LPP SA wyniki finansowe za 2014 rok Warszawa, 19 lutego 2015 r.
Nasze marki obecne w całym regionie 31 grudnia 2014 roku sieć detaliczna LPP liczyła 1516 sklepów z czego: 425 Reserved 366 CROPP 308 House 256 Mohito 129 Sinsay 4 5 8 6 4 8 7 235 5 2 219 209 153 outlet 24 28 99 21 11 12 12 15 5 18 2 1 1 1 9 1 1 1 1 1 1 6 2 6 2 8 3 2 3 2 5 3 20 18 3 4 13 11 78 69 outlet 4 2 46 56 14 2
Realizacja planu rozwoju sieci Powierzchnia [tys. m 2 ] 31.12.2014 31.12.2013 zmiana [tys. m 2 ] zmiana Reserved 390 322 67 21% Polska 209 189 20 11% UE 84 53 31 60% Rosja i Ukraina 97 81 16 19% CROPP 106 91 15 16% Polska 58 55 4 7% UE 17 11 6 57% Rosja i Ukraina 30 25 5 19% House 90 80 9 12% Polska 57 55 2 3% UE 11 9 2 24% Rosja i Ukraina 21 16 5 33% Mohito 83 66 17 26% Polska 46 41 5 13% UE 12 7 5 82% Rosja i Ukraina 25 19 6 34% Sinsay 44 20 24 119% Polska 33 18 15 83% UE 4 2 3 175% Rosja i Ukraina 7 1 6 1220% Wyprzedażowe 11 9 2 18% suma podział geograficzny Polska 414 367 47 13% UE 129 81 48 59% Rosja i Ukraina 180 141 40 28% RAZEM 723 589 134 23% 3
Udział poszczególnych kanałów dystrybucji w przychodach 2014 2013 Reserved PL; 29,9% Reserved EX; 18,6% CROPP PL; 9,9% Reserved PL; 31,5% Reserved EX; 18,8% CROPP PL; 10,2% 4 pozostała; 7,2% House EX; 3,7% Sinsay PL; Mohito PL; 3,9% 7,1% Mohito EX; 3,8% CROPP EX; 6,3% House PL; 9,5% pozostała; 6,9% Mohito PL; House PL; 7,5% 9,9% Sinsay PL; House EX; 1,7% 3,3% Mohito EX; 3,6% CROPP EX; 6,5%
Przychody ze sprzedaży sieci RESERVED [mln PLN] 5
Przychody ze sprzedaży sieci CROPP [mln PLN] 6
Przychody ze sprzedaży sieci HOUSE [mln PLN] 7
Przychody ze sprzedaży sieci MOHITO [mln PLN] 8
Przychody ze sprzedaży sieci SINSAY [mln PLN] 9
Przychody ze sprzedaży e-commerce [mln PLN] 10
Zmiana efektywności sprzedaży 50% RESERVED 40% 30% 20% 10% 0% IQ 2012 IIQ 2012 IIIQ 2012 IVQ 2012 IQ 2013 IIQ 2013 IIIQ 2013 IVQ 2013 IQ 2014 IIQ 2014 IIIQ 2014 IVQ 2014 RESERVED sls RESERVED area 50% 40% 30% 20% 10% 0% CROPP IQ 2012 IIQ 2012 IIIQ 2012 IVQ 2012 IQ 2013 IIQ 2013 IIIQ 2013 IVQ 2013 IQ 2014 IIQ 2014 IIIQ 2014 IVQ 2014 11 CROPP sls CROPP area
Zmiana efektywności sprzedaży HOUSE 40% 35% 30% 25% 20% 15% 10% 5% 0% IQ 2012 IIQ 2012 IIIQ 2012 IVQ 2012 IQ 2013 IIQ 2013 IIIQ 2013 IVQ 2013 IQ 2014 IIQ 2014 IIIQ 2014 IVQ 2014 HOUSE sls HOUSE area MOHITO 12 200% 150% 100% 50% 0% IQ 2012 IIQ 2012 IIIQ 2012 IVQ 2012 IQ 2013 IIQ 2013 IIIQ 2013 IVQ 2013 IQ 2014 IIQ 2014 IIIQ 2014 IVQ 2014 MOHITO sls mohito area
Wysokość marży brutto na sprzedaży 70,0% Marża brutto na sprzedaży (kwartalna) Marża brutto na sprzedaży (narastająca) 65,0% 60,0% 55,0% 13 50,0% 45,0% 40,0%
400 380 360 340 320 300 280 260 240 220 200 382 375 361 353 320 299 265 270 Koszty sprzedaży i ogólne (SG&A) Suma wszystkich kosztów na 1 m2 całkowitej powierzchni sieci sprzedaży [PLN/miesiąc] 253 258266 251 243 271 274 310 288 295299 312 296297299 296 270 274274 271 14
Koszty funkcjonowania sklepów własnych 300 koszt najmu [PLN/m2] koszt personelu [PLN/m2] koszty pozostałe [PLN/m2] 260 266 274 260 250 240 233 233 234 243 238 239 238 235 224 220 222 220 200 150 100 103 94 102 95 67 73 72 72 67 61 219 65 49 199 206 193 198 201 202 200 58 65 56 57 57 60 56 45 43 41 43 45 45 46 215 208 59 61 48 51 69 59 67 61 61 63 62 56 52 53 56 57 59 61 59 58 66 54 57 57 58 56 57 56 202 52 53 15 50 93 92 93 104 112 105 96 98 96 98 99 97 98 101 103 114 115 116 116 115 118 117 118 111 110 108 107 97 0
Skonsolidowany rachunek zysków i strat 2014 rok Wyszczególnienie [mln zł] 2014 2013 Zmiana [%] Przychody ze sprzedaży 4 769,1 4 116,3 16% Koszt własny sprzedaży 1977,1 1707,1 16% Zysk brutto na sprzedaży 2 792,0 2 409,2 16% Marża brutto na sprzedaży 58,5% 58,5% - Koszty sprzedaży i ogólne (SG&A) 2 147,8 1 759,2 22% EBITDA 802,8 763,8 5% Marża EBITDA 16,8% 18,6% -1,8 p.p EBIT 609,2 615,6-1% 16 Marża EBIT 12,8% 15,0% -2,2 p.p Zysk netto 482,1 432,9 11% Marża netto 10,1% 10,5% -0,4 p.p jednorazowy wpływ podatku odroczonego na wynik netto zysk netto bez jednorazowego wpływu podatku odroczonego 107,0-375,1 432,9-13% Marża netto 7,9% 10,5% -2,6 p.p
Skonsolidowany rachunek zysków i strat IVQ 2014 Wyszczególnienie [mln zł] IVQ 2014 IVQ 2013 Zmiana [%] Przychody ze sprzedaży 1 404,7 1 267,0 11% Koszt własny sprzedaży 576,1 499,8 15% Zysk brutto na sprzedaży 828,6 767,2 8% Marża brutto na sprzedaży 59,0% 60,6% -1,6 p.p Koszty sprzedaży i ogólne (SG&A) 575,6 495,2 16% EBITDA 299,9 302,8-1% Marża EBITDA 21,3% 23,9% -2,6 p.p EBIT 248,3 261,4-5% 17 Marża EBIT 17,7% 20,6% -2,9 p.p Zysk netto 245,9 182,0 35% Marża netto 17,5% 14,4% 3,1 p.p jednorazowy wpływ podatku odroczonego na wynik netto zysk netto bez jednorazowego wpływu podatku odroczonego 107,0-138,9 182,0-24% Marża netto 9,9% 14,4% -4,5 p.p
Bilans skonsolidowany [mln PLN] 31 grudnia 2014 31 grudnia 2013 Aktywa trwałe, w tym: 1 515,4 1 231,9 - wartości niematerialne (z wartością firmy) 315,8 281,2 - rzeczowe aktywa trwałe 1 037,4 896,8 Aktywa obrotowe, w tym: 1 416,4 1 259,7 - zapasy 979,8 805,0 - należności krótkoterminowe handlowe 176,1 163,3 - środki pieniężne i inne aktywa finansowe 183,3 149,4 Aktywa razem 2 933,8 2 491,6 Kapitał własny, w tym: 1 638,7 1 496,5 - kapitał podstawowy 3,7 3,7 - zysk netto okresu bieżącego 479,8 431,0 Zobowiązania długoterminowe, w tym: 211,1 192,3 - kredyty bankowe i pożyczki 204,5 184,3 18 Zobowiązania krótkoterminowe, w tym: 1 082,1 802,7 -zobowiązania z tytułu dostaw i usług 623,6 547,6 - kredyty bankowe i pożyczki 378,3 173,6 Pasywa razem 2 931,9 2 491,6
Pozostałe koszty i przychody operacyjne [mln PLN] Koszty I-IVQ razem 80,9 Przychody I-IVQ razem 46,0 1) odpisy aktualizujące 20,0 2) niedobory i straty 43,4 3) darowizny i likwidacje 10,3 1) odszkodowania i nadwyżki 12,3 2) zysk ze sprzedaży aktywów 22,8 3) odwrócenie odpisów 4,2 19
Pozostałe koszty i przychody finansowe [mln PLN] Koszty I-IVQ razem 152,2 Przychody I-IVQ razem 2,9 1) różnice kursowe 111,8 2) odsetki 15,9 3) prowizje i opłaty 3,6 4) odpis wartości inwestycji 10,9 1) odsetki 2,6 20
Pozostałe koszty i przychody operacyjne [mln PLN] Koszty IV Q razem 23,5 Przychody IV Q razem 19,0 1) odpisy aktualizujące 6,1 2) niedobory i straty 13,2 3) darowizny i likwidacje 2,0 1) odszkodowania i nadwyżki 3,2 2) zysk ze sprzedaży aktywów 11,4 3) odwrócenie odpisów 2,2 21
Pozostałe koszty i przychody finansowe [mln PLN] Koszty IV Q razem 75,6 Przychody IV Q razem 1,0 1) różnice kursowe 48,9 2) odsetki 4,9 3) prowizje i opłaty 0,9 4) odpis wartości inwestycji 10,9 1) odsetki 0,8 22
Wartość zapasów magazynowych 1500 2500 2263 2210 wartość zapasów [mlnpln] 1300 1100 900 700 500 300 2100 1745 1406 1376 1299 11221126 1699 1733 1572 1633 1348 1333 1591 1670 1638 15801633 1512 1433 1367 1383 1522 1355 2000 1500 1000 500 0 zapasy na 1 m2 powierzchni handlowej[pln] 23
Rozwój sieci - plany Powierzchnia [tys. m 2 ] 31.12.2015 31.12.2014 zmiana [tys. m 2 ] zmiana Reserved 482 390 92 24% Polska 233 209 24 12% UE 125 84 41 49% Rosja i Ukraina 109 97 12 13% franczyzy 15 CROPP 117 106 12 11% Polska 63 58 5 8% UE 21 17 4 21% Rosja i Ukraina 33 30 3 11% House 102 90 13 14% Polska 62 57 4 7% UE 17 11 5 47% Rosja i Ukraina 24 21 3 14% Mohito 99 83 16 19% Polska 52 46 6 13% UE 17 12 5 42% Rosja i Ukraina 29 25 4 15% franczyzy 1 1 Sinsay 62 44 18 41% Polska 43 33 11 32% UE 9 4 4 93% Rosja i Ukraina 10 7 3 47% Wyprzedażowe 14 11 2 16% suma podział geograficzny Polska 466 414 52 13% UE 187 129 59 46% Rosja i Ukraina 206 180 25 14% franczyzy 16 16 RAZEM 874 723 152 21% 24
Dziękujemy za uwagę