BANK HANDLOWY W WARSZAWIE S.A. Podsumowanie 2010 roku: strategia i szacunki wyników Luty 2011
Zysk za 2010 rok przewyższył rosnące oczekiwania rynku 100 Średnia cena docelowa w danym kwartale 99,4 zł 95 Cena akcji Citi Handlowy (zł) 90 85 80 75 70 65 60 79,6 zł 658 mln zł 82,5 zł 658 mln zł 88,1 zł 718 mln zł gru 09 lut 10 kwi 10 cze 10 sie 10 paź 10 gru 10 755 mln zł - Średnia z prognoz zysku netto na 2010 r. w danym okresie - Zysk netto Citi Handlowy za 2010 r. 2
Strategia 2010-2012 Pierwszy rok realizacji 9% 13% ROE >20% Depozyty bieżące korporacyjne (mld zł) 7,6 6,1 +25% Przyrost zysku brutto z innowacji 9,5% 10,0% Zauważona poprawa jakości przez klientów 80% 74% 2009 2010 2012 2009 2010 2010 2012 2010 2012 56,3% C/I 53,7% <50% Depozyty bieżące detaliczne (mld zł) 1,8 1,5 +20% Nowa segmentacja klientów PLATINUM GOLD BLUE 2009* 2010 2012 2009 2010 WHITE 58% Kredyty / Depozyty <100% 57% 300 Liczba punktów kontaktu z klientem 1 451 3 000 Wysokie standardy obsługi Szybkość Bezpieczeństwo Przejrzystość Elastyczność 2009 2010 2012 2009 2010 2012 3
Istotny wzrost zysku netto w 2010 roku mln zł 600 Zysk netto - Citi Handlowy 32% +26% Zwrot podatku VAT 98 406 86% 755 13,7 Zysk netto - sektor bankowy (mld zł) 39% -22% 8,3 28% 10,6 2008 2009 2010 ROE 2008 2009 2010 ROA 43% 56% 12,8% 1,9% 8,9% 8,2% 9,0% 1,2% 0,8% 0,9% 2009 2010 2009 2010 Citi Handlowy Sektor bankowy 4
Stabilny wzrost przychodów i marży operacyjnej Przychody (mln zł) Marża operacyjna (mln zł) 2 402 418 2 457 391 4% 2 559 407 11% 1 985 2 066 2 152 906 1 070 1 183 2008 2009 2010 Pozostałe przychody Przychody z działalności podstawowej 1 1 2008 2009 2010 Kolejny rok wzrostu przychodów Rosnący udział przychodów z działalności podstawowej (wynik z tytułu odsetek i prowizji) Wzrost marży operacyjnej efekt rosnących przychodów i utrzymanej dyscypliny kosztowej 1 Dane bez uwzględnienia wpływu zwrotu podatku VAT na wyniki 2009 roku. 5
Wysoki poziom marży odsetkowej utrzymany w 2010 roku Wysoki poziom marży odsetkowej utrzymany w 2010 roku 3,8% 3.8% 3.7% Marża odsetkowa na aktywach ogółem Wzrost marży odsetkowej w 2010 roku 3.5% mln zł 1,505 1,497 4,5% Marża na aktywach odsetkowych 1,366 Jedna z najwyższych marż w sektorze 2008 2009 2010 Wynik z tytułu odsetek Marża odsetkowa Marża odsetkowa - sektor bankowy 1 12% Koszty depozytów sektora niefinansowego Spadek kosztów w porównaniu do 2009 roku 1 Marża odsetkowa za 2010 rok dla sektora na podstawie danych za 3 kwartały 2010 roku; w ujęciu zannualizowanym 6
Kredyty pierwsze oznaki oznaki ożywienia Kredyty korporacyjne mld zł 6,4 6,1 6,0 4% Sektor: -1% 6,2 1% Sektor: -1% 6,3 4,7% Wzrost kredytów korporacyjnych w II półroczu 2010 roku Wzrost pomimo negatywnego trendu w sektorze mld zł 4Q09 1Q10 2Q10 3Q10 4Q10 5,6 5,5 5,5 5,4 5,3 4Q09 1Q10 2Q10 3Q10 4Q10 Kredyty detaliczne -1% Sektor 1 : 0% Sektor 2 : 7% 1 Wzrost kredytów z wyłączeniem kredytów hipotecznych 2 Wzrost kredytów hipotecznych 1% Spadek kredytów detalicznych w IV kw. 2010 r. Efekt zaostrzenia polityki kredytowej w obszarze pożyczek gotówkowych 22% Wzrost produktów hipotecznych do 319 mln zł w IV kw. 2010 r. 7
Depozyty - koncentracja na rachunkach operacyjnych Depozyty korporacyjne Liczba rachunków 14 215 Wolumeny 3% 14 688 tys. 1,8 20% 2,2 mln zł 8 149 6 066 25% 7 097 7 592 2009 2010 Rachunki operacyjne 2009 2010 Depozyty detaliczne Liczba rachunków 6 336 Wolumeny 10% 5 718 tys. 108,9 19% 129,0 mln zł 4 800 3 876 1 536 20% 1 842 2009 2010 Rachunki operacyjne Rachunki operacyjne Bankowość Korporacyjna: rachunki klientów, którzy przeprowadzają przez nie 30-50% wolumenów operacji; Bankowość Detaliczna: liczba rachunków z miesięcznym wpływem min. 1,5 tys. zł. 2009 2010 8
Rosnący wynik prowizyjny Wynik z tytułu opłat i prowizji 71% (2010/2009) Działalność maklerska Udział DMBH w rynku: 15% Wartość obrotu akcjami Pozycja rynkowa # 1 6% 50% mln zł 619 561 17% 655 (2010/2009) Karty płatnicze i kredytowe Udział Citi Handlowy w rynku 1 : 23% # 1 Wartość transakcji 2008 2009 2010 30% (2010/2009) Działalność powiernicza Udział Citi Handlowy w rynku: 43% Wartość przechowywanych papierów # 1 1 Dane za 3Q 2010 9
Działalność Skarbcowa wzrost przychodów i innowacje dla klientów Działalność Skarbcowa 2009 2010 W/(S) (mln zł) 347,1 401,1 54,8 CitiFX Pulse elektroniczna platforma nowej generacji Dwukrotny wzrost przychodów z tytułu transakcji walutowych zawieranych online 10
Utrzymanie dyscypliny kosztowej pomimo rozwoju działalności Koszty działania Banku oraz amortyzacja Liczba punktów kontaktu ~300 1 451 mln zł Bank 1 496 Koszty / Dochody Bankowość Korporacyjna Bankowość Detaliczna 7% 1 384 1 375 2008 2009 2010 2009 1 45% 71% 56% 1 Po wyłączeniu wpływu transakcji jednorazowej 1% 2010 43% 67% 54% Zmiana (r/r) Oddziały 154 Centra handlowe 18 Lotniska 5 Punkty ZTM 24 Stacje benzynowe 23 Punkty partnerskie 169 Bankomaty i wpłatomaty 1 058 Zdalne kanały dystrybucji 660 tys. użytkowników 25 tys. użytkowników 11
Spadek kosztów ryzyka w 2010 roku Odpisy netto na utratę wartości Jakość portfela kredytowego 690 600 510 545,8 4,6% 54% Koszt ryzyka (%) /mln zł/ 420 330 240 150 60 242,5 2,1% Bankowość Detaliczna Opcje walutowe Bankowość Korporacyjna /mld zł/ 11,6 11,3 1,6 1,5 Kredyty obsługiwane Kredyty nieobsługiwane (30) 2009 2010 2009 2010 Odpisy netto (mln zł) 2009 2010 Zmiana (r/r) Wskaźnik NPL Bankowość Korporacyjna 2009 14,4% 2010 10,8% Zmiana (r/r) Bankowość Korporacyjna (294,3) 27,3 Bankowość Detaliczna 9,1% 12,9% Bankowość Detaliczna (251,5) (269,8) Sektor niefinansowy 11,9% 11,8% Bankowość Detaliczna: Ryzyko portfeli kart kredytowych i kredytów konsumpcyjnych wciąż wysokie, apogeum za nami stopniowy spadek odpisów na utratę wartości w kolejnych kwartałach 2010 roku Bankowość Korporacyjna: Spadek ryzyka kredytowego w związku z poprawą sytuacji klientów 12
Nowa segmentacja klientów koncentracja na pełnej relacji Bankowość detaliczna BLUE GOLD SELECT GOLD PLATINUM GOLD BLUE Bankowość korporacyjna WHITE 47% 39% vs. 66% vs. 51% Udział liczby klientów w segmencie WHITE 13
Innowacje nowe rozwiązania na polskim rynku Faktoring nowe opcje: faktoring odwrócony samorządowy faktoring plus Pierwszy bank wyrabiający karty zbliżeniowe w oddziale INNOWACJE 2010: 9,5% przyrostu zysku brutto 16,7% przyrostu marży operacyjnej Lider w bankowości mobilnej już 25tys. użytkowników Elektroniczna platforma walutowa nowej generacji Inwestycja w przyszłość celem wypracowywania innowacyjnych rozwiązań poprawiających poziom satysfakcji Klienta Pierwsza w Polsce zintegrowana karta miejska i płatnicza 14
BANKOWOŚĆ INWESTYCYJNA: Citi Handlowy uczestnikiem najważniejszych transakcji w Polsce #3 na rynku M&A Nowy zespół IB w W-wie Jedyna na polskim rynku komplementarna oferta globalnej bankowości inwestycyjnej zbudowana na czterech filarach Lider bankowości korporacyjnej #1 na rynku 15
Rozwój kanałów zdalnych Wprowadzenie nowej wersji bankowości internetowej CitibankOnline WYSOKA OBSŁUGI TELEFONICZNEJ CITIPHONE STAŁY WZROST liczby użytkowników Citibank Online 660 tys. Czas oczekiwania na rozmowę z doradcą 12,6 sekundy Uruchomienie specjalnej linii dla Citigold 557 tys. Średni czas oczekiwania na kontakt z doradcą 5,6 sekundy 2009 2010 WYNIK 2010: 9,5 proc. przyrostu zysku brutto z innowacji 16
Rozwój kanałów zdalnych Citi Mobile w wersji lajt od maja 2010 roku Skumulowana liczba unikalnych użytkowników Citi Mobile (lajt) Aplikacja Citi Mobile 30 000 25 000 20 000 15 000 10 000 5 000 3 957 7 060 9 741 12 103 14 064 17 073 20 071 25 242 0 MAY JUN JUL AUG SEP OCT NOV DEC W grudniu 2010 łączna liczba logowań do Citi Mobile wyniosła 862 257 Liczba klientów, którzy skorzystali z CM od maja 10 do grudnia 10 25 242 Liczba aktywnych użytkowników w grudniu 2010 - minimum jedno logowanie 10 160 WYNIK 2010: 9,5 proc. przyrostu zysku brutto z innowacji 17
Citi Handlowy pierwszym bankiem w Polsce, który wydaje kartę zbliżeniową od ręki Oddział innego Banku Centralna Baza Centralna personalizacja kart Przesyłka lub karta dostarczana do oddziału Czas oczekiwania na spersonalizowaną kartę: KILKA DNI Oddział Citi Handlowy Karta debetowa Karta kredytowa Czas oczekiwania na kartę zbliżeniową do konta w Citi Handlowy: 2 minuty Czas oczekiwania na Kartę Kredytową Citibank: 20 minut WYNIK 2010: 9,5 proc. przyrostu zysku brutto z innowacji 18
Citi Handlowy pierwszym bankiem w Europie, który opracował i wdrożył rozwiązanie technologiczne integrujące kartę płatniczą i miejską ~7 tysięcy Miejskich Kart Płatniczych Citibank + = Warszawska Karta Miejska Karta Płatnicza Miejska Karta Płatnicza CItibank WYNIK 2010: 9,5 proc. przyrostu zysku brutto z innowacji 19
Wysokie standardy obsługi Bankowość korporacyjna Infolinia Trade Klienci indywidualni Ponad 50 bankomatów dostosowanych do potrzeb osób niewidomych Linia Informacyjna dla produktów finansowania transakcji Klienci indywidualni Dualne bankomaty umożliwiające zarówno wpłatę jak i wypłatę gotówki z funkcją księgowania online Klienci indywidualni Doradca sam kontaktuje się z klientem Citigold, który ma problem z zalogowaniem się do Citibank Online i udziela mu wsparcia Zwiększenie czasu doradcy na poznanie potrzeb klienta Procedury przyjazne klientom Zaangażowani i doświadczeni pracownicy 74% Klientów oceniło lepiej jakość usług Optymalne procesy Najlepsze produkty na rynku Nowa segmentacja klientów Klienci indywidualni Program a La Carte 20
Budowanie wartości Citi Handlowy liderem wzrostów Cena akcji Citi Handlowy na tle indeksu WIG-Banki Zwrot z inwestycji w akcje banków w 2010 roku 100 95 Wzrost ceny akcji Banku o 34% narastająco (WIG Banki wzrost o 18 % narastająco) Citi Handlowy Bank 1 34% 24% 24% 5% 39% 90 85 Ogłoszenie strategicznych kierunków rozwoju na lata 2010-2012 Bank 2 Bank 3 14% 17% 5% 19% 17% Cena akcji (zł) 80 Bank 4 Bank 5 13% 15% 2% 15% 15% 75 Bank 6 11% 2% 13% 70 65 Ustalenie prawa do dywidendy w wysokości 4,8% Bank 7 Bank 8 3% 2% 60 12-2009 01-2010 02-2010 Citi Handlowy 03-2010 04-2010 05-2010 06-2010 07-2010 WIG Banki 08-2010 09-2010 10-2010 11-2010 12-2010 Wzrost kursu akcji Bank 9-16% -16% Stopa dywidendy -25% -15% -5% 5% 15% 25% 35% 21
Priorytety Citi Handlowy na 2011 Kontynuacja realizacji Strategii na lata 2010-2012 Wolumeny koncentracja na wzroście kredytów (korporacyjne wzrost dwucyfrowy; detaliczne wzrost dwucyfrowy motorem wzrostu kredyty hipoteczne i karty kredytowe) Rachunek operacyjny: wzrost liczby rachunków operacyjnych (osoby fizyczne i przedsiębiorstwa) Bankowość inwestycyjna: udział w największych transakcjach na rynku kapitałowym Jakość: 80% klientów zauważy poprawę jakości Innowacje: 10% przyrostu zysku brutto z innowacji 22
Załącznik Sektor: kwartalny spadek wolumenów korporacyjnych i nieznaczny wzrost detalicznych 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% -5% -10% -15% 12' 2008 03' 2009 Kredyty korporacyjne - Zmiana r/r 06' 2009 09' 2009 12' 2009 03' 2010 06' 2010 Kw/kw: -1% 09' 2010 12' 2010 80% 70% 60% 50% 40% 30% 20% 10% 0% 12 '2008 Kredyty dla gospodarstw domowych - Zmiana r/r 03 06 09 12 03 Ogółem Kredyty hipoteczne Pożyczki gotówkowe 06 Kw/kw: +4% 09 12 16% Depozyty korporacyjne - Zmiana r/r 30% Depozyty gospodarstw domowych - Zmiana r/r 14% 12% 10% 8% 6% 4% 2% Kw/kw: +9% 25% 20% 15% 10% 5% Kw/kw: +4% 0% 0% 12 '2008 03 06 09 12 03 06 09 12 12 '2008 03 06 09 12 03 06 09 12 23