Skonsolidowany raport kwartalny SA-Q

Skonsolidowany raport kwartalny SA-Q IV/2007 Zgodnie z 41 Załącznika Nr 1 do Uchwały Nr 01/O/06 Rady Nadzorczej MTS-CeTO SA z dnia 03 stycznia 2006 r. - Regulamin obrotu (z późn. zm.) (dla emitentów papierów wartościowych o działalności wytwórczej, budowlanej, handlowej lub usługowej) Ostrowski Zakład Ciepłowniczy SA. (nazwa emitenta) podaje do wiadomości skonsolidowany raport kwartalny dnia 19.02.2008 r. (data przekazania) Otrzymują: Komisja Nadzoru Finansowego MTS-CeTO S.A. Polska Agencja Prasowa

DANE DOTYCZĄCE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO SKONSOLIDOWANEGO BILANSU 31.12.2007 30.09.2007 31.12.2006 30.09.2006 I. AKTYWA RAZEM 106 177 103 999 97 324 91 123 1. Aktywa trwałe 87 538 82 771 68 890 65 728 2. Aktywa obrotowe, w tym: 18 639 21 228 28 434 25 395 2.1. Zapasy 4 385 3 989 6 696 5 954 2.2. NaleŜności krótkoterminowe 7 198 4 947 7 070 4 186 II. PASYWA RAZEM 106 177 103 999 97 324 91 123 1. Kapitał własny, w tym: 73 471 72 647 74 440 71 719 1.1. Kapitał zakładowy 12 174 12 174 12 174 12 174 2. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania, w tym: 31 261 29 932 21 513 18 054 2.1. Zobowiązania długoterminowe 4 031 4 537 207 229 2.2. Zobowiązania krótkoterminowe 6 617 6 384 6 264 4 119 3. Kapitał mniejszości 1 445 1 420 1 371 1 350 Wybrane pozycje rachunku zysków i strat RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT 01.10.2007 y 01.01.2007 01.10.2006 y 01.01.2006 1. Przychody netto ze sprzedaŝy produktów, towarów i materiałów, w tym: 11 178 30 807 9 227 30 116 1.1. Przychody netto ze sprzedaŝy produktów 10 518 29 542 9 087 29 167 2. Koszty działalności operacyjnej, w tym: 9 562 27 845 7 760 26 992 2.1. Koszty wartości sprzedanych towarów 8 933 26 628 7 626 26 067 3. Zysk (strata) brutto ze sprzedaŝy 1 616 2 962 1 467 3 124 4. Zysk (strata) ze sprzedaŝy 994 273 776 365 5. Zysk (strata) z działalności operacyjnej 1 218 1 601 3 300 3 890 6. Przychody finansowe 122 583 110 735 7. Koszty finansowe 12 26 2 41 8. Zysk (strata) z działalności gospodarczej 1 328 2 158 3 408 4 584 9. Wynik zdarzeń nadzwyczajnych 0 0 0 0 10. Zysk (strata) brutto 1 328 2 158 3 408 4 584 11. Podatek dochodowy 265 404 638 886 12. Zysk (strata) mniejszości 25 74 22 27 13. Zysk (strata) netto 1 038 1 680 2 748 3 671

Wybrane pozycje rachunku przepływów pienięŝnych RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH 01.10.2007 y 01.01.2007 01.10.2006 y 01.01.2006 1. Amortyzacja 922 4 012 1 156 4 113 2. Przepływy pienięŝne netto z działalności operacyjnej -2 535 3 096 954 3 671 3. Przepływy pienięŝne netto z działalności inwestycyjnej -5 856-22 909-4 143-9 199 4. Przepływy pienięŝne netto z działalności finansowej 1 781 8 139 1 305-1 823 5. Przepływy pienięŝne netto, razem -5 688-7 662-728 -3 238 Pozycje pozabilansowe POZYCJE POZABILANSOWE 31.12.2007 30.09.2007 31.12.2006 30.09.2006 1. NaleŜności warunkowe 1.1. od jednostek powiązanych (z tytułu) 1.1.1. otrzymanych gwarancji i poręczeń 2. Zobowiązania warunkowe 5 000 5 000 5 300 5 300 2.1 na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu) 5 000 5 000 5 300 5 300 2.1.1. udzielonych gwarancji i poręczeń 5 000 5 000 5 300 5 300 2.2. na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu) 2.2.1. udzielonych gwarancji i poręczeń 3. Inne (z tytułu) "KOMENTARZ" Zgodnie z 41ust. 5 Załącznika Nr 1 do Uchwały Nr 01/O/06 Rady Nadzorczej MTS-CeTO Spółka Akcyjna z dnia 03 stycznia 2006 r. - Regulamin obrotu (z późn. zm.) Grupa kapitałowa objęta konsolidacją Podmiot dominujący: Ostrowski Zakład Ciepłowniczy S.A. (działalność: produkcja i dystrybucja energii cieplnej i produkcja energii elektrycznej) Podmiot zaleŝny: Zakład Energetyki Cieplnej Sp.z o.o. w Skwierzynie (działalność: produkcja i dystrybucja energii cieplnej) Skonsolidowane sprawozdanie Grupy Kapitałowej zostało sporządzone zgodnie z MSR i zawiera dane za okres czwartego kwartału 2007 roku oraz okresu porównywalnego tj. czwartego kwartału 2006 roku, a w przypadku bilansu dodatkowo za kwartały bezpośrednio poprzedzające kwartały objęte raportem. Wszystkie dane zawarte w raporcie podano w tysiącach złotych. Spółka w okresie czwartego kwartału 2007 roku stosowała zasady rachunkowości szczegółowo opisane w raporcie rocznym za 2006 rok.

Pozostałe informacje 1. Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń. W okresie objętym raportem w obszarze działalności gospodarczej Grupy Kapitałowej nie odnotowano istotnych dokonań lub niepowodzeń, które mogłyby w znaczący sposób wpłynąć na prowadzoną działalność gospodarczą. 2. Czynniki i zdarzenia mające wpływ na wynik osiągnięty za kwartał objęty raportem. W roku 2007 Grupa Kapitałowa osiągnęła przychody ze sprzedaŝy w wysokości 30.807 tys.zł, wynik netto na poziomie 1.680 tys.zł. Zysk Grupy obniŝył się w stosunku do roku poprzedniego o 1.991 tys.zł. Osiągnięty zysk jest zgodny z planami, obniŝenie do roku poprzedniego jest spowodowane spadkiem wpływów z tytułu handlu emisjami CO 2. W roku 2006 przychody z tego tytułu wyniosły 2.306 tys.zł, a w roku bieŝącym tylko 16 tys.zł. Powodem obniŝenia wpływów było drastyczne obniŝenie ceny za jedno uprawnienie. Spółka OZC S.A. w IV kwartale utworzyła 1) rezerwę na naleŝności w kwocie 5 tys.zł, a rozwiązała na 55 tys.zł, 2) rezerwę na świadczenia pracownicze w kwocie 274 tys.zł, 3) rezerwę na odroczony podatek dochodowy w wysokości 2 tys.zł a rozwiązała na kwotę 255 tys.zł, 4) aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na kwotę 124 tys.zł, a rozwiązała na kwotę 72 tys.zł. Spółka ZEC Sp.z Sp.o. w IV kwartale utworzyła rezerwę na kwotę 8 tys.zł 3. Zdarzenia, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono kwartalne dane finansowe, nie ujęte w tych danych, a mogące mieć istotny wpływ na przyszłe wyniki Grupy Kapitałowej. Po dniu, na który sporządzono kwartalne dane finansowe nie nastąpiły wydarzenia mogące mieć istotny wpływ na przyszłe wyniki Grupy Kapitałowej 4. Stanowisko Zarządu dotyczące wcześniej publikowanych prognoz wyników na 2007 rok, w kontekście wyników zaprezentowanych w niniejszym raporcie. Grupa Kapitałowa nie publikowała prognoz wyników finansowych na 2007 rok. 5. Akcjonariusze posiadający bezpośrednio co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu. Lp. Podmiot Akcjonariat powyŝej 5% % 1. Ostrowski Zakład Ciepłowniczy S.A. 2. Zakład Energetyki cieplnej Sp. z o.o. - Holdikom S.A. - E.ON Sverige Aktiebolag - Ostrowski Zakład Ciepłowniczy S.A - Gmina Skwierzyna - 51,00-48,61-51,00-49,00 6. Akcje będące w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących. W okresie, którego dotyczy raport kwartalny nie nastąpiły zmiany w stanie posiadania akcji przez osoby zarządzające i nadzorujące Emitenta. Członkowie Rady Nadzorczej oraz Zarządu na dzień 31.12.2007 nie posiadają Ŝadnych akcji OZC SA. 7. Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowań arbitraŝowych lub organem administracji publicznej. W okresie objętym raportem nie wszczęto postępowań przed sądem, organem arbitraŝowym lub organem administracji publicznej, dotyczących zobowiązań lub wierzytelności, których wartość w skali Grupy Kapitałowej stanowi co najmniej 10% kapitałów własnych. 8. Informacje o transakcjach zawartych w kwartale objętym raportem, z podmiotami powiązanymi, których równowartość przekracza 500.000 EUR. W okresie objętym raportem, nie wystąpiły w ramach Grupy Kapitałowej transakcje zawierane z podmiotami powiązanymi, których równowartość przekracza 500.000 EUR.

9. Informacje dotyczące udzielenia poręczeń, gwarancji, kredytu lub poŝyczki w kwartale objętym raportem, których wartość stanowi co najmniej 20% kapitałów własnych. W okresie objętym raportem nie udzielono w ramach Grupy Kapitałowej poręczeń, gwarancji, kredytów lub poŝyczek, których wartość stanowi co najmniej 20% kapitałów własnych. 10. Informacje o emisjach obligacji, zaciągniętych kredytach i poŝyczkach, w kwartale objętym raportem, których wartość stanowi co najmniej 20% kapitałów własnych. W okresie objętym raportem w ramach Grupy Kapitałowej nie wyemitowano obligacji ani teŝ nie zaciągnięto kredytów i poŝyczek, których wartość stanowi co najmniej 20% kapitałów własnych. 11. Informacje o emisji obligacji zamiennych na akcje. W okresie objętym raportem w ramach Grupy Kapitałowej nie wyemitowano obligacji zamiennych na akcje. 12. Informacje o emisji obligacji z prawem pierwszeństwa. W okresie objętym raportem w ramach Grupy Kapitałowej nie wyemitowano obligacji z prawem pierwszeństwa. 13. Czynniki, które będą miały wpływ na osiągnięcie wyniku w następnym kwartale. - sezonowość sprzedaŝy ciepła 14. Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej oraz wyniku finansowego i ich zmian. W IV kwartale nie wystąpiły w Grupie inne, niŝ opisane wyŝej zdarzenia, które byłyby istotne dla oceny moŝliwości realizacji zobowiązań.

DANE DOTYCZĄCE SPRAWOZDANIA FINANSOWEGO JEDNOSTKOWEGO BILANSU 31.12.2007 30.09.2007 31.12.2006 30.09.2006 I. AKTYWA RAZEM 102 948 101 030 93 979 88 049 1. Aktywa trwałe 84 743 79 930 65 838 62 626 2. Aktywa obrotowe, w tym: 18 205 21 100 28 141 25 423 2.1. Zapasy 4 304 3 964 6 609 5 940 2.2. NaleŜności krótkoterminowe 6 989 4 883 6 888 4 232 II. PASYWA RAZEM 102 948 101 030 93 979 88 049 1. Kapitał własny, w tym: 72 904 72 106 73 949 71 251 1.1. Kapitał zakładowy 12 174 12 174 12 174 12 174 2. Zobowiązania i rezerwy na zobowiązania, w tym: 30 044 28 924 20 030 16 798 2.1. Zobowiązania długoterminowe 4 360 4 360 0 0 2.2. Zobowiązania krótkoterminowe 6 062 6 117 5 612 3 733 Wybrane pozycje rachunku zysków i strat RACHUNKU ZYSKÓW I STRAT 01.10.2007 y 01.01.2007 01.10.2006 y 01.01.2006 1. Przychody netto ze sprzedaŝy produktów, towarów i materiałów, w tym: 10 442 28 682 8 528 27 953 1.1. Przychody netto ze sprzedaŝy produktów 9 781 27 422 8 392 27 031 2. Koszty sprzedanych produktów, towarów i materiałów, w tym: 8 993 26 193 7 212 25 240 2.1. Koszty wytworzenia sprzedanych produktów 8 365 24 982 7 078 24 335 3. Zysk (strata) brutto ze sprzedaŝy 1 449 2 489 1 316 2 713 4. Zysk (strata) ze sprzedaŝy 1 016 242 724 334 5. Zysk (strata) z działalności operacyjnej 1 130 1 400 3 249 3 804 6. Przychody finansowe 122 583 110 735 7. Koszty finansowe 3 3-5 10 8. Zysk (strata) z działalności gospodarczej 1 249 1 980 3 364 4 529 9. Wynik zdarzeń nadzwyczajnych 0 0 0 0 10. Zysk (strata) brutto 1 249 1 980 3 364 4 529 11. Podatek dochodowy 238 377 638 886 12. Pozostałe obowiązkowe zmniejszenia zysku (zwiększenia straty) 13. Zysk (strata) netto 1 011 1 603 2 726 3 643

Wybrane pozycje rachunku przepływów pienięŝnych RACHUNKU PRZEPŁYWÓW PIENIĘśNYCH 01.10.2007 y 01.01.2007 01.10.2006 y 01.01.2006 1. Amortyzacja 837 3 675 974 3 661 2. Przepływy pienięŝne netto z działalności operacyjnej -2 626 3 139 1 066 3 916 3. Przepływy pienięŝne netto z działalności inwestycyjnej -5 807-22 819-4 127-9 128 4. Przepływy pienięŝne netto z działalności finansowej 1 824 8 226 1 358-1 691 5. Przepływy pienięŝne netto, razem -5 772-7 779-729 -3 242 Pozycje pozabilansowe POZYCJE POZABILANSOWE 31.12.2007 30.09.2007 31.12.2006 30.09.2006 1. NaleŜności warunkowe 1.1. od jednostek powiązanych (z tytułu) 1.1.1. otrzymanych gwarancji i poręczeń 2. Zobowiązania warunkowe 5 000 5 000 5 300 5 300 2.1 na rzecz jednostek powiązanych (z tytułu) 5 000 5 000 5 300 5 300 2.1.1. udzielonych gwarancji i poręczeń 5 000 5 000 5 300 5 300 2.2. na rzecz pozostałych jednostek (z tytułu) 2.2.1. udzielonych gwarancji i poręczeń 3. Inne (z tytułu) "KOMENTARZ" Zgodnie z 41ust. 5 Załącznika Nr 1 do Uchwały Nr 01/O/06 Rady Nadzorczej MTS-CeTO Spółka Akcyjna z dnia 03 stycznia 2006 r. - Regulamin obrotu (z późn. zm.) Zasady przyjęte przy sporządzaniu raportu Sprawozdanie jednostkowe Emitenta zostało sporządzone zgodnie z MSR, przekazywane informacje zawierają dane za okres czwartego kwartału 2007 roku oraz okresu porównywalnego tj. czwartego kwartału 2006 roku a w przypadku bilansu dodatkowo za kwartały bezpośrednio poprzedzające kwartały objęte raportem. Wszystkie dane zawarte w raporcie podano w tysiącach złotych. Spółka w okresie czwartego kwartału 2007 roku stosowała zasady rachunkowości szczegółowo opisane w raporcie rocznym za 2006 rok. Pozostałe informacje 1. Opis istotnych dokonań lub niepowodzeń Emitenta. W okresie objętym raportem w obszarze działalności gospodarczej Spółki nie odnotowano istotnych dokonań lub niepowodzeń, które mogłyby w znaczący sposób wpłynąć na prowadzoną działalność gospodarczą.

2. Czynniki i zdarzenia mające wpływ na wynik osiągnięty za kwartał objęty raportem. W roku 2007 Spółka OZC osiągnęła przychody ze sprzedaŝy w wysokości 28.682 tys.zł, wynik netto na poziomie 1.603 tys.zł. Zysk Spółki obniŝył się w stosunku do roku poprzedniego o 2.040 tys.zł. Osiągnięty zysk jest zgodny z planami, obniŝenie do roku poprzedniego jest spowodowane spadkiem wpływów z tytułu handlu emisjami CO 2. W roku 2006 przychody z tego tytułu wyniosły 2.306 tys.zł, a w roku bieŝącym tylko 16 tys.zł. Powodem obniŝenia wpływów był drastyczny spadek ceny za jedno uprawnienie. Majątek Spółki wzrósł w stosunku do roku poprzedniego o 8.969 tys.zł. Wzrost jest spowodowany zwiększeniem aktywów trwałych o 18.905 tys.zł w związku ze zrealizowanymi inwestycjami, głównie budową bloku ORC opalanego biomasą. Inwestycja została sfinansowana ze środków dotacji Ekofunduszu, poŝyczki z NFOŚiGW oraz środków własnych Spółki. Spółka OZC S.A. w IV kwartale utworzyła 1) rezerwę na naleŝności w kwocie 5 tys.zł, a rozwiązała na 55 tys.zł, 2) rezerwę na świadczenia pracownicze w kwocie 274 tys.zł, 3) rezerwę na odroczony podatek dochodowy w wysokości 2 tys.zł a rozwiązała na kwotę 255 tys.zł, 4) aktywa z tytułu odroczonego podatku dochodowego na kwotę 124 tys.zł, a rozwiązała na kwotę 72 tys.zł. 3. Zdarzenia, które wystąpiły po dniu, na który sporządzono kwartalne dane finansowe, nie ujęte w tych danych, a mogące mieć istotny wpływ na przyszłe wyniki Spółki. Po dniu, na który sporządzono kwartalne dane finansowe nie nastąpiły wydarzenia mogące mieć istotny wpływ na przyszłe wyniki Spółki 4. Stanowisko Zarządu dotyczące wcześniej publikowanych prognoz wyników na 2007 rok, w kontekście wyników zaprezentowanych w niniejszym raporcie. Emitent nie publikował prognoz wyników finansowych na 2007 rok. 5. Akcjonariusze posiadający bezpośrednio co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu. W okresie, którego dotyczy raport kwartalny nie nastąpiły zmiany w stanie posiadania akcji przez akcjonariuszy, posiadających co najmniej 5% ogólnej liczby głosów na Walnym Zgromadzeniu. Na dzień 31.12.2007 do akcjonariuszy tych naleŝą: - HOLDIKOM S.A. - 51,0% udziału w kapitale akcyjnym i tyle samo głosów na WZA (620.924 szt. akcji) - E.ON Sverige Aktiebolag - Szwecja - 48,61% udziału w kapitale akcyjnym i tyle samo głosów na WZA (591.843 szt. akcji) 6. Akcje Emitenta będące w posiadaniu osób zarządzających i nadzorujących. W okresie, którego dotyczy raport kwartalny nie nastąpiły zmiany w stanie posiadania akcji przez osoby zarządzające i nadzorujące Emitenta. Członkowie Rady Nadzorczej oraz Zarządu na dzień 31.12.2007 nie posiadają Ŝadnych akcji OZC SA. 7. Postępowania toczące się przed sądem, organem właściwym dla postępowań arbitraŝowych lub organem administracji publicznej. Wobec Emitenta nie jest prowadzone Ŝadne postępowanie przed sądem, organem arbitraŝowym ani teŝ organem administracji publicznej. 8. Informacje o transakcjach zawartych w kwartale objętym raportem, z podmiotami powiązanymi, których równowartość przekracza 500.000 EUR. W okresie objętym raportem Emitent oraz jednostka od niego zaleŝna nie zawarł transakcji z podmiotami powiązanymi, których równowartość przekracza 500.000 EUR. 9. Informacje dotyczące udzielenia przez Emitenta lub jednostkę od niego zaleŝną poręczeń, gwarancji, kredytu lub poŝyczki w kwartale objętym raportem, których wartość stanowi co najmniej 20% kapitałów własnych. W okresie objętym raportem Emitent oraz jednostka od niego zaleŝna nie udzielił poręczeń, gwarancji, kredytów lub poŝyczek, których wartość stanowi co najmniej 20% kapitałów własnych. 10. Informacje o emisjach obligacji przez Emitenta, zaciągniętych kredytach i poŝyczkach, w kwartale objętym raportem, których wartość stanowi co najmniej 20% kapitałów własnych.

W okresie objętym raportem Emitent nie emitował obligacji ani teŝ nie zaciągał kredytów i poŝyczek, których wartość stanowi co najmniej 20% kapitałów własnych. 11. Informacje o emisji obligacji zamiennych na akcje przez Emitenta. W okresie objętym raportem Emitent nie emitował obligacji zamiennych na akcje. 12. Informacje o emisji obligacji z prawem pierwszeństwa przez Emitenta. W okresie objętym raportem Emitent nie emitował obligacji z prawem pierwszeństwa. 13. Czynniki, które będą miały wpływ na osiągnięcie wyniku w następnym kwartale. Zakończenie inwestycji budowy bloku ORC. Przystąpienie do procedur mających na celu uzyskanie certyfikatów energii elektrycznej produkowanej w skojarzeniu i z odnawialnego źródła energii. 14. Inne informacje istotne dla oceny sytuacji kadrowej, majątkowej, finansowej oraz wyniku finansowego i ich zmian. W IV kwartale nie wystąpiły w Spółce inne, niŝ opisane wyŝej zdarzenia, które byłyby istotne dla oceny moŝliwości realizacji zobowiązań. Podpisy Członków Zarządu i osoby, której powierzono prowadzenie ksiąg rachunkowych Data Imię i Nazwisko Stanowisko/Funkcja Podpis 19.02.2008 Zenon Musialski Prezes Zarządu 19.02.2008 Alina Tomaszewska Członek Zarządu - Główny Księgowy