Najważniejsze informacje: Wydarzenia dnia: ING BSK - Split akcji 1:10. Pozostałe informacje: GTC: kontynuacja spadków. l l.

Transkrypt

1 Piątek Indeksy GPW WIG otw ,0-0,7% WIG zam ,2-1,4% obrót (tys. PLN) ,9% WIG 20 otw. 2309,1-1,0% WIG 20 zam. 2293,4-1,6% FW20Z11 otw. 2330,0-0,4% FW20Z11 zam. 2300,0-1,7% mwig40 otw. 2254,5 0,1% mwig40 zam. 2228,9-1,1% Największe wzrosty kurs zmiana ATLANTIS 0,55 34,2% ADVADIS 0,08 14,3% BIOTON 0,08 14,3% POLIMEXMS 1,45 13,3% IZNS 1,58 11,3% Największe spadki kurs zmiana WARIMPEX 4,50-12,1% FERRUM 8,11-9,9% EUIMPLANT 0,25-7,4% ADVGRUPA 10,75-7,3% POLJADLO 0,68-6,8% Najwyższe obroty kurs obrót KGHM 167, PKOBP 33, HAWE 3, PEKAO 136, PZU 321, Indeksy giełd zagranicznych zmiana BUX 17370,3 3,8% RTS 1488,0-1,6% PX50 886,4-0,6% DJIA 11770,7-1,1% NASDAQ 2588,0-2,0% S&P ,1-1,7% DAX XETRA 5850,2-1,1% FTSE 5423,1-1,6% CAC 3010,3-1,8% NIKKEI 8374,9-1,2% HANG SENG 18480,6-1,8% Wauty i surowce zmiana WIBOR 3m (%) 4,84 0,0% EUR/PLN 4,447-0,1% USD/PLN 3,305 0,0% EUR/USD 1,346 0,0% miedź (USD/t) 7730,0 0,6% miedź (PLN/t) 25401,6 1,0% ropa Brent (USD/bb) 107,86-2,9% Wykres dnia: GTC Ostatnie sesje przyniosły przełamanie wrześniowego minimum co sugeruje słabość strony popytowej. Nie udało sie powrócić powyżej 9,28 zł więc naeży oczekiwać kontynuacji spadków do 8,33 zł a nawet 7,80 zł. Wczorajsze minimum na 8,81 zł powinno spełniać roę wsparcia. Zamknięcie poniżej potwierdzi przewagę strony podażowej w krótkim terminie. Najważniejsze informacje: Rafako, Poimex, Mostosta Warszawa - Wybór na wykonawcę boków w Opou TVN, Cyfrowy Posat - TVN miał 80,7 mn PLN wpływów z rekam, Posat 61,3 mn PLN PKN Oren - ORLEN Lietuva i Kaipedos Nafta podpisały nowy kontrakt ING BSK - Pierwszy dzień notowań po spicie PUŁAWY - Pozytywna opinia RN w/s wypłaty dywidendy w wysokości 3,06 PLN na akcję KGHM - Rozpoczęcie rozmów płacowych ze związkami zawodowymi Synthos - Nowa inia kauczuków PBR już uruchomiona Eko Hoding - Możiwe osiągnięcie bisko 1,5 md PLN przychodów w tym roku Poimex-Mostosta - Oczekiwanie na koejne korzystne rozstrzygnięcia przetargów CD Projekt RED - Wejście do światowej czołówki producentów gier RPG Toya - Oczekiwanie 22% wzrostu ZN i dwucyfrowego wzrostu przychodów r/r Netmedia - NWZA zdecyduje o skupie do 2,43 mn akcji własnych Sektor bankowy - Aior i DnB Nord nie na sprzedaż Wydarzenia dnia: ING BSK - Spit akcji 1:10 Pozostałe informacje: ABM Soid Apisens CP Energia Mostawar NG2 GTC: kontynuacja spadków Juy August September October November De Informacje i komentarze zawarte w niniejszym raporcie nie stanowią rekomendacji w rozumieniu Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 19 października 2005 roku w sprawie informacji stanowiących rekomendacje dotyczące instrumentów finansowych, ich emitentów ub wystawców. PKO Dom Makerski nie ponosi odpowiedzianości za decyzje inwestycyjne podjęte na podstawie informacji zawartych w niniejszym opracowaniu.

2 Najważniejsze informacje Rafako, Poimex, Wybór Rafako, Poimex i Mostosta Warszawa na wykonawcę boków w Opou Mostosta Warszawa PGE Eektrownia Opoe uznała ofertę konsorcjum Rafako, Poimex-Mostosta i Mostosta Warszawa za najkorzystniejszą w przetargu na wybór generanego wykonawcy dwóch boków o mocy 900 MW każdy. PGE podała, że z przyczyn formanych postanowiono odrzucić ofertę konsorcjum Astom Power sp. z o.o. Poska i Astom Power Systems GmbH. Cena oferty wynosi 11,56 md PLN brutto (9,39 md PLN netto), a udział Poimexu-Mostostau w pracach będzie wynosił 41,77%. Panowany termin oddania do ekspoatacji boku 5 to IV kwartał 2016r., a boku r. TVN, Cyfrowy Posat W tyg. zakończonym TVN miał 80,7 mn PLN wpływów z rekam, Posat 61,3 mn PLN Jak wyniki z danych AGB Niesen Poska w dniach 7-13 istopada tego roku największy udział w wydatkach na rekamę wśród stacji teewizyjnych zanotował ponownie TVN. Udział ten wyniósł niema 20,4%, co oznacza ok. 80,7 mn PLN. Na drugim miejscu znaazł się Posat z udziałem na poziomie biskim 15,5%, czyi wpływami rzędu 61,3 mn PLN. Łączna kwota wydatków poniesionych na rekamę w stacjach teewizyjnych wyniosła w tym okresie 395,9 mn PLN wobec 368,3 mn PLN tydzień wcześniej. (W. Gier) PKN Oren ORLEN Lietuva i Kaipedos Nafta podpisały nowy kontrakt Spółka ORLEN Lietuva naeżąca do Grupy ORLEN podpisała w czwartek w Winie nową umowę z itewskim portem Kaipedos Nafta na przeładunek produktów naftowych. Kontrakt będzie obowiązywał do końca 2024 roku. Podpisana umowa zmniejszy dotychczasowe koszty ogistyczne przeładunku produktów naftowych. (M. Kawasińska) ING BSK Pierwszy dzień notowań po spicie Dzisiaj jest pierwszy dzień notowań akcji ING Banku Śąskiego po spicie w stosunku 1:10. Kapitał zakładowy będzie się dzieił na 130,1 mn akcji, wobec 13,01 mn dotychczas. (G.Zawada) PUŁAWY Pozytywna opinia RN co do wypłaty dywidendy w wysokości 3,06 PLN na akcję RN pozytywnie zaopiniowała propozycję zarządu dotyczącą podziału zysku netto za rok obrotowy trwający od 1 ipca 2010r. do 30 czerwca 2011r. Zarząd Spółki zaproponował przeznaczyć na wypłatę da akcjonariuszy kwotę 58,49 mn PLN, co oznacza wypłatę dywidendy na jedną akcję w wysokości 3,06 PLN. Wskaźnik wypłaty dywidendy wyniesie 25%, a stopa dywidendy ponad 3%. Dzień dywidendy został wstępnie wyznaczony na 31 stycznia 2012r., natomiast dzień wypłaty dywidendy na 21 utego 2012r. KGHM Rozpoczęcie rozmów płacowych ze związkami zawodowymi KGHM zamierza rozpocząć w istopadzie rozmowy płacowe ze związkami zawodowymi. Zarząd myśi o stworzeniu wspónie akceptowanych mechanizmów dot. wynagrodzeń, ae Józef Czyczerski, przewodniczący Soidarności nie spodziewa się przełomu. (A. Iwański) Synthos Nowa inia kauczuków PBR już uruchomiona Synthos spodziewa się wzrostu przychodów w koejnych kwartałach, do czego ma się przyczynić uruchomienie instaacji do produkcji zaawansowanych technoogicznie kauczuków o zwiększonej wytrzymałości (kauczuk poibutadienowy). Nowa inia, znajdująca się w Czechach, jest już w fazie rozruchu, a jej moce produkcyjne mają wynieść 80 tys. ton rocznie. Ze wzgędu na uchwałę Paramentu Europejskiego zwiększającej wymagania dotyczące warunków ekspoatacji opon samochodowych dotychczasowa metoda produkcji będzie w długim terminie wypychana z rynku. Z nieoficjanych informacji Parkietu wynika też, że przyszłoroczna produkcja spółki została już zakontraktowana w 75%. (M. Kawasińska) 18 istopad

3 Eko Hoding Możiwe osiągnięcie bisko 1,5 md PLN przychodów w tym roku Wiceprezes Eko Hoding Robert Oricz powiedział, że przychody spółki w IV kw. mogą sięgnąć 400 mn PLN, przez co w całym roku mogą sięgnąć bisko 1,5 md PLN. Spółka na przełomie roku może rozpocząć program skupu akcji własnych. Poimex-Mostosta Oczekiwanie na koejne korzystne rozstrzygnięcia przetargów energetycznych Poimex-Mostosta, po tym jak oferta konsorcjum z jego udziałem została wybrana jako najkorzystniejsza w przetargu na budowę boków w Eektrowni Opoe, nie rezygnuje ze złożonych ofert w innych przetargach energetycznych i oczekuje na koejne korzystne da spółki rozstrzygnięcia. Poimex iczy, że kontrakt na budowę boków w Opou będzie podpisany jeszcze w tym roku. CD Projekt RED Wejście od światowej czołówki producentów gier RPG, sprzedaż 1 mn sztuk gry Wiedźmin CD Projekt RED poinformował w strategii, że jego ceem jest wejście do światowej czołówki producentów gier RPG na świecie. Firma chce posiadać dwa gobane brandy gier wydawane jednocześnie, zamierza też rozwinąć dywizję zajmującą się produkcją i sprzedażą gier na patformy mobine. Władze spółki zaproponowały program motywacyjny da kuczowych pracowników. Będą oni mogi objąć akcje firmy po wypracowaniu w sumie 177 mn PLN zysku netto w atach Do końca 2015 roku firma chce sprzedać dziesięciomiionową kopię gry wyprodukowanej we własnym studio. W segmencie dystrybucji gier i fimów zakładany jest wzrost rentowności netto do 7%, przy jednoczesnym zwiększeniu skai prowadzonej działaności. Spółka zapowiada dywersyfikację portfoio dystrybucyjnego o nowe kategorie, spoza segmentu gier komputerowych. Panuje też uruchomienie segmentów działaności opartych o nowe modee biznesowe. Spółka zaeżna CD Projekt RED, GOG, chce wprowadzić do oferty gry oferowane w wyższych cenach detaicznych. Zakładany jest wzrost tego biznesu w atach o przynajmniej 100% rocznie. CD Projekt Red, od chwii premiery w połowie maja do końca września, sprzedał ponad 1 mn sztuk gry Wiedźmin 2. Poprzednie prognozy spółki zakładały sprzedanie 1 miiona gry w całym 2011 roku. Spółka podpisała również szereg umów na dystrybucję gier i fimów. Toya Oczekiwanie 22% wzrostu zysku i dwucyfrowego wzrostu przychodów w r/r Grupa Toya działająca na rynku artykułów przemysłowych, chce mieć z roku na rok co najmniej 22% wzrost skonsoidowanego zysku netto oraz dwucyfrową dynamikę wzrostu przychodów w atach Grupa inwestuje w rozwój asortymentu wysokomarżowych produktów i bardziej zyskownych kanałów sprzedaży. Do końca 2013 r. Toya chce mieć 300 skepów patronackich. Netmedia NWZA zdecyduje o skupie do 2,43 mn akcji własnych Akcjonariusze Netmediów zdecydują 13 grudnia o upoważnieniu zarządu do nabywania akcji własnych spółki. Skup obejmowałby do 2,43 mn akcji Netmediów, a maksymana cena nabycia nie może być większa niż 10 PLN. Upoważnienie zarządu do nabywania akcji własnych spółki obowiązywałoby do 30 czerwca 2014 r. Sektor bankowy Aior i DnB Nord nie na sprzedaż Szefowa rady nadzorczej Aior Banku poinformowała, że bank nie jest na sprzedaż, ani nie poszukuje partnera finansowego. Podobnie norweski właścicie banku DnB Nord Poska poinformował, że zamierza zachować swoje udziały w poskim banku. (G.Zawada) Pozostałe informacje ABM Soid Spółka reaizując postanowienia porozumienia z wierzycieami złożyła oświadczenie o dobrowonym poddaniu się egzekucji na rzecz PKO BP Bankowy OFE z tytułu wierzyteność wynikającej z obigacji wyemitowanych na podstawie Memorandum Ofertowego ABM SOLID z dnia 22 września 2010 roku, sporządzonego w związku z emisją przez ABM SOLID w drodze oferty pubicznej 200 obigacji na okaziciea serii A do maksymanej wysokości 11,25 mn złotych. 18 istopad

4 Apisens CP Energia Mostawar NG2 Opteam Zarządu GPW wydał uchwałę w sprawie dopuszczenia i wprowadzenia do obrotu giełdowego na GPW akcji zwykłych na okaziciea serii D i E spółki APLISENS w iości; a) akcji serii D, b) akcji serii E. Jednocześnie zarząd GPW postanowił wprowadzić z dniem 21 istopada 2011 roku ww. akcjew trybie zwykłym do obrotu giełdowego na rynku podstawowym, pod warunkiem dokonania przez KDPW w dniu 21 istopada 2011 roku rejestracji tych akcji i oznaczenia ich kodem "PLAPLSOOOO16". KNF wydał decyzję o zatwierdzeniu aneksu do prospektu emisyjnego spółki sporządzonego w związku z ofertą pubiczną akcji serii K oraz zamiarem ubiegania się o dopuszczenie do obrotu na rynku reguowanym praw poboru akcji serii K, akcji serii J, nie więcej niż akcji serii K, nie więcej niż praw do akcji serii K. PGE Eektrownia Opoe zawiadomiła emitenta o wyborze, jako najkorzystniej, oferty złożonej przez Konsorcjum firm: RAFAKO, Poimex-Mostosta i MOSTOSTAL WARSZAWA w postępowaniu prowadzonym w trybie negocjacji z ogłoszeniem o udzieenie zamówienia pubicznego pn. "Budowa boków energetycznych nr 5 i 6 w PGE Eektrowni Opoe". Cena oferty wynosi ok. 11,56 mn PLN brutto. Spółka podpisała aneks do umowy z dnia r. zawartej z Poską Agencją Rozwoju Przedsiębiorczości o dofinansowanie w ramach działania 4.4. Nowe Inwestycje o wysokim potencjae innowacyjnym osi priorytetowej 4 Inwestycje w innowacyjne przedsięwzięcia Programu Operacyjnego Innowacyjna Gospodarka, W umowie wprowadzono następującą zmianę: całkowity koszt reaizacji projektu wynosi ok. 131,66 mn PLN (poprzednia wartość to ok. 130,99 mn PLN). Spółka podaje informację o złożeniu zamówienia do firmy Catech, którego przedmiotem jest zakup przez spółkę sprzętu informatycznego oraz icencji na oprogramowanie. Wartość zamówienia wynosi netto ok. 6,57 mn PLN. Zamówienie ma zostać wykonane do 30 dni od daty jego przyjęcia. Łączna wartość obrotów z firmą HS Wrocław na dzień przekazania niniejszego raportu wynosi netto ok. 2,11 mn PLN. PKNOren Emitent dokonał emisji krótkoterminowych obigacji na rzecz spółki zaeżnej Anwi w serii ORLEN o łącznej wartości emisji 20 mn PLN, na którą składa się 200 obigacji o wartości nominanej 0,1 mn PLN każda obigacja. PKN ORLEN posiada 94,5% akcji w KZ Anwi. Poimex-Mostosta PGE Eektrownia Opoe zawiadomiła emitenta o wyborze, jako najkorzystniej, oferty złożonej przez Konsorcjum firm: RAFAKO, Poimex-Mostosta i MOSTOSTAL WARSZAWA w postępowaniu prowadzonym w trybie negocjacji z ogłoszeniem o udzieenie zamówienia pubicznego pn. "Budowa boków energetycznych nr 5 i 6 w PGE Eektrowni Opoe". Cena oferty wynosi ok. 11,56 mn PLN brutto. Rafako Robyg Spółka jako ider konsorcjum, otrzymała zawiadomienie od PGE Eektrownia Opoe o wyborze, jako najkorzystniej, oferty złożonej przez konsorcjum firm: RAFAKO, Poimex-Mostosta i MOSTOSTAL WARSZAWA w postępowaniu prowadzonym w trybie negocjacji z ogłoszeniem o udzieenie zamówienia pubicznego pn. "Budowa boków energetycznych nr 5 i 6 w PGE Eektrowni Opoe". Cena oferty wynosi ok. 11,56 mn PLN brutto. W związku z zawarciem umowy kredytowej przez ROBYG Wianów II został złożony do sądu wniosek o ustanowienie następujących zabezpieczeń: a) wniosek ROBYG Wianów II o wpis hipoteki łącznej na nieruchomościach ROBYG Wianów II do maksymanej kwoty zabezpieczenia 46 mn PLN na rzecz Banku Miennium ceu zabezpieczenia spłaty kredytu odnawianego udzieonego przez ten bank ROBYG Wianów II w kwocie 23 mn PLN na podstawie umowy kredytowej z dnia 14 istopada 2011 roku. Zarząd spółki informuje także, że na skutek podpisania kredytu, który zostanie przeniesiony na rzecz ROBYG Osiede Zdrowa 2 w ramach reorganizacji, wysokość dotychczasowego kredytu udzieonego ROBYG Wianów II na podstawie umowy kredytu z dnia 1 sierpnia 2007 roku uegła zmniejszeniu z kwoty 40 mn PLN do 15 mn PLN. Pozostałe informacje - Wane Zgromadzenia Akcjonariuszy AB Spółka zwołuje na dzień 14 grudnia 2011 r. ZWZA, które odbędzie się w Hoteu HP Park Paza przy u. Drobnera 11/13 we Wrocławiu o godzinie istopad

5 Pozostałe informacje - zmiany w akcjonariacie Apisens Echo FON Ecoogy IZNS Iława Midas Pragma Faktoring Członek RN emitenta w okresie od 6 czerwca do 14 istopada 2011 roku dokonał sprzedaży akcji emitenta po średniej cenie 8,05 PLN za jedną akcję. ING PTE zawiadamia, iż w wyniku nabycia akcji emitenta w dniu 14 istopada 2011 roku, ING OFE zwiększył stan posiadania akcji o co najmniej 2%. Obecnie na rachunku papierów wartościowych funduszu znajduje się akcji spółki, co stanowi 12,97% KZ spółki. Akcje te uprawniają do głosów na WZ spółki, co stanowi 12,97% ogónej iczby głosów. Damian Patrowicz - podmiot dominujący wobec spółki DAMF Invest zawiadomił emitenta o pośrednim nabyciu akcji emitenta. Nabycie akcji nastąpiło na skutek zawarcia przez spółkę zaeżną od spółki DAMF Invest spółkę Uropy.p umowy cywinoprawnej na mocy której spółka Uropy.p objęła w posiadanie akcji emitenta. Aktuanie Damian Patrowicz posiada pośrednio przez podmioty zaeżne od spółki DAMF Invest, posiada łącznie akcji emitenta, która to iość stanowi łącznie 68,95% udziału w KZ emitenta i uprawnia pośrednio do oddania głosów, stanowiących 58,51% udziału w ogónej iczbie głosów na WZ emitenta, z tego powodu, iż jak wspomniano powyżej łącznie akcje znajdujące się w posiadaniu emitenta oraz OMENIX nie dają prawa głosu. Spółka DAMF Invest zawiadomiła emitenta o nabyciu akcji emitenta, które nastąpiło na skutek zawarcia przez spółkę zaeżną od spółki DAMF Invest spółkę Uropy.p umowy cywinoprawnej na mocy której spółka Uropy.p objęła w posiadanie akcji emitenta, która to iość stanowi 3,00% udziału w KZ spółki i uprawnia do oddania głosów, stanowiących 3,00% udziału w ogónej iczbie głosów na WZ spółki. Aktuanie spółka DAMF Invest posiada pośrednio przez swoje podmioty zaeżne, łącznie akcji emitenta, która to iość stanowi łącznie 68,95% udziału w KZ emitenta i uprawnia pośrednio do oddania głosów, stanowiących 58,51% udziału w ogónej iczbie głosów na WZ emitenta, z tego powodu, iż jak wspomniano powyżej łącznie akcje znajdujące w się w posiadaniu emitenta oraz OMENIX nie daje prawa głosu. Mariusz Patrowicz - podmiot dominujący wobec spółki DAMF Invest zawiadomił emitenta o pośrednim nabyciu akcji emitenta. Nabycie akcji nastąpiło na skutek zawarcia przez spółkę zaeżną od spółki DAMF Invest spółkę Uropy.p umowy cywinoprawnej na mocy, której spółka Uropy.p objęła w posiadanie akcji emitenta. Aktuanie Mariusz Patrowicz posiada pośrednio przez podmioty zaeżne od spółki DAMF Invest, łącznie akcji emitenta, która to iość stanowi łącznie 68,95% udziału w KZ emitenta i uprawnia pośrednio do oddania głosów, stanowiących 58,51% udziału w ogónej iczbie głosów na WZ emitenta, z tego powodu, iż jak wspomniano powyżej łącznie akcje znajdujące się w posiadaniu emitenta oraz OMENIX nie dają prawa głosu. Zarząd IZNS Iława w dniu 16 istopada 2011 roku zbył na rzecz PTI za łączną kwotę ok. 15,56 mn PLN wszystkie aktywa niepubiczne oraz akcje następujących spółek pubicznych: a) akcji na okaziciea, oznaczonych kodem PLZSTAL00012 spółki Zasta, b) akcji na okaziciea, oznaczonych kodem PLCSYSA00016 spółki CSY, c) akcji na okaziciea, oznaczonych kodem PLRSYSA00014 spółki RSY, d) akcji zwykłych na okaziciea serii A oraz akcji imiennych serii B spółki Tabeo. Jednocześnie emitent informuje, iż PTE posiada akcji IZNS Iława stanowiących 19,61% KZ i uprawniających do 19,61% głosów na WZ spółki. Zarząd NFI Midas otrzymał od przewodniczącego RN funduszu - Zygmunta Soorza-Żaka (wzywający) zawiadomienie o nabyciu przez spółkę zaeżną od wzywającego Litenite Limited (podmiot nabywający), akcji funduszu po średniej cenie 1,57 PLN. Nabycie akcji nastąpiło w dniu 4 października 2011 roku. Po dokonaniu powyższej transakcji zzywający osiągnął pośrednio akcji funduszu uprawniających do głosów na WZ funduszu, stanowiących 65,9992% udziału w KZ funduszu i głosów w ogónej iczbie głosów na WZ funduszu. Sądu wydał postanowienie o zarejestrowaniu obniżenia KZ emitenta. Po rejestracji zmiany KZ emitenta wynosi ok. 2,57 mn PLN. Liczba akcji serii A wynosi obniżenie o , iczba akcji serii B wynosi bez zmian, iczba akcji serii C wynosi obniżenie o w stosunku do stanu poprzedniego. Po rejestracji zmiany ogóna iczba głosów wynikająca ze wszystkich wyemitowanych akcji wynosi Z chwią rejestracji obniżenia KZ nastąpiło też umorzenie akcji, w tym akcji serii A oraz akcji serii C, na które przypadało głosów. 18 istopad

6 Pronox Technoogy PTI Spółka GKS GieKSa Katowice w której prezes zarządu emitenta pełni funkcję przewodniczącego RN w ramach trzech transakcji giełdowych zbyła łącznie sztuk akcji Pronox Technoogy w upadłości układowej po średniej cenie 0,21 PLN za 1 akcję. Po zawarciu transakcji GKS GieKSa Katowice posiada sztuk akcji Pronox Technoogy w upadłości układowej, stanowiących 2,27% KZ spółki i dających głosów na WZ spółki, stanowiących 2,24% głosów na WZ spółki. Zarząd PTE w dniu 16 istopada 2011 roku nabył od IZNS Iława S.A. za łączną kwotę ok. 15,56 mn PLN wszystkie aktywa niepubiczne oraz akcje następujących spółek pubicznych: a) akcji na okaziciea, oznaczonych kodem PLZSTAL00012, spółki Zasta, b) akcji na okaziciea, oznaczonych kodem PLCSYSA00016, spółki CSY, c) akcji na okaziciea, oznaczonych kodem PLRSYSA00014, spółki RSY, d) akcji zwykłych na okaziciea serii A oraz akcji imiennych serii B spółki Tabeo. Aktuanie emitent posiada akcji IZNS Iława stanowiących 19,61% KZ i głosów na WZ spółki. Pozostałe informacje - skup akcji własnych Graa Ferrum Marvipo Emitent, za pośrednictwem biura makerskiego dokonał w dniu 16 istopada 2011 roku transakcji nabycia akcji własnych po średniej jednostkowej cenie nabycia 6,24 PLN. Uwzgędniając powyższe akcje, łącznie emitent posiada akcji własnych co daje głosów na WZ emitenta, co stanowi 0,101% w ogónej iczbie głosów na WZ emitenta. Emitent, za pośrednictwem biura makerskiego dokonał w dniu 17 istopada 2011 roku transakcji nabycia akcji własnych po średniej jednostkowej cenie nabycia akcji 6,43 PLN. Uwzgędniając powyższe akcje, łącznie emitent posiada akcji własnych co daje głosów na wanym zgromadzeniu emitenta, co stanowi 0,222% w ogónej iczbie głosów na WZ emitenta. Spółka dokonała nabycia akcji własnych po średniej jednostkowej cenie nabycia 8,27 PLN. Łączna iczba nabytych przez emitenta akcji własnych wynosi na dzień pubikacji raportu sztuk, z których wynika głosów, stanowiących odpowiednio 1,9545% KZ i ogónej iczby głosów w spółce. Spółka dokonała nabycia akcji własnych po średniej jednostkowej cenie nabycia 9,00 PLN. Łączna iczba posiadanych przez emitenta akcji własnych wynosi co stanowi 2,5193% KZ emitenta. Kaendarium Data Spółka Wydarzenie 18 istopada ING BSK Spit akcji 1:10 22 istopada TAURON NWZA 22 istopada TRAVELPLANET.PL NWZA 28 istopada ZA PUŁAWY NWZA 18 istopad

7 Bank Rekomendacja Data rekomendacji Cena doceowa P/E skorygowane P/BV P 2012P P 2012P Banki BRE* zawieszona ,1 10,6 10,9 1,9 1,4 1,3 Handowy* zawieszona ,2 12,2 11,1 1,9 1,3 1,3 ING BSK* zawieszona ,4 11,2 10,8 2,1 1,6 1,4 Kredyt Bank* zawieszona ,5 9,1 9,8 1,4 1,0 1,0 Miennium* zawieszona ,3 10,1 10,4 1,5 1,0 1,0 Pekao* zawieszona ,6 12,5 11,7 2,3 1,7 1,6 Spółka Rekomendacja Data rekomendacji Cena doceowa P/E skorygowane EV/ EBITDA P 2012P P 2012P Sektor wydobywczy Bogdanka Kupuj ,00 16,0 19,2 12,7 8,5 8,7 5,8 JSW Kupuj ,00 6,6 3,8 4,1 2,3 1,7 1,8 KGHM Kupuj ,00 7,3 4,7 5,2 4,9 3,2 3,5 NWR Trzymaj ,00 40,0 22,0 25,5 13,5 10,9 11,9 Sektor energetyczny Enea Kupuj ,40 12,8 10,5 9,7 3,9 3,6 3,3 PGE Kupuj ,20 12,2 8,7 7,8 5,4 4,6 4,2 Tauron Kupuj ,90 11,0 7,1 7,5 3,4 3,0 2,6 Paiwa i Chemia Ciech Kupuj ,36 20,1 30,7 8,7 3,9 5,1 4,7 Lotos Sprzedaj ,25 5,8 5,0 4,4 8,4 7,0 6,0 PGNiG Kupuj ,09 13,3 12,5 7,0 5,5 6,3 4,0 PKN Oren Neutranie ,11 6,9 9,8 8,1 4,2 5,0 4,6 Puławy** Kupuj ,58 48,3 5,9 7,9 19,9 3,8 4,3 Synthos zawieszona Hande hurtowy i detaiczny AmRest Kupuj ,40 34,0 18,9 13,1 7,9 5,2 4,2 LPP Kupuj ,00 26,5 16,1 13,4 12,5 9,5 8,4 NFI Empik Neutranie ,80 11,6 10,1 7,2 6,2 5,5 4,4 NG2 Neutranie ,90 14,3 12,6 11,0 11,1 8,6 7,6 Pozostałe Mispo Kupuj ,10 7,5 6,4 4,1 5,9 5,4 4,2 Netmedia Kupuj ,95 7,7 5,8 4,9 9,9 6,9 6,2 Oponeo.p Kupuj ,29 16,6 11,3 9,1 10,0 7,7 6,3 Travepanet.p Kupuj , ,2-13,0 7,5 * wskaźniki iczone da konsensu rynkowego ** wskaźnik da roku 2009 zawiera wskaźnik da roku obrotowego 2009/2010, da pozostałych at anaogicznie Materiały periodyczne w Dzienniku: Poniedziałek: wykresy cen metai Wtorek: wykresy da sektora paiw i chemii 18 istopad