K RAPORT KWARTALNY ELEKTROMONT S.A. ZA OKRES 01.07.2009 R. DO 30.09.2009 R. 3 LISTOPADA 2009
Spis treści 1. WYBRANE DANE FINANSOWE... 3 2. INFORMACJE OGÓLNE... 4 3. ISTOTNE ZDARZENIA, KTÓRE WYSTĄPIŁY U EMITENTA W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM... 7 4. SZCZEGÓŁOWE DANE FINANSOWE... 8 5. KOMENTARZ ZARZĄDU NA TEMAT CZYNNIKÓW I ZDARZEO, KTÓRE MIAŁY WPŁYW NA DANE FINANSOWE... 13 6. INFORMACJE ZARZĄDU NA TEMAT AKTYWNOŚCI, JAKĄ W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM EMITENT PODEJMOWAŁ NA RZECZ ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI... 16 E L E K T R O M O N T S. A. Strona 2
1. WYBRANE DANE FINANSOWE WYBRANE DANE FINANSOWE stan w PLN na 30.09.2008 30.09.2009 Kapitał własny 1 258 791,25 4 035 594,36 Należności długoterminowe 2 440,30 0,00 Należności krótkoterminowe 2 394 080,41 3 442 407,53 Środki pieniężne i inne aktywa pieniężne 94 002,71 1 343 117,64 Zobowiązania długoterminowe 457 060,25 486 863,38 Zobowiązania krótkoterminowe 1 779 789,18 2 260 979,58 Dane w PLN WYBRANE DANE FINANSOWE 01.07.2008-30.09.2008 01.07.2009-30.09.2009 01.01.2008-30.09.2008 01.01.2009-30.09.2009 Amortyzacja 23 073,06 48 452,35 59 050,89 121 405,46 Przychody netto ze sprzedaży 2 275 402,34 3 182 662,79 6 209 203,71 13 605 921,10 Zysk/strata na sprzedaży 105 520,90 94 142,25 401 246,89 538 462,36 Zysk/strata na działalności operacyjnej 134 183,20 138 014,31 578 604,64 669 891,81 Zysk/strata brutto 129 551,59 149 136,59 579 684,56 712 884,59 Zysk/strata netto 102 244,59 112 382,59 447 677,56 561 268,59 E L E K T R O M O N T S. A. Strona 3
2. INFORMACJE OGÓLNE Firma: Podstawowy przedmiot działalności: Informacje Ogólne ELEKTROMONT SPÓŁKA AKCYJNA Wykonawstwo instalacji elektrycznych w obiektach przemysłowych oraz w obiektach użyteczności publicznej. Kraj siedziby: Polska Siedziba: Jelenia Góra Adres: ul. Wiejska 29, 58-506 Jelenia Góra Telefony: 075 641 58 65 Faks: 075 641 58 67 Adres e-mail: jelenia.gora@elektromont.pl Adres strony internetowej: www.elektromont.pl NIP: 929-16-75-172 REGON: 977912078 KRS: 318822 Organ prowadzący rejestr: Sąd Rejonowy dla Wrocławia-Fabrycznej IX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego Kapitał zakładowy: 650 000 złotych (wpłacony w całości), podzielony na 6 500 000 akcji. Oddziały Spółki Oddział Legnica Oddział Szczecin Oddział Wrocław ul. Nasienna 4 59-200 Legnica ul. Obotrycka 14b 71-684 Szczecin ul. Obornicka 78 51-114 Wrocław Forma prawna Spółka została utworzona w wyniku przekształcenia Spółki przekształcanej Elektromont Sp. z o.o. w spółkę Elektromont S.A. w trybie przewidzianym przez art. 551 i następne Ustawy Kodeks spółek handlowych z dnia 15.09.2000 r. (Dz. U. Nr 94, poz. 1037 z późn. zm.) i działa zgodnie z jej zapisami. E L E K T R O M O N T S. A. Strona 4
Czas trwania Spółki Elektromont S.A. jest spółką utworzoną na czas nieokreślony. Kapitał zakładowy, ilość i wartość nominalna akcji Kapitał zakładowy Spółki wynosi 650.000,00 zł i dzieli się na 6.500.000 akcji o wartości nominalnej 0,10 zł każda, w tym: - 5 100 000 akcji serii akcji zwykłych na okaziciela serii A o wartości nominalnej 0,10 zł każda, - 28 000 akcji zwykłych na okaziciela serii B o wartości nominalnej 0,10 zł każda, - 1 372 000 akcji zwykłych na okaziciela serii C o wartości nominalnej 0,10 zł każda. Utworzenie i rejestracja Spółki w Krajowym Rejestrze Sądowym Dnia 27 kwietnia 2001 r. Sąd Rejonowy w Zielonej Górze, VIII Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego wydał postanowienie o wpisie Elektromont Sp. z o. o. do Krajowego Rejestru Sądowego pod numerem 0000009464. W dniu 01 grudnia 2008 r. Sąd Rejonowy dla Wrocławia Fabrycznej, IX Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego wydał postanowienie, na mocy którego Elektromont została zarejestrowana jako spółka akcyjna. Spółka została wpisana do rejestru pod numerem 0000318822. Organy Spółki W skład organów Spółki Elektromont S.A. wchodzą następujące osoby: a) dwuosobowego Zarządu: Zarząd Prezes Zarządu Wiceprezes Zarządu Jarosław Mazur Jacek Charążka b) pięcioosobowej Rady Nadzorczej: Członkowie Rady Nadzorczej Przewodniczący Rady Nadzorczej Tadeusz Mazur Wiceprzewodniczący Rady Nadzorczej Sekretarz Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Członek Rady Nadzorczej Roman Stąpor Piotr Nachmann Janina Rabiej Stanisław Tomkiewicz E L E K T R O M O N T S. A. Strona 5
STRUKTURA AKCJONARIATU ELEKTROMONT S.A. Lp. Akcjonariusz liczba akcji % ogólnej liczby akcji liczba głosów % ogólnej liczby głosów 1 Jarosław Mazur 2 300 000 35.38 % 2 300 000 35.38 % 2 Jacek Charążka 2 040 000 31.38 % 2 040 000 31.38 % 3 Małgorzata Tymińska 656 934 10,11% 656 934 10,11% 4 Zdzisław Kondrat 1 254 500 19.30 % 1 254 500 19.30 % 5 Pozostali (Razem poniżej 5%) 248 566 3,83% 248 566 3,83% GRAFICZNA PREZENTACJA STRUKTURY AKCJONARIATU ELEKTROMONT S.A. Małgorzata Tymioska 10% Zdzisław Kondrat 19% Pozostali (Razem poniżej 5%) 4% Jacek Charążka 31% Jarosław Mazur 36% E L E K T R O M O N T S. A. Strona 6
3. ISTOTNE ZDARZENIA, KTÓRE WYSTĄPIŁY U EMITENTA W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM 30 lipca 2009 roku - Elektromont S.A. otrzymał zlecenie na kompleksowe wykonanie instalacji elektrycznych oraz instalacji niskoprądowych na budowie SPZOZ w Sulęcinie (województwo lubuskie). Wartość zleconych robót to 850 000 złotych netto. Termin realizacji zlecenia: od 03.08.2009 roku do 21.05.2010 roku. 30 lipca 2009 roku - Elektromont S.A. otrzymał zlecenie na wykonanie prac w zakresie wykonawstwa instalacji elektrycznych oraz instalacji niskoprądowych z firmy Robert Bosch Sp. z o.o. Minimalna wartość zleconych robót to 500 000 złotych netto. Termin realizacji zlecenia: 7 tygodni od daty otrzymania zlecenia. 11 sierpnia 2009 roku - strona internetowa Elektromont S.A. znalazła się wśród 10 najlepszych stron w swojej kategorii w konkursie Złota Strona Emitenta 2009, przechodząc jednocześnie do II etapu konkursu. Konkurs organizowany jest przez Stowarzyszenie Emitentów Giełdowych pod patronatem Giełdy Papierów Wartościowych S.A. w Warszawie oraz patronatem medialnym Rzeczypospolitej, Parkietu, Polskiej Agencji Prasowej, portalu Bankier.pl, Computerworld, TVN CNBC Business i Radia PiN 26 sierpnia 2009 roku - Elektromont S.A. otrzymał od Polimex Mostostal S.A. zlecenie na wykonanie zewnętrznych i wewnętrznych instalacji elektrycznych w nowobudowanej hali magazynowej w Bolesławcu (woj. Dolnośląskie). Wartość zleconych robót: 500 000 złotych netto. Termin realizacji zlecenia: do 15.01.2010 roku. 1 września 2009 roku - otworzony został nowy oddział Elektromont S.A. w Szczecinie. Głównym zadaniem oddziału będzie pozyskanie nowych klientów oraz nowych kontraktów w zakresie wykonawstwa instalacji elektrycznych niskiego i średniego napięcia oraz instalacji niskoprądowych. Otworzenie kolejnego oddziału Elektromont S.A. jest przejawem realizacji celów emisyjnych określonych w Dokumencie Informacyjnym z dnia 06.05.2009r. oraz planów strategicznych i finansowych zatwierdzonych przez Zarząd na lata 2009 i 2010. 2 września 2009 roku - Elektromont S.A. otrzymał zlecenie na wykonanie instalacji niskoprądowych w Komendzie Powiatowej Policji w Sulęcinie (woj. lubuskie). Wartość zleconych robót: 490 000 złotych netto. Termin realizacji zlecenia: do 10.12.2009 roku. 10 września 2009 roku - strona internetowa Elektromont S.A. znalazła się wśród 12 najlepszych stron internetowych spółek giełdowych i 3 najlepszych stron internetowych spółek notowanych na NewConnect w zakończonym II etapie Konkursu Złota Strona Emitenta 2009. E L E K T R O M O N T S. A. Strona 7
4. SZCZEGÓŁOWE DANE FINANSOWE BILANS na dzień 30 września 2009 PLN EUR AKTYWA 30.09.2008 30.09.2009 30.09.2008 30.09.2009 A. AKTYWA TRWAŁE 952 209,04 1 822 438,65 279 379,47 431 591,59 I. Wartości niematerialne i prawne 1. Koszty zakończonych prac rozwojowych 2. Wartość firmy 3. Inne wartości niematerialne i prawne 4. Zaliczki na wartości niematerialne i prawne II. Rzeczowe aktywa trwałe 879 254,30 1 751 977,55 257 974,44 414 904,93 1. Środki trwałe 170 392,68 523 236,58 49 993,45 123 913,37 a) grunty (w tym prawo wieczystego użytkowania 100 454,25 99 222,81 29 473,42 23 498,04 gruntu) b) budynki, lokale i obiekty inżynierii lądowej i wodnej c) urządzenia techniczne i maszyny 6 372,81 14 344,90 1 869,79 3 397,17 d) środki transportu 56 463,25 374 467,42 16 566,40 88 681,72 e) inne środki trwałe 7 102,37 35 201,45 2 083,84 8 336,44 2. Środki trwałe w budowie 676 050,96 1 228 740,97 198 354,30 290 991,56 3. Zaliczki na środki trwałe w budowie 32 810,66 9 626,69 III. Należności długoterminowe 2 440,30 715,99 1. Od jednostek powiązanych 2. Od pozostałych jednostek 2 440,30 715,99 IV. Inwestycje długoterminowe 1. Nieruchomości 2. Wartości niematerialne i prawne 3. Długoterminowe aktywa finansowe a) w jednostkach powiązanych b) w pozostałych jednostkach 4. Inne inwestycje długoterminowe V. Długoterminowe rozliczenia międzyokresowe 70 514,44 70 461,10 20 689,04 16 686,66 1. Aktywa z tytułu odroczonego podatku 57 763,00 70 326,00 16 947,75 16 654,67 dochodowego 2. Inne rozliczenia międzyokresowe 12 751,44 135,10 3 741,29 31,99 B. AKTYWA OBROTOWE 2 826 396,74 5 430 262,52 829 268,77 1 285 999,75 I. Zapasy 87 232,22 3 585,26 25 594,06 849,07 1. Materiały 2. Półprodukty i produkty w toku 85 350,42 2 486,26 25 041,94 588,80 3. Produkty gotowe 4. Towary 1 881,80 1 099,00 552,12 260,27 5. Zaliczki na dostawy II. Należności krótkoterminowe 2 394 080,41 3 442 407,53 702 426,55 815 234,10 1. Należności od jednostek powiązanych 2. Należności od pozostałych jednostek 2 394 080,41 3 442 407,53 702 426,55 815 234,10 a) z tytułu dostaw i usług, w okresie spłaty: 2 383 465,66 3 292 704,91 699 312,16 779 781,39 do 12 miesięcy 1 897 820,63 2 714 086,98 556 823,23 642 752,56 powyżej 12 miesięcy 485 645,03 578 617,93 142 488,93 137 028,83 b) z tytułu podatków, dotacji, ceł, ubezpieczeń 763,75 120 361,12 224,09 28 504,03 społecznych i zdrowotnych oraz innych świadczeń c) inne 9 851,00 29 341,50 2 890,30 6 948,68 d) dochodzone na drodze sądowej III. Inwestycje krótkoterminowe 94 002,71 1 343 117,64 27 580,53 318 078,35 1. Krótkoterminowe aktywa finansowe 94 002,71 1 343 117,64 27 580,53 318 078,35 a) w jednostkach powiązanych b) w pozostałych jednostkach c) środki pieniężne i inne aktywa pieniężne 94 002,71 1 343 117,64 27 580,53 318 078,35 środki pieniężne w kasie i na rachunkach 84 002,71 1 317 117,64 24 646,51 311 921,01 inne środki pieniężne 10 000,00 26 000,00 2 934,02 6 157,34 2. Inne inwestycje krótkoterminowe IV. Krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 251 081,40 641 152,09 73 667,63 151 838,23 1. Aktywa z tytułu niezakończonych umów 220 364,83 602 721,50 64 655,35 142 737,06 budowlanych 2. Inne krótkoterminowe rozliczenia międzyokresowe 30 716,57 38 430,59 9 012,28 9 101,17 SUMA AKTYWÓW 3 778 605,78 7 252 701,17 1 108 648,24 1 717 591,34 E L E K T R O M O N T S. A. Strona 8
BILANS na dzień 30 września 2009 PLN EUR PASYWA 30.09.2008 30.09.2009 30.09.2008 30.09.2009 A. KAPITAŁ (FUNDUSZ) WŁASNY 1 258 791,25 4 035 594,36 369 331,13 955 713,16 I. Kapitał (fundusz) podstawowy 510 000,00 650 000,00 149 634,72 153 933,60 II. Należne wpłaty na kapitał podstawowy (wielkość ujemna) III. Udziały (akcje) własne (wielkość ujemna) IV. Kapitał (fundusz) zapasowy 301 113,69 2 824 325,77 88 347,19 668 859,42 V. Kapitał (fundusz) rezerwowy z aktualizacji wyceny VI. Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe VII. Zysk (strata) z lat ubiegłych VIII. Wynik finansowy netto roku obrachunkowego 447 677,56 561 268,59 131 349,22 132 920,14 IX. Odpisy z zysku netto w ciągu roku obrotowego (wielkość ujemna) B. ZOBOWIĄZANIA I REZERWY NA ZOBOWIĄZANIA 2 519 814,53 3 217 106,81 739 317,11 761 878,18 I. Rezerwy na zobowiązania 152 337,88 389 254,54 44 696,14 92 183,61 1. Rezerwa z tytułu odroczonego podatku 43 206,00 123 852,00 12 676,70 29 330,74 dochodowego 2. Rezerwa na świadczenia emerytalne 82 204,36 19 467,71 długoterminowa 19 308,00 4 572,54 krótkoterminowa 62 896,36 14 895,17 3. Pozostałe rezerwy 109 131,88 183 198,18 32 019,44 43 385,16 długoterminowe 84 485,70 150 333,78 24 788,22 35 602,18 krótkoterminowe 24 646,18 32 864,40 7 231,22 7 782,98 II. Zobowiązania długoterminowe 457 060,25 486 863,38 134 102,12 115 299,44 1. Wobec jednostek powiązanych 2. Wobec pozostałych jednostek 457 060,25 486 863,38 134 102,12 115 299,44 a) kredyty i pożyczki 457 060,25 395 744,00 134 102,12 93 720,46 b) z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych c) inne zobowiązania finansowe 91 119,38 21 578,98 d) inne III. Zobowiązania krótkoterminowe 1 779 789,18 2 260 979,58 522 192,64 535 447,26 1. Wobec jednostek powiązanych 139 000,00 40 782,79 a) z tytułu dostaw i usług, o okresie wymagalności: do 12 miesięcy powyżej 12 miesięcy b) inne 139 000,00 40 782,79 2. Wobec pozostałych jednostek 1 640 789,18 2 260 979,58 481 409,85 535 447,26 a) kredyty i pożyczki 30 948,13 39 936,00 9 080,23 9 457,68 b) z tytułu emisji dłużnych papierów wartościowych c) inne zobowiązania finansowe 29 202,49 6 915,76 d) z tytułu dostaw i usług, o okresie wymagalności: 1 076 513,97 1 565 840,91 315 850,71 370 823,88 do 12 miesięcy 1 076 513,97 1 559 360,91 315 850,71 369 289,28 powyżej 12 miesięcy 6 480,00 1 534,60 e) zaliczki otrzymane na dostawy f) zobowiązania wekslowe g) z tytułu podatków, ceł, ubezpieczeń i innych 387 919,79 520 303,42 113 816,21 123 218,73 świadczeń h) z tytułu wynagrodzeń 109 475,93 78 987,05 32 120,39 18 705,79 i) inne 35 931,36 26 709,71 10 542,31 6 325,42 3. Fundusze specjalne IV. Rozliczenia międzyokresowe 130 627,22 80 009,31 38 326,21 18 947,87 1. Ujemna wartość firmy 2. Rozliczenia międzyokresowe umów budowlanych 130 627,22 80 009,31 38 326,21 18 947,87 3. Inne rozliczenia międzyokresowe SUMA PASYWÓW 3 778 605,78 7 252 701,17 1 108 648,24 1 717 591,34 E L E K T R O M O N T S. A. Strona 9
RACHUNEK ZYSKÓW I STRAT od 01.01 do 30.09.2009 PLN EUR 01.01.2008-30.09.2008 01.01.2009-30.09.2009 01.01.2008-30.09.2008 01.01.2009-30.09.2009 A. Przychody ze sprzedaży produktów, towarów i 6 209 203,71 13 605 921,10 1 821 789,08 3 222 166,70 materiałów, w tym: od jednostek powiązanych I. Przychody netto ze sprzedaży produktów 6 197 692,48 13 593 496,10 1 818 411,67 3 219 224,20 II. Przychody netto ze sprzedaży towarów i materiałów 11 511,23 12 425,00 3 377,41 2 942,50 B. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, 5 111 184,55 12 039 603,21 1 499 628,71 2 851 229,86 w tym: jednostkom powiązanym I. Koszt wytworzenia sprzedanych produktów 5 102 054,04 12 033 803,39 1 496 949,81 2 849 856,34 II. Wartość sprzedanych towarów i materiałów 9 130,51 5 799,82 2 678,90 1 373,52 C. Zysk (strata) brutto ze sprzedaży (A B) 1 098 019,16 1 566 317,89 322 160,37 370 936,84 D. Koszty sprzedaży 163 574,61 38 737,89 E. Koszty ogólnego zarządu 696 772,27 864 280,92 204 433,96 204 679,80 F. Zysk (strata) ze sprzedaży (C D E) 401 246,89 538 462,36 117 726,41 127 519,15 G. Pozostałe przychody operacyjne 206 119,80 135 676,48 60 475,83 32 131,03 I. Zysk ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych 27 133,42 7 960,98 II. Dotacje III. Inne przychody operacyjne 178 986,38 135 676,48 52 514,85 32 131,03 H. Pozostałe koszty operacyjne 28 762,05 4 247,03 8 438,83 1 005,79 I. Strata ze zbycia niefinansowych aktywów trwałych II. Aktualizacja wartości aktywów niefinansowych III. Inne koszty operacyjne 28 762,05 4 247,03 8 438,83 1 005,79 I. Zysk(strata) z działalności operacyjnej (F+G H) 578 604,64 669 891,81 169 763,41 158 644,39 J. Przychody finansowe 10 243,19 70 104,85 3 005,37 16 602,30 I. Dywidendy i udziały w zyskach, w tym: od jednostek powiązanych II. Odsetki, w tym: 10 243,19 50 758,00 3 005,37 12 020,56 od jednostek powiązanych III. Zysk ze zbycia inwestycji IV. Aktualizacja wartości inwestycji V. Inne 19 346,85 4 581,74 K. Koszty finansowe 9 163,27 27 112,07 2 688,52 6 420,70 I. Odsetki, w tym: 9 163,27 18 039,26 2 688,52 4 272,07 dla jednostek powiązanych II. Strata ze zbycia inwestycji III. Aktualizacja wartości inwestycji IV. Inne 9 072,81 2 148,63 L. Zysk (strata) z działalności gospodarczej (I+J K) 579 684,56 712 884,59 170 080,26 168 825,99 M. Wynik zdarzeń nadzwyczajnych (M.I. M.II.) I. Zyski nadzwyczajne II. Straty nadzwyczajne N. Zysk (strata) brutto (L+M) 579 684,56 712 884,59 170 080,26 168 825,98 O. Podatek dochodowy 132 007,00 151 616,00 38 731,04 35 905,84 P. Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty) R. Zysk (strata) netto (N O P) 447 677,56 561 268,59 131 349,22 132 920,14 E L E K T R O M O N T S. A. Strona 10
RACHUNEK PRZEPŁYWÓW PIENIĘŻNYCH Metoda pośrednia PLN EUR Treść 01.01.2008-30.09.2008 01.01.2009-30.09.2009 01.01.2008-30.09.2008 01.01.2009-30.09.2009 A. Przepływy środków pieniężnych z działalności operacyjnej I. Zysk (strata) netto 447 677,56 561 268,59 131 349,22 132 920,14 II. Korekty razem 1 198 720,08 570 804,31 351 706,15 135 178,40 1. Amortyzacja 67 917,47 121 405,46 19 927,08 28 751,35 2. Zyski (straty/) z tytułu różnic kursowych 3. Odsetki i udziały w zyskach (dywidendy) 5 250,01 14 197,75 1 540,36 3 362,32 4. Zysk (strata) z działalności inwestycyjnej 36 000,00 10 562,45 5. Zmiana stanu rezerw 14 655,64 86 648,06 4 299,99 20 520,07 6. Zmiana stanu zapasów 1 236,80 166 684,79 362,88 39 474,45 7. Zmiana stanu należności 1 138 710,75 537 293,32 334 099,33 127 242,30 8. Zmiana stanu zobowiązań krótkoterminowych, z 63 032,90 5 665,75 18 493,93 1 341,77 wyjątkiem pożyczek i kredytów 9. Zmiana stanu rozliczeń międzyokresowych 18 251,47 428 112,80 5 355,01 101 386,06 10. Inne korekty 11. Korekta błędu podstawowego III. Przepływy pieniężne netto z działalności operacyjnej 751 042,52 9 535,72 220 356,93 2 258,26 (I+II) B. Przepływy środków pieniężnych z działalności inwestycyjnej I. Wpływy 36 000,00 10 562,45 1. Zbycie wartości niematerialnych i prawnych oraz 36 000,00 10 562,45 rzeczowych aktywów trwałych 2. Zbycie inwestycji w nieruchomości oraz wartości niematerialne i prawne 3. Z aktywów finansowych 4. Inne wpływy inwestycyjne II. Wydatki 888 191,82 620 876,09 260 596,73 147 036,43 1. Nabycie wartości niematerialnych i prawnych oraz 888 191,82 620 876,09 260 596,73 147 036,43 rzeczowych aktywów trwałych 2. Inwestycje w nieruchomości oraz wartości niematerialne i prawne 3. Na aktywa finansowe 4. Inne wydatki inwestycyjne III. Przepływy pieniężne netto z działalności inwestycyjnej 852 191,82 620 876,09 250 034,28 147 036,43 (I II) C. Przepływy środków pieniężnych z działalności finansowej I. Wpływy 711 580,00 1 966 160,00 208 778,57 465 627,81 1. Wpływ netto z wydania udziałów (emisji akcji) i innych 223 580,00 1 966 160,00 65 598,69 465 627,81 instrumentów kapitałowych oraz dopłat do kapitału 2. Kredyty i pożyczki 488 000,00 143 179,88 3. Emisja dłużnych papierów wartościowych 4. Inne wpływy finansowe II. Wydatki 420 748,50 111 641,23 123 448,19 26 438,98 1. Nabycie udziałów (akcji) własnych 2. Dywidendy i inne wpłaty na rzecz właścicieli 384 722,43 112 878,10 3. Inne, niż wpłaty na rzecz właścicieli, wydatki z podziału zysku 4. Spłaty kredytów i pożyczek 19 064,86 41 326,03 5 593,65 9 786,87 5. Wykup dłużnych papierów wartościowych 6. Z tytułu innych zobowiązań finansowych 7. Płatności zobowiązań z tytułu umów leasingu 41 599,99 9 851,75 finansowego 8. Odsetki 16 961,21 28 715,21 4 976,44 6 800,36 9. Inne wydatki finansowe III. Przepływy pieniężne netto z działalności finansowej 290 831,50 1 854 518,77 85 330,38 439 188,83 (I II) D. Przepływy pieniężne netto razem (A.III.+B.III+C.III) 1 312 402,84 1 224 106,96 385 060,83 289 894,14 E. Bilansowa zmiana stanu środków pieniężnych, w tym: 1 312 402,84 1 224 106,96 385 060,83 289 894,14 zmiana stanu środków pieniężnych z tytułu różnic kursowych F. Środki pieniężne na początek okresu 1 406 405,55 119 010,65 412 641,36 28 184,21 G. Środki pieniężne na koniec okresu (F+D) 94 002,71 1 343 117,61 27 580,53 318 078,35 o ograniczonej możliwości dysponowania E L E K T R O M O N T S. A. Strona 11
ZESTAWIENIE ZMIAN W KAPITALE WŁASNYM PLN EUR 30.09.2008 30.09.2009 30.09.2008 30.09.2009 I. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO) 1 521 256,12 1 508 165,77 446 338,68 357 165,20 korekty błędów podstawowych I.a. Kapitał (fundusz) własny na początek okresu (BO) po 1 521 256,12 1 508 165,77 446 338,68 357 165,20 korektach 1. Kapitał (fundusz)podstawowy na początek okresu 510 000,00 510 000,00 149 634,72 120 778,67 1.1. Zmiany kapitału (funduszu) podstawowego 140 000,00 33 154,93 a) zwiększenie 140 000,00 33 154,93 podwyższenia kapitału podstawowego w drodze 140 000,00 33 154,93 utworzenia nowych udziałów (akcji) b) zmniejszenie 1.2. Kapitał (fundusz) podstawowy na koniec okresu 510 000,00 650 000,00 149 634,72 153 933,60 2. Należne wpłaty na kapitał podstawowy na początek okresu 2.1. Zmiana należnych wpłat na kapitał podstawowy a) zwiększenie b) zmniejszenie 2.2. Należne wpłaty na kapitał podstawowy na koniec okresu 3. Udziały (akcje) własne na początek okresu 3.1. Udziały (akcje własne) na koniec okresu 4. Kapitał (fundusz) zapasowy na początek okresu 187 533,69 301 113,69 55 022,65 71 310,02 4.1. Zmiany kapitału (funduszu) zapasowego 113 580,00 2 523 212,08 33 324,54 597 549,40 a) zwiększenie 300 000,00 2 523 212,08 88 020,43 597 549,40 emisji akcji powyżej wartości nominalnej 1 826 160,00 432 472,88 z podziału zysku (ponad wymaganą ustawowo 300 000,00 665 287,91 88 020,43 157 554,09 minimalną wartość) z podziału zysku (ustawowo) 31 764,17 7 522,43 b) zmniejszenie 186 420,00 54 695,89 podwyższenie kapitału podstawowego ze środków 186 420,00 54 695,89 spółki 4.2. Kapitał zapasowy na koniec okresu 301 113,69 2 824 325,77 88 347,19 668 859,42 5. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny na początek okresu 5.1.Zmiany kapitału (funduszu) z aktualizacji wyceny a) zwiększenie b) zmniejszenie 5.2. Kapitał (fundusz) z aktualizacji wyceny na koniec okresu 6. Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe na początek okresu 6.1. Zmiany pozostałych kapitałów (funduszy) rezerwowych a) zwiększenie b) zmniejszenie 6.2. Pozostałe kapitały (fundusze) rezerwowe na koniec okresu 7. Zysk (strata) z lat ubiegłych na początek okresu 823 722,43 697 052,08 241 681,32 165 076,51 7.1. Zysk z lat ubiegłych na początek okresu 823 722,43 697 052,08 241 681,32 165 076,51 korekty błędów podstawowych 7.2 Zysk z lat ubiegłych na początek okresu, po korektach 823 722,43 697 052,08 241 681,32 165 076,51 a) zwiększenie b) zmniejszenie 823 722,43 697 052,08 241 681,32 165 076,51 podział zysku (na kapitał zapasowy) 300 000,00 697 052,08 88 020,42 165 076,51 wypłata dywidendy 523 722,43 153 660,90 7.3. Zysk z lat ubiegłych na koniec okresu 0,00 7.4. Strata z lat ubiegłych na początek okresu, 7.5. Strata z lat ubiegłych na początek okresu, po korektach 7.6. Strata z lat ubiegłych na koniec okresu 7.7 Zysk (strata) z lat ubiegłych na koniec okresu 0,00 8. Wynik netto 447 677,56 561 268,59 131 349,22 132 920,14 a) zysk netto 447 677,56 561 268,59 131 349,22 132 920,14 b) strata netto c) odpisy z zysku II. Kapitał (fundusz) własny na koniec okresu (BZ) 1 258 791,25 4 035 594,36 369 331,13 955 713,16 III. Kapitał (fundusz) własny, po uwzględnieniu proponowanego podziału zysku (pokrycia straty) 1 258 791,25 4 035 594,36 369 331,13 955 713,16 E L E K T R O M O N T S. A. Strona 12
5. KOMENTARZ ZARZĄDU NA TEMAT CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, KTÓRE MIAŁY WPŁYW NA DANE FINANSOWE Ocena ogólna klimatu koniunktury w branży budowlano-montażowej w Polsce w ciągu III kwartału 2009 r. dokonywana systematycznie przez GUS oraz przez przedsiębiorców nie była optymistyczna, choć zwrócono uwagę na to, że się nie pogarsza. Głównymi przyczynami takiego stanu rzeczy były: ograniczenie portfela zamówień w stosunku do analogicznych okresów lat 2007-2008, utrzymujące się trudności w ściąganiu należności za wykonane prace, ujemny poziom wyników finansowych generowanych przez większość przedsiębiorstw, kryzys w branży budownictwa mieszkaniowego, spadek cen robót budowlanomontażowych na skutek ostrej konkurencji przedsiębiorstw zabiegających o zmniejszoną na rynku ilość zleceń i realizowanych inwestycji, ostrożne podejście instytucji finansowych do finansowania inwestycji i rozwoju z kredytów, leasingów, itp. instrumentów. Spowolnienie gospodarcze w Polsce trwa już rok i wciąż jest odczuwalne dla wielu polskich przedsiębiorstw, szczególnie w branży budowlano-montażowej. Na tle tej niekorzystnej sytuacji firma Elektromont S.A. w III kwartale 2009 roku zdołała wypracować dodatni wynik finansowy (112 382,59 zł netto), a przychody netto ze sprzedaży w porównaniu z analogicznym okresem roku ubiegłego wzrosły o blisko 40% (z 2 275 402,34 zł netto w III kwartale 2008 roku do 3 182 662,79 zł netto w III kwartale roku 2009). Przychody netto ze sprzedaży -porównanie III kwartału w latach 2008 i 2009 3 500 000,00 3 000 000,00 2 500 000,00 2 000 000,00 1 500 000,00 Przychody netto ze sprzedaży 1 000 000,00 500 000,00 0,00 01.07.2008-30.09.2008 01.07.2009-30.09.2009 E L E K T R O M O N T S. A. Strona 13
Również, jeśli chodzi o wyniki dotyczące przychodów ze sprzedaży w okresie od początku bieżącego roku do 30 września 2009 r. są bardzo dobre, gdyż wynoszą 13 605 921,10 zł. netto (czyli blisko o 120% wyższe niż w analogicznym okresie roku 2008 oraz 30% wyższe w porównaniu do przychodów ze sprzedaży z całego poprzedniego roku). Przychody netto ze sprzedaży - porównanie okresu I-III kwartału w latach 2008 i 2009 14 000 000,00 12 000 000,00 10 000 000,00 8 000 000,00 6 000 000,00 4 000 000,00 2 000 000,00 0,00 01.01.2008-30.09.2008 01.01.2009-30.09.2009 Przychody netto ze sprzedaży Co więcej, realizacja prognozy w zakresie wartości przychodów ze sprzedaży określona przez Zarząd na rok 2009 (zawarte w Dokumencie Informacyjnym z dnia 6 maja 2009 roku) wydają się być niezagrożone, gdyż w chwili obecnej zakontraktowana sprzedaż na rok 2009 wynosi blisko 16 400 000 zł. netto, co będzie wynikiem o blisko 9% lepszym od zaplanowanego. E L E K T R O M O N T S. A. Strona 14
Przychody netto ze sprzedaży porównanie 2008 roku do okresu I-III 2009 roku 14 000 000 12 000 000 10 000 000 8 000 000 6 000 000 4 000 000 2 000 000 0 2008 r. 01.01.2009-30.06.2009 Przychody netto ze sprzedaży Wyniki dotyczące przychodów ze sprzedaży w III kwartale 2009 roku potwierdzają utrzymanie wysokiej dynamiki prowadzonej działalności handlowej Elektromont S.A. i aktywnego podejścia Spółki w zakresie pozyskiwania nowych zleceń i kontraktów mimo zdecydowanie trudniejszej sytuacji na rynku oraz silnego spadku realizowanych inwestycji w Polsce. Optymistyczne w tym zakresie wyniki Elektromont S.A. mają swoje źródło w zdobyciu i realizacji kontraktów dotyczących głównych inwestycji firmy Robert Bosch Sp. z o.o. w obszarze kompleksowego wykonawstwa instalacji elektrycznych w obiektach w Warszawie oraz w Mirkowie (wartość sprzedaży w III kwartale z tytułu realizacji usług dla Robert Bosch Sp. z o.o. to ponad 2 500 000 zł. netto). Pozostałymi źródłami przychodów były przychody z realizacji kontraktów z firmami Meinert Sp. z o.o., ADIF Sp. z o.o. oraz Polimex Mostostal S.A. Utrzymujący się w branży malejący, w porównaniu do roku poprzedniego, popyt na roboty budowlanomontażowe powoduje, że wywiązała się na rynku bardzo ostra konkurencja cenowa, co wpływa na obniżenie marż i rentowności przedsiębiorstw starających się o pozyskiwanie nowych zleceń. Elektromont S.A. w III kwartale 2009 r. zaczął odczuwać skutki sytuacji, która wytworzyła się na rynku w postaci realizowaniu niższych marż i zahamowaniu wzrostu rentowności. Mimo tak niekorzystnej sytuacji na rynku budowlanym i wyjątkowo ostrej konkurencji cenowej Elektromont S.A. zakończył III kwartał 2009 r. dodatnim wynikiem finansowym, co w porównaniu do analogicznego okresu roku 2008 jest wynikiem o blisko 10% lepszym. Obok przyczyn związanych z ostrą walką cenową stosowaną powszechnie przez konkurencję wystąpiły zdarzenia, które miały bezpośredni wpływ na osiągnięty wynik finansowy: poniesione koszty związane z inwestycjami Spółki w budowę nowych Oddziałów Elektromont S.A. E L E K T R O M O N T S. A. Strona 15
w Legnicy, Szczecinie oraz rozbudowę możliwości związanych z przygotowaniem ofert handlowych (rozwój Działu Przygotowania Produkcji). W chwili obecnej działalność ta związana z rozwojem Elektromont S.A., ze względu na wczesną fazę realizacji, nie rekompensuje się w postaci przychodów i co za tym idzie zysków z prowadzonej działalności. Jednakże w opinii Zarządu inwestycje, które w tym okresie poczyniono wpłyną w sposób bezpośredni i pozytywny na osiągnięte wyniki finansowe w roku 2010. Dodatkowym problemem związanym z wynikiem w zakresie rentowności prowadzonej działalności były podwyżki cen kabli i przewodów stosowanych przez polskich producentów tych materiałów, a które związane są ze wzrostami cen miedzi na światowych rynkach (w roku 2009 trzykrotnie decydowano o podwyżkach cen kabli i przewodów, każda o 5-10%). W obliczu powyższych informacji Zarząd informuje, że istnieje możliwość niedotrzymania prognoz dotyczących rentowności na rok 2009 zawartych w Dokumencie Informacyjnym z dnia 6 maja 2009 roku oraz rozważa decyzję o zmianie ich wielkości. Na tle fali bankructw, spowolnienia gospodarczego, ograniczenia inwestycji prywatnych oraz publicznych, drastycznego spadku osiąganych marż i ich negatywnego wpływu na rentowność przedsiębiorstw Elektromont S.A. nie tylko nie dołączyła do przedsiębiorstw generujących straty, ale zwiększyła w kolejnym kwartale wartość zysku netto do poziomu 561 268,59 zł. (poziom zysku narastająco za okres 01.01-30.09.2009 roku) oraz zwiększyła przychody ze sprzedaży netto do poziomu nienotowanego w historii Spółki 13 605 921,10 zł. netto. Największym wyzwaniem w najbliższej przyszłości dla Elektromont S.A. będzie pozyskanie zleceń z terminem realizacji w roku 2010. 6. INFORMACJE ZARZĄDU NA TEMAT AKTYWNOŚCI, JAKĄ W OKRESIE OBJĘTYM RAPORTEM EMITENT PODEJMOWAŁ NA RZECZ ROZWOJU PROWADZONEJ DZIAŁALNOŚCI W ramach rozwoju prowadzonej działalności Spółka otworzyła z dniem 1 września 2009 roku w Szczecinie kolejny oddział Elektromont S.A. Głównym zadaniem oddziału jest pozyskanie nowych klientów oraz nowych kontraktów w zakresie wykonawstwa instalacji elektrycznych niskiego i średniego napięcia oraz instalacji niskoprądowych. W okresie od lipca do września 2009 trwała również organizacja otworzonego w czerwcu oddziału Elektromont S.A. w Legnicy, którego głównym zadaniem jest pozyskiwanie klientów z zakresu wykonawstwa instalacji teletechnicznych i telekomunikacyjnych. Na dzień sporządzenia niniejszego raportu Spółka ma trzy oddziały: w Legnicy, w Szczecinie oraz we Wrocławiu. Rozbudowany został Dział Przygotowania Produkcji. Inwestowanie w sprzęt, oprogramowanie komputerowe oraz zatrudnienie wykwalifikowanej kadry specjalistów ma na celu zwiększenie możliwości produkcyjnych tego Działu oraz wspomożenie oddziałów Spółki w zdobywaniu nowych kontraktów. E L E K T R O M O N T S. A. Strona 16
W okresie objętym raportem, Spółka wdrażała do działania kolejne moduły elektronicznego systemu zarządzania firmą, który stworzony został specjalnie na potrzeby organizacyjne Elektromont S.A. W celu usprawnienia pracy ukończony i wdrożony został moduł obiegu dokumentów, oraz moduł analizy płynności finansowej zaprojektowany w celu poprawy i usprawnienia kontroli nad przepływami gotówki Spółki. Dla zbudowania właściwych relacji z otoczeniem oraz postępowania zgodnie z wytycznymi Giełdy Papierów Wartościowych w Warszawie S.A. dotyczącymi Dobrych Praktyk Spółek notowanych na NewConnect Spółka dostosowała stronę internetową. Rozbudowany został m.in. sektor Relacji Inwestorskich, dodana mapa strony, Kanał RSS, lista subskrypcyjna oraz narzędzie Kalkulator zwrotu z inwestycji w akcje. Dostępna jest również mobilna wersja strony internetowej Spółki. Akcjonariusze Spółki mogą się również na bieżąco zapoznawać z dokumentacją dotyczącą Walnych Zgromadzeń Akcjonariuszy na stronie Spółki. Efektem naszych starań jest dotarcie do ścisłego finału konkursu Złota Strona Emitenta 2009 organizowanego przez Stowarzyszenie Emitentów Giełdowych i znalezienie się strony internetowej w gronie 12 najlepszych spółek giełdowych i 3 najlepszych Spółek na rynku NewConnect. E L E K T R O M O N T S. A. Strona 17