Prezentacja dla inwestorów i analityków I kwartał 2017 Warszawa, 18 maja 2017 r.
2 Najważniejsze wydarzenia roku Styczeń 2017 Przejęcie spółek ArchiDoc S.A. i Voice Contact Center Sp. z o. o. Od 1 stycznia 2017 tworzą one w Grupie nowy, czwarty segment - Zarządzanie dokumentami i obsługa klienta; Styczeń 2017 Emisja obligacji serii A o wartości 20 milionów złotych i terminie wykupu przypadającym w dniu 17 stycznia 2020 r. Pozyskane środki spółka przeznaczyła między innymi na przejęcie ArchiDoc S.A. i Voice Contact Center Sp. z o. o.; Marzec 2017 - Powołanie przez Radę Nadzorczą spółki pana Tomasza Kwietnia na stanowisko członka Zarządu OEX SA., odpowiedzialnego za implementację strategii rozwoju poszczególnych segmentów działalności Grupy oraz za strategiczne transakcje kapitałowe i finansowe.
Podsumowanie wyników 1 Q 2017
Grupa OEX 4 Wyniki za 1 Q 2017 Przychody ze sprzedaży Zysk EBITDA Zysk operacyjny Zysk netto* 116,67 mln zł 6,15 mln zł 4,28 mln zł 1,86 mln zł Wzrost o 40,3% W porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego Wzrost o 47,9% W porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego Wzrost o 47,9% W porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego Wzrost o 39,4% W porównaniu do analogicznego okresu roku ubiegłego *- Przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego
GRUPA OEX 5 Przychody Zysk EBITDA 120 000 116 666 100 000 83 181 80 000 60 000 40 000 20 000 0 +47,6% 86 658 58 709 24 472 30 008 7000 6000 5000 4000 3000 2000 1000 0 4155 +47,9% 6 145 Przychody bezmarżowe Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
Grupa OEX 6 Struktura przychodów w Grupie 60,0% 56,9% 50,0% 49,0% 40,0% 30,0% 20,0% 17,3% 17,5% 25,8% 21,0% 12,5% 10,0% 0,0% Zarządzanie sieciami sprzedaży Wsparcie Sprzedaży E-biznes Zarządzenie dokumentami i obsługa klienta Wyliczenia nie obejmują pozycji nie przypisane (wyników OEX S.A.)
Grupa OEX 7 Struktura zysku EBITDA w Grupie 80,0% 75,1% 70,0% 60,0% 54,0% 50,0% 40,0% 30,0% 27,0% 20,0% 10,0% 0,0% Zarządzanie sieciami sprzedaży 13,3% 14,7% 11,6% 4,3% Wsparcie Sprzedaży E-biznes Zarządzenie dokumentami i obsługa klienta Wyliczenia nie obejmują pozycji nie przypisane (wyników OEX S.A.)
GRUPA OEX 8 Zysk operacyjny 4 500 4 000 +47,9% 4 280 3 500 Zysk brutto Zysk netto* 3 000 2 894 +13,3% 2 500 2 173 2 462 +39,4% 2 000 1 860 1 500 1 334 1 000 * Zysk netto przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
Grupa OEX 9 Struktura zysku operacyjnego w Grupie 100,0% 89,3% 80,0% 60,0% 63,3% 40,0% 20,0% 0,0% -20,0% Zarządzanie sieciami sprzedaży 11,3% 3,4% 7,4% -2,3% 27,7% Wsparcie Sprzedaży E-biznes Zarządzenie dokumentami i obsługa klienta Wyliczenia nie obejmują pozycji nie przypisane (wyników OEX S.A.)
Grupa OEX 10 Zadłużenie odsetkowe 28 340 tys. zł 29,8 % łącznych zobowiązań 62 460 tys. zł 33,8 % łącznych zobowiązań 14,5 % sumy pasywów vs 22,3 % sumy pasywów Dług netto 23 126 tys. zł Na koniec Dług netto 52 219 tys. zł Na koniec Wskaźnik dług netto / EBITDA* na koniec wyniósł 1,84 *zysk EBITDA z ostatnich 12 miesięcy równą 28 320 tys. zł.
Segmenty operacyjne
E-BIZNES ZARZĄDZANIE DOKUMENTAMI I OBSŁUGA KLIENTA Od stycznia 2017 WSPARCIE SPRZEDAŻY Działamy w czterech segmentach ZARZĄDZANIE SIECIAMI PUNKTÓW SPRZEDAŻY DETALICZNEJ
13 ZARZĄDZANIE SIECIAMI PUNKTÓW SPRZEDAŻY DETALICZNEJ
ZARZĄDZANIE SIECIAMI PUNKTÓW SPRZEDAŻY DETALICZNEJ 14 Przychody 60 000 57 123 50 000 47 357 40 000 30 000 20 000 29 556 +6,6% 31 505 GRUPA 116 666 ZMIANA / 40,3% UDZIAŁ W PRZYCHODACH GRUPY 10 000 17 801 25 618 SEGMENT ZS 57.123 20,6% 49,0% 0 Przychody bezmarżowe Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
ZARZĄDZANIE SIECIAMI PUNKTÓW SPRZEDAŻY DETALICZNEJ 15 Zysk EBITDA 4 000 3 500 3 370 +8,4% 3 654 3 000 2 500 2 000 GRUPA 6.145 ZMIANA / 47,9% UDZIAŁ W EBITDA GRUPY 1 500 1 000 SEGMENT ZS 3.654 8,4% 59,5% 500 0 Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
ZARZĄDZANIE SIECIAMI PUNKTÓW SPRZEDAŻY DETALICZNEJ 16 Zysk operacyjny 3 500 3 000 2 894 +7,4% 3 107 2 500 2 000 1 500 1 000 GRUPA SEGMENT ZS 4.280 3.107 ZMIANA / 47,9% UDZIAŁ W ZYSKU OPER. GRUPY 7,4% 72,6% 500 0 Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
ZARZĄDZANIE SIECIAMI PUNKTÓW SPRZEDAŻY DETALICZNEJ 17 Struktura przychodów i sprzedaży PRZYCHODY zmiana / Przychody ze sprzedaży usług telekomunikacyjnych 25 892 23 914 108,3% Zestawy i doładowania pre-paid 3 484 3 281 106,2% WOLUMEN SPRZEDAŻY USŁUG zmiana / Aktywacje post-paid 177 848 132 142 134,6% Aktywacje pre-paid 41 544 25 614 162,2% Razem 219 392 157 756 139,1%
18 Sieć sprzedaży Liczba sklepów na koniec 290 vs 301 Liczba sklepów na koniec 146 133 99 73 71 69 Orange T-Mobile sklepy sieci Plus 91,1% 135,6% 97,2% Liczba sklepów wzrosła o 3,8% tj. 11 sklepów w porównaniu do stanu na koniec
WSPARCIE SPRZEDAŻY 19
WSPARCIE SPRZEDAŻY 20 Przychody 25 000 20 000 +41,9% 20 430 15 000 14 397 GRUPA 116. 666 ZMIANA / 40,3% UDZIAŁ W PRZYCHODACH GRUPY 10 000 SEGMENT WS 20.430 41,9% 17,5% 5 000 0 Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
WSPARCIE SPRZEDAŻY 21 Zysk EBITDA 1200 1000 +66,8% 996 800 600 597 GRUPA 6.145 ZMIANA / 47,9% UDZIAŁ W EBITDA GRUPY 400 SEGMENT WS 996 66,8% 16,2% 200 0 Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
WSPARCIE SPRZEDAŻY 22 Zysk operacyjny 600 +408,3% 554 500 400 300 GRUPA 4.280 ZMIANA / 47,9% UDZIAŁ W ZYSKU OPER. GRUPY 200 100 109 SEGMENT WS 554 408,3% 12,9% 0 Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
E-BIZNES 23
E-BIZNES 24 Przychody 30 000 25 000 21 427 24 533 20 000 15 000 10 000 +36,5% 14 756 20 143 GRUPA 116.666 ZMIANA / 40,3% UDZIAŁ W PRZYCHODACH GRUPY 5 000-6 671 4 390 SEGMENT EB 24.533 14,5% 21,0% Przychody bezmarżowe Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
E-BIZNES 25 Zysk EBITDA 600 500 521-44,0%% 400 300 291 GRUPA 6.145 ZMIANA / 47,9% UDZIAŁ W EBITDA GRUPY 200 SEGMENT EB 291-44,0% 4,7% 100 0 Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
E-BIZNES 26 Zysk operacyjny 300 250 239 200 150 100-148,1% GRUPA 4.280 ZMIANA / 47,9% UDZIAŁ W ZYSKU OPER. GRUPY 50 0-50 SEGMENT EB -115-148,1% -2,7% -100-150 -115 Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej
27 ZARZĄDZANIE DOKUMENTAMI I OBSŁUGA KLIENTA
ZARZĄDZANIE DOKUMENTAMI I OBSŁUGA KLIENTA 28 Przychody 16 000 +13,8% 14 518 14 000 12 756* 12 000 10 000 8 000 GRUPA 116.666 UDZIAŁ W PRZYCHODACH GRUPY 6 000 4 000 2 000 SEGMENT ZD 14.518 12,4% - Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej *Źródło danych za rok 2016: ArchiDoc SA i Voice Contact Center Sp. z o. o.
ZARZĄDZANIE DOKUMENTAMI I OBSŁUGA KLIENTA 29 Zysk EBITDA 2 000 1 800 +41,4% 1 823 1 600 1 400 1 200 1 000 1 289* GRUPA 6.145 UDZIAŁ W EBITDA GRUPY 800 600 400 200 SEGMENT ZD 1.823 29,7% - Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej *Źródło danych za rok 2016: ArchiDoc SA i Voice Contact Center Sp. z o. o.
ZARZĄDZANIE DOKUMENTAMI I OBSŁUGA KLIENTA 30 Zysk operacyjny 1 600 1 400 +65,6% 1 361 1 200 1 000 800 822* GRUPA 4.280 UDZIAŁ W ZYSKU OPER. GRUPY 600 400 200 SEGMENT ZD 1.361 31,8% - Wszystkie kwoty wyrażone są w tysiącach złotych, o ile nie wskazano inaczej *Źródło danych za rok 2016: ArchiDoc SA i Voice Contact Center Sp. z o. o.
GRUPA OEX 31 Rekomendacja Zarządu w sprawie dywidendy za rok 2016 W dniu 18 maja 2017 Zarząd podjął uchwałę rekomendującą przeznaczenie całego zysku netto za rok 2016 na kapitał zapasowy i tym samym nie wypłacenie dywidendy. Główne argumenty przemawiające za powyższą rekomendacją to : Inwestycje poczynione w roku 2015 i 2016 sfinansowane głównie środkami pochodzącymi z kredytów bankowych oraz znaczące kwoty wypłaconych dywidend spowodowały relatywnie wysoki poziom zadłużenia Grupy; Założenia dotyczące inwestycji w infrastrukturę, rozwój sprzedaży zagranicznej oraz zapotrzebowanie na kapitał obrotowy w roku 2017 wymagają istotnych środków finansowych; Podjęte zobowiązania inwestycyjne w związku z nabyciem spółek ArchiDoc i Voice Contact Center i wynikające z nich zapotrzebowanie na finansowanie dłużne, wymagają zapewnienia odpowiedniego poziomu wkładu własnego.
Prognoza Zarządu na rok 2017
GRUPA OEX 33 Założenia do prognozy na rok 2017 Stabilne wyniki w segmencie Zarządzania sieciami punktów sprzedaży detalicznej, z wyłączeniem efektu rejestracji kart pre-paid, który pozytywnie wpłynął na wyniki osiągnięte w roku 2016; Znaczący wzrost organiczny wyników oraz efekt przejęcia spółki Mer Service w segmencie Wsparcia sprzedaży; Organiczny wzrost przychodów w segmencie E-biznes i jednocześnie inwestycje w infrastrukturę, zasoby ludzkie i sprzedaż zagraniczną; Istotny wzrost wyników spółek ArchiDoc i Voice Contact Center, zgodnie z wcześniej publikowanymi danymi; Wzrost kosztów finansowych wynikający z wyższego poziomu kredytów obrotowych, leasingu oraz obsługi obligacji; Wzrost kosztów holdingowych wynikający ze zwiększonej skali działania Grupy
GRUPA OEX 34 Prognoza na rok 2017 Zysk EBITDA Zysk operacyjny Zysk netto* 34,9 mln zł 27,3 mln zł 15,8 mln zł Wzrost o 32,5% W porównaniu do roku 2016 Wzrost o 30,1% W porównaniu do roku 2016 Wzrost o 33,5% W porównaniu do roku 2016 *- Przypadający akcjonariuszom podmiotu dominującego
Dziękujemy za uwagę. OEX S.A. ul. Klimczaka 1 02-797 Warszawa e-mail: sekretariat.zarzad@oex.pl tel. +48 22 395 61 33