INFORMACJA DODATKOWA 1) INFORMACJE O ZNACZĄCYCH ZDARZENIACH DOTYCZĄCYCH LAT UBIEGŁYCH, UJĘTYCH W SPRAWOZDANIU FINANSOWYM ZA BIEŻĄCY OKRES SPRAWOZDAWCZY W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły znaczące zdarzenia dotyczące lat ubiegłych ujęte w sprawozdaniu finansowym za bieżący okres sprawozdawczy. 2) INFORMACJE O ZNACZĄCYCH ZDARZENIACH, JAKIE NASTĄPIŁY PO DNIU BILANSOWYM, W TYM NIEUWZGLĘDNIONYCH W SPRAWOZDANIU FINANSOWYM a) Towarzystwo uzyskało zgodę Komisji Nadzoru Finansowego na zmianę statutu Funduszu w zakresie warunków wykupu certyfikatów inwestycyjnych, co umożliwiło wprowadzenie mechanizmu wykupu certyfikatów inwestycyjnych w lipcu i grudniu 2014 r. oraz w czerwcu i grudniu 2015 r. W ramach pierwszego wykupu certyfikatów inwestycyjnych przeprowadzonego w dniu 31 lipca b.r. Fundusz dokonał wykupu 51 669 certyfikatów inwestycyjnych za łączną kwotę 4.315.394,88 zł. b) W dniu 20 czerwca 2014 r. Fundusz zawarł przedwstępną umowę zbycia 2.000 udziałów w spółce SPV Support 4 Sp. z o.o.. W wykonaniu powyższej umowy, w dniu 7 sierpnia 2014 r. Fundusz zbył 2.000 udziałów w spółce SPV Support 4 Sp. z o.o. 3) ZESTAWIENIE ORAZ OBJAŚNIENIE RÓŻNIC, POMIĘDZY DANYMI UJAWNIONYMI W SPRAWOZDANIU FINANSOWYM I W PORÓWNYWALNYCH DANYCH FINANSOWYCH A UPRZEDNIO SPORZĄDZONYMI I OPUBLIKOWANYMI SPRAWOZDANIAMI FINANSOWYMI Nie dotyczy. 4) DOKONANE KOREKTY BŁĘDÓW PODSTAWOWYCH, ICH PRZYCZYNY, TYTUŁY ORAZ WPŁYW WYWOŁANYCH TYM SKUTKÓW FINANSOWYCH NA SYTUACJĘ MAJĄTKOWĄ I FINANSOWĄ, PŁYNNOŚĆ ORAZ WYNIK Z OPERACJI I RENTOWNOŚĆ FUNDUSZU a. W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły przypadki informowania uczestników o korektach wyceny aktywów netto na certyfikat inwestycyjny Funduszu. b. W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły przypadki zawieszenia dokonywania wyceny aktywów netto na certyfikat inwestycyjny. c. W okresie objętym sprawozdaniem nie wystąpiły przypadki nierozliczenia się transakcji zawieranych przez Fundusz. d. W okresie sprawozdawczym nie wystąpiły błędy podstawowe.
5) INFORMACJA O KONTYNUOWANIU DZIAŁALNOŚCI PRZEZ FUNDUSZ Fundusz został utworzony na 3,5 roku, a planowana data rozpoczęcia jego likwidacji przypadała pierwotnie na 30 czerwca 2014 roku. W lutym 2014 r. Zarząd Towarzystwa podjął uchwałę wydłużającą czas trwania Funduszu do 29 grudnia 2015 r., o czym poinformował w raporcie bieżącym nr 2/2014. Uzasadniając wydłużenie czasu trwania Funduszu Towarzystwo wyjaśnia, iż nie było w stanie zrealizować pierwotnych założeń co do oczekiwanego tempa sprzedaży mieszkań. Towarzystwo uzyskało zgodę Komisji Nadzoru Finansowego na zmianę statutu Funduszu w zakresie warunków wykupu certyfikatów inwestycyjnych, co umożliwiło wprowadzenie mechanizmu wykupu certyfikatów inwestycyjnych w lipcu i grudniu 2014 r. oraz w czerwcu i grudniu 2015 r. 6) INNE INFORMACJE NIŻ WSKAZANE W SPRAWOZDANIU FINANSOWYM, KTÓRE MOGŁYBY W ISTOTNY SPOSÓB WPŁYNĄĆ NA OCENĘ SYTUACJI MAJĄTKOWEJ, FINANSOWEJ, WYNIKU Z OPERACJI I ICH ZMIAN W odniesieniu do posiadanych aktualnie przez spółkę celową SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA 10.000 sztuk obligacji serii E1 wyemitowanych przez Belwederska Sp. z o.o., w związku z brakiem wykupu obligacji przez ich emitenta, a także niewykonaniem zobowiązania z poręczenia za obligacje udzielonego przez Gant Development S.A. w upadłości likwidacyjnej, Fundusz oraz SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA podejmują aktualnie kroki prawne mające na celu wyegzekwowanie należności z tytułu poręczenia udzielonego przez Gant Development S.A. w upadłości likwidacyjnej. Istotne informacje o spółkach portfelowych: 1. SPV Support 3 Sp. z o.o. Projekt 1 SKA na dzień 30 czerwca 2014. Wszelkie umowy zawarte przez SPV Support 3 Sp. z o.o. Projekt 1 SKA, obowiązujące na dzień 30 czerwca 2014., są zgodne z polityką inwestycyjną Funduszu: a) Zawarcie umowy z Ronson Development Sp. z o.o. Landscape SK z siedzibą w Warszawie: Data zawarcia umowy: 21.03.2011 r. Wartość umowy: 9.974.342,93 zł Przedmiot umowy: Umowa przedwstępna, której przedmiotem jest wybudowanie budynku, ustanowienie odrębnej własności lokali oraz zawarcie umowy sprzedaży lokali wraz z odpowiadającymi tym lokalom udziałami w częściach wspólnych budynku oraz takim samym udziałem w prawie użytkowania wieczystego działki.
26 czerwca 2012 r. dokonano odbioru technicznego wszystkich, objętych w/w umową, 21 lokali W dniach 06 14.12.2012 r. Spółka przystąpiła do 21 notarialnych umów ustanowienia odrębnej własności lokali mieszkalnych i ich sprzedaży oraz do umów sprzedaży udziałów w lokalu niemieszkalnym garażu, a także umów o podział do korzystania. 7 lutego 2014 r. Spółka dokonała sprzedaży jednego z lokali mieszkalnych w w/w inwestycji. 28 marca 2014 r. Spółka dokonała sprzedaży kolejnego lokalu mieszkalnego w w/w inwestycji. W maju 2014 r. Spółka podpisała dwie umowy przedwstępne sprzedaży dwóch lokali Umowy przyrzeczone podpisano w lipcu 2014 r. b) Zawarcie umów z SABE Investments Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie: Data zawarcia umów: 22.06.2011 r. Wartość umów: 10.350.577,44 zł Przedmiot umów: Umowy przedwstępne, których przedmiotem jest wybudowanie budynku mieszkalnego wielorodzinnego, wydzielenie lokali mieszkalnych i użytkowych oraz zawarcie umowy ustanowienia odrębnej własności lokali i ich sprzedaży na rzecz kupującego wraz z prawami związanymi, a także zawarcie umowy sprzedaży udziału we współwłasności garażu wraz z prawami związanymi. 20 marca 2013 r. dokonano odbioru technicznego wszystkich, objętych w/w umową 28 lokali 11 września 2013 r. Spółka przystąpiła do 28 notarialnych umów ustanowienia odrębnej własności i sprzedaży lokali oraz do umów sprzedaży udziałów we współwłasności lokalu niemieszkalnego wielostanowiskowego garażu. W marcu i kwietniu 2014 r. Spółka dokonała sprzedaży trzech lokali mieszkalnych w w/w inwestycji. 2. SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA na dzień 30 czerwca 2014 r. Wszelkie umowy zawarte przez SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA, obowiązujące na dzień 30 czerwca 2014 r., są zgodne z polityką inwestycyjną Funduszu: a) Zawarcie umowy z SPV Support 3 Sp. z o.o. Projekt 1 SKA z siedzibą w Warszawie Data zawarcia umowy: 28.10.2011 r. Wartość umowy: 5 194 760,27 zł Przedmiot umowy: Przedmiotem umowy jest 5.000 obligacji o wartości nominalnej 1.000,00 zł każda, zabezpieczonych hipoteką, służących do sfinansowania projektu deweloperskiego o charakterze mieszkaniowo-usługowym w Warszawie przy ul. Belwederskiej, emitowanych przez
Belwederska Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu, KRS 0000281240. Zobowiązanie do wypłaty świadczeń z obligacji zostało poręczone przez Gant Development SA z siedzibą w Legnicy, KRS 000025000 (obecnie Gant Development S.A. w upadłości likwidacyjnej). Obligacje nie zostały wykupione w terminie wykupu, tj. w dniu 31 marca 2014 r. b) Zawarcie umowy z Belwederska Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu Data zawarcia umowy: 10.10.2013 r. Przedmiot umowy: Przedmiotem umowy jest nabycie przez Belwederska sp. z o.o. od SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA obligacji serii E2 o łącznej wartości nominalnej 5.000.000,00 zł, za łączną kwotę 6.456.511,22 zł, wyemitowanych przez Belwederska Sp. z o.o w celu ich umorzenia. Umowa przewiduje możliwość zwolnienia emitenta z zapłaty ceny za nabyte obligacje poprzez przeniesienie przez emitenta na spółkę nieruchomości, o której mowa poniżej. Data zawarcia umowy: 11.10.2013 r. Przedmiot umowy: Przedmiotem umowy (datio in solutum) jest przeniesienie własności nieruchomości położonej w Warszawie przy ul. Belwederskiej 18, będącej zabezpieczeniem obligacji wyemitowanych przez Belwederska Sp. z o.o. z siedzibą we Wrocławiu na spółkę SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA w miejsce zapłaty kwoty 6.456.511,22 zł z tytułu nabycia obligacji serii E2 w celu umorzenia. c) Zawarcie umów z PLATINUM PROJECT I Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie Data zawarcia umów: 02.03.2012 r. Wartość umów: 1 528 841,10 zł Przedmiot umów: Umowy przedwstępne, których przedmiotem jest wybudowanie budynku mieszkalnego wielorodzinnego, wydzielenie lokali mieszkalnych i użytkowych oraz zawarcie umów ustanowienia odrębnej własności lokali i ich sprzedaży na rzecz kupującego wraz z prawami związanymi, a także zawarcie umowy sprzedaży udziału we współwłasności garażu wraz z prawami związanymi. Zgodnie z umową płatności za w/w lokale mieszkalne i użytkowe Spółka dokona w dwóch transzach: i. 10% wartości umów (151 527,46 zł) płatne w terminie 3 dni roboczych od dnia, w którym zawarta zostanie umowa poręczenia pomiędzy PPG S.A. jako poręczycielem, a SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA, jako wierzycielem. ii. 90% wartości umów (1 377 313,65 zł) płatne w dniu zawarcia umów przyrzeczonych. 21 grudnia 2012 r. dokonano odbioru technicznego wszystkich, objętych w/w umową, lokali
20 marca 2013 r. Spółka przystąpiła do notarialnych umów ustanowienia odrębnej własności lokali mieszkalnych i ich sprzedaży oraz do umów sprzedaży udziałów w lokalu niemieszkalnym garażu. d) Zawarcie umowy z IPOPEMA Rynku Mieszkaniowego Funduszem Inwestycyjnym Zamkniętym Aktywów Niepublicznych: Data zawarcia umowy: 23.05.2014 r. Wartość umowy: 10.000.000,00 zł Przedmiot umowy: Przedmiotem umowy jest nabycie przez SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA 10.000 obligacji imiennych serii E1 o wartości nominalnej 1.000,00 zł każda, zabezpieczonych hipoteką, służących do sfinansowania projektu deweloperskiego o charakterze mieszkaniowousługowym w Warszawie przy ul. Belwederskiej, wyemitowanych przez Belwederska Sp. z o.o. z siedzibą w miejscowości Rybie (poprzednia siedziba: Wrocław), KRS 0000281240. Zobowiązanie do wypłaty świadczeń z obligacji zostało poręczone przez Gant Development SA z siedzibą w Legnicy (obecnie Gant Development S.A. w upadłości likwidacyjnej), KRS 000025000. Obligacje miały zostać wykupione w dniu 31 marca 2014 r. wraz z odsetkami, ale nie zostały wykupione, wobec czego wierzytelność z tytułu wykupu w/w obligacji jest wymagalna. 3. SPV Support 3 Sp. z o.o. SKA na dzień 30 czerwca 2014 r. Wszelkie umowy zawarte przez SPV Support 3 Sp. z o.o. SKA, obowiązujące na dzień 30 czerwca 2014 r., są zgodne z polityką inwestycyjną Funduszu: a) Zawarcie umów z PLATINUM PROJECT I Sp. z o.o. z siedzibą w Warszawie: Data zawarcia umów: 02.03.2012 r. Wartość umów: 10 980 790,63 zł Przedmiot umów: Umowy przedwstępne, których przedmiotem jest wybudowanie budynku mieszkalnego wielorodzinnego, wydzielenie lokali mieszkalnych i użytkowych oraz zawarcie umów ustanowienia odrębnej własności lokali i ich sprzedaży na rzecz kupującego wraz z prawami związanymi, a także zawarcie umów sprzedaży udziału we współwłasności garażu wraz z prawami związanymi. Zgodnie z umową płatności za w/w lokale mieszkalne i użytkowe Spółka dokona w dwóch transzach: i. 10% wartości umów (1 093 206,69 zł) płatne w terminie 3 dni roboczych od dnia, w którym zawarta zostanie umowa poręczenia pomiędzy PPG S.A. jako poręczycielem, a SPV Support 3 Sp. z o.o. SKA, jako wierzycielem.
ii. 90% wartości umów (9 838 860,18 zł) płatne w dniu zawarcia umów przyrzeczonych. 21 grudnia 2012 r. dokonano odbioru technicznego wszystkich, objętych w/w umową, lokali 20 marca 2013 r. Spółka przystąpiła do notarialnych umów ustanowienia odrębnej własności lokali mieszkalnych i ich sprzedaży oraz do umów sprzedaży udziałów w lokalu niemieszkalnym garażu. 15 maja 2014 r. Spółka przystąpiła do pierwszej umowy sprzedaży lokalu w w/w inwestycji. W czerwcu 2014 r. sprzedano udział w lokalu niemieszkalnym wielostanowiskowym garażu podziemnym. 4. SPV Support 4 Sp. z o.o. na dzień 30 czerwca 2014 r. Wszelkie umowy zawarte przez SPV Support 4 Sp. z o. o są zgodne z polityką inwestycyjną Funduszu: a) Zawarcie Umowy zamiany świadczenia z Funduszem i w związku z tym nabycie weksla wystawionego przez spółkę SPV Support 3 spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Projekt 1 spółka komandytowoakcyjna z siedzibą w Warszawie: Data zawarcia umowy: 07.12.2011 r. Wartość umowy: 10 163 063,55 zł Przedmiot umowy: przedmiotem Umowy zamiany świadczenia było porozumienie w celu zwolnienia od dopłaty na pokrycie mogących powstać strat bilansowych spółki, do której Fundusz jako jedyny wspólnik został zobowiązany uchwałą nadzwyczajnego zgromadzenia wspólników SPV Support 4 Sp. z o.o., podjętą w dniu 2 grudnia 2011 r. Fundusz w zamian za to przekazał spółce weksel własny wystawiony w dniu 17 maja 2011 r. przez SPV Support 3 spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością Projekt 1 spółkę komandytowo-akcyjną na sumę 10.000.000 zł. Wartość weksla w księgach Funduszu na dzień zawarcia umowy wynosiła 10.163.063,55 zł. b) Zawarcie Umowy o świadczenie w miejsce wykonania (datio in solutum) z Funduszem, w wyniku której doszło do indosu na rzecz Funduszu weksla wystawionego przez spółkę SPV Support 3 spółka z ograniczoną odpowiedzialnością Projekt 1 spółka komandytowo-akcyjna z siedzibą w Warszawie: Data zawarcia umowy: 20.06.2014 r. Wartość umowy: 10.947.313,29 zł Przedmiot umowy: przedmiotem Umowy jest spełnienie przez Spółkę SPV Support 4 Sp. z o.o. świadczenia na rzecz IPOPEMA Rynku Mieszkaniowego FIZAN polegającego na przeniesieniu (indosowaniu) przez Spółkę na Fundusz weksla własnego wystawionego w dniu 17 maja 2011 r. przez SPV Support 3 spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością Projekt 1 spółkę komandytowoakcyjną na sumę 10.000.000 zł wraz z odsetkami w wysokości 3% w skali roku, liczonymi wg formuły Act/360, w celu zwolnienia Spółki z zobowiązania do zwrotu dopłaty na rzecz Funduszu w
kwocie 10.163.063,55 zł. Zobowiązanie do zwrotu dopłaty wynikało z uchwał nadzwyczajnego zgromadzenia wspólników SPV Support 4 Sp. z o.o., podjętych w dniu 20 czerwca 2014 r. Weksel został wcześniej (w dniu 7 grudnia 2011 r.) wniesiony przez Fundusz do Spółki tytułem dopłaty. Wartość weksla w księgach Funduszu na dzień zawarcia umowy wynosiła 10.947.313,29 zł. Inne informacje 1. Wartość bilansowa weksli od spółki SPV Support 3 Sp. z o.o. Holding SKA uwzględnia odpis aktualizujący w łącznej kwocie 4 972 tys. zł ujęty w związku z obniżeniem się wartości skorygowanych aktywów netto spółki poniżej 0 zł. 2. W okresie od 1 stycznia do 30 czerwca 2014 roku nastąpiła spłata weksli nabytych od spółek celowych Funduszu w łącznej kwocie 5,18 mln zł. 3. Należności obejmują m.in. należność w kwocie 228 tys. zł z tytułu zawartej przedwstępnej umowy zbycia udziałów spółki SPV Support 4 Sp. z o.o za cenę przewyższającą ich wartość godziwą oszacowaną na dzień 30.06.2014 r. Umowa przyrzeczona została zawarta w dniu 7 sierpnia 2014 roku. Część należności w kwocie 70.000 zł została uregulowana w dniu 8 sierpnia 2014 r. 4. Pozostałe koszty obejmują m.in. odpis aktualizujący wartość należności od spółki SPV Support 3 Holding SKA z tytułu zbycia obligacji Belwederska Sp. z o.o. Odpis wynika ze spadku wartości skorygowanych aktywów netto spółki, w szczególności w wyniku oszacowania wartości należności z tytułu obligacji Belwederska Sp. z o.o. na poziomie 0 zł. 5. Niezrealizowana strata z wyceny lokat obejmuje m.in. odpisy aktualizujące wartość weksli spółek celowych w łącznej kwocie 4 972 tys. zł, oszacowanych z uwzględnieniem wartości skorygowanych aktywów netto tych spółek. Nie występują inne informacje nie wskazane w sprawozdaniu, które mogłyby w istotny sposób wpłynąć na ocenę sytuacji majątkowej, finansowej oraz wyniku z operacji Funduszu i ich zmian.