wg stanu na 31.12.2006 r. wchodziło 14 spółek, w tym 13 spółek zaleŝnych (z czego jedna w likwidacji, a jedna w upadłości obejmującej likwidację majątku) oraz 1 podmiot stowarzyszony (w upadłości obejmującej likwidację majątku). W dniu 17 lipca 2006 r. zawarta została z firmą GEMINO Przedsiębiorstwo Innowacyjno- Usługowe Sp. z o.o. z siedzibą w Kędzierzynie-Koźlu warunkowa umowa sprzedaŝy 9.000 sztuk udziałów w kapitale zakładowym Hurtowni. Sprzedawane udziały stanowiły 100% kapitału zakładowego i dawały taki sam udział w głosach na zgromadzeniu wspólników Hurtowni. W dniu 24 lipca 2006 r. w związku ze spełnieniem się zawieszających warunków zostało sporządzone oświadczenie o zamknięciu transakcji potwierdzającej przejście udziałów Hurtowni na rzecz GEMINO. Ponadto, z dniem 4 października 2006 r. powstał stosunek zaleŝności pomiędzy Mostostalem Zabrze Holding S.A. a spółką PI Biprohut. Do dnia 4 października 2006 r. spółka PI Biprohut była spółką stowarzyszoną. Stosunek zaleŝności powstał na skutek nabycia w dniu 4 października 2006 r. od części dotychczasowych wspólników indywidualnych i umorzenia przez PI Biprohut kolejnych udziałów uprzywilejowanych. NiŜej zestawiono podmioty bezpośrednio zaleŝne i stowarzyszone z podaniem wysokości kapitałów zakładowych oraz udziałów spółki dominującej w kapitałach poszczególnych spółek wg stanu na 31.12.2006 r. Lp. Nazwa spółki Skrótowa nazwa Adres siedziby Spółki uŝyta w dalszej części raportu Spółki zaleŝne: 1. Mostostal Zabrze Zakład MontaŜowo- Produkcyjny "Czechowice" Sp. z o.o. 2. Mostostal Zabrze - Zakład MontaŜowo Produkcyjny Częstochowa Sp. z o.o. ZMP Czechowice ZMP Częstochowa ul. R. Traugutta 352 43-502 Czechowice- Dziedzice ul. Kucelińska 42-200 Częstochowa Kapitał zakładowy w PLN 1 Udziały Spółki Wiodącej w kapitale zakładowym (%) 1 569 600 99,64% 1 511 900 70,57% 1 Zgodnie z wpisami do Rejestru Przedsiębiorców (KRS spółek) 6
3. Mostostal Zabrze Zakład MontaŜowo -Produkcyjny "Katowice" Sp. z o.o. 4. Mostostal Zabrze Zakład MontaŜowo - Produkcyjny "Kędzierzyn" Sp. z o.o. 5. Mostostal Zabrze Zakład MontaŜowo - Produkcyjny "Pokój " Sp. z o.o. 6. Mostostal Zabrze - Zakład Produkcji Konstrukcji Stalowych i Urządzeń Przemysłowych Sp. z o.o. 7. Gliwickie Przedsiębiorstwo Budownictwa Przemysłowego S.A. 8. SMS Pro Sp. z o.o. 9. Ocynkownia "Mostostal MET" Sp. z o.o. 10 Mostostal Zabrze - Zakład Transportu Samochodowego, Spedycji i Usług Serwisowych Sp. z o.o. 11 Przedsiębiorstwo InŜynieryjne Biprohut Sp. z o.o.*) 12 Mostostal Zabrze EKO Sp. z o. o. w likwidacji 13 ElektromontaŜ 3 Katowice S.A. w upadłości likwidacyjnej Spółki stowarzyszone: 14 Przedsiębiorstwo Robót InŜynieryjnych Spółka Akcyjna Holding w Katowicach Grupa Kapitałowa w upadłości likwidacyjnej ZMP Katowice ZMP Kędzierzyn ZMP Pokój ZPK GPBP SMS Pro Ocynkownia ZTS ul. Porcelanowa 18 40-246 Katowice ul. Dąbrowa Leśna 6 47-223 Kędzierzyn - Koźle ul. Mikulczycka 65/67 41-800 Zabrze ul. Mikulczycka 15 41-800 Zabrze Pl. Piastów 10 44-100 Gliwice ul. Magazynowa 2 41-800 Zabrze ul. Odrzańska 20 45-664 Opole ul. Nad Kanałem 35 41-800 Zabrze Biprohut ul. Dubois 16 44-101 Gliwice ul. Roździeńskiego 3 EKO w likwidacji 41-308 Dąbrowa Górnicza al. Roździeńskiego ElektromontaŜ 3 190b w upadłości 40-203 Katowice PRInŜ w upadłości ul. Roździeńska 28 40-387 Katowice 1 864 400 99,55% 2 600 000 87,24% 1 220 000 76,64% 2 300 000 100,00% 2 282 000 62,30% 4 910 000 100,00% 8 600 000 98,10% 2 000 000 100,00% 3 300 900 62,10% x 99,41% x 51,37% x 32,99% *) Udział w głosach na Zgromadzeniu Wspólników wynosi 51,28%. W sprawozdaniu finansowym Grupy Kapitałowej Mostostal Zabrze za 2006 r. nie objęto konsolidacją następujących spółek: EKO Sp. z o.o w likwidacji - wyłączona z konsolidacji z uwagi na likwidację spółki; ElektromontaŜ 3 w upadłości wyłączona z konsolidacji z uwagi na ogłoszoną w dniu 1 września 2004 r. upadłość obejmującą likwidację majątku spółki; PRInŜ w upadłości wyłączona z konsolidacji z uwagi na ogłoszoną w dniu 28 października 2005r. upadłość obejmującą likwidację majątku. 7
3. OPIS CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ MAJĄCYCH ZNACZĄCY WPŁYW NA OSIĄGNIĘTE WYNIKI ORAZ SEZONOWOŚĆ SPRZEDAśY Sezonowość sprzedaŝy w branŝy budowlanej charakteryzuje się obniŝeniem aktywności działania firm w miesiącach zimowych oraz nasileniem aktywności w okresie letnim i jesiennym. DuŜe znaczenie w konkretnym roku odgrywa równieŝ specyfika kontraktów. Zdecydowaną większość sprzedaŝy Mostostal Zabrze Holding S.A. i jego Grupa Kapitałowa generują w drugim półroczu, a najsłabszym pod tym względem jest zazwyczaj I kwartał. Skonsolidowane przychody ze sprzedaŝy w IV kwartale 2006 roku wyniosły 170.727 tys. zł i były wyŝsze o: - 93.084 tys. zł (tj. o 120%) od wartości uzyskanej w I kwartale br., - 63.300 tys. zł (tj. o 59%) od wartości uzyskanych w II kwartale br., - 41.172 tys. zł (tj. o 32%) od wartości uzyskanych w III kwartale br. Wzrostowa tendencja sprzedaŝy odnotowana w 2006 r. jest wynikiem zarówno odzyskiwania wiarygodności przez Spółkę Dominującą, co związane jest z zakończeniem postępowania upadłościowego z moŝliwością zawarcia układu oraz ogólnym wzrostem popytu na usługi budowlane. Czynnikiem wpływającym na ograniczenie zjawiska sezonowości jest fakt, iŝ produkcja spółek wchodzących w skład Grupy Kapitałowej, które wytwarzają konstrukcje stalowe jest w mniejszym stopniu podatna na wpływ czynników atmosferycznych. Skosolidowane przychody ze sprzedaŝy w ujęciu kwartalnym 180 000 160 000 140 000 120 000 100 000 80 000 60 000 40 000 20 000 0 I kwartał II kwartał III kwartał IV kwartał 2006 2005 2005 2006 Łączne skonsolidowane przychody ze sprzedaŝy za 12 m-cy br. wyniosły 485.352 tys. zł i były wyŝsze w porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego o 137.888 tys. zł, tj. o 40%. W porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego sprzedaŝ w IV kwartale br. była wyŝsza o 81.925 tys. zł, tj. o 92%. Tendencję wzrostową odnotowały wszystkie spółki wchodzące w skład Grupy Kapitałowej Mostostal Zabrze. Skonsolidowane wyniki finansowe na poszczególnych poziomach uzyskane przez Grupę Kapitałową Mostostal Zabrze w IV kwartale 2006 r. w porównaniu z wynikami za IV kwartał 2005r. przedstawia poniŝsza tabela. 8
Wyszczególnienie Wykonanie IV kwartał 2005 IV kwartał 2006 12 m-cy 2005 12 m-cy 2006 IV kwartał 2006/2005 Zmiana w tys. zł 12m-cy 2006/2005 Przychody ze sprzedaŝy 88 802 170 727 347 464 485 352 92,3% 39,7% Wynik brutto ze sprzedaŝy 6 829 21 043 34 336 53 862 208,1% 56,9% Koszty ogólnego zarządu 7 744 9 584 29 155 32 280 23,8% 10,7% Wynik na sprzedaŝy -915 11 459 5 181 21 582 x 316,6% Wynik z działalności operacyjnej 249 12 807 27 153 28 522 5043,4% 5,0% Wynik brutto -12 764 57 918-18 315 74 731 x x Wynik netto przypadający na akcjonariuszy -13 320 53 457-19 561 68 672 x x Zysk brutto ze sprzedaŝy uzyskany przez Grupę Kapitałową w IV kwartale 2006r. wyniósł 21.043 tys. zł i był ponad 3-krotknie wyŝszy od uzyskanego w analogicznym okresie 2005r. Grupa Kapitałowa Mostostal Zabrze zanotowała w IV kwartale 2006 r. zysk na sprzedaŝy, po pokryciu kosztów ogólnego zarządu, w wysokości 11.459 tys. zł (za cały 2006 r. zysk ten wyniósł 21.582 tys. zł), uzyskując marŝę na sprzedaŝy na poziomie 6,7 % (za cały 2006 r. rentowność ta wyniosła 4,4%). Dla porównania za IV kwartał 2005r. Grupa Kapitałowa odnotowała stratę na sprzedaŝy w wysokości 915 tys. zł (za cały 2005 r. zysk w wysokości 5.181 tys. zł, z marŝą 1,5%). W IV kwartale 2006 r. skonsolidowany zysk netto przypadający na akcjonariuszy spółki dominującej wyniósł 53.457 tys. zł (za cały 2006 r. zysk netto wyniósł 68.672 tys. zł). Tak istotny wpływ na poziom zysku netto odnotowany zarówno przez grupę kapitałową, jak i Spółkę Dominującą, która zamknęła rok 2006 r. zyskiem netto w wysokości 53.489 tys. zł, miał fakt wydania w dniu 21 grudnia 2006r. przez Sąd Rejonowy w Gliwicach postanowienie o rejestracji podwyŝszenia kapitału zakładowego Emitenta z tytułu konwersji wierzytelności układowych na akcje Emitenta. Zgodnie z warunkami układu zawartego z wierzycielami pozostała część wierzytelności objętej konwersją na akcje serii A (40%) w wysokości 51.834 tys. zł została umorzona i ujęta w przychodach finansowych Spółki Dominującej. NaleŜy zaznaczyć, iŝ kwota 51.834 tys. zł obejmuje równieŝ umorzoną część wierzytelności od spółek zaleŝnych, która to zastała wyłączona z konsolidacji. Na dzień 31.12.2006 r. Grupa Kapitałowa wykazała aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego w wysokości 1.944 tys. zł i w porównaniu ze stanem na 31.12.2005 r. aktywa te wzrosły o 784 tys. zł. Wzrost ten wynika głównie z wyceny kontraktów budowlanych oraz rezerwy na przewidywane koszty. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na dzień 31.12.2006 r. wyniosła natomiast 4.047 tys. zł i w porównaniu ze stanem na 31.12.2005 r. zmniejszyła się o 199 tys. zł. Spadek ten wynika głównie z rozwiązania rezerwy dotyczącej wyceny rzeczowych aktywów trwałych. 9
4. OŚWIADCZENIE NA TEMAT AKTUALNOŚCI OPUBLIKOWANYCH PROGNOZ WYNIKÓW W dniu 2 sierpnia 2006 r. Emitent opublikował prognozę wyników finansowych Grupy Kapitałowej Mostostal Zabrze m. in. na rok 2006, a następnie w dniu 30 października 2006 r. podwyŝszył prognozę sprzedaŝy oraz zysku na sprzedaŝy na 2006 r. Podstawowe wielkości skonsolidowane w opublikowanej prognozie zakładały: 2006 w tys. zł - przychody ze sprzedaŝy 452.800 - zysk na sprzedaŝy 17.250 - zysk netto 77.100 Przy sporządzeniu powyŝszej prognozy Zarząd Emitenta załoŝył między innymi podwyŝszenie w 2006 r. kapitału zakładowego Spółki Dominującej w drodze VII emisji akcji zwykłych na okaziciela: - serii C w trybie subskrypcji zamkniętej z prawem poboru dla dotychczasowych akcjonariuszy; - serii A celem zaspokojenia wierzycieli Spółki objętych prawomocnie zatwierdzonym układem z wierzycielami; - serii B celem zaspokojenia wierzycieli Spółki zabezpieczonych na majątku Spółki; Rejestracja podwyŝszenia kapitału zakładowego Emitenta z tytułu konwersji wierzytelności układowych na akcje Emitenta VII emisji serii A miała miejsce dopiero 21 grudnia 2006r., natomiast postanowieniem z dnia 29 grudnia 2006r Sąd Rejonowy w Gliwicach dokonał rejestracji podwyŝszenia kapitału zakładowego Emitenta z tytułu przeprowadzenia VII emisji akcji serii C. Istotnym czynnikiem mającym wpływ na wyniki Emitenta za rok 2006 jest natomiast przesunięcie VII emisji akcji zwykłych na okaziciela serii B na rok 2007. Ponadto, ze względu na przedłuŝający się proces rejestracji podwyŝszenia kapitału zakładowego Emitenta z tytułu VII emisji akcji serii C zwiększeniu uległy koszty finansowe związane z wyemitowanymi obligacjami oraz zaciągniętymi przez Emitenta poŝyczkami. NaleŜy zaznaczyć, iŝ Emitent przy sporządzeniu prognozy na 2006 r. opublikowanej w sierpniu 2006 r. przyjął załoŝenie, Ŝe część środków pienięŝnych pozyskanych w drodze VII emisji akcji zwykłych na okaziciela przeznaczy na spłatę zobowiązań z tytułu wyemitowanych obligacji oraz uzyskanych poŝyczek. Pozostała część środków pienięŝnych zasili kapitał obrotowy firmy. Wykup obligacji oraz rozliczenie poŝyczki miało natomiast miejsce w lutym 2007 r. Dodatkowym czynnikiem wpływającym na odchylenie wykonania 2006 r. od wielkości prognozowanych na ten rok był równieŝ wzrost sprzedaŝy o ok. 7%, co w konsekwencji znalazło swoje odzwierciedlenie na wzroście marŝy na sprzedaŝy (planowana 3,8%, natomiast zrealizowana 4,4%). 10
5. WSKAZANIE AKCJONARIUSZY POSIADAJĄCYCH BEZPOŚREDNIO LUB POŚREDNIO CO NAJMNIEJ 5% OGÓLNEJ LICZBY NA WALNYM ZGROMADZENIU EMITENTA ORAZ ZNACZĄCYCH ZMIAN W AKCJONARIACIE EMITENTA Lista akcjonariuszy posiadających ponad 5% akcji oraz głosów na Walnym Zgromadzeniu MZH S.A. 1. Zbigniew Opach posiada 41.236.056 akcji stanowiących 32,07 % kapitału zakładowego Mostostalu Zabrze Holding S.A. uprawniających do 41.236.056 głosów na Walnym Zgromadzeniu MZH S.A. 2. Inwestycje II Sp. z o.o. w Warszawie posiada 8.366.061 akcji stanowiących 6,51 % kapitału zakładowego Mostostalu Zabrze Holding S.A. uprawniających do 8.366.061 głosów na Walnym Zgromadzeniu MZH S.A. Informacje dotyczące zmian w strukturze własności znaczących pakietów akcji Emitenta oraz praw do akcji w okresie od przekazania poprzedniego raportu kwartalnego Emitent przekazał w raportach bieŝących nr: 105/2006, 123/2006, 125/2006, 126/2006, 2/2007, 3/2007, 4/2007, 13/2007, 16/2007. 6. INFORMACJA O STANIE POSIADANYCH AKCJI EMITENTA PRZEZ OSOBY ZARZĄDZAJĄCE I NADZORUJĄCE NA DZIEŃ PRZEKAZANIA RAPORTU ZA IV KWARTAŁ 2006 ROKU Na podstawie Uchwał nr 22/2007, 23/2007 z dnia 10 stycznia 2007 r. Zarządu Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A dzień 11 stycznia 2007 r. był ostatnim dniem notowania 30.489.990 praw do akcji zwykłych VII emisji serii C, od dnia 12 stycznia 2007 do obrotu giełdowego na rynku podstawowym zostało wprowadzonych 30.489.990 akcji zwykłych na okaziciela VII emisji serii C. W dniu 15 stycznia 2007 r. Wiceprezes Zarządu zbył w ramach transakcji giełdowych 212.937 akcji Mostostalu Zabrze Holding S. A. po średniej cenie 5,14 zł za jedną akcję. W dniach 25-26 stycznia 2007 r. Przewodniczący Rady Nadzorczej Zbigniew Opach nabył na podstawie umów cywilno-prawnych na rynku niepublicznym 780.206 sztuk VII emisji akcji serii A Spółki po średniej cenie 3,36 zł za jedna akcję, natomiast w dniu 2 lutego 2007 r. nabył na podstawie umowy cywilno-prawnej na rynku niepublicznym 51.071 sztuk VII emisji akcji serii A Spółki po średniej cenie 3,47 zł za jedna akcję. Prezes Zarządu nabył przez podmiot zaleŝny wierzytelności układowe Emitenta, podmiot ten aktualnie posiada 379.443 akcje zwykłe na okaziciela VII emisji serii A. 11