2011 Wsparcie funduszu inwestycyjnego sposobem na stworzenie i rozwój innowacyjnej firmy biotechnologicznej. Case Study MCI.BioVentures - Genomed Forum Małych i Średnich Przedsiębiorstw Jak zostać i pozostać przedsiębiorcą? Robert Rzemiński Warszawa, 9 czerwca 2011 r.
Agenda 1. Profil funduszu MCI.BioVentures 2. Filozofia działania funduszu seed/venture capital 3. Kryteria inwestycyjne 4. Case Study: Genomed
Profil MCI.BioVentures Preferowane sektory Typ inwestycji biotechnologia, nowe leki i terapie, materiały i urządzenia medyczne, usługi ochrony zdrowia początkowa i wczesna faza rozwoju firmy Preferowany poziom inwestycji < 1 mln Sposób finansowania inwestycji Perspektywa czasowa Oczekiwany zwrot z inwestycji Aktualna wielkość funduszu obejmowanie nowych udziałów/akcji czas pojedynczej inwestycji: 3-5 lat > 35% rocznie 30 mln PLN Okres działania funduszu 10 lat (2007-2017) Główny inwestor MCI Management SA
Portfel inwestycji MCI.BioVentures Spółka Opis działalności Data inwestycji Udział MCI.BV w spółce Biotechnologia, diagnostyka genetyczna Prywatna, całodobowa opieka medyczna 23.01.2008 38,42% 22.09.2008 80,00% Sied prywatnych centrów medycznych 10.12.2008 22,54% E-commerce, największa apteka internetowa (24.10.2005) 15.09.2010 58,42% Ubezpieczenia zdrowotne 20.07.2010 60,00%* Innowacyjne suplementy diety, preparaty zdrowotne dla kobiet 28.10.2010 39,94%* *) docelowo
Kryteria inwestycyjne Co powinien uwzględniać projekt? 1. Zespół zarządzający i kluczowy personel doświadczenie branżowe kwalifikacje przedsiębiorcze skupienie na sukcesie przedsięwzięcia 2. Rynek i model biznesowy Atrakcyjny, dynamicznie rozwijający się rynek z dużym potencjałem Jasno określony sposób działania firmy na rynku (model) 3. Przewaga technologii lub produktu i ochrona własności praw niematerialnych 4. Wewnętrzna stopa zwrotu (IRR) i prawa korporacyjne inwestora
Kryteria inwestycyjne Co powinien uwzględniać projekt? 1. Przewaga technologii lub produktu i ochrona własności praw niematerialnych Produkt ma przewagę nad innymi podobnymi lub jest unikalny Prawa intelektualne do produktu lub jego istotnych składowych są zabezpieczone prawnie 2. Wewnętrzna stopa zwrotu (IRR) i prawa korporacyjne inwestora Prognoza finansowa określająca stopę zwrotu dla udziałowców Prawa korporacyjne zabezpieczające fundusz w niektórych obszarach
Działalność Genomed: diagnostyka genetyczna sekwencjonowanie DNA, synteza oligonukleotydów, Zespół naukowców z Instytutu Biochemii i Biofizyki Polskiej Akademii Nauk Finansowanie MCI.BioVentures 1,8 mln zł Historia: 2007r.: utworzenie spółki 2008r.: inwestycja MCI.BioVentures, pierwsze przychody 2009r.: potrojenie przychodów, dodatnia rentowność EBITDA, osiągnięcie BEP 2010r.: podwojenie przychodów, zysk netto 2011r.: debiut na rynku NewConnect
Struktura przychodów Spółki dane w tys. zł EBITDA dane w tys. zł 14000000 12000000 800 600 10000000 8000000 6000000 4000000 Sekwencjonowanie Synteza Diagnostyka Analiza genów Personal genomics Inne 400 200 0-200 -400-600 2008 2009 2010 Plan Realizacja 2000000 0 2008 2009 2010 *2011 *2012 *2013 *2014 Zysk netto dane w tys. zł * - prognozy Spółki Genomed S.A. jest jedyną firmą działającą w branży technologii analizy DNA, która już w trzecim roku od rozpoczęcia działalności wypracowała zysk, przy równoczesnym intensywnym prowadzeniu prac badawczo - rozwojowych. 600 400 200 0-200 -400-600 -800 2008 2009 2010 * - dane szacunkowe Plan Realizcja
Innowacyjna firma, założona przez grupę naukowców z kilkunastoletnim doświadczeniem i znaczącymi osiągnięciami w dziedzinie genomiki, jak również w komercjalizacji rezultatów swojej pracy naukowej Pozytywny wynik EBITDA uzyskany po 20 miesiącach od rozpoczęcia aktywności, zysk osiągnięty w trzecim roku działalności Jedyna firma w Polsce posiadająca odpowiednią wiedzę i możliwości techniczne, zdolna do wprowadzenia tak zaawansowanych technologii, jak sekwencjonowanie genomowe i medycyna spersonalizowana na rynek polski Rynek Spersonalizowanej Medycyny ma przed sobą ogromne perspektywy rozwoju 10-krotny wzrost do roku 2015 (wg PricewaterhouseCoopers 2009) Liczne międzynarodowe certyfikaty potwierdzające wysoką jakość świadczonych usług Lider rynkowy w zakresie diagnozowania chorób o podłożu genetycznym oraz sekwencjonowania i syntezy DNA