Strona 1 HORTICO S.A. RAPORT OKRESOWY za II kwartał 2011 roku od 1 kwietnia 2011 roku do 30 czerwca 2011 roku Wrocław, 11 sierpnia 2011r.
1. Wprowadzenie Spółka wpisana jest do Rejestru Przedsiębiorców pod numerem KRS 0000308997. Wpisu dokonał Sąd Rejonowy dla Wrocławia Fabrycznej VI Wydział Gospodarczy Krajowego Rejestru Sądowego. Spółce nadano numer statystyczny REGON 020778379; NIP PL 894-29-44-952. Siedziba Spółki mieści się: 52-437 Wrocław przy ulicy Giełdowej 12H. Strona 2 Przedmiotem działalności Spółki jest m.in.: handel hurtowy, detaliczny, oraz komisowy środkami ochrony roślin, nawozami, nasionami i innymi produktami pochodzenia krajowego oraz zagranicznego do produkcji rolnej i ogrodniczej, urządzanie i utrzymywanie terenów zielonych, handel hurtowy, detaliczny i komisowy roślinami ozdobnymi pochodzenia krajowego i zagranicznego, sprzedaż detaliczna prowadzona przez domy sprzedaży wysyłkowej lub Internet towarami do produkcji rolnej i ogrodniczej, serwisowanie i naprawa maszyn i urządzeń oraz narzędzi do produkcji rolnej oraz ogrodniczej. 2. Zarząd W skład Zarządu na dzień 30-06-2011 roku (oraz na dzień sporządzenia niniejszego raportu) wchodzą: Paweł Kolasa Prezes Zarządu, Andrzej Guszał Wiceprezes Zarządu. 3. Rada Nadzorcza W skład Rady Nadzorczej na dzień 30-06-2011 roku (oraz na dzień sporządzenia niniejszego raportu) wchodzą: Robert Bender Przewodniczący Rady Nadzorczej, Tomasz Magiera Sekretarz Rady Nadzorczej, Urszula Bender Członek Rady Nadzorczej, Anna Kolasa Członek Rady Nadzorczej, Łukasz Kononowicz Członek Rady Nadzorczej.
4. Akcjonariat Wg informacji posiadanych przez Spółkę, struktura akcjonariatu Spółki na dzień sporządzenia niniejszego raportu przedstawia się następująco. Strona 3 Lp. Akcjonariusz Liczba akcji % akcji 1 Paweł Kolasa - Prezes Zarządu 5 187 213 46,38% 2 Andrzej Guszał - Wiceprezes Zarządu 2 687 665 24,03% 3 Robert Bender - Przewodniczący RN 1 412 544 12,63% 4 Fundusze Zarządzane przez Ipopema TFI (łącznie z Alior SFIO) 966 562 8,64% 5 BZ WBK Inwestycje sp. z o.o. 749 918 6,71% 6 Urszula Bender - Członek Rady Nadzorczej 75 000 0,67% 7 Anna Kolasa - Członek Rady Nadzorczej 3 333 0,03% 8 Inni 101 855 0,91% RAZEM 11 184 090 100,00% 5. Wybrane dane finansowe za II kwartał 2011 roku (dane w zł). Lp. Dane finansowe 01-04-2011-30-06-2011 01-04-2010-30-06-2010 Zmiana 1 Przychody netto ze sprzedaży 15 252 178,13 13 207 177,66 15,5% 2 Koszty działalności operacyjnej 14 405 691,26 12 777 848,52 12,7% 2.a Amortyzacja 112 371,47 84 666,68 32,7% 3 Zysk/strata na sprzedaży 846 486,87 429 329,14 97,2% 4 Zysk/strata na działalności operacyjnej 811 119,56 536 621,85 51,2% 5 Zysk/strata brutto 826 944,75 647 563,35 27,7% 6 Zysk/strata netto 470 371,75 531 740,35-11,5%
Lp. Dane finansowe 01-01-2011-30-06-2011 01-01-2010-30-06-2010 Zmiana 1 Przychody netto ze sprzedaży 25 915 509,80 22 936 756,79 13,0% 2 Koszty działalności operacyjnej 23 606 319,45 22 199 868,60 6,3% 2.a Amortyzacja 206 861,74 179 582,63 15,2% 3 Zysk/strata na sprzedaży 2 309 190,35 736 888,19 213,4% Zysk/strata na działalności 4 operacyjnej 2 269 555,32 1 108 981,38 104,7% 5 Zysk/strata brutto 2 331 503,40 1 377 773,23 69,2% 6 Zysk/strata netto 1 924 180,40 1 101 081,23 74,8% Strona 4 Lp. Dane finansowe 01-01-2011-30-06-2011 01-01-2010-30-06-2010 Zmiana 1 Aktywa trwałe 12 860 426,53 4 941 466,26 160% Wartości niematerialne i 1.a prawne 219 690,05 249 866,37-12% 1.b Rzeczowe aktywa trwałe 12 396 677,47 4 487 064,89 176% 1.c Należności długoterminowe - - 1.d Inwestycje długoterminowe - - Długoterminowe rozliczenia 1.e międzyokresowe 244 059,00 204 535,00 19% 2. Aktywa obrotowe 16 533 639,70 11 890 032,88 39% 2.a Zapasy 6 788 083,81 5 137 792,54 32% 2.b Należności krótkoterminowe 5 640 724,00 5 981 273,77-6% 2.c Inwestycje krótkoterminowe 4 020 631,14 720 902,26 458% Krótkoterminowe rozliczenia 2.d. międzyokresowe 84 200,75 50 064,31 68% 3 Kapitał własny 12 688 778,02 5 780 693,40 120% 4 Zobowiązania 16 705 288,21 11 050 805,74 51% 4.a Rezerwy na zobowiązania 222 361,83 82 719,05 169% 4.b Zobowiązanie długoterminowe 4 146 215,41 287 600,71 1342% 4.c Zobowiązania krótkoterminowe 10 927 429,02 10 513 576,18 4% 4.e Rozliczenia międzyokresowe 1 409 281,95 166 909,80 744% Suma bilansowa 29 394 066,23 16 831 499,14 75%
6. Komentarz Zarządu na temat czynników i zdarzeń, które miały wpływ na wyniki finansowe w II kwartale 2011 roku. Przychody netto ze sprzedaży za II kwartał 2011 roku wyniosły 15.252.178,13 zł i były o 15,50% wyższe w stosunku do analogicznego okresu 2010 roku, przy czym tylko o 12,7% wzrosły koszty działalności operacyjnej. Spółka istotnie w stosunku do 2010r. zwiększyła poziom zysków. Zysk na sprzedaży w drugim kwartale 2011r. wyniósł 846.486,87 zł i był o 97,2% wyższy od zysku ze sprzedaży w analogicznym okresie roku ubiegłego. Zysk netto na koniec II kwartału 2011 roku wyniósł 1.924.180,40 zł i jest wyższy o 74,8 % w stosunku do analogicznego okresu 2010 roku. Znacząco zwiększył się poziom majątku Spółki (suma bilansowa na koniec II kwartału 2011r. wyniosła 29.394.066,23 zł). Wpływ na osiągnięte wyniki miały w szczególności: skuteczne zarządzanie ryzykiem kursowym duża dyscyplina i konsekwencja w zarządzaniu kosztami operacyjnymi i finansowymi wzrost sprzedaży eksportowej w porównaniu do roku 2010 wykorzystanie upustów za zakupy gotówkowe u dostawców stabilny zespół doświadczonych pracowników, gdyż w spółce jest bardzo niska fluktuacja kadr, szczególnie w działach handlowych i administracyjnych terminowe zakończenie inwestycji i uruchomienie GO ZC Wrocław Psary skuteczna kampania promocyjno-reklamowa zrealizowana w związku z otwarciem GO ZC bieżące, sprawne i terminowe rozliczenie kolejnych transzy dotacji związanej z inwestycją GO ZC dobra historia, wiarygodność i doświadczenie Spółki w zakresie handlu artykułami ogrodniczymi, które pozwoliło zoptymalizować otwarcie GO ZC w zakresie zatowarowania Strona 5 Mimo niekorzystnych warunków pogodowych dla całej branży spółka zanotowała wzrosty sprzedaży w najważniejszych grupach produktowych. Ponadto sytuacja związana z dramatycznym spadkiem cen warzyw i utratą przez producentów możliwości eksportu spowodowana bakterią E. coli miała znacząco negatywny wpływ na wyniki w całej branży ogrodniczej. Zarząd ocenia, że w tym kontekście osiągnięte wyniki Hortico SA mają jeszcze większą wartość.
7. Informacje na temat aktywności, jaką Emitent podjął w zakresie prowadzonej działalności w okresie objętym raportem. Strona 6 W II Q 2011 r. Hortico SA pracowało nad umocnieniem marki nowo otwartej Galerii Ogrodniczej Zielone Centrum, poprzez działania marketingowe, wypracowanie całego pakietu indywidualnych standardów działania tego typu obiektu, oraz opracowanie i wdrożenie skutecznej strategii marketingowej. Ponadto prowadzone są intensywne działania w celu pozyskania terenów inwestycyjnych pod kolejne dwie Galerie Ogrodnicze. Wrocław 11 sierpnia 2011 Prezes zarządu Paweł Kolasa