Maj 2009 na GPW W maju na obu giełdowych rynkach Głównym i Alternatywnym zadebiutowało 6 spółek. To najlepszy tegoroczny miesiąc na rynku pierwotnym, umacniający warszawską giełdę na pierwszym miejscu w Europie pod względem liczby IPO w bieżącym roku. Debiuty 25 maja na GPW zadebiutowała spółka APLISENS. Spółka tworzy Grupę Kapitałową, której podstawową działalnością jest produkcja aparatury kontrolno-pomiarowej i elementów automatyki, a także kompleksowe doradztwo w zakresie projektowania oraz opracowania zastosowań produktów znajdujących się w ofercie Grupy. Spółka posiada przedstawicielstwa techniczno-handlowe w Polsce oraz poza granicami kraju. 26 maja na GPW zadebiutowała spółka IPOPEMA SECURITIES S.A. Spółka IPOPEMA SECURITIES jest drugim domem maklerskim notowanym na głównym parkiecie warszawskiej giełdy. Firma świadczy usługi w zakresie: - działalności brokerskiej, - bankowości inwestycyjnej, - analiz i rekomendacji. Członkowie Giełdy 27 maja rozpoczęła działalność operacyjną na Giełdzie Papierów Wartościowych w Warszawie brytyjska firma Saxon Financials Limited. Saxon Finacials jest pierwszym podmiotem, który prowadzi działalność na GPW w charakterze członka giełdy bez posiadania licencji maklerskiej (jako tzw. local ). Obowiązujące prawo umożliwia tego typu działalność bez konieczności jej licencjonowania, o ile działalność ta ograniczona jest do zawierania transakcji na własny rachunek na rynkach kontraktów terminowych lub opcji, oraz o ile odpowiedzialność za wykonanie zobowiązań wynikających z zawartych transakcji ponoszą uczestnicy rozliczający rynku. Spółka Saxon Financials Limited istnieje od 2000 r. i zalicza się do tzw. proprietary trading firms, czyli firm inwestujących wyłącznie na własny rachunek. Firmy tego typu oferują swoim traderom profesjonalne systemy informatyczne, dostęp do rynków oraz kapitał dla celów zawierania transakcji na rachunek firmy.
Aktualnie członkostwo giełdy posiada 46 podmiotów, z których 29 to firmy krajowe, a 17 to zdalni członkowie giełdy z Węgier, Czech, Austrii, Wielkiej Brytanii, Francji, Niemiec, Szwecji, Słowacji i Estonii. W maju Giełda zaoferowała członkom nowe rozwiązanie dostępowe do systemu transakcyjnego. WebPAM to nowe oprogramowanie, opracowane przez NYSE Euronext Technology i zaimplementowane przez GPW, które umożliwia firmom inwestycyjnym dostęp do systemu transakcyjnego warszawskiej Giełdy z wykorzystaniem przeglądarki internetowej. Dzięki nowej usłudze składanie i realizacja zleceń przez członków zarówno Głównego Rynku GPW, jak i rynku NewConnect - będą prostsze i tańsze, a co najważniejsze, równie bezpieczne, jak za pomocą tradycyjnych rozwiązań dostępowych Nowa oferta GPW skierowana jest przede wszystkim do niedużych firm inwestycyjnych, zwłaszcza z krajów regionu Europy Środkowej i Wschodniej, które z uwagi na koszty związane z tradycyjnymi rozwiązaniami informatycznymi nie korzystały do tej pory z potencjału i szerokiej oferty instrumentów notowanych na warszawskiej giełdzie. Inne wydarzenia 4 maja Giełda rozpoczęła publikację dwóch nowych indeksów: WIG20short i WIG20lev. Obydwa indeksy obliczane są z wykorzystaniem indeksu WIG20. Indeks WIG20short kształtuje się w sposób odwrotny do indeksu WIG20 tzn. przy spadku WIG20 o 10 pkt. WIG20short rośnie o 10 pkt. Natomiast indeks WIG20lev podąża zgodnie z kierunkiem WIG20, ale z dwukrotnie większą siłą: wzrost WIG20 o 10 pkt powoduje wzrost WIG20lev o 20 pkt. Nowe indeksy są publikowane tak samo jak WIG20: co 15 sekund w trakcie każdej sesji giełdowej od rozpoczęcia do zakończenia notowań ciągłych. Dniem bazowym dla indeksów jest 31 grudnia 2005 roku (wartość 2654 pkt) i od tego momentu zostały przeliczone ich wartości historyczne. Nowe indeksy mogą stanowić podstawę do oceny inwestycyjnej w określone aktywa finansowe, a tym samym mogą być punktem odniesienia dla innych instrumentów finansowych, w szczególności produktów ustrukturyzowanych. Obecnie na Giełdzie znajdują się w obrocie min. produkty strukturyzowane na indeks shortdax obliczany na takich samych zasadach jak WIG20short. 7 maja podpisana została umowa pomiędzy GPW a TVN, na podstawie której stacja ta (jako trzecia po CNBC Europe i TV BIZNES) będzie uprawniona do publikacji w swoich ogólnodostępnych telewizyjnych programach informacyjnych wybranych informacji giełdowych czasu rzeczywistego - w uzgodnionym z Giełdą zakresie. Publikacje takie realizowane są przez stacje telewizyjne przede wszystkim w formie pasków informacyjnych (tzw. tickerów). Zakres, tryb oraz warunki komercyjne dot. takiej prezentacji danych giełdowych uregulowane są w specjalnych umowach pomiędzy giełdami a firmami medialnymi.
W dniach 21 oraz 22 maja zadebiutowały na GPW dziewiąta i dziesiąta seria certyfikatów ekspresowych wyemitowanych przez Deutsche Bank AG, Oddział w Londynie. Nowe serie charakteryzują się konstrukcją analogiczną do notowanych już na GPW instrumentów tego typu. Różnice to daty wykupu, dni obserwacji oraz wartość kuponu. 25 maja br. do obrotu na GPW weszły obligacje strukturyzowane BZ WBK Nowa Era oraz BZ WBK Platinium+, wyemitowane przez SecurAsset SA. Instrumentami bazowymi obligacji są indeksy publikowane przez BNP Paribas oraz indeks WIG20. Aktualnie na GPW notowane są 62 produkty strukturyzowane, w tym 13 obligacji i 49 certyfikatów (35 certyfikatów zwykłych, 1 certyfikat bonusowy, 1 certyfikat gwarantowany, 2 certyfikaty typu short, 10 certyfikatów ekspresowych). W 2009 r. paleta produktów strukturyzowanych notowanych na GPW poszerzyła się w sumie o 16 produktów (13 certyfikatów oraz 3 obligacje). Konferencje, spotkania 6 maja w Sali Notowań GPW odbyła się konferencja Kapitał na rozwój w czasach kryzysu z cyklu Droga po kapitał. Organizatorem był Puls Biznesu, a Giełda Papierów Wartościowych była Partnerem Merytorycznym konferencji. Podczas siódmej już edycji konferencji z tego cyklu dyskutowano o m.in. o tym czy warto wchodzić na rynek publiczny w czasie bessy i co może zrobić Giełda Papierów Wartościowych, aby pomóc potencjalnym debiutantom. Prezentacje na temat możliwości pozyskania kapitału na giełdowych rynkach poprowadzili przedstawiciele Giełdy. 13 maja w Sali notowań GPW odbyło się seminarium Obligacje komunalne źródłem finansowania Jednostek Samorządu Terytorialnego. W seminarium wzięli udział przedstawiciele kadry kierowniczej urzędów marszałkowskich, starostw powiatowych, urzędów gminnych oraz specjalistów zajmujących się problematyką finansowania inwestycji Jednostek Samorządu Terytorialnego. Organizatorem seminarium był Twigger, a warszawska giełda Patronem Merytorycznym. 13 maja w Sali Notowań GPW odbyła się konferencja Londyn - Warszawa. Praktyki zarządzania firmą w burzliwych czasach zorganizowana przez: - Stowarzyszenie Emitentów Giełdowych - Giełda Papierów Wartościowych - Deloitte - Freshfields Bruckhaus Deringer - Wardyński i Wspólnicy Uczestnicy konferencji mieli okazję usłyszeć jakie czynniki związane z zarządzaniem firmą są szczególnie istotne w czasach niepewności. Była mowa o tym, jak najlepiej radzić sobie w kryzysie, jak poprawiać efektywność, jak skutecznie monitorować swoje działania, jaki jest naprawdę stan dużych polskich firm. Była również mowa o komercyjnych, finansowych i prawnych aspektach restrukturyzacji i niewypłacalności w aktualnych warunkach gospodarczych. Wystąpienie nt: "Kryzys a gospodarka europejska" wygłosił gość specjalny
konferencji prof. Leszek Balcerowicz. 14 maja w Tarnowie odbyło się "IX Forum Gospodarcze Małych i Średnich Przedsiębiorstw - Tarnów 2009". W panelu pt. "Rola i wpływ EURO na polską gospodarkę" wziął udział Prezes Zarządu GPW - Ludwik Sobolewski, który miał wystąpienie pt. "GPW - szansa na globalną działalność dla małych i średnich przedsiębiorstw". W dniach 14-15 maja br. w Neapolu odbyła się konferencja poświęcona funduszom typu ETF zorganizowana przez firmę STOXX Ltd. Uczestniczył w niej przedstawiciel GPW zaproszony do panelu dyskusyjnego nt. potencjału rynków Europy Środkowej i Wschodniej. W dniach 14 15 maja odbyła się piąta konferencja z cyklu Clearstream Summit dla poszerzonej Europy współorganizowana przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie. Clearstream Summit to regularnie organizowane spotkanie, które w poprzednich latach odbywało się w Bratysławie, Wiedniu, Pradze i Budapeszcie. Tegoroczna konferencja, nawiązująca do doświadczeń i sukcesów z lat poprzednich, odbyła się w Warszawie ze szczególnym uwzględnieniem w programie forum aspektów polskich. Podczas konferencji Lidia Adamska z Zarządu GPW poprowadziła panel dyskusyjny na temat wpływu kryzysu finansowego na gospodarki krajów Europy Środkowo-Wschodniej. Podczas dwudniowego spotkania odbyło się także kilka innych dyskusji i prezentacji na tematy związane z pracami nad harmonizacją europejskiego systemu rozliczeń i rozrachunków, zmianami w strukturze światowego sektora papierów wartościowych oraz zarządzaniem płynnością w obliczu obecnego kryzysu finansowego. 18 maja odbyła się konferencja prasowa Rady Edukacji i Ładu Informacyjnego, poświęcona prezentacji projektowanego badania na temat praktyk informacyjnych na polskim rynku kapitałowym i ich porównania do sytuacji na rozwiniętych rynkach finansowych. W konferencji wzięli udział: Marcin Gomoła (Przewodniczący Rady), a także Rafał Antczak i Jacek Socha (członkowie Rady). Celem badania jest uwrażliwienie uczestników rynku kapitałowego na ważność zasad ładu informacyjnego i praktyk informacyjnych dla kształtowania dojrzałego i stabilnego rynku, w tym zaufania klientów do profesjonalnych instytucji rynkowych. Do składania ofert na przeprowadzenie badania zaproszone zostały największe ośrodki akademickie zajmujące się problematyka rynków kapitałowych, czołowe firmy badawcze, a także agencje PR/IR. Wyniki badania zostaną zaprezentowane na specjalnej konferencji z udziałem środowisk rynku finansowego w październiku bieżącego roku. 19 maja odbyła się kolejna edycja Ivestors Day - Dni Otwartych Spółek Giełdowych. Celem imprez z cyklu Investors Day jest umożliwienie spółkom prezentacji kwartalnych wyników jak największej grupie inwestorów indywidualnych i przedstawicielom mediów, a z kolei inwestorom bezpośredniego kontaktu z zarządami spółek GPW i NC. Podczas
majowego spotkania inwestorzy mieli okazję zapoznać się prezentacjami przygotowanymi przez spółki: Cinema City International N.V. Asseco Poland S.A. Lentex S.A. PKN Orlen S.A. 21 maja na Sali notowań warszawskiej giełdy odbyła się debata Fundusze inwestycyjne - reaktywacja? Podczas debaty szefowie Giełdy, Stowarzyszenia Inwestorów Indywidualnych, Rady Edukacji i Ładu Informacyjnego oraz TFI dyskutowali o tym, kiedy i na jakich zasadach należy wracać do inwestycji w fundusze, jak oceniamy aktualną sytuację oraz perspektywy rynku kapitałowego oraz rolę inwestorów instytucjonalnych, jako kluczowych uczestników giełdy. Debatę zorganizowali wspólnie Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie i Deutsche Bank PBC a dyskusję prowadził Robert Stanilewicz z TVN CNBC. 22 maja Szkoła Giełdowa obchodziła 10-lecie działalności. Z tej okazji Giełda Papierów Wartościowych zaprosiła absolwentów do udziału w seminarium rocznicowym. Pierwsze kursy Szkoły Giełdowej startowały w maju i czerwcu 1999 roku we Wrocławiu i Krakowie. Szkoła Giełdowa jest największym projektem edukacyjnym realizowanym przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie we współpracy z 18 ośrodkami akademickimi w całej Polsce. W kursach mogą uczestniczyć wszyscy, którzy chcą wiedzieć więcej o rynku giełdowym, a także przedsiębiorcy zainteresowani pozyskaniem kapitału dla firmy. W ciągu 10 lat działalności z wykładów szkoły skorzystało 20 tysięcy słuchaczy Wykłady Szkoły Giełdowej zostały przygotowane przez polskich specjalistów rynku giełdowego na podstawie francuskiej L ECOLE DE LA BOURSE, prowadzonej przez giełdę w Paryżu, ale przez 10 lat program i treści w nim zawarte ewoluowały dostosowując się do polskiej praktyki gospodarczej. Kursy prowadzone są zarówno dla inwestorów, jak i potencjalnych spółek. Największym powodzeniem wśród słuchaczy cieszy się moduł Podstawy inwestowania na giełdzie, uruchomiony w 1999 roku. Od 2005 r. inwestorzy zainteresowani pogłębianiem swoje wiedzy mogą korzystać z kursu Instrumenty pochodne. W seminarium rocznicowym byli słuchacze szkoły mogli wysłuchać dwóch wykładów specjalnie przygotowanych na tę okoliczność: Kreski, świece, fale, czyli o tym jak czytać rynek - dr Tomasz Filipiak oraz Geneza i anatomia obecnego kryzysu - Wojciech Białek, Główny Analityk CDM PEKAO SA "Spreading the Wings" The Warsaw Stock Exchange as a Development Engine tak brzmiał temat przewodni spotkania zorganizowanego w dniu 28 maja w Ambasadzie RP w Londynie przez Giełdę Papierów Wartościowych w Warszawie we współpracy z organizacją Polish Professionals in London. Na spotkanie zaproszeni zostali Polacy mieszkający i pracujący w Londynie w dużych korporacjach międzynarodowych. Celem spotkania było zaprezentowanie potencjału polskiego rynku kapitałowego, kierunków jego rozwoju, a także przedstawienie obecnej pozycji GPW w regionie CEE.
29 maja podczas konferencji prasowej w siedzibie GPW premier Donald Tusk i minister finansów Jacek Rostowski przedstawili i skomentowali podane tego dnia przez Główny Urząd Statystyczny dane dotyczące PKB w Polsce w I kwartale bieżącego roku. Z przedstawionych danych wynika, że Produkt Krajowy Brutto w pierwszym kwartale 2009 r. w porównaniu do pierwszego kwartału 2008 r. wzrósł o 0,8 proc. co plasuje Polskę na drugim miejscu w Europie. Równie optymistyczne są wskaźniki PKB liczone kwartał do kwartału. W takim ujęciu w I kwartale bieżącego roku polski PKB wzrósł o 0,4 proc. w porównaniu do ostatnich trzech miesięcy 2008 roku. Komentując te dane premier Tusk podkreślił, że Polska jest jedynym krajem w Europie, który w I kwartale bieżącego roku odnotował dodatni wzrost gospodarczy w porównaniu z ostatnim kwartałem roku ubiegłego. Znacznie lepiej wypadamy zarówno w porównaniu do krajów założycieli UE, jak i do tej grupy państw, która wstępowała do Unii w tym samym czasie co my. Najważniejsze dane statystyczne Zmiany procentowe indeksów w maju Od początku roku WIG20 0,2% 0,7% MWIG40 3,4% 15,3% SWIG80 5,0% 31,8% WIG 1,0% 7,7% WIG-PL 0,6% 6,4% Spośród wszystkich spółek giełdowych notowanych na głównym rynku 181 zanotowało dodatnią stopę zwrotu. Największe wzrosty cen w maju Spółka Kurs 30.04.09 Kurs 29.05.09 Zmiana % PWRMEDIA 1,74 2,98 71,3 MAKARONPL 3,11 5,18 66,6 FASING 10,28 16,94 64,8 Obroty giełdowe na rynku kasowym wyniosły 26505 mln zł i były o 13% niższe od obrotów w kwietniu. Na rynku terminowym obroty wyniosły 36 947 mln zł i były o 5% wyższe niż w poprzednim miesiącu.
Obroty instrumentami (mln zł) Akcje i PDA** 26 224 Obligacje** 271 MiniWIG20 0,8 Kontrakty terminowe Wartość* 36 920 Wolumen (szt.) 1 030 742 Opcje Wartość* 26,8 Wolumen (szt.) 27 487 *liczone wg wartości kontraktów/opcji **bez transakcji pakietowych Maj 2009 Rynek pierwotny (rynek regulowany + NewConnect) Wartość nowych emisji spółek już notowanych i 292116386 debiutujących Wartość starych emisji spółek debiutujących 26249985 Wartość oferty spółek debiutujących 41249985 Wartość nowych emisji spółek już notowanych 277116386 Więcej informacji statystycznych w Biuletynie Miesięcznym Debiuty 14 maja zadebiutowała na rynku NewConnect spółka Elektromont. Spółka zajmuje się realizacją usług polegających na wykonywaniu instalacji elektrycznych niskiego i średniego napięcia. Usługi spółki obejmują takie działania jak: opracowanie koncepcji funkcjonowania instalacji na danym obiekcie, projekt, wykonawstwo oraz serwis. 18 maja po raz pierwszy notowana była spółka Powszechne Towarzystwo Inwestycyjne. Głównym przedmiotem działalności spółki PTI jest nabywanie na rynku niepublicznym od
kilku do kilkudziesięciu procent udziałów lub akcji w spółkach zewnętrznych, zaliczanych do sektora MSP oraz tzw. start-upów. Spółka zakłada, że na przestrzeni dwóch trzech lat zbuduje portfel kilku spółek wiodących o dłuższym horyzoncie inwestycyjnym oraz kilku spółek o krótszym horyzoncie inwestycyjnym. 19 maja zadebiutowała spółka Hotblok. Działalność spółki Hotblok polega na produkcji i sprzedaży systemu materiałów budowlanych w opracowanej przez siebie technologii. System budowlany Hotblok obejmuje wieloelementowy, nowatorski zestaw materiałów (bloczków) do produkcji jednowarstwowych (nie ocieplanych z zewnątrz) ścian konstrukcyjnych zewnętrznych o współczynniku przenikalności cieplnej znacznie przekraczających wytyczne norm obowiązujących w tym zakresie. 20 maja zadebiutowała na alternatywnym rynku Giełdy spółka GoAdvisers. GoAdvisers zajmuje się doradztwem w zakresie finansów dla przedsiębiorstw oraz inwestycjami typu private equity/venture capital, w perspektywiczne przedsiębiorstwa znajdujące się we wczesnej fazie rozwoju. Działalność inwestycyjna GoAdvisers. realizowana jest w formie butiku inwestycyjnego (butik inwestycyjny to działalność zbliżona do banku inwestycyjnego - w mniejszej skali, lecz charakteryzująca się wyższą dynamiką). Spółka jest wpisana na listę Autoryzowanych Doradców rynku NewConnect. Inne wydarzenia W dniu 8 maja 2009 r. odbyło się w Promnicach spotkanie klubowe członków Loży Śląskiej BCC, poświęcone rynkowi NewConnect. Zaproszony do udziału w spotkaniu przedstawiciel GPW przedstawił jego uczestnikom - przedsiębiorcom oraz inwestorom - ideę alternatywnego rynku akcji NewConnect oraz możliwości w zakresie pozyskiwania kapitału i inwestowania na NewConnect. 14 maja odbyło się w Tarnowie "IX Forum Gospodarcze Małych i Średnich Przedsiębiorstw - Tarnów 2009", podczas którego miało miejsce wystąpienie Prezesa Zarządu GPW - Ludwika Sobolewskiego, pt. "GPW - szansa na globalną działalność dla małych i średnich przedsiębiorstw". Wydarzeniem towarzyszącym IX Forum MŚP były warsztaty edukacyjne dla spółek Zakładów Azotowych w Tarnowie - Mościskach S.A. pt. "NewConnect jako droga po kapitał", które poprowadził przedstawiciel Działu Rozwoju NewConnect GPW. 18 maja Giełda Papierów Wartościowych w Warszawie przystąpiła do realizacji badania innowacyjności spółek notowanych na rynku NewConnect. Badanie będzie miało charakter dwuetapowy i zostanie przeprowadzone na podstawie formularzy dystrybuowanych wśród inwestorów, należących do społeczności NewConnect All The People. W trakcie pierwszego etapu (18 maja - 12 czerwca br.), przedmiotem oceny inwestorów będą
wszystkie spółki notowane na rynku NewConnect, które dla ułatwienia inwestorom oceny stopnia ich innowacyjności, poproszone zostały o przygotowanie krótkich materiałów informacyjnych. W drugim etapie badania, ocenie inwestorów poddana zostanie wybrana grupa spółek najlepiej ocenionych w pierwszym etapie. Wyniki badania zostaną zaprezentowane podczas specjalnej konferencji prasowej GPW, będą też przedstawione i dyskutowane podczas imprez NewConnect Convention w lipcu oraz kolejnym NewConnect Club. 22 maja opublikowany został Komunikat Zarządu Giełdy, informujący o kolejnym procesie weryfikacji działalności Autoryzowanych Doradców rynku NewConnect. W 2009 roku ocena przeprowadzona zostanie w okresie od dnia 1 czerwca do dnia 15 lipca. Oceną objętych zostanie 92 Autoryzowanych Doradców, a więc firmy doradcze, wobec których do dnia 30 września 2008 r. podjęta została uchwała Zarządu Giełdy o wpisaniu na listę Autoryzowanych Doradców. Wyniki oceny opublikowane zostaną w Komunikacie Giełdy w dniu 15 lipca 2009 r.. Najważniejsze dane statystyczne Zmiany procentowe indeksów w maju Od początku roku NCINDEX -1,6% 1,3% Spośród spółek notowanych na NewConnect 26 zanotowało dodatnią stopę zwrotu. Największe wzrosty cen w maju Spółka Kurs 30.04.09 Kurs 29.05.09 Zmiana % VENO 0,02 0,05 150,0 MARKETEO 0,85 1,90 123,5 POLNOCNR 1,00 1,89 89,0 Obroty akcjami i prawami do akcji na NewConnect wyniosły 34 mln zł i były o 63% wyższe od obrotów w kwietniu. Obroty instrumentami (mln zł) * Akcje 33,5 PDA 0,0 *bez transakcji pakietowych Więcej informacji o rynku na stronie NewConnect