Wyniki finansowe PBG S.A. I półrocze 29 roku Prezentacja: Jerzy Wiśniewski, CEO Przemysław Szkudlarczyk, CFO Warszawa, 12 sierpnia 29 r. r.
Wybrane dane finansowe slajd 2/22 2 [PLN ] 2Q29 2Q28 Zmiana % k/k 1H29 1H28 Zmiana % r/r PRZYCHODY 599 946 51 111 18% 948 584 826 82 15% ZYSK BRUTTO 83 74 76 561 8% 147 43 126 621 16% EBIT 67 738 54 929 23% 12 529 84 89 21% AMORTYZACJA 11 42 1 594 8% 23 122 19 88 17% EBITDA 79 14 65 523 21% 125 651 14 698 2% ZYSK NETTO 64 25 47 273 36% 87 17 63 998 36% ZYSK PODMIOTU DOMINUJĄCEGO 46 925 35 129 34% 7 169 49 975 4% ZYSK PODMIOTÓW MNIEJSZOŚCIOWYCH 17 28 12 144 42% 17 1 14 23 21% [PLN ] Na dzień 3.6.29 Na dzień 3.6.28 Zmiana % r/r AKTYWA 3 394 934 2 546 18 33% KAPITAŁ WŁASNY podmiotu dominującego 1 174 64 971 864 21% ZYSK NA AKCJĘ (EPS) 5,17 3,72 39% ZADŁUśENIE: KREDYTY I POśYCZKI 717 763 453 36 58% DŁUGOTERMINOWE KREDYTY I POśYCZKI KRÓTKOTERMINOWE KREDYTY I POśYCZKI 138 99 84 249 64% 579 664 368 787 57% OBLIGACJE 2 2 % ŚRODKI PIENIĘśNE NETTO 358 292 212 223 69% DŁUG NETTO 559 471 44 813 27% LIMITY BANKOWO UBEZPIECZENIOWE 2 553 1 755 797 45%
Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej PBG w pierwszym półroczu 29 r. 2Q29 2Q28 zmiana % r/r 1H29 1H28 Przychody 599 446 51 111 18% 948 584 826 82 15% Koszty 516 372 433 55 19% 81 541 7 199 14% Zysk (strata) brutto ze sprzedaŝy 83 74 76 561 9% 147 43 126 621 16% Koszty sprzedaŝy 183 % % Koszty ogólnego zarządu 31 882 23 471 36% 59 49 45 319 31% Zysk (strata) ze sprzedaŝy 51 192 52 997-3% 87 634 81 32 8% zmiana % r/r 3/22 slajd 3 Pozostałe przychody operacyjne przeszacowanie nieruchomości odwrócenie odpisów na naleŝności 1H29 Pozostałe koszty operacyjne 1H28 14 537 5 249 5 593 najem, dzierŝawa 1 463 1 347 Pozostałe przychody operacyjne 23 346 5 611 316% 25 429 1 23 149% 1H29 1H28 Pozostałe koszty operacyjne 6 8 3 955 72% 1 534 6 615 59% Zysk (strata) z działalności operacyjnej 67 738 54 929 23% 12 529 84 89 21% Przychody finansowe 14 131 7 618 85% 17 816 16 66 11% Koszty finansowe 12 573 15 72-2% 25 772 32 15-2% Pozostałe zyski/straty z inwestycji % % Zysk (strata) przed opodatkowaniem 69 296 46 845 48% 94 573 68 86 37% Podatek dochodowy 5 91 +428-7 43 4 88 54% Zysk netto, z tego przypadający: 64 25 47 273 36% 8 7 17 63 998 36% - akcjonariuszom podmiotu dominującego 46 925 35 129 34% 7 169 49 975 4% - akcjonariuszom mniejszościowym 17 28 12 144 42% 17 1 14 23 21% odpisy na naleŝności 3 378 587 odszkodowania 4 322 3 93 darowizny 719 58 Przychody finansowe 1H29 1H28 róŝnice kursowe 8 161 odsetki bankowe 4 354 8 848 inne odsetki 4 592 3 981 Koszty finansowe 1H29 1H28 odsetki bankowe 17 131 15 97 odsetki z tyt. obligacji 5 924 9 849 Ujemne róŝnice kursowe 2 741
Wyniki finansowe Grupy Kapitałowej PBG w 1H29 r. w podziale na segmenty 1 9 8 7 6 5 4 3 2 1 48,284 68,651 88545 73,934 37388 74459 51731 267,72 463 117 PRZYCHODY 387,17 111 58 12,96 1H28 1H29 Gaz ziemny i ropa naftowa Woda Budownictwo mieszkaniowe i przemysłowe Paliwa Drogi Inne 9% 6% 5% 11% 13% 7% 5% 8% 11% 56% 28% 41% slajd 4/22 4 SEGMENTY GAZ ZIEMNY I ROPA NAFTOWA WODA BUDOWNICTWO PRZEMYSŁOWE I MIESZKANIOWE PALIWA DROGI INNE MARśA BRUTTO ZE SPRZEDAśY W 1H29 R(%) 24.1% 1.9% 7.6% 1.5% 11.2% 32.1% MARśA BRUTTO ZE SPRZEDAśY W 1H28 R(%) 27.9% 4.3% 29.5% 25.4% 17.4% 36.6%
Przychody slajd 5/22 5 6 5 599,446 4 3 2 1 51,111 18% 2Q28 2Q29 1 9 8 7 6 5 4 3 2 1 826,82 48% 15% 948,584 1H28 1H29
EBIT slajd 6/22 6 7 6 5 4 23% 67,738 3 2 54,929 1 2Q28 2Q29 12 1 8 6 4 2 84,89 1H28 21% 12,529 1H29
EBITDA 8 7 6 5 4 3 2 1 2Q28 65,523 21% 2Q29 79,14 slajd 7/22 7 14 12 1 8 6 4 2 14,698 1H28 2% 48% 125,651 1H29
ZYSK NETTO 5 4 46,925 slajd 8/22 8 3 34% 2 35,129 1 2Q28 2Q29 8 7 6 5 4 3 2 1 49,975 1H28 4% 48% 1H29 7,169
Wybrane dane finansowe Grupy PBG w latach 22 28 oraz prognoza na rok 29 [PLN ] SPRZEDAś ZYSK NETTO slajd 9/22 9 3 2 5 2 1 5 1 48 733 2 8 2 91 425 34% 2 15 1 14 38 19 158 241 2% 1 5 162 141 18 666 216 87 48 539 674 649 5 4 626 11 31 13 947 36 947 54 176 22 23 24 25 26 27 28 29E 22 23 24 25 26 27 28 29E ZYSK OPERACYJNY - EBIT MARśA OPERACYJNA 35 3 25 2 15 1 5 141 92 74 11 41 331 9 181 14 29 21 822 3 225 611 22 23 24 25 26 27 28 29E 33% 12,% 1,% 8,% 6,% 4,% 2,%,% 1,1% 1,1% 11,% 1,% 1,8% 1,7% 7,9% 5,7% 22 23 24 25 26 27 28 29E
Struktura Grupy Kapitałowej PBG slajd 1/22 Gaz ziemny, ropa naftowa i paliwa OCHRONA ŚRODOWISKA I HYDROTECHNIKA HYDROBUDOWA POLSKA 61,61% PRG METRO 86,46% HYDROBUDOWA 9 1% GDYŃSKA PROJECT 1% KWG 1% METOREX 99,56% RENOWACJA INSTALACJI WODOCIĄGOWYCH I KANALIZACYJNYCH INFRA 99,95% PRIS 51,2% WIERTMAR 51% BUDOWNICTWO DROGOWE APRIVIA 1% DROMOST 87,4% PRID 1% BETPOL 7% BROKAM 1% BUDOWNICTWO MIESZKANIOWE PBG DOM 1% APARTAMENTY POZNAŃSKIE 51% PBG DOM INVEST II 51% PBG DOM INVEST 1 1% ZŁOTOWSKA 51 6% PBG DOM MANAGEMENT 1% CITY DEVELOPMENT 75% CONCEPT DEVELOPMENT BSD 2 51% GORECKA PROJEKT 1% SPÓŁKI WYKONAWCZE PBG TECHNO- LOGIA 1% OPERACJE ZAGRANICZNE EXCAN OIL AND GAS ENGINEERING 1% GAS OIL ENGINEERING 62,45% PBG EXPORT 99,95% WSCHODNI INVEST 1% ENERGOPOL UKRAINA 51% WSPARCIE DLA FIRM Z GRUPY KAPITAŁOWEJ PBG AVATIA 99,8% Zatrudnienie w GK PBG 3434 (na czerwiec 29)
Wyniki spółek GK PBG za I półrocze 29 Wyniki finansowe spółek z Grupy Kapitałowej PBG: slajd 11/22 PBG GK HBP HBP HB9 GK INFRA INFRA PRiS WIERTMAR GK APRIVIA DROMOST PRiD BETPOL GK PBG DOM GOE
Wyniki spółek PBG slajd 12/22 WYNIKI FINANSOWE PBG Przychody 29 93 Zysk brutto 5 881 Zysk operacyjny 35 316 Zysk netto 3 11 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 17,5 Rentowność operacyjna 12,1 Rentowność netto 1,4
Wyniki spółek GK HBP (HBP, HB9) slajd 13/22 WYNIKI FINANSOWE GRUPY HYDROBUDOWA WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Przychody 574 745 Zysk brutto 59 423 Rentowność brutto 1,3 Zysk operacyjny 42 975 Rentowność operacyjna 7,5 Zysk netto 45 249 Rentowność netto 7,9 WYNIKI FINANSOWE HBP WYNIKI FINANSOWE HB9 Przychody 391 314 Zysk brutto 28 267 Zysk operacyjny 14 666 Zysk netto 14 235 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 7,2 Rentowność operacyjna 3,8 Rentowność netto 3,6 Przychody 171 293 Zysk brutto 27 993 Zysk operacyjny 28 27 Zysk netto 3 457 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 16,3 Rentowność operacyjna 16,5 Rentowność netto 17,8
Wyniki spółek GK INFRA (INFRA, PRiS, WIERTMAR) slajd 14/22 WYNIKI FINANSOWE GRUPY INFRA WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Przychody 114 68 Zysk brutto 12 744 Rentowność brutto 11,1 Zysk operacyjny 5 763 Rentowność operacyjna 5, Zysk netto 1 83 Rentowność netto 1,6 WYNIKI FINANSOWE INFRA WYNIKI FINANSOWE PRiS WYNIKI FINANSOWE WIERTMAR Przychody 95 493 Zysk brutto 14 85 Zysk operacyjny 9 14 Zysk netto 5 282 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 14,8 Rentowność operacyjna 9,4 Rentowność netto 5,5 Przychody 6 49 Zysk (strata) brutto (2 88) Zysk (strata) operacyjna (3 739) Zysk (strata) netto (3 826) WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto - 43,3 Rentowność operacyjna -57,6 Rentowność netto -58,9 Przychody 12 698 Zysk brutto 1 467 Zysk operacyjny 488 Zysk netto 373 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 11,5 Rentowność operacyjna 3,8 Rentowność netto 2,9
Wyniki spółek GK APRIVIA (APRIVIA, DROMOST, PRiD, BETPOL) slajd 15/22 WYNIKI FINANSOWE GRUPY APRIVIA Przychody 99 72 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % WYNIKI FINANSOWE APRIVIA Przychody 35 893 Zysk brutto 4 31 Zysk operacyjny 3 695 Zysk brutto 11 65 Rentowność brutto 11,7 Zysk operacyjny 7 331 Rentowność operacyjna 7,4 Zysk netto 4 317 Rentowność netto 4,4 Zysk netto 2 984 WSKAśNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 12, Rentowność operacyjna 1,3 Rentowność netto 8,3 WYNIKI FINANSOWE DROMOST WYNIKI FINANSOWE PRiD WYNIKI FINANSOWE BETPOL Przychody 1 18 Zysk brutto 34 Zysk (strata) operacyjna (811) Zysk (strata) netto (1 571) WSKAśNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 3,3 Rentowność operacyjna - 8, Rentowność netto -15,43 Przychody 15 637 Zysk brutto 1 576 Zysk operacyjny 428 Zysk netto 411 WSKAśNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 1,1 Rentowność operacyjna 2,7 Rentowność netto 2,6 Przychody 38 941 Zysk brutto 5 384 Zysk operacyjny 4 19 Zysk netto 3 279 WSKAśNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 13,8 Rentowność operacyjna 1,3 Rentowność netto 8,4
Wyniki spółek GK PBG DOM slajd 16/22 WYNIKI FINANSOWE GRUPY PBG DOM Przychody 1 26 Zysk (strata) brutto (269) Zysk operacyjny 4 934 Zysk netto 3 56 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto - 22,3 Rentowność operacyjna 49,3 Rentowność netto 29,8
Wyniki spółek - GOE slajd 17/22 WYNIKI FINANSOWE GOE Przychody 13 51 Zysk brutto 3 168 Zysk operacyjny 1 55 Zysk netto 683 WSKAŹNIKI RENTOWNOŚCI % Rentowność brutto 24,3 Rentowność operacyjna 8,1 Rentowność netto 5,2
ZłoŜone oferty i podpisane kontrakty w 1H29 roku slajd 18/22 ZłoŜone oferty Podpisane kontrakty Skuteczność pozyskiwania kontraktów SZACUNKOWA WARTOŚĆ [mpln] 16,4 mld zł 2,2 mld zł % 13,4% Budowa Stadionu Narodowego w Warszawie 1,252 mld zł Budowa stadionu Baltic Arena w Gdańsku 427 mln zł Budowa układu przesyłowego ścieków z Warszawy lewobrzeŝnej do oczyszczalni ścieków Czajka 236 mln zł Modernizacja stacji wodociągowej w Bydgoszczy 82 mln zł Budowa tłoczni Goleniów 55 mln zł
Portfel zamówień GK PBG w latach 24 29 slajd 19/22 PORFEL ZAMÓWIEŃ NA DZIEŃ 1 CZERWCA 29 Gaz ziemny i ropa naftowa 28,2% Woda 28,3% Infrastruktura wodnokanalizacyjna 24,% Budownictwo hydrotechniczne,7% Renowacje 3,6% Budownictwo mieszkaniowe i przemysłowe 38,1% Paliwa 4,6% Budowa dróg,8% RAZEM 1% 7 6 5 4 3 2 1 WARTOŚĆ PORTFELA ZAMÓWIEŃ 6 257 6 166 3 2 89 7 48 6 1.24 1.25 1.26 1.27 1.28 1.29 6.29 Portfel zamówień WARTOŚĆ [mpln] 6 166, LATA 29 21 i dalsze 2 141, 4 25,
Potencjalny Rynek w roku 29 oraz latach kolejnych slajd 2/22 GAZ ZIEMNY ROPA NAFTOWA PALIWA Inwestycje Grupy PGNiG w latach 29-215 3 mld zł; Zwiększenie krajowego wydobycia z 4,3 mld m 3 do 5,5 mld m 3 ; przewidywana wartość inwestycji ogółem ok. 1, 25 mld zł; Zwiększenie pojemności podziemnych magazynów gazu z 1,5 mld m 3 teraz do minimum 5 mld m 3, w tym budowa Podziemnego Zbiornika w Daszewie (8 mln PLN) łącznie 1,4 mld zł; Projekty dywersyfikacji dostaw gazu, w tym plany importu spręŝonego (CNG) i skroplonego (LNG) gazu ziemnego w latach 21 215 (ok. 2,5 do 7,5 mld m³/rok) adaptacja polskiej sieci przesyłu gazu (2,5 mld zł); Inwestycje związane ze złoŝami w Norwegii ok. 3,2 mld zł; Zagospodarowanie złóŝ gazu i paliw w Norwegii 65 mln zł; Zagospodarowanie złoŝa RóŜańsko 1 mld zł; Polityka energetyczna Polski do 225 r. - wzrost udziału gazu ziemnego jako paliwa ekologicznego w energetyce zawodowej i przemyśle; Rozbudowa i modernizacja polskiego systemu przesyłu gazu 5 mld zł; Plany inwestycyjne GAZ-SYSTEMu na lata 27-213 ok. 5,1 mld zł; budowa gazociągów w Północnej i Zachodniej Polsce (Świnoujście- Szczecin, Szczecin-Lwówek, Włocławek-Gdynia, Szczecin-Gdańsk); nabrzeŝny terminal LNG (,5 mld euro); Gazociągi (Jeleniów-Dziwiszów, Taczalin-Radakowice, Radakowice- Gałów i Polkowice-śary) 7 mln zł ; Plany inwestycyjne Aurelian Gas & Oil na lata 28-214 3 mln euro; zagospodarowanie złóŝ gazu ziemnego w okolicach Poznania. Plany inwestycyjne PKN Orlen S.A. na lata 27-212 21,7 mld zł; Plany inwestycyjne Lotos S.A. na lata 29-212 6,15 mld zł; Program 1+ (zwiększenie zdolności przerobowych ropy naftowej z poziomu 6 mln ton do 1,5 mln ton; wzrost stopnia konwersji ropy naftowej; instalacje hydrokrakingu (MHC), hydrosiarczania olejów napędowych (HDS), przerobu cięŝkiej pozostałości próŝniowej (ROSE)); Plany budowy ropociągów: Adamów Płock i Odessa Brody. Inwestycje NATO w Polsce za 2 mld zł, w tym bazy magazynowe paliw,7 mld zł; Rozbudowa baz magazynowych PKN ORLEN, OLPP oraz PERN.
Potencjalny Rynek z uwzględnieniem projektów współfinansowanych przez UE slajd 21/22 WODA INFRASTRUKTURA DROGI OPERACJE ZAGRANICZNE BudŜet UE dla Polski na lata 24-26 4,5 mld zł przeznaczone głównie na instalacje wodne kanalizacyjne; Nowy budŝet UE na lata 27-213 63 mld zł dla Polski; Poprawa bezpieczeństwa przeciw powodziowego zwiększenie pojemności zbiorników retencyjnych w Polsce o ok. 2 mld m³, do ok. 3,3 mld m³, przebudowy ok. 1 km obwałowań, regulacje rzek na długości ok. 4 km); Program dla ODRY 26 - szacowany łączny koszt głównych inwestycji to ponad 52 tys. EUR; Wartość projektów inwestycji wodno inŝynieryjnych oszacowanych przez Ministerstwo Ochrony Środowiska wynosi 6 mld zł z planami inwestycyjnymi zawierającymi: Zabezpieczenia przeciwpowodziowe w latach 22-216 3,1 mld zł; Wały przeciwpowodziowe w latach 22-216 364,5 mln zł; 27-213 Program Infrastrukturalny i Środowiskowy z 4,8 mld zł na ochronę środowiska; Modernizacja tamy we Włocławku lub budowa elektrowni wodnej w Nieszawie lub w Ciechocinku 1,4-3,5 mld zł. Plany inwestycyjne związane z mistrzostwami Europy w piłce noŝnej na lata 28-212 2,9 mld zł: Parkingi podziemne Spalarnie odpadów w Poznaniu, Krakowie, Olsztynie i Szczecinie 2, mld zł Plan wydatków drogowych w latach 27 29 38,1 mld zł oraz w latach 21 213 51, mld zł (około 4 mld zł pochodzić będzie z UE); Plany GDDKiA budowy ponad 16 km autostrad i ponad 17 km dróg ekspresowych; Plany inwestycyjne na budowę dróg związaną z organizacją mistrzostw Europy w piłce noŝnej EURO 212 na lata 28-213 19 mld EUR: 636 km autostrad; 22 km dróg ekspresowych; 3993 km dróg publicznych. Instalacje LNG i kopalnie gazu ziemnego w Norwegii; Wejście na rynki zagraniczne Bułgarii i Rumunii, w sektorze gazu i ochrony środowiska; Strategiczna współpraca z partnerami zagranicznymi; Wzrost produkcji gazu na Ukrainie, modernizacja i rekonstrukcja gazociągów przesyłowych.
Nota końcowa slajd 22/22 Niniejsza prezentacja została przygotowana przez spółkę PBG SA. Dane i informacje zawarte na poszczególnych slajdach nie przedstawiają pełnej analizy finansowej i słuŝą wyłącznie celom informacyjnym. Szczegółowy opis działalności i stanu finansowego PBG został przedstawiony w raportach bieŝących i okresowych dostępnych na stronie internetowej pod adresem www.pbg-sa.pl. Wszystkie znajdujące się dane zostały oparte na źródłach, które Spółka uznaje za rzetelne i sprawdzone. Prezentacja nie była poddana weryfikacji przez niezaleŝnego audytora. Niniejsza prezentacja oraz związane z nią slajdy mogą zawierać twierdzenia odnoszące się do przyszłości. Twierdzenia takie nie mogą być jednak rozumiane jako prognozy Spółki lub zapewnienia co do spodziewanych przyszłych wyników Spółki.