Wiodący operator alternatywny w Polsce

Wielkość: px
Rozpocząć pokaz od strony:

Download "Wiodący operator alternatywny w Polsce"

Transkrypt

1 Wiodący operator alternatywny w Polsce Maj 29

2 Spis treści Podsumowanie 3 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku 14 Strategia ukierunkowana na rozwój usług szerokopasmowych 26 Segmenty klientów biznesowych generują środki pienięŝne 37 Silna baza aktywów i pełne finansowanie strategii 4 Wyniki finansowe i prognoza 43 ZastrzeŜenie Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te nie stanowią gwarancji przyszłych wyników oraz wiąŝą się z ryzykiem i brakiem pewności realizacji tych prognoz. Z uwagi na wystąpienie szeregu czynników faktyczne wyniki osiągnięte przez Netię mogą róŝnić się w istotnym zakresie od wyników przedstawionych w informacjach prognostycznych. Szczegółowy opis czynników ryzyka związanych z inwestowaniem w papiery wartościowe Netii znajduje się w najnowszym raporcie okresowym Netii. Netia niniejszym oświadcza, Ŝe nie jest zobowiązana do aktualizacji lub korygowania publikowanych prognoz. 2

3 Podsumowanie Propozycja inwestycyjna Netii Największy operator alternatywny w Polsce Największy operator alternatywny w Polsce, odnotowany w I kw. 29 r. wzrost przychodów o 64% r-d-r 1 Wzrost poprzez pozyskiwanie klientów w sposób organiczny oraz akwizycje nowych spółek Transakcja nabycia Tele2 Polska zamknięta w dn. 15 września 28 r. Cena nabycia: 2,8 x EBITDA prognozowana na 28 r. w wysokości 4 mln PLN Projekty integracyjne w toku: podtrzymana prognoza rocznych efektów synergii powyŝej 3 mln PLN Nabycie 22 sieci operatorów ethernetowych zlokalizowanych na terenie całego kraju w okresie r. Strategia ukierunkowana na rozwój usług szerokopasmowych Strategia ukierunkowana na rozwój usług szerokopasmowych i pozyskanie 1 mln klientów do końca 212 r. Wzrost bazy klientów usług szerokopasmowych do 441 tys. w I kw. 29 r. z 6 tys. w IV kw. 26 r. Wzrost ogólnego udziału w rynku usług szerokopasmowych z 1,5% w IV kw. 26 r. do 7,9% w I kw. 29 r. 23% udział w rynku przyłączeń netto dla usług szerokopasmowych w okresie I kw. 27 r. - I kw. 29 r. 95% udział wśród operatorów alternatywnych w rynku usług szerokopasmowych opartych na dostępie regulowanym (BSA) Ponad 43% klientów usług szerokopasmowych obsługiwanych przez własną sieć Netii Wykorzystanie skali i zasięgu własnej sieci Ponad 1,1 mln klientów usług głowowych pozyskanych do końca I kw. 29 r. Około 4 tys. klientów usług głosowych obsługiwanych we własnej sieci Netii Ponad 7 tys. klientów usług głosowych obsługiwanych w ramach umów na dostęp hurtowy z TP (WLR) Potencjał dosprzedaŝy usług szerokopasmowych dotychczasowym klientom (koncentracja na sprzedaŝy dwóch usług w pakiecie (2Play) Około 5 tys. km sieci szkieletowej oraz 4,5 tys. km sieci miejskich zlokalizowanych na terenie całego kraju Netia liderem rynku w uwalnianiu węzłów LLU, z moŝliwością migracji klientów BSA/ WLR do profilu LLU na terenie całego kraju Przewagi konkurencyjne Przewaga konkurencyjna w postaci ogólnokrajowej sieci szkieletowej oraz znajomości rynku klientów indywidualnych Atrakcyjny potencjał wzrostu rynku i sprzyjające środowisko regulacyjne Operator alternatywny z największą bazą klientów biznesowych, generującą szeroki strumień środków pienięŝnych Silny bilans i pełne finansowanie dla realizacji strategii wzrostu spółki Doświadczony zespół zarządzający, plan motywacyjny skorelowany z budową wartości spółki dla akcjonariuszy 1 Przychody z działalności kontynuowanej 3

4 Podsumowanie Podstawowe dane finansowe i operacyjne Silna baza aktywów Wzrost przychodów i EBITDA mln PLN P Przychody ,121 1,52 Zmiana (rdr%) -5.2% -2.8% 33.8% 35.6% Skorygowana EBITDA MarŜa (%) 25.6% 2.4% 15.3% 19.1% EBITDA MarŜa (%) -8.% 2.4% 15.3% 17.4% Nakłady inwestycyjne (bez przejęć) Nakłady inwestycyjne na przejęcia nd Łączne nakłady inwestycyjne nd Przychody ze sprzedaŝy P4 i grupy aktywów IVT na na 46 nd Aktywa razem 2,155 2,71 2,282 na Zobowiązania na Kapitał własny 1,945 1,728 1,928 na Środki pienięŝne netto na Dostępne linie kredytowe na mln PLN % 25% 25 14,2% 14,6% 16,2% 15,6% 19,% 2% % ` 1% % % I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 Przychody Skorygow ana EBITDA MarŜa Skorygow anej EBITDA Klienci usług szerokopasmowych i głosowych 2 Wartość przedsiębiorstwa 1,173 Kapitalizacja rynkowa (na dzień 9 kwietnia 29) 1,365 Liczba akcji (mln szt.) ,2 1, Sieć szkieletowa (km) 5,2 5,2 5,2 5,2 Sieci lokalne (km) 4,68 4,452 4,452 Uwolnione węzły LLU na na Klienci usług szerokopasmowych (k) Klienci usług głosowych (własna sieć + WLR) (k) ,65 1,15 ' ,33 1, ,15 Źródło: Netia - I kw. 7 II kw. 7 III kw. 7 IV kw. 7 I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 Klienci usług szerokopasmow ych Klienci usług głosow ych (w łasna sieć + WLR) 1 Zysk EBITDA za 26 r. bez odpisów aktualizujących wartość aktywów trwałych oraz umorzenia zobowiązań koncesyjnych El-Netu. Zysk EBITDA za 29 r. bez jednorazowych kosztów restrukturyzacji w ramach programu redukcji kosztów (projekt Profit). 2 Klienci we własnej sieci + WLR (usługi świadczone od IV kw. 27 r.) 3 Bez nabytych aktywów (spółki ethernetowe) 4

5 Podsumowanie Główne segmenty klientów Klienci indywidualni SOHO/SME % 13.9% 2% % 35% 16 15% 1% % 22.4% 24.% 3% 25% mln PLN % % -1.9% I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 5% % -5% -1% -15% mln PLN % I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 2% 15% 1% 5% % Przychody MarŜa EBITDA % Przychody MarŜa EBITDA % Klienci biznesowi Carrier 2 mln PLN % 49.1% 5.2% 43.8% 49.2% 6% 5% 4% 3% 2% mln PLN % 31.5% 35.3% 39.9% 44.8% 5% 4% 3% 2% % % I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 % I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 % Przychody MarŜa EBITDA % Przychody MarŜa EBITDA % 1 SOHO = klienci rezydencjalni, SME = małe i średnie przedsiębiorstwa 2 usługi dla innych operatorów Źródło: Wewnętrzne raporty zarządcze Netii Nota: Kwartalny zysk EBITDA i przychody dla prezentowanych segmentów nie sumują się do łącznego zysku EBITDA i przychodów prezentowanych w kwartalnych sprawozdaniach finansowych (szczegółowe informacje w notach do sprawozdania finansowego) 5

6 Podsumowanie Wiodący alternatywny dostawca usług szerokopasmowych Klienci usług głosowych wg technologii, na dzień 31 grudnia 28 r. Udział operatorów alternatywnych w rynku usług BSA, na dzień 31 marca 29 r. Porty szeokopasmowe (') % % ` Cel 29 sieć miedziana, TVK i LLU sieć Ethernet Wimax Internet BSA 1% 95% 8% 6% 4% 2% 4% 1% % Łącznie Dialog Inni Porty szerokopasmowe, na dzień 31 marca 29 r. 441 tys. klientów szerokopasmowych obsługiwanych na dzień 31 marca 29 r. Wzrost ogólnego udziału w rynku usług szerokopasmowych z 2,4% w I kw. 27 r. do 7,9% w I kw. 29 r. Udział w rynku przyłączeń netto dla usług szerokopasmowych wyniósł 23% pomiędzy I kw. 27 r. a I kw. 29 r. 43% klientów szerokopasmowych obsługiwanych bezpośrednio we własnych sieciach dostępowych Netii Do końca 29 r. Netia zamierza pozyskać w ramach wzrostu organicznego łącznie ponad 525 tys. klientów szerokopasmowych (własna sieć + BSA + LLU), nie uwzględniając dalszych potencjalnych przejęć spółek ethernetowych Źródło: Netia, informacje publicznie dostępne Grupa TP Netia Dialog 6

7 Podsumowanie Wiodący alternatywny dostawca usług głosowych Klienci usług głosowych wg technologii, na dzień 31 grudnia 28 r. Udział w rynku WLR 1 na dzień 31 marca 29 r ,65 + 8% 1% 1 8% Linie głosowe (') % % 4% 2% % 69% 18% 13% Łącznie Dialog Pozostali Cel 29 Bezpośrednie usługi głosow e LLU & VoIP WiMAX głos WLR Łączna liczba klientów usług głosowych, na dzień 31 marca 29 r. Ponad 1.15 tys. klientów głosowych obsługiwanych na dzień 31 marca 29 r. Ponad 5 tys. klientów pozyskanych w ramach nabycia Tele2 Polska 15 36% klientów głosowych obsługiwanych bezpośrednio poprzez sieci dostępowe Netii 69% udział w rynku WLR wśród operatorów alternatywnych Do końca 29 r. Netia zamierza pozyskać w ramach wzrostu organicznego łącznie ponad 1.15 tys. klientów szerokopasmowych (własna sieć + BSA + LLU) (') Grupa TP Netia Dialog Inni 1,6% udział w rynku usług głosowych Źródło: Netia, informacje publicznie dostępne 1 Hurtowy dostęp do abonamentu 7

8 Podsumowanie Zasięg sieci Netii Około 5. km światłowodowej sieci szkieletowej Około 4.5 km światłowodowych sieci miejskich Około 3.2 km kanalizacji teletechnicznej Standardowa przepustowość 72j Miejska infrastruktura światłowodowa w 44 największych miastach Polski Ponad 4 lokalizacji C/DWDM w największych miastach Sieć SDH zbudowana w oparciu o systemy Alcatel (15+ węzłów SDH STM -16 i STM -64) Dwie niezaleŝne sieci obsługujące cały ruch pakietowy Carrier Ethernet i Metro Ethernet dla usług L2 3 węzłów ethernetowych z szybkością transferu 1Gb 15 węzłów ethernetowych z szybkością transferu 1Gb 55+ węzłów ADSL z szybkością transferu 1Gb Sieć IP dla usług L3 15 węzłów IP z szybkością transferu 1Gb 4 punkty styku z międzynarodowymi operatorami sieci IP 5 centrów kolokacyjnych (klasy Tier III) Międzynarodowy punkt styku w Cieszynie (połączenie do Pragi i Frankfurtu) Spójny system zarządzania z moŝliwością zautomatyzowanego kreowania usług (end-to-end) Szczecin Stargard Sczeciński Own FO LL FO Koszalin Piła Wrocław Słupsk Poznań Bydgoszcz Brzeg Kalisz Sieradz Opole Konin Kępno Gdynia Gdańsk Starogard Gdański Toruń Rybnik Cieszyn Tczew Grudziądz Włocławek Płock Tychy Łódź Tarnowskie Góry Katowice Bielsko-Biała Kraków Modlin Warszawa Radom Puławy Lublin Starachowice Ostrowiec Kielce Świętokrzyski Źródło: Netia 8

9 Podsumowanie Sprzyjające zmiany regulacyjne Sytuacja rynkowa przed wprowadzeniem dostępu regulowanego w 26 r. Operatorzy alternatywni konkurują z operatorem zasiedziałym (TP) poprzez własne sieci miejskie, rynek dostępny dla tych operatorów ogranicza się do ich własnych sieci (dla Netii do 398 tys. linii), brak moŝliwości konkurencji o zasięgu ogólnokrajowym Sytuacja rynkowa po wprowadzeniu dostępu regulowanego WLR/ BSA w 27 r. Regulowany dostęp z wykorzystaniem sieci TP umoŝliwia operatorom alternatywnym odsprzedaŝ usług głosowych i szerokopasmowych w oparciu o umowy z TP o dostępie hurtowym (WLR/ BSA) Zmiany regulacyjne pozwalają Netii dotrzeć z ofertą do ponad 1 mln gospodarstw domowych i klientów biznesowych przyłączonych do sieci lokalnych TP Sieć szkieletowa o ogólnokrajowym zasięgu, funkcje wspierające, marka oraz procesy biznesowe są obecnie wykorzystywane na całym rynku telekomunikacyjnym Sytuacja rynkowa po wprowadzeniu dostępu regulowanego LLU w 27 r. Regulacje prawne w zakresie LLU obowiązują w Polsce od 23 r., jednakŝe efektywny proces uwalniania węzłów LLU rozpoczął się w 27 r., stawki za dostęp LLU zostały znacząco obniŝone od 29 r., dzięki czemu klienci LLU stali się bardziej atrakcyjni dla operatorów alternatywnych Sieć TP obejmuje ~5 tys. węzłów ze średnio ~2 tys. linii na węzeł (w sumie ~1 mln linii) Netia jest jedynym prawdziwie skutecznym operatorem w Polsce na dzień 31 marca 29 r. uwolniono 137 węzłów, planowane jest uwolnienie 5+ węzłów do końca 212 r. (średnio ~1 tys. linii na węzeł) zapewniających dostęp łącznie do około 5% linii TP Dostęp w 26 r. przed zmianami regulacyjnymi Dostęp w 28 r. po zmianach regulacyjnych Gosp. dom. (14.2 mln) SOHO/SME (1.2 mln) Corpo (3 tys.) TP 1.1 mln Netia 398 tys. Pozostali 1. mln Gosp. dom. (14.2 mln) SOHO/SME (1.2 mln) Corpo (3 tys.) TP mln Netia 711 tys.wlr, 248 tys. BSA, 3.8 tys. LLU Pozostali 315 tys. WLR, 13 tys. BSA Netia 394 tys tys. Ethernet Pozostali 1.3 mln Rynek dostępny dla Netii obecnie: 8,7 mln linii TP 394 tys. linii we własnej sieci Netii (55 tys. linii zainstalowanej pojemności) Ogólnokrajowa licencja WiMax Zakupy sieci osiedlowych Ethernet (obecnie 34 tys. gosp. dom. w zasięgu) 1 Linie TP na rynku detalicznym (bez dostępu hurtowego dla operatorów alternatywnych) Źródło: Netia, TP, UKE, komunikaty prasowe 9

10 Podsumowanie Akcjonariat i wartość akcji Netii Struktura akcjonariatu Kurs akcji od momentu wdroŝenia strategii wzrostu poprzez rozwoj bazy klientów szerokopasmowych (kwiecień 27 r.) Third Avenue Management 24,1% 14% 12% Obrót publiczny GPW 47,6% SISU Capital 1,% ING OFE 9,5% Pioneer Pekao 8,8% 1% 8% 6% 4% 2% Na dzień 31 marca 29 r. Ackjonariusz Liczba akcji % Kapitału % Głosów na WZA Third Avenue Management 93,72, % 24.1% SISU Capital 39,43,6 1.% 1.% ING OFE 36,95, % 9.5% Pioneer Pekao 34,364, % 8.8% Obrót publiczny GPW 185,197, % 47.6% Łącznie 389,277,294 1.% 1.% Źródło: Netia % kw i 7 lip 7 paź 7 sty 8 kw i 8 lip 8 paź 8 sty 9 kw i 9 Netia mw IG PLN mln EUR mln Wartość firmy (na dzień ) 1, Kapitalizacja rynkowa (na dzień ) 1, ZadłuŜenie (na dzień ) Środki pienięŝne netto (na dzień ) Akcje w obrocie (mln) Cena akcji (na dzień ) Średni dzienny wolumen (akcji) (3M narastająco) 924, ,238 Kurs PLN EUR z dnia śródło: Netia W dniu 6 marca 29 r. Novator Telecom Poland II S.a.r.l. zbył pakiet 3.33% udziałów Netii ponad 2 polskim funduszom inwestycyjnym i emerytalnym 1

11 Podsumowanie Zespół zarządzający Mirosław Godlewski, Prezes Zarządu, lat 42, dołączył do Netii w 27 r. Przed podjęciem współpracy z Netią pełnił funkcję Prezesa Zarządu w Opoczno SA (w 26 r.) i w Dec Sp. z o.o., spółce zaleŝnej GATX (w latach 23-25). Jeszcze wcześniej pracował w Pepsi-Cola General Bottlers Poland Sp. z o.o. na stanowisku Dyrektora Generalnego (w latach 2-23) i Dyrektora SprzedaŜy (w latach ). W latach pracował w PepsiCo Trading Sp. z o.o. na róŝnych stanowiskach menedŝerskich oraz w Polskim Biurze Badań Marketingowych Sp. z o.o. jako Retail Audit Manager. Pan Mirosław Godlewski ukończył Politechnikę Warszawską uzyskując dyplom magistra inŝyniera w zarządzaniu przemysłem. Posiada takŝe tytuł MBA uzyskany w Ashridge Management College, Wielka Brytania. Aktywny członek Young Presidents Organisation. W dniu 25 marca 29 r. został powołany na Członka Zarządu Stowarzyszenia Emitentów Giełdowych na następną kadencję. Jon Eastick, Główny Dyrektor Finansowy, lat 42, dołączył do Netii w kwietniu 26 r. Wcześniej pełnił przez okres 5 lat funkcję członka zarządu i dyrektora finansowego w spółce PTC Sp. z o.o. Jeszcze wcześniej pracował w Lucent Technologies Poland SA na stanowisku członka zarządu i dyrektora finansowego (w latach ); w PTK Centertel Sp. z o.o. na stanowisku dyrektora ds. planowania strategicznego i finansowego ( w latach ); w firmie audytorskiej Arthur Andersen, pracując w londyńskim, a następnie warszawskim biurze tej firmy (w latach ). Jon Eastick ukończył studia w LSE (London School of Economics) i jest biegłym rewidentem certyfikowanym w Wielkiej Brytanii. Piotr Nesterowicz, Dyrektor ds. Rozwoju Biznesu i Technologii, 38 lat, został powołany na stanowisko członka zarządu Netii z dniem 15 września 28 r. Od 24 r. pełnił funkcję dyrektora generalnego Tele2 Polska Sp. z o.o. W latach pracował w firmie McKinsey & Company kolejno na stanowiskach konsultanta, managera projektu i młodszego partnera. W tym czasie pracował przede wszystkim na rzecz krajowych i zagranicznych przedsiębiorstw z sektora telekomunikacyjnego, energetycznego i bankowego. Karierę zawodową rozpoczął w 1994 r. w firmie Procter & Gamble. Pan Piotr Nesterowicz ukończył studia i obronił pracę doktorską na wydziale Zarządzania i Organizacji Akademii Ekonomicznej we Wrocławiu. Tom Ruhan, Główny Dyrektor ds. Prawnych i Akwizycji, lat 45, został powołany na stanowisko członka zarządu Netii S.A. w kwietniu 26 r. Od marca 26 r. pełnił funkcję Głównego Dyrektora ds. Prawnych Netii. Wcześniej, w latach , pracował w kancelarii Wardryński i Wspólnicy na róŝnych stanowiskach, doradzając w licznych procesach prywatyzacyjnych, między innymi Telekomunikacji Polskiej S.A., jak równieŝ w restrukturyzacji finansowej Netii S.A., a w okresie bezpośrednio poprzedzającym zatrudnienie w Netii, pełniąc funkcję doradcy (Of counsel). Ukończył Wydział Prawa Uniwersytetu w Warwick w Wielkiej Brytanii. Z dniem 1 stycznia 29 r. został powołany w skład zarządu Europejskiego Stowarzyszenia na rzecz Konkurencji w Telekomunikacji (ECTA). Pełni takŝe funkcję wiceprzewodniczącego SOT (Sekcji Operatorów Telekomunikacyjnych) w Krajowej Izbie Gospodarczej Elektroniki i Telekomunikacji (KIGEiT). 11

12 Podsumowanie Plan motywacyjny Netii dla zarządu i kluczowych pracowników Cena realizacji: PLN PLN 5.5 PLN 7. PLN 8.25 Pozostałe Uczestnicy: Razem Członkowie zarządu 8,333,5 11,2, 8,4, 8,4, 271,814 36,65,314 Pracownicy 2 i byli członkowie zarządu 4,335,25 5,324, 4,121, 3, 432,59 14,512,39 Razem 12,668,75 16,524, 12,521, 8,7, 73,873 51,117,623 Termin realizacji opcji: do 2 grudnia 212 r. Maksymalna liczba akcji wyemitowanych w ramach Planu: 18,373,785 z czego liczba akcji wyemitowanych dotychczas: 5,54,52 W przypadku, kiedy opcje są wykonywane po cenie rynkowej przewyŝszającej cenę realizacji, uczestnik otrzymuje akcje w ilości wynikającej z róŝnicy między tymi wartościami. 1 Cena realizacji jest uzaleŝniona od kursu akcji na dzień objęcia uczestnika planem motywacyjnym, jednakŝe nie nie moŝe być niŝsza niŝ 3,5 PLN 2 Zarząd jest upowaŝniony do przyznania kadrze zarządzającej wyŝszego szczebla do,6 mln opcji po cenie realizacji 3,5 PLN oraz 3,2 mln opcji po wyŝszych cenach realizacji Źródło: Netia 12

13 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku

14 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Netia na rynku stacjonarnym Na dzień 31 grudnia 28 r. udział Netii w całkowitej wartości rynku stacjonarnego wynosił 8% Całkowita wartość rynku: 14,8 mld PLN 5,2 4,5 2,5,5 2,2 Udział przychodów w % Pozostali 1 Netia i Tele2 pro-forma 1 Stacjonarne usługi głosowe (klienci indywidualni) Źródło: PMR (październik 28 r.), Audytel, TP, Netia 1 Pro-forma tj. zakładając, Ŝe Netia & Tele2 byłyby jedną spółką przez cały 28 r. 2 Łącznie z transmisją danych i dzierŝawą linii Stacjonarne usługi głosowe (klienci biznesowi) Usługi szerokopasmowe (klienci indywidualni) Transmisja danych i usługi hurtowe (klienci biznesowi) 2 Usługi szerokopasmowe (klienci biznesowi) 14

15 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku MoŜliwość dotarcia do 38 mln klientów Stacjonarne linie głosowe i penetracja Stacjonarne linie głosowe klienci indywidualni i biznesowi % 33% 31% 3% 28% 27% 26% 26% 25% 25% 35% 3% 25% % % 1% 5% P21P211P212P % P 21P 211P 212P Linie ogółem (w mln ) Gęstość telefoniczna Klienci indyw idualni Klienci biznesow i Klienci stacjonarnych usług szerokopasmowych i penetracja 1 Klienci stacjonarnych usług szerokopasmowych w podziale na technologie % 46.9%49.1%5.5% 39.4% % 34.8% % P 21P 211P 212P Klienci indyw idualni Penetracja gosp. dom. Klienci biznesow i 6% 55% 5% 45% 4% 35% 3% 25% 2% 1% 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% % Źródło: raport PMR, październik 28 r. 1 Łączna baza klientów indywidualnych i biznesowych 2 DzierŜawa linii, ETTH, dostęp radiowy, satelitarny, PLC, etc. 1% 2% 7% 33% 27% 24% 2% 14% 24% 42% 26 24% 26% 28% 3% 49% 5% 5% 5% 27 28P 29P xdsl TVK Inne 2 WiMAX 212P 15

16 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Niska penetracja szerokopasmowego internetu Dostęp szerokopasmowy do internetu (gosp. domowe) Szacowany wzrost dostępu szerokopasmowego do końca 21 r. (gosp. domowe) 1,2 37.3% 3.9% 34.5% 42.% 81.% 89.% 68.2% 82.% 65.8% 77.% 65.5% 85.% 71.6% 74.% 6.2% 83.% 81.8% 89.% 68.5% 72.% 58.9% 66.8% 56.4% 63.% 57.6% 64.% 5.9% 67.2% 48.5% 6.% 52.% 51.9% 59.9% 71.% 18.% 5.9% 4.% 5.3% 27.3% 12.% 8.1% 5.7% 7.7% 4.4% 14.7% 14.5% 1.% 7.9% 13.2% 12.6% 7.% 11.8% 8.% 16.3% 1.8% 6.% 1.6% 6.% 7.% 17.2% 2.% 7.7% 7.% 3.% 2.% 3.% 3.% 2.% 1% 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% % 4, 3, Potencjał do przyłączenia ok. 66 tys. nowych klientów usług szerokopasmowych rocznie w latach Dania Szwajcaria W. Brytania Szwecja Norwegia Finlandia Holandia Francja Belgia Hiszpania Niemcy Austria Włochy Grecja Polska Portugalia Europa 3,748 2, 2,68 3,363 1, ,57 1,319 1, Niemcy Francja Hiszpania W. Brytania Polska Włochy Grecja Holandia Szwajcaria Belgia Austria Norwegia Portugalia Szwecja Dania Finlandia Penetracja usł. szerokopasm. w III kw. 8 Przyrost penetracji usług szerokopasmowych (pp) do końca 21P Penetracja PC w III kw. 8 Przyrost penetracji PC (pp) do końca 21P Szacowana liczba gosp. domowych w Polsce: 14,2 mln w 28 14,3 mln w 21 Źródło: Merrill Lynch Broadband Matrix za wyjątkiem Polski, szacunki Netii Nota: Szacunki dot. krajów Europy Zachodniej oparte o dane po III kw. 28 r. za Merrill Lynch Broadband Matrix Q4 28 r.; dane dla Polski oszacowane przez Netię w oparciu o dane po III kw. 28 r. 1. Bez uwzględnienia sieci osiedlowych (ethernet) 2. Obliczony jako róŝnica liczby gosp. dom. z dostępem szerokopasmowym w 21 r. (szac.) i 28 r. (szac.) 16

17 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Rynek szerokopasmowy jest rozdrobniony UŜytkownicy usług szerokopasmowych 1,2 Szanse wzrostu dla Netii Łącznie (klientów) : ~ 5,4 mln Pozostali 7% Ethernet 18% TVK 27% Netia 8% Grupa TP 4% Penetracja gosp. domowych usługami szerokopasmowymi wynosi 39% Własna sieć miedziana/światłowodowa Netii Kontynuacja rozwoju ADSL wśród bazy klientów we własnej sieci (ok. 2 tys. linii mieszkaniowych i 17 tys. linii biznesowych) Dostęp do sieci TP otwarty decyzjami Regulatora Internet w oparciu o Bitstream Access DosprzedaŜ usług głosowych VoIP i hurtowy dostęp do abonamentu (WLR) Przejście do profilu LLU DosprzedaŜ usług IPTV i sprzedaŝ krzyŝowa usług komórkowych Sieci osiedlowe (Ethernet) Potencjał do małych przejęć zamykających (Bolt-on acquisitions) Sieci lokalne o wysokiej przepływności DosprzedaŜ usług głosowych i 2Play Proces integracji TV kablowa Oferta Netii 3Play konkurencyjna dla ofert typu multi-play 1 Stan na 31 grudnia 28 r. 2 Netia szacuje łączną liczbę klientów usług szerokopasmowych na dzień 31 marca 29 r. na 5,6 mln (wg danych TP liczba ta wynosi 5,7 mln) Źródło: Netia, PMR, informacje dostępne publicznie 17

18 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Regulowany dostęp kluczowy dla rozwoju Netia (Polska) Klienci usług szerokopasmowych Wzrost bazy usług szerokopasmowych europejskich operatorów alternatywnych Udział w rynku % 2% Forthnet 2.% Iliad 18.4% (' ) P3 21P 212P 15% 1% 5% % Kw Kw 2 Kw 4 Kw 6 Kw 8 Netia 7.6% Kw 1 Kw 12 Kw 14 Kw 16 Kw 18 Kw 2 Fastweb 12.1% Kw 22 Kw 24 Kw 26 Własna sieć LLU/BSA Sieci ethernetow e Iliad Fastw eb Netia Forthnet Forthnet (Grecja) Iliad (Francja) Fastweb (Włochy) nd. nd. nd. WdroŜenie LLU w IV kw. 26.2%.4%.6%.8% 1.2% 1.8% 2.3% 2.8% 4.1% 5.9% 7.7% 9.8% 12.8% 16.2% 19.5% 23.4% 26.3% Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 1% 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% % 3, 2,5 2, 1,5 1, 5 1.% 1.4% 1.7% 2.5% 3.2% WdroŜenie LLU w % 4.6% 6.9% 8.5% 9.6% 11.5% 15.3% 18.% 2.3% 22.6% 26.8% 3.2% 31.9% 34.4% 38.3% 42.4% 44.9% 47.2% 51.3% 55.3% 57.6% 6.9% 62.% Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 1% 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% % 1,6 1,4 1,2 1, % 1.1% 1.5% 2.% 2.4% 2.8% Ogłoszenie strategii LLU styczeń % 5.% 6.3% 8.% 8.9% 11.2% 13.7% 15.8% 17.5% 22.7% 25.3% 26.5% 27.8% 32.% 33.6% 35.5% 36.8% 39.4% 42.3% 44.3% 46.7% 48.% Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 Q1 Q2 Q3 Q4 1% 9% 8% 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% % 21 Rok 1 22 Rok 2 23 Rok 3 24 Rok 4 25 Rok 5 26 Rok 6 27 Rok 7 21 Rok 1 22 Rok 2 23 Rok 3 24 Rok 4 25 Rok 5 26 Rok 6 27 Rok 7 Rok Rok 2 23 Rok 3 24 Rok 4 25 Rok 5 26 Rok 6 27 Rok 7 Liczba klientów ( ) Dostęp do usług szerokopasmowych w gosp. dom. (%) Źródło: Merrill Lynch Research, Informa, sprawozdania finansowe spółek 1. Ogólnokrajowy udział w rynku. Sieć światłowodowa Fastweb obejmowała jedynie ok. 4 mln gospodarstw domowych do momentu rozpoczęcia ogólnokrajowego projektu LLU w styczniu 25 r. 2. Dane faktyczne do III kw. 27 r. włącznie; szacunki za IV kw. 27 r. wg Merrill Lynch grudzień 27 Broadband Matrix 3. Do końca 29 r. Netia zamierza pozyskać w ramach wzrostu organicznego łącznie ponad 525tys. klientów szerokopasmowych z wyłączeniem kolejnych potencjalnych przejęć spółek ethernetowych 18

19 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Środowisko regulacyjne w Europie Prędkość transmisji vs. penetracja usługami TVK i LLU Punktacja za działania Regulatora Średnia prędkość Prędkość szerokopasmowego Internetu a penetracja usługami TVK i LLU 8 16% 7 14% 6 12% 5 1% 4 8% 3 6% 2 4% 1 2% % Polska Słowenia Irlandia Finlandia Węgry Włochy Grecja Czechy Dania Hiszpania Niemcy Szwecja Portugalia Belgia W. Brytania Śr. waŝona prędk. transmisji Penetracja LLU i TVK Liniowy (Penetracja LLU i TVK) Pomiar efektywności środowiska regulacyjnego Korelacja między punktacją za działania regulatora i warunkami rynkowymi Punktacja za warunki rynkowe Penetracja usług TVK i LLU Wnioski na podst. raportu ECTA Regulatory Scorecard 28 Dostęp na konkurencyjnych warunkach poprzez LLU i TVK stymuluje ogólny wzrost rynku usług szerokopasmowych Korelacja z ogólną penetracją usługami szerokopasmowymi: LLU =.63 TVK =.4 Skuteczne działania regulacyjne podnoszą konkurencyjność rynków Konkurencyjne rynki promują inwestycje w infrastrukturę, dzięki czemu wzrasta średnia prędkość transmisji i penetracja usługami szerokopasmowymi na terenie całego kraju Atrakcyjne ceny dostępu poprzez profil LLU i WLR/ BSA są wykorzystane przez Regulatora do stymulacji konkurencji rynkowej Demonopolizacja rynku dostępowego jest kluczowa dla rozwoju usług szerokopasmowych Źródło: Raport ECTA Regulatory Scorecard 28 19

20 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Środowisko regulacyjne w Polsce Koszt odsprzedaŝy abonamentu (WLR) 2 PLN ( formuła cena detaliczna minus ) Ceny hurtowe dla bitstreamu (BSA) PLN ( formuła cena detaliczna minus ) Koszt pełnego dostępu LLU (opłaty miesięczne) 22 PLN Koszt współdzielonego dostępu LLU (opłaty miesięczne) 5,81 PLN Źródło: Netia W dn. 1 grudnia 28 r. UKE (regulator) ogłosił nową ofertę ramową o dostępie do lokalnej pętli abonenckiej, która obniŝa opłaty miesięczne za dostęp LLU z 36 PLN do 22 PLN (dla dostępu pełnego) oraz z 13 PLN do 5,81 PLN (dla dostępu współdzielonego) 2

21 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Skuteczny model usług hurtowych Netia PSTN (sieć telefoniczna) WLR Centrala TP DSLAM TP BSA Model biznesowy TP oferuje usługę głosową wraz z Internetem za ~ 11 PLN Netia pobiera od klienta za usługę głosową i Internet ~ 9 PLN Netia płaci do TP 49% ceny detalicznej TP za Internet i 47% opłaty miesięcznej za WLR RAZEM ~ PLN 49 PLN Sieć IP NETII - dostęp do internetu Netia nie inwestuje w sprzęt DSLAM Netia moŝe jedynie odsprzedawać usługi oferowane przez TP, np. przepływności Strategia dla usług hurtowych na sieci TP DosprzedaŜ usług klientom 1play (korzystającym z jednej usługi) MoŜliwość przeniesienia klientów BSA/WLR do generującego wyŝsze marŝe LLU od II kw. 29 r. (testy migracji zakończone pomyślnie ) Netia planuje zmigrować do końca 29 r. ponad 2 tys. klientów BSA i WLR na LLU Źródło: Netia 21

22 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Model LLU oferuje większe moŝliwości Centrala TP DSLAM TP DSLAM NETIA LLU Sieć IP Netii - Dostęp do Internetu - VoIP wysokiej jakości Model biznesowy Projekt LLU Netia pobiera od klienta 2 Play ~ 9 PLN Netia płaci TP 22 PLN miesięcznie za dzierŝawę linii RAZEM ~ 22 PLN Netia musi zainwestować we własny sprzęt DSLAM (~ 2tys. PLN / węzeł) NETIA kontroluje usługi oferowane po DSLAM - prędkość transmisji - usługi dodane, np. IPTV, VoD (wideo na Ŝyczenie) Cel uzyskania dostępu do 5 mln linii TP dzięki zainstalowaniu DSLAM w 5 węzłach w latach Atrakcyjny potencjał dostępu do pętli abonenckiej TP dostęp do ~1% infrastruktury TP dostęp do ~5% rynku telekomunikacyjnego 1 Cel uwolnienia 3 węzłów do końca 29 r. 137 węzłów TP uwolnionych na dzień 31 marca 29 r. 5 tys. klientów LLU pozyskanych na dzień 7 maja 29 r. Migracja klientów BSA/WLR do LLU planowana od II kw. 29 r. W grudniu 28 r. nastąpiła obniŝka miesięcznej opłaty dla TP za pełen dostęp LLU z poziomu 36 PLN do 22 PLN Koszt dostępu współdzielonego został obniŝony w grudniu 28 r. z 13 PLN do 5,81 PLN (gdy klient zatrzymuje usługę głosową TP) Jednorazowa opłata instalacyjna LLU została obniŝona ze 182 PLN (pełen dostęp do LLU) i 24 PLN (współdzielony dostęp) i wynosi obecnie 55,51 PLN Źródło: Netia 1 Celem Netii są węzły ze średnią liczbą linii +1 tys. na węzeł (średnia liczba linii na węzeł wynosi w Polsce ~2 tys.) 22

23 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Spółki ethernetowe Model biznesowy Switch ethernetowy Netii Ruter IP Netii Światłowód lub radio Osiedlowy switch ethernetowy Netii Światłowód lub miedź Budynkowy switch ethernetowy Netii Netia kontroluje wszystkie elementy sieci dostępowej = brak opłat dostępowych na rzecz innych operatorów Średni przychód z klienta internetowego wynosi ~ 43 PLN WdroŜenie usług w oparciu o VoIP umoŝliwi wzrost ARPU Synergie z nabytych sieci osiedlowych (skala, infrastruktura, organizacja) prowadzą do poprawy wyników po akwizycji Sieć IP Netii - Dostęp do Internetu - VoIP wysokiej jakości Szybka obsługa klienta podłączenie i utrzymanie Internetu MarŜa zysku brutto ~ 65% Strategia dla osiedlowych sieci internetowych (ethernet) DosprzedaŜ usług głosowych (2Play) obecnym klientom internetowym (1Play) Rozwój organiczny poprzez zwiększoną penetrację usług w gospodarstwach domowych w zasięgu nabytych sieci osiedlowych (ponad 34 tys.) Nakłady inwestycyjne na sieć i zwiększenie zasięgu Obecnie standardowa oferta Netii w ramach sieci dostępowej ETTH to prędkość transmisji Internetu do 4Mbp/s i usługi głosowe VoIP, podczas gdy zazwyczaj istnieje techniczna moŝliwość dostępu z prędkością do 1 Mb/s w ramach tej sieci dostępowej Usługi IPTV i Internetu o wyŝszej prędkości transmisji zwykle wymagają rozbudowy pojemności pomiędzy siecią dostępową ETTH a siecią szkieletową Netii Cel pozyskania 2 tys. klientów ethernetowych do końca 212 r. (organicznie i w ramach kolejnych akwizycji) Źródło: Netia 23

24 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku Telekomunikacja stabilnym sektorem rynku Okres obniŝonych wydatków w danym sektorze % spadku rzeczywistych wydatków konsumentów % -5% -1% -15% -2% -25% -3% Kw OdzieŜ Edukacja Sprzęt audio-video t KsiąŜki Napoje niealkoholowe Gry, zabawki, hobby Telekomunikacja Hotele Obuwie Usługi kulturalne śywność Prasa Meble Zdrowie Wycieczki nielotnicze PodróŜe lotnicze Opłaty mieszkaniowe i media Alkohole Restauracje i kawiarnie SprzedaŜ samochodów Paliwa i oleje Usługi rekreacja i sport BiŜuteria, zegarki Większe urządzenia domowe Recesja lat 9tych w Wielkiej Brytanii wykazała, Ŝe telekomunikacja to jeden z najbardziej odpornych na spowolnienie gospodarcze sektorów... generujący stabilne przychody z miesięcznych opłat abonamentowych za usługi szerokopasmowe i głosowe oraz z wykonanych połączeń telefonicznych. Badania wyraźnie pokazują, Ŝe telekomunikacja jest najmniej naraŝona na spadek przychodów w czasach niepewności gospodarczej... a respondenci wymieniają wydatki na usługi telekomunikacyjne jako jeden z ostatnich punktów na liście domowych oszczędności. Rozmiar: GBP 5 mld rocznych wydatków konsumentów przed recesją Nieelastyczne Częściowo elastyczne Elastyczne Źródło: PricewaterhouseCoopers, ONS, McKinsey, Auditel 24

25 Strategia ukierunkowana na rozwój usług szerokopasmowych

26 Strategia... Netia ma unikalną pozycję na polskim rynku telekomunikacyjnym Lider wśród operatorów alternatywnych Ogólnopolski zasięg Obecna działalność wspiera wzrost Partnerstwo biznesowe 441 tys. klientów szerokopasmowych oraz ponad 1,1 mln klientów usług głosowych czyni Netię liderem wśród polskich dostawców alternatywnych Netia pierwsza wykorzystała szanse związane z liberalizacją rynku w I kw. 29 r. udział w rynku wyniósł 95% dla usług BSA i 69% dla usług WLR Netia pierwsza uruchomiła usługi z wykorzystaniem dostępu do pętli abonenckiej TP (137 uwolnione węzły LLU i dostęp do ponad 1,37 mln linii na dzień 31 marca 29 r., 3 węzłów z dostępem do 2,7 mln linii prognozowane na koniec 29 r.) Marka rozpoznawalna na terenie całego kraju w segmencie konsumenckim i biznesowym Ogólnopolska sieć dystrybucji Ogólnopolska sieć szkieletowa zapewnia pojemność i łącza od punktów styku Utrzymanie i zarządzanie siecią realizowane na terenie całego kraju poprzez umowę serwisową z firmą Ericsson Segment biznesowy generuje środki pienięŝne, pozwala osiągnąć wysoką marŝę i daje moŝliwości wzrostu Proces optymalizacji kosztów w toku Pełne finansowanie dla realizowanej strategii, ze znaczącą poduszką finansową w postaci dostępnych linii kredytowych Współpraca z telewizją cyfrową n w celu zaoferowania w 29 r. usług pakietowych 3play Dostęp z ofertą do 5 sklepów Play Germanos WdroŜona we współpracy z Play oferta usług komórkowych i konwergentnych (komplementarna oferta dla klientów biznesowych) Usługi hostingowe m.in. dla Google Zarządzanie DuŜe doświadczenie zespołu zarządzającego i znajomość polskiego rynku telekomunikacyjnego Udowodnione umiejętności z zakresu fuzji i przejęć oraz obszarów regulacyjnych Plany motywacyjne skorelowane z wartością dla akcjonariuszy 26

27 Strategia... Wizja i misja Netii MISJA Być najczęściej wybieranym dostawcą usług szerokopasmowych WIZJA Być najszybciej rosnącym dostawcą usług telekomunikacyjnych w Polsce dzięki: Zaspokajaniu potrzeb klientów na pełen zakres wysokiej jakości usług szerokopasmowego dostępu do Internetu Zwiększaniu wartości firmy poprzez dynamiczny wzrost bazy klientów Zapewnianiu inspirującego, ukierunkowanego na realizację celów i przedsiębiorczego środowiska pracy ZrównowaŜony wzrost bazy klientów szerokopasmowych, aby utrzymać pozycję wiodącego alternatywnego operatora telekomunikacyjnego Wzrost wartości klienta poprzez zwiększoną penetrację usługami pakietowymi (3Play), komórkowymi i konwergentnymi Optymalizacja silnej pozycji i rentowności w segmencie klientów biznesowych i hurtowych Redukcja kosztów, optymalizacja nakładów inwestycyjnych i poprawa efektywności 1. mln linii szerokopasmowych do końca 212 r. (koncentracja na klientach indywidualnych i z sektora małych i średnich przedsiębiorstw) Większość klientów usług szerokopasmowych w 212 r. będzie pozyskana w ramach dostępu do własnej sieci i LLU Klienci posiadający dwie usługi - głos i Internet - będą w 212 r. stanowili znaczącą część bazy wszystkich abonentów DosprzedaŜ usług komórkowych i konwergentnych klientom biznesowym WdroŜenie usługi IPTV w 29 r. Wzrost rentowności segmentu klientów biznesowych i hurtowych oraz osiągnięcie satysfakcjonującego poziomu marŝy EBITDA Znacząca redukcja kosztów i korzyści z efektu skali Optymalizacja nakładów inwestycyjnych na IT i sieć (istniejące sieci i rozbudowa przepływności) Utrzymanie kultury organizacyjnej wspierającej strategię zorientowaną na wzrost wartości Umacnianie wśród pracowników podstawowych wartości: ukierunkowania na potrzeby klienta i realizację celów, przedsiębiorczości oraz zaufania Osiągnięcie satysfakcjonującej marŝy FCF do końca 212 r. Roczny wzrost przychodów (CAGR) w latach na poziomie 5%-1% MarŜa skorygowanej EBITDA na poziomie 19% w 29 r., 23%+ w 21 r. i 28%+ w 212 r. Proporcja nakładów inwestycyjnych do przychodów na poziomie 15% w 211 r. 27

28 Strategia... Elementy strategii wzrostu Netii Wzrost liczby klientów 27 Rozwój sieci dystrybucji i funkcji wsparcia w celu obsługi klientów indywidualnych w całym kraju Agresywne pozyskanie klientów usług szerokopasmowych w oparciu o geo-marketing Wiodąca pozycja w bitstreamie Optymalizacja inwestycji w WiMax Selektywne pozyskanie wysokiej jakości lokalnych sieci dostępowych (sieci Ethernet) DosprzedaŜ usług WLR klientom bitstreamu i pośrednich usług głosowych (CPS) Rozszerzenie portfela usług 28 Szybkie wejście i rozwój LLU w najbardziej atrakcyjnych lokalizacjach Internetowe usługi dodatkowe i kontentowe zwiększają ARPU i lojalność klientów Usługi mobilne i konwergentne poprzez partnerstwo z Play Dalszy rentowny wzrost segmentów klientów korporacyjnych i hurtowych 28

29 Strategia... Elementy strategii wzrostu Netii (cd.) Wzrost wartości klienta dla osiągnięcia rentowności 29 Wzrost dostępności LLU i migracja do LLU klientów usług Bitstream/WLR Koncentracja na sprzedaŝy krzyŝowej usług pakietowych (multy-play) Skalowalne i pozbawione ryzyka wdroŝenie oferty 3Play oferta IPTV we współpracy z telewizją n Utrzymanie wysokiej marŝy EBITDA w sektorach klientów korporacyjnych i hurtowych Integracja Tele2 Polska oraz dalsze pozyskiwanie i integracja lokalnych sieci internetowych (Ethernet) Realizacja inicjatyw dot. obniŝania kosztów i wzrost efektywności poprzez ekonomię skali Zysk netto i dodatni FCF, aby tworzyć wartość dla akcjonariuszy 21 Dalsza redukcja kosztów i koncentracja na wzroście efektywności Koncentracja na dostępie opartym na infrastrukturze oraz klientach kupujących 2 lub 3 usługi w pakiecie Wzrost przychodów od duŝej bazy klientów szerokopasmowych dzięki wprowadzenie usług kontentowych i e-handlu MoŜliwa dalsza konsolidacja rynku oraz świadczenie usług mobilnych klientom indywidualnym 29

30 Strategia... Znaczne przyspieszenie ekspansji usług szerokopasmowych Porty szerokopasmowe Zmiana przychodów z usług transmisji danych 6 (') I kw.7 II kw.7 III kw.7 IV I kw.8 II kw.8 III kw. IV kw. I kw. 9 kw sieć miedziana, TVK i LLU sieć Ethernet WiMAX BSA 525 Cel na 29 7% 6% 5% 4% 3% 2% 1% % 61% 46% 1% 57% 57% 5% 52% 12% 51% 13% 8% 38% 15% 8% 9% 16% 27% 11% I kw. 7 II kw. 7 III kw. 7 IV kw. 7 I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 zmiana r-d-r zmiana k-d-k Przyłączenia usług szerokopasmowych netto Średnie ARPU z usług szerokopasmowych (PLN) Przyłączenia organiczne netto (tys.) Udział w rynku z przyłączeń organicznych netto Przyłączenia M&A netto (tys.) Łączny dział w rynku przyłączeń netto I kw % - 16% II kw % 22 15% III kw % 1 28% IV kw % 12 19% I kw % 4 18% II kw % 8 26% III kw % 28 42% IV kw % 4 45% I kw % - 18% I kw. 7 II kw. 7 III kw. 7 IV kw. 7 I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 Łączny udział w rynku 2.4% 3.% 3.8% 4.5% 5.1% 5.7% 6.6% 7.6% 7.9% Średnie ARPU (internet szerokopasmow y) Źródło: Netia, TP, dane historyczne Netii uwzględniają akwizycje 3

31 Strategia... połączone z rozwojem bazy klientów usług głosowych WLR 1 Linie głosowe Zmiana przychodów z usług głosowych 14 (') ,33 1,65 1, ` I kw.7 II kw.7 III kw.7 IV kw.7 I kw.8 II kw.8 III kw.8 IV kw. I kw. 9 8 Własna sieć WLR 115 Cel na % 18% 88% 68% 48% 28% 8% -12% I kw. 7 II kw. 7 III kw. 7 IV kw. 7 I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9-5% -3% -11% -1% -9% -11% -1% Nabycie Tele2 Polska we wrześniu 28 r. -1% -5% zmiana r-d-r 4% 1% 25% 2% zmiana k-d-k 21% 111% 66% 99% -2% Przyłączenia usług głosowych netto ARPU dla usług głosowych Przyłączenia usług głosowych netto (tys.) Łączny udział w rynku I kw. 7 (4) 3.5% II kw. 7 (2) 3.5% III kw. 7 (2) 3.6% IV kw % I kw % II kw % III kw % IV kw % I kw % (PLN) I kw. 7 II kw. 7 III kw. 7 IV kw. 7 I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 IV kw. 8 I kw. 9 Średnie Własna sieć WLR Źródło: Netia, TP, historyczne dane Netii do II kw. 28 r. bez Tele2 Polska 1 Hurtowy dostęp do abonamentu 31

32 Strategia... fuzjami i przejęciami na rynku usług głosowych Netia przejmuje spółkę Tele2 Polska we wrześniu 28 r. Przełomowa zmiana pozycji rynkowej Netii Atrakcyjna cena Netia staje się prawie trzykrotnie większa pod względem przychodów niŝ drugi co do wielkości operator alternatywny Wzrost przychodów o ponad 4% przy pozytywnej przyrostowej EBITDA Znaczny potencjał dosprzedaŝy usług szerokopasmowych, usług dodanych i kontentowych Wartość przedsiębiorstwa Tele2 Polska wynosi 114 mln PLN 2,8 x EBITDA prognozowana na 28 w wysokości 4 mln PLN Cena za klienta w wysokości 156 PLN (37 euro) porównywalna z całkowitym kosztem pozyskania nowego klienta Spodziewane roczne synergie na poziomie +3 mln PLN (PLN'mln) Podstawowe dane finansowe Tele2 Polska 8,2% 15,6% 8,% 5,8% ,6%,% 1,2% I kw. 7 II kw. 7 III kw. 7 Przychody IV kw. 7 I kw. 8 II kw. 8 III kw. 8 MarŜa EBITDA 2% 2,4% IV kw. 8 15% 1% 5% % Baza klientów Tele2 Polska Znaczące i szybkie efekty synergii 2 mln PLN oszczędności rocznie na kosztach sieci 1 mln PLN oszczędności rocznie na budŝetach promocyjnych (zakończenie promocji usług pod marką Tele2 w ciągu pierwszych 6-8 miesięcy) Zwiększenie marŝy w związku z przeniesieniem do 1% klientów na własne łącza Netii Oszczędności wynikające z efektów skali: niŝsze koszty outsourcingu, przejęcie pracowników, optymalizacja kosztów obsługi IT i sprzedaŝy (') I kw. 7 II kw. 7 III kw. 7 IV kw. 7 I kw. 8 II kw. 8 Klienci usług szerokopasmow ych Klienci usług głosow ych (WLR) III kw. 8 5 IV kw. 8 1 Wyniki jednostkowe Tele2 Polska za okresy sprzed IV kw. 28 r. 2 Kalkulacja obejmuje wyłącznie linie WLR Tele2 Polska 32

33 Strategia... oraz aktywną konsolidacją rynku usług szerokopasmowych Netia konsoliduje polski rynek ethernetowy poprzez liczne akwizycje Nabycia spółek w II kw IIII kw. 28 r.: Następne kroki: Przejęta spółka (miasto) Cena za abonenta (PLN) Liczba abonentów Integracja na platformy Netii oraz zapewnienie łączności poprzez linie Netii 1. Lanet (Wrocław) 2. Komnet (Wrocław) 3. Magma (Wrocław) 4. Akron (Wrocław) 1,225 1,298 1, ,233 7,254 6,328 1,151 DosprzedaŜ usług głosowych i kontentowych Netii Zwiększenie penetracji wśród gosp. dom. w zasięgu obecnie 27% ze 34 tys. 5. Netis (Jastrzębie) 6. 3VNet (Brzeg) 7. Zielona Burza (Trzebnica) 8. Inet (Brzeg) 9. Verizone (Wrocław) 1. Ozimek Net (Ozimek) 11. Ikatel (Wrocław) 12. Interbit (Tczew) 13. Punkt (Opole) 14. Cybertech (Białystok) 15. Connect (Białystok) ,59 1,174 1, , ,257 1, ,246 4,367 3,535 4,63 Nabycia spółek w IV kw. 28 r.: Przejęta spółka (miasto) 16. Seal-Net (Kluczbork) 17. Netster (ŁomŜa) 18. Ticom (Tarnowskie Góry) 19. Air Bites (14 miast) 2. Easy Com (Góra) Przejęcia aktywów (x2) Wzrost organiczny Cena za abonenta (PLN) Średnia : 85 Liczba abonentów 937 1, ,486 6,261 3,2 36,771 7,59 Średnia : 1,1 Nota: Cena za abonenta w transakcjach historycznych uwzględnia gotówkę netto w przejmowanym podmiocie 47,826 Łączna liczba abonentów na dzień Nota: Cena za abonenta w transakcjach w 4 kw. 28 r. nie uwzględnia gotówki netto w przejmowanym podmiocie 91,656 1 Średnie proste Źródło: Netia 33

34 Strategia... WdroŜenie programu redukcji kosztów Kompleksowa analiza kosztów operacyjnych została przeprowadzona w IV kw. 28 r. i I kw. 29 r. Projekt Profit Wszystkie podlegające kompresji obszary kosztów zostały poddane analizie: Operacje sieciowe i IT (wewnętrzne i outsourcing) Obsługa klienta Marketing i SprzedaŜ Funkcje wsparcia Zakupy (koszty operacyjne) Szczegółowy plan i harmonogram wdroŝenia opracowane, projekt w trakcie implementacji od I kw. 29 r. Celem projektu jest redukcja począwszy od 21 r. kosztów operacyjnych o 1 mln PLN w skali roku Około 2 mln PLN oszczędności w 29 r. Oszczędności osiągnięte dzięki projektowi Profit będą realizowane w uzupełnieniu do wcześniej zapowiedzianych synergii z tytułu integracji Tele2 Polska z Grupą Netia (szacowanych na poziomie ponad 3 mln PLN w skali roku) Pozytywny wpływ na marŝę EBITDA wzrost o +3pp na koniec 21 r. odzwierciedlony w prognozie średnioterminowej Netii (szczegóły na kolejnych slajdach) Źródło: Netia 34

35 Strategia... Oszczędności we wszystkich obszarach działalności Potencjał 1 Obszary funkcyjne Łącznie 1 mln PLN Liczba inicjatyw Przykładowe inicjatywy Zakres bazy kosztów 165 A Operacje sieciowe i IT - outsourcing 41 Dostosowanie SLA do standardów rynkowych, redukcja utrzymania prewencyjnego, podwyŝszenie efektywności aktywacji BSA B Operacje sieciowe i IT wewnętrzne 17 Standaryzacja procesów, eliminacja zbędnych prac, poprawa i standaryzacja praktyk pracy C Obsługa klienta 28 Uproszczenie procedury identyfikacji klienta, wzrost udziału One Call Solution (OCS), szybka ścieŝka obsługi reklamacji, podwyŝszenie wydajności i jakości pracy D Marketing i SprzedaŜ 15 WydłuŜenie czasu przeznaczonego na sprzedaŝ, centralizacja funkcji wsparcia, szerszy coaching dla nowo zatrudnionych E Funkcje wsparcia 12 Inicjatywa porównawcza kosztów ogólnych, przegląd i dostosowanie procesów, spłaszczenie struktury F Zakupy OPEX 52 Konsolidacja dostawców energii, podniesienie minimalnej kwoty rachunku do zapłaty, przeniesienie szkoleń na e-platformę Zlecenia zmian IT 1 Dla celów ilustracyjnych rozmiar słupków nie musi odpowiadać przewidywanym przez Spółkę oszczędnościom w poszczególnych obszarach Źródło: Netia 35

36 Segmenty klientów biznesowych generują środki pienięŝne

37 Segmenty... Klienci biznesowi są waŝni dla Spółki Segment korporacyjny Segment małych i średnich firm Segment carrier (usługi dla innych operatorów) Przychody kwartalne w wysokości +85 mln PLN ~31% przychodów ogółem za 28 r. Kwartalny zysk EBITDA w wysokości +37 mln PLN ~6% zysku EBITDA za 28 r. 1 Przychody kwartalne w wysokości +3 mln PLN ~12% przychodów ogółem za 28 r. Kwartalny zysk EBITDA w wysokości +5 mln PLN ~1% zysku EBITDA za 28 r. 1 Przychody kwartalne w wysokości +5 mln PLN ~19% przychodów ogółem za 28 r. Kwartalny zysk EBITDA w wysokości +16 mln PLN ~27% zysku EBITDA za 28 r. 1 Większa koncentracja na wysokiej wewnętrznej stopie zwrotu z projektów Cel osiągania stabilnych przychodów Ścisła kontrola kosztów i zmniejszenie relacji nakładów inwestycyjnych do przychodów aby podwyŝszyć poziom FCF Oferta usług komórkowych i konwergentnych Netii Dynamiczny wzrost liczby klientów w tym sektorze w 28 r. o 23% r-d-r do 97 tys. OneOffice jako podstawowa, standardowa usługa dla klientów SOHO/SME Oferta usług komórkowych i konwergentnych Netii Wykorzystanie moŝliwości świadczenia usług większej liczbie klientów w oparciu o dostęp regulowany Oportunistyczne podejście aby podwyŝszyć poziom wykorzystania aktywów i pojemności Projekt teletransmisji dla P4 Realizacja projektów o wysokiej EBITDA i niskich nakładach inwestycyjnych 1 Łączny kwartalny zysk EBITDA i przychody prezentowanych segmentów nie sumują się na łączny zysk EBITDA i przychody prezentowane w kwartalnych sprawozdaniach finansowych (szczegółowe informacje znajdują się w notach do sprawozdania finansowego) 37

38 Segmenty... Wszystkie główne segmenty klientów generują środki pienięŝne Segment klientów indywidualnych Segment małych i średnich firm (mln PLN') (mln PLN') ,8 32,4 34, 35,8 36, I kw. 28 II kw. 28 III kw. 28 IV kw. 28 I kw. 29 Przychody EBITDA FCF I kw. 28 II kw. 28 III kw. 28 IV kw. 28 I kw. 29 Przychody EBITDA FCF Przepływy gotówkowe w segmentach małych i średnich firm oraz klientów rezydencjalnych gwałtownie rosną wraz ze wzrostem bazy tych klientów Segment korporacyjny Segment carrier (usługi dla innych operatorów) (mln PLN') (mln PLN') 8 87,8 85,4 87,2 84,5 88,3 6 5,9 52,5 52,6 56, 56, I kw. 28 II kw. 28 III kw. 28 IV kw. 28 I kw. 29 I kw. 28 II kw. 28 III kw. 28 IV kw. 28 I kw. 29 Przychody EBITDA FCF Przychody EBITDA FCF Segmenty korporacyjny i klientów hurtowych generują wysokie środki pienięŝne Nota: Ze względu na brak alokacji pewnej części kosztów zyski EBITDA dla powyŝszych segmentów przekraczają łączny zysk EBITDA prezentowany w kwartalnych sprawozdaniach finansowych (szczegółowe informacje w notach do sprawozdania finansowego) Udział niealokowanych nakładów inwestycyjnych zmniejszył się z 13% łącznych nakładów inwestycyjnych w I kw. 28 r. do 9% w I kw. 29 r. 38

39 Silna baza aktywów i pełne finansowanie strategii

40 Silna baza aktywów... Netia posiada pełne finansowanie swojej działalności mln PLN Koncesje telekomunikacyjne, netto I kw Poziom cash burn lub powrót do dodatniego FCF zaleŝy od decyzji dot. tempa wzrostu Zezwolenia WiMAX, netto Inwestycja w P4 Rzeczowe aktywa trwałe, brutto Rzeczowe aktywa trwałe, netto ,896 1, ,28 1, ,123 1, ,186 1,424 Nierozpoznane aktywo z tytułu odroczonego podatku dochodowego w wysokości +196 mln PLN Inne aktywa trwałe Środki pienięŝne i bony skarbowe Inne aktywa obrotowe Przeznaczona do sprzedaŝy siedziba Spółki wyceniona na poziomie 5-7 mln PLN Aktywa razem 2,155 2,71 2,282 2,264 Zobowiązania krótkoterminowe (bez kredytów) Kredyt Inne zobowiązania długoterminowe Kapitał 1,945 1,728 1,928 1,928 Dostępne linie kredytowe Źródło: Netia 4

41 Silna baza aktywów... Netia kontynuuje inwestycje w rozwój Spółki 2% 29% 22% 19% 17% % przychodów (PLN'm ln) , 2, , 1, 7 5,, I kw P Sieć i IT P4 Usł. szerkopasmow e (z WiMax) Łączne nakłady inwestycyjne w 28 r. utrzymane na poziomie nakładów inwestycyjnych w 27 r. Wzrost nakładów na systemy informatyczne, spowodowany rozwojem nowych usług, był przyczyną relatywnie stabilnej dynamiki nakładów na istniejącą sieć oraz IT w kolejnych latach Utrzymanie dotychczasowego poziomu nakładów na sieci szerokopasmowe odzwierciedla spadek nakładów na technologię WiMAX oraz rosnące wykorzystanie pojemności infrastruktury wybudowanej na potrzeby transmisji danych, z uwzględnieniem nakładów poniesionych w pierwszym roku rozwoju LLU Projekt P4 zbliŝa się ku końcowi (nakłady na sieć) Źródło: Netia 41

Wyniki finansowe za I kw. 2009 roku

Wyniki finansowe za I kw. 2009 roku Wyniki finansowe za I kw. 29 roku Telekonferencja dla inwestorów i konferencja prasowa 7 maja 29 r. www.inwestor.netia.pl Kluczowe osiągnięcia w I kw. 29 r. Dynamiczny wzrost przychodów i zysku EBITDA

Bardziej szczegółowo

Wiodący operator alternatywny w Polsce

Wiodący operator alternatywny w Polsce Wiodący operator alternatywny w Polsce Lipiec 29 Spis treści Podsumowanie 3 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku 14 Strategia ukierunkowana na rozwój usług szerokopasmowych 26 Segmenty klientów biznesowych

Bardziej szczegółowo

Netia SA Wiodący operator alternatywny w Polsce

Netia SA Wiodący operator alternatywny w Polsce Netia SA Wiodący w Polsce marzec 29 www.inwestor.netia.pl Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te nie stanowią gwarancji przyszłych

Bardziej szczegółowo

Netia SA Wiodący operator alternatywny w Polsce

Netia SA Wiodący operator alternatywny w Polsce Netia SA Wiodący w Polsce luty 29 www.inwestor.netia.pl Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te nie stanowią gwarancji przyszłych

Bardziej szczegółowo

Strategia Netii zdobycia miliona klientów usług szerokopasmowych. 18 kwietnia 2007 r.

Strategia Netii zdobycia miliona klientów usług szerokopasmowych. 18 kwietnia 2007 r. Strategia Netii zdobycia miliona klientów usług szerokopasmowych 18 kwietnia 2007 r. 1 Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te nie

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe i operacyjne za okres styczeń-wrzesień 2007 r. Konferencja prasowa 14 listopada 2007 r.

Wyniki finansowe i operacyjne za okres styczeń-wrzesień 2007 r. Konferencja prasowa 14 listopada 2007 r. Wyniki finansowe i operacyjne za okres styczeń-wrzesień 27 r. Konferencja prasowa 14 listopada 27 r. 1 Prognoza na 27 NETIA (w mln zł o ile nie podano inaczej) Wyniki I-III kw. 27 27 prognoza dotychczasowa

Bardziej szczegółowo

Wiodący operator alternatywny w Polsce

Wiodący operator alternatywny w Polsce Wiodący operator alternatywny w Polsce Maj 2010 Podsumowanie Propozycja inwestycyjna Netii Największy operator alternatywny w Polsce Największy operator alternatywny w Polsce z przychodami za 2009 r. na

Bardziej szczegółowo

Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe moŝliwości

Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe moŝliwości Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe moŝliwości kwiecień 28 www.inwestor.netia.pl 1 Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te

Bardziej szczegółowo

Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe moŝliwości

Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe moŝliwości Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe moŝliwości wrzesień 2007 www.inwestor.netia.pl 1 Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy

Bardziej szczegółowo

Telekom. Segment telekomunikacyjny Grupy Kapitałowej MNI. Warszawa, 28 luty 2011 r.

Telekom. Segment telekomunikacyjny Grupy Kapitałowej MNI. Warszawa, 28 luty 2011 r. Telekom Segment telekomunikacyjny Grupy Kapitałowej MNI Warszawa, 28 luty 2011 r. Segment Telekom 2 Segment Telekom Segment telekomunikacyjny Grupy MNI tworzą: o Grupa Hyperion Głównym rodzajem świadczonych

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe za 2008 rok obrotowy

Wyniki finansowe za 2008 rok obrotowy Wyniki finansowe za 28 rok obrotowy Telekonferencja dla inwestorów i konferencja prasowa 24 lutego 29 r. www.inwestor.netia.pl Netia zrealizowała podwyŝszoną prognozę na 28 r. Wykonanie Zaktualizowana

Bardziej szczegółowo

Bariery wejścia na rynek usług dostępu do Internetu

Bariery wejścia na rynek usług dostępu do Internetu Bariery wejścia na rynek usług dostępu do Internetu Konferencja XX-lecie UOKiK 13 wrzesień 2010 www.netia.pl Netia sukcesywnie powiększa swój udział w rynku internetu szerokopasmowego wiodący operator

Bardziej szczegółowo

Crowley Dialog Netia. Netia kupuje spółki Dialog i Crowley Dwie przełomowe transakcje dla Netii 29 września 2011

Crowley Dialog Netia. Netia kupuje spółki Dialog i Crowley Dwie przełomowe transakcje dla Netii 29 września 2011 Crowley Dialog Netia Netia kupuje spółki Dialog i Crowley Dwie przełomowe transakcje dla Netii 29 września 2011 Netia kupuje spółki Dialog i Crowley Podsumowanie W dniu dzisiejszym Netia podpisała dwie

Bardziej szczegółowo

Prezentacja wyników PÓŁNOC Nieruchomości S.A. za IV kwartał 2010 roku. Kraków, 7 lutego 2011roku

Prezentacja wyników PÓŁNOC Nieruchomości S.A. za IV kwartał 2010 roku. Kraków, 7 lutego 2011roku Prezentacja wyników PÓŁNOC Nieruchomości S.A. za IV kwartał 2010 roku Kraków, 7 lutego 2011roku Agenda Profil spółki Segmenty działalności Dynamika i struktura przychodów Segment pośrednictwa w sieci własnej

Bardziej szczegółowo

Netia kupuje spółki Dialog i Crowley. Dwie przełomowe transakcje dla Netii 29 września 2011

Netia kupuje spółki Dialog i Crowley. Dwie przełomowe transakcje dla Netii 29 września 2011 Netia kupuje spółki Dialog i Crowley Dwie przełomowe transakcje dla Netii 29 września 2011 Netia kupuje spółki Dialog i Crowley Podsumowanie W dniu dzisiejszym Netia podpisała dwie przełomowe umowy akwizycyjne

Bardziej szczegółowo

Strategia Netii do 2020 roku

Strategia Netii do 2020 roku Strategia Netii do 2020 roku Celem strategicznym Netii od 2007 r. to być najszybciej rosnącym dostawcą usług telekomunikacyjnych i najczęściej wybieranym przez klientów dostawcą usług szerokopasmowych

Bardziej szczegółowo

Wiodący operator alternatywny w Polsce

Wiodący operator alternatywny w Polsce Wiodący operator alternatywny w Polsce Listopad 29 Spis treści Podsumowanie 3 Atrakcyjny potencjał rozwoju rynku 14 Strategia ukierunkowana na rozwój usług szerokopasmowych 26 Segmenty klientów biznesowych

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe za I kw. 2011 Telekonferencja z inwestorami 5 maja 2011

Wyniki finansowe za I kw. 2011 Telekonferencja z inwestorami 5 maja 2011 Wyniki finansowe za I kw. 2 Telekonferencja z inwestorami 5 maja 2 Podsumowanie Wzrost rentowności i potwierdzona prognoza I kw. 2 Zmiana r-d-r Prognoza 2 Przychody () 4,2 +3,7%.6+ Skorygowana EBITDA (),5

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe za I kwartał 2015 r. Telekonferencja z inwestorami, 14 maja b.r.

Wyniki finansowe za I kwartał 2015 r. Telekonferencja z inwestorami, 14 maja b.r. Wyniki finansowe za I kwartał 215 r. Telekonferencja z inwestorami, 14 maja b.r. Netia ogółem Kluczowe wydarzenia w I kwartale 215 roku Przychody za I kw. 215 roku wyniosły PLN 389 mln (-4% k-d-k oraz

Bardziej szczegółowo

Rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny QSr 3/2015

Rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny QSr 3/2015 Rozszerzony skonsolidowany raport kwartalny QSr 3/2015 Zawierający: Wybrane dane finansowe Śródroczne skrócone skonsolidowane sprawozdanie finansowe na dzień i za okres dziewięciu miesięcy zakończony 30

Bardziej szczegółowo

Podsumowanie finansowe pierwszego półrocza 2012 r. Warszawa, 10 września 2012 r.

Podsumowanie finansowe pierwszego półrocza 2012 r. Warszawa, 10 września 2012 r. Podsumowanie finansowe pierwszego półrocza 2012 r. Warszawa, 10 września 2012 r. Opis Grupy Grupa składa się z 3 spółek operacyjnych: Aero 2 Sp. z o.o., Mobyland Sp. z o.o. i CenterNet S.A. oraz spółki

Bardziej szczegółowo

Prezentacja wyników Grupy PÓŁNOC Nieruchomości S.A. za I kwartał 2011 roku. Kraków, 9 maja 2011roku

Prezentacja wyników Grupy PÓŁNOC Nieruchomości S.A. za I kwartał 2011 roku. Kraków, 9 maja 2011roku Prezentacja wyników Grupy PÓŁNOC Nieruchomości S.A. za I kwartał 2011 roku Kraków, 9 maja 2011roku Agenda Profil Grupy PÓŁNOC Nieruchomości SA Segmenty działalności Grupy Dynamika i struktura przychodów

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe za I kwartał 2014 r. Telekonferencja z inwestorami 15 maja 2014 r.

Wyniki finansowe za I kwartał 2014 r. Telekonferencja z inwestorami 15 maja 2014 r. Wyniki finansowe za I kwartał 214 r. Telekonferencja z inwestorami 15 maja 214 r. Zastrzeżenie Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy

Bardziej szczegółowo

5 LAT DBAM O ZDROWIE!

5 LAT DBAM O ZDROWIE! 5 LAT DBAM O ZDROWIE! Warszawa, 16 listopada 2006 r. Polska Grupa Farmaceutyczna S.A. Warszawa, 16 listopada 2006 r. 1 PGF etapy rozwoju 1990 1997 1998 2001 2005 2006 Powstanie Medicines Rozwój w rejonie

Bardziej szczegółowo

Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe możliwości

Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe możliwości Netia SA Polski rynek szerokopasmowy nowe możliwości marzec 28 www.inwestor.netia.pl 1 Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te nie

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe za IV kwartał i cały 2013 rok. Telekonferencja z inwestorami 20 lutego 2014 r.

Wyniki finansowe za IV kwartał i cały 2013 rok. Telekonferencja z inwestorami 20 lutego 2014 r. Wyniki finansowe za IV kwartał i cały 213 rok Telekonferencja z inwestorami 2 lutego 214 r. Wykonanie za cały 213 r. Wskaźniki finansowe zgodne ze skorygowaną prognozą Wykonanie pełnorocznej skorygowanej

Bardziej szczegółowo

NETIA SA OGŁASZA WYNIKI ZA CZWARTY KWARTAŁ I CAŁY ROK 2010 1. NAJWAŻNIEJSZE WYDARZENIA

NETIA SA OGŁASZA WYNIKI ZA CZWARTY KWARTAŁ I CAŁY ROK 2010 1. NAJWAŻNIEJSZE WYDARZENIA Kontakt: Andrzej Kondracki (Relacje Inwestorskie) +48-22-352-4060 andrzej.kondracki@netia.pl Małgorzata Babik (Public Relations) +48-22-352-2520 malgorzata.babik@netia.pl NETIA SA OGŁASZA WYNIKI ZA CZWARTY

Bardziej szczegółowo

Załącznik nr 8 do Porozumienia Deklaracja inwestycyjna Telekomunikacji Polskiej

Załącznik nr 8 do Porozumienia Deklaracja inwestycyjna Telekomunikacji Polskiej Załącznik nr 8 do Porozumienia Deklaracja inwestycyjna Telekomunikacji Polskiej Telekomunikacja Polska deklaruje wybudowanie i udostępnienie, w terminie 36 miesięcy od daty podpisania porozumienia TP UKE,

Bardziej szczegółowo

WYNIKI FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2013

WYNIKI FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2013 WYNIKI FINANSOWE ZA 1 KWARTAŁ 2013 WIĘKSZA STABILNOŚĆ, WYJĄTKOWY POTENCJAŁ Warszawa, 10 maja 2013 ZYSK NETTO ZYSK NETTO (mln zł) -6.3% 710,6 665,5 1kw 12 1kw 13 ROE Znormalizowane 18.9% 17.3% Początek

Bardziej szczegółowo

EKSPANSJA MIĘDZYNARODOWA POLSKICH PRZEDSIĘBIORSTW

EKSPANSJA MIĘDZYNARODOWA POLSKICH PRZEDSIĘBIORSTW EKSPANSJA MIĘDZYNARODOWA POLSKICH PRZEDSIĘBIORSTW SKALA I CHARAKTER UMIĘDZYNARODOWIENIA NA PODSTAWIE DZIAŁALNOŚCI SPÓŁEK GIEŁDOWYCH prezentacja wyników Dlaczego zdecydowaliśmy się przeprowadzić badanie?

Bardziej szczegółowo

Zakłady Przemysłu Cukierniczego Otmuchów S.A.

Zakłady Przemysłu Cukierniczego Otmuchów S.A. Zakłady Przemysłu Cukierniczego Otmuchów S.A. Prezentacja IPO DAY Warszawa, maj 2010 PLAN PREZENTACJI Działalność i strategia Otoczenie rynkowe Wyniki finansowe Podsumowanie Załączniki 2 Działalność i

Bardziej szczegółowo

Integracja Banków Pekao SA i BPH SA. Warszawa, 16 listopada 2006

Integracja Banków Pekao SA i BPH SA. Warszawa, 16 listopada 2006 Integracja Banków Pekao SA i BPH SA Warszawa, 16 listopada 2006 AGENDA 1 Kilka słów o Integracji 2 Plan Podziału 3 Nowe Pekao niekwestionowany lider 4 Nowy BPH platforma wzrostu 5 Następne kroki 1 PRZYGOTOWANIA

Bardziej szczegółowo

Wykład 2. Problemy występujące na rynku Stacjonarnym Mobilnym (MNO, MVNO) Dostępu ( stacjonarnego i szerokopasmowego) Pojęcia ARPU, Chern

Wykład 2. Problemy występujące na rynku Stacjonarnym Mobilnym (MNO, MVNO) Dostępu ( stacjonarnego i szerokopasmowego) Pojęcia ARPU, Chern Wykład 2 Problemy występujące na rynku Stacjonarnym Mobilnym (MNO, MVNO) Dostępu ( stacjonarnego i szerokopasmowego) Pojęcia ARPU, Chern Gaj: z mapy znikają białe plamy i poprawia się infrastruktura światłowodowa

Bardziej szczegółowo

Prezentacja Zarządu Warszawa, 10 luty 2012

Prezentacja Zarządu Warszawa, 10 luty 2012 Prezentacja Zarządu Warszawa, 10 luty 2012 Struktura Grupy 100% 100% 100% Częstotliwości Częstotliwości Częstotliwości Infrastruktura W skład Grupy NFI Midas wchodzą: Aero 2 Sp. z o.o., Mobyland Sp. z

Bardziej szczegółowo

Grupa AB. WYNIKI FINANSOWE za IV kwartał 2013

Grupa AB. WYNIKI FINANSOWE za IV kwartał 2013 Grupa AB WYNIKI FINANSOWE za IV kwartał 2013 Warszawa, 27-28 lutego 2014 SKONSOLIDOWANE WYNIKI FINANSOWE AB Q4/2013 WYNIKI SKONSOLIDOWANE GRUPY AB WYNIKI ZA OKRES Q4/2013 Zysk netto 1 900 000 1 700 000

Bardziej szczegółowo

Wyniki PGF SA po IV kwartale 2009 roku. Warszawa 1 marca 2010

Wyniki PGF SA po IV kwartale 2009 roku. Warszawa 1 marca 2010 Wyniki PGF SA po IV kwartale 2009 roku Warszawa 1 marca 2010 Agenda PGF na rynku farmaceutycznym w Polsce IV kwartał 2009 roku w pigułce Innowacja źródłem przewagi konkurencyjnej Dane finansowe PGF na

Bardziej szczegółowo

WYNIKI LIBET S.A. ZA 2014 R. Warszawa, 24 marca 2015 r.

WYNIKI LIBET S.A. ZA 2014 R. Warszawa, 24 marca 2015 r. WYNIKI LIBET S.A. ZA 2014 R. Warszawa, 24 marca 2015 r. Zarząd Thomas Lehmann Prezes Zarządu Dyrektor Zarządzający Libet S.A. Ireneusz Gronostaj Członek Zarządu Dyrektor Finansowy Libet S.A. 2 Agenda LIBET

Bardziej szczegółowo

Debiut na NewConnect. 26 lutego 2015 roku

Debiut na NewConnect. 26 lutego 2015 roku Debiut na NewConnect 26 lutego 2015 roku Historia spółki DEBIUT GIEŁDOWY 2015 2014 Rozbudowa mocy produkcyjnych i dalsza modernizacja zakładu Formalne połączenie Gekoplast i Geko-Kart 2013 2012 2011 Inwestycje

Bardziej szczegółowo

RAPORT OPEN-NET S.A. ZA III KWARTAŁ 2012 ROKU

RAPORT OPEN-NET S.A. ZA III KWARTAŁ 2012 ROKU RAPORT OPEN-NET S.A. ZA III KWARTAŁ 2012 ROKU 2012-11-14 www.open.net.pl SPIS TREŚCI 1. INFORMACJE OGÓLNE... 3 2. WYBRANE DANE FINANSOWE... 7 3. KOMENTARZ ZARZĄDU NA TEMAT CZYNNIKÓW I ZDARZEŃ, KTÓRE MIAŁY

Bardziej szczegółowo

RAPORT ROCZNY SPÓŁKI DORADCY24 S.A. ZA 2013 ROK

RAPORT ROCZNY SPÓŁKI DORADCY24 S.A. ZA 2013 ROK RAPORT ROCZNY SPÓŁKI DORADCY24 S.A. ZA 2013 ROK Autoryzowany Doradca Wrocław, 16 kwietnia 2014 r. SPIS TREŚCI RAPORTU ROCZNEGO Doradcy24 S.A. 1. LIST PREZESA ZARZĄDU... 3 2. WYBRANE DANE FINANSOWE Z BILANSU

Bardziej szczegółowo

Cloud TV. transmisja kontentu TV w. KONFERENCJA KIKE, 21-22 MAJ 2014r.

Cloud TV. transmisja kontentu TV w. KONFERENCJA KIKE, 21-22 MAJ 2014r. Cloud TV transmisja kontentu TV w w sieci IP MPLS EXATEL KONFERENCJA KIKE, 21-22 MAJ 2014r. Cloud TV - ANALIZA RYNKU Sytuacja rynkowa. TVK ISP ISP & TVK Abonent końcowy Cloud TV - ANALIZA RYNKU Wynik analizy

Bardziej szczegółowo

ROADSHOW2016. Wprowadzenie. Rynek telekomunikacji w Polsce. Marcin Bieńkowski. kontakt: marcin.w.bienkowski@gmail.com

ROADSHOW2016. Wprowadzenie. Rynek telekomunikacji w Polsce. Marcin Bieńkowski. kontakt: marcin.w.bienkowski@gmail.com Wprowadzenie Rynek telekomunikacji w Polsce Marcin Bieńkowski kontakt: marcin.w.bienkowski@gmail.com Rynek telekomunikacyjny w Polsce W 2014 r. łączna wartość polskiego rynku telekomunikacyjnego wyniosła

Bardziej szczegółowo

BANK BPH KONTYNUUJE DYNAMICZNY ROZWÓJ

BANK BPH KONTYNUUJE DYNAMICZNY ROZWÓJ Warszawa, 27 lipca 2005 r. Informacja prasowa BANK BPH KONTYNUUJE DYNAMICZNY ROZWÓJ Skonsolidowane wyniki finansowe Banku BPH po II kwartałach 2005 roku według MSSF osiągnięcie w I półroczu 578 mln zł

Bardziej szczegółowo

Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce Wrzesień 2012

Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce Wrzesień 2012 Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce Wrzesień 2012 Zastrzeżenie Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te nie stanowią

Bardziej szczegółowo

Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce. Listopad 2013

Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce. Listopad 2013 Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce Listopad 2013 Zastrzeżenie Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te nie stanowią

Bardziej szczegółowo

Forum Akcjonariat Prezentacja

Forum Akcjonariat Prezentacja Forum Akcjonariat Prezentacja 1 Zastrzeżenie Niniejsza prezentacja została opracowana wyłącznie w celu informacyjnym na potrzeby klientów i akcjonariuszy PKO BP SA oraz analityków rynku i nie może być

Bardziej szczegółowo

NETIA SA OGŁASZA WYNIKI ZA PIERWSZE PÓŁROCZE 2009 ROKU. 1. NAJWAśNIEJSZE WYDARZENIA

NETIA SA OGŁASZA WYNIKI ZA PIERWSZE PÓŁROCZE 2009 ROKU. 1. NAJWAśNIEJSZE WYDARZENIA Kontakt: Andrzej Kondracki (Relacje Inwestorskie) +48-22-352-46 andrzej.kondracki@netia.pl Małgorzata Babik (Public Relations) +48-22-352-252 malgorzata.babik@netia.pl NETIA SA OGŁASZA WYNIKI ZA PIERWSZE

Bardziej szczegółowo

Wyniki Grupy Kapitałowej GETIN Holding

Wyniki Grupy Kapitałowej GETIN Holding Wyniki Grupy Kapitałowej GETIN Holding za rok prezentacja zaudytowanych wyników finansowych dla Inwestorów i Analityków Warszawa, 25 lutego 2011 r. Kontynuacja dynamicznego rozwoju Grupy Znacząca poprawa

Bardziej szczegółowo

Multimedia - przychody z Internetu równe przychodom z telefonii stacjonarnej

Multimedia - przychody z Internetu równe przychodom z telefonii stacjonarnej GSMONLINE.PL Multimedia - przychody z Internetu równe przychodom z telefonii stacjonarnej 2009-02-25 Multimedia opublikowały swoje wyniki za 2008 r.: Na dzień 31 grudnia 2008 r. Grupa posiadała łącznie

Bardziej szczegółowo

WYNIKI FINANSOWE ZA I KWARTAŁ 2015 R.

WYNIKI FINANSOWE ZA I KWARTAŁ 2015 R. WYNIKI FINANSOWE ZA I KWARTAŁ 2015 R. Konsekwentny wzrost kredytów dzięki sile kapitału Warszawa, 12 maja 2015 r. Agenda Główne osiągnięcia Wzrost kredytów i depozytów Inicjatywy Siła kapitału Załącznik

Bardziej szczegółowo

Wyniki Grupy Banku Pocztowego za 2012 rok. Warszawa, 28 lutego 2013 r.

Wyniki Grupy Banku Pocztowego za 2012 rok. Warszawa, 28 lutego 2013 r. Najwyższy zysk w historii Wyniki Grupy Banku Pocztowego za 2012 rok Warszawa, 28 lutego 2013 r. Najważniejsze osiągnięcia 2012 roku Rekordowe dochody i zysk netto: odpowiednio 298,3 mln zł (+ 15% r/r),

Bardziej szczegółowo

Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce. Marzec 2014

Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce. Marzec 2014 Najszybciej rosnący operator telekomunikacyjny w Polsce Marzec 2014 Zastrzeżenie Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia dotyczące przyszłości (prognozy). Prognozy te nie stanowią

Bardziej szczegółowo

RAPORT KWARTALNY BLUE TAX GROUP S.A. ZA IV KWARTAŁ 2010 ROKU

RAPORT KWARTALNY BLUE TAX GROUP S.A. ZA IV KWARTAŁ 2010 ROKU RAPORT KWARTALNY BLUE TAX GROUP S.A. ZA IV KWARTAŁ 2010 ROKU (za okres od 01.10.2010 do 31.12.2010) Wrocław, 14.02.2011r. Wrocław, 14.02.2011r. Szanowni Inwestorzy i Akcjonariusze! Poniżej przekazujemy

Bardziej szczegółowo

DEBIUT NA NEWCONNECT 13 LIPCA 2011 R. Siedziba: Wrocław Strona Emitenta: www.internetworks.pl. Prezentacja Spółki

DEBIUT NA NEWCONNECT 13 LIPCA 2011 R. Siedziba: Wrocław Strona Emitenta: www.internetworks.pl. Prezentacja Spółki DEBIUT NA NEWCONNECT Siedziba: Wrocław Strona Emitenta: www.internetworks.pl 13 LIPCA 2011 R. Prezentacja Spółki PRZEDMIOT DZIAŁALNOŚCI WDRAŻANIE OPROGRAMOWANIA WSPIERAJĄCEGO ZARZĄDZANIE PRZEDSIĘBIORSTWEM

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe za III kwartał i 9 miesięcy 2014 r. Aktualizacja Strategii 2020. Telekonferencja z inwestorami, 6 listopada 2014 r.

Wyniki finansowe za III kwartał i 9 miesięcy 2014 r. Aktualizacja Strategii 2020. Telekonferencja z inwestorami, 6 listopada 2014 r. Wyniki finansowe za III kwartał i 9 miesięcy 214 r. Aktualizacja Strategii 22 Telekonferencja z inwestorami, 6 listopada 214 r. Zastrzeżenie Informacje zawarte w niniejszej prezentacji zawierają stwierdzenia

Bardziej szczegółowo

Prezentacja Zarządu 19 września 2011

Prezentacja Zarządu 19 września 2011 Prezentacja Zarządu 19 września 2011 Podsumowanie Strategii Celem NFI Midas jest utworzenie najnowocześniejszego Operatora LTE o wiodącej pozycji rynkowej. Uczyni to poprzez: Zakup aktywów telekomunikacyjnych

Bardziej szczegółowo

Rynek usług szerokopasmowych - stan i perspektywy rozwoju. Warszawa, listopad 2012 r.

Rynek usług szerokopasmowych - stan i perspektywy rozwoju. Warszawa, listopad 2012 r. Rynek usług szerokopasmowych - stan i perspektywy rozwoju Warszawa, listopad 2012 r. Agenda cyfrowa cele z zakresu Internetu szerokopasmowego Do 2013 r. - szerokopasmowy dostęp do Internetu dla 100% mieszkańców

Bardziej szczegółowo

RYNKI EUROPY ŚRODKOWEJ I WSCHODNIEJ ORAZ POLSKA

RYNKI EUROPY ŚRODKOWEJ I WSCHODNIEJ ORAZ POLSKA RYNKI EUROPY ŚRODKOWEJ I WSCHODNIEJ ORAZ POLSKA Eric Hampel Andrea Moneta (pominięto) 2 PROGRAM Scenariusz, pozycjonowanie i cele Strategiczne filary planu trzyletniego Inicjatywy ponadnarodowe Pomyślne

Bardziej szczegółowo

NETIA SA OGŁASZA WYNIKI ZA IV KWARTAŁ I ROK 2007

NETIA SA OGŁASZA WYNIKI ZA IV KWARTAŁ I ROK 2007 Kontakt: Anna Kuchnio (IR) +48-22-330-2061 Jolanta Ciesielska (Media) +48-22-330-2407 Netia - lub - Emilia Whitbread Taylor Rafferty, Londyn +44-(0)20-7614-2900 Reema Parikh Taylor Rafferty, Nowy Jork

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe po 1. kwartale 2012 r.

Wyniki finansowe po 1. kwartale 2012 r. Wyniki finansowe po 1. kwartale 2012 r. Sprzedaż przyspiesza 15 maja 2012 15 maja 2012 Nowa sprzedaż przyspiesza 1 Zastrzeżenie Niniejsza prezentacja nie jest częścią jakiejkolwiek oferty, zaproszenia,

Bardziej szczegółowo

System finansowy w Polsce. dr Michał Konopczak Instytut Handlu Zagranicznego i Studiów Europejskich michal.konopczak@sgh.waw.pl

System finansowy w Polsce. dr Michał Konopczak Instytut Handlu Zagranicznego i Studiów Europejskich michal.konopczak@sgh.waw.pl System finansowy w Polsce dr Michał Konopczak Instytut Handlu Zagranicznego i Studiów Europejskich michal.konopczak@sgh.waw.pl Segmenty sektora finansowego (w % PKB) 2 27 212 Wielkość systemu finansowego

Bardziej szczegółowo

Prezentacja wyników finansowych za IV kwartał i cały rok 2010. Warszawa, 16 marca 2011 r.

Prezentacja wyników finansowych za IV kwartał i cały rok 2010. Warszawa, 16 marca 2011 r. Prezentacja wyników finansowych za IV kwartał i cały rok 2010 Warszawa, 16 marca 2011 r. Plan prezentacji Kontekst rynkowy Informacje o działalności Wyniki finansowe Pytania i odpowiedzi 1 Wolniejszy wzrost

Bardziej szczegółowo

Bank BGŻ BNP Paribas połączenie dwóch komplementarnych banków. Warszawa, 4 maja 2015 r.

Bank BGŻ BNP Paribas połączenie dwóch komplementarnych banków. Warszawa, 4 maja 2015 r. Bank BGŻ BNP Paribas połączenie dwóch komplementarnych banków Warszawa, 4 maja 2015 r. 1 Fuzja prawna połączenie dwóch Banków W wyniku połączenia Banku BGŻ i BNP Paribas Banku Polska, dwóch banków należących

Bardziej szczegółowo

Strategie rozwoju małych firm telekomunikacyjnych na globalnym rynku szanse i zagrożenia dla uczestników klastra e-południe Marcin Jabłoński

Strategie rozwoju małych firm telekomunikacyjnych na globalnym rynku szanse i zagrożenia dla uczestników klastra e-południe Marcin Jabłoński Strategie rozwoju małych firm telekomunikacyjnych na globalnym rynku szanse i zagrożenia dla uczestników klastra e-południe Marcin Jabłoński Connectionpoint.eu Marcin Jabłoński Prezes Zarządu Connectionpoint

Bardziej szczegółowo

Inwestycja w przyszłość Podsumowanie zmian w Grupie PKP w latach 2012-2015

Inwestycja w przyszłość Podsumowanie zmian w Grupie PKP w latach 2012-2015 www.pwc.com Inwestycja w przyszłość Podsumowanie zmian w Grupie PKP w latach 2012-2015 kwiecień 2015 Prasa o Grupie PKP: sytuacja wyjściowa w 2011 roku * Źródła (od góry): Polska Dziennik Bałtycki, Głos

Bardziej szczegółowo

Materiał na konferencję prasową Prezesa Urzędu Regulacji Telekomunikacji i Poczty 4 stycznia 2006 r.

Materiał na konferencję prasową Prezesa Urzędu Regulacji Telekomunikacji i Poczty 4 stycznia 2006 r. Materiał na konferencję prasową Prezesa Urzędu Regulacji Telekomunikacji i Poczty 4 stycznia 2006 r. Opracowanie na podstawie raportu PMR: The telecommunications market in Poland 2005 2008 1.1. Polski

Bardziej szczegółowo

JEDNOSTKOWY RAPORT ROCZNY ZA 2014 ROK CASPAR ASSET MANAGEMENT S.A.

JEDNOSTKOWY RAPORT ROCZNY ZA 2014 ROK CASPAR ASSET MANAGEMENT S.A. JEDNOSTKOWY RAPORT ROCZNY ZA 2014 ROK CASPAR ASSET MANAGEMENT S.A. Szanowni Państwo! Z przyjemnością przedstawiamy jednostkowy raport roczny Caspar Asset Management S.A. za 2014 rok. CASPAR ASSET MANAGEMENT

Bardziej szczegółowo

Spotkanie prasowe Warszawa 16 lutego 2010

Spotkanie prasowe Warszawa 16 lutego 2010 Spotkanie prasowe Warszawa 16 lutego 2010 Strategia rozwoju usług telekomunikacyjnych dla firm Agenda Skąd przychodzimy? Kim Jesteśmy? Dokąd zmierzamy? Skąd przychodzimy? Trochę historii ASTER 1994 początek

Bardziej szczegółowo

Debiut Summa Linguae S.A. na rynku New Connect. Warszawa, 6 maja 2015

Debiut Summa Linguae S.A. na rynku New Connect. Warszawa, 6 maja 2015 Debiut Summa Linguae S.A. na rynku New Connect Warszawa, 6 maja 2015 Agenda Historia działalności Przedmiot działalności oferta Wybrane projekty i najważniejsze osiągnięcia Wybrani Klienci Spółki Silne

Bardziej szczegółowo

Analiza cen detalicznych za usługi połączeń do sieci ruchomych oferowane przez operatorów stacjonarnych (F2M) Stan w oparciu o dane na 1 maja 2010

Analiza cen detalicznych za usługi połączeń do sieci ruchomych oferowane przez operatorów stacjonarnych (F2M) Stan w oparciu o dane na 1 maja 2010 Analiza cen detalicznych za usługi połączeń do sieci ruchomych oferowane przez operatorów stacjonarnych (F2M) Stan w oparciu o dane na 1 maja 2010 Prezes Urzędu Komunikacji Elektronicznej Warszawa, lipiec

Bardziej szczegółowo

Prezentacja inwestorska

Prezentacja inwestorska Prezentacja inwestorska Agenda NAJWAŻNIEJSZE INFORMACJE O SPÓŁCE DANE FINANSOWE PAKIETY WIERZYTELNOŚCI NOTOWANIA AKCJI OBLIGACJE KIERUNKI ROZWOJU RYNEK MEDIA O KME KONTAKT KME: Najważniejsze informacje

Bardziej szczegółowo

III. Pozostałe informacje zgodnie z 91 ust. 6. Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 19 października 2005 r.

III. Pozostałe informacje zgodnie z 91 ust. 6. Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 19 października 2005 r. III. Pozostałe informacje zgodnie z 91 ust. 6. Rozporządzenia Rady Ministrów z dnia 19 października 2005 r. 1. Wybrane dane finansowe na dzień 30.06.2007 r., zawierające podstawowe pozycje skróconego sprawozdania

Bardziej szczegółowo

Aiton Caldwell SA. Informacje dla Inwestorów. www.aitoncaldwell.pl

Aiton Caldwell SA. Informacje dla Inwestorów. www.aitoncaldwell.pl Aiton Caldwell SA Informacje dla Inwestorów www.aitoncaldwell.pl 1. Profil działalności 2. Historia 3. Zespół 4. Linie biznesowe 5. Klienci 6. Plany rozwój i cele emisyjne 7. Dane finansowe 1. Profil działalności

Bardziej szczegółowo

PREZENTACJA WYNIKÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ EMMERSON REALTY S.A. 2014 r. I-III kw. 2015 r.

PREZENTACJA WYNIKÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ EMMERSON REALTY S.A. 2014 r. I-III kw. 2015 r. PREZENTACJA WYNIKÓW GRUPY KAPITAŁOWEJ EMMERSON REALTY S.A. 2014 r. I-III kw. 2015 r. AGENDA Profil firmy Grupa Emmerson Realty S.A. Wybrane wyniki finansowe Zasięg działania Kierunki rozwoju Jeden z liderów

Bardziej szczegółowo

Konsekwentnie do przodu wzrost rentowności Banku Pocztowego po III kwartałach 2014 r. Wyniki biznesowe i finansowe Plany na 2015 rok

Konsekwentnie do przodu wzrost rentowności Banku Pocztowego po III kwartałach 2014 r. Wyniki biznesowe i finansowe Plany na 2015 rok Konsekwentnie do przodu wzrost rentowności Banku Pocztowego po III kwartałach 2014 r. Wyniki biznesowe i finansowe Plany na 2015 rok Wyniki po III kwartałach 2014 r. Podsumowanie III kwartałów Wzrost poziomu

Bardziej szczegółowo

RAPORT OKRESOWY EXAMOBILE S.A. IV KWARTAŁ ROKU 2012. Bielsko-Biała, 13.02.2013 r.

RAPORT OKRESOWY EXAMOBILE S.A. IV KWARTAŁ ROKU 2012. Bielsko-Biała, 13.02.2013 r. RAPORT OKRESOWY EXAMOBILE S.A. IV KWARTAŁ ROKU 2012 Bielsko-Biała, 13.02.2013 r. Raport EXAMOBILE S.A. za IV kwartał roku 2012 został przygotowany zgodnie z aktualnym stanem prawnym w oparciu o Regulamin

Bardziej szczegółowo

COGNOR SA. Prezentacja działalności spółki i wyników po III kwartale 2009. Listopad 2009

COGNOR SA. Prezentacja działalności spółki i wyników po III kwartale 2009. Listopad 2009 COGNOR SA Prezentacja działalności spółki i wyników po III kwartale 29 Listopad 29 Spis treści Restrukturyzacja Działalność operacyjna Wyniki finansowe po III kwartale 29r. NajbliŜsze plany 2 Aktualny

Bardziej szczegółowo

Wyniki Q3 2014. 12 listopada 2014

Wyniki Q3 2014. 12 listopada 2014 Wyniki Q3 2014 12 listopada 2014 Agenda 01 Wyniki finansowe 3 kwartały 2014 02 Prognoza 2014 03 Program skupu akcji 04 Planowana emisja obligacji 2 01 Wyniki finansowe 3 kwartały 2014 Parametry finansowe

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe 2003

Wyniki finansowe 2003 Wyniki finsowe 2003 Prezentacja dla mediów 16 lutego 2004 r. Skonsolidowane dane finsowe wg. Międzyrodowych Standardów Sprawozdawczości Finsowej (MSSF) Rynek 2003 Rynek w 2003 r. Rynek Rynek prasy Rynek

Bardziej szczegółowo

RAPORT OPEN-NET S.A. ZA III KWARTAŁ 2011 ROKU

RAPORT OPEN-NET S.A. ZA III KWARTAŁ 2011 ROKU RAPORT OPEN-NET S.A. ZA III KWARTAŁ 2011 ROKU 2011-11-14 www.open.net.pl SPIS TREŚCI 1. Informacje ogólne 3 2. Wybrane dane finansowe 7 3. Komentarz zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ

Bardziej szczegółowo

DISCLAIMER. Grupa nie ponosi odpowiedzialności za efekty decyzji, które zostały podjęte po lekturze prezentacji.

DISCLAIMER. Grupa nie ponosi odpowiedzialności za efekty decyzji, które zostały podjęte po lekturze prezentacji. DISCLAIMER Niniejsza prezentacja ( Prezentacja ) została przygotowana przez Kino Polska TV S.A. ( Spółka ) i ma charakter wyłącznie informacyjny. Jej celem jest przedstawienie wybranych danych dotyczących

Bardziej szczegółowo

RAPORT KWARTALNY ZA II KWARTAŁ 2012 R. MPAY SPÓŁKA AKCYJNA. z siedzibą w Warszawie. Warszawa, 14 sierpnia 2012 roku

RAPORT KWARTALNY ZA II KWARTAŁ 2012 R. MPAY SPÓŁKA AKCYJNA. z siedzibą w Warszawie. Warszawa, 14 sierpnia 2012 roku RAPORT KWARTALNY ZA II KWARTAŁ 2012 R. MPAY SPÓŁKA AKCYJNA z siedzibą w Warszawie Warszawa, 14 sierpnia 2012 roku SPIS TREŚCI: 1. PODSTAWOWE INFORMACJE O SPÓŁCE... 3 2. LIST ZARZĄDU DO AKCJONARIUSZY...

Bardziej szczegółowo

RAPORT KWARTALNY BLUE TAX GROUP S.A. ZA II KWARTAŁ 2011 ROKU

RAPORT KWARTALNY BLUE TAX GROUP S.A. ZA II KWARTAŁ 2011 ROKU RAPORT KWARTALNY BLUE TAX GROUP S.A. ZA II KWARTAŁ 2011 ROKU (za okres od 01.04.2011 do 30.06.2011) Wrocław, 04.08.2011r. Wrocław, 04.08.2011r. Szanowni Inwestorzy i Akcjonariusze! Przekazuję Państwu Raport

Bardziej szczegółowo

Zwyczajne Walne Zgromadzenie Prezentacja Zarządu. Warszawa, 31 października 2012 r.

Zwyczajne Walne Zgromadzenie Prezentacja Zarządu. Warszawa, 31 października 2012 r. Zwyczajne Walne Zgromadzenie Prezentacja Zarządu Warszawa, 31 października 2012 r. Skład Zarządu Maciej Kotlicki Członek Zarządu powołany 14 czerwca 2010 r. Wojciech Pytel Prezes Zarządu powołany 3 września

Bardziej szczegółowo

Wierzyciel S.A. Prezentacja emitenta. Zaproszenie do subskrypcji prywatnej akcji Spółki

Wierzyciel S.A. Prezentacja emitenta. Zaproszenie do subskrypcji prywatnej akcji Spółki Wierzyciel S.A. Prezentacja emitenta Zaproszenie do subskrypcji prywatnej akcji Spółki Zaproszenie do subskrypcji prywatnej Celem niniejszej prezentacji jest przybliżenie profilu działalności firmy potencjalnym

Bardziej szczegółowo

Łączność szerokopasmowa: zmniejszają się różnice między europejskimi krajami o najlepszych i najgorszych wynikach

Łączność szerokopasmowa: zmniejszają się różnice między europejskimi krajami o najlepszych i najgorszych wynikach IP/08/1831 Bruksela, dnia 28 listopada 2008 r. Łączność szerokopasmowa: zmniejszają się różnice między europejskimi krajami o najlepszych i najgorszych wynikach Jak wynika ze sprawozdania opublikowanego

Bardziej szczegółowo

Warszawa, 20 maja 2014 r. Prezentacja wyników za I kwartał 2014 r.

Warszawa, 20 maja 2014 r. Prezentacja wyników za I kwartał 2014 r. Warszawa, 20 maja 2014 r. Prezentacja wyników za I kwartał 2014 r. Zastrzeżenia prawne Niniejsze opracowanie zostało sporządzone wyłącznie w celach informacyjnych. Nie stanowi reklamy ani oferowania papierów

Bardziej szczegółowo

Konferencja Grupy Amica. Warszawa, 1.12.2015

Konferencja Grupy Amica. Warszawa, 1.12.2015 Konferencja Grupy Amica Warszawa, 1.12.2015 Agenda 1. Wyniki Grupy Amica za 2015 IQ-IIIQ 2. Przejęcie CDA Group Ltd 3. Profil CDA Group Ltd 4. Cele strategiczne 5. Parametry transakcji 6. Q&A 2 1 413 105

Bardziej szczegółowo

EKSPANSJA MIĘDZYNARODOWA POLSKICH PRZEDSIĘBIORSTW

EKSPANSJA MIĘDZYNARODOWA POLSKICH PRZEDSIĘBIORSTW EKSPANSJA MIĘDZYNARODOWA POLSKICH PRZEDSIĘBIORSTW SKALA I CHARAKTER UMIĘDZYNARODOWIENIA NA PODSTAWIE DZIAŁALNOŚCI SPÓŁEK GIEŁDOWYCH prezentacja wyników Dlaczego zdecydowaliśmy się przeprowadzić badanie?

Bardziej szczegółowo

Aneks Nr 1 do Prospektu Emisyjnego. PCC Rokita Spółka Akcyjna. zatwierdzonego przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 7 maja 2014 roku

Aneks Nr 1 do Prospektu Emisyjnego. PCC Rokita Spółka Akcyjna. zatwierdzonego przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 7 maja 2014 roku Aneks Nr 1 do Prospektu Emisyjnego PCC Rokita Spółka Akcyjna zatwierdzonego przez Komisję Nadzoru Finansowego w dniu 7 maja 2014 roku Niniejszy aneks został sporządzony w związku z opublikowaniem przez

Bardziej szczegółowo

Wyniki finansowe za I kwartał 2012r. Telekonferencja z inwestorami 15 maja 2012r.

Wyniki finansowe za I kwartał 2012r. Telekonferencja z inwestorami 15 maja 2012r. Wyniki finansowe za I kwartał 212r. Telekonferencja z inwestorami 15 maja 212r. Kluczowe wydarzenia I kwartał 212r. Przychody w I kwartale wyniosły PLN 544 mln (+36% rdr oraz +28% kdk) Baza abonencka Netii

Bardziej szczegółowo

Raport kwartalny MARSOFT S.A. obejmujący okres od 1 lipca 2013r. do 30 września 2013r.

Raport kwartalny MARSOFT S.A. obejmujący okres od 1 lipca 2013r. do 30 września 2013r. Raport kwartalny. obejmujący okres od 1 lipca 2013r. do 30 września 2013r. Szanowni Państwo. W imieniu. przedstawiam Państwu raport za III kwartał 2013 roku. Pragnę podziękować wszystkim za okazane nam

Bardziej szczegółowo

Skonsolidowany oraz jednostkowy raport kwartalny z działalności. III kwartał 2010 r.

Skonsolidowany oraz jednostkowy raport kwartalny z działalności. III kwartał 2010 r. Skonsolidowany oraz jednostkowy raport kwartalny z działalności. III kwartał 2010 r. 3 3 Spis treści Jednostkowy raport kwartalny 1. Wybrane jednostkowe dane finansowe za III kwartał 2010 r. oraz dane

Bardziej szczegółowo

Podsumowanie finansowe za 1Q 2015

Podsumowanie finansowe za 1Q 2015 Podsumowanie finansowe za 1Q 2015 Warszawa, 19 maja 2015 r. Agenda 1. Podsumowanie działalności operacyjnej 2. Podsumowanie wyników finansowych 3. Q&A 2 1. Podsumowanie działalności operacyjnej 3 Sieć

Bardziej szczegółowo

Prezentacja dla inwestorów 2015-03-17

Prezentacja dla inwestorów 2015-03-17 Prezentacja dla inwestorów 2015-03-17 2 Zastrzeżenia prawne ZASTRZEŻENIA Niniejsza prezentacja została przygotowana przez Amica Wronki SA ( AMICA lub "Spółka"). Ani niniejsza Prezentacja, ani jakakolwiek

Bardziej szczegółowo

Usługi szerokopasmowego dostępu do Internetu

Usługi szerokopasmowego dostępu do Internetu Usługi szerokopasmowego dostępu do Internetu Strona 1 Agenda Usługa jednokierunkowego dostępu do Internetu ASTRA2Connect: nowa usługa triple play Strona 2 Szerokopasmowy dostęp do Internetu (1-way) Cechy

Bardziej szczegółowo

KOMUNIKAT PRASOWY NR 1/2010

KOMUNIKAT PRASOWY NR 1/2010 KOMUNIKAT PRASOWY NR 1/2010 11 marzec 2010 r. KOLEJNE ZLECENIA OD KLIENTÓW Do najważniejszych wydarzeń Elektromont S.A. w ostatnim okresie można zaliczyć podpisanie w grudniu Umowy Ramowej z wiodącym operatorem

Bardziej szczegółowo

CENNIK USŁUG TELEKOMUNIKACYJNYCH

CENNIK USŁUG TELEKOMUNIKACYJNYCH CENNIK USŁUG TELEKOMUNIKACYJNYCH SZYBKI INTERNET DLA FIRM * Rodzaje Usługi: Szybki Internet dla Firm 512k Szybki Internet dla Firm 1M Szybki Internet dla Firm 2M Szybki Internet dla Firm 4M Szybki Internet

Bardziej szczegółowo

Omówienie wyników finansowych spółki Sygnity za II kwartał i pierwsze półrocze 2010 roku

Omówienie wyników finansowych spółki Sygnity za II kwartał i pierwsze półrocze 2010 roku Omówienie wyników finansowych spółki Sygnity za II kwartał i pierwsze półrocze 2010 roku Warszawa, 31 sierpnia 2010 roku 27 maj 2010 Efekty i kluczowe działania w Q2 2010 i H1 2010 Wyniki finansowe W Q2

Bardziej szczegółowo

Niezbadane skonsolidowane dane finansowe za pierwszy kwartał 2007 r.

Niezbadane skonsolidowane dane finansowe za pierwszy kwartał 2007 r. Niezbadane skonsolidowane dane finansowe za pierwszy kwartał 2007 r. 30 maja 2007 r. PEGAS NONWOVENS S.A. ma przyjemność przedstawić niezbadane skonsolidowane dane dotyczące wyników za pierwszy kwartał

Bardziej szczegółowo